601727_2012_上海电气_2012年年度报告_2013-03-28.pdf

上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 上海电气集团股份有限公司 上海电气集团股份有限公司 601727 601727 2012 年年度报告 2012 年年度报告 1上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 重要提示 重要提示 一、一、公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司全体董事出席董事会会议。公司全体董事出席董事会会议。三、三、安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。四、四、公司负责人徐建国、主管会计工作负责人俞银贵及会计机构负责人（会计主管人员）朱茜声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。公司负责人徐建国、主管会计工作负责人俞银贵及会计机构负责人（会计主管人员）朱茜声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计，五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2012 年本公司按中国会计准则编制的母公司报表净利润为人民币年本公司按中国会计准则编制的母公司报表净利润为人民币 2,676,995 千元千元,2012 年初未分配利润为人民币年初未分配利润为人民币 3,894,234 千元，当年已分配千元，当年已分配 2011 年利润为人民币年利润为人民币 979,725 千元千元,当年提取法定盈余公积人民币当年提取法定盈余公积人民币 267,700 千元千元,则可供分配利润为人民币则可供分配利润为人民币 5,323,804 千元。经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计千元。经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计,2012 年度本公司按中国会计准则编制的归属于母公司股东净利润为人民币年度本公司按中国会计准则编制的归属于母公司股东净利润为人民币 2,720,707 千元千元,经安永会计师事务所审计，按香港财务报告准则编制的归属于母公司股东的净利润为人民币经安永会计师事务所审计，按香港财务报告准则编制的归属于母公司股东的净利润为人民币 2,714,876 千元。千元。本公司本公司 2012 年度利润分配预案为：本公司总股本为年度利润分配预案为：本公司总股本为 12,823,626,660 股，每股分配现金股利人民币股，每股分配现金股利人民币 0.0637 元（含税），共派发股利人民币元（含税），共派发股利人民币 816,865 千元。千元。六、六、本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，请投资者注意投资风险。本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 2上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 目录 目录 第一节 释义及重大风险提示第一节 释义及重大风险提示.4 第二节 公司简介第二节 公司简介.5 第三节 会计数据和财务指标摘要第三节 会计数据和财务指标摘要.7 第四节 董事会报告第四节 董事会报告.10 第五节 重要事项第五节 重要事项.26 第六节 股份变动及股东情况第六节 股份变动及股东情况.32 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.38 第八节 公司治理第八节 公司治理.47 第九节 内部控制第九节 内部控制.49 第十节 备查文件目录第十节 备查文件目录.50 第十一节第十一节 财务会计报告财务会计报告.57 3上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 第一节 释义及重大风险提示 第一节 释义及重大风险提示 一、一、释义 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国、我国 指 中华人民共和国 本公司、公司或上海电气 指 上海电气集团股份有限公司 电气总公司 指 上海电气（集团）总公司 国务院 指 中华人民共和国国务院 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 联交所 指 香港联合交易所有限公司 公司章程 指 上海电气集团股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 A 股 指 获准在境内证券交易所上市的以人民币标明面值、以人民币认购和进行交易的股票 H 股 指 注册在中国的公司发行的、获准在香港联合交易所有限公司上市的、以人民币标明面值、以港币进行认购和交易的股票 上海机电 指 上海机电股份有限公司 上海三菱电梯 指 上海三菱电梯有限公司 高斯国际 指 美国高斯国际有限公司 EPC 指 电站工程总承包 IGCC 指 整体煤气化联合循环发电 元 指 人民币元 二、二、重大风险提示：重大风险提示：公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节董事会报告中关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险的内容。