300225_2011_金力泰_2011年年度报告_2012-04-17.pdf

上海金力泰化工股份有限公司 Shanghai Kinlita Chemical Co.,Ltd.2011 年年度报告 2011 年年度报告 股票简称：金力泰 股票代码：300225 披露日期：2012 年 4 月 18 日 2重要提示 重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。没有董事、监事、高级管理人员对本报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。本年度报告经公司第五届董事会第十一次会议审议通过，全体董事均出席了本次董事会会议。信永中和会计师事务所有限责任公司已经审计本公司2011年度财务报告并出具了标准无保留意见的审计报告。公司负责人吴国政先生、主管会计工作负责人徐仁环女士、会计机构负责人(会计主管人员)曾永山先生声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。3 目 录 第一节 公司基本情况简介.1 第二节 会计数据和财务指标摘要.3 第三节 董事会报告.6 第四节 重要事项.38 第五节 股本变动及股东情况.47 第六节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.52 第七节 公司治理结构.59 第八节 监事会报告.70 第九节 财务报告.73 第十节 备查文件.126 上海金力泰化工股份有限公司 2011 年年度报告 1第一节 公司基本情况简介 第一节 公司基本情况简介 一、公司名称公司名称：上海金力泰化工股份有限公司 英文名称英文名称：Shanghai Kinlita Chemical Co.,Ltd.二、法定代表人：二、法定代表人：吴国政 三、董事会秘书和证券事务代表：三、董事会秘书和证券事务代表：项目 董事会秘书 证券事务代表 姓名 徐仁环 唐东辉 联系地址 上海市奉贤区青村镇沿钱公路 2888 号 上海市奉贤区青村镇沿钱公路 2888 号电话 02157563972 02157563972 传真 02157563996 02157563996 电子信箱 四、公司注册地址：公司注册地址：上海市奉贤区青村镇沿钱公路2888号 办公地址：上海市奉贤区青村镇沿钱公路2888号 邮政编码：201414 网址： 投资者关系信箱： 五、公司选定的信息披露报纸名称：公司选定的信息披露报纸名称：证券时报上海证券报中国证券报证券日报 登载年度报告的网站网址： 公司年度报告备置地点：公司董事会办公室 六、公司股票上市交易所：公司股票上市交易所：深圳证券交易所 股票简称：金力泰 股票代码：300225 持续督导机构：安信证券股份有限公司 地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元 七、公司聘请的会计师事务所：七、公司聘请的会计师事务所：名称：信永中和会计师事务所有限责任公司 上海金力泰化工股份有限公司 2011 年年度报告 2办公地址：上海市浦东新区浦东南路500号国家开发银行大厦32层 八、公司上市以来的历史沿革：八、公司上市以来的历史沿革：公司于2011年5月26日首次发行1,700万股人民币普通股，并于5月31日上市，根据公司2011年第一次临时股东大会决议，公司申请注册资本由5,000万元人民币变更为6,700万元人民币，并于2011年9月13日完成了工商登记变更手续。九、公司最新注册登记情况如下：九、公司最新注册登记情况如下：公司企业法人营业执照注册号：310000400071224 税务登记号码：310226631789714 组织机构代码：631789714 上海金力泰化工股份有限公司 2011 年年度报告 3第二节 会计数据和财务指标摘要 一、第二节 会计数据和财务指标摘要 一、主要会计数据主要会计数据 单位：元 2011 年 2010 年 本年比上年增减（）2009 年 营业总收入（元）517,316,860.15518,110,821.72-0.15%354,481,481.41营业利润（元）48,944,336.9593,050,263.59-47.40%80,590,041.81利润总额（元）57,871,689.4398,219,678.12-41.08%80,919,081.30归属于上市公司股东的净利润（元）49,477,471.9184,542,872.75-41.48%68,862,140.70归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）41,889,327.3080,149,440.40-47.74%68,535,828.72经营活动产生的现金流量净额（元）12,465,779.8355,984,443.51-77.73%47,316,483.15 