601616_2012_广电电气_2012年年度报告_2013-04-01.pdf

上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 上海广电电气（集团）股份有限公司上海广电电气（集团）股份有限公司 601616601616 20122012 年年度报告年年度报告 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司全体董事出席董事会会议。公司全体董事出席董事会会议。三、三、大华会计师事务所大华会计师事务所(特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。四、四、公司负责人赵淑文、主管会计工作负责人蔡志刚及会计机构负责人（会计主管人员）公司负责人赵淑文、主管会计工作负责人蔡志刚及会计机构负责人（会计主管人员）沈淳沈淳声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：公司经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：公司 2012 年度利润分配年度利润分配拟采取现金分红的方式，方案具体内容为：母公司截至拟采取现金分红的方式，方案具体内容为：母公司截至 2012 年年 12 月月 31 日可供分配利润为日可供分配利润为19,248.00 万元，拟以总股本万元，拟以总股本 93,258 万股为基数，每万股为基数，每 10 股派送现金股派送现金 1.00 元（含税），共派送元（含税），共派送现金现金 9,325.80 万元。本次利润分配后，公司尚有未分配利润万元。本次利润分配后，公司尚有未分配利润 9,922.20 万元人民币结转以后万元人民币结转以后年度分配。年度分配。六、六、本年度报告中涉及的未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，请本年度报告中涉及的未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，请投资者注意投资投资者注意投资风险。风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 目录目录 第一节第一节 释义及重大风险提示释义及重大风险提示.4 第二节第二节 公司简介公司简介.5 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.7 第四节第四节 董事会报告董事会报告.11 第五节第五节 重要事项重要事项.25 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.38 第七节第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.46 第八节第八节 公司治理公司治理.53 第九节第九节 内部控制内部控制.57 第十节第十节 财务会计报告财务会计报告.58 第十一节第十一节 备查文件目录备查文件目录.136 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 第一节第一节 释义及重大风险提示释义及重大风险提示 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司、广电电气 指 上海广电电气（集团）股份有限公司 旻杰投资 指 上海旻杰投资管理有限公司 EJV 指 上海通用电气广电有限公司 CJV 指 上海通用电气开关有限公司 GE 指 美国通用电气公司及其下属子公司 澳通韦尔 指 上海澳通韦尔电力电子有限公司 ZHAO SHU WEN（赵淑文）指 赵淑文 股东大会 指 上海广电电气（集团）股份有限公司股东大会 董事会 指 上海广电电气（集团）股份有限公司董事会 监事会 指 上海广电电气（集团）股份有限公司监事会 元 指 人民币元 上交所 指 上海证券交易所 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 二、二、重大风险提示：重大风险提示：公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项，敬请查阅董事会报告中董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析的内容。