4上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 第二节 公司简介 第二节 公司简介 一、一、公司信息 公司信息 公司的中文名称 上海电气集团股份有限公司 公司的中文名称简称 上海电气 公司的外文名称 Shanghai Electric Group Company Limited 公司的外文名称缩写 Shanghai Electric 公司的法定代表人 徐建国 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 姓名 伏蓉 联系地址 上海市钦江路 212 号 电话+86(21)33261888 传真+86(21)34695780 电子信箱 irshanghai- 三、三、基本情况简介基本情况简介 公司注册地址 上海市兴义路 8 号万都中心 30 楼 公司注册地址的邮政编码 200336 公司办公地址 上海市钦江路 212 号 公司办公地址的邮政编码 200233 公司网址 http:/www.shanghai- 电子信箱 serviceshanghai- 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司董事会秘书室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A 股 上海证券交易所 上海电气 601727 H 股 香港联合交易所 上海电气 02727 六、六、公司报告期内注册变更情况公司报告期内注册变更情况(一一)基本情况基本情况 公司报告期内注册情况未变更。(二二)公司首次注册情况的相关查询索引公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见公司 2012 年年度报告第十一节财务报告“公司基本情况”。(三三)公司上市以来，主营业务的变化情况公司上市以来，主营业务的变化情况 5上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 无。(四四)公司上市以来公司上市以来,历次控股股东的变更情况历次控股股东的变更情况 无。七、七、其他有关资料其他有关资料 公司聘请的会计师事务所名称（境内）名称 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市东城区长安街 1 号东方广场安永大楼 16 层 签字会计师姓名 周琳 徐乐乐 公司聘请的会计师事务所（境外）名称 安永会计师事务所 办公地址 香港中环添美道 1 号中信大厦22 楼 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 瑞银证券有限责任公司 办公地址 北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 12、15 层 签字的保荐代表人姓名 韩刚 司宏鹏 持续督导的期间 鉴于公司 2010 年度非公开发行募集资金尚未全部使用完毕，瑞银证券有限责任公司将对公司 2010 年度非公开发行募集资金使用情况进行持续督导至全部使用完毕止。6上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 第三节 会计数据和财务指标摘要 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：千元 币种：人民币 主要会计数据 2012 年 2011 年 本期比上年同期增减(%)2010 年 调整后 调整前 调整后 调整前 营业收入 77,076,743 71,863,15868,302,2757.2566,136,395 63,175,862归属于上市公司股东的净利润 2,720,707 3,225,9713,310,083-15.662,527,274 2,819,499归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 2,196,826 2,630,9922,630,992-16.501,814,877 1,814,877经营活动产生的现金流量净额 6,672,128 274,963929,7532,326.554,433,855 4,827,114 2012 年末 2011 年末 本期末比上年同期末增减(%)2010 年末 调整后 调整前 调整后 调整前 归属于上市公司股东的净资30,506,562 29,528,46729,257,1923.3127,164,952 27,002,4497上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 产 总资产 118,699,537 110,799,641106,715,0597.13102,321,575 98,211,841(二二)主要财务数据主要财务数据 主要财务指标 2012 