注册会计师-经济第07讲股票的非公开增发、股票的公开交易第四节股票的非公开增发1.主板非公开发行股票（1）非公开发行股票的发行对象①发行对象符合股东大会决议规定的条件，且不超过35名，若对象是境外战略投资者，应当遵关规定。②证券投资基金管理公司、证券公司、合格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者以其管理的两只以上产品认购的，视为一个发行对象。③信托公司作为发行对象，只能以自有资金认购。（2）非公开发行股票的发行价格①发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司股票均价的80％。一般以竞价方式确定。②定价基准日是指计算发行底价的基准日。定价基准日一般为本次非公开发行股票的发行期首日。③上市公司董事会决议，提前确定全部发行对象，且分别是控股股东、实际控制人、本次发行后成实际控制人的投资者、战略投资者，那么定价基准日可以为关于本次非公开发行股票的董事会决议公告日、股东大会决议公告日或者发行期首日。（3）非公开发行股票的锁定期①上市公司应当在取得发行核准批文后，以竞价方式确定发行价格和发行对象。发行对象认购的股份自发行结束之日起6个月内不得转让。②上市公司董事会决议提前确定全部发行对象，认购的股份自发行结束之日起18个月内不得转让：Ⅰ上市公司的控股股东、实际控制人或其控制的关联人；Ⅱ通过认购本次发行的股份取得上市公司实际控制权的投资者；Ⅲ董事会拟引入的境内外战略投资者。（4）非公开发行股票的法定障碍①本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。②上市公司的权益被控股股东或者实际控制人严重损害且尚未消除。③上市公司及其附属公司违规对外提供担保且尚未解除。④现任董事、高级管理人员最近36个月内受到过中国证监会的行政处罚，或者最近12个月内受证券交易所公开谴责。⑤上市公司或其现任董事、高级管理人员因涉嫌犯罪正被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规正被第1考前精准押题微信：2977945028注册会计师-经济国证监会立案调查。⑥最近一年及一期财务报表被注册会计师出具保留意见、否定意见或者无法表示意见的审计报告（黑三类）。保留意见、否定意见或者无法表示意见所涉及事项的重大影响已经消除或者本次发行涉及重大重组的除外。2.科创板和创业板非公开发行新股的法定障碍（1）非公开发行法定障碍①擅自改变前次募集资金的用途未作纠正，或者未经股东大会认可。②最近1年财务报表的编制和披露在重大方面不符合企业会计准则或相关信息披露规...
