603022_2015_新通联_2015年年度报告_2016-04-10.pdf

上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 1 公司代码：603022 公司简称：新通联 上海新通联包装股份有限公司上海新通联包装股份有限公司 Shanghai Xintonglian Packaging Co.,Ltd.Shanghai Xintonglian Packaging Co.,Ltd.2012015 5 年年度报告年年度报告 二一二一六六年年四四月月 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 2 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、天健会计师事务所天健会计师事务所（特殊普通合伙特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人曹文洁曹文洁、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人臧文君臧文君及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）臧文君臧文君声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 根据公司章程和未来三年分红回报规划，为回报广大投资者，同时兼顾公司未来业务发展需求，公司提议2015年度利润分配预案为：以2015年末公司总股本8000万股为基数，向全体股东每10股派送现金股利1.22元（含税），合计派发现金股利976万元，并以资本公积转增股本每10股转增15股。本次现金分红金额占合并报表中归属于上市公司股东净利润的比例为30.25%。本预案须经股东大会审议通过后实施。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本年度报告“管理层讨论与分析”有关章节中详细描述公司可能面对的风险，敬请投资者予以关注。上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 3 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.13 第五节第五节 重要事项重要事项.24 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.34 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.39 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.40 第九节第九节 公司治理公司治理.47 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.49 第十一节第十一节 财务报告财务报告.50 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.126 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 4 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司、本公司、新通联 指 上海新通联包装股份有限公司 招股说明书 指 公司首次公开发行股份并上市招股说明书 绿色包装 指 利用能够循环再生或降解、节约资源和能源的包装材料生产的包装产品，在包装产品的整个生命周期中能够对人体健康及环境不造成公害的适度包装 整体包装解决方案 指 在传统包装产品的生产和销售的基础上，为客户提供整体包装方案的设计与优化、客户包装材料第三方采购、包装产品及时物流配送、供应商库存管理及客户现场辅助包装作业等增值服务的包装行业的新型经营模式 JIT 指 Just in time 的英文缩写，即准时制，其基本原理是以需定供，适时适量生产在市场上有确定需求的产品，是一种彻底追求生产合理性、高效性，能够灵活多样地生产适应各种市场需求的高质量产品的生产方式 文洁投资 指 上海文洁投资咨询合伙企业（有限合伙）磐石投资 指 上海磐石宝荣投资合伙企业（有限合伙）纪源科星 指 苏州纪源科星股权投资合伙企业（有限合伙）证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 董事会 指 上海新通联包装股份有限公司董事会 监事会 指 上海新通联包装股份有限公司监事会 报告期 指 2015 年 1 月 1 日-12 月 31 日 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 上海新通联包装股份有限公司 公司的中文简称 新通联 公司的外文名称 Shanghai Xintonglian Packaging Co.,Ltd.