汽车行业：比亚迪配套长安合资厂持续推新-20190819-东北证券-29页.pdf

请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明Table_MainInfoTable_Title 证券研究报告/行业动态报告 比亚迪配套长安，合资厂持续推新 比亚迪配套长安，合资厂持续推新 东北证券电新组行业周报第 29 期东北证券电新组行业周报第 29 期1、8 月 12 日，中汽协发布 7 月新能源汽车产销数据，新能源汽车产销分别完成 8.4 万辆和 8 万辆，比上年同期分别下降 6.9%和 4.7%。1、8 月 12 日，中汽协发布 7 月新能源汽车产销数据，新能源汽车产销分别完成 8.4 万辆和 8 万辆，比上年同期分别下降 6.9%和 4.7%。6 月 25日新能源汽车补贴过渡期正式结束，6 月新能源汽车销量同比环比均有大幅提升，抢装效应明显，挤压了 6 月份之后的量，7 月销量出现下降。商用车则由于 8 月初公交车过渡期结束，7 月抢装较为亮眼。产销均出现一定上升。2、8 月 15 日，工信部公示了申报第 323 批新车公告 2、8 月 15 日，工信部公示了申报第 323 批新车公告，包括 40 款乘用车中，其中纯电动共 33 款，插混 7 款。从电池技术路线看，三元有 31 款，磷酸铁锂 8 款。比亚迪配套长安汽车纯电动轿车 E-ROCK比亚迪配套长安汽车纯电动轿车 E-ROCK，比亚迪推出与戴姆勒合作的新车型配套三元锂电池的腾势 X，一汽大众迈腾 GTE PHEV、上汽大众帕萨特 PHEV、上汽通用雪佛兰 MENLO 等合资新车型也入选。比亚迪迈出动力电池外供关键一步，合资车在插混领域继续打磨，新能源汽车市场格局将迎来一波新变化。比亚迪迈出动力电池外供关键一步，合资车在插混领域继续打磨，新能源汽车市场格局将迎来一波新变化。新能源汽车行业成长需要政策培育，需要产品引导，2035 行业规划有望发布，各地陆续出台公共领域电动化文件，特斯拉年底国产化必成爆款。短期销量受冲击预期悲观，中期渴望政策关怀观望延续，长期市场驱动主导产业链笃定前行。推荐主线 推荐主线：1）被忽视的小细分领域龙头：【石大胜华】DMC 需求强周期，龙头最大受益；【星云股份】检测、分容化成多业务厚积薄发迎拐点，携 CATL 共同开拓储能领域；【天际股份】新泰 6F 产能释放，市场低估仍需正视。2）市场普遍认可的龙头标的-海外供应链（空间+业绩）：【恩捷股份】（19 年产业链最佳赛道,外单+孚能放量盈利更优）；【新宙邦】（海外供应链最受益标的,多业务协同发展）；【宁德时代】（绑下游定格局，入海外拓空间）；【璞泰来】（负极格局向好，多维度布局产业）。3）建议关注政策边际改善的【客车&LFP】及【充电】环节。风险提示：风险提示：新能车销量不及预期。新能车销量不及预期。公司代码 重点公司 现价 EPS PE 评级 公司代码 重点公司 现价 EPS PE 评级 2017A 2018A 2019E 2017A 2018A 2019E 2017A 2018A 2019E 2017A 2018A 2019E 300750 宁德时代 300750 宁德时代 73.22 1.98 1.54 2.22 36.98 47.55 32.98 买入 买入 002812 恩捷股份 002812 恩捷股份 30.09 1.14 1.09 1.82 26.39 27.61 16.53 买入 买入 300037 新宙邦 300037 新宙邦 24.85 0.74 0.84 1.11 33.58 29.58 22.39 买入 买入 603659 璞泰来 603659 璞泰来 53.12 1.04 1.37 1.79 51.08 38.77 29.68 买入 买入 603026 石大胜华 603026 石大胜华 28.93 0.92 1.01 2.6 31.45 28.64 11.13 买入 买入 601012 隆基股份 601012 隆基股份 24.40 1.79 0.92 1.19 13.63 26.52 20.50 买入 买入 600438 通威股份 600438 通威股份 12.98 0.52 0.52 0.83 24.96 24.96 15.64 买入 买入 002129 中环股份 002129 中环股份 10.90 0.22 0.23 0.43 49.55 47.39 25.35 买入 买入 002531002531 天顺风能天顺风能 5.57 0.26 0.26 0.39 21.42 21.42 14.28 买入买入 Table_Invest 