年 2011 年 本期比上年同期增减(%)2010 年 调整后 调整前 调整后 调整前 基本每股收益（元股）0.21 0.250.26-160.20 0.22稀释每股收益（元股）0.21 0.250.26-160.20 0.22扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.17 0.210.21-190.14 0.14加权平均净资产收益率（%）8.98 11.3911.77减少 2.4 个百分点9.90 11.13扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）7.34 9.359.35减少 2.0 个百分点7.16 7.16 二、二、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况 单位：千元 币种：人民币 净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 2,720,7073,225,97130,506,562 29,528,467按境外会计准则调整的项目及金额：职工奖励及福利基金-31,756-42,8330 0安全生产费 25,92500 0按境外会计准则 2,714,8763,183,13830,506,562 29,528,467注：报告期内，公司开始执行财政部、安全监管总局于 2012 年联合发布的企业安全生产费用提取和使用管理办法，提取安全生产费。三、三、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 单位：千元 币种：人民币 非经常性损益项目 2012 年金额 2011 年金额 2010 年金额 非流动资产处置损益 248,58981,877 180,461越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 00 325,0688上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 418,479386,142 529,724企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 3,1960 0债务重组损益 5,991 0 0 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等-3,258-38,183-86,222同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益-107,250-222,174-685,319除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-36145,871 69,106单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 149,236363,017 274,375根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 51,611 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 180,38654,640 43,556其他符合非经常性损益定义的损益项目 496-8,971 14,195少数股东权益影响额-74,76453,996 222,485所得税影响额-296,859-172,847-175,032合计 523,881594,979 712,397 9上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 四、四、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 单位:千元 币种:人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 套期工具-2,153-99,268-97,115 0交易性金融资产 108,07916,868-91,211-231交易性金融负债-1,769-2001,569 1,569可供出售金融资产 4,674,3824,465,839-208,543 0合计 4,778,5394,383,239-395,300 1,338 第四节 董事会报告 第四节 董事会报告 一、一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 当前，全球经济将长时间进入调整期，国内经济依旧处于复苏期，能源行业正进入结构调整期，装备制造业处于转型升级期。2012 年，对于上海电气也是处于转型发展的关键期和困难期，面对国内外异常复杂的经济形势，上海电气坚持在克难中奋进，在转型中发展。报告期内公司实现营业收入人民币 770.77 亿元，较上年同期增长 7.25%；归属于母公司股东的净利润为人民币 27.21 亿元，较上年同期减少 15.66%。新能源设备新能源设备 报告期内，国务院重启国内核电建设，提出稳妥建设、科学合理布局、提高准入门槛。上海电气掌握了 AP1000 和 EPR 两大第三代的核电技术，拥有强大的核电设备成套能力，建立了完整的核电核岛产业链，我们的核电核岛主设备产品涵盖了压力容器、蒸发器、稳压器、堆内构件、控制棒驱动机构及核电泵阀等领域。