000638_2015_万方发展_2015年年度报告（更新后）_2016-06-14.pdf

万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 1 万方城镇投资发展股份有限公司万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 2016 年年 04 月月 万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人张晖、主管会计工作负责人李晓清及会计机构负责人公司负责人张晖、主管会计工作负责人李晓清及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)李常红声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。李常红声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 肖兴刚 独立董事 因工作原因 张超 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述均不构成公司对投资者及相关人士的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述均不构成公司对投资者及相关人士的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。公司在本报告第四节公司在本报告第四节“管理层讨论与分析管理层讨论与分析”中，详细描述了公司经营中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者关注相关内容。中，详细描述了公司经营中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者关注相关内容。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.26 第五节第五节 重要事项重要事项.37 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.42 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.42 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.43 第九节第九节 公司治理公司治理.49 第十节第十节 财务报告财务报告.56 第十一节第十一节 备查文件目录备查文件目录.146 万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 辽宁证监局 指 中国证券监督管理委员会辽宁监管局 深交所 指 深圳证券交易所 本公司、公司或万方发展 指 万方城镇投资发展股份有限公司 万方控股 指 万方投资控股集团有限公司 万方源 指 北京万方源房地产开发有限公司 万方天润 指 北京万方天润城镇基础建设投资有限公司（更名前：北京万方天成房地产开发有限公司）香河东润 指 香河东润城市建设投资有限公司 沧州广润 指 沧州市广润房地产开发有限公司 中辽国际 指 中国辽宁国际合作（集团）股份有限公司，为公司前身 海南龙剑 指 海南龙剑实业有限公司 盛泰经贸 指 绥芬河市盛泰经贸有限公司 义林义乌 指 香河义林义乌小商品集散中心有限公司 万方盛宏 指 海南万方盛宏城市建设投资有限公司 秦皇岛鼎骏 指 秦皇岛鼎骏城镇建设投资有限公司 张家口宏础 指 张家口宏础城市建设投资有限公司 万方龙润 指 延边万方龙润城镇投资发展有限公司 北京天源 指 北京天源房地产开发有限公司 万方鑫润 指 北京万方鑫润基金管理有限公司 和谐医院 指 北京和谐康复医院 成都义幻 指 成都义幻网络科技有限公司 四川执象 指 四川执象网络有限公司 万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 万方发展 股票代码 000638 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 万方城镇投资发展股份有限公司 公司的中文简称 万方发展 公司的法定代表人 张晖 注册地址 沈阳市和平区中华路 126 号 注册地址的邮政编码 110001 办公地址 北京市朝阳区曙光西里甲 1 号第三置业大厦 A 座 30 层 办公地址的邮政编码 100028 公司网址 http:/ 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘戈林 郭子斌 联系地址 北京市朝阳区曙光西里甲 1 号第三置业大厦 A 座 30 层 北京市朝阳区曙光西里甲 1 号第三置业大厦 A 座 30 层 电话 010-64656161 010-64656161 传真 