2011 年末 2010 年末 本年末比上年末增减（）2009 年末 资产总额（元）769,441,769.97358,713,879.29114.50%249,700,512.32负债总额（元）85,507,954.86147,219,928.57-41.92%87,045,639.47归属于上市公司股东的所有者权益（元）683,933,815.11211,493,950.72223.38%162,654,872.85总股本（股）67,000,000.0050,000,000.0034.00%50,000,000.00 二、主要财务指标 二、主要财务指标 2011 年 2010 年 本年比上年增减（）2009 年 基本每股收益（元/股）0.831.69-50.89%1.38稀释每股收益（元/股）0.831.69-50.89%1.38扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股）0.701.60-56.25%1.37加权平均净资产收益率（）10.14%47.37%-37.23%51.33%扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（）8.59%44.91%-36.32%51.08%每股经营活动产生的现金流量净额（元/股）0.191.12-83.04%0.95 2011 年末 2010 年末 本年末比上年末增减（）2009 年末 上海金力泰化工股份有限公司 2011 年年度报告 4归属于上市公司股东的每股净资产（元/股）10.214.23141.37%3.25资产负债率（）11.11%41.04%-29.93%34.86%（一）2011 年本报告期基本每股收益的计算过程 单位：元 项 目 计算公式 本期数 归属于公司普通股股东的净利润 PO 49,477,471.91 非经常性损益 F 7,588,144.61 扣除非经营性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 P1=PO-F 41,889,327.30 期初股份总数 S0 50,000,000.00 因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数 S1 公积金转增股本或股票股利分配等影响的调整系数 E 发行新股或债转股等增加股份数 Si 17,000,000.00 增加股份次月起至报告期期末的累计月数 Mi 7 因回购等减少股份数 Sj 减少股份次月起至报告期期末的累计月数 Mj 报告期缩股数 Sk 报告期月份数 M0 12 发行在外的普通股加权平均数 S=S0 S1 SiMiM0 SjMjM0Sk 59,916,666.67 基本每股收益（元/股）EPS=P0/S 0.83 扣除非经常损益基本每股收益（元/股）EPS1=P1/S 0.70 （二）公司不存在稀释性潜在普通股，稀释每股收益的计算过程与基本每股收益的计算过程相同。（三）上年同期每股收益、每股经营活动产生的现金流量净额按照发行前股本 5,000 万股计算。（四）加权平均净资产收益率的计算过程 单位：元 项 目 计算公式 2011 年 归属于公司普通股股东的净利润 NP 49,477,471.91非经常性损益 F 7,588,144.61扣除非经营性损益后的归属于公司普通股股东的净利润 P0=NP-F 41,889,327.30归属于公司普通股股东的期初净资产 Eo 211,493,950.72报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产 Ei 442,341,330.00上海金力泰化工股份有限公司 2011 年年度报告 5新增净资产次月起至报告期期末的累计月数 Mi 7报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产 Ej 20,100,000.00减少净资产次月起至报告期期末的累计月数 Mj 4其他交易或事项引起的净资产增减变动 Ek 721,062.48发生其他净资产增减变动次月起至报告期期末的累计月数 Mk 6报告期月份数 Mo 12加权平均净资产 