报告期内，我们积极参与国家 CAP1400 核电技术的自主研发工作，推进 CAP1400 核电主泵样机国产化研制。上海电气与西门子共同组建的风电合资公司已正式运作，正加紧 3 兆瓦及 6 兆瓦直驱风机产品的技术引进工作，增强公司未来在海上风电领域的实力。报告期内，新能源板块实现营业收入 66.10 亿元，比上年同期减少 8.1%，其中风电产品营业收入同比减少 23.6%，核电核岛营业收入同比增长 12.6%，达 30.01 亿元；板块毛利率为 12.2%，同比增长 0.7 个百分点，主要是核电核岛毛利率上升 5.4 个百分点带动板块整体毛利率的增长。板块营业利润在报告期内出现亏损，主要因为风电产品及铸锻件产品市场竞争激烈价格降低。高效清洁能源设备高效清洁能源设备 报告期内，我们正逐步从适应市场需求的被动开发，向产品研发引导市场需求的主动创新模式转变。在火电市场需求下滑的宏观背景下，通过技术创新，发展大容量、高参数、节能环保的火电设备将成为我们发电设备产品升级的方向。报告期内，我们成功签订了国电泰州电厂二期1000MW 级超超临界二次再热机组主机设备合同，这是我国首个百万级超超临界二次再热机组，也是唯一入选 2012 年国家科技支撑计划的火电项目。受益于中国新一轮燃机市场的发展契机，报告期内公司新增燃机订单超过 50 亿元，在手订单突破 100 亿元，再创历史新高。报告期内，我们第一个海外燃机 EPC 项目-孟加拉国 1150MW 燃机机组投入商业运行，标志着我们已具10上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 备了国内外燃机 EPC 项目的总承包能力，并积累了执行海外燃机 EPC 项目的成功经验，为我们进一步开拓海外燃机电站工程奠定了坚实的基础。报告期内，我们与国家电网上海电力公司在输配电设备领域组建的合资公司已正式运营，未来我们将利用股东双方在输配电设备领域优势，积极参与国家智能电网的建设。报告期内，高效清洁能源板块实现营业收入 359.41 亿元，比上年同期增长 18.4%；板块毛利率为 20.5%，比上年同期下降 3.5 个百分点；板块营业利润率为 8.5%，比上年同期下降 1.9 个百分点；主要因为板块内冶金研磨设备等重工产品出现经营亏损所致。工业装备工业装备 报告期内，电梯行业面临着市场由快速扩张向需求放缓转变。在行业竞争压力不断加剧的背景下，我们的电梯业务依然实现了稳健发展。上海三菱电梯在高速电梯领域继续领跑市场，报告期内先后中标签约了成都希尔顿酒店、沈阳东北世贸大厦、湖州大东吴国际大厦等高速电梯项目。在战略大客户关系维护与开发方面，三菱电梯继续取得了良好成绩，2012 年被中国房地产研究会、中国房地产协会和中国房地产测评中心联合评审为中国房地产开发企业 500 强（电梯类）首选供应商。报告期内，我们积极提升电机产品结构，自主成功研制了 2100kW 高速永磁变频同步电机，标志着我们在永磁电机产业化上迈出了重要一步。我们成功承接了全球最长输煤管线-神渭输煤管道配套电机项目，打破了国际竞争对手在石化防爆电机市场垄断。报告期内，我们对印包产业继续推进产品结构调整、核心技术的提升、管理的加强和改进。报告期内，工业装备板块实现营业收入 237.54 亿元，比上年同期增长 1.8%，板块毛利率及营业利润率也分别平稳增长至 20.9%及 5.3%，主要因为板块内电梯产品的收入及盈利能力的平稳增长。现代服务业现代服务业 依托制造优势，我们继续对服务业进行资源优化配置，我们的电站 EPC 海外项目在传统东南亚市场的基础上，将市场网络逐步向中东和南美拓展；我们的输配电工程海外市场在巩固斯里兰卡、埃塞俄比亚等海外市场的基础上，将市场网络逐步向南亚、中亚市场开拓。根据美国工程新闻纪录杂志发布的 2012 年度全球最大 225 家国际工程承包商排名，我们位居第 67 位，与 2011 年度相比，排名提升了 11 位。报告期内，我们的金融服务继续支持并促进实体产业的发展，上海、香港两地金融服务平台的优势正在建立，报告期内，我们我们获得国家外汇管理局外汇资金集中运营管理试点的批复，并与中国银行签署全球现金管理服务总协议，这对打通集团境内外资金使用通道，提高集团资金全球配置效率将起到更大作用。报告期内，现代服务业板块实现营业收入 196.01 亿元，比上年同期增长 27.2%，主要因为板块内电站工程总承包业务销售增长及电站服务业务新增收入；板块毛利率和营业利润率分别为10.5%及 4.6%，比上年同期分别增长 3.5 及 4.7 个百分点，主要因为报告期内电站工程总承包及电站服务业务盈利能力的提升。展望未来，我们要立足内涵式增长，立足可持续发展，立足健康状态。坚持正确方向，把握好战略转型中的新机遇，提升自身能力，提高经济效益。我们将继续加强管理，加快新产业培育，提高科研水平，支持优势产业可持续发展，为实现集团再次创业目标而不断努力。