601519_2015_大智慧_2015年年度报告_2016-04-28.pdf

2015 年年度报告 1/179 公司代码：601519 公司简称：大智慧 上海大智慧股份有限公司上海大智慧股份有限公司 2012015 5 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、立信会计师事务所（特殊普通合伙）立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人张长虹张长虹、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人戴勇斌戴勇斌及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）郭仁莉郭仁莉声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 2016 年 4 月 27 日，公司第三届董事会第三次会议审议通过 2015 年度利润分配预案，2015年度利润分配方案如下：经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司 2015 年度归属于上市公司股东的净利润-456,016,604.74 元；母公司的净利润为-462,045,203.94 元。根据公司法和公司章程的规定，未予提取法定盈余公积金，加上年初未分配利润人民币-597,212,616.53元以及未分配利润其他调减 6,294,326.53 元，2015 年末母公司可供股东分配的利润为人民币-1,065,552,147.00 元。公司拟定 2015 年度不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 2015 年年度报告 2/179 九、九、重大风险提示重大风险提示(一)公司已在本报告中详细描述存在的行业风险，敬请查阅第四节“董事会报告关于公司未来发展的讨论与分析”中可能面对的风险内容。（二）公司于 2015 年 4 月 30 日收到中国证券监督管理委员会调查通知书（调查字 151646号），因公司信息披露涉嫌违反证券法律规定被立案调查。2015 年 11 月 5 日，公司收到证监会下发的编号为处罚字2015147 号行政处罚及市场禁入事先告知书。证监会拟对大智慧公司作出行政处罚及市场禁入。2015 年 12 月，中国证券监督管理委员会已就本案召开了听证会。如果公司受到中国证券监督管理委员会行政处罚，可能会给公司经营带来影响。敬请投资者关注公司后续公告，提醒广大投资者注意投资风险。2015 年年度报告 3/179 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.30 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.53 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.57 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.58 第九节第九节 公司治理公司治理.65 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.67 第十一节第十一节 财务报告财务报告.68 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.179 2015 年年度报告 4/179 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 本报告 指 2015 年年度报告 大智慧、公司、本公司 指 上海大智慧股份有限公司 软件开发 指 上海大智慧软件开发有限公司 财富管理 指 上海大智慧财富管理有限公司 信息科技 指 上海大智慧信息科技有限公司 财汇科技 指 上海大智慧财汇数据科技有限公司 狮王黄金 指 上海狮王黄金有限责任公司 龙软公司 指 上海龙软信息技术有限公司 天蓝蓝 指 上海天蓝蓝投资管理有限公司 大智慧信息技术 指 大智慧信息技术有限公司 油宝宝 指 油宝宝（北京）化工投资管理有限公司 慧远保银 指 北京慧远保银信息技术有限公司 合肥大智慧 指 合肥大智慧信息技术有限公司 杭州大彩 指 杭州大彩网络科技有限公司 阿斯达克网络 指 阿斯达克网络信息有限公司 DZH FR 公司 指 DZHFinancial Research,Inc 艾雅斯 指 艾雅斯资讯科技有限公司 Solutions Lab 指 SolutionsLab 有限公司 无锡君泰 指 无锡君泰贵金属合约交易中心有限公司 天津民泰 指 民泰（天津）贵金属经营有限公司 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 上交所 指 上海证券交易所 2015 年年度报告 5/179 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 上海大智慧股份有限公司 公司的中文简称 大智慧 公司的外文名称 Shanghai DZH Limited 公司的法定代表人 张长虹 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 戴勇斌 张龙 联系地址 上海市浦东新区杨高南路428号1号楼 上海市浦东新区杨高南路428号1号楼 电话 021-20219261 021-20219261 传真 021-33848922 021-33848922 电子信箱 I