Eo+NP2+EiMiMo-EjMjMoEkMkMo 487,925,660.42加权平均净资产收益率 NP/(Eo+NP2+EiMiMo-EjMjMoEkMkMo)10.14%扣除非经常性损益后加权平均净资产收益率 P0/(Eo+NP2+EiMiMo-EjMjMoEkMkMo)8.59%三、非经常性损益项目 三、非经常性损益项目 单位：元 非经常性损益项目 2011 年金额 附注（如适用）2010 年金额 2009 年金额 非流动资产处置损益-43,156.75-202,748.75-901,249.55计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 8,979,180.556,240,700.00 1,816,713.00除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 0.000.00 75,073.56其他符合非经常性损益定义的损益项目-8,671.32-868,536.72-586,423.96所得税影响额-1,339,207.87-775,982.18-77,801.07合计 7,588,144.61-4,393,432.35 326,311.98 本期政府补助主要为奉贤区青村镇财政补贴、高新技术成果转换扶持资金、IPO奖励。上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 6第三节 董事会报告 第三节 董事会报告 一、报告期内公司经营情况的回顾 （一）报告期内公司总体经营情况 一、报告期内公司经营情况的回顾 （一）报告期内公司总体经营情况 金力泰是国内领先的中高端工业涂料自主品牌供应商，公司业务主要分为汽车原厂涂料和其他工业涂料两大类。公司汽车原厂涂料业务主要与中国汽车市场整体的增长形势以及配套生产线数量的增长有直接关系。中国汽车行业在2010年延续了2009年的高速增长的势头，根据中国汽车工业信息网的统计数据，2010全年中国汽车产量达到近1,830万辆，比2009年增长32%，接近2008年产量的2倍。但2011年以来，随着一系列汽车消费刺激政策的退出、固定资产投资的放缓、以及其它一些宏观因素的影响，2011年汽车行业增速与2010年相比大幅下降，汽车产量仅增加了0.84%至1,841万辆。其中金力泰的汽车原厂涂料核心市场商用车产量同比下降了9.94%。由于金力泰的原厂涂料销售与同期汽车产量直接相关，造成了在此市场的销售情况低于预期。面对此种局势，公司紧紧围绕董事会制定的年度经营目标，带领全体员工加快技术进步，调整产品结构，加大了汽车原厂涂料以外的业务拓展。报告期内在汽车主机厂以外的工业用涂料市场销售增长迅速，2011年销售收入同比增长29.13%。工业用阴极电泳涂料的销售量和销售额均第一次超过了汽车原厂用阴极电泳涂料。在整体汽车行业增速放缓，商用车产销下降的情况下销售收入同比基本持平。由于2011年国际原油价格在高位运行，相关的化工材料等价格均比上年有较大幅度上升，公司产品所用原材料和包装物价格平均同比上升7.96%,对公司产品成本造成很大压力。同时国内劳动力成本大幅上升,受此影响各项费用均有所上升。对此，公司进一步加强成本控制和经营管理，使成本和各项费用的上升得到有效控制。报告期内，公司实现营业总收入51,731.69万元，同比下降0.15%；实现营业利润4,894.43万元，同比下降47.40%；实现归属于上市公司股东净利润4,947.75万元，较上年同期下降41.48%。上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 7报告期内公司主要经营和管理情况 1、主营业务销售 报告期内公司主营业务收入同比下降0.45%。报告期内公司汽车原厂涂料业务已经从2010年的64.37%显著降低到2011年的53.21%，进一步有效降低了对汽车行业的依赖。报告期内金力泰加大了汽车原厂涂料以外的业务拓展，在汽车主机厂以外的工业用涂料市场销售增长迅速，2011年销售收入同比增长29.13%。工业用阴极电泳涂料的销售量和销售额均第一次超过了汽车原厂用阴极电泳涂料。报告期内公司的主要产品阴极电泳涂料业务同比增长了12.32%，说明金力泰在此市场占有率有所增加，特别是在卡车和微型车市场的领先地位得到进一步加强。报告期内金力泰获得了包括河北长安、青州江淮、福田南海欧V汽车、正和车身、重庆鑫源等多条新建生产线的合同并顺利投入使用。报告期内公司汽车面漆的销售额同比下降27.02%，主要原因是公司的大部分面漆客户的产量都有一定程度的下滑，造成面漆需求的下降。