公司的外文名称缩写 xintonglian 公司的法定代表人 曹文洁 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 徐宏菁 杨瑞 联系地址 上海市闸北区永和路118弄15号 上海市闸北区永和路118弄15号 电话 021-36535008 021-36535008 传真 021-36531001 021-36531001 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 上海市宝山区罗东路1555号（2号南部厂房）公司注册地址的邮政编码 201908 公司办公地址 上海市闸北区永和路118弄15号 公司办公地址的邮政编码 200072 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司证券部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 6 A股 上海证券交易所 新通联 603022-六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 杭州市西溪路 128 号金鼎广场西楼 6-10F 签字会计师姓名 曹国强、刘利亚 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中德证券有限责任公司 办公地址 北京市朝阳区建国路 81 号华贸中心 1 号写字楼 22 层 签字的保荐代表人姓名 毛传武、田文涛 持续督导的期间 2015 年 5 月 18 日-2017 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 营业收入 502,858,033.74 514,571,262.81-2.28 421,452,421.66 归属于上市公司股东的净利润 32,268,356.23 52,388,595.56-38.41 51,787,932.06 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 31,459,113.04 49,808,003.39-36.84 48,603,211.09 经营活动产生的现金流量净额 52,455,698.18 38,913,417.04 34.80 27,319,568.61 2015年末 2014年末 本期末比上年同期末增减(%)2013年末 归属于上市公司股东的净资产 558,360,055.13 272,558,398.90 104.86 227,249,803.34 总资产 661,025,581.64 467,197,644.65 41.49 365,059,137.44 期末总股本 80,000,000.00 60,000,000.00 33.33 60,000,000.00 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 7 基本每股收益（元股）0.45 0.87-48.28 0.86 稀释每股收益（元股）0.45 0.87-48.28 0.86 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.44 0.83-46.99 0.81 加权平均净资产收益率（%）7.39 21.16 减少13.77个百分点 25.72 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）7.21 20.12 减少12.91个百分点 24.14 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：不适用。九、九、2015 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 118,654,844.77 125,463,896.64 131,211,344.28 127,527,948.05 归属于上市公司股东的净利润 8,921,995.97 10,785,824.32 2,300,479.95 10,260,055.99 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 8,885,457.10 10,569,447.93 2,276,885.44 9,727,322.57 经营活动产生的现金流量净额-23,952,386.06 40,916,808.12-10,439,485.97 45,930,762.09 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 8 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015 年金额 附注（如适用）2014 年金额 2013 年金额 非流动资产处置损益-3,426.51 -7,154.39 46,165.38 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,051,260.85 3,448,330.00 3,917,445.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 9 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 31,156.58 -272.71 299,350.91 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 所得税影响额-269,747.73 -860,310.73-1,078,240.32 合计 809,243.19 2,580,592.17 3,184,720.97 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 不适用。