I 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 上海市张江高科技园区郭守敬路498号浦东软件园14幢22301-130座 公司注册地址的邮政编码 201203 公司办公地址 上海市浦东新区杨高南路428号1号楼 公司办公地址的邮政编码 200127 公司网址 http:/ 电子信箱 I 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报 证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 大智慧 601519 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）2015 年年度报告 6/179 内）办公地址 上海市汉口路 99 号 签字会计师姓名 葛勤、黄海 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 西南证券股份有限公司 办公地址 上海市陆家嘴东路 166 号 1 楼 签字的保荐代表人姓名 胡晓莉、王文毅 持续督导的期间 2011 年一至今 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 营业收入 651,341,061.02 820,451,544.82-20.61 894,262,281.52 归属于上市公司股东的净利润-456,016,604.74 106,924,126.07-526.49 11,661,405.57 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-702,832,326.23-624,893,182.81 12.47-27,875,692.86 经营活动产生的现金流量净额-328,257,123.55-530,838,614.16 38.16-77,100,007.11 2015年末 2014年末 本期末比上年同期末增减（%）2013年末 归属于上市公司股东的净资产 2,603,094,092.68 3,027,427,414.64-14.02 2,917,389,516.72 总资产 2,895,145,254.97 3,260,943,324.13-11.22 3,434,945,060.73 期末总股本 1,987,700,000.00 1,987,700,000.00 1,987,700,000.00 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 基本每股收益（元股）-0.229 0.054-524.07 0.006 稀释每股收益（元股）-0.229 0.054-524.07 0.006 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）-0.354-0.314 12.74-0.014 加权平均净资产收益率（%）-16.24 3.6 减少19.84个百分点 0.4 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）-26.18-21.03 减少5.15个百分点-0.96 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 2015 年年度报告 7/179 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：九、九、2015 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 99,454,971.81 207,227,554.40 126,305,235.27 218,353,299.54 归属于上市公司股东的净利润 34,220,068.66-31,153,562.65-137,070,580.01-322,012,530.74 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-178,046,311.58-41,928,857.36-150,901,136.62-331,956,020.67 经营活动产生的现金流量净额-306,806,848.26 43,112,611.32-92,075,908.02 27,513,021.41 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015 年金额 附注（如适用）2014 年金额 2013 年金额 非流动资产处置损益-5,684,125.34 -128,554.38-33,561.08 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 8,350,787.48 17,079,980.10 27,106,241.88 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 42,665.75 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 2015 年年度报告 8/179 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 46,508,179.97 36,856,625.00 13,234,531.34 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,476,194.69 -2,179,155.42 137,452.53 其他符合非经常性损益定义的损益项目-18,073,220.00 -18,704,178.14 处置子公司取得的投资收益 219,830,699.66 700,900,133.50 少数股东权益影响额 68,113.53 -1,155,416.10-790,513.92 所得税影响额-751,184.87 -852,125.68-117,052.32 合计 246,815,721.49 731,817,308.88 39,537,098.43 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 可供出售金融资产 663,464.90 893,094.80 229,629.90 交易性金融资产 1,146,285.70 1,560,350.00 414,064.30 414,064.30 合计 1,809,750.6 2,453,444.8 643,694.20 414,064.30 2015 年年度报告 9/179 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）公司所从事的主要业务（一）公司所从事的主要业务:大智慧作为中国领先的互联网金融信息服务提供商之一，公司的主要业务为以互联网为核心平台，基于自身在移动互联网领域取得的长期积累，充分发挥大平台和大数据优势，向投资者提供及时、专业的金融数据和数据分析，向广大互联网用户提供基于互联网平台应用的产品和服务。公司在互联网金融信息服务业拥有完整的产业链，客户包括券商、机构投资者和普通投资者等金融市场的各层次参与主体。报告期内，公司进一步加强移动互联网金融服务平台的转型步伐，进一步加强整体战略投入继续深入实施平台转型，积极打造以用户需求为导向，以财富管理为中心，集资讯、服务、交易为一体的一站式互联网金融服务平台。同时，进一步延伸和完善服务链条，拓展服务范围，进一步提升用户体验，互联网金融平台的服务能力和水平得到了全面提高，活跃用户量进一步提升，进一步巩固和夯实了公司的核心竞争力和市场地位。（二）公司经营模式：（二）公司经营模式：公司的主要经营聚焦在互联网金融服务平台、大数据及数据工程服务和海外业务三大业务板块。1 1、互联网金融信息服务平台、互联网金融信息服务平台 1）随着我国移动智能终端普及率的爆发性增长，公司在移动智能终端的用户数和下载量在同行业中处于前列。公司进一步提升用户体验，进一步加强产品的推广力度，努力提升用户规模和市场份额。2）公司与证券、基金、银行、保险、期货等各类金融业态进行多种形式的合作，依托技术平台优势，积极打造以用户需求为导向，以财富管理为中心，集资讯、服务、交易为一体的一站式互联网金融服务平台。3）移动互联网平台收入呈现稳步增长趋势，但尚未规模化体现。公司进一步加强和拓展互联网广告服务业务的发展，互联网广告服务业务收入同比实现一定增长。报告期内，平台收入10,830.51万元,上年同期为2,489.25万元,比上年同期增长335.09%。2 2、大数据及数据工程服务、大数据及数据工程服务 依托大智慧丰富资源，全资子公司财汇科技致力于建立中国及海内外最专业、最精准、最全面的金融数据中心，提供金融数据以及数据管理、数据监控、数据挖掘等服务，并打造财汇金融数据库、大智慧大数据终端、证券风险预警系统和金融解决方案等优势产品。随着金融市场的发展和金融混业经营，为财汇公司的发展提供了良好的契机，作为国内最早的金融数据服务商，财汇公司取得了良好的业绩并稳步增长，金融数据库产品已经覆盖了所有托管行、95%基金公司、90%以上保险资管公司等众多金融机构。财汇公司顺应时代的发展和市场的变化，不断开拓创新，充2015 年年度报告 10/179 分利用自身技术积累和先进的大数据技术，推出业界首个证券风险预警系统，有效提升了各类金融机构风险管理能力和水平，深受客户一致好评。未来公司将进一步加大对金融数据云的投入，通过标准的行情与数据接口，为各类金融机构提供金融数据，为金融机构业务互联网发展提供有力的金融数据支持。报告期内，财汇科技实现收入7,486.35万元,比上年同期增长27.06%。3 3、海外业务发展、海外业务发展 公司拥有前瞻性的国际板块布局。大智慧全资子公司香港阿斯达克网络是香港地区最大的金融信息服务商和财经网站，其旗下的全资子公司艾雅斯也是香港本土最大的云交易柜台提供商。公司在新加坡及日本均收购信息服务商及交易服务商，形成完整的服务模式，收入和利润取得稳健的增长，有效打通了国际国内通道，为中国投资世界、世界投资中国提供便利服务的条件。报告期内，海外业务实现收入28,970.54万元,比上年同期分别增长16.17%。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明（一）报告期内,公司进一步对与公司发展战略目标不相匹配的股权进行了梳理和整合。分别为:1、2015 年 1 月，公司将持有的杭州大彩 31%的股权以 10,000 万转让给中彩合盛网络科技（北京）有限公司。本次股权转让后，公司仍持有杭州大彩 49%的股权。2、2015 年 2 月，公司将持有的无锡君泰 26%的股权以 15,080 万元转让给正晖资本管理有限公司；将持有的无锡君泰的 5%的股权以 2,900 万元转让给自然人黄宇；将持有的无锡君泰的 4%的股权以 2,320 万元转让给自然人黄舒敏。本次股权转让完成后，公司不再持有无锡君泰的股权。3、2015 年 11 月，公司将持有的龙软公司 51%的股权以 4,488 万元转让上海尚跃投资中心。本次股权转让后，公司持有龙软公司 19%的股权。