报告期内金力泰汽车面漆增加了新客户正和车身（为中国重汽代工）、青州江淮、重庆鑫源等，未发生主要面漆客户丢失的情况。公司正在按照发展规划逐步退出低毛利的阳极电泳涂料市场，报告期内销售收入同比降低40.30%。因下游客户阳极电泳涂料替代过程推迟，阳极电泳涂料的完全退出可能放缓，因而推迟了该计划。报告期内公司陶瓷涂料销售同比增长19.22%。公司目前陶瓷涂料销售主要集中于轨道交通项目的陶瓷铝单板市场和灶具涂料市场。灶具涂料主要由代理商销售，报告期内销售额与上年基本持平，陶瓷铝单板涂料销售额同比增长32.78%，2011年3季度以来由于我国铁路建设节奏的明显放缓，造成陶瓷涂料铝单板市场销售的增长速度放缓。2、三项费用 报告期内公司销售费用同比下降0.5%；管理费用同比上升27.92%，主要是工资、IPO的差旅费和会务费、开封奇瑞车间总承包项目（本公司在奇瑞汽车河南有限公司涂装生产线的总承包项目）生产准备费等的增加；财务费用同比下降193.26%，主要是IPO募集资金到位后，暂借部分资金补充流动资金归还银行借款，上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 8使借款利息在下半年大幅下降，同时募集资金存款利息收入增加。由于销售没有增长，造成期间费用（三项费用）率从14.43%上升到15.33%，影响了盈利能力。3、管理与研发 公司坚持依照卓越绩效评价准则的要求来指导公司运营，评价公司的经营结果和提高管理成熟度。2011 年 2 月，公司以组织类最高分获得“2010 年度上海市质量金奖”。2011 年 11 月公司荣获“上海市质量管理奖（2011 年度）”，成为本年度上海市化工行业内唯一一家问鼎该荣誉的企业。2011 年 12 月公司“低温烘烤型双酰胺阴极电泳涂料”获上海市重点产品质量振兴攻关成果奖。公司的信息化建设工作取得进一步的进展。2010年开始实施的ERP（企业资源规划）系统和OA（办公自动化）系统在报告期内运行正常。目前公司正在全面实施PDM（产品开发管理）和HRM（人力资源管理）系统。公司在报告期内进一步加大对研发的投入，研发支出占销售的比例达3.57%。公司研发力量进一步加强，报告期内补充高级研发人员14名（皆毕业于国内著名高校，博士十名、硕士四名）。公司研发中心已被正式认定为上海市市级技术中心，2011年公司被认定为上海市科技小巨人企业。随着募投项目中的研发基地的建成，公司的自主创新能力将会有跨越性的提高。4、募投项目全面推进 报告期内，公司稳步推进募投项目的实施计划，取得了阶段性进展，募投项目实施情况与公司首次公开发行时招股说明书中披露的未来发展与规划也基本一致，具体如下：项目投资总额为 30,620 万元，建设阴极电泳涂料工厂、汽车面漆及陶瓷涂料工厂及配套的汽车涂料研发检测中心。项目已于 2010 年 9 月 13 日被国家发展改革委、工业和信息化部列入重点产业振兴和技术改造（第三批）2010 年中央预算内投资计划。该项政府补贴资金1,800 万元已于 2011 年 6 月份全部到位，并且按计划投入使用。项目于 2011 年 4 月份完成设计审批，2011 年 6 月份开始土建施工。截止 2011年 12 月 31 日，7 幢主体建筑物完成结构封顶，生产设备加工已完成 60%。工程建设按计划推进。本年度投入募投项目资金共计 9,180.06 万元(含上年自筹投入,本年度从募上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 9集资金中置换部分),其中使用募集资金 7,679.56 万元,使用政府专项补贴资金1,500.50 万元。因项目建设总包合同和主要设备加工合同的前期付款额低于之前的预计,投资进度略迟于原计划，但不会影响工程建设进度。5、内控管理日趋完善 公司已建立了与业务性质和规模相适应的内控管理体系。报告期内制定和完善了一系列公司治理与规范运作、董监事与高管行为规范、财务控制与经营决策、信息披露与投资者关系等方面的规章制度，使公司的运营更加透明规范，管理基础更加扎实。公司聘请了国内一流的咨询公司，根据财政部、证监会等五部委联合发布的企业内部控制基本规范、企业内部控制应用指引、企业内部控制评价指引等要求，对公司的流程、制度和各岗位职责进行了全面的梳理，制定了进一步优化和改进方案，该项工作将于2012年全面完成和落实。6、公司成功上市市场价值提升 2011年5月31日，公司在深圳证券交易所创业板正式挂牌上市，这是公司发展史上的一个重要里程碑，也是一个充满挑战的新起点。成功上市后公司的市场竞争力和品牌影响力将得到进一步巩固和提升。