010-64656767 010-64656767 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报、证券日报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司证券事务部 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 24266666-5 公司上市以来主营业务的变化情况（如 公司前身为中国辽宁国际合作（集团）股份有限公司，于 1993 年 5 月成立，1996万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 6 有）年 11 月 26 日在深圳证券交易所上市。当时公司的主营业务为，高科技工业、商业含外汇商品供应、免税品销售、娱乐业、建筑和安装业、（内）外工程承包、劳务输出、技术服务、对外经济技术援助项目，开展进出口贸易、技术进出口、信息咨询服务等。2009 年 6 月 5 日，主营业务变更为房地产开发与销售。2013年 5 月公司主营业务变更为：城市道路以及基础设施的建设及投资；给排水管网建设及投资；城市燃气及管网投资；城市服务项目的建设及投资；城市旧城改造；城市开发建设和基础设施其他项目的建设及投资，项目投资及投资项目的管理，建筑材料批发及零售。历次控股股东的变更情况（如有）公司成立时的控股股东为辽宁省国有资产管理局。2003 年 8 月，经辽宁省高级人民法院作出（2003）辽执一字第 59 号民事裁定，将本公司原第一大股东辽宁省国有资产管理局所持有的本公司 6,630 万股国有股按第三次拍卖的保留价折价 1569万元抵偿给深圳巨田投资有限责任公司（原名：巨田证券有限责任公司，于 2007年 10 月更为现名）。2008 年 10 月，经中国证券监督管理委员会证监许可【2008】1149 号 关于核准北京万方源房地产开发有限公司公告中国辽宁国际合作（集团）股份有限公司收购报告书并豁免其要约收购义务的批复批准，公司控股股东变更为北京万方源房地产开发有限公司。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 大信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 上海市浦东新区向城路 58 号东方国际科技大厦 25 楼 G-H 室 签字会计师姓名 郭义喜、刘涛 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2015 年 2014 年 本年比上年增减 2013 年 营业收入（元）239,484,202.38 193,150,416.11 23.99%99,509,506.76 归属于上市公司股东的净利润（元）-35,393,779.69 3,025,354.45-1,269.91%-12,030,923.36 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）-41,161,295.98-3,227,416.41-1,175.36%-15,046,099.13 经营活动产生的现金流量净额（元）-719,598,735.11-269,908,428.61-166.61%-196,162,248.92 万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 7 基本每股收益（元/股）-0.1144 0.0098-1,267.35%-0.0389 稀释每股收益（元/股）-0.1144 0.0098-1,267.35%-0.0389 加权平均净资产收益率-16.12%1.39%-17.51%-5.74%2015 年末 2014 年末 本年末比上年末增减 2013 年末 总资产（元）2,537,778,140.66 2,504,894,339.01 1.31%1,195,536,033.45 归属于上市公司股东的净资产（元）206,496,710.74 232,699,894.77-11.26%216,913,583.56 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 33,862,720.82 32,057,228.55 51,471,436.17 122,092,816.84 归属于上市公司股东的净利润-5,167,864.81-1,960,000.38-620,025.89-27,645,888.61 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-5,167,864.81-2,746,040.71-2,120,025.89-31,336,319.96 经营活动产生的现金流量净额-159,993,740.94-400,210,934.28 