上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 第二节第二节 公司简介公司简介 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 上海广电电气（集团）股份有限公司 公司的中文名称简称 广电电气 公司的外文名称 Shanghai Guangdian Electric Group Co.,Ltd 公司的外文名称缩写 SGEG 公司的法定代表人 赵淑文 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 马小丰 宗冬青 联系地址 上海市奉贤区南桥镇环城东路123 弄 1 号 上海市奉贤区南桥镇环城东路123 弄 1 号 电话 021-67101516 021-67101661 传真 021-67101890 021-67101890 电子信箱 三、三、基本情况简介基本情况简介 公司注册地址 上海市奉贤区南桥镇环城东路 123 弄 1 号 公司注册地址的邮政编码 201401 公司办公地址 上海市奉贤区南桥镇环城东路 123 弄 1 号 公司办公地址的邮政编码 201401 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A 股 上海证券交易所 广电电气 601616 六、六、公司报告期内注册变更情况公司报告期内注册变更情况(一一)基本情况基本情况 注册登记日期 2012 年 6 月 7 日 注册登记地点 上海市工商行政管理局 企业法人营业执照注册号 310000000040785 税务登记号码 310226630505898 组织机构代码 63050589-8 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告(二二)公司首次注册情况的相关查询索引公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见 2011 年度报告公司基本情况 (三三)公司上市以来，主营业务的变化情况公司上市以来，主营业务的变化情况 2011 年公司上市，主营业务为高低压输配电成套设备、各类元器件及零配件的生产销售。至今公司主营业务无变化。(四四)公司上市以来公司上市以来,历次控股股东的变更情况历次控股股东的变更情况 公司上市以来，控股股东旻杰投资持有公司 27.91%的股份，控股股东未发生变化。有关公司实际控制人的变更情况，详见公司于 2012 年 7 月 5 日临 2012-022、2012 年 9 月 6 日临 2012-033 在上交所网站、中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报上披露的公告。七、七、其他有关资料其他有关资料 公司聘请的会计师事务所名称（境内）名称 大华会计师事务所(特殊普通合伙）办公地址 北京海淀区西四环中路 16 号院7 号楼 12 层 签字会计师姓名 吕秋萍 陈赛红 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 东吴证券股份有限公司 办公地址 苏州工业园区翠园路 181 号 签字的保荐代表人姓名 杨伟、廖志旭 持续督导的期间 2011 年-2013 年 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2012 年 2011 年 本期比上年同期增减(%)2010 年 调整后 调整前 调整后 调整前 营业收入 914,525,234.17 1,224,380,022.24 1,224,380,022.24-25.31 1,137,867,112.92 1,137,867,112.92 归属于上市公司股东的净利润 39,319,734.54 207,069,373.85 211,098,610.33-81.01 198,146,868.53 202,933,305.82 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益16,116,704.57 174,743,167.48 178,772,403.96-90.78 159,836,348.44 164,622,785.73 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 的净利润 经营活动产生的现金流量净额 86,901,763.20-87,792,403.97-71,809,171.87 不适用-38,835,667.70-38,835,667.70 2012 年末 2011 年末 本期末比上年同期末增减(%)2010 年末 调整后 调整前 调整后 调整前 归属于上市公司股东的净资产 2,568,379,791.84 2,580,894,611.77 2,589,710,285.54-0.48 676,469,860.76 681,256,298.05 总资产 3,253,391,492.65 3,632,772,004.73 3,644,526,236.43-10.44 1,818,355,240.60 1,823,141,677.89 (二二)主要财务数据主要财务数据 主要财务指标 2012 年 2011 年 本期比上年同期增减(%)2010 年 调整后 调整前 调整后 调整前 基本每股收益（元股）0.0422 0.2241 0.4144-81.17 0.2125 0.4912 稀释每股收益0.0422 0.2241 0.4144-81.17 0.2125 0.4912 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告（元股）扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.0173 0.1892 0.3510-90.86 0.1714 0.3985 加权平均净资产收益率（%）1.53 