600689_2004_上海三毛_上海三毛2004年年度报告_2005-04-22.txt

1 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004 年度报告 2 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 一、重要提示 1、本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 2、公司全体董事出席董事会会议。 3、上海立信长江会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 4、公司负责人倪志华，主管会计工作负责人胡种，会计机构负责人（会计主管人 员）沈夏娣声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。 目录 第一节 重要提示 ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 1-1 第二节 公司基本情况简介⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 2-2 第三节 会计数据和业务数据摘要⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 3-5 第四节 股本变动及股东情况⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 6-8 第五节 董事、监事、高级管理人员和员工情况⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 9-13 第六节 公司治理结构⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 14-15 第七节 股东大会情况简介⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 16-17 第八节 董事会报告⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 18-28 第九节 监事会报告⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 29-30 第十节 重要事项 ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 31-35 第十一节 财务报告⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 36-84 第十二节 备查文件目录⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ ⋯ 85-85 3 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 二、公司基本情况简介 1、公司法定中文名称：上海三毛企业（集团）股份有限公司 公司英文名称：SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE（GROUP）CO.，LTD. 公司英文名称缩写：shsanmao 2、公司法定代表人：倪志华 3、公司董事会秘书：张黎芳 联系地址：斜土路 791 号 电话：63059496 传真：63018850—601 E-mail：zhanglf@ 4、公司注册地址：浦东大道 1476 号 公司办公地址：斜土路 791 号 邮政编码：200023 公司电子信箱：sanmao@ 5、公司信息披露报纸名称：上海证券报、香港文汇报 登载公司年度报告的中国证监会指定国际互联网网址： 公司年度报告备置地点：斜土路 791 号 6、公司 A 股上市交易所：上海证券交易所 公司 A 股简称：上海三毛 A 股代码：600689 公司 B 股简称：三毛 B 股 B 股代码：900922 公司股票上市交易所：上海证券交易所 7、其他有关资料 公司首次注册登记日期：1993 年 9 月 8 日 公司首次注册登记地点：上海许昌路 1150 号 公司变更注册登记日期：2000 年 5 月 24 日 公司变更注册登记地点：浦东大道 1476 号 公司法人营业执照注册号：3100001006334 公司税务登记号码：310042607251498 公司聘请的境内会计师事务所名称：上海立信长江会计师事务所 公司聘请的境内会计师事务所办公地址：南京东路 61 号新黄浦金融大厦 公司聘请的境外会计师事务所名称：浩华会计师事务所 公司聘请的境外会计师事务所办公地址：南京东路 61 号新黄浦金融大厦 公司其他基本情况： 1、公司注册登记日期： (1)、公司首次注册日期：1993 年 9 月 28 日 公司首次注册地址：上海许昌路 1150 号 (2)、公司变更注册日期：2000 年 5 月 24 日 公司变更注册地址：浦东大道 1476 号 2、公司的企业法人营业执照注册号：3100001006334 3、公司的税务登记号码：国税沪字 310042607251498 4、公司的流通股票的托管机构为上海证券中央登记结算公司 4 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 三、会计数据和业务数据摘要 （一）本报告期主要财务数据 单位：元 币种：人民币 利润总额 -192,485,509.07 净利润 -190,125,383.49 扣除非经常性损益后的净利润 -189,141,957.56 主营业务利润 101,156,331.45 其他业务利润 12,706,048.31 营业利润 -166,771,522.81 投资收益 -21,315,728.41 补贴收入 2,618,906.36 营业外收支净额 -7,017,164.21 经营活动产生的现金流量净额 88,545,578.76 现金及现金等价物净增加额 -62,071,659.22 （二）国内外会计准则差异 公司聘任上海立信长江会计师事务所和浩华会计师事务所分别按国内外会计准则 对公司 2004 年度会计报表进行审计，净利润和净资产分别为： 单位：千元 币种：人民币 净利润 股东权益 项目 本期数 上期数 期初数 期末数 按中国会计准则 -190,125 8,549 513,987 323,862 按国际会计准则 -188,111 10,653 517,063 328,953 差异的说明 除税及少数股东损益后溢利 股东权益 附注 人民币千元 人民币千元 根据中国会计准则 (190,125) 323,862 长期资产 (a) (73) —— 对收购附属公司的资产的公允值 (b) 2,087 5,091 高于帐面值的会计处理 根据国际会计准则 (188,111) 328,953 （三）扣除非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 金额 处置除公司产品外的其他资产产生的损益 -683,986.68 各种形式的政府补贴 2,995,578.90 支付或收取并计入当期损益的资金占用费 —— 短期投资收益 166,416.61 扣除资产减值准备后的其他各项营业外收入、支出 -3,711,972.90 以前年度已经计提各项减值准备的转回 —— 所得税影响数 -250,538.14 合计 -983,425.93 5 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （四）报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标 单位；元 币种；人民币 主要会计数据 2004 年 2003 年 本期比上期 增减(%) 2002 年 主营业务收入 1,386,635,035.20 1,272,708,888.07 9.02 939,210,617.61 利润总额 -192,485,509.07 4,395,681.96 —— 2,782,191.00 净利润 -190,125,383.49 8,548,930.36 —— 5,216,932.86 扣除非经常性损益的净利润 -189,141,957.56 -23,101,596.10 —— -1,969,056.29 2004 年末 2003 年末 本期比上期 增减(%) 2002 年末 总资产 966,410,330.06 1,239,017,401.36 -22.29 1,371,264,274.20 股东权益 323,861,651.51 513,987,035.00 -37.67 505,438,104.64 经营活动产生的现金流量净额 88,545,578.76 -97,676,230.23 —— -47,774,132.12 主要财务指标 2004 年 2003 年 本期比上期 增减(%) 2002 年 每股收益（全面摊薄） -0.9459 0.0425 -2325.65 0.026 净资产收益率（全面摊薄） （%） -58.71 1.66 -60.37 1.03 扣除非经常性损益的净利润的 净资产收益率（全面摊薄） （%） -58.40 -4.49 -53.91 0.39 每股经营活动产生的现金流量 净额 0.4405 -0.4860 -53.91 -0.2377 每股收益（加权平均） -0.9459 0.0425 -190.64 0.026 扣除非经常性损益的净利润的 每股收益（全面摊薄） -0.9410 -0.1149 718.97 0.0098 扣除非经常性损益的净利润的 每股收益（加权平均） -0.9410 -0.1149 718.97 0.0098 净资产收益率（加权平均） （%） -45.38 1.68 -47.06 1.07 扣除非经常性损益的净利润的 净资产收益率（加权平均） （%） -45.15 -4.53 -40.62 0.40 2004 年末 2003 年末 本期比上期 增减(%) 2002 年末 每股净资产 1.6113 2.5573 -36.99 2.51 调整后的每股净资产 1.5526 2.5087 -38.11 2.4792 （五）按中国证监会发布的《公开发行证券公司信息披露编报规则》第 9 号的要 求计算的净资产收益率及每股收益 单位：元 币种：人民币 净资产收益率（%） 每股收益 报告期利润 全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均 主营业务利润 31.23 24.15 0.5033 0.5033 营业利润 -51.49 -39.81 -0.8297 -0.8297 净利润 -58.71 -45.38 -0.9459 -0.9459 扣除非经常性损益后的净利润 -58.40 -45.15 -0.9410 -0.9410 6 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （六）报告期内股东权益变动情况及变化原因 单位：元 币种：人民币 项目 股本 资本公积 盈余公积 法定公益金 未分配利润 股东权益合计 期初数 200,991,343.00 233,843,396.10 35,808,551.76 13,700,175.80 29,643,568.34 513,987,035.00 本期增加 —— —— 379,611.46 189,805.72 -189,795,838.73 -189,226,421.55 本期减少 —— —— 219,696.51 109,848.25 569,417.18 898,961.94 期末数 200,991,343.00 233,843,396.10 35,968,466.71 13,780,133.27 -160,721,687.57 323,861,651.51 变动原因： 1、盈余公积变动原因：控股子公司当年计提母公司所拥有的份额，在合并报表时 转回。 2、法定公益金变动原因：控股子公司当年计提母公司所拥有的份额，在合并报表 时转回。 3、未分配利润变动原因：当年产生亏损。 7 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 四、股本变动及股东情况 （一）股本变动情况 1、股份变动情况表 单位：股 本次变动增减（＋，－） 期初值 配股 送股 公积金转股 增发 其他 小计 期末值 一、未上市流通股份 1、发起人股份 其中： 国家持有股份 72,572,143 72,572,143 境内法人持有股份 境外法人持有股份 其他 2、募集法人股份 11,088,000 11,088,000 3、内部职工股 4、优先股或其他 未上市流通股份合计 83,660,143 83,660,143 二、已上市流通股份 1、人民币普通股 68,544,000 68,544,000 2、境内上市的外资股 48,787,200 48,787,200 3、境外上市的外资股 4、其他 已上市流通股份合计 117,331,200 117,331,200 三、股份总数 200,991,343 200,991,343 2、股票发行与上市情况 (1) 前三年历次股票发行情况 截止本报告期末至前三年，公司未有增发新股、配售股份等股票发行与上市情况。 (2)公司股份总数及结构的变动情况 报告期内没有因送股、配股等原因引起公司股份总数及结构的变动。 (3) 现存的内部职工股情况 本报告期末公司无内部职工股。 8 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （二）股东情况 1、报告期末股东总数为 52,849 户。 其中：流通 A 股股东 41,392 户，流通 B 股股东 11,457 户。 2、截止 2004 年 12 月 31 日公司前十名股东持股情况 单位：股 股东名称(全称) 年度内 增减 年末持股 情况 比例(%) 股份类别（已流 通或未流通） 质押或冻 结情况 股东性质（国有股 东或外资股东） 上海纺织控股（集团）公司 0 72,572,143 36.11 未流通 无 国有股东 上海纺织控股（集团）公司 0 3,354,194 1.67 未流通 无 法人股东 上工股份有限公司 0 1,358,830 0.68 未流通 无 法人股东 中国纺织机械股份有限公司 0 887,040 0.44 未流通 未知 法人股东 珠江纺织贸易有限公司 0 498,730 0.25 已流通 未知 法人股东 郑创宏 0 462,200 0.23 已流通 未知 自然人股东 浦发静安 0 428,736 0.21 未流通 未知 自然人股东 周伯勤 0 414,396 0.21 已流通 未知 自然人股东 裘阿海 0 430,080 0.21 已流通 未知 自然人股东 上海永德经济发展有限公司 0 276,000 0.14 未流通 未知 法人股东 田羽 246,700 246,700 0.12 已流通 未知 自然人股东 前十名股东关联关系或一致行动的说明： 除上海纺织控股（集团）公司、上工股份有限公司、中国纺织机械股份有限公 司、上海永德经济发展有限公司不存在关联关系和非一致行动人外，未知其他股东间 是否存在关联关系，也未知其他股东间是否属于《上市公司持股变动信息披露管理办 法》中规定的一致行动人。 3、控股股东及实际控制人简介 （1）控股股东情况 公司名称：上海纺织控股（集团）公司 法人代表：肖贵玉 注册资本：642,914 万元人民币 主要经营业务或管理活动：上海市国资委授权范围内的国有资产经营及管理，产权 经纪。 报告期内持有 5%以上股份的股东为上海纺织控股(集团)公司，报告期内所持股份 72,572,143 股，占本公司总股本 36.11%的股份；另持有法人股 3,354,194 股，占本公 司总股本的 1.67%，所持有的股份无增减，也无质押、冻结情况。 9 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （2）控股股东及实际控制人变更情况： 本报告期内公司控股股东及实际控制人没有发生变更。 （3）公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 上海国有资产管理委员会授权 100% 上海纺织控股（集团）公司托管 36.11% 上海三毛企业（集团）股份有限公司 4、其他持股在百分之十以上的法人股东 截止本报告期末公司无其他持股在百分之十以上的法人股东。 5、截止 2004 年 12 月 31 日公司前十名流通股股东持股情况 股东名称 年末持有流通股的数量 种类（A、B、H 股或其它） 珠江纺织贸易有限公司 498,730 B 股 郑创宏 462,200 B 股 周伯勤 414,396 B 股 裘阿海 377,080 B 股 田羽 246,700 B 股 钟伟麟 229,309 B 股 DEBORAH WANG LIN 225,792 B 股 郑育田 205,520 B 股 王建松 177,313 A 股 周建伟 171,622 B 股 10 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 五、董事、监事和高级管理人员 （一）董事、监事、高级管理人员情况 1、董事、监事、高级管理人员基本情况 单位：股 姓名 职务 性别 年龄 任期起始 日期 任期终止 日期 年初 持股数 年末 持股数 股份 增减数 变动原因 倪志华 董事长 女 59 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 张文卿 董事、总经理 男 48 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 张 萍 董事、党委书记 女 46 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 胡 种 董事、财务总监 男 55 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 王建华 董事、工会主席 男 51 2004-05-28 2007-05-28 2,218 2,218 0 无变动 王国铭 董事 男 42 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 费方域 独立董事 男 56 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 张爱民 独立董事 男 39 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 赵晓雷 独立董事 男 49 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 吴建平 监事长 男 49 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 曹 云 副监事长、纪委书记 女 50 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 华萍珍 监事 女 52 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 华论波 监事 男 33 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 顾顺良 监事 男 50 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 周国平 副总经理 男 53 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 梁康宁 副总经理 男 54 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 郑伯华 副总经理 男 51 2004-05-28 2007-05-28 0 0 0 无变动 张黎芳 董事会秘书 女 51 2004-05-28 2007-05-28 1,109 1,109 0 无变动 董事、监事、高级管理人员主要工作经历： （1）、倪志华：曾任上海市纺织工业局办公室主任、党委副书记，现任上海纺织 控股（集团）公司副董事长、党委副书记；1998 年 6 月起兼任本公司第三、第四届、 第五届董事会董事长。 （2）、张文卿：曾任上海第二纺织机械厂副厂长；上海二纺机股份有限公司副总经 理；上海第一纺织机械厂厂长、党委书记；太平洋机电（集团）有限公司副总裁、总 裁、党委书记、副董事长、常务董事；上海二纺机股份有限公司董事长；中国纺织机 械股份有限公司董事长；上海普恩伊进出口公司董事长；上海埃通电气股份有限公司 董事长；长发集团长江投资实业股份有限公司总经理、党委书记、公司第四届董事会 董事、总经理。现任公司第五届董事会董事、总经理。 （3）、张 萍：曾任上海纺织科学研究院科研员、团委书记；上海纺织工业局团委 副书记；上海纺织物资供应公司办公室主任、党委书记助理；党委副书记、纪委书记、 副总经理；上海华宇（集团）公司党委副书记、纪委书记；上海华宇毛麻（集团） 11 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 有限公司党委副书记、纪委书记；公司第四届董事会董事、党委书记兼副总经理，现 任公司第五届董事会董事、党委书记兼副总经理。 （4）、胡 种：曾任上海纺织机械制造二厂财务副科长、科长；上海纺织器材工业 公司财务科副科长、科长、副总会计师；太平洋机电（集团）有限公司财务部经理、 总会计师；上海新亚（集团）有限公司副总会计师；上海大明会计师事务所主任助理； 上海华宇（集团）有限公司总会计师；上海华宇毛麻企业发展有限公司财务总监；公 司第四届董事会董事、财务总监。现任公司第五届董事会董事、财务总监。 （5）、王建华：曾任公司企业文化部主任、工会副主席、工会主席、总经理助理、 公司第二、三 、四届董事会董事等职，现任公司第五届董事会董事、工会主席 （6）、王国铭：曾任上海立信会计学校教师；上海第九化学纤维厂财务科副科长； 上海市纺织工业局财务处副主任科员；上海纺织控股（集团）公司财务部业务主管。 现任上海纺织控股（集团）公司财务部副经理、上海纺织（集团）有限公司财务部经 理，2001 年 6 月起兼任本公司第四届、第五届董事会董事。 （7）、费方域：曾任上海第一教育学院助教；上海财经学院助教；上海财经大学 讲师、副教授、教授、博导。现任上海交通大学安泰学院教授，博导、经济金融系主 任；1998 年起兼任本公司第三届董事会董事、第四、第五届董事会独立董事。 （8）、张爱民：曾任华东理工大学助教、讲师、副教授、会计系主任，先后兼任 中创会计师事务所注册资产评估师，房地产估价师，上海新中创会计师事务所非执业 注册会计师，上海会计学会、中国成本研究会理事、上海教育会计学会常务理事；无 锡小天鹅股份有限公司独立董事等社会职务。现任华东理工大学财务处处长、会计系 教授。2004 年 5 月起兼任本公司第五届董事会独立董事。 （9）、赵晓雷：曾任上海财经大学教师，先后兼任上海市现代企业制度改革咨询 专家；上海产权交易所经济顾问；上海新世纪投资咨询公司高级经济师；上海树德投 资有限公司、上海汇农股份有限公司、上海关勒铭有限责任公司经济顾问；长江投资 实业股份有限公司独立董事等社会职务。现任上海财经大学教授、博导；财经研究所 所长，2004 年 5 月兼任本公司第五届董事会独立董事。 （10）、吴建平：曾任上海市纺织工业局棉纺公司团委书记；上海第三十六棉纺厂 党委副书记、书记兼副厂长；上海第十棉纺厂党委书记；上海八达纺织印染服装公司 党委书记；太平洋机电（集团）有限公司党委书记兼副总裁。现任上海纺织控股（集 团）公司党委副书记、纪委书记、监事会副主席。2004 年 5 月起兼任本公司第五届监 事会监事长。 （11）、曹 云：曾任安徽省江淮磷矿团委负责人；安徽省石油化学工业厅团委副 书记；中共安徽省纪律检查委员会检查员；上海纺织控股（集团）公司纪委监察室副 主任科员、主任科员；上海华宇毛麻企业发展有限公司党委副书记、纪委书记、工会 主席、副监事长；公司第四届监事会副监事长、纪委书记兼党委副书记。现任公司第 五届监事会副监事长、纪委书记兼党委副书记。 12 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （12）、华萍珍：曾任上海第十七棉纺厂审计室主任助理、主任。现任上海纺织控 股（集团）公司监审室业务经理。1998 年 6 月起兼任本公司第三、第四、第五届监事 会监事。 （13）、华论波：曾任上海三毛纺织股份有限公司毛条车间主任助理、副主任，公 司团委书记，三毛分公司工会副主席兼团委书记，公司团委书记，三毛分公司工会主 席、公司第四届监事会监事。现任公司第五届监事会监事、三毛股份毛纺织分公司工 会主席。 （14）、顾顺良：曾任上海毛麻联合公司监察室副主任，上海毛麻纺织有限公司监 审室副主任，华宇毛麻（集团）有限公司财务监审室副经理，华宇毛麻企业发展有限 公司监审室副经理，公司第四届监事会监事、财务监审室副经理。现任公司第四届监 事会监事、监审室副经理。 （15）、周国平：曾任上海第五毛纺厂长、厂长兼党委书记；上海毛麻纺织有限公 司副总经理、及兼任上海裕华毛纺织服饰有限公司总经理，现任公司副总经理。 （16）、梁康宁：曾任上海第一棉纺厂教师、科长、党委副书记、副厂长；上海棉 纺印行业党委书记；上海第一棉纺厂党委书记、副厂长；上海龙头股份有限公司总经 理、党委副书记；上海第十七棉纺织总厂厂长、党委书记，现任公司副总经理。 （17）、郑伯华：曾任上海第二纺织机械厂车间党支部书记、组织科科长；上海第 二纺织机械厂三分厂党支部书记、副厂长；上海纺机塑料件厂常务副厂长；中国纺织 机械股份有限公司副总经理、常务副总经理、总经理；太平洋机电（集团）有限公司 总裁助理。现任公司副总经理。 （18）、张黎芳：曾任上海辽源街道团委副书记；公司组织科科员、专职组织员、 干部科副科长、总经理办公室副主任、主任，公司第二、三、四届董事会秘书，现任 公司第五届董事会秘书。 2、在股东单位任职情况 姓名 股东单位名称 担任的职务 任期起始 日期 是否领取 报酬津贴 倪志华 上海纺织控股（集团）公司 副董事长、党委副书记 1995.04 在股东单位领取报酬 王国铭 上海纺织控股（集团）公司 财务部副经理 1998.06 在股东单位领取报酬 吴建平 上海纺织控股（集团）公司 纪委书记 1996.06 在股东单位领取报酬 华萍珍 上海纺织控股（集团）公司 监审室业务经理 1996.01 在股东单位领取报酬 （二）在其他单位任职情况 姓名 其他单位名称 担任的职务 是否领取 报酬津贴 费方域 上工股份有限公司等单位 独立董事 是 赵小雷 长江投资实业股份有限公司 独立董事 是 张爱民 无锡小天鹅股份有限公司 独立董事 是 13 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （三）董事、监事、高级管理人员报酬情况 1、董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序：董事会 2、董事、监事、高级管理人员报酬确定依据：根据年初制定的经营目标与考核办 法及经营指标实际完成情况确定。 3、报酬情况 单位：万元 币种：人民币 董事、监事、高级管理人员年度报酬总额 140.83 金额最高的前三名董事的报酬总额 42.83 金额最高的前三名高级管理人员的报酬总额 48.33 独立董事的津贴 （独立董事年度津贴 3 万元/人） 9 独立董事的其他待遇 0 4、不在公司领取报酬津贴的董事监事情况 不在公司领取报酬津贴的董事、监事的姓名 是否在股东单位或其他关联单位领取报酬津贴 董事长倪志华 在股东单位 董事王国铭 在股东单位 监事吴建平 在股东单位 监事华萍珍 在股东单位 5、报酬区间 报酬数额区间 人数 10 万元以下 6 10-20 万元 5 （四）公司董事、监事、高级管理人员变动情况 姓名 担任的职务 离任原因 倪志华 董事、董事长 董事会换届改选，继任公司董事、董事长 张文卿 董事、总经理 董事会换届改选，继任公司董事、总经理 张 萍 董事、副总经理 董事会换届改选，继任公司董事、副总经理 胡 种 董事、财务总监 董事会换届改选，继任公司董事、财务总监 王建华 董事、工会主席 董事会换届改选，继任公司董事 王国铭 董事 董事会换届改选，继任公司董事 费方域 独立董事 董事会换届改选，继任公司董事 赵晓雷 独立董事 董事会换届改选，新任公司独立董事 张爱民 独立董事 董事会换届改选，新任公司独立董事 吴建平 监事、监事长 监事会换届改选，新任监事、监事长 曹 云 副监事长、纪委书记 监事会换届改选，继任监事、副监事长 14 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 华萍珍 监事 监事会换届改选，继任监事 顾顺良 监事、监审室副经理 监事会换届改选，职工代表民主选举继任监事 华论波 监事、分公司工会主席 监事会换届改选，职工代表民主选举继任监事 周国平 副总经理 董事会换届改选，继任副总经理 梁康宁 副总经理 董事会换届改选，继任副总经理 郑伯华 副总经理 董事会换届改选，继任副总经理 张黎芳 董事会秘书 董事会换届改选、继任董事会秘书 于伟东 独立董事 任期届满，不再担任独立董事 黄建强 独立董事 任期届满，不再担任独立董事 杨君昌 独立董事 任期届满，不再担任独立董事 黄昭仁 监事长 任期届满，不再担任监事、监事长 徐志孝 总经济师 到龄退休 （五）公司员工情况 截止报告期末，公司在职员工为 869 人，需承担费用的退休职工为 80 人。 员工的结构如下： 1、专业构成情况 专业构成的类别 专业构成的人数 管理人员 124 技术人员 48 生产人员 326 其他人员 371 2、教育程度情况 教育程度的类别 教育程度的人数 研究生 7 大学本科 29 大学专科 79 高中及中专 359 15 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 六、公司治理结构 （一）公司治理的情况 1、关于公司股东与股东大会：公司平等对待所有股东，保护所有股东的合法利 益；严格按照股东大会规范意见召集、召开股东大会。为推动公司完善治理结构，规 范公司投资者关系管理工作，加强与投资者和潜在投资者之间的沟通，增进投资者对 公司的了解，切实保护投资者利益，公司按有关规定制定了《投资者关系管理工作制 度》，并建立了公司网站，设立投资者联络专栏。 2、关于控股股东与上市公司的关系：本公司与控股股东上海纺织控股(集团)公司 在业务、人员、资产完整、机构、财务等方面全部分开，并具有独立完整的业务及自 主经营能力。总经理、副经理及高级管理人员均在本公司领取报酬，未在控股股东单 位领取报酬和担任职务；公司关联交易公平合理，并对定价依据、关联交易协议的订 立及履行情况及时予以充分的披露。 3、关于董事与董事会：报告期内公司董事会按规定进行换届改选，董事人选由董 事会审议通过后提交股东大会，采用累积投票制的方法选举产生。董事会由九人组成， 设有独立董事三人，其中一名会计专业人士（非职业注册会计师资格），独立董事在人 数、结构及所占比重等方面均符合中国证监会《关于在上市公司建立独立董事制度指 导意见》和《公司章程》的要求。 4、关于监事和监事会：报告期内公司监事会严格按照《公司法》规定的监事选聘 程序选聘监事，监事会的人数和人员构成符合法规、法律的要求，三名监事人选由监 事会审议通过后提交股东大会，采用累积投票制的方法选举产生。二名监事由公司职 工代表民主选举产生；公司监事会建立了《监事会议事规则》；公司监事能够认真履行 职责，对公司的财务以及公司董事、公司经理和其他高级管理人员履行职责的合法、 合规性进行检查和监督。 5、关于绩效评价与激励约束机制：公司董事会对高级管理人员每年进行考评，具 体为：明确高级管理人员年度工作任务和要求，制定量化的考核目标，作为年终发放 考核收入的依据。年度总收入划分为固定收入和考核收入两部分，固定收入按月平均 发放，考核收入根据年度考核结果发放。 6、关于相关利益者：公司能够充分尊重和维护银行及其债权人、职工、消费者等 其他利益相关者的合法权益，共同推动公司的发展。 7、关于信息披露与透明度：公司坚持诚信原则，重视信息披露的准确性、及时性 和完整性，根据公司制定《公司信息披露制度》的条款，严格按照法律、法规和公司 章程的规定，准确、真实、完整、及时地披露有关信息，并确保所有的股东有平等的 机会获得信息。 16 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （二）独立董事履行职责情况 1、独立董事参加董事会的出席情况 独立董事姓名 本年应参加董事会次数 亲自出席（次） 委托出席（次） 缺席（次） 费方域 12 11 1 0 赵晓雷 12 11 1 0 张爱民 12 12 0 0 公司董事会现有独立董事人数三人，已达董事会成员的三分之一。公司董事会注 重加强自身建设，注意发挥董事会专门委员会的作用和独立董事的作用，董事会专门 委员会会议已逐步启动。独立董事在报告期内认真参加公司董事会，对公司的关联交 易以及其他有关议案发表了独立意见，履行相关的职责，对公司完善法人治理结构起 到了积极作用。 2、独立董事对公司有关事项提出异议的情况 报告期内，公司独立董事未对公司董事会议案及非董事会议案的公司其他事项提 出异议。 （三）公司相对于控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立情况 1)、业务方面：公司毛纺经营业务为主，具有独立完整的业务及自主经营能力， 有关关联交易公平合理，不存在损害公司和股东利益的情况。 2)、人员方面：公司有独立的人力资源管理机构和制度，在劳动、人事和工资管 理三方面与控股股东和关联方完全分开。公司总经理、副总经理、财务总监等高级管 理人员均在公司领取报酬，未在控股股东及关联企业中担任职务。 3)、资产方面：公司拥有独立的生产系统、辅助生产系统和配套设施，主要生产 设备包括毛、纺、织、染、后整理等全功能配套设备，并建立了市级技术中心。 4)、机构方面：公司建立了完整的组织体系，董事会、监事会独立运作，各职能 部门在总经理的领导下根据各自的职责独立开展工作。公司有独立的决策权，按《公 司法》、《公司章程》规定的程序行使决策权。 5)、财务方面：公司设有独立的财务会计部门，建立了独立的会计核算体系，制 定了独立的公司和分公司的财务管理制度。公司有独立的银行帐号，与控股股 东和关联企业不存在共用银行帐号的情况。公司有独立的税务登记号和税务管理号， 并依法独立纳税。公司资金使用不受任何人干预和控制。 （四）高级管理人员的考评及激励情况 关于绩效评价与激励约束机制：公司董事会对高级管理人员每年进行考评，具 体为：明确高级管理人员年度工作任务和要求，制定量化的考核目标，作为年终发放 考核收入的依据。年度总收入划分为固定收入和考核收入两部分，固定收入按月平均 发放，考核收入根据年度考核结果发放。 17 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 七、股东大会情况简介 （一）年度股东大会情况 1)、股东大会的通知、召集、召开情况： 公司于 2004 年 4 月 17 日分别在《上海证券报》、《香港文汇报》刊登关于召开 2003 年度股东大会的公告，说明了会议召开的时间、审议事项、登记方法及其他有关事项。 股东大会通过的决议及披露情况： 公司于 2004 年 5 月 28 日上午在公司本部会议室召开 2003 年度股东大会。本次股 东大会出席股东或股东代理人 35 人，代表股份 7896.5049 万股，占公司有表决权总股 份的 39.29 %，（其中 A 股股东 25 人，代表股份 7874.2999 万股，B 股股东 10 人，代 表股份 22.2050 万股）。公司董事、监事和高级管理人员出席了本次股东大会，符合《公 司法》和《公司章程》规定。经大会审议通过，形成以下决议： 公司部分董事、监事和高级管理人员出席了本次股东大会，符合《公司法》和《公 司章程》规定。经大会审议通过，形成以下决议： 一、审议通过《公司 2003 年度董事会工作报告》 二、审议通过《公司 2003 年度监事会工作报告》 三、审议通过《公司 2003 年度财务工作报告》 四、审议通过《公司 2003 年度利润分配方案》 五、审议通过《关于聘任会计师事务所及支付审计报酬的议案》 六、审议通过《关于修改章程的议案》 七、审议通过《关于公司董事会换届改选及公司第五届董事会董事候选人的议案》 八、审议通过《关于公司监事会换届改选及第五届监事会监事候选人的议案》 选举王建华先生、王国铭先生、张文卿先生、张萍女士、胡种先生、倪志华女士为 公司第五届董事会董事；选举张爱民先生、赵晓雷先生、费方域先生为第五届董事会 独立董事。 选举吴建平先生、曹云女士、华萍珍女士为公司第五届监事会监事。 本次股东大会经上海市志源律师事务所见证，其结论意见为：本所律师认为，本次 股东大会的召集和召开程序、出席会议人员资格、表决程序符合《中华人民共和国公 司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司股东大会规范意见(2000 年修订本)》及 《公司章程》的有关规定，会议决议合法、有效。 公司年度股东大会决议公告已于 2004 年 5 月 29 日刊登在上海证券报、香港文汇 报上。 （二）临时股东大会情况 1)、第 1 次临时股东大会的通知、召集、召开情况： 18 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 公司于 2004 年 6 月 16 日分别在《上海证券报》、《香港文汇报》刊登关于召开 2004 年第一次临时股东大会的公告，说明了会议召开的时间、审议事项、登记方法及其他 有关事项。 股东大会通过的决议及披露情况： 公司于 2004 年 7 月 20 日上午在公司本部会议室召开 2004 年第一次临时股东大会。 本次股东大会出席股东或股东代理人 23 人，代表股份 7903.1441 万股，占公司有表决 权总股份的 39.2921%，（其中 A 股股东 19 人，代表股份 7886.4959 万股，B 股股东 4 人，代表股份 16.6482 万股）。公司部分董事、监事和高级管理人员出席了本次股东大 会，符合《公司法》和《公司章程》规定。经大会审议通过，形成以下决议： 1、《关于与上海爱使股份有限公司签署增加互为担保金额 5000 万元协议的议案》 2、《关于变更公司企业类别及经营范围的议案》 3、《关于修改公司章程的议案》 本次股东大会经上海市志源律师事务所见证，其结论意见为：本所律师认为，本 次股东大会的召集和召开程序、出席会议人员资格、表决程序符合《中华人民共和国 公司法》、《上市公司股东大会规范意见》及《公司章程》的规定，会议决议合法、有 效。 公司临时股东大会决议公告已于 2004 年 7 月 21 日刊登在上海证券报、香港文汇 报上。 2)、第 2 次临时股东大会的通知、召集、召开情况： 公司于 2004 年 11 月 26 日分别在《上海证券报》、 《香港文汇报》刊登关于召开 2004 年第一次临时股东大会的公告，说明了会议召开的时间、审议事项、 登记方法及其他 有关事项。 股东大会通过的决议及披露情况： 公司于 2004 年 12 月 28 日上午在公司本部会议室召开 2004 年第二次临时股东大 会。本次股东大会出席股东或股东代理人 24 人，代表股份 7908.8768 万股，占公司有 表决权总股份的 39.3493%，（其中 A 股股东 20 人，代表股份 7893.5283 万股，B 股股 东 4 人，代表股份 15.3485 万股）。公司部分董事、监事和高级管理人员出席了本次股 东大会，符合《公司法》和《公司章程》规定。经大会审议通过，形成以下决议： 关于用房地产进行抵押贷款的议案 公司临时股东大会决议公告已于 2004 年 12 月 29 日刊登在上海证券报、香港文汇报上。 本次股东大会经上海市志源律师事务所见证，其结论意见为：本所律师认为，本 次股东大会的召集和召开程序、出席会议人员资格、表决程序符合《中华人民共和国 公司法》、《上市公司股东大会规范意见》及《公司章程》的规定，会议决议合法、有 效。 19 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 八、董事会报告 （一）报告期内整体经营情况的讨论与分析 2004 年度三毛公司在复杂变化的市场环境中，采取有力措施，加快传统制造业 的转型，在调整与发展两个主战场，积极推进各项重点工作，解决了一些带有紧迫性、 全局性的结构矛盾，保持了公司主营收入的基本规模，实现了外贸出口创汇的大幅增 长，改善了资产结构，经济运行质量有所好转，为公司下一轮改革与发展打下了较好 基础。2004 年度实现: 主营业务收入 138,664 万元 利润总额 -19,249 万元 净利润 -19,013 万元 （二）报告期公司经营情况 1、公司主营业务的范围及其经营情况 (1)公司主营业务经营情况的说明 经营范围：生产和销售毛条、毛纱、纺织品及服装、销售自产产品；毛纺织技术 的咨询；从事符合国家产业政策的投资业务（具体项目另行报批）。 (2)主营业务分行业情况表 单位：元 币种：人民币 分行业 主营业务收入 占主营业务收入 比例(%) 主营业务利润 占主营业务利润 比例(%) 工业 557,796,419.94 35.31 29,631,798.33 28.14 商业 1,005,989,944.72 63.69 67,513,494.29 64.12 房地产 11,371,771.00 0.72 5,713,105.00 5.43 其他 4,336,141.08 0.28 2,431,764.20 2.31 其中:关联交易 28,266,926.71 1,708,385.48 合计 1,579,494,276.74 / 105,290,161.82 / 内部抵消 192,859,241.54 / 288,212.20 / 合计 1,386,635,035.20 105,001,949.62 (3)主营业务分产品情况表 单位：元 币种：人民币 分产品 主营业务收入 占主营业务收 入比例(%) 主营业务利润 占主营业务利 润比例(%) 毛纺织 1,563,786,364.66 99 97,145,292.62 92.26 房地产 11,371,771.00 0.72 5,713,105.00 5.43 其他 4,336,141.08 0.28 2,431,764.20 2.31 其中:关联交易 28,266,926.71 1,708,385.48 合计 1,579,494,276.74 / 105,290,161.82 / 内部抵消 192,859,241.54 / 288,212.20 / 合计 1,386,635,035.20 105,001,949.62 20 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 (4)、主营业务分地区情况表 单位：元 币种：人民币 分地区 主营业务收入 占主营业务收 入比例(%) 主营业务利润 占主营业务利 润比例(%) 国内销售收入 669,504,443.10 42.39 37,991,852.88 36.08 出口销售收入 909,989,833.64 57.61 67,298,308.94 63.92 其中:关联交易 28,266,926.71 2.04 1,708,385.48 1.69 合计 1,579,494,276.74 / 105,290,161.82 / 内部抵消 192,859,241.54 / 288,2112.20 / 合计 1,386,635,035.20 101,156,331.45 (5)、生产经营的主要产品及市场占有率情况的说明 由于公司尚未获取行业统计资料，故无法计算主要产品的市场占有率情况。 (6)、占主营业务收入或主营业务利润总额 10%以上的主要产品 单位：元 币种；人民币 分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%) 毛纺织品 1,372,443,287.12 1,275,297,994.50 7.08 2、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩 (1)主要控股公司的经营情况及业绩 单位：万元 币种：人民币 公司名称 业务性质 主要产品或服务 注册资本 资产规模 净利润 上海申一毛条有限公司 生产销售 毛条制品 5,500 11091 36.16 上海朝日绅士服有限公司 生产销售 中高档西服 200（美元） 2131 90.20 上海华宇毛麻进出口有限公司 进出口业务 自营代理各类商品 2000 16819 28.99 上海纯新羊毛原料有限公司 贸易 纺织原料及产品 500 3070 37.98 3、主要供应商、客户情况 单位：元 币种；人民币 前五名供应商采购金额合计 167,172,954.42 占采购总额比重 14.44 前五名销售客户销售金额合计 120,252,398.87 占销售总额比重 8.67 4、在经营中出现的问题与困难及解决方案 1、2004 年公司面临问题和困难： （1）、国内毛纺行业竞争更趋激烈，产品提价幅度低于原材料价格上涨的幅度，导 致产品毛利率下降，利润空间减少； （2）、因许昌路地块转让，企业生产场地搬迁工作的启动及公司内部整合、调整工 作量大，由此带来生产与搬迁的矛盾、职工稳定和安置工作的压力。 21 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 2、解决方案： （一）、强势推进精纺主业整合并取得初步成果。 为消除主业亏损，集聚主业资源优势做精做优，公司强势启动了精纺主业整合。 对公司两家严重亏损的精纺企业相继关停，同时新设立的毛纺织分公司，自 2004 年 7 月 1 日起，毛纺织分公司开始独立运行，拥有经过优化配置的 8000 锭规模和与之相配 套的条染、织造、染色整理等先进装备；实现直面市场的贸易、生产、设计“ 三位一 体” 联动经营模式；职工实行短期劳动合同的市场用工机制，精纺整合的效果逐步显 现。 （二）、对外贸易快速增长，三大经济运行指标稳中有升。 公司对三毛进出口公司实施增资 1800 万元，将华宇毛麻进出口公司归并为其子 公司，整合外贸资源，集中力量打造三毛进出口公司外贸经营品牌。建立了一套比较 规范和行之有效的外贸经营模式，集聚了一支有较好业务能力的外贸专业队伍。2004 年实现出口创汇 9452 万美元，同比增长 38.3％，取得了创汇和创利同步增长的良好业 绩。 （三）、加大资产运作力度，提高资产质量和抗风险能力。 2004 年三毛公司采取综合措施，强化资产经营，改善资产结构，取得了较好的资 产运作成果。保全公司在投资企业的债权，增加了公司土地储备总量面积；解决了部 分历史遗留问题；规范对外担保行为；公司银行贷款、应收帐款和存货资金等同比减 少。 （四）、加强工业房产的集约管理，培育新的经济增长点。 2004 年公司设立了综合管理部，加强对退出企业工业房产的集约管理和开发利用， 通过环境整治、招商入住、规范管理，综合出租率和经营创收同比增长。 （五）、强化公司基础管理，规范上市公司运作。 公司董事会如期进行了换届改选；对关联交易、重大事项、法律诉讼、收购、出 售资产、效益预警等行为,严格按照审批程序和信息披露规定执行；公司建立了网站、 开设董事会秘书与投资者联系专栏，加强了投资者与企业之间的沟通。内部管理日趋 完善，经营者考核制度、内部审计制度、独立董事制度的实施，有效地促进了企业规 范运作。 （三）公司投资情况 1、募集资金使用情况 报告期内公司无募集资金使用情况。注： （1）、1998 年增发新股募集资金中，原预测收购上海青山服装有限公司价格 2,412 万元，实际收购价格为 1,945.39 万元，剩余资金原拟用于对上海青山服装有限公司的 技术改造，该资金尚未使用。 （2）、公司用 1998 年增发新股募集资金收购上海二毛有限公司所持的上海青山服 装股份有限公司股权，该股权因债务纠纷被上海市第一中级人民法院冻结而不得转让， 22 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 导致公司不能取得拥有上海青山服装有限公司 46%股权的有效法律证明。经董事会审议 通过，并与上海二毛有限公司商定，一致同意解除 2000 年 9 月 20 日双方签署的《股 权转让协议》。本公司收回股权转让金及实施股权转让而发生的各类费用共计人民币 19,623,917 元。该资金尚未使用。 （3）、公司用 1998 年增发新股募集资金人民币 414.39 万元，投资收购上海二毛 纺织有限公司持有上海高雅服装有限公司 40%股权。