优于大势 优于大势 上次评级：优于大势 Table_PicQuote历史收益率曲线-13%-5%3%11%19%2018/82018/92018/102018/112018/122019/12019/22019/32019/42019/52019/62019/7汽车沪深300Table_Trend涨跌幅（%）1M3M 12M 绝对收益-6.20%-11.49%-6.91%相对收益-3.67%-10.60%-20.15%行业数据 成分股数量（只）185 总市值（亿）19546 流通市值（亿）13799 市盈率（倍）14.48 市净率（倍）1.31 成分股总营收（亿）27514 成分股总净利润（亿）953 成分股资产负债率（%）58.20 Table_Report相关报告 东北证券电新行业周报第 31 期：7 月客车抢装积极，高续航新车型持续推出 20190811 东北证券中小市值组新能源汽车周报第 30 期2019H1 特斯拉销量夺魁，车企新车型发布积极 20190804 东北证券中小市值组新能源汽车周报东北证券中小市值组新能源汽车周报证券分析师：笪佳敏证券分析师：笪佳敏 执业证书编号：S0550516050002 (021)20361230 证券分析师：顾一弘证券分析师：顾一弘 执业证书编号：S0550517100002 (021)20361163 研究助理：胡洋研究助理：胡洋 执业证书编号：S0550119040018(021)20363210 联系人：李金洪联系人：李金洪 执业证书编号：S0550119070009 (021)20361241 发布时间：2019-08-19发布时间：2019-08-19 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 2 2 /2929 行业动态报告行业动态报告 目录 1 1、核心观点核心观点 .3 31.1、中汽协数据:7 月份新能源汽车销售 8 万辆.31.2、工信部 323 批新车公告:比亚迪配套长安.41.3、投资建议.52 2、新能源汽车及风电光伏板块行情回顾新能源汽车及风电光伏板块行情回顾 .7 72.1、国内行情回顾.72.2、板块估值比较.92.3、海外行情回顾.132.4、推荐组合行情回顾.143 3、新能源汽车及风电光伏行业动态政策新能源汽车及风电光伏行业动态政策 .16163.1、国内政策追踪.163.2、重要公司公告.173.3、国内资讯.203.4、国外资讯.204 4、新能源汽车及风电光伏产业链数据图表及更新、新能源汽车及风电光伏产业链数据图表及更新 .21214.1、原材料图表.214.2、国内新能源汽车及风电光伏图表.25 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 3 3 /2929 行业动态报告行业动态报告 1 1、核心观点核心观点 1.1.1 1、中汽协数据中汽协数据:7:7 月份新能源汽车销售月份新能源汽车销售 8 8 万辆万辆 8 8 月月 1212 日日，中汽协发布，中汽协发布 7 7 月月新能源汽车产销数据新能源汽车产销数据，新能源汽车产销分别完成，新能源汽车产销分别完成 8.48.4万辆和万辆和 8 8 万辆，比上年同期分别下降万辆，比上年同期分别下降 6.9%6.9%和和 4.7%4.7%。6 月 25 日新能源汽车补贴过渡期正式结束，6 月新能源汽车销量同比环比均有大幅提升，抢装效应明显，挤压了部分 6 月份之后的量，因而 7 月销量会较大幅度减少。图图 1 1：新能源汽车销量（万辆）：新能源汽车销量（万辆）数据来源：中汽协，wind，东北证券 7 月份新能源乘用车销量达 6 万辆，环比下降 12.5%，同比下降 12.9%，其中纯电动乘用车销量达 4.8 万辆，环比下降 58.3%，同比下降 4.2%。图图 2 2：纯电动乘用车销量（万辆）：纯电动乘用车销量（万辆）数据来源：中汽协，wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 4 4 /2929 行业动态报告行业动态报告 插电式混合动力乘用车销量达 1.9 万辆，环比下降 15.2%，同比下降 17%。图图 3 3：插电混动乘用车销量（万辆）：插电混动乘用车销量（万辆）数据来源：中汽协，wind，东北证券 纯电动商用车销量达 1.4 万辆，环比增加 16%，同比增加 27%。商用车的增长主要得力于客车补贴截至期在 8 月初，因此 7 月出现大规模抢装，带动了商用车销量的增加。