11上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 (一一)主营业务分析主营业务分析 1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：千元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 77,076,743 71,863,158 7.25 营业成本 61,809,279 57,928,759 6.70 销售费用 2,791,111 2,171,169 28.55 管理费用 6,814,648 6,220,996 9.54 财务费用 25,915 32,473-20.20 经营活动产生的现金流量净额 6,672,128 274,963 2,326.55 投资活动产生的现金流量净额-2,796,022-758,212 268.77 筹资活动产生的现金流量净额-3,781,206 313,199-1,307.29 研发支出 2,128,885 1,566,056 35.94 变动分析说明 销售费用较上年同期增加，主要因为报告期内随着营业收入的上升，市场开拓费及产品质保金等相应有所增加。经营活动产生的现金净流入较上年同期增加，主要因为报告期内公司业务规模扩大并且收回货款较上年同期有所增加。投资活动产生的现金净流出较上年同期增加，主要因为报告期内所属子公司存款期大于 3 个月的非限制使用定期存款较上年同期增加。筹资活动产生的现金净流出较上年同期净流入相比增加了现金流出，主要因为关联公司在公司所属上海电气集团财务有限责任公司（以下简称“财务公司”）存款减少引起现金流出增加。研发支出较上年同期增加，主要因为报告期内公司继续加强对于核心业务板块产品的研发投入。2、收入收入(1)驱动业务收入变化的因素分析驱动业务收入变化的因素分析 本报告期内，公司实现营业收入 770.77 亿元，较上年同期增长 7.25%，主要因为报告期内电站工程总承包业务、电梯业务营业收入同比增长 34.43 亿，通过非同一控制下企业合并新收购子公司驱动营业收入增长 43.91 亿。输配电业务新收购子公司上年同期营业收入 34.63 亿，未纳入上年同期合并财务报表。(2)以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析 本报告期内，公司产品收入同比增加 52.14 亿，主要因为输配电业务新收购子公司驱动营业收入增长 43.91 亿，电站工程销量上升使得收入增加 21.04 亿，电梯产品销量上升使得收入增加13.39 亿，核电核岛产品销售上升使得收入增加 3.35 亿。同时报告期内，风电产品价格、销量均有下降，引起收入减少 8.24 亿；机床、印刷机械等其他产品销量下降也引起收入相应减少。(3)主要销售客户的情况主要销售客户的情况 报告期内公司对前五名客户销售收入总额为 12,187,820 千元，占公司全部销售收入的 15.81%。12上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 3、成本成本(1)成本分析表成本分析表 单位:千元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)新 能 源 设备 原材料 5,026,73886.65,632,04888.4-10.7人工成本 242,5094.2239,2433.8 1.4其他费用 534,8339.2500,5677.8 6.8合计 5,804,0801006,371,858100 高 效 清 洁能源设备 原材料 24,667,10786.320,074,08287.0 22.9人工成本 1,456,2435.11,109,0724.8 31.3其他费用 2,445,6668.61,896,9508.2 28.9合计 28,569,01610023,080,104100 工业装备 原材料 15,315,33681.515,836,50184.1-3.3人工成本 1,502,9128.01,312,8527.0 14.5其他费用 1,981,05910.51,666,1898.9 18.9合计 18,799,30710018,815,542100 现 代 服 务业 设备 8,100,26746.27,181,25050.1 12.8土建 3,577,04520.43,151,07522.0 13.5库存商品 4,035,10823.02,289,10316.0 76.3其他费用 1,825,89510.41,699,02811.9 7.5合计 17,538,31510014,320,456100 (2)主要供应商情况主要供应商情况 报告期内公司对前五名供应商采购总额为 4,901,407 千元，占公司全部采购总额的 8.33%。4、费用费用 报告期内公司无费用项目同比变动 30%以上。13上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 5、研发支出研发支出(1)研发支出情况表研发支出情况表 单位：千元 本期费用化研发支出 2,060,922本期资本化研发支出 67,963研发支出合计 2,128,885研发支出总额占净资产比例（%）5.23研发支出总额占营业收入比例（%）2.76(2)情况说明情况说明 报告期内，公司科研投入主要分布高效清洁能源设备、新能源设备和工业装备三大业务板块。以高新技术产业化项目为主，2012 年上海电气取得了一批重大的科技成果。新能源设备：1、已掌握 AP1000 第三代核电堆内构件和控制棒驱动机构制造技术,达到 100%制造国产化；AP1000 稳压器、AP1000 堆芯补水箱、二代加百万千瓦级核电反应堆压力容器和二代加百万千瓦级核电蒸汽发生器成功通过中国机械工业联合会、核能行业协会组织，由相关院士担任鉴定委员会主任委员的产品技术鉴定。