同时，在资本力量的推动下，迎来更多的发展机遇和更广阔的发展空间。（二）公司主营业务及其经营情况 公司主营业务及其经营情况 1、公司主营业务及主要产品 本公司是国内领先的中高端工业涂料自主品牌供应商，目前的主营业务是电泳涂料（阴极电泳涂料和阳极电泳涂料）、面漆、陶瓷涂料等高性能涂料的研发、生产和销售。公司业务主要分为汽车原厂涂料和其他工业涂料两大类。公司主要产品包括电泳涂料（阴极电泳涂料、阳极电泳涂料）、面漆和陶瓷涂料。经过多年的经营，公司业已成为一家能提供优质、高性价比、多系列多品种涂料产品，能满足不同客户对外观、耐候、防腐等高性能要求的创新型汽车涂料和其他中高端工业涂料的专业供应商。上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 10报告期内公司主营业务未发生重大变化。2、主营业务分布情况 （1）主营业务分行业情况 单位:万元 分行业分行业 营业收入营业收入 营业成本营业成本 毛利率（毛利率（%）营业收入比营业收入比上年增减上年增减（%）营业成本比营业成本比上年增减上年增减（%）毛利率比上年毛利率比上年增减（增减（%）汽车原厂业务 27,408.57 19,701.2828.12%-17.14%-9.31%-6.21%其他工业涂料业务 24,105.10 18,710.2722.38%29.13%42.33%-7.20%总计 51,513.67 38,411.5525.43%-0.45%10.16%-7.18%受汽车消费刺激政策退出、固定资产投资放缓、以及其它一些宏观因素的影响，公司汽车原厂涂料业务同比下降 17.14%；报告期内金力泰加大了汽车原厂涂料以外的业务拓展，在汽车主机厂以外的工业用涂料市场销售增长迅速，2011年同比销售增长 29.13%。（2）主营业务分产品情况 单位:万元 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）阴极电泳涂料 39,532.01 28,886.8626.93%12.32%27.72%-8.81%阳极电泳涂料 904.22 862.394.63%-40.30%-34.46%-8.51%面漆 10,809.75 8,554.6720.86%-27.02%-21.13%-5.91%陶瓷涂料 267.68 107.6359.79%19.22%19.51%-0.10%总计 51,513.67 38,411.5525.43%-0.45%10.16%-7.18%报告期内主营业务毛利率同比下降了 7.18%，主要原因是 2011 年国际原油价格在高位运行，相关的化工材料等价格均比上年有较大幅度上升，受此影响公司产品所用原材料和包装物价格平均比上年上升 7.96%，对公司产品成本造成很大压力。同时国内劳动力成本大幅上升,也助推了产品成本的上升。（3）主营业务分地区情况 单位:万元 地区 营业收入 营业收入比上年增减（%）华东 31,042.583.97%上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 11华北 8,434.05-6.90%华中 6,741.141.77%西南 2,994.13-7.74%华南 2,160.924.27%西北 16.79-4,597.20%东北 124.07-73.90%报告期内,公司在西北和东北地区收入大幅下降,其中西北地区因在竞标中价格偏高而退出一条流水线，东北地区部分客户货款回收差风险较大，公司主动退出。3、主要客户及供应商情况（1）报告期内前五名主要客户的情况 前五名主要客户 2011 年度营业收入（万元）占当期总营业收入的比例 2010 年度营业收入（万元）占当期总营业收入的比例 第一名 4,852.93 9.38%6,150.44 11.87%第二名 2,003.36 3.87%710.92 1.37%第三名 1,940.98 3.75%2,360.31 4.56%第四名 1,899.64 3.67%1,976.20 3.81%第五名 1,853.78 3.58%1,106.57 2.14%前五名客户收入合计 12,550.70 24.26%12,304.44 23.75%前五名客户应收账款余额合计 1,969.40 1,322.45 占年末应收账款总余额的比例（%）14.94%13.29%报告期内，公司的前五名客户的营业收入占总营业收入的 24.26%。报告期内未出现单一客户的营业收入额超过营业收入总额 30%的情况。