8.63 8.77 减少 7.10 个百分点 31.48 32.19 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）0.63 7.28 7.43 减少 6.65 个百分点 25.95 26.46 报告期末公司前三年主要会计数据的说明 报表项目 2010 年度（2010 年 12 月 31 日）2011 年度（2010 年 12 月 31 日）2012 年度（2010 年 12 月 31 日）2011-2012年 度 变 动比率（%）2011-2012年度变动原因 货币资金 141,551,847.54 1,385,815,425.24 966,252,868.50 -30.28 本期募集资金项目投入增加及偿还借款 应收账款 719,720,936.79 941,907,207.88 825,081,000.26 -12.4 本年应收收入下降，同时强化应收账款的管理力度，经营性现金流得到显著改善。应收利息 21,111,153.97 7,371,333.90 -65.08 定期存款利息收回 在建工程 27,434,047.57 102,358,262.23 246,294,709.62 140.62 募集资金项目投入增加 股本 413,100,000.00 518,100,000.00 932,580,000.00 80.00 资本公积转增股本 资本公积 3,459,896.60 1,751,493,076.60 1,337,013,076.60 -23.66 资本公积转增股本 营业收入 1,137,867,112.92 1,224,380,022.24 914,525,234.17 -25.31 由于市场环境原因，导致成套产品订单量下降，故营业收入下降 营业成本 810,589,829.96 891,613,849.07 683,340,057.31 -23.36 由于营业收入下降导致营业成本相应下降 资 产 减 值损失 3,903,539.63 3,244,451.86 9,946,423.82 206.57 减值测试计提坏账准备增加 投资收益 103,113,797.46 80,958,492.94 27,869,160.61 -65.58 联营企业 SJV业绩下降 所 得 税 费 29,062,147.17 28,093,360.15 2,777,707.67 -90.11 利润总额下降 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 用 二、二、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 2012 年金额 附注（如适用）2011 年金额 2010 年金额 非流动资产处置损益 3,197,572.65 处置固定资产所得 711,941.43-243,428.25 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 24,094,009.80 政府补贴收入所得 36,251,790.64 31,019,909.13 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 1,054,180.16 债务重组损益 5,203,272.11 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 13,358,006.62 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 1,245,362.30 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 123,058.06 其他所得-329,181.41-305,377.45 少数股东权益影响额-95,428.83 -36,861.76-5,739,792.05 所得税影响额-4,116,181.71 -5,516,844.83-6,036,250.18 合计 23,203,029.97 32,326,206.37 38,310,520.09 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 第四节第四节 董事会报告董事会报告 一、一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 2012 年世界主要经济体复苏缓慢，中国经济增速继续下滑，宏观经济形势的复杂多变使得实体经济的发展受到很大影响。2012 年是广电电气的转型年，是调整过冬的一年。从公司所属行业来看，2012 年的电厂业务依然低迷，新建电厂投资急剧下降，而电厂业务一直以来占广电电气成套开关业务比例较高；同样受投资不景气的影响，2012 年公司在冶金、造纸方面的业务下降明显。虽然 2012 年公司在新客户的开发方面做了大量工作，在数据中心、汽车和港口等方面进展良好，但未能弥补电厂等行业下降的影响。对调整中的广电电气，外部经济环境无疑是艰巨、困难的。同时，2012 年广电电气面临着管理层磨合、客户资源整合与开拓，产品结构继续深化调整等诸多问题，对管理层带来巨大的挑战，面临前所未有的困难。