328,227,994.68-487,622,054.57 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 说明 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）6,410,000.00 5,050,000.00 万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 8 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 3,015,951.61 其他营业外收入和支出-2,009.41 2,825,707.36-775.84 减：所得税影响额-467.80 1,244,155.52 少数股东权益影响额（税后）640,942.10 378,780.98 合计 5,767,516.29 6,252,770.86 3,015,175.77-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 报告期内，公司除了延续以往存留的城镇化建设和木材销售业务，还根据自身发展需要设立了基金管理公司，用以配合公司业务转型及后续发展需求。2015年下半年，公司正式向互联网+模式下的医疗健康业务转型，并于2015年11月5日与四川省卫计委签订了战略合作框架协议，发挥各自在“互联网+医疗”方向的优势，共同打造智慧化医疗服务生态圈。（一）主要业务及经营模式 1、城镇化建设业务及经营模式 报告期内，公司围绕中国城市化进程的总体发展目标，结合京津冀一体化发展的机遇，以市场化的方式，推进土地整理业务，万方天润承接的北京市门头沟区石龙高新技术用地土地一级开发项目总投资额约为22亿，根据万方天润与北京市门头沟土地储备整理中心签订的土地一级开发监管委托协议的相关条款约定，万方天润将在完成土地交易后获取经审计审定的土地一级整理总成本（不含安置房资金缺口、管理费及税费）的8%的开发利润；根据安置房建设委托框架协议的相关条款约定，万方天润通过安置房销售可获取项目建设总成本的3%的合理利润。截至报告期末，该项目现场房屋拆除工作已完成接近90%。2、贸易业务及经营模式 绥芬河市盛泰经贸有限公司主要向俄罗斯进口原木和板材，商品通过绥芬河口岸及江苏大丰港口岸入境，销售给全国各地的木材批发商，产品主要应用于铁路、家具、装修等行业。报告期内，公司实现木材销售额2.39亿元，较上年增长23.99%，但由于市场、价格、汇率等多种因素影响，利润有所下降。3、基金管理业务及经营模式 北京万方鑫润基金管理有限公司成立于2015年 7月，2015年8月完成中国基金业协会备案，可在全国范围内开展基金的募集、基金份额的申购和赎回、基金财产的投资、收益分配等基金运作活动的管理，通过收取基金管理费获得收益。4、互联网+医疗业务及经营模式 为推动互联网+模式下的医疗健康业务的发展，公司通过多重布局，拟搭建了以“医院-药店-家庭-康复-口腔”为核心的医疗板块布局。2015年11月，公司与四川省卫计委签署了战略合作框架协议，正式拉开了公司进军互联网+医疗服务领域的序幕。万方发展将作为四川省“智慧化医疗”的投资商及运营商，以信息新技术为支撑，以打造智慧化医院为抓手，以便民惠民为目标，积极着手改善就医环境，本着“政府主导、企业参与、资源优化、形成合力”的合作宗旨，以四川省为核心，全国布局医疗健康产业信息化建设的新路。公司以“WIFI惠民工程+微信自媒体平台”抢占医疗流量入口，解决了患者就医中的“三长一短”，便民利民的同时构建一体化智慧医疗商业模式；公司布局医疗卫生信息化系统的研发，形成了基于电子病历的数字化医院信息系统；为省、市（地区）、县各级卫生行政管理部门提供基于全民健康档案的区域卫生信息管理平台，同时形成了以医疗机构HIS、LIS、PACS为基础的移动端医护人员管理平台及患者平台，最大程度的便捷了医务人员对医疗行为的管理以及患者的诊间支付、电子病历的查阅；公司将持续深耕智慧医药，加大云药房的布局，提高公司营业收入及利润；构建数字口腔平台，形成专业的细分领域分级诊疗。公司正在进行健康产业基金的设立，借助资本运营方式，提升并购效率，加快公司在大健康产业新型领域的发展。公司作为目前唯一一家与四川省卫计委签订战略合作协议的上市公司，未来公司将以四川省为智慧化医疗的核心省区，向西南地区延展，构建智慧化医疗西南地区产业结构，为公司业务转型提供了良好的发展平台。（二）公司所处行业的发展趋势 1、城镇化建设业务 2015年2月26日，习近平主席在北京主持召开座谈会，专题听取京津冀协同发展工作汇报，强调实现京津冀协同发展，万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 10 是面向未来打造新的首都经济圈、推进区域发展体制机制创新的需要，是探索完善城市群布局和形态、为优化开发区域发展提供示范和样板的需要，是探索生态文明建设有效路径、促进人口经济资源环境相协调的需要，是实现京津冀优势互补、促进环渤海经济区发展、带动北方腹地发展的需要，是一个重大国家战略，要坚持优势互补、互利共赢、扎实推进，加快走出一条科学持续的协同发展路子来。