上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）公司主要业务 公司的主要业务为从事轻型包装产品与重型包装产品的生产与销售，并为客户提供包装产品研发设计、整体包装方案优化、第三方采购与包装产品物流配送、供应商库存管理以及辅助包装作业等包装一体化服务。公司的主要系列产品为轻型包装产品和重型包装产品，其中轻型包装产品为轻型瓦楞包装产品，重型包装产品包括重型瓦楞包装产品、木制品包装产品以及各类组合包装产品。此外，公司还为客户提供“整体包装解决方案”一体化服务。公司产品的包装标的对象主要是微型计算机产品、电子信息类产品、办公电子设备产品、汽车零部件产品、机电设备产品等较高价值产品。（二）公司经营模式 1、“整体包装解决方案”一体化服务模式 公司是上海地区众多包装企业中最早树立“整体包装解决方案”经营理念的包装供应商之一。公司通过整合公司内外部资源，陆续完善和建立了包装设计部门、国内领先的包装测试中心、供应商库存管理系统等服务于“整体包装解决方案”所需的业务平台，致力于为客户提供给整体包装方案优化与包装材料选择、产品研发与设计、产品测试与质量检测、产品生产制造、第三方采购、JIT 模式物流与配送、客户现场辅助包装作业等一系列服务，融入了与客户包装环节相关的全过程。公司推行的“整体包装解决方案”服务模式是对传统经营模式的创新，其核心是在传统包装行业为客户提供单一产品生产制造的基础上，对客户产品相关的包装环节提供全方位的配套支持。“整体包装解决方案”服务模式具备能够帮助客户实现整体包装方案优化、降低包装相关经营与管理成本、提高其产品包装作业效率、提高客户产品包装环保性能、缩短新产品上市周期、优化产品宣传效果等优势，受到客户的广泛青睐，具有较强的竞争优势。2、采购模式 公司对采购工作实行集中采购、专业管理、分级负责的管理模式。公司采购范围包括：生产所需原材料、包装辅料等第三方采购。3、生产模式 公司生产模式是为客户“量身定做”的定制生产模式，具体流程为：销售部门接受并确认客户订单后，输入公司信息管理系统，协同技术部确认客户订单生产方案，系统会自动生成生产任务单，实施原料采购、完成生产准备，生产部获得生产任务单后，负责安排生产任务，生产车间根据生产任务的要求，领取各种原材料进行生产，生产完成后，由品管部门进行质量检验，最后贴上分类标签，办理入库手续。4、销售模式 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 11 公司采取直接销售，以销定产模式，根据客户需求和订单分批次供货，由销售部负责向客户进行产品销售，技术部、品保部与销售部密切合作，跟踪所销售产品质量及客户反馈，并与客户及时进行沟通调整、确定生产计划。公司与主要客户具有长期的良好合作关系，供货价格由双方参考原材料价格变动趋势以及同类产品的市场价格水平协商确定。（三）公司所处行业情况 改革开放以来，我国包装产业实现了持续快速发展，已经形成了一个以纸包装、塑料包装、金属包装、玻璃包装、包装印刷和包装机械为主要产品的独立、完整、门类齐全的工业体系。公司的瓦楞包装产品是纸包装行业中最重要的细分产品之一，瓦楞包装产品因加工和印刷性能优良、便于复合加工、环保安全、原料来源广泛，可实现循环回收利用，在各类包装产品中具有较为突出的优势。作为一个细分纸包装产品类别，瓦楞包装产品在我国纸包装行业以及整个包装行业的发展中显示出了越来越重要的地位。公司木制包装产品所处的竹木包装行业工业产值在包装工业总产值中比重较小，但由于竹木包装具备结构坚固、防潮、吸湿、易修缮、工艺简单、抗弯性能好、投资少、产品生产灵活性高等优点，因而被广泛应用于机电设备、汽车及零部件、大型电子办公设备、电气设备等行业。竹木包装行业因此也成为现代包装工业中必不可少的重要组成部分。未来随着下游行业的发展，竹木包装行业规模有望保持稳定增长趋势。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期公司总资产 661,025,581.64 元，同比增长 41.49%，归属于上市公司股东的所有者权益 558,360,055.13，同比增长 104.86%，归属于上市公司股东的每股净资产 6.98 元，同比增长53.74%，股本由期初的 6,000 万股增加为 8,000 万股，增加 33.33%。主要原因为：报告期内，经中国证券监督管理委员会证监许可2015717 号核准，公司获准向社会公开发行人民币普通股（A股）股票 2,000 万股，每股面值 1 元，每股发行价格为 14.31 元，募集资金总额为 286,200,000.00元，扣除各项发行费用后，募集资金净额 253,533,300.00 元。三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 1、“整体包装解决方案”一体化服务模式优势 公司在成立初期就意识到“整体包装解决方案”的一体化服务模式将成为包装行业的发展趋势，是上海地区众多包装企业中最早树立“整体包装解决方案”经营理念的包装供应商之一。公司通过整合内外部资源，陆续完善和建立了包装设计部门、国内领先的包装测试中心、供应商库存管理系统等服务于“整体包装解决方案”所需的业务平台，致力于为客户提供整体包装方案优化与包装材料选择、产品研发与设计、产品测试与质量检测、产品生产制造、第三方采购、JIT 模式物流与配送、客户现场辅助包装作业等一系列服务，融入了与客户包装环节相关的全过程。报告期公司继续加大了“整体包装解决方案”一体化服务模式营销推广力度，在行业内的优势进一步加强。