2023年试论银行理财产品的理性发展.docx

2023届金融学 专业毕业生论文(设计) 课题名称：试论银行理财产品的理性开展 学生姓名：杨艳敏 指导教师：郭建伟 江南大学网络教育学院 2023 年 7 月 摘 要 中国经济的快速开展和居民财富的不断积累，使银行理财产品逐渐走进寻常百姓人家，成为居民投资的重要选择，同时也为商业银行带来了可观的利润增长。但在银行理财产品快速开展的同时，也不可防止地受到了金融危机的冲击，受到了监管部门越来越严格的监管，同样也遇到了银行内部在品牌战略、风险控制、系统建设、人员培养等方面的诸多问题，在某种程度上影响了银行理财产品的标准持续开展。本文提出了银行在开展理财产品的开展中遇到的几个问题，从个人角度提出了银行按照监管部门要求，适应市场需求，标准开展理财产品的几点建议。 关键词：金融；理财；开展 　　 目录 一前言 1 〔一〕本文研究背景 1 〔二〕国内外研究现状 1 〔三〕研究目的和意义 2 二、我国商业银行理财业务总体开展特点 2 三、银行理财产品开展存在的问题 2 〔一〕银行缺乏对理财产品准确的开展定位和品牌战略 2 〔二〕银行销售渠道建设有待进一步完善 3 (三)理财人员数量短缺，综合素质有待进一步提升 3 〔四〕银行缺乏系统科学的营销体系、考核机制 4 〔五〕银行应增强对理财产品风险的重视 4 四、促进银行理财产品理性开展的几点建议 5 〔一〕打破产品同质化,加快品牌建设 5 〔二〕进一步标准理财产品的销售行为 5 〔三〕完善渠道建设和系统支持 6 〔四〕继续加强理财产品的风险控制 6 结 语 7 参考文献 9 一前言 〔一〕本文研究背景 近年来，随着我国改革的逐步深入和经济的持续开展，一方面国内居民财富得到迅猛增长，富裕居民以及高端富有人群逐渐扩大，并逐渐开始接受理财观念，希望通过多种投资组合使资产得到增值，人们对于金融效劳的需求不再只局限于简单的存款取息、贷款融资，理财需求得以提升；另一方面随着金融改革的不断深入开展，国内银行的竞争日趋剧烈，现代商业银行的竞争与开展已经开始突破传统业务的框架，转变以金融创新和金融效劳为主要手段，全面拓展金融业务。诸多因素为中国个人理财市场创造了开展机遇，使个人理财业务成为我国商业银行的核心业务之一，成为银行的新宠，中国进入了一个前所未有的理财时代。但在银行个人理财业务快速开展的同时，也不可防止地遇到了诸多问题，本文仅就银行理财产品的内部标准开展发表个人建议。 〔二〕国内外研究现状 国内最早的个人理财业务由中信实业银行广州分行于1996年推出, 2023年10月招商银行推出的“金葵花理财〞业务，而银行理财产品市场的形成大致在2023年，当年局部商业银行开始出售结构化理财产品，具有公开信息的银行理财产品初具规模。2023-2023年，在国内利率市场化和利率改革、银行业转型的大背景下，银行理财业务很快由萌芽期转入“超常规〞的成长期，理财产品逐渐丰富，结构化产品日益复杂化，产品发行规模和数量每年均以两位数的速度快速增长。2023-2023年，在国际金融危机的冲击下，银行理财产品市场出现风险集中暴露，陷入了低潮和整顿时期，但此后愈发顽强，赢得了社会的普遍接受和重视。2023年，我国银行理财市场呈现爆发式增长态势，据统计，全年产品发行数量和发行规模较2023年上涨幅度分别为71%和134%。2023年，银行理财产品呈现低开高走的态势，走过1月的低谷后，2月各行理财产品发行量全面上涨。 美国的理财行业大致可分为两种模式：独立经营型FP〔主要在咨询公司、理财师事务所、会计师事务所、税务师事务所、律师事务所从业，也称为“独立理财体系〞〕和企业型FP〔主要在金融机构内从业，也称为“机构内部理财体系〞〕。在机构内部理财体系中，理财通常被作为促进本机构商品销售的手段或仅给VIP客户提供效劳；在独立理财体系中，理财被作为其本身的业务。