公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及主要关联方或持有公司 5%以上股份的股东在公司前五名销售客户中未占有任何权益。（2）报告期内采购金额前五名供应商的情况 前五名供应商 采购金额（万元）占年度采购总额比例 第一名 3,590.75 10.36%第二名 2,456.36 7.09%第三名 2,319.53 6.69%第四名 2,237.69 6.46%第五名 1,845.33 5.32%前五名供应商采购合计 12,449.67 35.92%前五名供应商应付账款余额合计 1,343.14 上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 12 占年末应付账款总余额的比例（%）39.13%公司董事、监视、高级管理人员、核心技术人员及主要关联方或持有公司 5%以上股份的股东在公司前五名供应商中未占有任何权益。（三）公司主要财务数据分析 公司主要财务数据分析 1、资产构成情况分析 项目 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日 同比增减金额（万元）比例 金额（万元）比例 货币资金 30,970.86 40.25%1,849.39 5.16%1,574.65%应收账款 12,449.72 16.18%10,171.96 28.36%22.39%预付账款 716.56 0.93%629.37 1.75%13.85%其他应收款 513.98 0.67%753.64 2.10%-31.80%存货 6,419.55 8.34%6,422.99 17.91%-0.05%应收票据 9,875.05 12.83%7,340.17 20.46%34.53%应收利息 254.71 0.33%-0.00%（一）流动资产小计 61,200.43 79.54%27,167.52 75.74%125.27%长期股权投资 800.00 1.04%800.00 2.23%0.00%在建工程 7,549.57 9.81%718.67 2.00%950.49%固定资产 4,636.39 6.03%4,380.98 12.21%5.83%无形资产 2,484.58 3.23%2,559.75 7.14%-2.94%递延所得税资产 273.20 0.36%244.47 0.68%11.75%（二）非流动资产小计 15,743.74 20.46%8,703.87 24.26%80.88%资产总计 76,944.18 100.00%35,871.39 100.00%114.50%货币资金余额 2011 年末比 2010 年末增加 1,574.65%，主要系 2011 年 5 月首次公开发行股票收到募集资金所致。其他应收款余额 2011 年末比 2010 年末减少 31.80%，主要系 2010 年底暂支的上市相关用款已于 2011 年报销完毕。应收票据余额 2011 年末比 2010 年末增加 34.53%，主要系 2011 年回款中应收票据比例有所增加所致。在建工程余额 2011 年末比 2010 年末增加 950.49%，主要系募投项目“汽车涂料研发生产基地”的投入增加所致。2、负债情况分析 项目 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日 同比增减 金额（万元）比例 金额（万元）比例 短期借款 128.74 1.51%6,343.00 43.09%-97.97%应付票据 343.66 4.02%309.77 2.10%10.94%上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 13 应付账款 4,144.03 48.46%6,518.40 44.28%-36.43%预收账款 89.84 1.05%60.53 0.41%48.41%应付职工薪酬 177.98 2.08%332.04 2.26%-46.40%应交税费 619.69 7.25%477.53 3.24%29.77%其他应付款 1,096.86 12.83%680.72 4.62%61.13%流动负债小计 6,600.80 77.20%14,721.99 100.00%-55.16%其他非流动负债 1,950.00 22.80%-0.00%非流动负债小计 1,950.00 22.80%-0.00%负债总计 8,550.80 100.00%14,721.99 100.00%-41.92%短期借款余额 2011 年末比 2010 年末减少 97.97%，主要系公司 IPO 募集资金到位后，以部分闲置募投项目专项资金和超募资金偿还了短期借款所致。