图图 4 4：纯电动商用车销量（万辆）：纯电动商用车销量（万辆）数据来源：中汽协，wind，东北证券 1.1.2 2、工信部工信部 323323 批批新车公告新车公告:比亚迪配套长安比亚迪配套长安 2019 年 8 月 15 日，工业和信息化部在官方网站公示了申报第 323 批道路机动车辆生产企业及产品公告，包括 98 家企业的 307 款新能源车型上榜，纯电动 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 5 5 /2929 行业动态报告行业动态报告 279 款，插混 11 款，燃料电池 17 款。其中，乘用车 40 款，占比 13.03%；客车122 款，占 39.74%；专用车 145 款，占 47.23%。在 40 款乘用车中，纯电动共 33 款，插混 7 款。从电池技术路线看，三元有 31款，磷酸铁锂 8 款。比亚迪配套长安汽车纯电动轿车比亚迪配套长安汽车纯电动轿车 E E-ROCKROCK 三元电池系统三元电池系统，标志着比亚迪动力电池在其它自主乘用车品牌配套上实现零的突破零的突破，将进一步加速推进其动力电池外供的步伐。比亚迪与长安汽车在 2018 年 7 月 5 日签订了战略合作协议，暨电池合资合作框架协议，双方协议将共同在重庆成立一家动力电池合资公司，规划产能 10 GWh，主要供货长安汽车。比亚迪在此次新车公告中正式为长安纯电动轿车提供动力电池，标志着双方在动力电池领域的合作迈入新阶段。长安有望成为比亚迪在新能源乘用车市场上开拓的第一个客户，比亚迪动力电池对外发展开启新篇章。比亚迪还推出与戴姆勒合作比亚迪还推出与戴姆勒合作的新车型腾势的新车型腾势 X X，同时申报了纯电动和插电混动两个版本，动力电池由比亚迪供应，并从磷酸铁锂全面切换至三元。此外，包括一汽大众迈腾一汽大众迈腾GTE PHEVGTE PHEV、上汽大众帕萨特、上汽大众帕萨特 PHEVPHEV、上汽通用雪佛兰、上汽通用雪佛兰MENLOMENLO等合资新车型入选。合资车在插混上的异军突起或对国内新能源汽车市场格局产生新的影响。1.1.3 3、投资建议投资建议 双积分修正案征求意见稿的出台，提振了对双积分修正案征求意见稿的出台，提振了对 2121-2323 年的新能车销量的较强信心。年的新能车销量的较强信心。同时我们也注意到，到同时我们也注意到，到 2121-2323 年，单纯通过做新能源来抵扣油耗负积分基本不年，单纯通过做新能源来抵扣油耗负积分基本不可能完成，降低传统车油耗成为必然途径，做可能完成，降低传统车油耗成为必然途径，做 48V48V、混动都是可选路径。节油产、混动都是可选路径。节油产业链成为继动力电池、汽车电子后整车新的增量市场。业链成为继动力电池、汽车电子后整车新的增量市场。短期销量受冲击预期悲观，中期渴望政策关怀观望延续，长期市场驱动主导产短期销量受冲击预期悲观，中期渴望政策关怀观望延续，长期市场驱动主导产业链笃定前行。业链笃定前行。国五切国六及补贴退坡形成实质性冲击，过渡期抢装波澜不惊。车企下调预期&电池厂降负荷，6、7 月份产业链略显低迷。产业链观望价格体系恢复并期待新政策关怀。我们预计新能车阵痛后产销好转。新双积分政策&刺激消费政策或将逐步落地。补贴逐步退出，产业向市场驱动边际改善。海外主机厂量产周期开始，产业趋势笃定。板块已充分反应 6、7 月份量的悲观预期，机构持仓极低，逐步凸显性价比，布局龙头正当时。推荐主线推荐主线：1）被忽视的小细分领域龙头：【石大胜华】DMC 需求强周期，龙头最大受益；【星云股份】检测、分容化成多业务厚积薄发迎拐点，携 CATL 共同开拓储能领域；【天际股份】新泰 6F 产能释放，市场低估仍需正视。2）市场普遍认可的龙头标的-海外供应链（空间+业绩）：【恩捷股份】（19 年产业链最佳赛道,外单+孚能放量盈利更优）；【新宙邦】（海外供应链最受益标的,多业务协同发展）；【宁德时代】（绑下游定格局，入海外拓空间）；【璞泰来】（负极格局向好，多维度布局产业）。3）建议关注政策边际改善的【客车&LFP】及【充电】环节。近期重点推荐近期重点推荐：【恩捷股份】19 年产业链最佳赛道,外单+孚能放量盈利更优【石大胜华】DMC 需求强周期，EC 或复制 15 年 6F 行情【科达利】营收净利大幅增长，龙头价值愈发增强【星云股份】携 CATL 设合资公司，共同开拓储能领域 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 6 6 /2929 行业动态报告行业动态报告 【天际股份】新泰 6F 产能释放，市场低估仍需正视【国轩高科】铁锂性价比优势显现，牵手博世彰显实力【科恒股份】锂电设备风口将至，涂布龙头静待乘风 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 7 7 /2929 行业动态报告行业动态报告 2 2、新能源汽车新能源汽车及风电光伏及风电光伏板块行情回顾板块行情回顾 2.12.1、国内行情回顾、国内行情回顾 上周新能源汽车及风电光伏板块（1.3%）整体表现弱于沪深 300（2.12%）。