公司在上海产权交易所完成该股权 转让的产权交割手续，获得上海市外资委批准，获股权变更《批准证书》后，于 2000 年 9 月始对该企业实施管理权。 由于该股权因债务纠纷被市法院冻结工商未予受理，本公司通过长时间的努力， 仍无法完成该股权转让的全部法律手续，导致公司至今不能取得拥有上海高雅服装有 限公司 40%股权的全部有效法律证明。 根据上海市外国投资委员会沪外资委协字[2004]第 1824 号批文"同意修改上海高 雅服装有限公司中外方股权转让的批复。撤消上海高雅服装有限公司原合资方上海二 毛纺织有限公司 40%的股权转让给上海三毛纺织股份有限公司的申请"，公司解除收购 上海高雅服装有限公司 40%股权的协议，由上海二毛有限公司返还本公司已支付的股权 转让金人民币 414.39 万元。 以上收购上海青山服装有限公司和上海高雅服装有限公司股权为公司募股资金投 向行为，解除收购股权属变更募集资金投向项目，对收回资金的使用待董事会确定新 的投资项目后报有关部门审核同意后提请股东大会审议批准。 以上公告内容刊登于 2004 年 4 月 17 日、2004 年 11 月 16 日《上海证券报》、《香 港文汇报》。 2、非募集资金项目情况 1)、上海三毛进出口有限公司 上海三毛进出口公司于 2002 年 1 月注册成立，注册资本 5,000 万元，公司持有 90% 股权。经 2004 年 4 月 14 日公司第四届董事会第十二次会议审议通过对上海三毛进出 口有限公司实施增资人民币 1,800 万元，其中本公司出资 1,620 万元，占 90%，上海申 一毛条有限公司出资 180 万元，占 10%，实施增资后该公司注册资本为人民币 6,800 万元，本公司仍持有 90%股权。 报告期公司已完成对该公司增资的有关工商变更手续。 （四）报告期内公司财务状况经营成果分析 单位：元 币种:人民币 项目名称 年末数 上年数 增减额 增减幅度 （％） 总资产 966,410,330.06 1,239,017,401.36 -272,607,071.30 -22.00 主营业务利润 101,156,331.45 109,564,471.20 -8,408,139.75 -7.67 净利润 -190,125,383.49 8,548,930.36 -198,674,313.85 -2,323.97 现金及现金等价物净增加额 -62,071,659.22 -11,653,602.75 -50,418,056.47 432.64 股东权益 323,861,651.51 513,987,035.00 -190,123,383.49 -36.99 23 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 变动原因： 1、总资产变动原因：主要是出口退税加快应收补贴款大幅减少；计提其他应收款 坏帐准备；归还银行贷款使货币资金减少。 2、主营业务利润变动原因： 3、净利润变动原因：计提坏帐准备使管理费用上升；子公司及其他投资企业的亏 损所致。 4、现金和现金等价物净额变动原因：归还贷款. 5、股东权益变动原因：本年亏损使未分配利润出现负数。 （五）新年度计划 2005 年公司工作总体要求是突出一个目标、围绕三大主题，抓好五项工作： （一）、突出一个目标：利润总额扭亏为盈。 2004 年公司因多种原因利润出现亏损，对外界造成一定负面影响，对公司内部也 造成较大压力，为此 2005 年实现利润总额扭亏为盈，是公司今年工作的首要目标，必 须确保实现。 （二）、围绕三大主题：调整、发展、稳定。 1、调整：积极寻求有利于公司较快改变的现状的方法和途径，继续推进“ 五大结 构” 调整(资产、人员、产品、企业、产业结构)，化解矛盾，消除隐因，为公司的健 康发展创造条件。 2、发展：走科技毛纺之路，充分利用资源优势，培育稳固的经济增长点，实现资 源的升值利用和最高回报。 3、稳定：在新一轮调整和发展中，顾全大局，缜密安排，提高对不稳定因素的掌 控水平和化解能力，在稳定、有序、和谐的环境中推进调整与发展。 （三）、抓好五项工作 1、拓展精纺整合成果，形成具有科技毛纺特征的市场竞争力。 要充分利用精纺整合显现的综合优势，狠抓科学管理，采取刚性措施，在质量、 成本、合约三大管理领域取得明显成效，巩固和拓展精纺整合成果。要以科技引领主 业发展方向，走科技毛纺之路，开发高端毛纺产品，重点发展 KROY、完全机可洗、纳 米三防、超细支毛条及面料等高档特色产品，增强产业连接，提升核心专长，培育具 有科技毛纺特征的市场综合竞争能力。 2、积极应对外贸市场变化，保持外贸良好发展势头。 继续贯彻做大做强、优先发展外贸的战略思路，应对后配额时代的变数，采取积 极措施，增加自营出口比重，由创汇为主转为盈利为主，力争实现创汇和盈利同步增 长；培育外贸加工基地，建立多元化的新型工贸互动体系，提高接单能力和盈利水平； 强化内部基础管理，完善激励和约束机制，落实各项制度及操作流程，防范业务风险， 保持公司对外贸易的快速增长。 3、继续抓好资产运作，体现资源的最大利用价值。 要根据公司战略定位，积极、稳妥地实施资产盘整，提高可经营资产的比例和资 产盈利能力，减少不良不实资产的历史重缚。结合市区企业“ 三废治理” 和向周边地 24 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 区的转移，选择最佳方式，通过资源—资本—资产的形态变换，实现资源最大利用价 值。对缺少发展空间的小企业，采用歇业清算或股权转让等方式有序退出，确保公司 资产的保值增值。 4、精心打造，提升工业园区经营能级。 在工业园区经营活动中要导入现代服务业、创意产业、智力与资源互动等经营理 念，提高服务质量，优化客户结构，营造园区文化，创建园区品牌，通过高起点规划、 高档次利用、高水平管理，提升经营能级和资源的投入产出率。 5、加强管理，严格内部监控制度。 根据公司调整与发展的实际需要，建立事业部制，分别实施对各类企业的对口管理。 公司目前尚处困难时期，各级履职尤显重要，要建立经营管理问责制，实行岗位承诺 和引咎辞职制；严格财务预算控制，修订经营者和业务人员考核分配办法；落实派任 董事、监事的决策负责制，维护好投资者利益 （六）董事会日常工作情况 1、董事会会议情况及决议内容 1)、公司于 2004 年 3 月 18 日召开第四届董事会 2004 年第一次临时会议（通讯方 式），审议通过了以下决议： （1）关于设立上海三毛企业（集团）股份有限公司毛纺织分公司的提案 （2）关于与上海爱使股份有限公司签署互为担保议的提案 董事会决议及与上海爱使股份有限公司签署互为担保协议的公告刊登于 2004 年 3 月 20 日《上海证券报》、《香港文汇报》。 2)、公司于 2004 年 4 月 14 日召开第四届董事会第十二次会议，审议通过了以下 决议： （1）、公司 2003 年度董事会工作报告 （2）、公司 2003 年度财务工作报告 （3）、公司 2003 年度利润分配预案（不进行利润分配，也不进行资本公积金转增 股本） （4）、公司 2003 年度计提八项准备金的报告 （5）、关于 2003 年度计提特别坏帐准备的提案 （6）、公司 2003 年度资产核销的报告 （7）、关于聘任会计师事务所及支付审计报酬的提案 （8）、公司 2003 年度董事、监事及高级管理人员年度报酬的报告 （9）、公司二零零三年度报告及摘要 （10）、关于修改公司章程的报告 （11）、关于公司董事会换届改选和董事会董事候选人的提案 （12）、关于资产抵押贷款的提案 （13）、关于对进出口公司进行整合的提案 25 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （14）、对上海伊条纺织有限公司继续进行清算。 （15）、对上海怡欣工贸公司进行清算 （16）、决定召开二零零三年度股东大会的事宜 公司定于 2004 年 5 月 28 日（星期五）上午九时召开公司 2003 年度股东年会。 董事会、监事会决议暨召开 2003 年度股东大会公告及董事会董事、监事、独立董 事提名人声明、独立董事候选人声明，刊登于 2004 年 4 月 17 日《上海证券报》、《香 港文汇报》。 3)、公司于 2004 年 4 月 27 日召开第四届董事会第十三次会议，审议通过了以下 决议： （1）公司 2004 年第一季度报告 （2）关于变更公司企业类别及经营范围的提案 董事会决议公告刊登于 2004 年 4 月 29 日《上海证券报》、《香港文汇报》。第一季 度报告全文刊登在上海证券交易所网站 上。在“ 上市公司资料检索” 中输入本公司代码“ 上海三毛” 查询。 4)、公司于 2004 年 5 月 28 日召开第五届董事会第一次会议，审议通过了以下决 议： （1）一致选举倪志华女士为公司第五届董事会董事长； （2）继续聘任张文卿先生为公司总经理； （3）继续聘任胡种先生为公司财务总监； （4）继续聘任徐志孝先生为公司总经济师；继续聘任郑伯华先生、周国平先生、 张萍女士、梁康宁先生为公司副总经理； （5）继续聘任张黎芳女士为公司董事会秘书； （6）关于与中国纺织机械股份有限公司续签互为担保协议的提案。 董事会决议及与中国纺织机械份有限公司签署互为担保协议的公告，刊登于 2004 年 5 月 29 日《上海证券报》、《香港文汇报》。 5)、公司于 2004 年 6 月 14 日召开第五届董事会 2004 年第一次临时会议（通讯 方式），审议通过了以下决议： 关于与上海爱使股份有限公司签署增加互为担保金额 5000 万元协议的提案。 董事会决议公告和与上海爱使股份有限公司签署互为担保协议的公告及召开 2004 年第一次临时股东大会公告，刊登于 2004 年 6 月 16 日《上海证券报》、《香港文汇报》。 6)、公司于 2004 年 7 月 22 日召开第五届董事会 2004 年第二次临时会议，审议通 过了以下决议： （1）关于收购太仓三蕾毛纺实业有限公司的有效资产的提案 （2）关于公司董事会四个专门委员会组成成员的提案 （3）关于对控股子公司担保审批授权的提案 26 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （4）关于用房产、土地等资产进行抵押贷款的提案 董事会决议和关联交易公告刊登于 2004 年 6 月 16 日《上海证券报》、《香港文汇 报》。 7)、公司于 2004 年 8 月 19 日召开第五届董事会第二次会议，审议通过了以下决 议： 公司 2004 年半年度报告及摘要。 2004 年半年度报告摘要刊登于 2004 年 8 月 21 日《上海证券报》、《香港文汇报》。 半年度报告全文刊登在上海证券交易所网站 上。在“ 上市公司资 料检索” 中输入本公司代码“ 上海三毛” 查询。 8)、公司于 2004 年 10 月 28 日召开第五届董事会第三次会议（通讯方式），审议 通过了以下决议： 公司 2004 年第三季度报告。 2004 年第三季度报告摘要刊登于 2004 年 8 月 21 日《上海证券报》、 《香港文汇报》。 第三季度报告全文刊登在上海证券交易所网站 上。在“ 上市公司资料 检索” 中输入本公司代码“ 上海三毛” 查询。 9)、公司于 2004 年 11 月 5 日召开第五届董事会 2004 年第三次临时会议，审议（通 讯方式）通过了以下决议： 关于对上海友谊毛纺厂终止联营，公司放弃持有的 65%股权的提案。 10)、公司于 2004 年 11 月 25 日召开第五届董事会 2004 年第四次临时会议（通讯 方式），审议通过了以下决议： （1）关于用房地产进行抵押贷款的提案 （2）会议决定于 2004 年 12 月 28 日上午 9：30 召开公司 2004 年第二次临时股东 大会，审议《关于房地产进行抵押贷款的议案》。 董事会决议公告刊登于 2004 年 11 月 26 日《上海证券报》、《香港文汇报》。 11)、公司于 2004 年 12 月 5 日召开第五届董事会 2004 年第五次临时会议（通讯 方式），审议通过了以下决议： 关于银行贷款 1000 万元延长贷款期限的提案。 12)、公司于 2004 年 12 月 22 日召开第五届董事会 2004 年第六次临时会议（通讯 方式），审议通过了以下决议： 关于出售部分闲置设备的提案。 董事会决议公告刊登于 2004 年 12 月 23 日《上海证券报》、《香港文汇报》。 27 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 2、董事会对股东大会决议的执行情况 报告期内，公司董事会本着对全体股东负责的精神，认真履行董事会职责，贯彻 执行股东大会所作的各项决议。 （七）利润分配或资本公积金转增预案 经上海立信长江会计师事务所按中国会计准则审计确认，本公司 2004 年度合并 报表实现净利润 -190,125,383.49 元，母公司实现净利润 -191,266,526.30 元。根据 公司章程规定，提出利润分配预案如下： 年初未分配利润为：29,643,568.34 元，加本年度净利润-190,125,383.49 元，加 其他转入 329,544.76 元，减子公司按规定提取法定盈余公积金 10%，为 379,611.46 元，提取法定公益金 5%，为 189,805.72 元，年末未分配利润为：-160,721,687.57 元。 鉴于公司 2004 年度实现利润为亏损的情况，根据有关规定董事会提议：2004 年度 不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。 以上利润分配预案须经 2004 年度股东大会审议通过。 （八）其他披露事项 公司选定的信息披露报纸为《上海证券报》和《香港文汇报》，报告期内未发生变 化。公司在《香港文汇报》以英文进行信息披露，如中英文有歧义时，以中文解释为 准。 （九）注册会计师对公司控股股东及其他关联方占用资金情况的专项说明： 信长会师函字（2005）第 138 号 上海三毛企业（集团）股份有限公司董事会： 我们接受贵公司的委托，对贵公司与年报审计相关的截止 2004 年 12 月 31 日的 关联方占用贵公司资金情况及贵公司对外担保情况进行专项核查。我们的核查是依据 中国证券监督管理委员会和国有资产监督管理委员会共同颁布的《关于规范上市公司 与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》（2003－56 号）进行的。贵公 司管理当局的责任是提供真实、合法、完整的有关资金占用及对外担保情况的全部材 料，包括原始合同或协议等资料或副本资料、会计凭证与帐簿记载、会计报表、有关 实物证据及我们认为必要的其他资料。我们的责任是根据上述《关于规范上市公司与 关联方资金往来及上市公司对外担若干问题的通知》（2003 – 56 号）的规定，对贵 公司与关联方资金往来情况及对外担保情况是否符合规定进行相关调查、核实并出具 专项审核意见。在调查、核实过程中，我们实施了查阅有关资料、会计凭证、核对会 计帐簿记录等我们认为必要的核查程序。 28 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 现将审核情况说明如下： 一、关联方占用资金情况： （一）截至 2004 年 12 月 31 日止，贵公司关联方占用资金余额为人民币 1,347.15 万元，其中： 1、控股股东无占用资金情况。 2、合营公司及投资 50%以下的联营公司占用资金情况： （1）应收联营公司上海三联纺织印染公司往来款余额为人民币 831.28 万元、预 付货款余额为人民币 7.85 万元； （2）应收联营公司天津大维股份有限公司销货款余额为人民币 133.49 万元； （3）应收联营公司上海申泉服装有限公司往来款余额为人民币 6.79 万元； （4）应收联营公司上海高雅服装有限公司往来款余额为人民币 15.03 万元、销货 款余额为人民币 0.37 万元； （5）应收联营公司上海寅丰服装有限公司销货款余额为人民币 251.77 万元、预 付货款余额为人民币 2.95 万元； （6）应收联营公司上海协丰精梳毛条厂往来款余额为人民币 0.11 万元； （7）应收合营公司上海博华基因芯片技术有限公司往来款余额为人民币 97.51 万 元。 以上内容详见附表一“ 资金占用情况汇总表—关联方占用母、子公司资金”。 （二）截至 2004 年 12 月 31 日止，其他关联方资金占用余额比上年度减少 38.91%。 二、控股子公司占用母公司资金情况： （一）截至 2004 年 12 月 31 日止，贵公司控股子公司占用贵公司资金余额为人民 币 10,210.16 万元。 具体内容详见附表二 “ 资金占用情况汇总表—子公司占用母公司资金”。 （二）截至 2004 年 12 月 31 日止，控股子公司占用母公司资金余额比上年度减少 0.15%。 三、控股子公司之间互相占用资金情况： 截至 2004 年 12 月 31 日止，贵公司控股子公司之间互相占用资金余额为人民币 4,943.02 万元。 具体内容详见附表三“ 资金占用情况汇总表—子公司间占用资金”。 四、股份公司为其他公司提供担保的情况： 截止 2004 年 12 月 31 日，贵公司对外提供的担保金额为人民币 23,107.55 万元，其中 为持股 50％以下的关联方担保金额为 300 万元。上述担保均采用保证担保方式，被担 保单位由此取得的款项均用于经营活动，均未引起诉讼，其中为非关联方提供的担保 29 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 金额中有人民币 6,135.00 万元已取得反担保，有人民币 10,400 万元为与被担保方的 互保。为关联法人单位太仓三蕾毛纺实业有限公司提供的人民币 300 万元贷款担保已 经逾期，同时太仓三蕾毛纺实业有限公司已于 2004 年 8 月将其所占有的房屋和机器设 备转让给贵公司，贵公司尚有转让余款人民币 288 万元未支付。 具体内容详见附表四“ 担保情况明细表”。 上海立信长江会计师事务所有限公司 二 OO 五年四月二十一日 （十）公司独立董事关于对外担保的专项说明及独立意见 根据证监发[2003]56 号《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担 保若干问题的通知》精神，我们本着实事求是的态度，对上海三毛企业（集团）股份 有限公司累计和本年度对外担保的情况进行了认真负责的核查和落实，现就有关问题 说明如下： 经我们查验，上海三毛企业（集团）股份有限公司截止 2004 年 12 月 31 日： 一、对外担保金额为 23,107.55 万元，占净资产的比例 71.42 %，与上年同期 32,082 万元相比，减少 8,974.45 万元。 二、为控股股东子公司提供担保金额为 300 万元，与上年同期 1,250 万元相比， 减少 950 万元；为控股 50%以下的子公司担保已全部整改完毕； 三、公司没有直接或间接为资产负债率超过 70%的被担保对象提供债务担保。 四、对外担保均已实施反担保手续。 五、为进一步规范公司担保行为，公司已按照《通知》的要求对公司章程进行修 订。 为此我们认为：公司按照《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外 担保若干问题的通知》精神，积极采取整改措施，有效控制对外担保风险，保护了投 资者的合法利益。 30 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 九、监事会报告 2004 年 度 公 司 监 事 会 根 据 《 公 司 法 》 和 《 公 司 章 程 》 所 赋 予 的 职 责 ， 本 着 对 全 体 股 东 负 责 的 精 神 ， 积 极 开 展 工 作 ， 依 法 行 使 职 权 ， 对 公 司 日 常 经 营 活 动 、 重 大 决 策 和 财 务 状 况 等 履 行 监 督 职 能 。 报 告 期 内 公 司 监 事 会 共 召 开 了 二 次 会 议 ， 监 事 列 席 了 各 次 董 事 会 和 股 东 大 会 。 现 将 一 年 来 监 事 会 工 作 情 况 报 告 如 下 ： 一 、 报 告 期 内 监 事 会 召 开 会 议 的 情 况 1、 2004 年 4 月 14 日 公 司 召 开 了 第 四 届 监 事 会 第 十 次 会 议 ， 公司监事 会成员五名，实际出席会议五名。会 议 审 议 通 过 了 ：公司 2003 度 监 事 会 工 作 报 告 ； 公司 2003 年 度 报 告 及 摘 要 ； 公司 2003 年 度 财 务 工 作 报 告 ； 公司 2003 年度计提八项准备金的报告； 公司 2003 年度资产核销的报告；公司 2003 年度计提特 别坏帐准备的提案；公司监事会换届改选及公司第五届监事会监事候选人的提案。 本 次 会 议 决 议 公 告 刊 登 在 2004 年 4 月 16 日 《 上 海 证 券 》 和 香 港 《 文 汇 报 》。 2、 2004 年 5 月 28 日 公 司 召 开 了 第 五 届 监 事 会 第 一 次 会 议 ， 公司监事 会成员五名，实际出席会议五名。会 议 选 举 了 吴 建 平 为 监 事 会 监 事 长 、 曹 云 为 副 监 事 长 。 本 次 会 议 决 议 公 告 刊 登 在 2004 年 5 月 30 日 《 上 海 证 券 》 和 香 港 《 文 汇 报 》。 二 、 监 事 会 对 公 司 2004 年 度 有 关 事 项 的 独 立 意 见 1、 公 司 依 法 运 作 情 况 公 司 监 事 会 根 据 国 家 法 律 、 法 规 、 公 司 章 程 及 《 上 市 公 司 治 理 准 则 》 的 要 求 ， 对 公 司 的 决 策 程 序 、 决 议 事 项 、 董 事 会 对 股 东 大 会 决 议 的 执 行 情 况 、 公 司 高 级 管 理 人 员 履 行 职 务 的 情 况 等 进 行 了 专 项 监 督 检 查 ， 并 会 同 公 司 有 关 职 能 部 门 对 所 属 企 业 管 理 制 度 的 情 况 进 行 了 检 查 ， 推 进 公 司 及 所 属 企 业 内 控 制 度 的 不 断 完 善 。 监 事 会 认 为 ， 报 告 期 内 公 司 依 法 运 作 ， 决 策 程 序 规 范 。 董 事 会 根 据 有 关 法 律 法 规 的 变 化 ， 及 时 修 订 了 公 司 章 程 。 董 事 会 换 届 改 选 后 ， 成 立 了 四 个 专 门 委 员 会 。 监 事 会 认 为 ， 报 告 期 内 公 司 董 事 、 经 理 在 执 行 公 司 职 务 时 未 发 现 违 反 法 律 、 法 规 、 公 司 章 程 及 损 害 公 司 利 益 和 股 东 利 益 的 行 为 。 2、 检 查 公 司 财 务 情 况 公 司 监 事 会 对 公 司 财 务 情 况 加 强 了 了 解 ，对 财 务 报 告 进 行 了 专 题 审 议 ， 认 为 公 司 2004 年 度 财 务 报 告 经 上 海 立 信 长 江 会 计 师 事 务 所 和 浩 华 会 计 师 事 务 所 审 计 并 出 具 的 无 保 留 的 审 计 报 告 意 见 及 其 对 相 关 事 项 的 评 价 是 客 观 公 正 的 ， 能 如 实 反 映 公 司 财 务 和 经 营 状 况 。 3、 公 司 收 购 、 出 售 资 产 情 况 报 告 期 内 ， 公 司 控 股 的 上 海 纯 新 羊 毛 原 料 有 限 公 司 收 购 上 海 三 毛 物 流 有 限 公 司 40%股 权 ；公 司 出 售 部 分 闲 置 设 备 。收 购 、出 售 程 序 合 法 、规 范 。 31 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 4、 公 司 关 联 交 易 情 况 报 告 期 内 ，公 司 收 购 太 仓 三 蕾 毛 纺 织 有 限 公 司 厂 房 和 设 备 等 有 效 资 产 ； 本 公 司 与 上 海 华 宇 毛 麻 （ 集 团 ） 有 限 公 司 同 为 上 海 纺 织 控 股 （ 集 团 ） 公 司 的 直 接 控 股 子 公 司 ， 以 上 转 让 为 关 联 交 易 。 上 述 关 联 交 易 以 市 场 公 允 的 价 值 定 价 ， 体 现 了 公 开 、 公 平 、 公 正 的 原 则 ， 未 发 现 内 幕 交 易 以 及 损 害 公 司 股 东 利 益 的 情 况 。 32 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 十、重要事项 （一）重大诉讼仲裁事项 1、重大诉讼 本公司下属控股子公司上海杉和投资管理公司诉在西北证券有限责任公司上海西 藏南路证券营业部办理股票指定交易的交易资金 8,807,861.77 元被划至宁夏贺兰县创 见信息咨询服务有限公司一案。已分别由上海市第二中级人民法院（2002）沪二中民 三（商）初字第（246）号、上海市高级人民法院[（2003）沪高民二（商）终字第 112 号]判决胜诉。 2004 年 5 月 14 日被告西北证券有限责任公司上海西藏南路证券营业部支付了赔偿 款 920 万元，但在该款到帐的同时，宁夏回族自治区银川市中级人民法院即冻结该笔 赔偿款 920 万元，并向杉和公司送达应诉传票，案由为：宁夏金融资信评估有限公司 向银川市中级人民法院诉杉和公司未履行与宁夏贺兰县创见信息咨询服务有限公司签 定的资产委托管理协议，要求法院判杉和公司赔偿 920 万元。 以上所涉资产管理纠纷案已由上海市中、高级人民法院分别作出判决，为此在接 到宁夏回族自治区银川市中级人民法院受理通知书后，杉和公司即提出管辖地异议的 意见，先后被宁夏回族自治区银川市中级人民法院、高级人民法院民事裁定书驳回。 2004 年 12 月宁夏回族自治区银川市中级人民法院民事判决书[（2004）银民商初 字第 43 号]，就原告宁夏金融资信评估有限公司诉被告上海杉和投资管理有限公司委 托资产管理协议纠纷一案作出判决：由被告上海杉和投资管理有限公司于本判决生效 之日起十日内给付宁夏资信评估有限公司人民币本金 8,807,861.77 元、利息损失及承 担本案案件受理费、保全费。 上海杉和投资管理有限公司为本公司控股 90%的子公司，如杉和公司在二审中败 诉，将会直接影响公司利润。 对以上判决结果，本公司已上诉于宁夏回族自治区高级人民法院。截止报告期末 宁夏回族自治区高级人民法院尚未开庭审理。 该诉讼事项公司已于 2004-05-29、2005-03-09 刊登在上海证券报、香港文汇报上。 2、本公司向中国国际经济贸易仲裁委员会上海分会提交要求蓝带国际育乐事业 有限公司“支付合作利润分配及违约金”的书面仲裁申请，中国国际经济贸易仲裁委员 会上海分会接受审理，2004 年 1 月 20 日作出（2004）中国贸仲沪裁字第 011 号仲裁裁 决由蓝带国际育乐事业有限公司向本公司支付拖欠的“合作利润分配”人民币 3,110,243 元，并支付相应的违约金。报告期内公司尚未收到上述款项。 2004 年 4 月公司再次向国际仲裁委员会提交仲裁申请，请求终止与台商蓝带公司 的合作并收回所欠利润款，目前正在诉讼中。 33 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （二）报告期内公司收购及出售资产、吸收合并事项 1、收购资产情况 1)、内容：2004 年 2 月 24 日，本公司参与司法拍卖购买卢湾区斜土路 791 号的部 分工业用房，建筑面积约为 1632 平方米及相应土地面积使用权，评估价值为 1,445.02 万元人民币，实际购买金额为 1,450 万元人民币，本次收购价格的确定依据为拍卖价 格。 该事项已于 2004 年 2 月 26 日刊登在上海证券报、香港文汇报上。 报告期内已完成有关产权交割手续。 2)、内容：2004 年 8 月 25 日，本公司参与司法拍卖购买普陀区祁连山路 380 号 1-6 幢的工业房地产。建筑面积 16,475.3 平方米，土地面积 20,591 平方米。该资产评 估价值为 4,221.06 万元人民币，实际购买金额为 4,421 万元人民币，本次收购价格的 确定依据为拍卖价格。 该事项已于 2004 年 8 月 26 日刊登在上海证券报、香港文汇报上。 报告期内已完成有关产权交割手续。 2、出售资产情况 2004 年 6 月 14 日，本公司向上海三毛进出口有限公司转让上海华宇毛麻进出口有 限公司 78%，转让价格 1,706.42 万元人民币。 该事项已于 2004 年 6 月 16 日刊登在上海证券报、香港文汇报上。 报告期内已完成有关产权交割手续。 （三）报告期内公司重大关联交易事项 1、购销商品、提供劳务产生的关联交易 A、存在控制关系且已纳入本公司合并范围的子公司，其相互间交易及母子公司交 易已作抵销。 B、向关联方采购货物 企 业 名 称 本年发生数 上年发生数 上海三联纺织印染公司 1,135,456.72 --- 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 9,822,319.15 --- 上海申泉服装有限公司 62,002,842.49 --- 上海友谊毛纺厂 5,563,368.98 --- 上海寅丰服装有限公司 280,220.03 --- 上海伊条纺织有限公司 --- 80,379.04 泰州友谊企业有限公司 --- 52,450.93 34 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 C、向关联方销售货物 企 业 名 称 本年发生数 上年发生数 上海三联纺织印染公司 2,896,010.86 1,477,868.81 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 8,504,290.18 --- 上海二毛纺织有限公司 --- 151,515.72 上海友谊毛纺厂 2,504,482.03 12,896,687.72 泰州友谊企业有限公司 --- 724,934.38 上海寅丰服装有限公司 12,115,281.22 17,497,600.01 上海迪伊毛纺织有限公司 2,246,862.62 --- D、与关联方有关的其他收入、支出 （1）本年度向关联方支付租赁费等： 企 业 名 称 金 额 上海伊条纺织有限公司 1,001,705.43 （2）本年度向关联方收取劳务费： 企 业 名 称 金 额 上海协丰精梳毛条厂 95,162.64 （3）本年度向关联方收取咨询费： 企 业 名 称 金 额 上海申泉服装有限公司 130,000.00 2、资产股权转让发生的关联交易 内容：2004 年 7 月 30 日，本公司向公司股东的子公司上海华宇毛麻（集团）有限 公司收购太仓三蕾毛纺实业有限公司的有效资产，评估价值为 1,407 万元人民币，实 际购买金额为 1,407 万元人民币，本次收购价格的确定依据是评估价格。 公司与上海华宇毛麻（集团）有限公司同为上海纺织控股（集团）公司的直接或 间接的控股子公司。 该事项已于 2004 年 7 月 24 日刊登在上海证券报、香港文汇报上。 报告期内已完成有关产权交割手续。 （四）重大合同及其履行情况 1、托管情况 本年度公司无托管事项。 2、承包情况 本年度公司无承包事项。 3、租赁情况 本年度公司无租赁事项。 35 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 4、担保情况 单位：万元 币种：人民币 担保对象 发生日期 担保 金额 担保 类型 担保期限 担保是否已 经履行完毕 是否为关 联方担保 中国纺织机械股份有限公司 2004.05.25 525 互为担保 2004.05.25-2005.05.25 否 否 中国纺织机械股份有限公司 2004.10.10 610 互为担保 2004.10.10-2005.10.10 否 否 上海爱使股份有限公司 2004.03.31 3000 互为担保 2004.03.31-2005.03.25 否 否 上海爱使股份有限公司 2004.12.24 2000 互为担保 2004.12.24-2005.9.15 否 否 上海外高桥保税区开发股份 有限公司 2004.9.10 5000 互为担保 2004.9.10-2005.09.09 否 否 中泰凯马股份有限公司 2001.12.11 2400 互为担保 2001.12.11-2006.01.10 否 否 中泰凯马股份有限公司 2004.05.28 1000 互为担保 2004.05.28-2005.05.20 否 否 中泰凯马股份有限公司 2004.12.15 2000 互为担保 2004.12.15-2005.12.12 否 否 报告期内担保发生额合计 16,535 报告期末担保余额合计 16,535 公司对控股子公司的担保情况 报告期内对控股子公司担保发生额合计 6,272.55 报告期末对控股子公司担保余额合计 6,272.55 公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保） 担保总额 23,107.55 公司违规担保情况 为控股股东及公司持股 50％以下的其他关 联方提供担保的金额 300 直接或间接为资产负债率超过 70％的被担 保对象提供的债务担保金额 0 担保总额是否超过净资产的 50％ 是 违规担保总额 300 5、委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 6、其他重大合同 本年度公司无其他重大合同。 （五）公司或持有 5%以上股东对公开披露承诺事项的履行情况 报告期内或持续到报告期内，公司或持股 5%以上股东没有承诺事项。 （六）聘任、解聘会计师事务所情况 报告期内，公司未改聘会计师事务所。公司聘任上海立信长江会计师事务所为公 司的境内审计机构，支付其本年度审计工作的酬金为 40 万元人民币，截止本报告期末， 该会计师事务所已为本公司提供了 3 年审计服务。 公司聘任浩华会计师事务所为公司的境外审计机构，支付其本年度审计工作的酬 36 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 金共为 40 万元人民币，截止本报告期末，该会计师事务所已为本公司提供了 3 年审计 服务。 （七）公司、董事会、董事受处罚及整改情况 报告期内公司、公司董事会及董事均未受中国证监会的稽查、行政处罚、通报批 评及证券交易所的公开谴责。 （八）其它重大事项 1、公司下属控股子公司上海友谊毛纺厂联营期按原协议期限至 2003 年 12 月底 结束，2004 年 1 月 14 日经上海友谊毛纺厂董事会、股东会决议不再延长，该公司进入 清算程序。 2、2004 年 2 月 9 日本公司子公司上海二毛爱斯纺织实业有限公司第二届董事会第 九次会议和第七次股东会议通过，即日起成立清算小组，对企业进行清算。 3、公司于 2004 年 4 月 14 日召开第四届第十二次会议审议通过对上海伊条纺织有 限公司继续进行清算。 4、2004 年 12 月 9 日本公司控股子公司上海鑫洲房地产有限公司参与对纪念路 486 号地块的投标中标。地块总面积为 14.06 亩，中标价格 9,280 万元，其中含土地出让 金 30%。 5、经 2004 年 7 月 20 日公司 2004 年第一次临时股东大会审议通过，并经有关部 门批准： 公司企业类别变更为：外商投资股份制 公司经营范围变更为： （1）、生产和销售毛条、毛纱、纺织品及服装、销售自产产品； （2）、毛纺织技术的咨询； （3）、从事符合国家产业政策的投资业务（具体项目另行报批）。 37 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 十一、财务报告 一、审 计 报 告 信长会师报字(2005)第 10958 号 上海三毛企业（集团）股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的上海三毛企业（集团）股份有限公司（以下简称“ 贵公司”）2004 年 12 月 31 日的资产负债表和合并的资产负债表、2004 年度的利润及利润分配表和合 并的利润及利润分配表，以及 2004 年度现金流量表和合并的现金流量表。这些会计报 表的编制是贵公司管理当局的责任，我们的责任是在实施审计工作的基础上对这些会 计报表发表意见。 我们按照中国注册会计师独立审计准则计划和实施审计工作，以合理确信会计报 表是否不存在重大错报。审计工作包括在抽查的基础上检查支持会计报表金额和披露 的证据，评价管理当局在编制会计报表时采用的会计政策和作出的重大会计估计，以 及评价会计报表的整体反映。我们相信，我们的审计工作为发表意见提供了合理的基 础。 我们认为，上述会计报表符合国家颁布的企业会计准则和《企业会计制度》的规 定，在所有重大方面公允反映了贵公司 2004 年 12 月 31 日的财务状况以及 2004 年度 的经营成果和现金流量。 上海立信长江会计师事务所 中国注册会计师:孟荣芳 庄继宁 有限公司 中国· 上海 二 OO 五年四月二十一日 二、财务报表（附后） 1、比较式资产负债表 2、比较式利润及利润分配表 3、现金流量表 4、资产减值准备明细表 三、2004 年度会计报表附注 一、公司简介： 本公司系于 1993 年 7 月 19 日经上海市经济委员会以沪经企(1993)330 号文批准， 采用公开募集方式设立的中外合资股份制企业，公司股票于 1993 年 11 月 8 日在上海 38 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 证券交易所上市交易。本公司属纺织行业，经营范围包括：生产毛条、毛纱、毛纺织 品及服装，销售自产产品；毛纺织技术的咨询；从事符合国家产业政策的投资业务（涉 及许可经营的凭许可证经营）。 二、公司采用的主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法 （一）会计制度 执行企业会计准则、《企业会计制度》及其有关的补充规定。 （二）会计年度 公历 1 月 1 日至 12 月 31 日止。 （三）记账本位币 采用人民币为记账本位币。 （四）记账基础和计价原则 以权责发生制为记账基础，以历史成本为计价原则。 （五）外币业务核算方法 外币业务按业务发生当月一日中国人民银行公布的人民币市场汇价中间价作为折 算汇率，折合成人民币记账，期末外币账户余额按期末市场中间汇价折合成人民币金 额进行调整。外币专门借款账户期末折算差额，在所购建固定资产达到预定可使用状 态前的特定时间段内，按规定予以资本化，计入在建工程成本，其余的外币账户折算 差额均计入财务费用。不同货币兑换形成的折算差额，均计入财务费用。 （六）外币会计报表的折算方法 按照财政部财会字（1995）11 号《关于印发<合并会计报表暂行规定>的通知》，除 所有者权益类项目（不含未分配利润项目）以发生时的市场汇价（中间价）折算为人 民币外，资产、负债、损益类项目均以合并会计报表决算日的市场汇价（中间价）折 算为人民币。外币报表折算差额在合并资产负债表中单独列示。 （七）现金等价物的确定标准 在编制现金流量表时，将同时具备期限短（从购买日起，三个月到期）、流动性强、 易于转换为已知现金、价值变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物。 （八）短期投资核算方法 1、取得的计价方法 取得投资时按实际支付的价款（扣除已宣告未领取的现金股利或已到期未领取的上海 39 三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 债券利息）、相关税费计价。债务重组取得债务人用以抵债的短期投资，以应收债权的 账面价值为基础确定其入账价值；以非货币性交易换入的短期投资，以换出资产的账 面价值为基础确定其入账价值。 2、短期投资跌价准备的计提 中期末及年末，按成本与收盘价孰低提取或调整短期投资跌价准备。 按单项投资计算并确定计提的跌价损失准备。 3、短期投资收益的确认 短期投资待处置时确认投资收益。在持有期间分得的现金股利和利息，冲减投资 成本或相关应收项目。 （九）坏账核算方法 1、坏账的确认标准 对因债务人撤销、破产，依照法律清偿程序后确实无法收回的应收款项；因债务 人死亡，既无遗产可清偿，又无义务承担人，确实无法收回的应收款项；因债务人逾 期未履行偿债义务并有确凿证据表明，确实无法收回的应收款项，按照公司管理权限 批准核销。 2、坏账损失的核算方法 采用备抵法核算，按账龄分析方法并结合个别认定法估算坏账损失。 3、坏账准备的计提方法和计提比例 按期末应收账款、其他应收款余额的账龄分析法提取坏账准备。具体如下： 账 龄 应收账款 其他应收款 1 年以内 2% --- 1~2 年 10% 10% 2~3 年 20% 20% 3 年以上 30% 30% 对于明显存在坏账风险的款项，不以账龄为限，单独认定提取坏账准备。 （十）存货核算方法 1、存货分类： 存货分类为：原材料、在产品、低值易耗品、库存商品、委托加工物资、包装物、 开发产品、开发成本等； 2、取得和发出的计价方法 日常核算取得时按实际成本计价；发出时按加权平均法计价。 债务重组取得债务人用以抵债的存货，以应收债权的账面价值为基础确定其入账 价值；非货币性交易换入的存货以换出资产的账面价值为基础确定其入账价值。 3、低值易耗品和包装物的摊销方法 低值易耗品采用一次摊销法； 包装物采用一次摊销法。 40 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 4、存货的盘存制度 采用永续盘存制。中期末及年末，公司对各种存货予以全面盘点，对于发生盘盈 亏、毁损的存货的价值计入当年损益类账项。 5、存货跌价准备的计提方法 中期末及年末，对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或 调整存货跌价准备。 存货跌价准备按单个存货项目计提。 （十一）长期投资核算方法 1、取得的计价方法 长期投资取得时以初始投资成本计价，包括相关的税金、手续费等。债务重组取 得债务人用以抵债的股权投资，以应收债权的账面价值为基础确定其入账价值；非货 币性交易换入的股权投资，以换出资产的账面价值为基础确定其入账价值。 2、长期股权投资的核算方法 对被投资单位无控制、无共同控制且无重大影响的，采用成本法核算；对被投资 单位能实施控制、共同控制或重大影响的，采用权益法核算。 按权益法核算长期股权投资时，初始投资成本高于应享有被投资单位净资产份额 所确认的股权投资差额，若合同规定投资期限的按投资期限平均摊销；若合同未规定 投资期限的按 10 年平均摊销。初始投资成本低于应享有被投资单位净资产份额的差额， 计入资本公积（股权投资准备）。2003 年以前发生的股权投资差额贷差仍按原规定摊销。 再次投资发生的股权投资差额按财会[2004]3 号文处理。 3、长期债权投资的核算方法 中期末及年末，按合同规定利率或债券票面利率计提利息，并同时按直线法摊销 债券投资溢价或折价。 如果计提的利息到期不能收回，停止计息并冲回原已计提的利息。 4、长期投资减值准备的计提 中期末及年末，对由于市价持续下跌或被投资单位经营状况变化等原因导致其预 计可收回金额低于投资的账面价值，按预计可收回金额低于长期投资账面价值的差额， 计提长期投资减值准备。已确认损失的长期投资价值又得以恢复时，在原已确认的投 资损失金额内转回。自 2004 年起计提长期投资减值准备时对以前年度已发生的股权投 资差额按财会（2004）3 号文处理。 长期投资减值准备按照个别投资项目计算确定。 （十二）委托贷款核算方法 企业对委托金融机构贷出的款项，按实际委托的贷款金额入账。期末，按照委托 贷款合同规定的利率计提应收利息。如果计提的利息到期不能收回，则停止计息并冲 回原已计提的利息。 中期末及年末，对委托贷款可收回金额低于贷款本金的差额，计提委托贷款减值 准备。 41 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （十三）固定资产计价和折旧方法 1、固定资产标准： 指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的并且使用期限超过一年、单 位价值较高的有形资产。 2、固定资产的分类 房屋及建筑物、专用设备、通用设备、运输设备、其他设备、固定资产装修、经 营租入固定资产改良等。 3、固定资产的取得计价 一般遵循实际成本计价原则计价。 债务重组取得债务人用以抵债的固定资产，以应收债权的账面价值为基础确定其 入账价值；非货币性交易换入的固定资产，以换出资产的账面价值为基础确定其入账 价值。 融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产的原账面价值与最低租赁付款额的 现值两者中较低者作为入账价值，如果融资租赁资产占企业资产总额等于或小于 30％ 的，则按最低租赁付款额作为入账值。 4、固定资产折旧采用年限平均法分类计提。根据固定资产类别、预计使用年限 和预计净残值率确定折旧率。 符合资本化条件的固定资产装修费用，在两次装修期间与固定资产尚可使用年限 两者中较短的期间内，采用年限平均法单独计提折旧；经营租赁方式租入的固定资产 改良支出，在剩余租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期间内，采用年限平 均法单独计提折旧。 融资租赁方式租入的固定资产，能合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有 权的，应当在租赁资产尚可使用年限内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能够取 得租赁资产所有权的，应当在租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期间内计 提折旧。融资租赁方式租入的固定资产发生的符合资本化条件的装修费用，在两次装 修期间、剩余租赁期与固定资产尚可使用年限三者中较短的期间内，采用年限平均法 单独计提折旧。 具体如下： 固定资产类别 预计使用年限 预计净残值率 年折旧率 房屋及建筑物 10~40 年 4% 2.4%~9.6% 机器设备 12~18 年 4% 5.3%~8% 运输设备及其他设备 5~12 年 4% 8%~19.2% 固定资产装修 5~10 年 ― 10%~20% 已全额计提减值准备的固定资产，不再提取折旧。 5、固定资产减值准备的计提 中期末及年末，对由于市价持续下跌、技术陈旧、实体损坏、长期闲置等原因导 致其可收回金额低于账面价值的，按预计可收回金额低于其账面价值的差额，计提固 定资产减值准备。 固定资产减值准备按单项资产计提。 42 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （十四）在建工程核算方法 1、取得的计价方法 以项目分类核算工程发生的实际成本，当所建工程项目达到预定可使用状态时， 转入固定资产核算，尚未办理竣工决算的，按估计价值转账，待办理竣工决算手续后 再作调整。 2、在建工程减值准备的计提 中期末及年末，对于长期停建并预计在未来三年内不会重新开工的在建工程，或 在性能、技术上已落后且给企业带来经济利益具有很大不确定性的在建工程，计提在 建工程减值准备。 在建工程减值准备按单项工程计提。 （十五）无形资产核算方法 1、取得的计价方法 按取得时的实际成本入账。 债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，按应收债权的账面价值为基础确定其 入账价值；非货币性交易换入的无形资产，按换出资产的账面价值为基础确定其入账 价值。 2、摊销方法 采用直线法。投资合同与法律两者中只有一方规定受益年限或有效年限的，按不 超过规定年数的期限平均摊销；两者均规定年限的按孰低者平均摊销；两者均未规定 年限的按不超过十年的期限平均摊销，商誉按五年平均摊销。 3、无形资产减值准备的计提 中期末及年末，对于因被其他新技术替代、市价大幅下跌而导致创利能力受到重 大不利影响或下跌价值预期不会恢复的无形资产，按预计可收回金额低于其账面价值 的差额，计提无形资产减值准备。 无形资产减值准备按单项资产计提。 （十六）长期待摊费用摊销方法 1、开办费转销方法 在开始生产经营的当月一次计入损益。 2、其他长期待摊费用摊销方法 在受益期内平均摊销，其中： 租入固定资产改良支出按租赁期限与租赁资产尚可使用年限两者孰短的期限平均 摊销。 预付经营租入固定资产的租金，按租赁合同规定的期限平均摊销。 （十七）借款费用 1、借款费用资本化的确认原则 专门借款的辅助费用在所购建资产达到预定可使用状态前，予以资本化，若金额 43 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 较小则直接计入当期损益。 