2012 年度，公司实现营业收入 91,452.52 万元，比上年下降 25.31%；实现净利润 4,860.72 万元，比上年下降 76.24%；归属于上市公司股东的净利润 3,931.97 万元，比上年下降 81.01%；经营活动的现金流量净额 8,690.18 万元，比上年有明显改善。(一一)主营业务分析主营业务分析 1、利润表及利润表及现金流量表相关科目变动分析表现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 914,525,234.17 1,224,380,022.24 -25.31 营业成本 683,340,057.31 891,613,849.07 -23.36 销售费用 120,264,527.00 122,985,077.84 -2.21 管理费用 117,627,915.83 99,747,847.21 17.93 财务费用-14,926,624.80 -13,844,523.13 7.82 经营活动产生的现金流量净额 86,901,763.20 -87,792,403.97 投资活动产生的现金流量净额-214,500,318.98 -241,757,837.86 筹资活动产生的现金流量净额-296,588,671.93 1,569,223,165.96 研发支出 36,123,763.02 45,384,115.62 -20.40 2、收入收入(1)驱动业务收入变化的因素分析驱动业务收入变化的因素分析 2012年销售和订单下降主要源于成套开关柜业务的下降，以及由此带来的内配套元器件的下降。2012 年的电厂业务依然低迷，上半年火电厂投资下降五成以上，而电厂一直以来占广电电气成套开关柜业务比例 40%左右；同样受行业景气的影响，2012 年公司在冶金、造纸方面的业务下降也非常明显。2012 年我们在新客户的开发方面，数据中心、汽车和港口等方面进展良好，但是由于基数较低，未能弥补电厂等行业下降的影响。2012 年元器件业务整体略有下降，主要因素为电厂、钢厂以及与开关柜配套的相关客户市场的不景气。而元器件业务新建渠道销售保持了良好的增长，其中 AEG 品牌低压元件增长了 70%。元器件业务，在 2012 年逐渐实现了从代理 GE 品牌产品到自制产品并拥有品牌的结构调整，效果良好，自制产品占比达到了 75%。2012 年高压变频器在风机水泵等通用市场表现不佳，市场价格竞争激烈，使得业务增长乏力，但是在大容量应用(如管线、LNG)以及密炼机等特殊应用方面发展迅速，帮助电力电子业务实现良好增长。上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告(2)订单分析订单分析 元器件业务为短周期业务，订单和销售基本保持一致；2012 年成套和电力电子大项目的订单略落后于销售，但是由于 2012 年项目延期等因素，结转至 2013 年的订单有所增加。(3)新产品及新新产品及新服务的影响分析服务的影响分析 2012 年在整体市场低迷、营收下降的情况下，AEG 高端低压元件依然实现了 70%的增长，主要得益于近两年增加的新产品系列，以及不断完善的国产化。AEG 低压元件入围了包括江苏、河北、山东等省电网公司的合格供应商名录，这一趋势将进一步影响到 2013 年以后的发展。大功率变频器在管线和 LNG 的应用对 2012 年电力电子的业务增长起到了主要作用，预计这一新产品应用对 2013 年业务的影响同样会起到主导作用。AEG 全绝缘环网柜产品在 2012 年底完成了全套型式试验，包括国网新增的燃弧试验，预计对2013 年营业收入会产生较好的贡献。2012 年，全绝缘环网柜项目凭借其智能化、环保性和可靠性的领先技术，获得了政府 1680 万人民币的专项扶持资金。(4)主要销售客户的情况主要销售客户的情况 前五名客户的营业收入情况 单位序号 本年金额 占公司全部营业收入的比例(%)客户 1 36,414,358.97 3.98 客户 2 31,509,401.71 3.45 客户 3 31,494,803.42 3.44 客户 4 26,598,452.62 2.91 客户 5 23,707,470.09 2.59 合计 149,724,486.81 16.37 3、成本成本(1)成本分析表成本分析表 单位:元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)输 配 电 及控 制 设 备制造业 材料 621,201,008.62 93.74 849,333,620.33 95.83-26.86 输 配 电 及控 制 设 备制造业 人工 17,035,446.96 2.57 16,429,545.08 1.85 3.69 输 配 电 及控 制 设 备制造业 包装运费 5,362,711.15 0.81 4,395,314.51 0.5 22.01 输 配 电 及控 制 设 备能源 2,900,515.32 0.44 2,464,478.12 0.28 17.69 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 制造业 输 配 电 及控 制 设 备制造业 折旧 8,303,240.19 1.25 