其中电解液板块整体表现较差（-1.43%）,表现较好的为电池（5.90%）。领涨个股分别为：江海股份(20.36%),亿纬锂能(14.74%),欣旺达(14.48%)，领跌个股分别为：天际股份(-29.99%),运达股份(-6.04%),*ST 安凯(-5.05%)。从细分子板块来看，上游原材料板块加权平均涨跌幅为 0.62%，跑输沪深 300 指数 1.5 个百分点、电池板块加权平均涨跌幅为 5.90%，跑赢沪深 300 指数 3.78个百分点、电解液加权平均涨跌幅为-1.43%，跑输沪深 300 指数 3.55 个百分点、正负极材料加权平均涨跌幅为 0.41%，跑输沪深 300 指数 1.71 个百分点、隔膜加权平均涨跌幅为 0.04%，跑输沪深 300 指数 2.08 个百分点、充换电系统加权平均涨跌幅为 1.54%，跑输沪深 300 指数 0.58 个百分点、动力系统加权平均涨跌幅为 0.80%，跑输沪深 300 指数 1.32 个百分点、汽车电子加权平均涨跌幅为2.97%，跑赢沪深 300 指数 0.85 个百分点、燃料电池加权平均涨跌幅为 4.92%，跑赢沪深 300 指数 2.8 个百分点、新能源乘用车加权平均涨跌幅为 1.36%，跑输沪深 300 指数 0.76 个百分点、新能源客车加权平均涨跌幅为 4.43%，跑赢沪深300 指数 2.31 个百分点、风电设备加权平均涨跌幅为 1.68%，跑输沪深 300 指数 0.44 个百分点、光伏设备加权平均涨跌幅为 0.25%，跑输沪深 300 指数 1.87个百分点。图图 1 1：上游原材料板块市场表现：上游原材料板块市场表现 图图 2 2：电解液板块市场表现：电解液板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 3 3：电池板块市场表现：电池板块市场表现 图图 4 4：正负极材料板块市场表现：正负极材料板块市场表现 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 8 8 /2929 行业动态报告行业动态报告 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 5 5：隔膜板块市场表现：隔膜板块市场表现 图图 6 6：动力系统板块市场表现：动力系统板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 7 7：充换电系统板块市场表现：充换电系统板块市场表现 图图 8 8：燃料电池板块市场表现：燃料电池板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 9 9：汽车电子板块市场表现：汽车电子板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 9 9 /2929 行业动态报告行业动态报告 图图 1010：新能源乘用：新能源乘用车板块市场表现车板块市场表现 图图 1111：新能源客车板块市场表现：新能源客车板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 1212：风电：风电板块市场表现板块市场表现 图图 1313：光伏光伏板块市场表现板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 1414：领涨个股（前十）：领涨个股（前十）图图 1515：板块周涨跌幅对比：板块周涨跌幅对比 20.36 14.74 14.48 14.15 11.86 10.30 10.19 9.96 9.11 8.36 0.005.0010.0015.0020.0025.00 0.62 5.90-1.43 0.41 0.04 1.54 0.80 2.97 4.92 1.36 4.43 1.68 0.25 1.30 2.12-2.00-1.000.001.002.003.004.005.006.007.00 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 2.22.2、板块估值比较、板块估值比较 整体来看，除新能源乘用车板块(17.00 倍)和汽车电子板块(20.34 倍)以外，其他板块估值均较高，其中估值前三位分别为：电解液板块(58.16 倍)、隔膜板块(46.92 倍)、光伏设备板块(37.49 倍)。