公司目前的城镇化业务主要集中在北京和河北地区，京津冀一体化的概念将对公司的业务有积极推动作用。在政策推动下，新型城镇化进程不断提速，由于市场对我国城镇化预期较高，土地一级整理及基础建设行业因为在整个城市各种资源的运用中发挥着至关重要的作用，所以，将迎来更多发展机遇。2、木材销售业务 2015年，受外需低迷、内需放缓、价格下跌、要素成本持续快速上升等多种因素叠加影响，我国外贸形势复杂严峻，下行压力大。实体经济需求不足给公司木材销售业务带来较大的影响，尽管公司在2015年度实现了销售收入的增加，但受市场等因素影响，利润率下降且木材存货跌价准备增加，加之由于美元汇率的变化导致汇兑损失的增加，因此绥芬河木材销售形成亏损。根据公司转型需要，结合目前木材销售业务的低迷，公司拟于近期将木材销售业务剥离。3、“互联网+医疗”业务 在过去的十年里，“互联网”就像一阵飓风席卷了地球。互联网时代的开启，更是助推了互联网思维在中国的风靡。2015年3月，李克强总理在第十二届全国人民代表大会第三次会议上宣布2015年政府工作报告，其中提出政府在医疗卫生领域的工作重点，包括加强重特大疾病医疗救助、加快健全基本医疗卫生制度等内容：继续推进基层医改、医保支付改革、药价市场机制、公立医院改革、鼓励社会办医、加强重特大疾病医疗救助、实时临时救助制度、加快基本医疗卫生制度等。李克强总理还提出，“制定互联网+行动计划，推动移动互联网、云计算、大数据、物联网等与现代制造业结合，促进电子商务、工业互联网和互联网金融健康发展，引导互联网企业拓展国际市场。”2015年5月，国务院办公厅印发的关于深化医药卫生体制改革2014年工作总结和2015年重点工作任务的通知，提出全面摊开县级公立医院综合改革、扩大城市公立医院综合改革试点、大力推进分级诊疗、促进社会办医加快发展等，并明确要求2015年所有公立医院改革试点城市和综合医改试点省都要开展分级诊疗试点工作。2015年6月，国务院办公厅印发关于促进社会办医加快发展若干政策措施，该文从进一步放宽准入、拓宽挏资渠道、促进资源流动和共享、优化发展环境等四个方面，提出尽可能细化的政策措施、并鼓励地方开展差异化探索。2015年10月，在北京召开的中国共产党第十八届中央委员会第五次会议审议通过的 中共中央关于制定国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议中指出六大发展战略，实施网络强国战略，实施“互联网+”行动计划被放在了首位。随之而来的“互联网+”行动计划一石激起千层浪，以蝴蝶效应般的速度在各行各业蔓延，进而推动医疗卫生服务模式和管理模式的深刻变革。综上可以看出，互联网+医疗业务正处于新兴阶段，发展空间较大。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无 固定资产 无 无形资产 无 在建工程 无 万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 11 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 1、土地一级开发业务 土地一级整理是公司的核心业务，土地资源的稀缺性决定了土地出让价格盘旋向上的趋势，也决定了我国必须在保证现有耕地数量不减少的前提下推进城镇化的方向。公司从事土地一级开发业务多年，形成了专业的土地一级开发团队，随着业务经验的不断积累，公司的土地一级开发业务已渐成规模化、专业化、规范化的趋势。由于土地一级开发涉及拆迁补偿、回迁房建设、市政设施建设等工程，程序复杂，实施企业需具备丰富的经验。同时，在土地一级开发业务实施的初期，公司需要自筹资金进行征地拆迁、回迁房建设、市政设施建设等工作，在项目完成以及土地出售后，公司可以根据协议条款收回前期投入资金。由于土地一级开发项目实施周期较长，资金需求加大，充足的资金往往是土地一级开发企业的核心竞争力。作为上市公司，公司可以有效利用资市本场平台，为项目提供资金保障。除此以外，为了支持公司的土地一级开发业务，公司拟依托上市公司资源，充分利用金融工具，创新出产融结合的新业务模式，增强上市公司在土地一级开发业务方面的核心竞争力。2、“互联网+医疗”业务 四川省卫计委携手万方城镇投资发展股份有限公司，共同签署了战略合作框架协议，公司将作为四川省“智慧化医疗”的投资商及运营商，以信息新技术为支撑，以打造智慧化医院为抓手，以便民惠民为目标，积极着手改善就医环境，本着“政府主导、企业参与、资源优化、形成合力”的合作宗旨，为四川省医疗健康产业信息化建设探索新路。省委、省政府高度重视，并将健康服务业作为全省五大新兴先导型服务业之一，同时，各大医疗机构也积极响应省政府在“互联网+医疗”的战略部署。在政府的认可与支持下，公司将更快的形成优势互补的产业集群，为打造四川省经济发展的新引擎奠定坚实基础。