两种理财模式的区别是：机构内部理财体系，理财筹划、咨询等通常免费，但筹划内容通常与本机构的业务相关，因此，独立公正难以保证；独立理财体系由于没有自身的产品兜售，因此相对公正，但其理财筹划、咨询通常要收费。目前，约有2/3的理财师在专业理财事务所从业或者是隶属于会计师事务所等社会中介机构，属于独立经营型FP。另外的1/3是在银行、证券公司、保险公司等金融机构从业，属于企业型FP。 〔三〕研究目的和意义 随着银行业的全面开放，我国银行业正面临着以理财业务为核心的外资银行的全面竞争。理财产品是资本市场的晴雨表，是商业银行向全能银行转变的第一步。麦肯锡公司在对2023年银行业预测时指出，“今后20年最具吸引力的将是理财〞。这说明开展银行理财业务的重要意义。在对目前商业银行理财市场的现状进行分析的根底上，提出了进一步开展我国商业银行理财业务的建议。 二、我国商业银行理财业务总体开展特点 据统计，2023年我国人民币产品才121只，外币产品566只；2023年理财产品实现了几345只，外币产品744只；202322年产品的发行数量和规模都呈现出爆发性的增长，各大银行在理财产品的发行数量和发行规模剧增，可以说见证了我国资本市场和理财市场的全面繁荣，充分表达了我国居民经济活动的活泼。 目前，我国商业银行理财业务呈现了三个方面的整体特点：第一，人民币产品的投资价值显著高于外币产品；第二，股票、混合类产品的投资价值高于其他类别产品；第三，中资银行的人民币股票、混合类产品全面超过了外资银行，但是中资银行以数量取胜，外资银行更注重产品设计和适销对路，中资银行产品的收益和风险指标明显落后于外资银行。 三、银行理财产品开展存在的问题 　　虽然近几年我国商业银行理财产品开展迅速，但是由于我国商业银行理财产品开展较晚，目前仍处于成长阶段，既面临着政策风险、信用风险、市场风险等外部风险，同样也面临着银行内部诸如品牌定位、标准营销、人才培养、系统建设等多方面问题。 〔一〕银行缺乏对理财产品准确的开展定位和品牌战略 银监会相关领导明确要求，商业银行要密切关注各项风险管控措施的执行情况，要明确设定开展理财业务的指标限额和风险限额，使理财业务真正回归到“受人之托，代人理财〞的资产管理本质。 　　尽管银行理财业务近年来开展迅猛，但对很多银行来说理财业务仍是其他业务的调节工具，银监会相关领导近日对此予以了批评，并要求商业银行董事会和高管层对理财业务要有清晰的战略定位。 　　自2023年至今，银行理财业务已经开展了七年。截至2023年末，各银行共存续理财产品32152款，理财资金账面余额高达7.1万亿，占银行业资产的5%左右，而美国在2023年资产管理规模就超过了金融业资产的70%，比拟可见，我国银行理财产品开展空间巨大。但在很大程度上，看似愈发重要且空间巨大的理财业务目前对很多银行来说仍居次要之位。 　　银监会相关领导在一次内部会议中明确批评说，仍有局部银行的董事会和高管层对理财业务开展缺乏明确的战略定位，没有真正确立“代客理财〞理念，只是将理财业务当作其自营业务的附属。具体来说，就是当存款规模紧张时就通过发行保本、高收益产品争揽存款；当贷款规模紧张时，就通过理财实现贷款规模表外化，把银行理财当作简单的“高息揽储〞或“变相放贷〞的工具。且有些银行在产品设计上模仿抄袭其他银行做法，在产品定价上采取简单跟随策略，缺乏真正自主的产品设计能力。银监会相关领导说，这些做法均没有从银行自身转变经营方式、提升核心竞争力、帮助客户实现资产保值增值角度的方面统筹规划考虑。为此，在一次内部会议上，银监会相关领导明确要求，商业银行董事会和高管层“不能只管低头拉车，不管抬头看路〞，对理财业务要有清晰的战略定位，要密切关注各项风险管控措施的执行情况，确保各项管理制度和风险控制措施表达充分了解客户和符合客户利益的原那么，防止理财业务沦为其他业务的调节工具和手段，使理财业务真正回归到“受人之托，代人理财〞的资产管理本质。