本周沪深 300 动态整体 PE 为 11.84 倍，上游原材料板块为 33.23 倍，相对估值为 2.81 倍；电池板块为 37.17 倍，相对估值为 3.14 倍；电解液板块为 58.16 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1010 /2929 行业动态报告行业动态报告 倍，相对估值为 4.91 倍；正负极材料板块为 33.92 倍，相对估值为 2.87 倍；隔膜板块为 46.92 倍，相对估值为 3.96 倍；充换电系统板块为 24.41 倍，相对估值为 2.06 倍；动力系统板块为 34.63 倍，相对估值为 2.93 倍；汽车电子板块为 20.34 倍，相对估值为 1.72 倍；燃料电池板块为 29.04 倍，相对估值为 2.45倍；新能源乘用车板块为 17.00 倍，相对估值为 1.44 倍；新能源客车板块为 29.92倍，相对估值为 2.53 倍；风电板块为 23.67 倍，相对估值为 2.00 倍；光伏设备板块为 37.49 倍，相对估值为 3.17 倍。图图 1616：上游原材料板块估值：上游原材料板块估值 图图 1717：电解液板块估值：电解液板块估值 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 1818：电池板块公司估值：电池板块公司估值 图图 1919：正负极材料板块公司估值：正负极材料板块公司估值 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1111 /2929 行业动态报告行业动态报告 图图 2020：隔膜板块公司估值：隔膜板块公司估值 图图 2121：动力系统板块公司估值：动力系统板块公司估值 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 2222：充换电系统板块公司估值：充换电系统板块公司估值 图图 2323：燃料电池板块公司估值：燃料电池板块公司估值 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1212 /2929 行业动态报告行业动态报告 图图 2 24 4：汽车电子板块估值：汽车电子板块估值 数据来源：wind，东北证券 图图 2 25 5：新能源乘用车板块公司估值：新能源乘用车板块公司估值 图图 2 26 6：新能源客车板块公司估值：新能源客车板块公司估值 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1313 /2929 行业动态报告行业动态报告 图图 2 27 7：风电风电板块公司估值板块公司估值 图图 2 28 8：光伏光伏板块公司估值板块公司估值 数据来源：wind，东北证券 数据来源：wind，东北证券 图图 2 29 9：新能源汽车各板块估值对比：新能源汽车各板块估值对比 数据来源：wind，东北证券 2.32.3、海外行情回顾、海外行情回顾 上周海外整体板块表现较弱,燃料电池板块加权平均涨跌幅为-4.13%，锂电池板块加权平均涨跌幅为-2.74%，电动汽车板块加权平均涨跌幅为-6.31%，风电及光伏板块加权平均涨跌幅为-1.43%。个股方面，领涨个股分别为：燃料电池能源(10.05%),阿特斯太阳能(4.41%),飞毛腿(3.76%)，领跌个股分别为：五龙电动车(-12.50%),正道集团(-10.71%),特斯拉(-6.41%)。请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1414 /2929 行业动态报告行业动态报告 图图 3030：海外燃料电池板块市场表现：海外燃料电池板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 图图 3131：海外锂电池板块市场表现：海外锂电池板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 图图 3232：海外电动汽车板块市场表现：海外电动汽车板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 图图 3333：海外电动汽车板块市场表现：海外电动汽车板块市场表现 数据来源：wind，东北证券 2.42.4、推荐组合行情回顾、推荐组合行情回顾 上周推荐组合表现较弱,加权平均涨跌幅为 1.51%,跑输沪深 300 指数0.61 个百分点。