2、在 CAP14000 示范工程主泵方面，上海电气主泵的初步设计通过了上海核工程研究设计院组织 CAP1400 示范工程主泵设计评审会。3、大型风机研制项目已完成所有技术开发和产业化工作，正式申请了上海市高新技术产业化专项验收。高效清洁能源设备：1、二次再热项目取得阶段性突破，完成了百万等级二次再热机组主机设备的初步设计方案，百万二次再热超超临界机组发电效率高达 47.94%，比目前最好的同类机组高出 2.12 个百分点，煤耗降低 5g/Kwh。2、IGCC 项目依托工程天津绿色煤电项目，完成燃机和气化炉的设计制造工作，样机已完成安装调试，投入运行。3、1200MW 级火电项目机、电、炉、辅完成技术方案设计。工业装备：1、完成了运行速度 6m/s 的 LEHY-H 电梯产品可靠性试验评价、产品系列化和产品化工作。2、2012 年承担的 3 个国家科技重大专项研发均按计划进行，高精度滚珠丝杆及螺母成套磨削设备和超精密大尺寸光学玻璃平面磨床课题进入制造装配阶段，高档数控磨床高效精密静压/动静压主轴、导轨系统研究和产业化技术进入基础研究阶段。6、现金流现金流(1)公司现金流构成情况 单位：千元 项目 本期金额 上期金额 同比增减率(%)变动原因 收到其他与经营活动有关的现金 1,655,112 887,192 86.56%支付的各项税费 5,076,909 2,852,221 78.00%处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 199,488 355,098-43.82%出售子公司及其他营业单位（支付）/收到的现金净额-11,351 163,832-106.93%收到其他与投资活动有关的现金 436,508 811,586-46.22%取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 365,449 -100.00%支付其他与投资活动有关的现金 3,492,600 1,753,046 99.23%取得借款收到的现金 2,362,360 766,925 208.03%14上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 收到其他与筹资活动有关的现金 -759,762-100.00%偿还债务支付的现金 1,894,363 363,341 421.37%分配股利、利润或偿付利息支付的现金 2,436,209 1,729,964 40.82%支付其他与筹资活动有关的现金 2,586,336-100.00%收到其他与经营活动有关的现金同比增长 86.56%，主要是报告期内收到的政府补助及其他项目补助同比有所增加。支付的各项税费同比增长 78.00%，主要是报告期内支付所得税费用、增值税等较上年同期增加。处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额同比减少 43.8%，主要是报告期内出后无形资产较上年同期减少。出售子公司及其他营业单位收到的现金净额同比减少 106.93%，主要是报告期内存在视同出售子公司引起合并现金流减少。收到其他与投资活动有关的现金同比减少 46.22%，主要是报告期内公司所属财务公司对关联公司贷款增加。取得子公司及其他营业单位支付的现金净额增长超过 100.00%，主要是报告期内非同一控制下收购子公司支付的现金。支付其他与投资活动有关的现金增加 99.23%，主要是报告期内所属子公司存款期大于 3 个月的非限制使用定期存款增加。取得借款所收到的现金增加 208.03%，主要增加的是报告期内新收购子公司并入的商业银行借款。收到的其他与筹资活动有关的现金减少 100.00%，主要是关联公司在公司所属财务公司存款减少引起现金流出增加。偿还债务支付的现金增加 421.37%，主要是报告期内公司所属子公司偿还到期债券及银行借款。分配股利、利润或偿付利息支付的现金增长 40.82%，主要是报告期内公司支付股利增加以及新收购子公司在报告期内支付以前年度股利。支付的其他与筹资活动有关的现金增长超过 100%，主要是关联公司在公司所属财务公司存款减少引起现金流出增加以及同一控制下企业合并支付的对价。(2)报告期内公司经营活动现金流量净额 66.72 亿元，净利润 44.60 亿元，差异原因为与经营活动现金流不相关的资产折旧摊销项目以及报告期内经营活动收款增加。7、其它其它(1)公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 无 (2)公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 无 (3)发展战略和经营计划进展说明发展战略和经营计划进展说明 2012 年，公司的经营目标是实现营业收入及净利润保持稳步增长，净利润增长速度要快于营业收入增长速度。尽管公司营业收入实现增长，但由于宏观经济环境影响，公司的部分行业亏损，导致未完全达预期目标。