上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 12 2、稳定的客户资源优势 报告期内，公司与主要客户均保持良好的合作关系，公司推行的“整体包装解决方案”一体化服务模式已经赢得了客户的信赖，与客户建立了长期、稳定的合作关系。而且，随着商品经济发展的日新月异，客户新产品推出的周期越来越短，种类越来越多，这对包装供应商综合服务能力提出更高的要求。因此，在“整体包装解决方案”服务模式下，包装供应商与下游的客户将形成更为紧密的合作关系，现代包装行业与下游客户的相关性将更强，客户资源基础也成为新进入行业的主要壁垒之一。3、营销能力及品牌优势 公司一直坚持以市场为导向，以客户为中心的营销策略，并组建了强大的销售团队。通过以客户为中心的营销策略，公司推行的“整体包装解决方案”一体化服务模式得到广大客户的认可和接受，进而为公司赢得了更多的业务量，公司与客户之间的合作关系也得到进一步深化。2015年 5 月公司成功在上海证券交易所上市后，公司在行业内的品牌影响力进一步提升，公司在营销过程中得到的客户认可度也显著提高，公司已经成为纸包装、竹木包装行业内具有行业领先地位的公司之一。4、技术研发优势 公司是包装行业中少数拥有自主知识产权的企业之一，已经拥有超过 10 项专利。公司注重以新材料、新技术、新工艺、新设计来引导客户包装产品向减量化、轻量化、环保、节约资源等方向发展。报告期内，公司持续加强研发队伍建设，致力于为客户提供最优的包装解决方案。另外，包装生产设备的技术水平也是影响包装生产企业竞争力的重要因素之一。为了满足市场需求，提高生产效率，公司引进的包装生产设备除了向自动化、精细化、节能化、环保型、高稳定性方向发展之外，更加注重生产设备的柔性生产能力，以满足下游客户产品的不断升级换代以及不同行业客户产品的个性化需求。目前公司的生产设备具备良好的柔性生产能力，所生产的产品不仅种类丰富，能够满足下游众多不同行业客户的包装需求，同时也能够快速、保质的生产出适应客户各种新需求的新产品。5、产品质量优势 公司多年来专注于瓦楞包装产品和木包装产品的研发、生产和销售，公司建立了严格的生产流程管理、生产工艺管理、产品合格率管理以及供应商评估与控制体系，质量控制和管理制度能够得到有效执行，实现了每批产品从原材料采购到产品出库的全程质量控制，以满足客户的要求。除此之外，公司还配备了具有国内领先水准的包装产品测试中心，通过严格的产品质量检测和检验，对产品质量把关。迄今为止，公司未因产品质量问题和客户产生重大纠纷。上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、管理层管理层讨论与分析讨论与分析 2015 年全球经济持续低迷，国内经济下行压力较大，行业竞争激烈。公司下游客户市场需求下降，部分客户出现减产或将生成工厂迁移出中国，市场竞争显著加剧。面对如此复杂的国内外经济环境，在董事会的正确领导下，公司管理层积极应对，并根据行业发展格局及企业自身经营情况，开展了如下几方面重点工作：1、加强营销推广力度 2015 年度，面对下游客户市场需求下降，部分客户出现减产或将生成工厂迁移出中国等不利因素，公司经营层加强了营销推广力度。报告期虽然迫于市场压力，公司产品销售价格下滑，利润水平下降，但是公司销售量依然保持增长，库存量下降。同时，公司包装服务业务利润水平显著提升，公司推行的“整体包装解决方案”一体化服务模式进一步获得客户认可。2、提升内部管理水平 2015 年度，公司在上交所成功上市，企业的影响力大幅度提升，公司管理层认为公司需要加大力度提升管理水平，以此来满足公司的快速发展步伐。因此，报告期公司聘请了专业的人力资源管理咨询机构和专业的财务管理咨询机构，对公司的人力、财务等管理工作进行了专业的管理流程设计，并对相关管理人员进行了专业的业务培训。3、提升技术研发水平 公司作为行业内少数拥有自主知识产权的企业之一，一直高度重视技术研发水平的提升，报告期公司加大了在新材料、新工艺及新技术等方面的技术研发。一方面，公司生产的包装产品在环保、节能等方面能够紧跟国家产业政策，逐步向绿色包装方向发展。另一方面，公司通过对新工艺、新技术方面的研发，提升了客户产品包装作业效率，降低公司生产成本及客户包装成本。4、进一步推行“幸福企业”建设项目 公司自 2013 年便启动了“幸福企业”建设项目，将“追求全体员工创造物质和精神两方面幸福”确立为公司使命。公司期盼每一位新通联人在这个大家庭中不仅可以创造、收获物质财富，更可以获得精神和灵魂的成长，得到幸福的体验。在向盛和塾众多前辈、学长学习的基础上，公司规划了“幸福企业”建设系统，稳步推进“幸福企业”建设。报告期，公司在人文关怀和人文教育上进行了积极探索，组织了多场次的培训交流活动。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期公司实现营业收入 502,858,033.74 元，同比下降 2.28%，实现营业利润 40,318,460.58元，同比下降 41.44%，实现归属于上市公司股东的净利润 32,268,356.23 元，同比下降 38.41%。实现基本每股收益 0.45 元，同比下降 48.28%，加权平均净资产收益率减少 13.77 个百分点。报告期公司财务状况良好，总资产 661,025,581.64 元，同比增长 41.49%，归属于上市公司股东的所有者权益 558,360,055.13，同比增长 104.86%，归属于上市公司股东的每股净资产 6.98元，同比增长 53.74%，股本由期初的 6,000 万股增加为 8,000 万股，增加 33.33%。