公司在互联网医疗领域商业模式的布局已具备打造商业闭环的基础；在远程诊疗、细分领域分级诊疗、智慧医院、云药房、云HIS、医药O2O以及媒体的布局已日趋完善，用户集群在与日俱增，全方位立体化的商业模式布局为公司增强了高壁垒不可复制性的商业竞争能力。在盈利模式上，随着商户及各相关医疗机构的加盟数量的增加，定会带来用户数量的爆发性增长，带来支付环节的现金流量大幅提升，有效医疗大数据的增长，盈利能力日渐凸显。在人才建设方面，公司吸纳了经验丰富的互联网从业人员、架构设计者以及有多年创业经验的团队领军者、深谙医疗市场的销售团队等，从而成功组建了一个以四川为核心的，以其他省会城市为合作办事处网状布局的互联网医疗团队。公司不仅在商业模式、盈利模式以及人才建设方面注力发展，同时正在进行健康产业基金的设立，借助资本运营方式，提升并购效率，加快公司在大健康产业新型领域的发展。万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、概述一、概述 2015年，公司围绕中国城市化进程的总体发展目标，结合京津冀一体化发展的机遇，以市场化的方式，使自己成为城镇建设发展的有机组成部分的城市开发运营商，公司在发展城镇化建设的同时，积极响应国家号召，布局互联网+医疗业务。2015年，是公司向互联网+医疗行业转型的起步年，也是公司管理的战略提升阶段、公司加快资源整合、完善组织架构提升管理、促进发展和适应新状态的一年。同时，围绕公司发展战略并基于对互联网医疗行业市场现状及未来发展前景的判断，整合行业优质资产，完善产业链配套，培育新的持续增长的利润来源，增强公司盈利能力和综合竞争实力。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 报告期内，公司实现营业总收入239,484,202.38元，较上年同比增加23.99%；实现归属于母公司所有者净利润-35,393,779.69元，较上年减少1269.91%；扣除非经常损益后归属于母公司所有者的净利润-41,161,295.98元，较上年同期减少1175.36%；归属于上市公司股东的基本每股收益-0.1144元，较上年同期减少1267.35%；扣除非经常性损益后归属公司普通股股东的净利润-0.1330元；以合并报表计算的归属于上市公司股东的净资产206,496,710.74元，每股净资产0.67元。1、营业收入 报告期内，营业收入合计为239,484,202.38元，其中一般商品贸易金额239,484,202.38元（主要来自绥芬河通过进口和国内采购木材销售），占2015年营业收入比重的100%，较去年同期同比增加了23.99%。2、营业成本 报告期内，由于主营业务收入比上年增加收入23.99%，主营业务成本也随之比上年增加了33.57%。主营业务成本主要由木材的销售成本构成，其中：板材成本109,620,211.68元，占总成本的比例为44.35%，比上年减少34.58%；原木成本127,583,820.04元，占总成本的比例为51.61%，比上年增加657.58%。4、费用 报告期内，管理费用金额为12,295,527.91元，较去年同期同比减少了13.16%，主要是母公司管理费用降低；财务费用金额为17,609,563.46，较去年同期同比增加了69.43%，主要是由于绥芬河盛泰经贸汇兑损失增加导致的。5、库存 报告期内，资产减值损失中存货跌价损失本期发生额397,635.38元，上期发生额1,454,204.23元，同比减少72.7%。公司上期计提的资产减值损失1,454,204.23元系计提绥芬河盛泰经贸有限公司从美国进口的白松原木的跌价准备，该公司从美国进口白松原木成本较高，因此依据存货跌价准备确认原则计提相应存货跌价损失，2015年公司将该存货全部出售，计提的存货跌价准备也随之转销。2015年该公司转向俄罗斯林产商行进口该品种原木，在资产负债表日，依据公司存货可变现净值的确认方法，该公司期末存货中进口的白松原木以及其他品种原木均未发生跌价，因此本期转回存货跌价准备。公司本期计提的资产减值损失397,635.38元系2015年受市场坏境影响导致钢材销售价格下跌。因此计提绥芬河盛泰经贸有限公司2015年期末存货中的钢材跌价准备。6、现金流（1）经营活动产生的现金流量为负，净额-71,959万元。主要原因是绥芬河盛泰、万方天润扩大业务、项目投入形成。（2）投资活动产生的现金流量为正，净额3,312万元，主要为绥芬河盛泰经营活动形成的。（3）筹资活动产生的现金流量为负，净额-23,082万元，形成原因主要来自绥芬河盛泰、万方天润扩大融资规模所致。上述三项经营、投资和筹资活动现金流的共同作用，其结果使得本期现金流净增加额为-91,730万元，加上期初177,627万元，万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 13 本期末现金及现金等价物余额85,897万元。