15上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 (二二)行业、产品或地区经营情况分析行业、产品或地区经营情况分析 1、主营业务分行业、分产品情况主营业务分行业、分产品情况 单位:百万元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（）营业收入比上年增减(%)营业成本比上年增减(%)毛利率比上年增减（%）新 能 源 设备 6,610 5,80512.2-8.1-8.9 增加 0.7 个百分点高 效 清 洁能源设备 35,941 28,56920.518.423.8 减少 3.5 个百分点工业装备 23,754 18,79920.91.8-0.1 增加 1.5 个百分点现 代 服 务业 19,601 17,53810.527.222.5 增加 3.5 个百分点其他业务 1,601 1,26920.75.21.3 增加 3.0 个百分点抵销-10,430-10,1712.575.172.0 增加 1.7 个百分点合计 77,077 61,80919.87.36.7 增加 0.4 个百分点 2、主营业务分地区情况主营业务分地区情况 单位:百万元 币种:人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（）中国大陆 59,17311.1其他国家和地区 17,904-3.7合计 77,0777.3(三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 1、资产负债情况分析表资产负债情况分析表 单位:千元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）货币资金 25,346,523 21.423,244,62621.0 9.0应收账款 20,605,697 17.419,030,14717.2 8.3存货 23,410,267 19.722,244,13720.1 5.2固定资产 13,503,664 11.412,607,14811.4 7.1短期借款 1,818,444 1.5442,5830.4 310.9应付账款 24,031,249 20.221,300,09919.2 12.8预收账款 28,007,230 23.628,658,20125.9-2.3长期借款 2,164,843 1.82,183,3932.0-0.816上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 变动说明 短期借款 18.18 亿元，同比增加 13.76 亿元，主要增加的是新收购子公司并入的商业银行借款。2、公允价值计量资产、主要资产计量属性变化相关情况说明公允价值计量资产、主要资产计量属性变化相关情况说明 无 (四四)核心竞争力分析核心竞争力分析 公司是一家大型装备制造企业集团，主要拥有两大核心竞争优势：1、形成产业联动与协同发展优势，集团各核心业务板块协同发展，重点聚焦电站、重工及输配电产业之间的战略联动、技术联动、市场联动、制造联动、内部供应链联动及人才联动优势；2、形成现代服务业与实体产业联动优势，工程服务带动装备制造产业、金融服务支持集团实体产业发展、国际贸易推动海内外市场发展，实现现代服务业与核心产业联动优势。在新能源设备领域，公司拥有超过 20 年的核电设备生产经验，堆内构件、控制棒驱动机构的市场占有率达 95%。在高效清洁能源设备领域，公司是国内首座自主设计、建造的 IGCC 电站-天津 IGCC 电站主设备供货商，也是国内唯一同时拥有 E 级与 F 级燃气轮机制造业绩的公司。在工业装备领域，上海三菱电梯是全球电梯产能最大的单一工厂，公司的磨床产品拥有国内磨床行业最齐全的产品规格和最广泛的应用领域。(五五)投资状况分析投资状况分析 1、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 报告期内，公司对外股权投资金额为 21 亿元，同比下降 2%；已实施的主要投资标的包括：项目名称 公司持股比例 主要经营业务 出资设立上海电气输配电装备有限公司 50%从事特高压、智能电网、新能源等领域（包括相关技术和设备）相关输配电设备和系统的设计、研发、制造、组装、测试、销售及服务等业务 公司所属子公司上海机电股份有限公司收购美国高斯国际有限公司 100%为提供端到端的胶印机系列产品及辅助设备，为商务印刷客户和新闻机构提供解决方案 增资西门子风力发电设备（上海）有限公司 51%设计、开发、生产和组装风机设备的机舱和轮毂，销售自产产品，以及出口机舱、轮毂和风机的部件等业务 出资设立上海电气风能有限公司公司 51%风机设备的组装、销售、设计、研发、安装、试运行、调试、运行维护和改造；销售和出口风机及其部件等业务 出资收购上海电气租赁有限公司 100%印包机械、工程机械、纺织机械、机床、能源等领域的租赁业务 出资收购上海电气保险经纪有限公司 100%为投保人拟订投保方案、选择保险公司以及办理投保手续；协助被保险人或者受益人进行索赔；再保险经纪等业务 (1)持有其他上市公司股权情况持有其他上市公司股权情况 17上海电气集团股份有限公司 2012 年年度报告 单位：元 证券代码 证券简称 最初投资成本 占该公司股权比例（）期末账面价值 报告期损益 报告期所有者权益变动 会计核算科目 股份来源 600642 申 能股份 2,800,000 0.0611,934,0000-344,250 可供出售金融资产 购买 601328 交 通银行 9,122,80