应付账款余额 2011 年末比 2010 年末减少 36.43%，主要系年末采购同比下降所致。预收账款余额 2011 年末比 2010 年末增加 48.41%，主要系年末预收款增加所致。应付职工薪酬余额 2011 年末比 2010 年末减少 46.40%，主要系 2011 年年终奖减少所致。应交税费余额 2011 年末比 2010 年末增加 30.03%，主要系应交增值税增加所致。其他应付款余额 2011 年末比 2010 年末增加 115.93%，主要系技术提成费、尚未支付的工程款增加所致。其他非流动负债本期新增的金额主要是公司收到的用于新生产基地的财政补贴专项款。3、期间费用情况分析 项目 2011 年度 2010 年度 比上年增减幅度 金额（万元）占当期营业收入比例 金额（万元）占当期营业收入比例 销售费用 3,175.98 6.14%3,191.976.16%-0.50%管理费用 5,059.83 9.78%3,955.587.63%27.92%财务费用 -306.08-0.59%328.190.63%-193.26%合计 7,929.72 15.33%7,475.7414.43%6.07%本期管理费用增加主要原因是本期工资、开封奇瑞车间总承包项目生产准备费以及本公司在创业板发行上市所产生的会务费和差旅费增加所致，本期增加的上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 14生产准备费是指本公司开封奇瑞车间总承包项目试行阶段发生的劳务工费用及实验试行费用。2011 年度财务费用较 2010 年度减少 193.26%，主要系公司于 2011 年 5 月向社会公开发行人民币普通股 1,700 万股，收到募集资金归还借款，减少了利息支出，并将还未使用的募集资金存放于银行，产生利息收入所致。4、现金流量情况分析 项目 报告期金额（万元）上年同期金额（万元）同比增减 经营活动现金流入量 58,984.39 55,168.85 6.92%经营活动现金流出量 57,737.82 49,570.40 16.48%经营活动产生的现金流量净额 1,246.58 5,598.44 -77.73%投资活动现金流入量 13.76 0.01 275,090.20%投资活动现金流出量 7,818.27 3,383.07 131.10%投资活动产生的现金流量净额 -7,804.51 -3,383.07 130.69%筹资活动现金流入量 60,348.66 8,943.00 574.81%筹资活动现金流出量 24,669.26 10,642.15 131.81%筹资活动产生的现金流量净额 35,679.40 -1,699.15 -2,199.84%现金及现金等价物净增加额 29,121.47 516.23 5,541.15%2011 年经营活动产生的现金流净额较 2010 年减少 77.73%，主要系本年公司收到的货款中银行承兑汇票的比例有所增加，且受大环境影响，公司回款速度有所放慢，且由于年中原材料价格大涨，公司为降低采购成本缩短部分账期加快付款所致。2011 年投资活动现金流入较 2010 年增加 275,090.20%，主要是由于本年固定资产清理所收到的现金有所增加。2011 年投资活动现金流出较 2010 年增加 131.10%，主要系公司汽车涂料研发生产基地（系 IPO 募投项目）的现金支付增加所致。2011 年筹资活动现金流入较 2010 年增加 574.81%，主要系公司 IPO 成功后募集资金到位，且上半年公司工程建设及原材料采购资金的需求较大，短期借款有所增加所致。2011 年筹资活动现金流出较 2010 年增加 131.81%，主要系公司 IPO 募集资金到位后，以部分闲置募投项目专项资金和超募资金偿还了短期借款所致。5、非经常性损益情况分析 上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 15非经常性损益项目 2011 年度金额（万元）绝对值占净利润比例 非流动资产处置损益-4.32 0.00%计入当期损益的政府补助 897.92 0.00%处置交易性金融资产的收益 0.00 0.00%其他营业外收入和支出-0.87 0.00%合计 0.09 0.00%本期政府补助主要为奉贤区青村镇财政补贴、高新技术成果转换扶持资金、IPO奖励。6、公司偿债能力分析 主要指标 2011 年度 2010 年度 同比上年增减（%）资产负债率 11.11%41.04%-29.93%流动比率 9.271.85401.08%速动比率 8.31.41488.65%资产负债率的下降及流动比率、速动比率的上升主要原因是2011年度公司上市，获得募集资金流动资产大幅增长所致。