7、报告期内合并范围发生变动情况 2015年7月，公司以自有资金3,500万元投资设立控股子公司北京万方鑫润基金管理有限公司，公司持有70%股权，万方鑫润于本报告期纳入合并报表范围。截至2015年末，万方鑫润处于前期筹备阶段，累计亏损为920元，对公司的财务状况无重大影响。8、前五大客户情况（1）公司前五名客户销售金额合计为82,649,741.26元，占年度销售总额比例的34.51%，本期与去年同期前五大客户对比情况如下：序号 客户名称（2015年）客户名称（2014年）1 绥芬河绥林经贸有限公司 绥芬河绥林经贸有限公司 2 福州群程贸易有限公司 绥芬河市炜林经贸有限公司 3 福州钢宇贸易有限公司 绥芬河市玖运经贸有限公司 4 安陆市宏昇商贸有限公司 上海兴麦翔机电销售经营部 5 福州市一鹭达商贸有限公司 大连林青木业有限公司 本期新增为前五大客户的公司为：福州群程贸易有限公司、福州钢宇贸易有限公司、福州钢宇贸易有限公司、安陆市宏昇商贸有限公司、福州市一鹭达商贸有限公司，前五大客户的变化是由于正常的商业原因形成的。上述客户与公司不存在关联关系。（2）公司前五名供应商采购金额合计为207,060,827.49元，占年度采购总额比例的100%。序号 客户名称（2015年）客户名称（2014年）1 俄罗期林产商行 俄罗斯林产商行 2 斯美纳 卡伊马尔 3 卡伊马尔 4 立陶宛 5 中国铁路物资哈尔滨物流有限公司 本期新增为前五大供应商公司为：斯美纳、立陶宛、中国铁路物资哈尔滨物流有限公司，前五大供应商的变化是由于正常的商业原因形成的。上述供应商与公司不存在关联关系。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2015 年 2014 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 239,484,202.38 100%193,150,416.11 100%23.99%分行业 一般商品贸易 239,484,202.38 100.00%193,150,416.11 100.00%23.99%分产品 木材（板材）100,599,800.68 42.00%83,621,387.74 43.29%20.30%木材（原木）126,653,140.51 52.89%106,825,302.29 55.31%18.56%万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 14 医疗器械 0.00 0.00%927,350.43 0.48%0.00%其他 12,231,261.19 5.11%1,776,375.65 588.55%分地区 东北地区 140,110,685.89 58.51%114,127,333.80 59.09%22.77%华北地区 12,777,327.48 5.34%13,663,067.52 7.07%-6.48%东南地区 19,309,663.59 8.06%14,096,589.74 7.30%36.98%其他地区 67,286,525.42 28.10%51,263,425.05 26.54%31.26%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 一般商品贸易 227,252,941.19 237,204,031.72-4.38%18.18%28.17%-8.10%分产品 木材 227,252,941.19 237,204,031.72-4.38%18.75%28.63%-7.97%分地区 东北 127,564,338.50 124,860,538.64 2.12%11.77%18.17%-5.85%华北 19,951,720.53 19,475,651.51 2.39%46.03%50.78%-3.34%东南 43,827,346.24 44,172,168.33-0.79%210.91%216.14%-1.67%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2015 年 2014 年 同比增减 一般商品贸易 销售量 立方米 256,486.637 199,135.714 28.80%库存量 立方米 56,054.386 80,415.684-30.29%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 报告期内，因子公司盛泰经贸售出库存，因此较上年同期减少了 30.29%。