专门借款的利息、溢折价摊销、汇兑差额开始资本化应同时满足以下三个条件： 资产支出已经发生；借款费用已经发生；为使资产达到预定可使用状态所必要的购建 活动已经开始。 当购建资产项目发生非正常中断且连续三个月或以上时，借款费用暂停资本化。 当购建资产项目达到预定可使用状态后，借款费用停止资本化。 当购建资产中部分项目分别完工且可单独使用时，该部分资产借款费用停止资本 化。 普通借款的借款费用和不符合资本化规定的专门借款的借款费用，均计入发生当 期损益。 2、借款费用资本化期间 按季度（半年度、年度）计算借款费用资本化金额。 3、专门借款的借款费用资本化金额的确定方法 每一会计期间利息的资本化金额＝至当期末止购建固定资产累计支出加权平均数 × 借款加权平均利率。 允许资本化的辅助费用、汇兑差额按实际发生额直接资本化。 （十八）预计负债 与或有事项相关的义务同时符合以下条件时，公司将其列为预计负债： 1、该义务是企业承担的现时义务； 2、该义务履行很可能导致经济利益流出企业； 3、该义务金额可以可靠地计量。 （十九）收入确认原则 1、销售商品 公司已将商品所有权上的重要风险和报酬转移给买方；公司不再对该商品实施继 续管理权和实际控制权；与交易相关的经济利益能够流入企业；相关的收入和成本能 可靠地计量时，确认营业收入实现。 2、提供劳务 在同一年度内开始并完成，在劳务已经提供，收到价款或取得收取价款的依据时， 确认劳务收入的实现；如劳务的开始和完成分属不同的会计年度，在提供劳务交易的 结果能够可靠估计的情况下，在资产负债表日按完工百分比法确认相关的劳务收入。 3、让渡资产使用权 与交易相关的经济利益能够流入企业，收入的金额能可靠地计量时，按合同或协 议规定确认为收入。 （二十）所得税的会计处理方法 采用应付税款法。 44 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （二十一）合并会计报表的编制方法 1、合并会计报表按照《合并会计报表暂行规定》及有关文件，以母公司和纳入合 并范围的子公司的个别会计报表以及其他资料为依据进行编制。但对行业特殊及子公 司规模较小，符合财政部财会二字（1996）2 号《关于合并会计报表合并范围请示的复 函》文件的规定，则不予合并。合并时对内部权益性投资与子公司所有者权益、内部 投资收益与子公司利润分配、内部交易事项、内部债权债务进行抵销，对合并盈余公 积进行调整。对纳入合并范围的合营企业，采用比例合并法编制合并会计报表。 2、母公司与子公司采用的会计政策和会计处理方法无重大差异。 三、税项 （一）公司主要税种和税率为 税 种 计 税 基 础 税 率 适 用 范 围 13%、17％ 一般商品和产品 增值税 商品（产品）销售收入 0％ 出口货物 营业税 仓储收入等 3％、5％ 城市维护建设税 营业税（或已交增值税） 7％ 企业所得税 应纳税所得额 15％、33％ （二）税负减免： 本公司根据上海市财政局第二分局沪财税二企字(2000)第 268 号批复，自 2000 年 1 月 1 日起，享受浦东新区内资企业优惠政策，减按 15%比例税率征收企业所得税。 本公司子公司上海友谊企业有限公司根据上海市财政局第二分局沪财税二企字 (2000)第 315 号批复，自 2000 年 2 月 12 日起享受浦东新区内资企业优惠政策，减按 15%比例税率征收企业所得税。 本公司子公司上海华宇毛麻进出口有限公司根据上海市国家税务局第二分局沪国 税二税(2003)105 号批复，自 2003 年 1 月 1 日起享受浦东新区内资企业所得税优惠政 策，减按 15%税率征收企业所得税。 （三）公司主要税费附加和费率为 税费附加 计税基础 费 率 教育费附加 营业税（或已交增值税） 3% 河道管理费 营业税（或已交增值税） 1% 45 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 四、控股子公司及合营企业 （一）公司所控制的所有子公司、合营企业情况及其合并范围： 1、公司所控制的所有子公司情况及其合并范围（单位：人民币万元） 被投资单位全称 注册资本 母公司实 际投资额 母公司 控股比例 合并范围内 控股比例 主要经营范围 是否合 并报表 上海三毛进出口有限公司(注 1) 6,800 4,500 90% 99.9% 自营、代理各类商品及技术的进出口业务 是 上海华丰寰宇企业发展有限公司(注 2) 1,000 650 65% 69.95% 绒线、针织品、编织服饰生产、加工及销售， 经销毛纺织制品等 是 上海华宇毛麻进出口有限公司(注 3) 2,000 240 12% 99.912% 自营、代理各类商品及技术的进出口业务 是 上海申茂房地产有限公司 500 400 80% 80% 房地产开发、经营、咨询、服务、中介等 是 上海鑫洲房地产有限公司(注 4) 1,000 500 50% 89.996% 房地产开发、经营 是 上海申一毛条有限公司(注 5) 5,500 4,950 90% 99% 毛条、毛线、针织绒 是 上海三翔纺织有限公司 800 720 90% 90% 针织、梭织服装、服饰生产加工 是 上海杉和投资管理有限公司 3,000 2,700 90% 90% 实业投资，管理咨询 是 上海新谊国际贸易有限公司(注 6) 200 20 10% 64% 服装、服饰的生产、加工及销售，自营、代理 各类商品及技术的进出口业务 是 上海纯新羊毛原料有限公司(注 7) 500 450 90% 99% 经销纺织原料及产品等 是 上海友谊企业有限公司 1,000 600 60% 60% 针织、梭织服装、服饰生产加工 是 上海友谊毛纺厂 1,186 770.9 65% 65% 毛线、化纤绒线、毛线针织品等 否 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 3,000 1,260 42% 42% 精粗纺呢绒 否 上海迪伊毛纺织有限公司 4,000 1,680 42% 42% 精粗纺呢绒 否 上海伊条纺织有限公司 450 405 90% 90% 纺织产品，纺织原料，辅料，染化料，纺织机 械及配件 否 上海怡欣工贸公司 100 100 100% 100% 毛麻设备及配件，纺织原料等 否 上海三毛物流有限公司(注 8) 美元 120 万 496.6 50% 59.9% 集装箱修理、清理，空箱堆存、仓储等 是 上海三毛房地产有限公司(注 9) 2,000 1,800 90% 99.99% 房地产开发经营 是 上海三毛国际货运有限公司(注 10) 500 0 0 99.81% 承办海运、陆运、空运进出口货物的国际运输 代理业务 是 上海紫晶毛纺有限公司(注 11) 50 0 0 99.8% 毛线、化纤绒线、针织品、纺织原料等 是 上海杰伊进出口有限公司(注 12) 300 0 0 98.92% 自营、代理各类商品及技术的进出口业务 否 上海茂丰物业管理有限公司(注 13) 50 0 0 88％ 物业管理、房地产咨询服务、劳动服务 否 注 1：上海申一毛条有限公司拥有上海三毛进出口有限公司 10%股权； 注 2：上海纯新羊毛原料有限公司拥有上海华丰寰宇企业发展有限公司 5%股权； 注 3：上海三毛进出口有限公司拥有上海华宇毛麻进出口有限公司 88%股权； 注 4：上海三毛房地产有限公司拥有上海鑫洲房地产有限公司 40%股权； 注 5：上海杉和投资管理有限公司拥有上海申一毛条有限公司 10%股权； 注 6：上海友谊企业有限公司拥有上海新谊国际贸易有限公司 90%股权； 46 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 注 7：上海伊条纺织有限公司拥有上海纯新羊毛原料有限公司 10%股权； 注 8：上海纯新羊毛原料有限公司拥有上海三毛物流有限公司 10%股权； 注 9：上海三毛进出口有限公司拥有上海三毛房地产有限公司 10%股权； 注 10：上海三毛进出口有限公司拥有上海三毛国际货运有限公司 90%股权，上海纯新羊毛原料 有限公司拥有上海三毛国际货运有限公司 10%股权； 注 11：上海杉和投资管理有限公司拥有上海紫晶毛纺有限公司 80%股权，上海纯新羊毛原料有 限公司拥有上海紫晶毛纺有限公司 20%股权； 注 12：上海华宇毛麻进出口有限公司拥有上海杰伊进出口有限公司 90%股权，上海杉和投资管 理有限公司拥有上海杰伊进出口有限公司 10%股权； 注 13：上海申茂房地产有限公司拥有上海茂丰物业管理有限公司 60%股权，上海三毛房地产有 限公司拥有上海茂丰物业管理有限公司 40%股权。 2、公司所拥有的所有合营公司情况（单位：人民币万元） 公 司 名 称 注册资本 母公司投 资金额 母公司 投资比例 公司享有 权益比例 主 要 经 营 范 围 上海三联纺织印染公司 1,300 650 50% 50% 纤维染色，羊毛的洗毛、梳条，羊毛原料 上海朝日绅士服有限公司 美元 200 万 831 50% 50% 西服制造、贸易及服装熨烫 上海博华基因芯片技术有限公司 4,000 2,000 50% 50% 生物芯片的设计，生产，销售及分析等 （二）未纳入合并会计报表范围的子公司 1、未合并的子公司及其原因 (1) 上海友谊毛纺厂联营期限至 2003 年年底终止，董事会决议不再延长，已于 2004 年 1 月成立清算小组，对该厂进行全面清算后办理终止手续，故不予合并会计报表， 详见附注十一（五）； (2)上海怡欣工贸公司和上海茂丰物业管理有限公司规模较小，汇总后的资产总额、 主营业务收入金额、净利润金额低于本公司相应金额的 10％，符合财政部财会二字 （1996）2 号《关于合并会计报表合并范围请示的复函》文件的规定，故不予合并会计 报表； (3) 上海迪伊毛纺织有限公司，2003 年 11 月 30 日，该公司成立清算小组，进行 全面清算，属于已停业的子公司，故本年末未再将其纳入合并会计报表范围； (4) 上海二毛爱斯纺织实业有限公司，2004 年 2 月，该公司成立清算小组，进行 全面清算，属于已停业的子公司，故本年末未再将其纳入合并会计报表范围； (5) 上海伊条纺织有限公司，该公司 2003 年度已经进入清理期，故本年末未再将 其纳入合并会计报表范围。 47 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 2、对财务状况及经营成果的影响 未纳入合并会计报表范围的子公司加总的资产总额为人民币 50,723,226.57 元， 占母、子公司资产总额的 5.00％；销售收入为人民币 14,573,752.22 元，占母、子公 司收入的 1.04％；净利润人民币-67,442,948.27 元，占母公司净利润的 34.63％。对 未纳入合并会计报表范围的子公司净利润本公司已按权益法核算，计入投资收益人民 币-848,470.16 元。 （三）纳入合并报表范围但母公司持股比例未达到 50％以上的子公司及其原因： 1、上海华宇毛麻进出口有限公司：母公司直接及间接持有该公司的 100％股权， 拥有实际控制权，故予以合并会计报表； 2、上海新谊国际贸易有限公司：母公司直接及间接持有该公司的 100％股 权，拥有实际控制权，故予以合并会计报表； 3、上海三毛国际货运有限公司：母公司间接持有该公司的 100％股权，拥有实际 控制权，故予以合并会计报表； 3、上海紫晶毛纺有限公司：母公司间接持有该公司的 100％股权，拥有实际控制 权，故予以合并会计报表。 （四）本年度合并报表范围的变更情况 本年减少合并范围 2 户： 1、上海二毛爱斯纺织实业有限公司：2004 年 2 月，该公司成立清算小组，进行全 面清算，属于已停业的子公司，故本年未再将其纳入合并会计报表范围；该公司自 2004 年 1 月 1 日至清算开始之日止的经营损益已经并入本公司的 2004 年度合并的利润及利 润分配表。 2、上海杰伊进出口有限公司：2004 年 12 月，该公司已经注销，故本年末已不在 合并会计报表范围内。该公司自 2004 年 1 月 1 日至注销之日止的经营损益已经并入本 公司的 2004 年度合并的利润及利润分配表。 （五）报告期内无因购买、受让股权而增加控股子公司、合营企业。 （六）报告期内无出售子公司情况。 （七）无按照比例合并方法进行合并的公司。 48 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 五、合并会计报表主要项目注释（以下金额单位若未特别注明者均为人民币 元，凡未注明年初数的均为年末数） （一）货币资金 项 目 年 末 数 年 初 数 现 金 889,738.85 366,130.77 银行存款 113,572,489.76（注） 164,599,630.02 其他货币资金 10,523,822.79 12,891,949.83 合 计 124,986,051.40 177,857,710.62 其中美元：外币金额 2,665,165.49 272,737.95 折算汇率 8.2765 8.2767 折合人民币 22,058,242.18 2,257,370.19 日元：外币金额 --- 336,502.00 折算汇率 --- 0.077263 折合人民币 --- 25,999.15 港币：外币金额 500.00 --- 折算汇率 1.0637 --- 折合人民币 531.85 --- 注：包括被法院裁定冻结的银行存款 9,200,000.00 元，在编制现金流量表时已经从“ 现金的 期末余额” 中剔除，详见附注十一（七）。 （二）应收票据 种 类 年 末 数 年 初 数 银行承兑汇票 13,249,578.35 11,900,000.00 商业承兑汇票 --- 1,440,156.18 合 计 13,249,578.35 13,340,156.18 其中已贴现未到期银行承兑汇票： 出 票 单 位 出 票 日 期 到 期 日 金 额 山东如意毛纺织股份有限公司 2004 年 9 月 20 日 2005 年 3 月 16 日 1,500,000.00 （三）应收股利 投资单位名称 年 末 数 年 初 数 性质和内容 上海高雅服装有限公司 337,924.70 337,924.70 应收已宣告发放的现金股利 上海春竹企业发展有限公司 120,000.00 720,000.00 应收已宣告发放的现金股利 上海华源企业发展股份有限公司 426,465.00 --- 应收已宣告发放的现金股利 上海浦东发展银行股份有限公司 165,000.00 --- 应收已宣告发放的现金股利 合 计 1,049,389.70 1,057,924.70 49 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （四）应收账款 1、账龄分析 年 末 数 年 初 数 坏账准备 坏账准备 账 龄 账面余额 占总额比 例 计提比例 坏账准备 账面余额 占总额比 例 计提比例 坏账准备 1 年以内 120,700,809.18 86.48% 2％ 2,414,016.19 110,218,576.79 83.66% 2％ 2,204,371.54 1－2 年 5,145,253.30 3.69% 10％ 514,525.33 7,755,347.62 5.89% 10％ 775,534.77 2－3 年 2,990,993.24 2.14% 20％ 598,198.65 4,435,010.39 3.37% 20％ 887,002.08 3 年以上 5,117,159.01 3.66% 30% 1,535,147.70 3,072,014.90 2.33% 30% 921,604.47 特别准备 5,622,216.86 4.03% 80％~100% 4,621,172.43 6,254,862.83 4.75% 30%~100% 2,183,072.08 合 计 139,576,431.59 100.00% 9,683,060.30 131,735,812.53 100.00% 6,971,584.94 2、年末应收账款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 9,213,628.00 元，占应收账 款总金额的 6.60％。 3、本年度全额计提坏账准备，或计提坏账准备比例达到 40％及以上的说明： （1）已全额计提坏账准备的应收账款： 欠款人名称 欠款金额 计 提 比 例 理 由 广州市巨嘉贸易发展有限公司 133,573.00 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 上海锦锦商贸有限公司 45,402.80 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 上海第六毛纺织厂 319,071.30 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 上海章华工贸公司 100,000.00 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 其他零星应收款 18,947.59 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 合 计 616,994.69 （2）其他计提特别坏账准备的应收账款： 欠款人名称 欠款金额 计提比例 计提金额 理 由 上海黄艺呢绒公司 1,274,810.90 80% 1,019,848.72 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海峥辉工贸有限公司 1,801,928.50 80% 1,441,542.80 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海宝仕杰公司 338,496.30 80% 270,797.04 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海申普公司 302,728.30 80% 242,182.64 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海恒源祥公司 266,996.00 80% 213,596.80 预计可收回金额低于账面价值的部分 天津仁达公司 163,838.50 80% 131,070.80 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海华秋经贸公司 158,792.00 80% 127,033.60 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海海螺公司 63,085.55 80% 50,468.44 预计可收回金额低于账面价值的部分 其他零星应收款 634,546.12 80% 507,636.90 预计可收回金额低于账面价值的部分 合 计 5,005,222.17 4,004,177.74 4、以前年度已计提坏账准备比例达到 40％及以上的应收账款本年度减少的说明： 欠款人名称 金 额 减少原因 上海黄艺呢绒公司 730,105.70 收回部分货款及收到部分退货 上海海螺公司 88,077.35 收回部分货款 合 计 818,183.05 50 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 5、年末应收账款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款。 （五）其他应收款 1、账龄分析 年 末 数 年 初 数 坏账准备 坏账准备 账 龄 账面余额 占总额 比 例 计提比例 坏账准备 账面余额 占总额比例 计提比例 坏账准备 1年以内 22,665,268.25 15.24% - - - - - - 126,911,419.52 80.07% - - - - - - 1－2年 19,070,336.38 12.83% 10％ 1,907,033.64 13,550,754.22 8.55% 10％ 1,355,075.42 2－3 年 8,820,930.04 5.93% 20％ 1,764,186.01 14,787,482.41 9.33% 20％ 2,957,496.48 3 年以上 5,287,024.16 3.56% 30％ 1,586,107.25 2,866,376.36 1.81% 30％ 859,912.91 特别准备 92,848,360.93 62.44% ﹥ 40.00% 74,596,711.14 378,012.90 0.24% 100.00% 378,012.90 合 计 148,691,919.76 100.00% 79,854,038.04 158,494,045.41 100.00% 5,550,497.71 2、年末其他应收款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 115,496,934.06 元，占 其他应收款总金额的比例为 77.68％。 3、本年度全额计提坏账准备，或计提坏账准备比例达到 40％及以上的说明： （1）已全额计提坏账准备的其他应收款： 欠款人名称 欠款金额 计提比例 理 由 西北证券上海西藏南路营业部 8,807,861.77 100% 预计可收回金额低于账面价值 二毛东沟分厂 846,087.53 100% 预计可收回金额低于账面价值 上海优仕西服有限公司 111,175.00 100% 预计可收回金额低于账面价值 其他零星应收款 60,012.90 100% 预计可收回金额低于账面价值 合 计 9,825,137.20 （2）计提坏账准备比例达到 40％及以上的其他应收款： 欠款人名称 欠款金额 计提金额 理 由 上海二毛爱斯纺织有限公司 47,465,336.18 38,967,177.19 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海迪伊毛纺织有限公司 35,557,887.55 25,804,396.75 预计可收回金额低于账面价值的部分 合 计 83,023,223.73 64,771,573.94 4、以前年度已全额计提坏账准备的其他应收款，本年度减少的说明： 欠款人名称 金额 原因 职工借款 318,000.00 债权人上海二毛爱斯纺织有限公司年末不再纳入合并报表范围 5、本年度实际冲销的其他应收款： 欠款人名称 性质 冲销金额 冲销理由 是否涉及关联交易 零星应收款 租金 958,393.24 客户已无法找到 否 51 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 6、金额较大的其他应收款： 欠款人名称 金额 性质或内容 上海二毛爱斯纺织有限公司 47,465,336.18 代垫款 上海迪伊毛纺织有限公司 35,557,887.55 代垫款 上海市杨浦区土地发展中心 15,353,000.00 保证金，详见附注十一（一） 西北证券上海西藏南路营业部 8,807,861.77 详见附注十一（七） 上海三联纺织印染公司 8,312,848.56 往来款 上海伊条纺织有限公司 7,661,297.77 代垫款 蓝带国际育乐事业有限公司 6,569,692.60 合作收益，详见附注十一（三） 7、年末其他应收款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款。 （六）预付账款 1、账龄分析 年 末 数 年 初 数 账 龄 金 额 占总额比例 金 额 占总额比例 年末未收回原因 1 年以内 48,766,152.63 96.90% 31,057,346.68 74.55% --- 1－2 年 872,681.82 1.73% 3,096,511.60 7.43% 合同履行尚未完毕 2－3 年 295,615.81 0.59% --- --- 合同履行尚未完毕 3 年以上 393,438.02 0.78% 7,505,279.62 18.02% 合同履行尚未完毕 合 计 50,327,888.28 100.00% 41,659,137.90 100.00% 2、年末预付账款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款。 （七）应收补贴款： 项 目 年 末 数 年 初 数 性质和内容 出口退税 12,580,390.90 79,528,482.02 系出口纺织品等应收的出口退税 应收补贴款年末数年初数减少 66,948,091.12 元，减少比例为 84.18％，减少原因 为：年末未收到的应收出口退税款大幅减少。 （八）存货及存货跌价准备 年 末 数 年 初 数 项 目 账面余额 跌价准备 账面余额 跌价准备 原材料 22,561,162.66 796,492.01 26,852,541.67 801,405.75 包装物 257,148.11 --- 98,141.15 --- 低值易耗品 668.00 --- 668.00 --- 委托加工物资 7,494,178.65 --- 8,282,930.26 --- 在产品 14,441,748.22 --- 23,422,294.72 3,099,326.47 库存商品 160,987,401.77 43,895,434.46 166,594,048.11 18,144,556.79 开发产品 2,188,092.29 --- 7,345,253.12 --- 开发成本 79,267.00 --- --- --- 合 计 208,009,666.70 44,691,926.47 232,595,877.03 22,045,289.01 52 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 年末存货按成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备，确定可变现净值的依据 为：企业在正常经营过程中考虑因库存存货遭受毁损、陈旧过时或销售价格低于成本 等原因而预计的可变现价值。 存货跌价准备本年变动情况： 项目 年初数 本年增加 本年减少（注） 年末数 原材料 801,405.75 --- 4,913.74 796,492.01 库存商品 18,144,556.79 28,398,928.67 2,648,051.00 43,895,434.46 在产品 3,099,326.47 --- 3,099,326.47 --- 合计 22,045,289.01 28,398,928.67 5,752,291.21 44,691,926.47 注：其中因年末合并报表范围变动不再计入年末余额而结转的存货跌价准备 2,648,051.00 元， 因存货出售或投入使用而结转的存货跌价准备 3,104,240.21 元。 （九）待摊费用 类 别 年 初 数 本年增加 本年摊销 年 末 数 年末结存原因 租赁费 34,000.00 216,667.13 192,539.63 58,127.50 跨期费用 保险费 52,902.91 190,508.21 207,612.52 35,798.60 跨期费用 其 他 5,159.42 237,961.55 240,570.97 2,550.00 跨期费用 合 计 92,062.33 645,136.89 640,723.12 96,476.10 （十）长期投资： 项 目 年 末 数 年 初 数 账面余额 减值准备 账面余额 减值准备 长期股权投资 105,458,109.93 7,096,372.00 127,260,550.26 1,207,220.09 1、长期股票投资 ： 被投资公司名称 股份类别 股票数量 （股） 占被投资公司 注册资本比例 初始投资 成本 年末账面余额 年初账面余额 上工股份有限公司 法人股 2,331,303 <1% 7,865,000.00 7,865,000.00 7,865,000.00 上海新锦江股份有限公司 法人股 418,176 <1% 1,040,000.00 1,040,000.00 1,040,000.00 上海浦东发展银行股份有限公司 法人股 1,500,000 <1% 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 上海银行 法人股 950,000 <1% 950,000.00 950,000.00 950,000.00 上海爱建股份有限公司 法人股 265,158 <1% 934,160.00 934,160.00 934,160.00 中国纺织机械股份有限公司 法人股 171,600 <1% 380,000.00 380,000.00 380,000.00 广东佛陶集团股份有限公司 法人股 26,000 <1% 79,000.00 79,000.00 79,000.00 广东省金山实业股份有限公司 法人股 20,000 <1% 55,000.00 55,000.00 55,000.00 上海华源企业发展股份有限公司 法人股 8,529,300 1.81% 20,838,850.54 20,838,850.54 20,838,850.54 合 计 - - - 33,142,010.54 33,142,010.54 33,142,010.54 53 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 2、其他股权投资： （1）成本法核算的股权投资： 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本年投资增减额 年末账面余额 上海双龙高科技开发有限公司 6% 6,000,000.00 --- 6,000,000.00 上海信德企业发展公司 7.00% 600,000.00 --- 600,000.00 天津大维股份有限公司 3.861% 2,000,000.00 --- 2,000,000.00 上海春竹男士制衣有限公司 10% 822,010.39 --- 822,010.39 嘉兴春竹毛衫时装有限公司 10% 800,000.00 --- 800,000.00 山东济南毛纺织厂 --- 200,000.00 --- 200,000.00 零星投资（注） --- 210,000.00 -200,000.00 10,000.00 合 计 10,632,010.39 -200,000.00 10,432,010.39 注：本年收回对上海纺织商业公司投资款 200,000.00 元。 （2）权益法核算的对子公司股权投资： 本年权益增减额 年末余额 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本年合计 其中：投资成本 确认收益 差额摊销 其 他 初始投资 累计增减 合 计 上海伊条纺织有限公司(注1) 90％ 3,277,058.44 -1,881,931.22 --- -1,585,866.63 -296,064.59 --- 3,483,881.89 -2,088,754.67 1,395,127.22 上海友谊毛纺厂(注2) 65% --- --- --- --- --- --- 4,677,918.12 -4,677,918.12 --- 上海茂丰物业管理有限公司(注3) 100.00% 500,182.12 2,713.84 --- 2,713.84 --- --- 500,000.00 2,895.96 502,895.96 上海怡欣工贸公司(注4) 100.00% 597,220.09 --- --- --- --- --- 597,220.09 --- 597,220.09 上海迪伊毛纺织有限公司（注5） 42% 66,002.55 -66,002.55 --- -66,002.55 --- --- 16,800,000.00 -16,800,000.00 --- 上海二毛爱斯纺织有限公司（注6） 42% --- --- 12,600,000.00 --- --- -12,600,000.00 12,600,000.00 -12,600,000.00 --- 合 计 4,440,463.20 -1,945,219.93 12,600,000.00 -1,649,155.34 -296,064.59 -12,600,000.00 38,659,020.10 -36,163,776.83 2,495,243.27 注 1：该公司已进入清算期，符合有关文件的规定，故未予合并会计报表。 注 2：该厂联营期限至 2003 年年底终止，董事会决议不再延长，已于 2004 年 1 月成立清算小 组，将进行全面清算后办理终止手续，故未予合并会计报表。 注 3：本年度，本公司已通过子公司上海三毛房地产有限公司购入该公司另外 40％股权，因其 规模较小，符合有关文件的规定，故未予合并会计报表。 注 4：该公司规模较小，且已处于停业状态，开始实施清算，符合有关文件的规定，故未予合 并会计报表。本公司已全额计提减值准备。 注 5：该公司于 2003 年 11 月 30 日成立清算组，开始实施清算，故未予合并会计报表。 注 6：该公司于 2004 年 2 月 9 日成立清算组，开始实施清算，故未予合并会计报表。 （3）权益法核算的对合营企业股权投资： 本年权益增减额 年末余额 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本 年 合 计 其中：投资成本 确认收益 差额摊销 其 他 分得利润 初始投资 累计增减 合 计 上海三联纺织印染公司 50.00% 8,465,184.29 -6,665,049.14 --- -6,665,049.14 --- --- --- 8,330,597.14 -6,530,461.99 1,800,135.15 上海朝日绅士服装有限公司 50.00% 9,417,176.25 -182,408.76 --- 428,755.11 --- --- -611,163.87 8,306,440.00 928,327.49 9,234,767.49 上海博华基因芯片技术有限公司 50.00% 15,227,579.79 -6,310,057.65 --- -6,310,057.65 --- --- --- 20,000,000.00 -11,082,477.86 8,917,522.14 合 计 33,109,940.33 -13,157,515.55 --- -12,546,351.68 --- --- -611,163.87 36,637,037.14 -16,684,612.36 19,952,424.78 54 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （4）权益法核算的对联营企业股权投资： 本年权益增减额 年末余额 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本年合计 其中：投资成本 确认收益 差额摊销 其 他 分得利润 初始投资 累计增减 合 计 上海申泉服装有限公司 31.00% 2,162,486.50 222,374.07 --- 500,327.66 -33,251.88 --- -244,701.71 3,630,000.00 -1,245,139.43 2,384,860.57 上海高雅服装有限公司（注1） 40.00% 3,632,702.94 -3,632,702.94 -4,567,251.55 58,304.90 42,335.16 833,908.55 --- --- --- --- 深圳市宇华泰乐得商贸有限公 司（注2） 53.33％ --- --- --- --- --- --- --- 8,000,000.00 -8,000,000.00 --- 上海协丰精梳毛条厂 35.00% 1,079,034.47 15,760.56 --- 140,913.08 --- --- -125,152.52 972,523.42 122,271.61 1,094,795.03 泰州友谊企业有限公司 40.00% 762,527.54 -24,992.62 --- -24,992.62 --- --- --- 800,000.00 -62,465.08 737,534.92 上海寅丰服装有限公司 38.14% 11,869,774.12 -196,498.62 --- 309,073.37 -214,992.48 --- -290,579.51 12,030,000.00 -356,724.50 11,673,275.50 合 计 19,506,525.57 -3,616,059.55 -4,567,251.55 983,626.39 -205,909.20 833,908.55 -660,433.74 25,432,523.42 -9,542,057.40 15,890,466.02 注 1：本年因撤销股权转让协议而不再持有该公司股权，详见附注十一（六）。 注 2：本年新增投资 800 万元，年中已全部转让，年末余额为 0，详见附注十一（四）。 3、长期投资减值准备 被投资单位名称 年 初 数 本年增加 本年减少 年 末 数 计提原因 上海怡欣工贸公司 597,220.09 --- --- 597,220.09 预计可收回金额低于账面价值 上海信德企业发展公司 600,000.00 --- --- 600,000.00 预计可收回金额低于账面价值 零星投资 10,000.00 --- --- 10,000.00 预计可收回金额低于账面价值 上海双龙高科技开发有限公司 --- 2,313,526.60 --- 2,313,526.60 预计可收回金额低于账面价值 上工股份有限公司 --- 3,349,266.09 --- 3,349,266.09 预计可收回金额低于账面价值 上海爱建股份有限公司 --- 29,971.22 --- 29,971.22 预计可收回金额低于账面价值 中国纺织机械股份有限公司 --- 196,388.00 --- 196,388.00 预计可收回金额低于账面价值 合 计 1,207,220.09 5,889,151.91 --- 7,096,372.00 4、构成合并价差的股权投资差额： 被投资单位名称 初始金额 形成原因 摊销期限 年初余额 本年增加额 本年摊销额 摊余金额 上海华宇毛麻进出口有限公司 -438,504.39 股权投资 10年 -369,074.56 --- -43,850.40 -325,224.16 上海纯新羊毛原料有限公司 30,276,798.24 股权投资 10年 25,482,971.87 --- 3,027,679.80 22,455,292.07 上海华丰寰宇企业发展有限公司 -216,089.17 股权投资 10年 -181,875.08 --- -21,608.88 -160,266.20 上海申茂房地产有限公司 1,649,751.34 股权投资 10年 1,388,540.70 --- 164,975.16 1,223,565.54 上海鑫洲房地产有限公司 352,587.68 股权投资 10年 --- 352,587.68 --- 352,587.68 上海杰伊进出口有限公司(注) 109,037.30 股权投资 10年 109,037.30 --- 109,037.30 --- 合 计 31,733,581.00 --- --- 26,429,600.23 352,587.68 3,236,232.98 23,545,954.93 注：2004 年 12 月，该公司已经注销，股权投资差额已经全部摊销完毕。 55 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （十一）固定资产原价及累计折旧 1、固定资产原价 类 别 年 初 原 价 本 年 增 加 本 年 减 少 年 末 原 价 房屋及建筑物 186,834,872.25 52,829,171.36 15,544.00 239,648,499.61 机器设备 188,004,602.96 5,272,205.60 43,973,210.80 149,303,597.76 运输及其他设备 26,024,435.29 4,101,890.06 6,983,719.13 23,142,606.22 固定资产装修 3,463,630.00 --- --- 3,463,630.00 合 计 404,327,540.50 62,203,267.02 50,972,473.93 415,558,333.59 其中：本年由在建工程转入固定资产原价为 45,089,220.96 元。 本年出售及报废固定资产原价为 20,366,105.49 元。 年末因合并报表范围变化而减少固定资产原价为 30,606,368.44 元。 2、累计折旧 类 别 年初金额 本年提取 本年减少（注） 年末金额 房屋及建筑物 20,419,660.25 5,916,724.54 6,714.95 26,329,669.84 机器设备 101,437,575.38 9,006,592.90 20,555,734.56 89,888,433.72 运输及其他设备 13,008,967.39 2,077,317.81 3,432,137.91 11,654,147.29 固定资产装修 216,326.32 379,173.24 --- 595,499.56 合 计 135,082,529.34 17,379,808.49 23,994,587.42 128,467,750.41 注：其中因合并报表范围变化而减少固定资产原价为 8,843,750.61 元。 3、固定资产减值准备 类 别 年 初 数 本年增加 本年减少（注） 年 末 数 计提原因 机器设备 7,750,800.94 2,400,000.00 4,173,095.20 5,977,705.74 设备陈旧 运输及其他设备 196,904.76 --- 162,284.76 34,620.00 设备陈旧 合 计 7,947,705.70 2,400,000.00 4,335,379.96 6,012,325.74 注：其中因年末合并报表范围变动不再计入年末余额而结转的固定资产减值准备为 1,835,346.75 元；因报废处置固定资产而结转的固定资产减值准备为 2,500,033.21 元。 4、本年无融资租入的固定资产。 5、经营租出固定资产 类 别 账面原值 累计折旧 账面净值 房屋及建筑物 217,165,790.04 23,546,896.86 193,618,893.18 机器设备 745,838.00 714,024.00 31,814.00 合计 217,911,628.04 24,260,920.86 193,650,707.18 56 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 6、年末已提足折旧仍继续使用的固定资产 类 别 账面原值 累计折旧 账面净值 房屋及建筑物 4,092,407.08 3,928,710.81 163,696.27 机器设备 37,317,615.66 35,782,615.52 1,535,000.14 运输及其他设备 2,538,028.38 479,001.88 2,059,026.50 合计 43,948,051.12 40,190,328.21 3,757,722.91 7、年末已暂时闲置的固定资产 类 别 账面原值 累计折旧 账面净值 机器设备 52,476,374.08 38,116,276.38 14,360,097.70 运输及其他设备 1,256,878.42 1,015,359.94 241,518.48 合计 53,733,252.50 39,131,636.32 14,601,616.18 8、年末准备处置的固定资产 类 别 账面原值 累计折旧 账面净值 机器设备 8,869,561.34 5,698,243.30 3,171,318.04 9、年末已经抵押的固定资产 类 别 账面原值 累计折旧 账面净值 备注 房屋及建筑物 161,275,387.58 21,675,425.19 139,599,962.39 详见附注九 （十二）在建工程 1、在建工程 工程项目名称 年初数 本年增加 本年转入固定资产 年末数 资金来源 祁连山路厂房 40,000,000.00 4,544,350.00 44,544,350.00 --- 自筹 斜土路 791 号房产 --- 14,645,000.00 --- 14,645,000.00 自筹,详见附注七 热网工程 1,138,500.00 61,804.00 --- 1,200,304.00 自筹 零星设备 247,699.40 --- --- 247,699.40 自筹 其他工程 572,625.00 622,681.96 544,870.96 650,436.00 自筹 合 计 41,958,824.40 19,873,835.96 45,089,220.96 16,743,439.40 2、在建工程减值准备 项目名称 年初数 本年增加 本年减少 年末数 计提原因 零星工程 247,699.40 --- --- 247,699.40 预计不能带来经济利益 3、在建工程期末数比期初数减少 25,215,385.00 元，减少比例为 60.10％，减少原 因为：祁连山路厂房取得权证后已经转入固定资产。 （十三）无形资产 1、类别 取得方式 原 值 年 初 数 本年增加 本年摊销 累计摊销 年 末 数 剩余摊销期限 土地使用权 购入 4,578,120.00 344,589.45 - - - 78,150.00 4,311,680.55 266,439.45 3 年 土地使用权（注 1） 购入 1,850,000.00 992,500.16 - - - - - - 857,499.84 992,500.16 - - - 商标使用权 1 购入 4,000,000.00 2,200,000.00 - - - 400,000.00 2,200,000.00 1,800,000.00 5年 商标使用权 2 购入 25,470.00 - - - 25,470.00 2,122.50 2,122.50 23,347.50 55个月 商誉（注 2） 吸收合并带 - 785,408.39 - 536,695.73 - - - - 157,081.68 - 405,794.34 - 379,614.05 29 个月 合 计 9,668,181.61 3,000,393.88 25,470.00 323,190.82 6,965,508.55 2,702,673.06 57 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 注 1：已全额计提减值准备。 注 2：系本公司吸收合并上海华宇毛麻企业发展有限公司时收购价低于上海华宇毛麻企业发展 有限公司净资产的公允价值的差额，按直线法分 5 年摊销。 2、计提减值准备 项 目 年 末 数 年 初 数 计 提 原 因 土地使用权 992,500.16 992,500.16 预计不能带来收益 （十四）长期待摊费用 项 目 原始发生额 年 初 数 本年增加 本年摊销 累计摊销 年 末 数 剩余摊销期限 房屋装修费 699,340.60 82,015.00 --- 82,015.00 699,340.60 --- --- 开办费(注 1) -45,402.75 -73,268.47 27,865.72 -45,402.75 -45,402.75 --- --- 协保费(注 2) 2,883,057.00 2,473,457.09 0 1,603,721.79 2,013,321.70 869,735.30 4-13 年 房屋租赁费 4,221,430.75 3,671,706.33 0 115,787.81 665,512.23 3,555,918.52 351 个月 合 计 7,758,425.60 6,153,909.95 27,865.72 1,756,121.85 3,332,771.78 4,425,653.82 注 1：系本公司下属子公司本年筹建阶段发生的费用，本年正式营业后已经一次摊入费用。 注 2：系本公司为协保人员一次性缴纳到退休的社保费用，按具体受益期限摊销。 （十五）短期借款 1、借款类别 年 末 数 年 初 数 抵押借款（注） 145,000,000.00 --- 银行承兑汇票贴现借款 1,500,000.00 --- 保证借款 155,800,000.00 367,940,000.00 出口退税专用贷款 --- 42,319,000.00 合 计 302,300,000.00 410,259,000.00 注：详见附注九（五）。 2、一年内到期的长期借款 借款类别 年 末 数 年 初 数 保证借款 16,801,666.00（注） 28,900,000.00（注） 注：其中环保专项贷款 160 万元已于 2003 年 12 月到期，已经计提逾期利息 178,416.00 元。 