请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1515 /2929 行业动态报告行业动态报告 图图 3 34 4：新能源汽车推荐组合周涨跌幅对比：新能源汽车推荐组合周涨跌幅对比 1.79-2.84 6.74 1.94 1.15-1.13-1.67 0.93 2.20 2.12-4.00-2.000.002.004.006.008.00 数据来源：wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1616 /2929 行业动态报告行业动态报告 3 3、新能源汽车新能源汽车及风电光伏及风电光伏行业动态政策行业动态政策 3.13.1、国内政策追踪国内政策追踪 云南：鼓励电动汽车提供储能服务通过峰谷价差获得收益 来源：电车汇 2019-08-13 云南发改委发布关于创新和完善促进绿色发展价格机制的实施意见，鼓励电动汽车利用现代信息、车联网等技术提供储能服务，并通过峰谷价差获得收益。宁波发布新政：对新能源货车予以通行证办理绿色通道 来源：电车汇 2019-08-13 宁波市正式印发宁波市柴油货车污染治理攻坚战行动计划，为了推广使用新能源车辆，对新能源货车予以通行证办理绿色通道等优惠政策。泉州 8 部门发文：新增和更新的公交、轻型物流配送等车辆优先使用新能源汽车 来源：电车汇 2019-08-14 泉州市生态环境局等 8 部门联合印发的柴油货车污染治理攻坚战行动计划实施方案中指出，城市建成区新增和更新的公交、环卫、邮政、出租、通勤、轻型物流配送车辆优先使用新能源或清洁能源汽车。北京：力争明年底纯电动 4.5 吨轻型物流车比例达 90%来源：电车资源 2019-08-14 北京市发布的北京市新能源物流配送车辆优先通行工作实施方案提到，自2019 年四季度起，北京市将通过分季度提升纯电动货车持证比例和实施差别化通行措施，实现 4.5 吨以下轻型物流车中纯电动货车比例达到相关要求。云南昭通：改善新能源城市配送车辆通行条件 来源：电车资源 2019-08-15 云南昭通市人民政府办公室发布了关于印发昭通市柴油货车污染治理实施方案的通知，对提前淘汰并购买新能源货车的，享受中央财政现行购臵补贴政策。浙江：将重点发展氢能、新能源汽车等领域高端装备制造业 来源：电车汇 2019-08-16 浙江省经信委正式发布了关于印发 浙江省高端装备制造业发展重点领域（2019版）的通知，在新能源汽车领域相关方面，通知提到新能源汽车及关键零部件方向、新能源材料方向。传新能源公交车运营补贴将延续，所有运营车辆均可享受 来源：电车汇 2019-08-16 将于 2019 年年底到期的关于完善城市公交车成品油价格补助政策 加快新能源汽车推广应用的通知（财建2015159 号）补贴有望延续，并且后续随着购 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1717 /2929 行业动态报告行业动态报告 臵补贴的进一步降低，运营补贴标准将会更加完善。延续的补贴政策将不仅限于新能源公交车，将扩大至所有用于运营的新能源车辆。3.23.2、重要公司公告重要公司公告 德赛电池：2019-08-12 发布半年度报告 2019 年上半年，公司实现营业收入 73.28 亿元，同比增长 16.09%；实现利润总额 2.94 亿元，同比增长 33.79%；实现净利润 2.27 亿元，同比增长 35.73%；其中归属于上市公司股东的净利润 1.70 亿元，同比增长 27.70%。*ST 安凯：2019-08-12 发布半年度报告 公司上半年累计销售客车 3,009 辆，同比下降 7.30%；实现销售收入 17.18 亿元，同比上升 15.02%；归属于上市公司股东的净利润 3,892.59 万元，同比上升127.39%。江特电机：2019-08-12 发布股权质押公告 公司控股股东江特电气将 336 万股质押给中航证券，本次质押占其所持股份比例为 1.39%。江特电气持有公司股份 240,875,533 股，占公司股份总额的 14.12%。华昌化工：2019-08-12 发布股权解除质押公告 公司控股股东华纳投资解除质押给国盛证券的 60,000,000 股，本次解除质押占其所持股份比例为 19.82%。