6,672,522.27 0.75 24.44 合计 654,802,922.24 98.81 879,295,480.31 99.21 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)元器件 材料 118,346,429.69 91.85 125,232,907.01 91.31-5.5 元器件 人工 6,439,865.28 5 7,867,731.02 5.74-18.15 元器件 包装运费 元器件 能源 473,819.33 0.37 479,222.22 0.35-1.13 元器件 折旧 1,592,218.74 1.24 1,573,932.35 1.15 1.16 小计 126,852,333.04 98.46 135,153,792.60 98.55 成套设备 材料 440,914,191.14 94.31 665,034,085.26 96.92-33.7 成套设备 人工 7,233,146.36 1.55 6,066,304.90 0.88 19.23 成套设备 包装运费 5,362,711.15 1.15 4,395,314.51 0.64 22.01 成套设备 能源 2,306,196.56 0.49 1,985,255.90 0.29 16.17 成套设备 折旧 5,864,442.75 1.25 4,551,775.59 0.66 28.84 小计 461,680,687.96 98.75 682,032,736.16 99.39 电力电子 材料 61,940,387.79 93.42 59,066,628.06 93.79 4.87 电力电子 人工 3,362,435.32 5.07 2,495,509.16 3.96 34.74 电力电子 包装运费 电力电子 能源 120,499.43 0.18 -94.77 电力电子 折旧 846,578.70 1.28 546,814.33 0.87-83.4 小计 66,269,901.24 99.95 62,108,951.55 98.62 合计 654,802,922.24 98.81 879,295,480.31 99.21 (2)主要供应商情况主要供应商情况 供应商名称 采购金额（不含税）占采购总额的比例（）供应商 1 167,080,185.04 22.16 供应商 2 58,442,957.39 7.75 供应商 3 29,043,646.98 3.85 供应商 4 23,450,444.03 3.11 供应商 5 21,701,539.41 2.88 合计 299,718,772.85 39.75 4、费用费用 本年所得税费用发生额为 2,777,707.67 元，较上年发生额 28,093,360.15 元相比下降 90.11%，主要是由于利润总额下降导致。5、研发支出研发支出 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告(1)研发支出情况表研发支出情况表 单位：元 本期费用化研发支出 13,860,290.35 本期资本化研发支出 22,263,472.67 研发支出合计 36,123,763.02 研发支出总额占净资产比例（%）1.37 研发支出总额占营业收入比例（%）3.95 (2)情况说明情况说明 本年开发支出占本年研究开发项目支出总额的比例 61.63%；本年通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产年末账面价值的比例 15.66%。6、现金流现金流 2012 年度 2011 年度 变动原因 经营活动产生的现金流量净额 86,901,763.20 -87,792,403.97 应收账款回笼改善 投资活动产生的现金流量净额 -214,500,318.98 -241,757,837.86 项目募投资金持续投入 筹资活动产生的现金流量净额 -296,588,671.93 1,569,223,165.96 2012 年归还银行贷款 7、其它其它(1)公司利润构成或利润来源发生公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明重大变动的详细说明 公司主营业务销售同比下降 25%，其中成套开关柜业务产品线受行业市场竞争激烈，销售价格持续下降，导致开关柜销售毛利率下降；公司元器件业务包括新产品开发和低压元器件的国产化正处于投入期，由于产能初步建成，制造费用增加，在短期内对元器件业务毛利率产生一定的负面影响；公司与 GE 合资的 EJV、CJV 的投资收益是广电电气利润的重要来源之一。2012 年由于受 GE风电变流器业务调整的影响，以及 GE 品牌开关柜毛利率的下降，EJV 利润大幅度减少，出现亏损，虽然 CJV 断路器业务保持平稳，但 CJV、EJV 总体利润下降，导致广电电气 2012 年度的投资收益下降 66%左右。(2)发展战略和经营计划进展说明发展战略和经营计划进展说明 2012 年初的经营计划的回顾：成套开关柜业务的目标是优化客户资源，提高元器件的内配套率。2012 年公司对过度竞争的市场进行了筛选，放弃了一些信用较差的客户，同时强化了应收账款的管理力度，使公司全年经营性现金流得到显著改善。