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 15（5）营业成本构成）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2015 年 2014 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 一般商品贸易 247,198,420.00 100.00%185,069,540.02 100.00%33.57%单位：元 产品分类 项目 2015 年 2014 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 木材 板材 109,620,211.68 44.35%167,564,997.49 90.54%-34.58%木材 原木 127,583,820.04 51.61%16,840,986.97 9.10%657.58%说明 本报告期，由于主营业务收入比上年增加收入23.99%，主营业务成本也随之比上年增加了33.57%。主营业务成本主要由木材的销售成本构成，其中：板材成本109,620,211.68元，占总成本的比例为44.35%，比上年减少34.58%；原木成本127,583,820.04元，占总成本的比例为51.61%，比上年增加657.58%。（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 2015年7月，公司以自有资金3,500万元投资设立控股子公司北京万方鑫润基金管理有限公司，公司持有70%股权，万方鑫润于本报告期纳入合并报表范围。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）82,649,741.26 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 34.51%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 绥芬河绥林经贸有限公司 17,777,920.00 7.42%2 福州群程贸易有限公司 18,674,005.00 7.80%3 福州钢宇贸易有限公司 16,476,896.26 6.88%4 安陆市宏昇商贸有限公司 15,346,920.00 6.41%5 福州市一鹭达商贸有限公司 14,374,000.00 6.00%万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 16 合计-82,649,741.26 34.51%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）207,060,827.49 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 100.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 俄罗期林产商行 179,793,763.79 86.83%2 斯美纳 395,281.00 0.19%3 卡伊马尔 7,205,100.10 3.48%4 立陶宛 1,968,943.08 0.95%5 中国铁路物资哈尔滨物流有限公司 17,697,739.52 8.55%合计-207,060,827.49 100.00%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2015 年 2014 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 1,522,428.05 1,522,446.26 0.00%管理费用 12,295,527.91 14,159,320.19-13.16%财务费用 17,609,563.46 10,393,144.87 69.43%绥芬河盛泰汇兑损失增加 4、研发投入、研发投入 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目 2015 年 2014 年 同比增减 经营活动现金流入小计 397,728,940.03 239,613,336.35 65.99%经营活动现金流出小计 1,117,327,675.14 509,521,764.96 119.29%经营活动产生的现金流量净额-719,598,735.11-269,908,428.61-166.61%投资活动现金流入小计 69,652,897.36 193,189,661.81-63.95%万方城镇投资发展股份有限公司 2015 年年度报告全文 17 投资活动现金流出小计 36,534,920.96 154,589,349.24-76.37%投资活动产生的现金流量净额 33,117,976.40 38,600,312.57-14.20%筹资活动现金流入小计 480,439,495.18 1,762,925,889.79-72.75%筹资活动现金流出小计 711,266,322.21 442,547,105.99 60.72%筹资活动产生的现金流量净额-230,826,827.03 1,320,378,783.80-117.48%现金及现金等价物净增加额-917,307,642.59 1,089,070,667