7、公司资产运营能力分析 主要指标 2011 年度 2010 年度 同比上年增减 应收账款周转率（次）4.29 5.68 -24.47%存货周转率（次）5.97 5.92 0.84%经营活动产生的现金流量净额（万元）1,246.58 5,598.44 -77.73%每股经营活动产生的现金流量（元）0.19 1.12 -83.39%报告期内，经营活动产生的现金流量净额较上期有所减少，主要由于本年公司收到的货款中银行承兑汇票的比例有所增加，期末公司持有的应收票据比期初增加了35%。受下游行业环境影响，公司回款速度有所放缓，使得本年应收账款周转率较上期也有所下降。每股经营活动产生的现金流量下降除上述原因外公司上市股本扩张也导致每股现金流量有所下降。（四）无形资产及核心技术情况 （四）无形资产及核心技术情况 1、主要无形资产状况 上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 16报告期内，公司所拥有的无形资产主要有外购办公软件、商标、技术许可权和土地使用权等。目前拥有ERP软件、其他办公软件、商标、技术许可权和土地使用权作为无形资产入账。报告期内，公司无形资产账面价值为 2,484.58 万元，构成如下表：单位：万元 项目 2010-12-31 本期增加 本期减少 2011-12-31 原价 2,840.84 14.66 -2,855.50 土地使用权 2,454.37 -2,454.37 软件 26.23 2.85 -29.08 商标 2.10 -2.10 技术使用费 248.75 -248.75 信息管理系统 109.40 11.81 -121.21 累计摊销 281.09 89.83 -370.93 土地使用权 167.87 49.09 -216.96 软件 19.69 3.51 -23.19 商标 1.75 0.35 -2.10 技术使用费 80.84 24.87 -105.72 信息管理系统 10.94 12.01 -22.95 账面价值 2,559.75 -2,484.58 土地使用权 2,286.49 -2,237.41 软件 6.54 -5.88 商标 0.35 -技术使用费 167.90 -143.03 信息管理系统 98.46 -98.26 2、商标 报告期内，公司拥有商标13项，如下：序号 注册号 商标图形 类别 取得日期 有效期限 1 816066 第 2 类 2006 年 2 月 21 日 2016 年 2 月 20 日2 816067 第 2 类 2006 年 2 月 21 日 2016 年 2 月 20 日上海金力泰化工股份有限公司 2011年年度报告 173 5255797 第 2 类 2009 年 7 月 21 日 2019 年 7 月 20 日4 5509666 KINLITA 第 2 类 2009 年 10 月 7 日 2019 年 10 月 6 日5 5509663 第 19 类2009 年 10 月 14 日2019年10月13日6 5509667 KNT 第 2 类 2009 年 10 月 7 日 2019 年 10 月 6 日7 5509668 KINLITA 第 19 类2009 年 10 月 14 日2019年10月13日8 5509665 KNT 第 19 类2010 年 1 月 7 日 2020 年 1 月 6 日 9 5509664 金力泰 第 19 类2010 年 7 月 21 日 2020 年 7 月 20 日10 7288178 第 19 类2010 年 8 月 7 日 2020 年 8 月 6 日 11 7288179 第 2 类 2010 年 10 月 21 日2020年10月20日12 8200368 第 19 类2011 年 4 月 14 日2021 年 4 月 13 日13 8200345 第 2 类 2011 年 4 月 14 日2021 年 4 月 13 日 3、专利 截至本报告期末，公司拥有已授权发明专利2项，已申报受理尚在公示阶段的发明专利4项，具体情况如下：（1）已授权专利 （2）已受理专利 序号 专利名称 专利类型专利号 申请日 授权 公告日 1 中厚膜阳极电泳涂料及生产方法发明 ZL 03 1 16469.2 2003.4.18 2006.9.62 含双酰胺结构的树脂、含该树脂的阴极电泳涂料及其制法 发明 ZL200610028896.X 2006.7.13 2009.2.4上海金力泰