华纳投资持有公司股份 302,819,519 股，占公司总股本的 31.80%。鹏辉能源：2019-08-12 发布股权解除质押公告 公司控股股东夏信德先生解除质押给海通证券的 4,600,000 股，本次解除质押占其所持股份比例为 5.12%。夏信德先生持有公司股份 89,812,794 股，占公司总股本的 31.94%。协鑫集成：2019-08-12 发布股权解除质押公告 公司控股股东之一致行动人营口其印解除质押给中信建投证券的 459,130,000股，本次解除质押占其所持股份比例为 35.80%。营口其印持有本公司股份1,282,630,000 股，占公司总股本的 25.24%。长安汽车：2019-08-12 发布产销快报 公司本月生产汽车 128,270 辆，本年累计生产 956,255 辆；公司本月销售汽车119,592 辆，本年累计销售 944,800 辆。长城电工：2019-08-12 发布重大公告 甘肃国投拟将持有的长城电工 38.77%股权无偿划转给电气装备集团。本次划转后，电气装备集团拥有长城电工股份超过其全部股份的 30%。茂硕电源：2019-08-13 发布半年度报告 公司上半年实现收入 5.38 亿元，同比下降 14.25%；营业利润 0.17 亿元，同比上升 1142.74%；利润总额 0.17 亿元，同比上升 716.74%；归属于上市公司股东的净利润为 0.17 亿元，同比上升 603.72%。请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1818 /2929 行业动态报告行业动态报告 正海磁材：2019-08-13 发布股权质押公告 公司控股股东正海集团将 32000000 股质押给烟台银行，本次质押占其所持股份比例为 7.6383%。天齐锂业：2019-08-13 发布股权质押公告 公司控股股东天齐集团将其持有的 600 万股股份质押给中信银行，本次质押占其所持股份比例为 1.47%。华友钴业：2019-08-13 发布股权解除质押公告 公司第一大股东大山公司将其质押给云南国际信托的无限售流通股 10,010,000股（占公司总股本的 0.93%）解除质押，质押登记解除日期为 2019 年 8 月 12 日。赣锋锂业：2019-08-13 发布股权解除质押公告 公司股东李良彬先生解除质押给广州证券的 550 万股，本次解除质押占其所持股份比例为 2.04%。京运通：2019-08-13 发布重大公告 公司于 2019 年 8 月 13 日与上机数控签订供需合同，向上机数控出售软轴单晶炉及单晶炉控制系统，总金额合计人民币 44,100 万元整（含税）。杉杉股份：2019-08-13 发布重大公告 杉杉控股将直接持有的杉杉股份 100,000,000 股股份转让给杉杉集团，本次收购后，杉杉集团将直接持有杉杉股份的 367,073,986 股股份，占杉杉股份总股本的 32.69%，在杉杉股份拥有权益的股份比例超过 30%。雄韬股份：2019-08-13 发布重大公告 公司决定回购股份的种类为公司已发 行的人民币普通股(A 股)社会公众股份，回购总金额不低于人民币 3,000 万元 且不超过人民币 6,000 万元，公司本次回购股份的价格为不超过人民币 13 元/股。多氟多：2019-08-14 发布重大公告 公司收到与资产相关的政府补助 3025 万元，是对公司新建项目的资金补助，用于设备采购安装。通威股份：2019-08-14 发布半年度报告 报告期内，公司实现营业收入 1,612,432.79 万元，同比增长 29.39%；实现归属于上市公司股东净利润 145,070.63 万元，同比增长 58.01%。阳光电源：2019-08-14 发布半年度报告 报告期内，公司实现营业收入 446,246.05 万元，同比增长 14.56%；归属于上市公司股东的净利润 33,259.88 万元，同比下降 13.15%。力帆股份：2019-08-14 发布产销快报 请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 1919 /2929 行业动态报告行业动态报告 公司本月生产乘用车 220 辆，本年累计生产 18452 辆，本月销售乘用车 865 辆，本年累计销售 22880 辆；公司本月生产摩托车 50164 辆，本年累计生产 345311辆，本月销售摩托车 49133 辆，本年累计销售 350024 辆；公司本月生产摩托车发动机 80941 辆，本年累计生产 726582 辆，本月销售摩托车发动机 50435 辆，本年累计销售 450561 辆；公司本月生产通用汽油机 29067 辆，本年累计生产199420 辆，本月销售通用汽油机 31518 辆，本年累计销售 185797 辆。