3、已到期未偿还的短期借款 贷款单位 贷款金额 贷款利率 贷款资金用途 未按期偿还原因 备 注 中国工商银行杨浦支行 32,000,000.00 6.048% 生产周转 资金紧张 2005 年 3 月已经归还 58 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （十六）应付票据 种 类 年 末 数 年 初 数 商业承兑汇票 --- 600,000.00 应付票据年末数比期年初数减少 600,000.00 元，减少比例为 100.00％，减少原因 为：年末无已开具未到期的应付票据。 （十七）应付账款 年末数 年初数 134,236,827.37 133,405,003.41 1、年末应付账款余额中无欠持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款。 2、账龄超过三年的大额应付账款有： 债权单位名称 金 额 性质或内容 毛条原料款 5,343,449.27 暂估款 （十八）预收账款 年末数 年初数 41,395,328.58 27,110,609.28 1、年末预收账款余额中无欠持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款。 2、预收账款年末数比年初数增加 14,284,719.30 元，增加比例为 52.69%，主要原 因为：年末预收土地补偿费人民币 825 万元以及预收货款增加。 （十九）应付股利 投 资 人 年 末 数 年 初 数 欠付原因 境内法人股 736,878.73 736,878.73 尚未领取的股利 （二十）应交税金 税 种 年 末 数 年 初 数 增值税 -3,026,903.59 -28,238,190.85 营业税 1,126,577.16 143,887.44 城建税 96,023.08 104,421.69 企业所得税 614,323.93 5,209,719.49 个人所得税 193,302.09 140,413.91 土地增值税 6,000.00 --- 土地及房产税 2,111,134.79 1,845,154.49 合 计 1,120,457.46 -20,794,593.83 实际执行的法定税率情况见附注三。 1、应交税金年末数比年初数增加 21,915,051.29 元，主要原因为：本年应收增值 税出口退税大幅减少。 2、各分公司不在异地独立缴纳所得税，由总公司汇算清缴。 59 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （二十一）其他应交款 项 目 年 末 数 年 初 数 计 缴 标 准 教育费附加 41,152.75 44,710.14 3％ 河道管理费 15,003.88 9,041.32 1% 公积金 --- -29,766.04 --- 合 计 56,156.63 23,985.42 其他应交款年末数比年初数增加 32,171.21 元，增加比例为 134.13％，主要原因 为：年末无代垫公积金。 （二十二）其他应付款 年末数 年初数 113,887,717.20 85,205,930.75 1、年末其他应付款余额中欠持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款 2,451,600.00 元，详见附注七（三）。 2、其中账龄超过三年的大额其他应付款有： 债权单位名称 金 额 性质或内容 上海桑爱姆企业发展有限公司 1,500,000.00 往来款 纺织局解困基金 952,112.26 暂收款 3、金额较大的其他应付款 债权单位名称 金 额 性质或内容 解约职工 25,590,631.00 员工解约费 上海华宇毛麻（集团）有限公司 10,172,300.00 斜土路 719 号房产购买款，详见 附注七（三） 西北证券上海西藏南路证券营业部 9,200,000.00 暂收款，详见附注十一（七） 上海纺织控股（集团）公司 2,451,600.00 代收代付款，详见附注十一（一） 4、其他应付款年末数比年初数增加 28,681,786.45 元，增加比例为 33.66％，增 加原因为：年末增加应付未付的职工解约费约 1,100 万元、斜土路 719 号房产购买款 1,017 万元、暂收西北证券上海西藏南路证券营业部赔款 920 万元。 （二十三）预提费用 类 别 年 末 数 年 初 数 贷款利息 472,556.47 661,418.00 审计费 800,000.00 800,000.00 合计 1,272,556.47 1,461,418.00 60 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （二十四）一年内到期的长期负债 年 末 数 年 初 数 17,239,066.00 29,200,000.00 1、一年内到期的长期借款 借 款 类 别 年 末 数 年 初 数 保证借款 16,801,666.00（注） 28,900,000.00（注） 注：其中环保专项贷款 160 万元已于 2003 年 12 月到期，已经计提逾期利息 178,416.00 元。 2、一年内到期的长期应付款： 种类 期限 年初数 应计利息 年末余额 污染源治理专项基金贷款 2001.9.30—2003.8.31 300,000.00 137,400.00 437,400.00 （二十五）长期借款 借款条件 年 末 数 年 初 数 保证借款 --- 15,067,580.00 长期借款年末数比年初数减少 15,067,580.00 元，减少比例为 100.00％，主要原 因为：年末余额已经转入一年内到期的长期负债反映。 （二十六）长期应付款 种 类 初始金额 年 末 数 年 初 数 职工福利设施（注 1） 1,107,300.00 1,107,300.00 1,107,300.00 职工医疗费（注 2） 445,800.00 445,800.00 445,800.00 合计 1,553,100.00 1,553,100.00 1,553,100.00 注 1：系公司改制时,国资局确认的非经营性资产。 注 2：系上海纺织控股（集团）公司用于职工医疗费的款项。 （二十七）专项应付款 拨 款 用 途 年 末 数 年 初 数 科技专项拨款(注 1) 300,000.00 300,000.00 国债资金专项补助资金(注 2) 8,460,000.00 8,460,000.00 合 计 8,760,000.00 8,760,000.00 注 1：根据国家纺织工业局《关于下拨“ 羊毛优化技术及新一代精纺面料开发” 项目（第一批） 经费的通知》，本公司收到羊毛纤维拉伸细化技术开发项目经费 30 万元，尚未使用。 注 2：根据国家经济贸易委员会、国家发展计划委员会、财政部国经贸投资〔2002〕848 号文 件，本公司的高支毛纺服装面料技改项目属于 2002 年第四批国债专项资金国家重点技术改造项目， 本年度已收到国债专项资金 846 万元，其中中央补助 282 万元、地方补助 564 万元。截至 2004 年 12 月 31 日止，该技改项目尚未完成。 61 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （二十八）股本 年 末 数 年 初 数 金 额 比例％ 金 额 比例％ 1、未上市流通股份 （1）发起人股份 72,572,143.00 36.11 72,572,143.00 36.11 其中:国家持有股份 72,572,143.00 36.11 72,572,143.00 36.11 其中：国有股 72,572,143.00 36.11 72,572,143.00 36.11 国有法人股 --- --- --- --- 境内法人持有股份 --- --- --- --- （2）募集法人股份 11,088,000.00 5.52 11,088,000.00 5.52 （3）内部职工股 --- --- --- --- （4）优先股或其他 --- --- --- --- 其中：转配股 --- --- --- --- 未上市流通股份合计 83,660,143.00 41.63 83,660,143.00 41.63 2、已上市流通股份 （1）人民币普通股 68,544,000.00 34.10 68,544,000.00 34.10 （2）境内上市的外资股 48,787,200.00 24.27 48,787,200.00 24.27 已上市流通股份合计 117,331,200.00 58.37 117,331,200.00 58.37 3、股份总数 200,991,343.00 100.00 200,991,343.00 100.00 （二十九）资本公积 项 目 年末数 年初数 股本溢价 211,512,267.50 211,512,267.50 股权投资准备 1,370.26 1,370.26 其他资本公积 22,329,758.34 22,329,758.34 合 计 233,843,396.10 233,843,396.10 （三十）盈余公积 项 目 年 初 数 本 年 增 加 本 年 减 少 年 末 数 法定盈余公积 23,837,199.39 379,611.46 219,696.51 23,997,114.34 法定公益金 13,700,175.80 189,805.72 109,848.25 13,780,133.27 任意盈余公积 11,971,352.37 --- --- 11,971,352.37 合 计 49,508,727.56 569,417.18 329,544.76 49,748,599.98 1、根据本公司章程规定，按 2004 年度的税后利润的 10%、5%分别计提法定盈余公 积和法定公益金。 2、法定盈余公积本年增加数 379,611.46 元为本公司之子公司当年提取法定盈余公 积中母公司所拥有的份额而在合并报表时予以转回的金额，法定公益金本年增加数 189,805.72 元为本公司之子公司当年提取法定公益金中母公司所拥有的份额而在合并 62 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 报表时予以转回的金额。 3、法定盈余公积本年减少数 219,696.51 元为本公司之子公司不再纳入合并范围时 予以转回的金额，法定公益金本年减少数 109,848.25 元为本公司之子公司不再纳入合 并范围时予以转回的金额。 （三十一）未分配利润 项 目 金 额 提取或分配比例 年初未分配利润 29,643,568.34 --- 加：本年净利润 -190,125,383.49 --- 其他转入 329,544.76 --- 减：提取法定盈余公积 379,611.46 10% 提取法定公益金 189,805.72 5% 提取任意盈余公积 --- --- 应付普通股股利 --- --- 转作股本的普通股股利 --- --- 年末未分配利润 -160,721,687.57 --- 经公司 2005 年 4 月 21 日第五届董事会第四次会议决议，通过了公司本年度不进 行利润分配、不进行资本公积金转增股本的分配预案，该分配预案尚待股东大会通过。 （三十二）主营业务收入、主营业务成本 主 营 业 务 收 入 主 营 业 务 成 本 项 目 本 年 数 上 年 数 本 年 数 上 年 数 1.工业 516,948,949.48 545,423,020.54 487,317,151.15 517,013,240.68 2.商业 855,494,337.64 534,918,168.44 787,980,843.35 494,980,095.43 3.房地产业 10,280,011.00 189,039,312.50 4,706,198.20 137,926,285.05 4.其他 3,911,737.08 3,328,386.59 1,628,892.88 1,432,968.73 业 务 分 部 合计 1,386,635,035.20 1,272,708,888.07 1,281,633,085.58 1,151,352,589.89 国内销售收入 476,645,201.56 691,931,403.61 438,941,560.88 615,973,140.08 出口销售收入 909,989,833.64 580,777,484.46 842,691,524.70 535,379,449.81 地 区 分 部 合计 1,386,635,035.20 1,272,708,888.07 1,281,633,085.58 1,151,352,589.89 本公司向前五名客户销售总额为 120,252,398.87 元，占公司本年全部主营业务收 入的 8.67%。 （三十三）其他业务利润 类 别 本年发生数 上年发生数 其他业务收入 其他业务成本 其他业务利润 其他业务收入 其他业务成本 其他业务利润 租赁 7,938,145.86 807,297.69 7,130,848.17 8,680,494.58 614,400.49 8,066,094.09 咨询费 2,846,447.81 301,158.83 2,545,288.98 --- --- --- 水电费收入 2,651,060.90 2,384,357.74 266,703.16 --- --- --- 劳务收入 1,949,929.64 468,863.72 1,481,065.92 --- --- --- 材料销售 2,558,183.64 2,390,545.36 167,638.28 4,415,268.77 2,476,701.74 1,938,567.03 其他 1,446,182.38 331,678.58 1,114,503.80 2,491,275.18 2,175,501.76 315,773.42 合计 19,389,950.23 6,683,901.92 12,706,048.31 15,587,038.53 5,266,603.99 10,320,434.54 63 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （三十四）财务费用 类 别 本年发生数 上年发生数 利息支出 21,122,674.38 25,560,572.90 减：利息收入 1,494,060.37 2,241,527.04 汇兑损失 907,457.97 436,961.59 减：汇兑收益 40,698.39 237,975.97 其 他 2,725,930.15 2,243,773.64 合 计 23,221,303.74 25,761,805.12 （三十五）投资收益 1、本年发生数： 类 别 股票投资 收 益 成本法下确认的 股权投资收益 权益法下确认的股 权投资收益 股权投资 差额摊销 股权转让 处置收益 减：减值准备 合 计 短期投资 181,488.90 --- --- --- --- --- 181,488.90 长 期 股 权 投资 931,465.00 --- -13,211,880.63 -3,738,206.77 410,557.00 5,889,151.91 -21,497,217.31 合计 1,112,953.90 --- -13,211,880.63 -3,738,206.77 410,557.00 5,889,151.91 -21,315,728.41 2、上年发生数： 类别 股票投资 收益 成本法下确认的 股权投资收益 权益法下确认的 股权投资收益 股权投资 差额摊销 股权转让 处置收益 其他收益 减：减值 准备 合计 短期投资 503,459.80 --- --- --- --- --- --- 503,459.8 0 长期股权投资 --- 120,000.00 -1,488,405.14 -6,583,644.06 1,822,459.24 5,889,475.00 --- -240,114.96 合计 503,459.80 120,000.00 -1,488,405.14 -6,583,644.06 1,822,459.24 5,889,475.00 --- 263,344.84 3、投资收益汇回无重大限制。 4、投资收益本年发生数比上年发生数减少 21,579,073.25 元，减少比例为 8,194.23%，原因为：权益法下确认的股权投资收益大幅减少，本年未确认合作收益以 及计提长期投资减值准备 589 万元。 （三十六）补贴收入 内 容 本年发生数 上年发生数 扶持国企资金 --- 101,840.00 出口商品贴息 2,518,906.36 241,542.00 其他 100,000.00 --- 中小企业开拓资金 --- 17,200.00 城建发展扶持资金（注） --- 1,087,900.00 合计 2,618,906.36 1,448,482.00 64 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 注：本公司控股子公司上海申茂房地产有限公司上年收到的城建发展扶持资金。 补贴收入本年发生数比上年发生数增加 1,170,424.36 元，增加比例为 80.80%，主 要原因为：收到的出口商品贴息增加。 （三十七）营业外收入 类 别 本年发生数 上年发生数 固定资产清理净收益 1,440,104.81 425,403.10 动迁补偿收入（注 1） 879,218.13 34,683,763.39 罚款收入 700.00 2,800.00 转让联建收益（注 2） 13,132,580.19 --- 其他 3,400.00 126,823.22 合 计 15,456,003.13 35,238,789.71 注 1：本年度本公司收到市政动迁补偿收入 879,218.13 元；上年度本公司收到两笔动迁补偿 收入：市政动迁补偿收入 3,011,774.10 元和政府收回土地使用权的动迁补偿收入（扣除厂房报废 损失、设备搬迁费用、人员安置费用、停工损失等支出）31,671,989.29 元，详见附注十一（一）。 注 2：本年度本公司收到转让联建收益（扣除人员安置费用等支出）13,132,580.19 元，详见 附注十一（二）。 营业外收入本年发生数比上年发生数减少 19,782,786.58 元，减少比例为 56.14 ％，主要原因为：本年收到的转让联建收益金额小于上年收到的大额动迁补偿收入。 （三十八）营业外支出 类 别 本年发生数 上年发生数 固定资产清理损失 2,327,057.54 38,535.12 罚款、滞纳金支出 35,008.30 63,210.57 捐赠、赞助支出 16,000.00 34,500.00 固定资产减值准备 2,400,000.00 --- 解约费支出 17,370,558.50 5,790,053.97 其 他 324,543.00 410,519.35 合 计 22,473,167.34 6,336,819.01 营业外支出本年发生数比上年发生数增加 16,136,348.33 元，增加比例为 254.64 ％，增加原因为：员工解约费支出大幅增加、固定资产清理损失金额增加以及固定资 产减值准备计提额增加。 （三十九）未确认的投资损失 根据财政部一九九九年三月七日颁布的财会函字《关于资不抵债公司合并会计报 表问题请示的复函》，在长期股权投资采用权益法时，如果被投资单位发生亏损，投资 企业应按持股比例计算应承担的份额，并冲减长期股权投资的账面数，以长期股权投 资减计至零为限。其未确认的被投资单位的亏损分担额，在编制合并会计报表时，在 合并会计报表的“ 未分配利润” 项目上增设“ 未确认的投资损失” 项目；同时在利润 65 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 表的“ 少数股东损益” 项目下增设“ 加：未确认的投资损失” 项目。这两个项目反映 母公司未确认的子公司的投资亏损额。至本年末，公司的子公司上海二毛爱斯纺织有 限公司因进入清算期，已不再纳入合并会计报表范围，仅在利润及利润分配表反映公 司在 2004 年 1 月对子公司上海二毛爱斯纺织有限公司有未确认的投资损失 1,053,469.88 元。 （四十）收到的其他与经营活动有关的现金 85,719,553.17 元 其中主要是： 项 目 金 额 收回往来款、代垫款及暂收款 42,542,283.66 收回保证金 25,588,000.00 租赁收入 5,491,494.86 利息收入 1,494,060.37 （四十一）支付的其他与经营活动有关的现金 120,138,294.28 元 其中主要是： 项 目 金 额 管理、经营等费用支出 61,244,262.67 往来款、代垫款 46,431,519.88 解约费支出 8,729,705.50 搬迁费支出 3,370,335.79 （四十二）收到的其他与投资活动有关的现金 28,250,000.00 元 其中：1、斜土路 1274 号地块联建权益转让款 20,000,000.00 元 2、预收土地补偿费 8,250,000.00 元。 (四十三)补充资料—其他-7,681,497.55 元 由于子公司上海二毛爱斯纺织有限公司已进入清算期，不再纳入合并会计报表范 围，该子公司自年初至开始清算日止的相关收入、成本、利润已纳入合并利润及利润 分配表，由此产生的对年末净资产调节金额差异-7,681,497.55 元。 66 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 六、母公司会计报表主要项目注释（以下金额单位若未特别注明者均为人民 币元，凡未注明年初数的均为年末数） （一）应收账款 1、账龄分析 年 末 数 年 初 数 坏账准备 坏账准备 账 龄 账面余额 占总额比例 计提比例 坏账准备 账面余额 占总额比例 计提比例 坏账准备 1 年以内 22,618,403.12 57.92% 2% 452,368.06 28,575,765.77 64.96% 2% 571,515.32 1－2 年 3,375,961.75 8.65% 10% 337,596.17 3,646,512.88 8.29% 10% 364,651.29 2－3 年 2,606,066.13 6.67% 20% 521,213.23 2,559,353.81 5.82% 20% 511,870.76 3 年以上 5,004,359.01 12.82% 30% 1,501,307.70 2,949,959.70 6.71% 30% 884,987.91 特别准备 5,443,241.06 13.94% 80%~100% 4,442,196.63 6,254,862.83 14.22% 100% 2,183,072.07 合 计 39,048,031.07 100.00% 7,254,681.79 43,986,454.99 100.00％ 4,516,097.35 2、年末应收账款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 7,847,591.38 元，占应收账 款总金额的 20.10％。 3、本年度全额计提坏账准备，或计提坏账准备比例达到 40％及以上的说明： （1）已全额计提坏账准备的应收账款： 欠款人名称 欠款金额 计 提 比 例 理 由 上海第六毛纺织厂 319,071.30 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 上海章华工贸公司 100,000.00 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 其他零星应收款 18,947.59 100% 账龄很长，预计可收回金额低于账面价值 合 计 438,018.89 （2）其他计提特别坏账准备的应收账款： 欠款单位名称 欠款金额 计提比例 计提金额 理 由 上海黄艺呢绒公司 1,274,810.90 80% 1,019,848.72 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海峥辉工贸有限公司 1,801,928.50 80% 1,441,542.80 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海宝仕杰公司 338,496.30 80% 270,797.04 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海申普公司 302,728.30 80% 242,182.64 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海恒源祥公司 266,996.00 80% 213,596.80 预计可收回金额低于账面价值的部分 天津仁达公司 163,838.50 80% 131,070.80 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海华秋经贸公司 158,792.00 80% 127,033.60 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海海螺公司 63,085.55 80% 50,468.45 预计可收回金额低于账面价值的部分 其他零星应收款 634,546.12 80% 507,636.90 预计可收回金额低于账面价值的部分 合 计 5,005,222.17 4,004,177.74 67 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 4、以前年度已计提坏账准备比例达到 40％及以上的应收账款本年度减少的说明： 欠款人名称 金额 原因 上海黄艺呢绒公司 730,105.70 收回部分货款及收到部分退货 上海海螺公司 88,077.35 收回部分货款 合 计 818,183.05 5、年末应收账款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款。 （二）其他应收款 1、账龄分析 年 末 数 年 初 数 坏账准备 坏账准备 账 龄 账面余额 占总额 比 例 计提比例 坏账准备 账面余额 占总额比例 计提比例 坏账准备 1 年以内 13,320,884.93 10.22% --- --- 146,067,663.82 83.23% --- --- 1－2 年 26,217,332.09 20.11% 10％ 2,621,733.21 23,794,599.76 13.56% 10％ 2,379,459.97 2－3 年 4,829,832.88 3.70% 20% 965,966.58 2,772,885.64 1.58% 20% 554,577.13 3 年以上 2,075,334.16 1.59% 30% 622,600.25 2,796,289.56 1.59% 30% 838,886.87 特别准备 83,929,324.16 64.38% >40% 65,677,674.37 60,012.90 0.04% 100% 60,012.90 合 计 130,372,708.22 100.00％ 69,887,974.41 175,491,451.68 100.00％ 3,832,936.87 2、年末其他应收款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 112,607,214.10 元，占 其他应收款总金额的比例为 86.37％。 3、本年度全额计提坏账准备，或计提坏账准备比例达到 40％及以上的说明： （1）已全额计提坏账准备的其他应收款： 欠款人名称 欠款金额 计提比例 理 由 二毛东沟分厂 846,087.53 100% 预计可收回金额低于账面价值 其他零星应收款 60,012.90 100% 预计可收回金额低于账面价值 合 计 906,100.43 （2）计提坏账准备比例达到 40％及以上的其他应收款： 欠款人名称 欠款金额 计提金额 理 由 上海二毛爱斯纺织有限公司 47,465,336.18 38,967,177.19 预计可收回金额低于账面价值的部分 上海迪伊毛纺织有限公司 35,557,887.55 25,804,396.75 预计可收回金额低于账面价值的部分 合 计 83,023,223.73 64,771,573.94 4、本年度实际冲销的其他应收款： 欠款人名称 性质 冲销金额 冲销理由 是否涉及关联交易 零星应收款 租金 958,393.24 客户已无法找到 否 68 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 5、金额较大的其他应收款： 欠款人名称 金额 性质或内容 上海二毛爱斯纺织有限公司 47,465,336.18 代垫款 上海迪伊毛纺织有限公司 35,557,887.55 代垫款 上海市杨浦区土地发展中心 15,353,000.00 保证金，详见附注十一（一） 上海伊条纺织有限公司 7,661,297.77 代垫款 蓝带国际育乐事业有限公司 6,569,692.60 合作收益，详见附注十一（三） 上海三联纺织印染公司 5,312,848.06 往来款 上海鑫洲房地产有限公司 4,000,000.00 代垫款 上海杉和投资管理有限公司 2,527,682.65 往来款 6、年末其他应收款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款。 （三）长期投资 项 目 年 末 数 年 初 数 账面余额 减值准备 账面余额 减值准备 长期股权投资 283,412,045.06 7,096,372.00 336,121,506.71 1,207,220.09 1、股票投资： 被投资公司名称 股份类别 股票数量 （股） 占被投资公司 注册资本比例 初始投资 成本 年末账面余额 年初账面余额 上工股份有限公司 法人股 2,331,303 <1% 7,865,000.00 7,865,000.00 7,865,000.00 上海新锦江股份有限公司 法人股 418,176 <1% 1,040,000.00 1,040,000.00 1,040,000.00 上海浦东发展银行股份有限公司 法人股 1,500,000 <1% 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 上海银行 法人股 950,000 <1% 950,000.00 950,000.00 950,000.00 上海爱建股份有限公司 法人股 265,158 <1% 934,160.00 934,160.00 934,160.00 中国纺织机械股份有限公司 法人股 171,600 <1% 380,000.00 380,000.00 380,000.00 广东佛陶集团股份有限公司 法人股 26,000 <1% 79,000.00 79,000.00 79,000.00 广东省金山实业股份有限公司 法人股 20,000 <1% 55,000.00 55,000.00 55,000.00 合计 5,682,237 12,303,160.00 12,303,160.00 12,303,160.00 2、其他股权投资： （1）成本法核算的股权投资： 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本年投资增减额 年末账面余额 上海双龙高科技开发有限公司 6% 6,000,000.00 --- 6,000,000.00 上海信德企业发展公司 7.00% 600,000.00 --- 600,000.00 天津大维股份有限公司 3.861% 2,000,000.00 --- 2,000,000.00 上海春竹男士制衣有限公司 10% 822,010.39 --- 822,010.39 嘉兴春竹毛衫时装有限公司 10% 800,000.00 --- 800,000.00 山东济南毛纺织厂 --- 200,000.00 --- 200,000.00 零星投资（注） --- 210,000.00 -200,000.00 10,000.00 合 计 --- 10,632,010.39 -200,000.00 10,432,010.39 69 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 注：本年收回对上海纺织商业公司投资款 200,000.00 元。 （2）权益法核算的对子公司股权投资： 本年权益增减额 年末余额 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本年合计 其中：投资成本 确认收益 差额摊销 其 他 分得利润 初始投资 累计增减 合 计 上海友谊企业有限公司 60% 7,891,967.72 -2,230,257.60 --- -2,230,257.60 --- --- --- 6,000,000.00 -338,289.88 5,661,710.12 上海三翔纺织有限公司 90% 7,702,525.29 146,962.55 --- 358,096.55 --- --- -211,134.00 7,200,000.00 649,487.84 7,849,487.84 上海申一毛条有限公司 90% 54,652,367.88 -144,537.80 --- 325,408.65 --- --- -469,946.45 49,500,000.00 5,007,830.08 54,507,830.08 上海杉和投资管理有限公司 90% 19,039,893.09 -8,726,841.20 --- -8,726,841.20 --- --- --- 27,000,000.00 -16,686,948.11 10,313,051.89 上海二毛爱斯纺织实业有限公司(注1) 42% 192,173.86 -192,173.86 --- -192,173.86 --- --- --- 12,600,000.00 -12,600,000.00 --- 上海迪伊毛纺织有限公司(注2) 42% 66,002.55 -66,002.55 --- -66,002.55 --- --- --- 16,800,000.00 -16,800,000.00 --- 上海华宇毛麻进出口有限公司 12% 26,178,586.12 -23,857,207.30 -15,577,548.47 122,203.06 43,850.40 --- -8,445,712.29 2,400,000.00 -78,621.18 2,321,378.82 上海纯新羊毛原料有限公司 90% 36,657,971.92 -3,185,882.71 --- 341,797.09 -3,027,679.80 --- -500,000.00 34,030,547.68 -558,458.47 33,472,089.21 上海三毛进出口有限公司 90% 44,995,983.40 16,276,493.71 16,200,000.00 76,493.71 --- --- --- 61,200,000.00 72,477.11 61,272,477.11 上海华丰寰宇企业发展有限公司 65% 5,262,096.73 -500,071.95 --- -521,680.83 21,608.88 --- --- 5,262,152.79 -500,128.01 4,762,024.78 上海三毛物流有限公司 50% 3,157,929.61 -745,942.04 --- -745,942.04 --- --- --- 4,966,320.00 -2,554,332.43 2,411,987.57 上海申茂房地产有限公司 80% 16,060,230.05 -1,557,315.74 --- -1,392,340.58 -164,975.16 --- --- 5,549,276.77 8,953,637.54 14,502,914.31 上海鑫洲房地产有限公司 50% 17,166,903.14 -9,340,570.60 --- 1,001,297.07 --- --- -10,341,867.67 5,000,000.00 2,826,332.54 7,826,332.54 上海新谊国际贸易有限公司 10% 433,488.07 -138,738.83 --- -138,738.83 --- --- --- 199,281.15 95,468.09 294,749.24 上海伊条纺织有限公司 90％ 3,277,058.44 -1,881,931.22 --- -1,585,866.63 -296,064.59 --- --- 3,483,881.89 -2,088,754.67 1,395,127.22 上海友谊毛纺厂 65% --- --- --- --- --- --- --- 4,677,918.12 -4,677,918.12 --- 上海三毛房地产有限公司 90.00% 18,000,000.00 383,137.97 --- 383,137.97 --- --- --- 18,000,000.00 383,137.97 18,383,137.97 上海怡欣工贸公司(注3) 100.00% 597,220.09 --- --- --- --- --- --- 597,220.09 --- 597,220.09 合 计 261,332,397.96 -35,760,879.17 622,451.53 -12,991,410.02 -3,423,260.27 --- -19,968,660.41 264,466,598.49 -38,895,079.70 225,571,518.79 注 1：至年末该公司净资产已为负数，本公司将长期投资账面数减记至 0。 注 2：至年末该公司净资产已为负数，本公司将长期投资账面数减记至 0。 注 3：该公司已处于停业状态，本公司已全额计提减值准备。 （3）权益法核算的对合营企业股权投资： 本年权益增减额 年末余额 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本年合计 其中：投资成本 确认收益 差额摊销 其 他 分得利润 初始投资 累计增减 合 计 上海三联纺织印染公司 50.00% 8,465,184.29 -6,665,049.14 --- -6,665,049.14 --- --- --- 8,330,597.14 -6,530,461.99 1,800,135.15 上海朝日绅士服装有限公司 50.00% 9,417,176.25 -182,408.76 --- 428,755.11 --- --- -611,163.87 8,306,440.00 928,327.49 9,234,767.49 上海博华基因芯片技术有限公司 50.00% 15,227,579.79 -6,310,057.65 --- -6,310,057.65 --- --- --- 20,000,000.00 -11,082,477.86 8,917,522.14 合 计 --- 33,109,940.33 -13,157,515.55 --- -12,546,351.68 --- --- -611,163.87 36,637,037.14 -16,684,612.36 19,952,424.78 70 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （4）权益法核算的对联营企业股权投资： 本年权益增减额 年末余额 被投资单位名称 占被投资单位 注册资本比例 年初余额 本年合计 其中：投资成本 确认收益 差额摊销 其 他 分得利润 初始投资 累计增减 合 计 上海申泉服装有限公司 31.00% 2,162,486.50 222,374.07 --- 500,327.66 -33,251.88 --- -244,701.71 3,630,000.00 -1,245,139.43 2,384,860.57 上海高雅服装有限公司（注） 40.00% 3,632,702.94 -3,632,702.94 -4,567,251.55 58,304.90 42,335.16 833,908.55 --- --- --- --- 上海协丰精梳毛条厂 35.00% 1,079,034.47 15,760.56 --- 140,913.08 --- --- -125,152.52 972,523.42 122,271.61 1,094,795.03 上海寅丰服装有限公司 38.14% 11,869,774.12 -196,498.62 --- 309,073.37 -214,992.48 --- -290,579.51 12,030,000.00 -356,724.50 11,673,275.50 合 计 18,743,998.03 -3,591,066.93 -4,567,251.55 1,008,619.01 -205,909.20 833,908.55 -660,433.74 16,632,523.42 -1,479,592.32 15,152,931.10 注：本年因撤销股权转让协议而不再持有该公司股权，详见附注十一（六）。 3、长期投资减值准备 被投资单位名称 年 初 数 本年增加 本年减少 年 末 数 计提原因 上海怡欣工贸公司 597,220.09 --- --- 597,220.09 预计可收回金额低于账面价值 上海信德企业发展公司 600,000.00 --- --- 600,000.00 预计可收回金额低于账面价值 零星投资 10,000.00 --- --- 10,000.00 预计可收回金额低于账面价值 上海双龙高科技开发有限公司 --- 2,313,526.60 --- 2,313,526.60 预计可收回金额低于账面价值 上工股份有限公司 --- 3,349,266.09 --- 3,349,266.09 预计可收回金额低于账面价值 上海爱建股份有限公司 --- 29,971.22 --- 29,971.22 预计可收回金额低于账面价值 中国纺织机械股份有限公司 --- 196,388.00 --- 196,388.00 预计可收回金额低于账面价值 合 计 1,207,220.09 5,889,151.91 --- 7,096,372.00 4、其中：股权投资差额 被投资单位名称 初 始 金 额 形成原因 摊销期限 年初余额 本年增加额 本年转出额 本年摊销额 摊余金额 上海华宇毛麻进出口有限公司 -438,504.39 股权投资 10年 -369,074.56 --- --- -43,850.40 -325,224.16 上海纯新羊毛原料有限公司 30,276,798.24 股权投资 10年 25,482,971.87 --- --- 3,027,679.80 22,455,292.07 上海华丰寰宇企业发展有限公司 -216,089.17 股权投资 10年 -181,875.08 --- --- -21,608.88 -160,266.20 上海申茂房地产有限公司 1,649,751.34 股权投资 10年 1,388,540.70 --- --- 164,975.16 1,223,565.54 上海伊条纺织有限公司 2,960,645.94 股权投资 10年 2,491,876.99 --- --- 296,064.59 2,195,812.40 上海申泉服装有限公司 332,519.13 股权投资 10年 86,805.02 --- --- 33,251.88 53,553.14 上海高雅服装有限公司 -423,351.55 股权投资 10年 -285,762.28 --- -243,427.12 -42,335.16 --- 上海寅丰服装有限公司 2,149,924.40 股权投资 10年 1,934,931.93 --- --- 214,992.48 1,719,939.45 合 计 36,291,693.94 30,548,414.59 --- -243,427.12 3,629,169.47 27,162,672.24 71 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （四）主营业务收入及主营业务成本： 主营业务收入 主营业务成本 项 目 本 年 数 上 年 数 本 年 数 上 年 数 1.工业 234,018,805.85 242,484,829.85 233,817,798.65 226,621,773.71 2.商业 7,057,743.39 --- 5,550,718.01 --- 业 务 分 部 合计 241,076,549.24 242,484,829.85 239,368,516.66 226,621,773.71 国内销售收入 68,056,152.25 64,658,029.19 72,223,801.74 57,855,116.88 出口销售收入 173,020,396.99 177,826,800.66 167,144,714.92 168,766,656.83 地 区 分 部 合计 241,076,549.24 242,484,829.85 239,368,516.66 226,621,773.71 本公司向前五名客户销售总额为 112,551,099.39 元，占公司本年全部主营业务收 入的 46.69%。 （五）投资收益： 1、本年发生数： 类 别 股票投资收益 成本法下确认的 股权投资收益 权益法下确认的 股权投资收益 股权投资 差额摊销 股权转让 处置收益 减：减值准备 合 计 短期投资 30,765.95 --- --- --- --- --- 30,765.95 长期股权投资 505,000.00 --- -24,529,142.69 -3,629,169.47 410,557.00 5,889,151.91 -33,131,907.07 合计 535,765.95 --- -24,529,142.69 -3,629,169.47 410,557.00 5,889,151.91 -33,101,141.12 2、上年发生数： 类别 股票投资收益 成本法下确认的 股权投资收益 权益法下确认的 股权投资收益 股权投资 差额摊销 股权转让 处置收益 其他收益 合 计 短期投资 -66,631.07 --- --- --- --- --- -66,631.07 长期股权投资 --- 120,000.00 5,898,368.94 -6,583,644.06 1,822,459.24 5,889,475.00 7,146,659.12 合计 -66,631.07 120,000.00 5,898,368.94 -6,583,644.06 1,822,459.24 5,889,475.00 7,080,028.05 3、投资收益汇回无重大限制。 4、投资收益本年发生数比上年发生数减少 40,181,169.17 元，减少比例为 567.53 ％，主要原因为：权益法下确认的股权投资收益大幅减少，本年未确认合作收益以及 计提长期投资减值准备 589 万元。 七、关联方关系及其交易： (一)存在控制关系的关联方情况： 1、存在控制关系的关联方 （1）控制本公司的关联方： 企业名称 注册地址 股份比例 股权性质 上海纺织控股（集团）公司 虹桥路1488号 36.11% 国家股 1.67% 国有法人股 72 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （2）受本公司控制的关联方：详见附注四。 