同时，上述相关领导还要求商业银行应该建立起清晰的风险管理架构。要求商业银行根据国家有关法律法规，行政规章及理财产品的性质和自身特点，建立科学、透明的理财业务管理规章制度体系、决策程序，高效、严谨的业务运营信息系统，健全、有效的内部监督系统，以及应急处理机制，对理财业务实行全面的风险管理。 　　银行理财业务作为一项新兴业务，把握金融创新和风险控制的平衡是重点。上述相关领导要求商业银行要明确设定开展理财业务的指标限额和风险限额，以效劳实体经济为最终目标，扎实依法合规开展理财业务，不触发风险底线。 　　因银行理财产品在投资方向、期限、定价等方面的灵活性，和对银行及客户来说风险小、收益稳定的特性，使得理财产品成为客户理财必不可少的品种，各家商业银行为争夺中高端客户，防止优质客户流失，展开了剧烈的价格竞争，但要真正让客户认可某银行的理财品牌，获取稳定的市场份额和忠实的客户群体，准确的市场营销筹划与个性化的产品创意还是非常重要的。但是现在很多商业银行理财产品的开展还存在较大的盲目性，缺少准确的开展定位和品牌营销策略。许多银行只忙着抢占市场，营销行为大同小异，前期缺乏对目标客户的市场细分，产品设计与宣传杂乱无章，销售行为缺乏标准约束，缺少或根本没有售后的跟踪效劳，也就无法在市场上和客户心目中形成优秀的品牌效应。 〔二〕银行销售渠道建设有待进一步完善 　　近几年银行理财产品的热销，促使各家银行加快了销售渠道的拓展和建设。目前，理财产品销售除了传统的“柜面销售〞外，又出现“网银销售〞和“〞等方式，甚至推出“网银专享理财产品〞。“网银销售〞 使客户足不出户就能享受快捷便利的绿色金融效劳的同时，也大大降低了银行运营本钱，已经成为许多客户购置理财产品的首选方式。以民生银行为例，2023年上半年，网银渠道理财销售额已突破2500亿元，是2023年全年的3.5倍，网银渠道购置理财产品的交易笔数和金额都超过了70%。 　　此外，理财产品市场目前还出现了第三方销售机构。不过，这类理财公司提供的增值效劳时，其后续效劳仅限于提供一些行业信息或者客户沙龙活动，更个性化、细致的效劳无法提供。 　　从效劳和维护客户角度讲，不管是“柜面销售〞，还是“网银销售〞“〞，都需要在渠道建设中关注不同客户群体的购置习惯和其他个性需求。如各家银行为更好地效劳高端客户，会针对本行的金卡、白金、钻石、私人银行等不同类群的客户，为其量身定做理财产品，而有时也会在购置地点、购置渠道有所区别限制，这样就会给客户带来不便。所以，银行在拓展和完善渠道建设的同时，不仅要考虑到银行系统支持、人员效劳能力等银行内部因素，更应该关注客户的实际需求和购置习惯。 〔三〕理财人员数量短缺，综合素质有待进一步提升 　　在2023年底举行的“2023第二届国家理财规划师年会〞上，2023年中国理财行业开展报揭发布称：目前我国年收入达30万元以上的家庭已经超过两千万户，高端理财市场规模庞大。这些富裕阶层多为企事业单位的高级管理层和地方商人，拥有活泼的理财行为和较为成熟的理财理念，追求个性化的个人、家庭理财方案和创新型投资理财产品，已成为银行开展理财业务的首选目标客户。基于这一规模估算，目前中国理财规划师行业的缺口约60万人。伴随着居民财富的增加以及投资热情的高涨，这一缺口还将持续扩大，理财效劳需求的大量增加进一步凸显了理财规划师行业的人才瓶颈。 　　目前银行理财从业人员不仅数量短缺，综合素质的现状也不容乐观。银行理财效劳是一项综合性很强的业务，理财产品的销售不是孤立的单个理财产品的销售，它要求从事理财产品营销的人员具备涉及银行、保险、投资、税收、房地产、财务