上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 14 (一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 502,858,033.74 514,571,262.81-2.28 营业成本 395,434,581.61 386,829,243.82 2.22 销售费用 19,551,966.80 15,509,022.68 26.07 管理费用 43,812,575.00 35,192,932.48 24.49 财务费用 934,398.76 4,245,382.49-77.99 经营活动产生的现金流量净额 52,455,698.18 38,913,417.04 34.80 投资活动产生的现金流量净额-109,932,219.46-51,355,005.73-114.06 筹资活动产生的现金流量净额 175,572,379.32 16,107,201.66 990.02 研发支出 5,681,080.99 5,269,314.16 7.81 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 报告期公司实现营业收入 502,858,033.74 元，同比下降 2.28%，实现营业利润 40,318,460.58元，同比下降 41.44%，实现归属于上市公司股东的净利润 32,268,356.23 元，同比下降 38.41%。主要原因为：1、2015 年度公司下游客户市场需求下降，市场竞争加剧，公司加强了市场开拓力度，产品销售量同比依然保持增长势头；但是迫于市场竞争压力，公司产品销售单价同比下降，公司销售收入及毛利率水平受此影响均有所下滑；2、公司 2015 年逐步加强了营销推广及市场开拓费用投入，同时为了提升管理水平，公司加大了管理费用投入，导致报告期公司销售费用和管理费用增幅较大。(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）包装行业 502,858,033.74 395,434,581.61 21.36-2.28 2.22 减少 3.46 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）重型包装产品 272,993,177.20 208,863,569.89 23.49%-3.06 1.39 减少 2.74 个百分点 轻型包装114,040,534.01 90,983,094.45 20.22%13.30 21.95 减少 5.66 个上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 15 产品 百分点 第三方采购 98,390,004.66 81,484,220.40 17.18%-9.23-6.13 减少 3.35 个百分点 包装服务 9,425,439.30 7,467,979.40 20.77%-20.74-29.38 增加 9.68 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）国内销售 460,688,853.93 362,405,184.64 21.33-1.32 3.91 减少 3.96 个百分点 国外销售 42,169,179.81 33,029,396.97 21.67-11.63-13.20 增加 1.41 个百分点 (2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）轻型包装产品（单位：平方米）21,542,511.95 21,918,303.18 1,476,266.20-1.92 1.26-10.95 重型包装产品（单位：套）5,244,083.93 5,332,889.97 345,235.77-1.33 1.79-12.45 产销量情况说明 报告期内，公司加大了生产与仓储的管理，根据销售订单情况进行生产，在保证日常供应的情况下，减少仓储成本，降低存货周转期，库存量降幅较大。(3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 重型包装产品 材料成本 154,232,200.5 73.84 158,122,985.75 76.76-2.46 重型包装产品 人工成本 15,173,988.85 7.27 13,966,475.76 6.78 8.65 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 16 重型包装产品 制造成本 39,457,380.54 18.89 33,917,777.99 16.46 16.33 轻型包装产品 材料成本 65,681,698.99 72.19 57,858,684.73 77.55 13.52 轻型包装产品 人工成本 7,975,059.87 8.77 5,539,511.64 7.43 43.97 轻型包装产品 制造成本 17,326,335.59 19.04 11,207,513.82 15.02 54.60 第三方采购 材料成本 81,484,220.4 100.00 86,807,610.46 100.00-6.13 包装服务 人工成本 7,467,979.4 100.00 10,574,240.86 100.00-29.38 2.2.