2、存在控制关系的关联方的注册资本及其变化（单位：人民币万元）： 公 司 名 称 年 初 数 本 年 增 加 本 年 减 少 年 末 数 上海纺织控股(集团)公司 642,914 --- --- 642,914 上海申一毛条有限公司 5,500 --- --- 5,500 上海迪伊毛纺织有限公司 4,000 --- --- 4,000 上海友谊企业有限公司 1,000 --- --- 1,000 上海三翔纺织有限公司 800 --- --- 800 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 300 --- --- 300 上海三毛进出口有限公司 5,000 1,800 --- 6,800 上海华丰寰宇企业发展有限公司 1,000 --- --- 1,000 上海华宇毛麻进出口有限公司 2,000 --- --- 2,000 上海申茂房地产有限公司 500 --- --- 500 上海鑫洲房地产有限公司 1,000 --- --- 1,000 上海新谊国际贸易有限公司 200 --- --- 200 上海杉和投资管理有限公司 3,000 --- --- 3,000 上海纯新羊毛原料有限公司 500 --- --- 500 上海友谊毛纺厂 1,186 --- --- 1,186 上海伊条纺织有限公司 450 --- --- 450 上海怡欣工贸公司 100 --- --- 100 上海三毛物流有限公司 993.25 --- --- 993.25 上海三毛房地产有限公司 2,000 --- --- 2,000 上海三毛国际货运有限公司 500 --- --- 500 上海紫晶毛纺有限公司 50 --- --- 50 上海杰伊进出口有限公司 300 --- --- 300 上海茂丰物业管理有限公司 50 --- --- 50 73 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 3、存在控制关系的关联方所持股份及其变化（单位：人民币万元） 企业名称 年 初 数 本年增加数 本 年 减 少 年 末 数 金 额 比例 金 额 比例 金 额 比例 金 额 比例 上海纺织控股(集团)公司 7,593 37.78% --- --- --- --- 7,593 37.78% 上海申一毛条有限公司 4,950 90% --- --- --- --- 4,950 90% 上海迪伊毛纺织有限公司 1,680 42% --- --- --- --- 1,680 42% 上海友谊企业有限公司 600 60% --- --- --- --- 600 60% 上海三翔纺织有限公司 720 90% --- --- --- --- 720 90% 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 1,260 42% --- --- --- --- 1,260 42% 上海三毛进出口有限公司 4,500 90% 1,620 90% --- --- 6,120 90% 上海华丰寰宇企业发展有限公司 650 65% --- --- --- --- 650 65% 上海华宇毛麻进出口有限公司 1,800 90% --- --- 1,560 78% 240 12% 上海申茂房地产有限公司 300 60% --- --- --- --- 300 60% 上海鑫洲房地产有限公司 500 50% --- --- --- --- 500 50% 上海新谊国际贸易有限公司 180 90% --- --- --- --- 180 90% 上海杉和投资管理有限公司 2,700 90% --- --- --- --- 2,700 90% 上海纯新羊毛原料有限公司 450 90% --- --- --- --- 450 90% 上海友谊毛纺厂 770.9 65% --- --- --- --- 770.9 65% 上海伊条纺织有限公司 405 90% --- --- --- --- 405 90% 上海怡欣工贸公司 100 100% --- --- --- --- 100 100% 上海三毛物流有限公司 496.6 50% --- --- --- --- 496.6 50% 上海三毛房地产有限公司 1,800 90% --- --- --- --- 1,800 90% 上海三毛国际货运有限公司(注) --- --- --- --- --- --- --- --- 上海紫晶毛纺有限公司(注) --- --- --- --- --- --- --- --- 上海杰伊进出口有限公司(注) --- --- --- --- --- --- --- --- 上海茂丰物业管理有限公司(注) --- --- --- --- --- --- --- --- 注：本公司通过控股子公司对其拥有实际控制权。 (二)不存在控制关系的关联方情况： 企 业 名 称 与本企业的关系 上海二毛纺织有限公司 同一母公司 上海华宇毛麻（集团）有限公司 同一母公司 太仓三蕾毛纺实业有限公司 同一母公司 上海高雅服装有限公司 联营企业 上海申泉服装有限公司 联营企业 上海寅丰服装有限公司 联营企业 上海三联纺织印染公司 合营企业 天津大维股份有限公司 联营企业 泰州友谊企业有限公司 联营企业 上海协丰精梳毛条厂 联营企业 上海博华基因芯片技术有限公司 合营企业 74 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （三）关联方交易： 1、存在控制关系且已纳入本公司合并会计报表范围的子公司，其相互间交易及母 子公司交易已作抵销。 2、向关联方采购货物（单位：人民币元）： （1）交易规模： 企 业 名 称 本年发生数 上年发生数 上海三联纺织印染公司 1,135,456.72 --- 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 9,822,319.15 --- 上海申泉服装有限公司 62,002,842.49 --- 上海友谊毛纺厂 5,563,368.98 --- 上海寅丰服装有限公司 280,220.03 --- 上海伊条纺织有限公司 --- 80,379.04 泰州友谊企业有限公司 --- 52,450.93 （2）采购价格的确定依据： 本公司参照市场价格确定采购价格，并与上述关联方签订购销合同（协议）。 3、向关联方销售货物（单位：人民币元）： （1）交易规模： 企 业 名 称 本年发生数 上年发生数 上海三联纺织印染公司 2,896,010.86 1,477,868.81 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 8,504,290.18 --- 上海二毛纺织有限公司 --- 151,515.72 上海友谊毛纺厂 2,504,482.03 12,896,687.72 泰州友谊企业有限公司 --- 724,934.38 上海寅丰服装有限公司 12,115,191.21 17,497,600.01 上海迪伊毛纺织有限公司 2,246,862.62 --- （2）关联方交易价格的确定依据及交易差价的处理。 本公司参照市场价格确定交易价格，并与上述关联方签订购销合同（协议）， 如产生需计入资本公积的关联交易差价，按照财政部财会〖2001〗64 号文《关联方之 间出售资产等有关会计处理问题暂行规定》处理。 4、与关联方有关的其他收入、支出（单位：人民币元）： （1）本年度向关联方支付租赁费等： 企 业 名 称 金 额 上海伊条纺织有限公司 1,001,705.43 75 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 （2）本年度向关联方收取劳务费： 企 业 名 称 金 额 上海协丰精梳毛条厂 95,162.64 （3）本年度向关联方收取咨询费： 企 业 名 称 金 额 上海申泉服装有限公司 130,000.00 5、关联方应收应付款项余额（单位：人民币元）： 项 目 本年末金额 上年末金额 应收账款 上海二毛纺织有限公司 --- 2,281,577.11 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 345,590.64 --- 上海高雅服装有限公司 3,672.56 6,792.56 太仓三蕾毛纺实业有限公司 --- 3,712.50 天津大维股份有限公司 1,334,901.20 2,034,901.20 上海寅丰服装有限公司 2,517,717.75 2,593,868.46 其他应收款 上海二毛爱斯纺织实业有限公司 47,465,336.18 20,227,410.28 上海二毛纺织有限公司 --- 2,500,000.00 上海三联纺织印染公司 8,312,848.56 8,012,848.56 上海高雅服装有限公司 150,251.41 158,605.91 上海迪伊毛纺织有限公司 35,557,887.55 32,693,728.57 上海伊条纺织有限公司 7,661,297.77 9,303,338.92 上海协丰精梳毛条厂 1,086.35 11,781.70 太仓三蕾毛纺实业有限公司 --- 8,185,437.42 上海寅丰服装有限公司 --- 305,120.00 上海博华基因芯片技术有限公司 975,097.98 695,097.98 上海申泉服装有限公司 67,857.40 43,598.40 预付账款 上海二毛纺织有限公司 --- 8,375,680.21 上海三联纺织印染公司 78,546.15 --- 上海寅丰服装有限公司 29,522.50 --- 76 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 应付账款 上海三联纺织印染公司 --- 201,378.15 上海二毛纺织有限公司 --- 3,539,170.99 上海高雅服装有限公司 --- 3,120.00 泰州友谊企业有限公司 --- 5,036.00 上海申泉服装有限公司 --- 6,325,361.58 上海寅丰服装有限公司 --- 67,102.13 太仓三蕾毛纺实业有限公司 448,267.73 858,794.92 上海友谊毛纺厂 1,450,000.00 --- 其他应付款 上海纺织控股（集团）公司 2,451,600.00 10,451,600.00 上海华宇毛麻（集团）有限公司 10,172,300.00 200,000.00 上海怡欣工贸公司 415,353.75 415,353.75 上海二毛纺织有限公司 --- 2,503.60 上海伊条纺织有限公司 --- 1,400,630.00 泰州友谊企业有限公司 171,838.51 522,354.53 上海申泉服装有限公司 492,053.46 1,126,186.61 太仓三蕾毛纺实业有限公司 2,888,393.98 --- 上海寅丰服装有限公司 218,291.56 --- 上海高雅服装有限公司 43,449.81 --- 6、关联方交易事项： （1）2004 年 5 月 31 日，本公司与太仓三蕾毛纺实业有限公司（简称太仓三蕾公 司）签订了资产转让合同，本公司同意收购太仓三蕾公司依法拥有的现有全部厂房以 及帐面全部专用、通用设备，转让价格约人民币 1,400 万元。2004 年 8 月 30 日，此项 转让已经上海联合产权交易所办理产权转让交割，转让总价人民币 1,407 万元。截止 2004 年 12 月 31 日，本公司尚有余款人民币 288 万元未支付，此项转让涉及的太仓市 归庄镇玄恭街 3 号房屋（房屋所有权证：太房权证归庄镇字第 00000041 号）尚未办妥 房屋所有权人变更手续。 2005 年 3 月 30 日，本公司与太仓市沙溪镇人民政府签订了“ 出让国有土地使用权 意向协议书” ，太仓市沙溪镇人民政府将位于太仓市沙溪镇陈泾村的总面积为 27,808.8M 2（约 41.71 亩）的土地使用权出让给本公司使用，土地用途为工业，出让年 限 50 年，出让地价约人民币 417.10 万元，在土地使用期限内，每年向土地部门支付 每平方米人民币 0.3 元的土地权属管理费（即土地使用金）。 （2）2004 年 2 月 6 日，上海市黄浦区人民法院出具（2004）黄执字第 65 号民事 裁定书，将该院查封的本公司控股子公司上海迪伊毛纺织有限公司座落于上海祁连山 路 380 号 1-6#房屋及其他财产予以拍卖或变卖。2004 年 8 月 25 日，本公司从上海黄 浦拍卖行拍得上述房产，房产建筑面积 16,475.3 平方米、占地面积 20,591 平方米，土 77 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 地用途为工业用地，成交价人民币 4,221 万元。截止 2004 年 12 月 31 日，上述房产已 经办妥所有权人变更手续。 （3）本年度，本公司从子公司上海二毛爱斯纺织实业有限公司购入一批生产用设 备，购买价人民币 5,066,641.45 元。 （4）本年度，本公司从联营企业上海寅丰服装有限公司购入一辆奥迪轿车，购买 价人民币 218,291.56 元。 （5）2003 年 4 月，就本公司诉上海华宇毛麻（集团）有限公司、上海毛麻纺织有 限公司偿还欠款人民币 9,711,060.00 元，上海市黄浦区人民法院依法查封了上海毛麻 纺织有限公司名下座落于上海市斜土路 791 号 1-4 号楼、7-10 号楼房屋(建筑面积约 1,632平方米及相应土地使用权)。2004年2月10日，上海市黄浦区人民法院出具（2004） 黄执恢字第 19 号民事裁定书，裁定将上述查封房屋予以拍卖或变卖。2004 年 2 月 24 日，本公司已从上海黄浦拍卖行拍得上述查封房屋，拍卖成交价人民币 1,450 万元。 据此，上海市黄浦区人民法院于 2004 年 10 月出具（2004）黄执恢字第 19 号民事裁定 书，裁定将座落于上海市斜土路 791 号 1－4 号楼、7－10 号楼房屋产权过户至本公司 名下。截止本审计报告出具日，本公司帐面已经支付该房屋拍卖成交款及佣金人民币 1,464.50 万元，上述房屋尚未过户给本公司。 八、或有事项： (一)未决仲裁事项： 2004 年 4 月，本公司向中国国际经济贸易仲裁委员会上海分会提交了仲裁申请书， 请求裁决被申请人蓝带国际育乐事业有限公司支付上海温莎堡海霸王餐饮娱乐有限公 司 2003 年度和 2004 年 1－3 月的“ 合作利润分配” 人民币 6,906,227 元、支付违约金 人民币 2,927,198 元、终止双方中外合作经营合同等，立案案号为（2004）中国贸仲 沪字第 1936 号。截止审计报告出具日，此案仍在审理中，本公司尚未收到上述款项， 帐面相关应收款余额人民币 521.97 万元。 （二）截止 2004 年 12 月 31 日公司为关联方及其他单位提供债务担保形成的或有 负债（单位：人民币万元）： 被担保单位 担保金额 债务到期日 对本公司的财务影响 关联方：上海申一毛条有限公司 3,500.00 2005 年 10 月 无不利影响 上海友谊企业有限公司 480.00 2007 年 6 月 无不利影响 上海华宇毛麻进出口有限公司 2,292.55 2005 年 9 月 无不利影响 太仓三蕾毛纺实业有限公司（注 1） 300.00 2004 年 12 月 已逾期，但暂无不利影响 合计 6,572.55 78 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 被担保单位 担保金额 债务到期日 对本公司的财务影响 非关联方：中泰凯马股份有限公司 5,400.00 2006 年 1 月 无不利影响 中国纺织机械股份有限公司（注 2） 1,135.00 2005 年 10 月 无不利影响 上海爱使股份有限公司（注 3） 5,000.00 2005 年 9 月 无不利影响 上海外高桥保税区开发股份有限公司 5,000.00 2005 年 9 月 无不利影响 合计 16,535.00 注 1：太仓三蕾毛纺实业有限公司已于 2004 年 8 月将其所占有的房屋和机器设备转让给本公 司，本公司尚有转让余款人民币 288 万元未支付，详见附注七（三）。 注 2：中国纺织机械股份有限公司已于 2004 年 5 月与本公司签订反担保协议，用其下属控股 子公司上海中纺机无梭织机制造有限公司（注册资本 5,000 万元）的股权作为本公司担保行为的反 担保。 注 3：上海爱使股份有限公司已于 2004 年 7 月与本公司签订反担保协议，将其拥有的上海博 胜佳益科技有限公司（注册资本 15,000 万元）40％股权质押给本公司，作为本公司担保行为的反 担保，质押期至上海爱使股份有限公司借款合同履行期届满之日止。 九、承诺事项： （一）对外经济担保事项详见附注九。 （二）无已签订的尚未履行或尚未完全履行的对外投资合同及有关财务支出。 （三）无已签订的正在或准备履行的大额发包合同及财务影响。 （四）无已签订的正在或准备履行的租赁合同及财务影响。 （五）其他重大财务承诺事项： 1、抵押资产情况： 本公司以南汇航头镇下沙新街 200 弄 51 号的房产【房地产权证号：沪房地南字 （2004）第 000636 号】抵押给福建兴业银行人民广场支行，取得银行贷款人民币 2,000 万元，贷款期限自 2004 年 3 月 19 日至 2005 年 3 月 18 日。截止 2004 年 12 月 31 日， 该房产帐面净值人民币 7,883,464.47 元。 本公司以杨树浦路 1056 号的房产【房地产权证号：沪房地杨字（1999）第 010053 号】抵押给交通银行杨浦支行，取得银行贷款人民币 6,000 万元，贷款期限自 2004 年 12 月 30 日至 2005 年 9 月 2 日。截止 2004 年 12 月 31 日，该房产帐面净值人民币 116,112,057.69 元。 本公司控股子公司上海纯新羊毛原料有限公司将蕴川路 6 号的房产【房地产权证 号：沪房地宝字（1999）第 009290 号】抵押给中国农业银行杨浦支行，为本公司取得 银行贷款人民币 6,000 万元提供担保，贷款期限自 2004 年 9 月 3 日至 2005 年 9 月 12 日。截止 2004 年 12 月 31 日，该房产帐面净值人民币 9,728,864.08 元。 79 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 本公司控股子公司上海友谊企业有限公司以居家桥路 537 号的房产【房地产权证 号：沪房地浦字（2002）第 096252 号】抵押给上海银行定海支行，取得银行贷款人民 币 500 万元，贷款期限自 2004 年 4 月 12 日至 2005 年 4 月 11 日。截止 2004 年 12 月 31 日，该房产帐面净值人民币 5,875,576.15 元。 2、向非关联方提供反担保情况： 中国纺织机械股份有限公司已于 2004 年 12 月与本公司签订反担保协议，本公司 以公司拥有的上海博华基因芯片有限公司（注册资本人民币 4,000 万元）的 50％股权 质押给中国纺织机械股份有限公司，以作为其担保行为的反担保，质押期为本公司借 款合同履行期届满之日止。 上海爱使股份有限公司已于 2004 年 7 月与本公司签订反担保协议，，本公司以公 司拥有的上海申一毛条有限公司（注册资本人民币 5,500 万元）的 99％股权质押给上 海爱使股份有限公司，以作为其担保行为的反担保，质押期为本公司借款合同履行期 届满之日止。 十、资产负债表日后事项： （一）2005 年 4 月 4 日，本公司与上海中福房地产发展有限公司签订协议书，将 原十六毛纺厂“ 海霸王公司” 用地（约 2.25 亩）有偿提供给上海中福房地产发展有限 公司所属项目公司上海北田置业有限公司开发房地产项目，补偿费总额为人民币 2,125 万元。截止 2004 年 12 月 31 日，本公司已收到上海北田置业有限公司支付的相关款项 人民币 825 万元。 （二）2005 年 3 月 9 日本公司第五届董事会 2005 年第二次临时会议审议通过如下 决议：本公司控股子公司上海纯新羊毛原料有限公司收购美国浦净科技有限公司持有 的本公司另一控股子公司上海三毛物流有限公司 40%股权，收购价格以确认的净资产评 估值为依据商议确定，预计 40%股权收购价格约为人民币 200 万元。截止审计报告出具 日，有关此项股权转让的报批手续正在办理之中。 （三）2005 年 3 月 10 日，本公司及本公司控股子公司上海纯新羊毛原料有限公 司与上海华宇毛麻（集团）有限公司签订了“ 股权转让协议”，本公司及本公司控股子 公司上海纯新羊毛原料有限公司分别将持有的上海华丰寰宇企业发展有限公司 65％和 5％的股权全部转让给上海华宇毛麻（集团）有限公司，转让价格以评估后国资委核准 备案的净资产评估值为准。截止审计报告出具日，有关此项股权转让的产权交割手续 正在办理之中。 （四）2005 年 4 月 20 日，本公司与上海嘉丰西区置业有限责任公司、上海益捷建筑安 装工程有限公司签订了“ 股权转让协议”，本公司有偿出让持有的上海鑫洲房地产有限 公司 90％股权，转让价人民币 6,480 万元。 80 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 (五)2005 年 4 月 21 日，经公司第五届董事会第四次会议决议，通过了公司本年 度不进行利润分配，不进行资本公积金转增股本的分配预案，该分配预案尚待股东大 会通过。 十一、其他事项说明： （一）2003 年 12 月 25 日，为配合杨浦区工业“ 三废” 治理和城区规划改造，上 海纺织控股（集团）公司委托本公司就整体转让本公司下属三毛纺织分公司生产场地 —许昌路 1150 号土地使用权和地上建筑物、构筑物所有权及其所有附属设施一事，与 上海市杨浦区土地发展中心签订“ 上海市杨浦区工业系统国有土地使用权收购合同” 。 截止 2003 年 12 月 29 日，本公司已收到上海市杨浦区土地发展中心支付的全部补偿费 人民币 10,235.16 万元，上海纺织控股（集团）公司与本公司约定其中的人民币 9,990 万元作为对本公司因地块转让发生的搬迁、安置等各类费用的补偿，同时应付上海纺 织控股（集团）公司代收款人民币 245.16 万元。本公司因地块转让而发生的费用损失 包括：1、估算设备搬迁费用人民币 500 万元；2、估算停工损失人民币 302 万元；3、 估算还需支付员工解除劳动合同补偿费人民币 1,448 万元；4、估算部分设备处置损失 人民币 50 万元。 截止 2004 年 12 月 31 日，上述估算费用的实际使用情况为：1、已经实际支付搬 迁费用人民币 3,370,335.79 元，因相关费用尚未支付完毕，设备搬迁余额人民币 1,629,664.21 元仍挂账其他应付款；2、停工损失人民币 302 万元已经全部冲减当期成 本费用，余额为 0；3、因为与解约员工尚未谈妥补偿费具体金额，解约手续尚未办理， 此项解约补偿费人民币 1,448 万元仍挂账其他应付款；4、因设备尚在处置过程中，此 项处置损失尚未发生，仍挂账其他应付款。 本公司已承诺于 2004 年 12 月 31 日前完成全部搬迁撤离工作，按合同要求准时腾 房交地，并已于 2003 年 12 月 31 日之前根据合同约定将收到的全部补偿费中的人民币 4,094.10 万元返还上海市杨浦区土地发展中心，作为本公司履行合同义务和“ 腾房交 地” 的保证金。本公司已于 2004 年 7 月收回其中的人民币 2,558.80 万元，并于 2005 年 2 月收回剩余的人民币 1,535.30 万元。 （二）2000 年 11 月 13 日，本公司与上海中福房地产发展有限公司签订过《联合 建设开发斜土路 1274 号地块协议》，并已支付联建款项人民币 2,003.42 万元。2003 年 11 月 17 日，本公司与上海中福房地产发展有限公司签订了关于斜土路 1274 号地块 联建权益转让的《补充协议》，本公司不再参加该联建项目，上海中福房地产发展有限 公司同意受让本公司的全部联建权益，转让金额为人民币 3,874 万元（含已支付的联 建款项人民币 2,003.42 万元、已支付的定金人民币 100 万元）。 截止 2004 年 12 月 31 日，本公司已收到上海中福房地产发展有限公司支付的余款 人民币 1,770.58 万元，并已作为转让联建权益的收益，计入当年营业外收入人民币 1,770.58 万元。同时，本公司因地块转让而发生的费用损失包括：（1）因为地块处置， 在原址经营的本公司分公司三翔毛纺针织厂无法继续经营，预计需支付员工解约费人 民币 2,334,435.00 元；（2）本公司分公司三翔毛纺针织厂协保人员一次性支付的协保 81 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 费用摊余额人民币 1,353,494.81 元；（3）计提营业税人民币 885,290.00 元。扣除费 用及税金后，本公司确认收益金额为人民币 13,132,580.19 元。 截止 2004 年 12 月 31 日，斜土路 1274 号地块的国有土地使用证已交给上海 中福房地产发展有限公司。 （三）2003 年 3 月 13 日，本公司就上海温莎堡海霸王餐饮娱乐有限公司合作收益 分配等争议，向中国国际经济贸易仲裁委员会上海分会提交了以蓝带国际育乐事业有 限公司为被申请人的书面仲裁申请。2004 年 1 月 20 日，中国国际经济贸易仲裁委员会 上海分会出具了（2004）中国贸仲沪裁字第 011 号裁决书，裁决被申请人蓝带国际育 乐事业有限公司向本公司支付 “ 合作利润分配” 人民币 3,110,243.00 元、支付逾期 违约金人民币 1,866,146.00 元、承担部分仲裁费人民币 92,217.60 元，被申请人应于 裁决生效之日起 20 日内支付上述款项，共计人民币 5,068,606.60 元，逾期不付，应 按同期人民币贷款利率加付利息。由于蓝带国际育乐事业有限公司未履行该生效裁决， 本公司已于 2004 年 2 月 13 日向上海市第一中级人民法院申请执行，立案案号为（2004） 沪一中执第 128 号。2004 年 7 月 5 日，蓝带国际育乐事业有限公司向中国国际经济贸 易仲裁委员会上海分会提交了以本公司为反请求反被申请人的仲裁反请求申请书。 2004 年 6 月 15 日，上海市第二中级人民法院以（2004）沪二中民五（商）初字第 66 号民事裁定书，裁定驳回蓝带国际育乐事业有限公司要求撤销前述仲裁裁决的申请。 2004 年 10 月 11 日，上海市第一中级人民法院以（2004）沪一中执恢复字第 191 号“ 决 定恢复执行通知书” 通知本公司恢复执行前述仲裁案，同时通知上海温莎堡海霸王餐 饮娱乐有限公司，决定冻结蓝带国际育乐事业有限公司在该公司的 500 万美元股权， 将依法评估、拍卖此项股权。截止本审计报告出具日，本公司尚未收到上述款项，帐 面相关应收款余额人民币 135 万元。 2004 年 4 月，本公司又向中国国际经济贸易仲裁委员会上海分会提交了仲裁申请 书，请求裁决被申请人蓝带国际育乐事业有限公司支付上海温莎堡海霸王餐饮娱乐有 限公司 2003 年度和 2004 年 1－3 月的“ 合作利润分配” 人民币 6,906,227 元、支付违 约金人民币 2,927,198 元、终止双方中外合作经营合同等，立案案号为（2004）中国 贸仲沪字第 1936 号。截止本审计报告出具日，此案仍在审理中，本公司尚未收到上述 款项，帐面相关应收款余额人民币 521.97 万元。 截止 2004 年 12 月 31 日，本公司帐面应收蓝带国际育乐事业有限公司款项为人民 币 656.97 万元，已经计提坏账准备人民币 69.94 万元。 （四）2003 年 12 月 29 日，上海三毛进出口有限公司出资人民币 800 万元，投资 深圳市泰乐得商贸有限公司。2004 年 1 月 6 日，深圳法威会计师事务所出具深法威验 字〔2004〕第 011 号验资报告，验证深圳市泰乐得商贸有限公司新增注册资本人民币 1,000 万元，其中上海三毛进出口有限公司出资人民币 800 万元。深圳市泰乐得商贸有 限公司变更后的注册资本为人民币 1,500 万元，上海三毛进出口有限公司出资比例为 53.33％。2004 年 1 月 9 日，深圳市泰乐得商贸有限公司在深圳市工商行政管理局办理 82 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 了企业名称变更登记，变更后的企业名称为深圳市宇华泰乐得商贸有限公司，并已取 得了变更后的《企业法人营业执照》，注册号 4403012112051，法定代表人张文卿。根 据增资扩股协议书，本次增资扩股前的债权债务由新老股东共同承担。 2004 年 5 月 17 日，上海三毛进出口有限公司召开股东会，通过决议，将持有的深 圳市宇华泰乐得商贸有限公司全部股权分别转让给自然人黄革、钟涛。2004 年 5 月 18 日，深圳市宇华泰乐得商贸有限公司召开股东会，通过决议，同意上海三毛进出口有 限公司将其拥有的 26.74％股权转让给自然人黄革，将其拥有的 26.6％股权转让给自 然人钟涛，股权转让前后的公司债权债务由新股东按投资比例享有和承担。2004 年 5 月 18 日，上海三毛进出口有限公司分别与自然人黄革和钟涛签订了股权转让协议，转 让价分别为人民币 400 万元。2004 年 5 月 27 日，深圳市公证处对此两份股权转让协议 分别出具了（2004）深证内叁字第 9154、9155 号公证书予以公证。 2004 年 6 月 3 日，上海三毛进出口有限公司与自然人黄革、黄有含签订抵押合同， 自然人黄革、黄有含将其所有的深圳市海王大厦 13B、13C 房产（房地产证：深房地字 第 4000084018 号、第 4000062101 号）抵押给上海三毛进出口有限公司，抵押房产建 筑面积分别为 130.32M2和 121.2 M2，抵押担保的金额为人民币 130 万元，抵押期限为 3 年。2004 年 7 月 12 日，上海三毛进出口有限公司与自然人黄革签订抵押合同，自然 人黄革将其所有的深圳市长乐花园 A 栋 27E 房产（房地产证：深房地字第 3000266980 号）抵押给上海三毛进出口有限公司，抵押房产建筑面积为 157.08M2，抵押担保的金 额为人民币 130 万元。上述抵押担保事项均已向深圳市规划与国土资源局办理抵押登 记。 截止 2004 年 12 月 31 日，上海三毛进出口有限公司已经收到股权转让款人民币 408 万元。对于尚未收回的股权转让款人民币 392 万元，除已经取得抵押房产人民币 260 万元外，余款人民币 132 万元亦已要求自然人黄革和钟涛提供房产抵押，相关抵押手 续和工商变更手续尚未办妥。 （五）本公司控股子公司上海友谊毛纺厂至 2003 年 12 月 31 日联营期已满，股东 均同意终止联营，企业已进入清算期。2004 年 10 月 28 日，本公司与另两方股东上海 市南汇县康桥镇集体资产管理有限公司（简称康桥公司）、上海周浦资产管理有限公司 （简称周浦公司）签订了《关于上海友谊毛纺厂终止联营的协议书》，协议由康桥公司 和周浦公司负责制订和进行友谊毛纺厂的清算及职工安置等方案，本公司放弃对友谊 毛纺厂 65％的股权和余额资产及权利的主张，在对友谊毛纺厂的债权、债务及或有债 务的处理和对企业职工安置过程中，所缺口的资金，由康桥公司和周浦公司负责弥补 和承担，本公司不再承担。 （六）2000 年 2 月 18 日，本公司曾与上海二毛纺织有限公司就受让上海高雅服装 有限公司 40％股权签订了股权转让协议，并于 2000 年 9 月 29 日以人民币 414.39 万元 的价格办理了产权交割。由于上海二毛纺织有限公司的债务纠纷，上海市第一中级人 民法院出具（2000）沪一中经初字第 617 号协助执行通知书，通知上海高雅服装有限 公司冻结上海二毛纺织有限公司所占有的 40％股权，停止办理该股权的转让过户登记 83 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 手续，停止派发相关红利。 2004 年 11 月 2 日，上海市外国投资工作委员会出具沪外资委协字（2004）第 1824 号《关于同意修改上海高雅服装有限公司股权转让协议的批复》，同意撤销上海二毛纺 织有限公司将 40％股权转让给本公司的申请。 上海二毛纺织有限公司系上海华宇毛麻（集团）有限公司全资子公司，2004 年 12 月 1 日，本公司与上海华宇毛麻（集团）有限公司签订协议，撤销 2000 年 2 月 18 日 签订的股权转让协议书。双方协商同意：自协议签订之日起，上海高雅服装有限公司 的资产、经营、管理等权属划归上海华宇毛麻（集团）有限公司；自 2000 年 1 月 1 日 起到协议签订之日止，本公司从企业所应分得的利润同因股权受让所支付的所有费用 和利息互不追溯；等等。 原收购上海高雅服装有限公司股权为公司募股资金投向行为，本次解除收购股权 属变更募集资金投向项目，退出后收回资金的使用待董事会确定新的投资项目后报有 关部门审核同意后提请股东大会审议批准。 截止 2004 年 12 月 31 日，根据上海纺织控股（集团）公司批复，本公司已经将应 收回的投资金额人民币 414.39 万元抵入应付上海华宇毛麻（集团）有限公司的房屋转 让款之中。 （七）2001 年 11 月，本公司控股子公司上海杉和投资管理有限公司（简称杉和公 司）存于西北证券有限责任公司上海西藏南路证券营业部的资金人民币 8,807,861.77 元被该证券营业部划走，对此，杉和公司于 2002 年 6 月诉至法院。2003 年 3 月 20 日， 上海市第二中级人民法院出具（2002）沪二中民三（商）初字第 246 号民事判决书， 判决西北证券有限责任公司上海西藏南路证券营业部应于判决生效之日起十日内赔偿 杉和公司人民币 8,807,861.77 元。2003 年 10 月 10 日，上海市高级人民法院出具（2003） 沪高民二（商）终字第 112 号民事判决书，判决：驳回上诉，维持原判。2003 年 12 月 3 日，上海市第二中级人民法院出具（2003）沪二中执字第 755 号民事裁定书，裁 定：冻结、划拨西北证券有限责任公司上海西藏南路证券营业部银行存款人民币 8,807,861.77 元及相应利息损失、加倍支付迟延履行期间的债务利息并承担执行期间 产生的实际支出费用，银行存款不足之数，查封、扣押西北证券有限责任公司上海西 藏南路证券营业部相应价值的财产。2003 年 12 月 18 日，上海市第二中级人民法院已 冻结该证券营业部全部佣金收入，不得擅自动用，必须开支须经法院同意。 2004 年 5 月 14 日，杉和公司收到西北证券有限责任公司上海西藏南路证券营业部 划入的款项人民币 920 万元，同时收到宁夏回族自治区银川市中级人民法院 2004 年 5 月 10 日出具的（2004）银民商初字第 43 号民事裁定书，裁定冻结杉和公司银行存款 人民币 920 万元。截止审计报告出具日，此项银行存款人民币 920 万元尚未解除冻结。 2005 年 1 月，杉和公司收到宁夏回族自治区银川市中级人民法院 2004 年 12 月 23 日出具的（2004）银民商初字第 43 号民事判决书，判决：杉和公司于判决生效之日起 十日内给付宁夏资信评估有限公司本金人民币 8,807,861.77 元和自 2004 年 4 月 6 日 起至实际清偿之日止的利息损失。杉和公司不服判决，已于 2005 年 2 月 3 日向宁夏回 84 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 族自治区高级人民法院提起上诉。截止审计报告出具日，宁夏回族自治区高级人民法 院尚未开庭审理。 （八）2004 年 2 月 26 日，上海仲裁委员会出具 2003 沪裁（经）字第 0070 号裁决 书，对本公司合营企业上海博华基因芯片技术有限公司（简称博华公司）与上海博星 基因芯片有限责任公司技术转让合同违约纠纷作出如下裁决：上海博星基因芯片有限 责任公司应向博华公司返还技术转让费用人民币 2,000 万元、支付违约金人民币 100 万元、承担仲裁费用人民币 15.48 万元，上述款项合计人民币 2,115.48 万元，应于裁 决作出之日起 15 日内一次性支付给博华公司，此为终局裁决。2004 年 3 月 16 日，博 华公司已向上海市第二中级人民法院申请执行。截止审计报告出具日，博华公司尚未 收到返还款，帐面应收款余额为人民币 1,950 万元，已提坏账准备人民币 585 万元。 （九）2003 年 5 月，上海市浦东新区人民法院出具了（2003）浦民一（民）初字 第 5068 号民事调解书，本公司与上海海运学院就合资合作开发房地产合同纠纷达成协 议，上海海运学院应于 2004 年 12 月 31 日前归还本公司人民币 2,034,619.00 元。截 至 2004 年 12 月 31 日止，上海海运学院已实际归还人民币 2,034,619.00 元。 （十）2004 年 8 月 24 日，上海市静安区人民法院出具（2004）静民二（商）初字 第 423 号民事调解书，本公司与上海春竹企业发展有限公司就红利支付纠纷达成协议， 被告上海春竹企业发展有限公司应于 2005 年 2 月 15 日之前支付本公司红利人民币 40 万元。截止 2004 年 12 月 31 日，本公司还有应收红利人民币 12 万元。截止审计报告 出具日，本公司已经全部收到上述红利。 （十一）2003 年 4 月，就本公司控股子公司上海杉和投资管理有限公司（简称杉 和公司）起诉北京圣美永业保健食品有限公司上海销售分公司未还款，上海市卢湾区 人民法院出具（2003）卢民二（商）初字第 215 号民事调解书，双方协议：北京圣美 永业保健食品有限公司返还本公司人民币 800,000.00 元、案件受理费人民币 13,010.00 元、财产保全费人民币 4,520.00 元，应于 2003 年 5 月 30 日前支付给杉和 公司人民币 117,530.00 元，2003 年 6 月至 12 月每月 30 日前各支付人民币 100,000.00 元。由于杉和公司一直未能收到返还款，上海市卢湾区人民法院已于 2004 年 1 月 14 日出具（2003）卢执字第 820 号“ 协助执行通知书”，请北京市国土资源和房屋管理局 协助执行，查封北京市西坝河西里 28 号 A 座 3 单元 1206 室房产期权（购房人臧力）。 本年度，法院对北京圣美永业保健食品有限公司上海销售分公司被执行财产进行拍卖 后，本公司已经收回人民币 229,181.84 元。截止 2004 年 12 月 31 日，尚余人民币 561,318.16 元未能收回。 （十二）2004 年 12 月 15 日，浙江省奉化市人民法院出具（2004）奉民二初字第 622 号民事判决书，判决被告奉化华源步云西裤有限公司在判决生效后一个月内偿付本 公司货款人民币 1,074,344.63 元，并支付逾期付款违约金（按日万分之二点一计算以 85 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 人民币 1,074,344.63 元为基数从 2003 年 9 月 1 日起至货款清偿日止）。截止 2004 年 12 月 31 日，本公司帐面应收该公司货款为人民币 1,058,099.76 元。截止审计报告出 具日，本公司尚未收回此笔货款。 十二、本年度非经常性损益列示如下（收益＋，损失－）： 项 目 金额（人民币元） （一）处置长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、其他 长期资产产生的收益 -683,986.68 （二）各种形式的政府补贴 2,995,578.90 （三）短期投资损益，但经国家有关部门批准设立的有经营的金额 机构获得的短期投资损益除外 166,416.61 （四）扣除公司日常根据企业会计制度规定计提的资产减值准备后 的其他各项营业外收入、支出 -3,711,972.90 （五）减：所得税影响额 -250,538.14 合 计 -983,425.93 注：上列数据已扣除少数股东收益因素。 86 上海三毛企业（集团）股份有限公司 2004年度报告 十二、备查文件 （一）、载有法定代表人倪志华、财务总监胡种、会计机构负责人沈夏娣签名并盖 章的会计报表。 （二）、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 （三）、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告 的原稿。 上海三毛企业（集团）股份有限公司 董事长：倪志华 2005 年 4 月 21 日 87 资产负债表 2004 年 12 月 31 日 编制单位:：上海三毛企业（集团）股份有限公司 单位：元 币种：人民币 附注 合并 母公司 项目 合并 母公司 期初数 期末数 期初数 期末数 流动资产： 货币资金 （一） 177,857,710.62 124,986,051.40 70,662,619.93 35,741,544.48 短期投资 应收票据 （三） 13,340,156.18 13,249,578.35 应收股利 1,057,924.70 1,049,389.70 3,616,035.49 6,776,639.34 应收利息 应收账款 （四） （一） 124,764,227.59 129,893,371.29 39,470,357.64 31,793,349.28 其他应收款 （五） （二） 152,943,547.70 68,837,881.72 171,658,514.81 60,484,733.81 预付账款 （六） 41,659,137.90 50,327,888.28 4,333,927.89 3,733,766.33 应收补贴款 （七） 79,528,482.02 12,580,390.90 存货 （八） 210,550,588.02 163,317,740.23 113,007,580.18 73,076,612.80 待摊费用 （九） 92,062.33 96,476.10 59,351.14 一年内到期的长期债权投资 其他流动资产 流动资产合计 801,793,837.06 564,338,767.97 402,749,035.94 211,665,997.18 长期投资： 长期股权投资 （十） （三） 126,053,330.17 98,361,737.93 334,914,286.62 276,315,673.06 长期债权投资 长期投资合计 126,053,330.17 98,361,737.93 334,914,286.62 276,315,673.06 其中：合并价差 （十） 26,429,600.23 23,545,954.93 其中：股权投资差额 固定资产： 固定资产原价 （十一） 404,327,540.50 415,558,333.59 296,238,904.68 338,434,982.41 减：累计折旧 （十一） 135,082,529.34 128,467,750.41 90,281,653.09 89,709,412.92 固定资产净值 269,245,011.16 287,090,583.18 205,957,251.59 248,725,569.49 减：固定资产减值准备 （十一） 7,947,705.70 6,012,325.74 5,655,249.95 5,555,216.74 固定资产净额 261,297,305.46 281,078,257.44 200,302,001.64 243,170,352.75 工程物资 在建工程 （十二） 41,711,125.00 16,495,740.00 41,711,125.00 16,495,740.00 固定资产清理 固定资产合计 303,008,430.46 297,573,997.44 242,013,126.64 259,666,092.75 无形资产及其他资产： 无形资产 （十三） 2,007,893.72 1,710,172.90 -192,106.28 -113,174.60 长期待摊费用 （十四） 6,153,909.95 4,425,653.82 2,473,457.09 869,735.30 其他长期资产 无形资产及其他资产合计 8,161,803.67 6,135,826.72 2281350.81 756,560.70 递延税项： 递延税款借项 资产总计 1,239,017,401.36 966,410,330.06 981,957,800.01 748,404,323.69 88 流动负债： 短期借款 （十五） 410,259,000.00 302,300,000.00 306,000,000.00 249,000,000.00 应付票据 （十六） 600,000.00 应付账款 （十七） 133,405,003.41 134,236,827.37 33,889,862.73 26,500,159.91 预收账款 （十八） 27,110,609.28 41,395,328.58 8,481,020.43 31,442,959.61 应付工资 应付福利费 1,381,536.45 2,626,518.15 524,757.71 976,086.08 应付股利 （十九） 736,878.73 736,878.73 736,878.73 736,878.73 应交税金 （二十） -20,794,593.83 1,120,457.46 -25,742,159.24 1,154,822.27 其他应交款 （二十一） 23,985.42 56,156.63 -27,531.31 6,130.97 其他应付款 （二十二） 85,205,930.75 113,887,717.20 88,629,387.93 87,166,533.72 预提费用 （二十三） 1,461,418.00 1,272,556.47 1,251,350.00 1,201,559.67 预计负债 一年内到期的长期负债 （二十四） 29,200,000.00 17,239,066.00 28,900,000.00 17,239,066.00 其他流动负债 流动负债合计 668,589,768.21 614,871,506.59 442,643,566.98 415,424,196.96 长期负债： 长期借款 （二十五） 15,067,580.00 15,067,580.00 应付债券 长期应付款 （二十六） 1,553,100.00 1,553,100.00 1,553,100.00 1,553,100.00 专项应付款 （二十七） 8,760,000.00 8,760,000.00 8,760,000.00 8,760,000.00 其他长期负债 长期负债合计 25,380,680.00 10,313,100.00 25,380,680.00 10,313,100.00 递延税项： 递延税款贷项 负债合计 693,970,448.21 625,184,606.59 468,024,246.98 425,737,296.96 少数股东权益 31,059,918.15 17,364,071.96 所有者权益 股本 （二十八） 200,991,343.00 200,991,343.00 200,991,343.00 200,991,343.00 资本公积 （二十九） 233,843,396.10 233,843,396.10 233,843,396.10 233,843,396.10 盈余公积 （三十） 49,508,727.56 49,748,599.98 38,610,002.38 38,610,002.38 其中：法定公益金 （三十） 13,700,175.81 13,780,133.28 10,132,750.87 10,132,750.87 减：未确认投资损失 未分配利润 （三十一） 29,643,568.34 -160,721,687.57 40,488,811.55 -150,777,714.75 外币报表折算差额 股东权益合计 513,987,035.00 323,861,651.51 513,933,553.03 322,667,026.73 负债和股东权益总计 1,239,017,401.36 966,410,330.06 981,957,800.01 748,404,323.69 公司法定代表人: 倪志华 主管会计工作负责人: 胡种 会计机构负责人: 沈夏娣 89 利润及利润分配表 2004 年 编制单位:：上海三毛企业（集团）股份有限公司 单位：元 币种；人民币 附注 合并 母公司 项目 合并 母公司 本期数 上期数 本期数 上期数 一、主营业务收入 （三十二） （四） 1,386,635,035.20 1,272,708,888.07 241,076,549.24 242,484,829.85 减：主营业务成本 （三十二） （四） 1,281,633,085.58 1,151,352,589.89 239,368,516.66 226,621,773.71 主营业务税金及附加 3,845,618.17 11,791,826.98 二、主营业务利润（亏损以“ -” 号填列） 101,156,331.45 109,564,471.20 1,708,032.58 15,863,056.14 加：其他业务利润（亏损以“ -” 号填列） （三十三） 12,706,048.31 10,320,434.54 11,843,403.06 5,178,944.51 减：营业费用 60,812,963.10 36,464,489.28 7,670,222.88 6,068,513.34 管理费用 196,599,635.73 83,876,726.92 139,815,572.80 33,339,425.06 财务费用 （三十四） 23,221,303.74 25,761,805.12 18,626,705.11 18,439,001.75 三、营业利润（亏损以“ -” 号填列） -166,771,522.81 -26,218,115.58 -152,561,065.15 -36,804,939.50 加：投资收益（亏损以“ -” 号填列） （三十五） （五） -21,315,728.41 263,344.84 -33,101,141.12 7,080,028.05 补贴收入 （三十六） 2,618,906.36 1,448,482.00 1,047,631.36 341,542.00 营业外收入 （三十七） 15,456,003.13 35,238,789.71 14,589,421.13 34,690,249.37 减：营业外支出 （三十八） 22,473,167.34 6,336,819.01 21,241,372.52 550,030.67 四、利润总额（亏损以“ -” 号填列） -192,485,509.07 4,395,681.96 -191,266,526.30 4,756,849.25 减：所得税 1,922,284.97 13,083,012.21 少数股东损益（合并报表填列） -3,228,940.67 -17,236,260.61 加：未确认投资损失（合并报表填列） （三十九） 1,053,469.88 五、净利润（亏损以“ -” 号填列） -190,125,383.49 8,548,930.36 -191,266,526.30 4,756,849.25 加：年初未分配利润 29,643,568.34 26,941,997.20 40,488,811.55 36,445,489.69 其他转入 329,544.76 六、可供分配的利润 -160,152,270.39 35,490,927.56 -150,777,714.75 41,202,338.94 减：提取法定盈余公积 379,611.46 3,863,212.01 475,684.93 提取法定公益金 189,805.72 1,931,605.99 237,842.46 提取职工奖励及福利基金（合并报表 填列。