由于市场因素，全年销售和订单目标未能完成，也影响了元器件内配套目标的实现。元器件业务，2012 年以产品完善和渠道发展为中心，基本实现了产品发展计划。低压 FE、DPN系列产品的国产化，中压 Galaxy VL 系列产品的上市，柱上开关、FTU 等产品在 12 月份完成了型式试验。元器件的外销渠道有所发展，渠道对外销售增长 40%。电力电子业务，2012 年公司在大容量变频器的技术、销售等方面都取得了较好的成绩，带动了全年电力电子业务的增长，预计在 2013 年度，将对业务同样起到主导作用。有源滤波器的市场有待进一步开发，尤其是轨道交通行业的客户拓展将是 2013 年的工作重点。2012 年公司在并购业务方面没有进展，公司将在 2013 年持续关注合适的并购机会。上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告(二二)行业、产品或地区经营情况分析行业、产品或地区经营情况分析 1、主营业务分行业、分产品主营业务分行业、分产品情况情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（）营业收入比上年增减(%)营业成本比上年增减(%)毛利率比上年增减（%）输 配 电 及控 制 设 备制造业 888,624,991.64 662,664,487.97 25.43-26.49-25.23 减少 1.26个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（）营业收入比上年增减(%)营业成本比上年增减(%)毛利率比上年增减（%）成套设备 591,605,965.68 467,506,548.17 20.98-34.24-31.86 减少 2.76个百分点 元器件 159,099,382.37 128,852,333.03 19.01-21.58-6.05 减少 13.38个百分点 电力电子 137,919,643.59 66,305,606.77 51.92 29.71 5.28 增加 11.16个百分点 2、主营业务分地区情况主营业务分地区情况 单位:元 币种:人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（）东北 95,113,192.56 120.49 海外 46,497,076.25-73.57 华北 78,248,348.86-51.35 华东 460,473,671.95-12.51 华南 11,960,461.58-69.37 华中 23,176,353.87-71.11 西北 116,366,543.12 82.73 西南 56,789,343.45-52.56 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 1、资产负债情况分析表资产负债情况分析表 单位:元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）货币资金 966,252,868.50 29.70 1,385,815,425.24 38.15-30.28 应收账款 825,081,000.26 25.36 941,907,207.88 25.93-12.4 应收利息 7,371,333.90 0.23 21,111,153.97 0.58-65.08 在建工程 246,294,709.62 7.57 102,358,262.23 2.82 140.62 货币资金：本期募集资金项目投入增加及偿还借款 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 应收账款：本年应收收入下降，同时强化应收账款的管理力度,经营性现金流得到显著改善。应收利息：定期存款利息收回 在建工程：募集资金项目投入增加 (四四)核心竞争力分析核心竞争力分析 广电电气的核心竞争力将围绕着产品的研发及制造、品牌和渠道建设而展开。除了传统的成套开关柜业务，公司在高端元器件、大容量变频器的技术达到了国际领先水平。以精益生产理念为核心的广电电气制造系统（GPS）通过全信息化流程管理，把供应商、客户与广电电气自身的体系结合到一起，能够以最优化的成本和速度，为客户提供优良的服务。同时通过与国际领先公司的合作，公司在专业市场和业务拥有包括 GE、AEG、Honeywell 这样的优秀品牌。广电电气努力在长期积累的客户之外开发新的市场。通过直销、发展代理渠道，合作伙伴等方式，覆盖更加广泛的区域和行业，拓展产品通路。(五五)投资状况分析投资状况分析 1、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 公司长期股权投资情况：（万元 人民币）报告期内投资额 20,593.87 投资额增减变动数 433.43 上年同期投资额 21,027.30 投资额增减幅度(%)2.06 注：表中长期股权投资是对联营公司投资，被投资的公司名称、主要业务以及占被投资公司的权益比例，详见“主要子公司、参股公司分析”。2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况(1)委托理财情况委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。