江淮汽车：2019-08-15 发布重大公告 截至 2019 年 8 月 14 日，公司及控股子公司累计收到与收益相关的政府补贴81,596,125.23 元人民币。星源材质：2019-08-15 发布重大公告 公司非公开发行 A 股股票 38,400,000 股，公司总股本由 192,006,491 股增加至230,406,491 股。本次非公开发行导致公司持股比例 5%以上股东陈秀峰、陈良（两人为兄弟关系）的持股比例被动减少至 26.4871%。长鹰信质：2019-08-15 发布半年度报告 报告期内，公司实现营业收入 122,048.28 万元，同比下降 8.58%；实现利润总额 17,486.46 万元，同比下降 1.23%；归属于母公司所有者的净利润 13,310.14万元，同比下降 1.88%。通裕重工：2019-08-15 发布半年度报告 2019 年上半年，公司实现销售收入 178,636.57 万元，较上年同期增长 3.06%；实现归属于上市公司股东的净利润 11,831.25 万元，较上年同期增长 8.11%。华昌化工：2019-08-16 发布半年度报告 报告期内，公司实现营业收入 332,805.39 万元，与上年同期相比增长 10.92%；实现归属于上市公司股东的净利润 19,589.55 万元，与上年同期相比增长147.07%。长城电工：2019-08-16 发布半年度报告 报告期内，公司完成营业收入 8.18 亿元，同比减少 6.96%；归属于上市公司股东的净利润 970.53 万元，同比减少 16.30%。福斯特：2019-08-16 发布半年度报告 报告期内，公司营业收入 297,860.10 万元，较上年同期增长 36.08%。归属于上市公司股东的净利润 39,814.11 万元，较上年同期增长 77.23%。中科三环：2019-08-16 发布半年度报告 报告期内，公司完成营业收入 188,046.10 万元，比上年同期下降 4.40%；归属于母公司所有者权益的净利润为 10,031.27 万元，比上年同期下降 10.66%。江特电机：2019-08-16 发布股权质押公告 公司控股股东江特电气将 2150 万股质押给招商证券，本次质押占其所持股份比例为 8.93%。请务必阅读正文后的声明及说明请务必阅读正文后的声明及说明 2020 /2929 行业动态报告行业动态报告 正海磁材：2019-08-16 发布股权解除质押公告 公司控股股东正海集团解除质押给中国工商银行烟台开发区支行的 26,000,000股，本次解除质押占其所持股份比例为 6.2061%。正海集团共持有公司股份418,943,148 股，占公司总股本的 51.0771%。江特电机：2019-08-16 发布股权解除质押公告 公司控股股东江特电气解除质押给财富证券的 1283 万股，本次解除质押占其所持股份比例为 5.33%。江特电气持有公司股份 240,875,533 股，占公司股份总额的 14.12%。3.33.3、国内资讯国内资讯 紧跟政策转变紧跟政策转变 丰田或在中国投建新电池工厂丰田或在中国投建新电池工厂 来源：盖世汽车 2019-08-12 鉴于中国政府加大了对低排放汽车的补贴，丰田汽车旗下负责电池生产的子公司松下电动汽车能源公司（Primearth EV Energy，PEVE）将在中国投建第四座混动汽车电池工厂。3.43.4、国外资讯国外资讯 特斯拉模块化布线专利：让机器人更易组装 为量产 Model Y 做准备 来源：盖世汽车 2019-08-12 特斯拉发布了新型布线架构，可让机器人在生产过程中完成更多自动化操作，并可让即将上市的特斯拉 Model Y 和特斯拉皮卡使用更少的材料。大众通用将告别混动车 全面投资电动汽车 来源：盖世汽车 2019-08-13 通用汽车和大众集团正将投资重点放在全电动汽车上，认为混合动力汽车在美国市场没有前途。特斯拉备战下一代动力电池 来源：高工锂电 2019-08-14 特斯拉电池专家 Jeff Dahn(杰夫达恩)及其团队发布研究报告称，他们与合作伙伴开发出了一种比固态电池能量密度更高且更稳定的新型锂电池，这或许将改变下一代动力电池技术的发展路线。瑞萨电子新型锂电池管理 IC 提升电池寿命 来源：电车汇 2019-08-15 全球领先的