子公司为外商投资企业的项目） 七、可供股东分配的利润 -160,721,687.57 29,696,109.56 -150,777,714.75 40,488,811.55 减：应付优先股股利 提取任意盈余公积 52,541.22 应付普通股股利 转作股本的普通股股利 八、未分配利润（未弥补亏损以“ -” 号填列） -160,721,687.57 29,643,568.34 -150,777,714.75 40,488,811.55 补充资料： 1、出售、处置部门或被投资单位所得收益 441,557.00 1,822,459.24 410,557.00 1,822,459.24 2、自然灾害发生的损失 3、会计政策变更增加（减少）利润总额 4、会计估计变更增加（减少）利润总额 5、债务重组损失 6、其他 公司法定代表人： 倪志华 主管会计工作负责人： 胡种 会计机构负责人：沈夏娣 90 现金流量表 2004 年 编制单位：上海三毛企业（集团）股份有限公司 单位：元 币种；人民币 附注五 项目 合并 母公司 合并数 母公司数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 1,462,961,331.80 252,919,237.79 收到的税费返还 187,506,357.91 42,438,130.59 收到的其他与经营活动有关的现金 （四十） 85,719,553.17 87,893,037.30 经营活动现金流入小计 1,736,187,242.88 383,250,405.68 购买商品、接受劳务支付的现金 1,441,015,252.96 220,291,527.27 支付给职工以及为职工支付的现金 62,356,952.26 28,611,179.89 支付的各项税费 24,131,164.62 1,963,015.43 支付的其他与经营活动有关的现金 （四十一） 120,138,294.28 83,986,666.91 经营活动现金流出小计 1,647,641,664.12 334,852,389.50 经营活动现金流量净额 88,545,578.76 48,398,016.18 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 4,280,000.00 17,264,199.18 取得投资收益所收到的现金 2,393,086.51 15,868,769.41 处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金 4,203,229.23 2,574,780.00 收到的其他与投资活动有关的现金 （四十二） 28,250,000.00 28,250,000.00 投资活动现金流入小计 39,126,315.74 63,957,748.59 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的 现金 31,517,913.59 29,419,141.37 投资所支付的现金 299,703.57 16,200,000.00 支付的其他与投资活动有关的现金 1,707,063.20 投资活动现金流出的小计 33,524,680.36 45,619,141.37 投资活动产生的现金流量金额 5,601,635.38 18,338,607.22 三、筹资活动产生的现金流量 吸收投资所收到的现金 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金 借款所收到的现金 4,800,000.00 收到的其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 4,800,000.00 偿还债务所支付的现金 133,259,000.00 84,000,000.00 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 27,446,133.72 17,657,680.69 其中：支付少数股东的股利 6,323,459.34 支付的其他与筹资活动有关的现金 其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金 筹资活动现金流出小计 160,705,133.72 101,657,680.69 筹资活动产生的现金流量净额 -155,905,133.72 -101,657,680.69 四、汇率变动对现金的影响 -313,739.64 -18.16 五、现金及现金等价物净增加额 -62,071,659.22 -34,921,075.45 1、将净利润调节为经营活动现金流量： 91 净利润（亏损以“ -” 号填列） -190,125,383.49 -191,266,526.30 加：少数股东损益（亏损以“ -” 号填列） -3,228,940.67 减：未确认的投资损失 1,053,469.88 加：计提的资产减值准备 103,401,153.26 95,839,669.47 固定资产折旧 17,379,808.49 12,780,773.55 无形资产摊销 323,190.82 -78,931.68 长期待摊费用摊销 1,756,121.85 1,603,721.79 待摊费用减少（减：增加） -4,413.77 -59,351.14 预提费用增加（减：减少） -188,861.53 -49,790.33 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失 （减：收益） 886,952.73 1,745,657.21 固定资产报废损失 财务费用 21,436,414.02 17,657,698.85 投资损失（减：收益） 21,315,728.41 33,101,141.12 递延税款贷项（减：借项） 存货的减少（减：增加） 24,586,210.33 12,884,919.89 经营性应收项目的减少（减：增加） 51,111,787.74 41,437,691.52 经营性应付项目的增加（减：减少） 48,630,778.00 22,801,342.23 其 他 （四十三） -7,681,497.55 经营活动产生的现金流量净额 88,545,578.76 48,398,016.18 2、不涉及现金收支的投资和筹资活动： 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3、现金及现金等价物净增加情况： 现金的期末余额 115,786,051.40 35,741,544.48 减：现金的期初余额 177,857,710.62 70,662,619.93 加：现金等价物的期末余额 减：现金等价物的期初余额 现金及现金等价物净增加额 -62,071,659.22 -34,921,075.45 公司法定代表人： 倪志华 主管会计工作负责人：胡种 会计机构负责人； 沈夏娣 92 合并资产减值准备明细表 2004 年度 制表单位：上海三毛企业（集团）股份有限公司 单位：人民币元 本年减少数 项 目 行次 年初余额 本年增加数 因资产价值回升 转回数 其它原因转出数 合计 年末余额 <1> <2> <3> <4> <5> <6> <7> 一、坏帐准备合计 1 12,522,082.65 77,015,015.69 - - - 89,537,098.34 其中：应收账款 2 6,971,584.94 2,711,475.36 - 9,683,060.30 其他应收款 3 5,550,497.71 74,303,540.33 - 79,854,038.04 二、短期投资跌价准备合计 4 - - - - - - 其中：股票投资 5 - - 债券投资 6 - - 三、存货跌价准备合计 7 22,045,289.01 28,398,928.67 - 5,752,291.21 5,752,291.21 44,691,926.47 其中：库存商品 8 18,144,556.79 28,398,928.67 2,648,051.00 2,648,051.00 43,895,434.46 原材料 9 801,405.75 4,913.74 4,913.74 796,492.01 在产品 3,099,326.47 3,099,326.47 3,099,326.47 - 四、长期投资减值准备合 计 10 1,207,220.09 5,889,151.91 - - - 7,096,372.00 其中：长期股权投资 11 1,207,220.09 5,889,151.91 - 7,096,372.00 长期债权投资 12 - - 五、固定资产减值准备合 计 13 7,947,705.70 2,400,000.00 - 4,335,379.96 4,335,379.96 6,012,325.74 其中：房屋、建筑物 14 - 机器设备 15 7,947,705.70 2,400,000.00 4,335,379.96 4,335,379.96 6,012,325.74 六、无形资产减值准备 16 992,500.16 - - - - 992,500.16 其中：土地使用权 17 992,500.16 - 992,500.16 商标权 18 - - 七、在建工程减值准备 19 247,699.40 - 247,699.40 八、委托贷款减值准备 20 - - 九、 总 计 21 44,962,497.01 113,703,096.27 - 10,087,671.17 10,087,671.17 148,577,922.11 Page 1 AUDITORS’ REPORT TO THE SHAREHOLDERS OF SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED (Incorporated in the People’s Republic of China with limited liability) We have audited the financial statements on pages 2 to 40 which have been prepared in accordance with International Financial Reporting Standards. RESPECTIVE RESPONSIBILITIES OF DIRECTORS AND AUDITORS The Company’s directors are responsible for the preparation of financial statements which give a true and fair view. In preparing financial statements which give a true and fair view, it is fundamental that appropriate accounting policies are selected and applied consistently. It is our responsibility to form an independent opinion, based on our audit, on those statements and to report our opinion to you, as a body, and for no other purpose. We do not assume responsibility towards or accept liability to any other person for the contents of this report. BASIS OF OPINION We conducted our audit in accordance with International Standards on Auditing. An audit includes examination, on a test basis, of evidence relevant to the amounts and disclosures in the financial statements. It also includes an assessment of the significant estimates and judgements made by the Directors in the preparation of the financial statements and of whether the accounting policies are appropriate to the Group’s circumstances, consistently applied and adequately disclosed. We planned and performed our audit so as to obtain all the information and explanations which we considered necessary in order to provide us with sufficient evidence to give reasonable assurance as to whether the financial statements are free from material misstatement. In forming our opinion we also evaluated the overall adequacy of the presentation of information in the financial statements. We believe that our audit provides a reasonable basis for our opinion. OPINION In our opinion the financial statements give a true and fair view of the state of affairs of the Group as at 31 December 2004 and of its loss and cash flows for the year then ended. HORWATH HONG KONG CPA LIMITED 2001 Central Plaza Certified Public Accountants 21 April 2005 Chan Kam Wing, Clement Practising Certificate number P02038 18 Harbour Road Wanchai Hong Kong SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 2 CONSOLIDATED INCOME STATEMENT FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) 2004 2003 Notes RMB’000 RMB’000 Turnover 4 1,386,635 1,272,709 Cost of sales (1,285,478) (1,163,145) Gross profit 101,157 109,564 Other revenue 5 34,329 56,192 Selling expenses (60,813) (36,464) Administrative expenses (226,690) (95,172) (Loss)/profit from operations 6 (152,017) 34,120 Finance costs 7 (24,703) (28,004) Gain on disposal of associates 411 1,823 Share of losses of unconsolidated subsidiaries and associates (12,978) (1,233) (Loss)/profit before taxation (189,287) 6,706 Taxation 8(a) (2,156) (13,338) Loss after taxation (191,443) (6,632) Minority interests 3,333 17,285 (Loss)/profit attributable to shareholders (188,110) 10,653 Basic (loss)/earnings per share 9 (RMB0.936) RMB0.053 The notes on pages 8 to 40 form part of these consolidated financial statements SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 3 CONSOLIDATED BALANCE SHEET AS AT 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) 2004 2003 Notes RMB’000 RMB’000 Non-current assets Property, plant and equipment 10 189,456 167,968 Construction in progress 11 16,496 41,711 Interests in unconsolidated subsidiaries and associates 12 58,093 67,647 Other investments 13 37,075 43,163 Goodwill 14 1,576 1,498 Negative goodwill 15 (865) (1,088) Intangible assets 16 127,610 130,934 Prepayments 870 2,474 430,311 454,307 Current assets Inventories 17 163,318 203,206 Property under development - 7,345 Trade and note receivables 139,384 131,112 Other receivables and prepayments 89,250 178,076 Dividends receivable 1,049 1,058 Amounts due from related companies 23(b) 15,781 32,756 Value added tax on export recoverable 12,580 79,528 Cash and bank balances 124,986 177,858 546,348 810,939 Current liabilities Interest-bearing loans and borrowings 18 319,539 439,459 Bills payable - 600 Trade payables 132,339 122,336 Other payables and accrued expenses 104,518 76,188 Advances from customers 41,395 27,111 Tax payable 614 5,209 Dividends payable 737 737 Amounts due to related companies 23(b) 15,374 6,485 Amount due to a shareholder 23(c) 2,452 10,452 616,968 688,577 Net current (liabilities)/assets (70,620) 122,362 Total assets less current liabilities 359,691 576,669 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 4 CONSOLIDATED BALANCE SHEET (CONTINUED) AS AT 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) 2004 2003 Notes RMB’000 RMB’000 Total assets less current liabilities 359,691 576,669 Non-current liabilities Interest-bearing loans and borrowings 18 - 15,068 Non-interest-bearing loans and borrowings 19 1,553 1,553 Other long term payables 8,760 8,760 (10,313) (25,381) Minority interests (20,425) (34,225) Net assets 328,953 517,063 Representing: Share capital 20 200,991 200,991 Reserves 21 127,962 316,072 Shareholders’ funds 328,953 517,063 The financial statements were approved and authorised for issue by the board of directors on 21 April 2005 Director Director The notes on pages 8 to 40 form part of these consolidated financial statements. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 5 CONSOLIDATED STATEMENT OF CHANGES IN SHAREHOLDERS’ EQUITY FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) Share Capital Share premium Statutory surplus reserve fund Statutory public welfare fund Discretionary surplus fund (Accumulated losses)/ retained earnings Total RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 (Note 20) (Note 21(b)) (Note 21(c)) (Note 21 (d)) (Note 21(c)) Balance at 31 December 2002 200,991 233,842 19,974 11,769 11,919 27,915 506,410 Profit for the year - - - - - 10,653 10,653 Profits appropriation - - 3,863 1,932 53 (5,848) - Balance at 31 December 2003 200,991 233,842 23,837 13,701 11,972 32,720 517,063 Loss for the year - - - - - (188,110) (188,110) Liquidation of a subsidiary - - (220) (110) - 330 - Profits appropriation - - 380 189 - (569) - Balance at 31 December 2004 200,991 233,842 23,997 13,780 11,972 (155,629) 328,953 The notes on pages 8 to 40 form part of these consolidated financial statements. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 6 CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) 2004 2003 Note RMB’000 RMB’000 Operating activities (Loss)/profit before taxation (189,287) 6,706 Adjustment for: Interest income (1,511) (2,361) Interest expenses 21 25,561 Depreciation 15,598 21,314 Amortisation of goodwill 667 1,284 Impairment loss in goodwill - 2,954 Amortisation of intangible assets 3,350 3,347 Release of negative goodwill as income (223) (222) Provision for impairment loss on - Property, plant and equipment 2,400 - - Intangible assets - 850 Construction in progress written off 2,500 971 Provision /(release) of provision for doubtful debts 75,962 (422) Provision for obsolete and slow-moving inventories 22,647 - Provision for impairment in value of long term investments 5,888 - Net income on removal - (31,672) Results of unconsolidated subsidiaries and associates 12,978 1,233 Loss/(gain) on disposal of property, plant and equipment and construction in progress 969 (12) Gain on disposal of unconsolidated subsidiaries and associates (411) (2,029) Gain on disposal of short term investments (583) - Cash flows before changes in working capital (49,035) 27,502 (Increase)/ decrease in inventories (1,461) 50,616 Decrease in property under development 7,345 116,948 Increase in trade and note receivables (17,440) (34,107) Decrease/(increase) in other receivables and prepayments 72,551 (85,610) Decrease in amounts due from related companies 16,975 6,428 Decrease in bank balances frozen by the court 9,200 - Increase in trade and note payables 17,936 27,000 Increase/(decrease) in advances from customers, other payables and accrued expenses 84,353 (167,718) (Decrease)/increase in amount due to a shareholder (8,000) 2,452 Increase/(decrease) in amounts due to related companies 8,889 (14,610) Cash generated from/(used in) operations 141,313 (71,099) Income tax paid (6,517) (8,755) Interest paid (21) (25,561) Net cash generated from/(used in) operating activities 134,775 (105,415) SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 7 CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS (CONTINUED) FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) 2004 2003 Notes RMB’000 RMB’000 Investing activities Purchase of property, plant and equipment and construction in progress (44,797) (69,389) Purchase of intangible assets (26) - Increase in investments in associates - (200) Increase in short term investments (66,989) - Acquisition of additional interest in a subsidiary (3,483) - Net cash flow on acquisition of a subsidiary - (1,536) Net cash outflow on deconsolidation of a subsidiary 22(a) (1,029) (1,307) Increase in amounts due from associates (1,840) (9,997) (Decrease)/increase in amounts due to associates (7,325) 2,156 Proceeds from disposal of associates 4,344 22,001 Proceeds from disposal of subsidiaries 109 - Proceeds from disposal of short term investments 67,572 - Proceeds from disposal of property, plant and equipment 7,084 2,058 Bank interest received 1,511 2,361 Dividends received 1,272 2,659 Receipts of removal compensation - 99,900 Net cash (used in)/generated from investing activities (43,597) 48,706 Financing activities New bank loans 531,660 594,701 Repayment of bank loans (660,187) (491,411) Dividends paid to minority shareholders (6,323) (530) Dividends paid to shareholders - (4) Net cash (used in) generated from financing activities (134,850) 102,756 Net (decrease)/increase in cash and cash equivalents (43,672) 46,047 Cash and cash equivalents at beginning of year 177,858 131,811 Cash and cash equivalents at end of year 134,186 177,858 Analysis of cash and cash equivalents: Cash and bank balances 124,986 177,858 Bank balances frozen by the court 9,200 - 134,186 177,858 The notes on pages 8 to 40 form part of these consolidated financial statements. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 8 NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS (Expressed in Renminbi thousands) 1. PRINCIPAL ACTIVITIES AND BASIS OF PREPARATION Shanghai Sanmao Enterprise (Group) Company Limited (the “Company”) was reorganised in the People’s Republic of China (the “PRC”) on 28 September 1993 as a joint stock limited company in accordance with the Shanghai Municipality Provisional Regulations for Joint Stock Limited Companies. On the same date, the Company took over, but with retroactive effect from 1 September 1993, the business assets and liabilities of Shanghai Worsted Mill No.3 (the “Mill”), a state-owned enterprise mainly engaged in the manufacture and sale of textile products. Upon approval by the relevant government authorities, the Company increased its share capital on 30 July 1998 by issuing 40 million “A” shares of par value of RMB1 each at a subscription price of RMB3.90 per share. The total cash consideration, before deducting the related expenses incurred in the issuance of new shares, amounted to RMB156,000,000. Upon issuance of the additional “A” shares, the Company’s share capital was increased to RMB 149,547,130 as at 31 December 1998. On 28 July 2000, pursuant to the shareholders’ approval in the annual general meeting held on 26 May 2000, the Company declared a bonus issue of twelve shares for every hundred existing shares held by shareholders of “A” and “B” shares of the Company. Upon the aforesaid bonus issue, the Company’s share capital was increased to RMB167,492,786 as at 31 December 2000. On 24 July 2001, pursuant to the shareholders’ approval in the annual general meeting held on 11 June 2001, the Company declared a bonus issue of two shares for every ten existing shares held by shareholders of “A” and “B” shares of the Company. Upon the aforesaid bonus issue, the Company’s share capital was increased to RMB 200,991,343 as at 31 December 2001. The registered office of the Group is located at Floor 14, No. 1474-1484 Pudong Avenue, Pudong New Area, Shanghai, PRC. The Group operates in the PRC. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 9 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES The consolidated financial statements of the Company and its subsidiaries (the “Group”) have been prepared in accordance with International Financial Reporting Standards (“IFRS”). The Group also prepares a set of consolidated financial statements which comply with accounting regulations in the PRC. A reconciliation of the Group’s results and shareholders’ equity under IFRS and PRC accounting regulations is presented in Note 30. The principal accounting policies adopted are as follows: (a) Consolidation The consolidated financial statements of the Group incorporate the financial statements of the Company and operating subsidiaries that are controlled by the Company. Where an entity either begin or cease to be controlled by the Company during the year, the results are included only from the date control commenced or up to the date control ceased. All material intra-group transactions and balances are eliminated on consolidation. (b) Subsidiary A subsidiary is a company in which the Company has control. Control exists when the Company has the power to govern the financial and operating policies of the subsidiary so as to obtain benefits from its activities. Details of the Company’s subsidiaries as of 31 December 2004 are set out in Note 28 to the consolidated financial statements. (c) Associate An associate is a company, not being a subsidiary or a joint venture, over which the Group is in a position to exercise significant influence, through participation in the financial and operating policy decisions of the investee. In the consolidated balance sheet, investments in associates are stated at the Group’s share of associates’ net assets together with any premium paid on acquisition in so far as it has not been written off or amortised. The consolidated income statement includes the Group’s share of result of its associates for the year. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 10 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (d) Goodwill Goodwill represents the excess of the cost of an acquisition over the fair value of the Group’s share of the net assets of the acquired subsidiary or associate at the date of acquisition. Goodwill on acquisition is reported in the balance sheet as an intangible asset and amortised using the straight line method over an estimated useful life of 10 years. Negative goodwill, which represents the excess of the fair value ascribed to the separable net assets acquired over the purchase consideration is treated as deferred income and recognised as income on a straight line basis over an estimated useful life of 10 years. The carrying amount of goodwill is reviewed annually and written down for permanent impairment where it is considered necessary. The gain or loss on disposal of an entity includes the unamortised balance of goodwill relating to that entity. (e) Other investments (i) Long term investments The Group investment securities comprise an “available for sale” investment and certain “held-to-maturity” investments. Both types of securities are held for long term purpose and are initially recognised at cost, being the fair value of the consideration paid, including acquisition charges associated with the investment securities. After initial recognition, such investments are measured at fair value and unrealised gains and losses are reported as a separate component of equity until the investment is sold, collected or otherwise disposed of, or until the investment is determined to be impaired, at which time the cumulative gain or loss previously reported in equity is included in the income statement. For investment actively traded in recognised financial markets, fair value generally determined by reference to stock exchange quoted market prices at the close of business on the balance sheet date. For investment in an equity instrument that does not have a quoted market price in active market and for which other methods of reasonably estimating fair value are clearly inappropriate or unworkable, the instrument would be measured at cost, subject to review of impairment. For an investment that has a fixed maturity, the instrument would be measured at cost using the effective interest rate method, subject to review of impairment. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 11 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (e) Other investments (continued) (i) Long term investments (continued) Income from other unlisted investments is dealt with in the income statement to the extent of dividends received and receivable during the year. (ii) Short term investments Short term investments are investments in equity securities held for trading purposes and are stated at their fair values on the basis of their quoted market prices at the balance sheet date, on an individual investment basis. The gains or losses arising from changes in the fair value if a security are credited or charged to the income statement in the period in which they arise. (f) Property, plant and equipment and depreciation (i) Property, plant and equipment Property, plant and equipment are stated at cost less accumulated depreciation and impairment losses. The cost of an asset comprises its purchase price and any directly attributable costs of bringing the asset to its present working condition and location for its intended use. Expenditure incurred after assets have been put into operation, such as repairs and maintenance and overhaul costs, is normally charged to the income statement in the period in which it is incurred. In situations where it can be clearly demonstrated that the expenditure has resulted in an increase in the future economic benefits expected to be obtained from the use of the asset, the expenditure is capitalised as an additional cost of the asset. When assets are sold or retired, their cost and accumulated depreciation are eliminated from the consolidated financial statements and any gain or loss resulting from their disposal is included in the income statement. (ii) Depreciation Depreciation is calculated on the straight line method to write off the cost of each asset to their residual value over their estimated useful life. The estimated useful lives of the assets are as follows: Buildings 10 to 40 years Plant and machinery 12 to 18 years Electronic equipment, motor vehicles and others 5 to 12 years SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 12 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (g) Construction in progress Construction in progress represents buildings, plant and machinery and other fixed assets under construction and is stated at cost. Cost comprises direct costs of construction as well as interest charges during the period of construction, installation and testing and certain exchange differences on any related borrowed funds. Capitalisation of interest charges ceases when substantially all the activities necessary to prepare the asset for its intended use are complete. Construction in progress is transferred to property, plant and equipment when it is completed and ready for its intended use, notwithstanding any delays in the issue of the relevant commissioning certificates by the appropriate PRC authorities. No provision for depreciation is made on construction in progress until such time as the relevant assets are completed and are ready for their intended use. (h) Intangible assets Intangible assets represent the trademark and land use rights. The trademark and land use rights are stated at cost less accumulated amortisation and are amortised on a straight line basis over the period not more than 10 years and 50 years respectively. (i) Development properties for resale Development properties for resale are stated at the lower of cost and net realisable value. Cost comprises purchase cost of land use rights, development costs and an appropriate proportion of interest expense and foreign currency translation difference in respect of borrowed funds during the development period. Net realisable value is determined by reference to the proceeds of properties sold in the ordinary course of business subsequent to the balance sheet date or management estimates based on prevailing market condition. Where the properties are under development, they are stated at cost less provision for any impairment loss. Cost of properties under development includes land cost, construction cost, interest charges and other development expenditure attributable to the property development project. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 13 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (j) Impairment of assets Property, plant and equipment, intangible assets, investments in associates, unconsolidated subsidiaries and long term investments are reviewed for impairment whenever events or changes in circumstances indicate that the carrying amount of an asset may not be recoverable. Whenever the carrying amount of an asset exceeds its recoverable amount, an impairment loss is recognised as expense for items of property, plant and equipment, intangible assets, investments in associates, unconsolidated subsidiaries and long term investments carried at cost. The recoverable amount is the higher of an asset’s net selling price and value in use. The net selling price is the amount obtainable from the sale of an asset in an arm’s length transaction while value in use is the present value of estimated future cash flows expected to arise from the continuing use of an asset and from its disposal at the end of its useful life. Recoverable amounts are estimated for individual assets or, if it is not possible, for the cash-generating unit. Reversal of impairment losses recognised in prior years is recorded when there is an indication that the impairment losses recognised for the asset no longer exist or has decreased. The reversal is recorded as income. (k) Inventories Inventories comprise raw materials, work in progress and finished goods. Inventories are stated at the lower of cost and net realisable value. Cost includes direct materials, direct labour costs and overheads that have been incurred in bringing the inventories and work in progress to their present location and condition and is calculated using the weighted average method. Net realisable value is estimated by the management and is determined by reference to the selling price less all costs to completion and costs to be incurred in selling and distribution. Spare parts and consumables are stated at cost less any provision for obsolescence. (l) Receivables Receivables are carried at anticipated realisable value. An estimate is made for doubtful receivables based on a review of all outstanding amounts at the year end. Bad debts are written off during the year in which they are identified. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 14 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (m) Cash and cash equivalents For the purposes of the cash flow statement, cash and cash equivalents comprise cash in hand, deposits held at call with banks, and investments in money market instruments, net of bank overdrafts. Cash equivalents represent short term highly liquid investments which are those readily convertible into known amounts of cash within three months of maturity when acquired, less advances from banks repayable within three months from the date of the advance. In the consolidated balance sheet, bank overdrafts are included in borrowings in current liabilities. (n) Operating leases Leases are classified as operating leases whenever substantially all the risks and rewards incidental to the ownership of the leased assets remain with the lessor. Lease payments under operating leases are recognised as an expense in the consolidated income statement on a straight line basis over the lease term. Aggregate benefit of incentives on operating leases is recognised as a reduction of rental expense over the lease term on a straight line basis. (o) Provisions A provision is recognised when, and only when an enterprise has a present obligation (legal or constructive) as a result of a past event and it is probable (i.e. more likely than not) that an outflow of resources embodying economic benefits will be required to settle the obligation, and a reliable estimate can be made of the amount of the obligation. Provisions are reviewed at each balance sheet date and adjusted to reflect the current best estimate. Where the effect of the time value of money is material, the amount of a provision is the present value of the expenditure expected to be required to settle the obligation. (p) Contingencies Contingent liabilities are not recognised in the consolidated financial statements. They are disclosed unless the possibility of an outflow of resources embodying economic benefits is remote. A contingent asset is not recognised in the consolidated financial statements but disclosed when an inflow of economic benefits is probable. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 15 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (q) Pension obligations As a statutory requirement, the Company and its subsidiaries within the Group have to contribute 22.5% of standard salaries as retirement benefits for employees to a government agency. All contributions are dealt with in the consolidated income statement. (r) Foreign currencies transactions The Group’s maintains its books and records in RMB. Foreign currency transactions during the year are translated into RMB at the rates of exchange prevailing at the transaction dates as quoted by the People’s Bank of China (“PBOC”). Monetary assets and liabilities denominated in foreign currencies are translated into RMB at the rates prevailing at the balance sheet date as quoted by the PBOC. Exchange differences arising are included in consolidated income statement. (s) Deferred taxation Deferred taxation is provided under the liability method in respect of significant temporary differences between the tax base of an asset or liability and its carrying amount in the balance sheet. The tax base of an asset or liability is the amount attributed to that asset or liability for tax purposes. Deferred tax liabilities are recognised for all taxable temporary differences. Deferred tax assets are recognised for all deductible temporary differences to the extent that it is probable that taxable profits will be available against which the deductible temporary difference can be utilised. (t) Borrowing costs Borrowing costs that are directly attributable to the acquisition, construction or production of assets that necessarily take a substantial period of time to be ready for their intended use or sale are capitalised as part of the assets. All other borrowing costs are recognised as an expense in the period in which they are incurred. (u) Government grants Grants from the government are recognised at their fair value when there is a reasonable assurance that the grant will be received and all attached conditions are complied with. When the grant relates to an expense item, it is recognised as income over the period necessary to match the grant, on a systematic basis, to the costs which it is intended to compensate. Where the grant relates to an asset, the fair value is deducted in arriving at the carrying amount of the related asset. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 16 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (v) Subsequent events Post year end events that provide additional information about the Group’s position at the balance sheet date or those that indicate the going concern assumption is not appropriate (adjusting events) are reflected in the consolidated financial statements. Post year end events that are not adjusting events are disclosed in the notes when material. (w) Financial assets and liabilities Investments, marketable securities and trade receivables are stated at carrying amounts determined in accordance with notes 2(e) and (l) respectively. Other financial assets and financial liabilities are stated at cost. (x) Revenue recognition (i) Sales are recognised upon delivery of products and customer’s acceptance. (ii) Interest income is recognised on a time proportional basis, taking into account the principal amounts outstanding and the interest rates applicable. (iii) Revenue from sale of development properties is recognised either on the date of completion of contract or on the date of issue of the relevant occupation permit by the Authorities, whichever is the later. Payments received from the purchasers prior to this stage are recorded as advances from customers. (iv) Rental income is recognised on a time proportion basis over the lease terms. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 17 3. SEGMENT INFORMATION (a) Primary reporting format - business segments In 2004, the Group’s operation was divided into two major operating divisions – manufacture and trading of textile products and properties development. The division forms the basis on which the Group reports its primary segment information. Textile products Properties development Others Consolidated 2004 2003 2004 2003 2004 2003 2004 2003 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 REVENUE Total revenue 1,372,443 1,080,341 10,280 189,039 3,912 3,329 1,386,635 1,272,709 RESULT Segment results (141,604) 14,690 1,055 20,847 (11,468) (1,417) (152,017) 34,120 Finance costs (24,703) (28,004) Gain on disposal of associates 411 1,823 Share of results of unconsolidated subsidiaries and associates (12,981) 432 3 2 - (1,667) (12,978) (1,233) Income tax expenses (2,156) (13,338) (Loss)/profit before minority interests (191,443) (6,632) Minority interests 3,333 17,285 Net profit (188,110) 10,653 ASSETS Segment assets 812,709 999,904 49,109 119,267 19,673 35,265 881,491 1,154,436 Interests in associates 57,590 66,452 503 500 - 695 58,093 67,647 Unallocated corporate assets 37,075 43,163 Consolidated total assets 976,659 1,265,246 LIABILITIES Segment liabilities 605,012 664,644 12,990 46,520 9,279 2,794 627,281 713,958 OTHER INFORMATION Depreciation 15,139 20,534 400 186 59 594 15,598 21,314 Amortisation 3,350 3,347 165 165 - - 3,515 3,512 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 18 3. SEGMENT INFORMATION (CONTINUED) (b) Secondary reporting format - geographical segments The following table presents revenue regarding geographical segments for the year ended 31 December 2004: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Domestic revenue 476,645 691,932 Overseas revenue 909,990 580,777 1,386,635 1,272,709 The principal assets employed by the Group are located in the PRC, accordingly, no segmental analysis of assets and expenditure is prepared for the year. 4. TURNOVER Turnover represents the gross value of goods and services invoiced to customers, net of value-added tax and allowances for discounts and returns. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 19 5. OTHER REVENUE 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Gain on disposal of interest in joint operation (note) 14,482 - Gross rental income 7,493 12,627 Consultancy income 3,197 2,077 Subsidy income 2,619 1,449 Subcontracting income 1,540 - Bank interest 1,511 2,361 Others 1,272 3,503 Returns on investments 1,112 623 Compensation income 879 31,672 Negative goodwill recognized as income 223 222 Gain from fine and compensation 1 104 Income from rendering of service - 1,497 Gross gain on sale of raw materials - 45 Gain on disposal of property, plant and equipment - 12 34,329 56,192 Note: In 2000, the Company entered into a joint venture with an independent third party (the“JV Parner”) to carry out a property development project (the “Project”). During the year, the Company agreed to disposal of its entire interest in the Project to the JV Partner. Gain on disposal of interest in joint operation represents the consideration of RMB38,740,000 net of investment cost and cost of disposal. 6. (LOSS)/PROFIT FROM OPERATIONS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 (Loss)/Profit from operations is stated after charging/(crediting):- Depreciation of property, plant and equipment 15,598 21,314 Amortisation of goodwill 667 1,284 Amortisation of intangible assets 3,350 3,347 Construction in progress written off 2,500 971 Operating lease rentals 6,989 1,463 Provision for /(release of) bad and doubtful debts 75,962 (422) Provision for/(write back of) inventories to net realisable value 22,647 6,271 Provision for impairment of long term investments 5,888 - SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 20 6. (LOSS)/PROFIT FROM OPERATIONS (CONTINUED) 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Profit on disposal of short term investments (583) - Net loss/(gain) on disposal of property, plant and equipment 969 (12) Pre-operating expenses written off - 46 Staff costs - Salaries and wages 28,384 18,986 - Provision for staff welfare and bonus 9,238 5,855 - Contributions to statutory pension scheme 10,748 9,840 Negative goodwill recognised as income (223) (222) 7. FINANCE COSTS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Interest expenses on bank loans 21,344 25,561 Others 2,524 2,244 23,868 27,805 Net exchange losses 835 199 24,703 28,004 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 21 8. TAXATION (a) Taxation in the consolidated income statement represents: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Current year taxation 1,922 13,083 Share of tax charge of associates 234 255 2,156 13,338 Provision for the PRC income taxes is calculated based on the estimated assessable profits for the year determined in accordance with the relevant tax rules and regulations applicable in the PRC. The Company is subject to income tax at the rate of 15%. The income tax rates applicable to subsidiary companies range from 15% to 33%. (b) Deferred taxation No deferred tax assets has been recognised in the consolidated financial statements as the directors are of opinion that the recognition of deferred tax assets arising on the temporary differences are uncertain. 9. (LOSS)/EARNINGS PER SHARE (Loss)/earnings per share is calculated based on the (loss)/profit attributable to shareholders for the year of approximately RMB188,110,000 (2003 : Profit of RMB10,653,000) by the average number of shares in issue during the year of 200,991,343 shares (2003 : 200,991,343 shares). SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 22 10. PROPERTY, PLANT AND EQUIPMENT Buildings Plant and machinery Electronic equipment, motor vehicles and others Total RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 Cost: At 31 December 2003 99,124 187,580 26,752 313,456 Additions 7,871 11,507 3,043 22,421 Reallocation - 2,167 (2,167) - Transfer from construction in progress 45,084 - 5 45,089 Disposals (214) (23,577) (2,080) (25,871) Deconsolidation of a subsidiary - (28,905) (1,701) (30,606) At 31 December 2004 151,865 148,772 23,852 324,489 Accumulated depreciation and impairment loss: At 31 December 2003 28,930 103,063 13,495 145,488 Charge for the year 4,508 8,660 2,430 15,598 Reallocation (6,019) 6,964 (945) - Impairment loss - 2,400 - 2,400 Written back on disposal (123) (16,664) (1,032) (17,819) Deconsolidation of a subsidiary - (9,856) (778) (10,634) At 31 December 2004 27,296 94,567 13,170 135,033 Net book value: At 31 December 2004 124,569 54,205 10,682 189,456 At 31 December 2003 70,194 84,517 13,257 167,968 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 23 11. CONSTRUCTION IN PROGRESS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Balance at 1 January 41,711 39,794 Additions 22,375 60,775 Transfer to property, plant and equipment (45,089) (54,351) Disposal (2,501) (4,307) Deconsolidation of a subsidiary - (200) Balance at 31 December 16,496 41,711 12. INTERESTS IN UNCONSOLIDATED SUBSIDIARIES AND ASSOCIATES 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Share of net assets of associates 35,844 50,881 Unamortised premium - 1,736 Amounts due from associates 21,277 19,438 Amounts due to associates (926) (8,251) 56,195 63,804 Share of net assets of unconsolidated subsidiaries 1,898 1,351 Unamortised premium - 2,492 1,898 3,843 58,093 67,647 Details of the Group’s major unconsolidated subsidiaries and associates as of 31 December 2004 were as follows: Percentage holding Name 2004 % 2003 % Nature of business Shares held directly: Shanghai No.2 Worsted Textile Ace Industrial Co., Ltd. (note 1) 42 42 Manufacture and sale of textile products SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 24 12. INTERESTS IN UNCONSOLIDATED SUBSIDIARIES AND ASSOCIATES (CONTINUED) Percentage holding Name 2004 % 2003 % Nature of business Shanghai Yitiao Textile Co., Ltd. (note 2) 90 90 Manufacture of textile products Shanghai Yinfen Garment Co., Ltd. 38.14 38.14 Manufacture and trading of Clothes Shanghai Shenquan Garment Co., Ltd. 31 47.5 Manufacture and trading of dresses and clothes Shanghai Hi-Fit Garments Corporation 40 40 Manufacture and trading of suits and dresses Shanghai Xiefen Mill Co., Ltd. 35 35 Manufacture and sale of mill products Shanghai Sanlian Textile and Dye Co. 50 50 Manufacture of textile products Shanghai Asahi Men’s suits Co., Ltd. 50 50 Manufacture, and trading of Suits and clothes ironing Bioword Genechip Inc., Shanghai 50 50 Manufacture and sale of hepatitis genechip Shares held indirectly: Taizhou Friendship Enterprises Co., Ltd 40 40 Manufacture, processing and sale of textile products and clothings Shanghai Maofen Property Development Co., Ltd. (note 2) 100 60 Property management Notes: 1. Pursuant to the shareholders’ approval in the annual general meeting held on 9 February 2004, Shanghai No.2 Worsted Textile Ace Industrial Co., Ltd. ceased to be a subsidiary as it was no longer controlled by the Company. 