(2)委托贷款情况委托贷款情况 本年度公司无委托贷款事项。3、募集资金使用情况募集资金使用情况 (1)募集资金总体使用情况募集资金总体使用情况 单位:万元 币种:人民币 募集年份 募集方式 募集资金总额 本年度已使用募集资金总额 已累计使用募集资金总额 尚未使用募集资金总额 尚未使用募集资金用途及去向 2011 首 次 发行 199,500.00 33,159.08 123,051.27 66,454.51 尚未使用的募集资金存入公司募集资金专户,用于募投项目。合计/199,500.00 33,159.08 123,051.27 66,454.51/经中国证监会证监许可201167 号文核准，公司于 2011 年 1 月向社会公开发行人民币普通股（A 股）10,500 万股，募集资金总额为人民币 199,500 万元，扣除发行费用 14,196.682 万元后，实上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 际募集资金净额为 185,303.318 万元，经国富浩华会计师事务所有限公司于 2011 年 1 月 28 日出具的国浩验字2011第 5 号验资报告审核。于 2011 年 2 月 24 日第二届董事会第二次会议审议通过，公司使用等额募集资金置换已预先投入募集资金投资高压变频器项目的自筹资金 19,300 万元、使用部分超募资金 44,000 万元提前偿还银行借款及永久补充流动资金。于 2011年 9月19日第二届董事会第七次会议审议通过,同意公司使用部分超募资金合计12,000万元永久补充流动资金。2012 年 5 月 22 日，公司召开第一次临时股东大会，审议通过关于使用部分超募资金永久补充流动自己的议案，公司拟使用 2.5 亿元超募资金永久性补充流动资金，其中农行奉贤支行 1.5亿元，建行支付 1 亿元。截止 2012 年 12 月 31 日，农行奉贤支行已支付 1.5 亿元，建行奉贤支行支付 5000 万元，尚余 5000 万元未补充流动资金，待 2013 年再补充。(2)募集资金承诺项目使用情况募集资金承诺项目使用情况 单位:万元 币种:人民币 承诺项目名称 是否变更项目 募集资金拟投入金额 募集资金本年度投入金额 募集资金实际累计投入金额 是否符合计划进度 项目进度 预计收益 产生收益情况 是否符合预计收益 未达到计划进度和收益说明 变更原因及募集资金变更程序说明 年产2.5万台高低压开关柜、断路器生产线建设项目 否 15,049 2,451.61 6,286.10 是 93.1%新型无谐波高压变频器高技术产业化项目 否 21,800 21,800 是 100%本年度2891.19万元 上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 电力智能化系统集成项目 否 8,514 492.52 2,435.15 否 28.6%高效低耗非晶合金变压器生产线建设项目 是 15,841 8,459.50 12,346.44 否 70.6%鉴于非晶合金变压器市场面临的不确 定 性 因素，项目的成长性和盈利能力具有较 大 的 风险，从稳健的 角 度 出发，公司计划不再用募集资金投资建设“高效低耗非晶合金变压器生产线建设项目”。新项目“环网设备生 产 线 建设”已经上海市奉贤区发 改 委 备案，项目备案 意 见 号（沪奉发改备2011-159）；并已获上海市奉贤区环保局批复，沪奉环保许管2011522号。公司已将“关于变更部分募集资金投资项目”的议案提交2011年第二次临时股东大会审上海广电电气（集团）股份有限公司 2012 年年度报告 议并通过。技术中心扩建项目 否 5,015 1,755.45 4,183.58 是 83.4%合计/66,219 13,159.08 47,051.27/2011 年 10 月 28 日公司临 2011-036 公告，原高效低耗非晶合金变压器生产线建设项目，变更为智能环保型气体绝缘（C-GIS）40.5kV 开关设备、10kV 环网设备生产线建设项目，新项目总投资为 17,494 万元,其中 15,841 万元来源于原项目募集资金，其余资金 1,653 万元从超募资金中提取。新型无谐波高压变频器高技术产业化项目，该项目竣工财务决算业经国富浩华会计师事务所审核，并出具了国浩沪专审（2011）第 559 号新型无谐波高压变频器高技术产业化项目基本建设项目竣工财务决算审核报告。新型无谐波高压变频器高技术产业化项目本年为项目建成第二年，尚未达到项目达纲年。年产 2.5 万台高低压开关柜、断路器生产线建设项目，承诺的投资总额为 15,049.00 万元，其中铺底流动资金为 8,300 万元，截至年末承诺投资金额为扣除流动资金的承诺投入额 6,749.00 万元，故该募投项目截至年末投入进度为 93.1%。电力智能化系统集成项目和智能环保型气体绝缘（C-GIS）40.5kV 开关设备、10kV 环网设备生产线建设项目未达到计划进度，主要原因为由于市场及外部客观经济影响，故放缓募集资金项目投入进度。(3)募集资金募集资金变更项目情况变更项目情况 单位:万元 币种:人民币 变更投资项目资金总额 15,841 变更后的项目名称 对应的原承诺项目 变更项