费用费用 科目 本期金额 上年同期金额 本期金额较上年同期变动比例(%)情况说明 销售费用 19,551,966.80 15,509,022.68 26.07 公司加大营销推广费用投入所致。管理费用 43,812,575.00 35,192,932.48 24.49 公司为提升管理水平，加大管理费用投入所致。财务费用 934,398.76 4,245,382.49-77.99 报告期公司提前偿还贷款以及借款利息下调，利息支出较上期减少所致。3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 单位：元 本期费用化研发投入 5,681,080.99 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 5,681,080.99 研发投入总额占营业收入比例（%）1.13 公司研发人员的数量 32 研发人员数量占公司总人数的比例（%）3.09 研发投入资本化的比重（%）0 4.4.现金流现金流 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 17 科目 本期金额 上年同期金额 本期金额较上年同期变动比例(%)情况说明 经营活动产生的现金流量净额 52,455,698.18 38,913,417.04 34.80 主要系公司加大应收账款考核力度，销售商品收到的现金增加所致。投资活动产生的现金流量净额-109,932,219.46-51,355,005.73-114.06 主要系公司购买短期理财产品及在建工程投入所致。筹资活动产生的现金流量净额 175,572,379.32 16,107,201.66 990.02 公司上市后收到募集资金所致。(二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 货币资金 180,488,176.59 27.30 61,217,815.48 13.10 194.83 应收票据 264,515.00 0.04 1,207,200.00 0.26-78.09 应收账款 102,460,977.89 15.50 115,372,558.98 24.69-11.19 预付账款 8,804,995.56 1.33 12,108,330.03 2.59-27.28 其他流动资产 83,480,460.41 12.63 1,080,134.24 0.23 7,628.71 存货 72,287,703.06 10.94 78,487,207.96 16.80-7.90 在建工程 98,052,853.17 14.83 73,107,161.27 15.65 34.12 递延所得税资产 1,608,645.40 0.24 588,240.11 0.13 173.47 其他非流动资产 1,422,750.00 0.22 4,457,170.00 0.95-68.08 短期借款 0 0.00 73,250,000.00 15.68 不适用 应付账款 84,192,102.65 12.74 109,494,425.26 23.44-23.11 应交税费 5,216,305.40 0.79 3,228,632.87 0.69 61.56 递延收益 4,380,000.00 0.66 0 0.00 不适用 其他说明 上海新通联包装股份有限公司 2015 年年度报告 18 1、货币资金较上期期末增加 194.83%，主要系公司上市收到募集资金所致。2、应收票据较上期期末减少 78.09%,主要系票据用于支付采购货款所致。3、应收账款较上期期末减少 11.19%，主要系年底客户货款回笼所致。4、预付账款较上期期末减少 27.28%，主要系材料预付款项本期结算所致。5、其他流动资产较上期期末增加 7628.71%，主要系公司闲置资金购买理财产品数额大幅增加。6、存货较上期期末减少 7.90%，主要系原材料、发出商品减少所致。7、在建工程较上期期末增加 34.12%，主要公司上海罗泾及无锡鹅湖生产基地本期建设投入所致。8、递延所得税资产较上期期末增加 173.47%，主要系递延收益增加，使递延所得税资产相应增加所致。9、其他流动资产较上期期末减少 68.08%，主要系预付固定资产款项本期结算所致。10、短期借款较上期期末大幅减少，主要系公司募集资金偿还了短期银行贷款。11、应付账款较上期期末减少 23.11%，主要系为取得更优惠的采购价格，调整供应商付款账期，期末支付到期款项所致。12、应交税费较上期期末增加 61.56%，主要系期末应纳增值税及其附加税增加所致。13、递延收益较上期期末大幅增加，主要系公司报告期增加待验收项目所致。(四四)行业经营性信息分析行业经营性信息分析 1、瓦楞纸包装行业 2014 年我国瓦楞纸箱的行业规模据估算超过 1,000 亿元，约占纸包装行业产值的 30%。瓦楞包装行业由于进入门槛较低，中小生产企业众多，形成了我国瓦楞包装行业极度分散的行业格局。目前，我国纸包装行业正经历着行业整合的阵痛，从事纸包装制造的企业数量从 2010 年以来逐年下降，虽然需求的不振导致了行业规模的收缩，但未来行业集中度有望逐步提升，保留下来的企业的业务规模及盈利能力将得以改善。2、竹木制品包装行业 竹木包装行业是国民经济的重要配套行业，也是现代包装工业的必要组成部分，竹木包装产品广泛应用于工业生产中各个行业。竹木包装容器与材料具有良好的缓冲性能，强度高、耐腐蚀、吸湿性能好，而且易于加工和便于现场装配，为国民经济众多行业广泛采用，特别较多地用于机械电气设备、汽车零部件、大型成套和专用设备、大型办公电子设备、微型计算机、家电产品等外包装和运