2. The above subsidiaries were not consolidated as they were immaterial to the group. 3. The names of the above unconsolidated subsidiaries and associates are a direct translation of their registered names in Chinese. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 25 13. OTHER INVESTMENTS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Unlisted investments, at cost 10,432 10,632 Listed legal personal shares in PRC, at cost 33,142 33,141 43,574 43,773 Less: Provision for impairment in value (6,499) (610) 37,075 43,163 14. GOODWILL RMB’000 Cost: At 31 December 2003 1,759 Acquisition of additional interest in a subsidiary 352 Reallocation to interests in a unconsolidated subsidiaries (109) At 31 December 2004 2,002 Accumulated amortisation: At 31 December 2003 261 Charge for the year 165 At 31 December 2004 426 Net book value: At 31 December 2004 1,576 At 31 December 2003 1,498 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 26 15. NEGATIVE GOODWILL RMB’000 Cost: At 31 December 2003 and 31 December 2004 1,440 Accumulated amortisation: At 31 December 2003 352 Recognised as income in the year 223 At 31 December 2004 575 Net book value: At 31 December 2004 865 At 31 December 2003 1,088 16. INTANGIBLE ASSETS Trademarks and trademarks use rights Land use rights Total RMB’000 RMB’000 RMB’000 Cost: At 31 December 2003 3,000 136,299 139,299 Additions 26 - 26 31 December 2004 3,026 136,299 139,325 Accumulated amortisation and impairment loss: At 31 December 2003 800 7,565 8,365 Charge for the year 402 2,948 3,350 At 31 December 2004 1,202 10,513 11,715 Net book value: At 31 December 2004 1,824 125,786 127,610 At 31 December 2003 2,200 128,734 130,934 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 27 17. INVENTORIES 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Raw materials 22,561 26,952 Work in progress 24,461 31,705 Finished goods 160,987 166,594 208,009 225,251 Less : Provision for obsolete and slow-moving inventories (44,691) (22,045) 163,318 203,206 At 31 December 2004, the carrying amount of finished goods that are carried at net realisable value amounted to RMB80,141,000. 18. INTEREST-BEARING LOANS AND BORROWINGS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Bank loans - secured 145,000 - - guaranteed 174,539 411,908 Other loan - 42,619 319,539 454,527 Less : amount due within one year shown under current liabilities (319,539) (439,459) Amount due after one year shown under non-current liabilities - 15,068 Interest rates for bank loans are charged at the range 4.54 % to 6.14% per annum (2003 : 2.48 % to 5.84% per annum). SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 28 19. NON-INTEREST-BEARING LOANS AND BORROWINGS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Government loan (note 1) 1,107 1,107 Amount due to Shanghai Textile (Group) Company Limited (note 2) 446 446 1,553 1,553 Note: 1. As part of the reorganisation, the management of certain facilities, including staff canteen and child care centre, were assigned by the Shanghai state-owned Asset Administrative Bureau to the Company for the benefit of the employees. A corresponding long term government loan in respect of these assets was taken up by the Company. The loan is unsecured, interest-free and has no fixed terms of repayment. 2. The amount due to the shareholder Shanghai Textile (Group) Co., Ltd., formerly known as Shanghai Textile Holding (Group) Company, is unsecured, interest-free and has no fixed terms of repayment. 20. SHARE CAPITAL 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Registered, issued and fully paid shares of RMB1 each 72,572,143 State shares 72,572 72,572 11,088,000 Collectively legal person shares 11,088 11,088 68,544,000 A shares 68,544 68,544 152,204 152,204 48,787,200 B shares 48,787 48,787 200,991 200,991 Pursuant to the Group’s articles of association, “A” shares and “B” shares are both registered as ordinary shares with equal voting rights. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 29 21. RESERVES Movements in reserves are set out in the consolidated statement of changes in shareholders’ equity. (a) Pursuant to the relevant PRC regulations and the Articles of Association of the Company, profit after taxation shall be appropriated in the following sequence: (i) Make up accumulated losses. (ii) Transfer 10% of which to the statutory surplus reserve. When the balance of the statutory surplus reserve reaches 50% of the paid up share capital, such transfer needs not be made. (iii) Transfer 5% to 10% of which to the statutory public welfare fund. (iv) Transfer to the discretionary surplus reserves as approved by the shareholders in general meetings. (v) Distribute dividends to shareholders. The amounts of transfer to the statutory surplus reserve and statutory public welfare fund shall be based on profit after tax in the statutory accounts prepared in accordance with PRC accounting standards. (b) Share premium According to the relevant PRC regulations, share premium can be used to increase share capital. (c) Statutory surplus reserve fund and discretionary surplus reserve fund According to the relevant PRC regulations, statutory surplus reserve fund and discretionary surplus reserve fund can be used to make up losses or to increase share capital. Except for the reduction of losses incurred, other usage should not result in the statutory surplus reserve fund falling below 25% of the registered capital. (d) Statutory public welfare fund According to the relevant PRC regulations, statutory public welfare fund is restricted to capital expenditure for employees’ collective welfare facilities. Staff welfare facilities are owned by the Group. The statutory public welfare fund is not normally available for distribution to shareholders except in liquidation. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 30 21. RESERVES (CONTINUED) (e) Profit distribution Pursuant to the relevant PRC regulations and the Articles of Association of the Company, profit distributable to shareholders shall be the lower of the amount determined in accordance with the PRC accounting standards as stated in the statutory financial statements and that adjusted in accordance with IFRS. In the PRC statutory financial statements as at 31 December 2004, accumulated loss carried forward amounted to RMB160,721,000 (2003 : retained profit of RMB29,644,000). SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 31 22. NOTES TO CASH FLOW STATEMENT (a) Deconsolidation of a subsidiary As disclosed in note 12, the subsidiary Shanghai No.2 Worsted Textile Ace Industrial Co., Ltd. previously included in the consolidation was not consolidated since 1 February 2004. Details of the assets and liabilities of the subsidiary at 1 February 2004 were as follows: RMB’000 Property, plant and equipment 19,972 Inventory 18,702 Trade receivables and other receivable 8,580 Prepayments 8,409 Cash at bank and in hand 1,029 Bank loans (6,800) Accounts payable (8,533) Accruals and other payables (41,399) Minority interests (1,013) (1,053) Net cash outflow from deconsolidation of a subsidiary: Cash at bank and in hand (1,029) SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 32 23. RELATED PARTY TRANSACTIONS (a) During the year, the Group had the following significant related party transactions which were carried out on commercial terms: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Sales to - Associates 25,762 19,700 - Related companies 2,504 14,328 28,266 34,028 Purchases from - Associates 73,240 1,949 - Related companies 5,563 3,468 78,803 5,417 Consultancy fee income from -Associates 130 - Sub-contracting income from - Associates 95 2,171 - Related companies - 59 95 2,230 Sub-contracting expenses to - Related companies - 1,511 Rental expenses to - Related companies 1,002 - (b) The amounts due from/(to) related companies are unsecured, interest free and have no fixed repayment terms. (c) The amount due to a shareholder is unsecured, interest free and has no fixed repayment terms. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 33 24. RELATED PARTY TRANSACTIONS (CONTINUED) (d) On 31 May 2004, the Company entered into an assets transfer agreement with a related company, Taicang San Lei Wool Textile Co., Ltd. The Company agreed to acquire its land and buildings and plant and machinery for a consideration of RMB14,070,000. (e) On 25 August 2004, the Company acquired certain land and buildings from its associated company, Shanghai Diyi Woolen Co., Ltd., for a consideration of RMB42,210,000. (f) During the year the Company acquired certain land and buildings from a related company, Shanghai Wool and Jute Textile Co., Ltd., for a consideration of RMB14,500,000. The transfer of the land use rights was still in progress at the balance sheet date. 25. COMMITMENTS (a) As at 31 December 2004, the Group had capital commitments as follows: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Contracted but not provided for - 800 (b) Lease payables At 31 December 2004, the Group had outstanding commitments under non-cancellable operating leases, which fall due as follows: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Within one year 2,644 1,110 In the second to fifth year inclusive 4,093 2,836 Over five years 2,742 1,252 9,479 5,198 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 34 25. COMMITMENTS (CONTINUED) (c) Lease receivables The Group’s total future minimum lease receivables under non-cancellable operating leases were as follows:- 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Within one year 6,301 3,064 In the second to fifth year inclusive 7,645 5,881 Over five years 2,060 2,330 16,006 11,275 26. CONTINGENT LIABILITIES (a) As at 31 December 2004, the Group had granted guarantees to the banks as securities for loans to the following parties: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Associates - 1,000 Related companies 3,000 21,600 Third parties 165,350 239,000 168,350 261,600 (b) Litigation (i) An associated company, Bioword Genechip Inc., Shanghai (“Bioword Genechip”), commenced legal proceedings against Biostar Genechip Inc., Shanghai for the refund of RMB21,155,000 in respect of the purchase of a technology. On 26 February 2004, Bioword Genechip succeeded in the legal action. However, the refund had not been received during the year. The balance of RMB21,155,000 remained outstanding as at 31 December 2004 and a provision of bad debts of RMB5,850,000 has been made based on the best estimate of the Directors. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 35 26. CONTINGENT LIABILITIES (CONTINUED) (b) Litigation (continued) (ii) In April 2004, the Company filed a petition against Landai International Entertainment Company Limited for its share of the 2002 and 2003 profits in a joint venture investment. As at 31 December 2004, the balance due from the joint venture amounted to RMB6,570,000 and a provision of bad debts of RMB699,000 has been made based on the best estimate of the Directors. (iii) A subsidiary, Shanghai Shanhe Investment Administration Co., Ltd. (“Shanhe”), commenced legal proceedings in 2002 against Northwest Securities Co., Ltd. (“Northwest Securities”) for the refund of an investment deposit of RMB8,808,000. In March 2003, despite Shanhe had succeeded in the legal action, the deposit had not been refunded. In December 2003, the Company turned to the Court for assistance and the Court ordered Northwest Securities to transfer all its income to Shanhe as settlement of the balance. The balance of RMB8,808,000 remained outstanding as at 31 December 2004 and a provision for bad debts of RMB8,808,000 has been made based on the best estimate of the Directors. (iv) Shanhe also commenced legal proceedings in April 2003 against Beijing Shengmei Yongye Healthcare Food Co., Ltd. for the settlement of an outstanding balance of RMB800,000 and succeeded in the legal action. A balance of RMB561,000 remained outstanding as at 31 December 2004. In the opinion of the Directors, the amount due will be recoverable in full in the nearest foreseeable future. (v) During the year, the Company commenced legal proceedings aganist Fung Fa Wah Yuen Bu Western Trousers Co. Ltd. and succeeded in the legal action in December 2004. The Company should be able to obtain a remedy of RMB 1,074,000 from Fung Fa Wah Yuen Bu Western Trousers Co. Ltd. However, no money had been received up to 31 December 2004. The amount due at 31 December 2004 was RMB1,058,000. In the opinion of the Directors, the amount due will be recoverable in full in the near future. 27. PENSION SCHEMES The Group participates in a defined contribution retirement scheme (the “Scheme”) arranged by the Shanghai Municipal Government. The Group is obligated to make an annual contribution based on 22.5% (2003 : 22.5%) of the standard salaries. Total contributions made by the Group under the Scheme during the year was amounted to RMB10,748,000 (2003 : RMB9,840,000). SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 36 28. PRINCIPAL SUBSIDIARIES At 31 December 2004, the Company held shares in the following subsidiaries, all of which are unlisted and incorporated in the PRC:- Percentage holding Name of subsidiaries 2004 % 2003 % Nature of business Directly Indirectly Directly Indirectly Shanghai No.2 Worsted Textile Ace Industrial Co., Ltd. 42 - 42 - Manufacture and sale of textile products Shanghai Friendship Enterprises Co., Ltd. 60 - 60 - Manufacture, processing and sale of textile clothing Shanghai Shenyi Mill Co., Ltd. 90 10 90 10 Manufacture and sale of mill products Shanghai Sanxiang Wool Textile Co., Ltd. 90 - 90 - Manufacture and sale of textile products Shanghai Shanhe Investment Administration Co., Ltd. 90 - 90 - Investment management and provision of consultancy services Shanghai Sanmao Import and Export Co., Ltd. 90 10 90 10 Provision of import and export services Shanghai Huafen Huanyu Enterprises Development Co., Ltd. 65 5 65 5 Manufacture and trading of knitting products Shanghai Huayu Wool and Jute Import and Export Co., Ltd. 12 88 90 10 Provision of import and export services Shanghai Senmao Real Estate Co, Ltd. 80 - 80 - Property development and consultancy Shanghai Xinzhou Real Estate Co., Ltd. 50 40 50 20 Property development Shanghai Sanmao Logistic Co., Ltd. 50 10 50 20 Provision of logistic services SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 37 28. PRINCIPAL SUBSIDIARIES (CONTINUED) Percentage holding Name of subsidiaries 2004 % 2003 % Nature of business Directly Indirectly Directly Indirectly Shanghai Chunxin Wool and Material Co., Ltd. 90 10 90 10 Trading of textile material and products Shanghai Xinyi International Trading Co., Ltd. 10 90 10 90 Manufacture and sale of mill products Shanghai Sanmao Real Estate Co., Ltd. 90 10 - - Property development Shanghai Sanmao International Transportation Co., Ltd. - 100 - - Provision of transportation services Shanghai Zijing Woollen Co., Ltd. - 100 - - Manufacture and trading of knitting products Shanghai Jieyi Import and Export Co., Ltd. - 100 - - Provision of import and export services The names of the above subsidiaries are a direct translation of their registered names in Chinese. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 38 29. FINANCIAL ASSETS AND LIABILITIES (a) Interest rate risk The unsecured bank loans carrying fixed interest rate are shown in Note 18 to the consolidated financial statements. Other financial assets and liabilities do not have material interest rate risk. (b) Credit risk Trade receivables of the Group are spread among a number of customers in the PRC. Other than that, financial assets of the Group do not represent a concentration of risk. The carrying amount of financial assets best represents their maximum credit risk exposure at the balance sheet date. (c) Fair value The fair value of cash and bank balances, trade receivables, other receivables, amounts due from/to associated/related companies, trade payables and other payables are not materially different from their carrying amounts. The fair value of financial assets or financial liabilities has been determined by generally acceptable accounting principles and are subject to assumptions. Changes in valuation methods and assumptions may significantly affect the estimates. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 39 30. IMPACT OF IFRS ADJUSTMENTS ON PROFIT AFTER TAXATION AND MINORITY INTERESTS AND SHAREHOLDERS’ EQUITY The statutory accounts of the Group are prepared in accordance with PRC accounting regulations applicable to joint stock limited companies. These accounting principles differ in certain significant respects from IFRS. The effects of these differences on the profit after taxation and minority interests for the year ended 31 December 2004 and shareholders’ equity at that date are summarised as follows: Loss after taxation and minority Shareholders' interests equity RMB’000 RMB’000 As determined pursuant to PRC accounting regulations (190,124) 323,862 Long term assets (a) (73) - Accounting treatment on fair value of assets over their book value in the acquisition of a subsidiary (b) 2,087 5,091 As determined pursuant to IFRS (188,110) 328,953 Note: (a) In prior year, certain expenditure incurred was capitalised as long term assets and amortised over a period of time in A share whereas the expenditure was written off in the profit and loss account in B share. The unamortised balance of the long term assets was written off to the profit and loss account in A share in the current year. (b) In 2002, the Group acquired a subsidiary in exchange of its assets. In A share, the net assets of the subsidiary acquired were stated at their book value and the consideration in excess over the book value was accounted for as goodwill which is amortised over 10 years. In B share, the net assets of the subsidiary were stated at their fair value and no goodwill was recognised. The assets at fair value are depreciated or amortised over their estimate useful lives. There is therefore a difference in depreciation and amortisation charge and accumulated depreciation and amortisation between A share and B share. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED Page 40 31. POST BALANCE EVENT On 10 March 2005, the Company and a fellow subsidiary, Shanghai Guen Xi Yuen Mao Material Co. Ltd., (the ‘Transferors’) entered into a share transfer agreement with Shanghai Wah Yu Mao Ma (Group) Co. Ltd. (the ‘Transferee’). According to the agreement, the Transferors would sell their respective 65% and 5% share holdings in Shanghai Wah Fung Global Enterprises Development Co. Ltd. (the ‘Investing Company’) to the Transferee. The consideration for the transfer of shares will be based on the net asset value of the Investing Company less any identified impairment loss. Up to the report, the transfer of shares is still in progress. On 20 April 2005, the Company entered into share transfer agreement with Shanghai Jia Fung Western Development Co. Ltd. and Shanghai Yick Czech Construction Progress Installation Co. Ltd. (the ‘Transferees’). According to the agreement, the Company will transfer its 90% share holding in Shanghai Hing Zhou Property Development to the Transferees at a consideration of RMB 64,800,000. 32. LANGUAGE The English text of the consolidated financial statement is a translated version for the convenience of English readers and for reference only. The Chinese text of the consolidated financial statements will prevail over the English text. SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 Contents Pages Auditors’ Report 1 Consolidated income statement 2 Consolidated balance sheet 3 & 4 Consolidated statement of changes in shareholders’ equity 5 Consolidated statement of cash flows 6 to 7 Notes to the financial statements 8 to 40 SHANGHAI SANMAO ENTERPRISE (GROUP) COMPANY LIMITED (Incorporated in the People’s Republic of China) CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004