（二）报告期内,公司根据企业会计准则的规定，对资产负债表日的各类资产进行全面清查和减值测试后，基于谨慎性原则，对公司 2015 年末部分发生减值迹象的资产计提资产减值准备，合计 22,468.17 万元。其中：境外资产 0（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 0。三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 1 1、领先的、领先的行行业地位业地位 经过多年的发展，公司已成为中国领先的互联网金融信息服务提供商之一，在所处行业的市场地位、核心技术、核心团队、企业资质、业务协同等方面已取得一定的领先优势，公司的品牌也广泛得到了行业和社会的认可。在行业发生变迁的时候，公司凭借前瞻性的需求预判能力提前布局，占据互联网金融的制高点，保持了领先的行业地位。2 2、行业领先的技术与研发实力、行业领先的技术与研发实力 2015 年年度报告 11/179 公司始终致力于推动互联网金融领域的技术发展，多年的技术积累形成技术平台，培养了一支稳定、过硬的技术研发团队，并保持着在这一领域的领先优势。多年来，大智慧为券商等投资机构提供行情、资讯、各类信息服务、行情服务器托管信息系统开发，具备强大的 IT 技术实力，为未来发展提供了强大的技术保障与研发支持。不断优化和完善现有互联金融服务大平台系统。强大的技术研发力量和核心技术储备为公司后续发展奠定了坚实的基础。同时，在互联网金融服务大平台的建设上，大智慧选择与多家券商、机构合作。3 3、品牌知名度优势和客户资源优势、品牌知名度优势和客户资源优势 “大智慧”的品牌知名度和投资者认可度形成了公司强大的品牌优势，公司持续加强品牌推广力度，品牌影响力和知名度得到了进一步提升。公司通过网站平台和移动平台等，为客户提供全面的互联网金融信息服务，公司覆盖了证券市场不同类型的客户群体。与国内多家券商建立了业务合作关系。同时，公司积极推进一站式互联网金融服务平台战略，继续深入平台转型，积极打造以用户需求为导向，以财富管理为中心，集资讯、服务、交易为一体的一站式互联网金融服务平台。4 4、拥有前瞻性的国际板块布局、拥有前瞻性的国际板块布局 大智慧全资子公司香港阿斯达克网络是香港地区最大的金融信息服务商和财经网站，其旗下的全资子公司艾雅斯也是香港本土最大的交易柜台提供商。公司在新加坡及日本均收购信息服务商及交易服务商，有效打通了国际国内通道，为中国投资世界、世界投资中国提供便利服务。第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、管理层管理层讨论与分析讨论与分析（一）（一）20152015 年度经营情况年度经营情况 报告期内，面对复杂多变的外部形势和资本市场大幅波动的整体形势，公司积极贯彻落实企业发展战略及年度经营计划，以市场需求为导向，持续不断地推进产品研发和技术创新紧紧围绕互联网金融服务平台进行战略转型的战略目标，进一步加强产品和服务的研发创新，进一步优化完善互联网金融服务平台的建设。报告期内，公司保持在服务平台领域和新技术领域的研发投入，公司正在利用数千万活跃用户形成的大金融平台，不断推出新的服务模式。公司新产品大智慧 8.0 移动平台在进一步完善行情、资讯、交易等核心功能的同时，以求在互联网金融领域形成公司特有的“投资+社交+大数据”的链条，有望成为公司新亮点以及业绩增长点。向开放平台战略又迈进一步。报告期内，公司与券商等机构进一步紧密合作，“大智慧+券商”联合开户及服务平台已于 7月初上线，除提供开户联合服务外，券商的投资顾问、产品路演等入驻，联合为用户提供更加高效、便捷的移动服务；“大智慧金融旗舰店”于 7 月底开始试运行，已经有多家银行、基金、保险等金融巨头以及私募入驻，进行系列联合服务。2015 年年度报告 12/179 公司董事会着力加快发展规模化、专业化和一站式的金融大平台，紧跟行业发展趋势，积极进取，把握市场机遇，推进落实公司在互联网金融领域的战略布局。（二）关于重大资产重组的有关工作（二）关于重大资产重组的有关工作 报告期内，中国证券监督管理委员会决定对公司进行立案调查并对公司发行股份购买资产并募集配套资金的申请中止审查，在调查期间，公司积极配合中国证券监督管理委员会的调查工作，并严格按照监管要求履行信息披露义务。鉴于重大资产重组相关的股东大会决议因逾期已经失效，且本次重大资产重组面临的障碍基本无法消除，需要根据市场变化及时调整或制订新的经营策略，公司第三届董事会 2016 年第三次临时会议决定向中国证监会申请撤回本次重大资产重组相关申请文件并终止本次重大资产重组事项，并向中国证监会报送了关于撤回上海大智慧股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易申请文件的请示。2016 年 3 月 25 日，公司收到中国证监会出具的中国证监会行政许可申请终止审查通知书（2016241 号）。根据中国证券监督管理委员会行政许可实施程序规定（证监会令2009第 66 号）第二十条的有关规定，中国证监会决定终止对上海大智慧股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易之重大资产重组事项行政许可申请的审查。（三）加大战略转型力度，逐步实现“更专、更轻、更大”的转型目标（三）加大战略转型力度，逐步实现“更专、更轻、更大”的转型目标 报告期内，公司对原有运行模式和业务体系做了较大规模的整合，对与移动互联金融业务平台转型战略不匹配的传统业务、沉淀资产和人员等进行规模化的剥离，沉淀资产清理和人员处置成本等明显增加，逐步实现“更专、更轻、更大”的转型目标。（四）积极推进（四）积极推进公司治理水平，提升规范化运作水平公司治理水平，提升规范化运作水平 报告期内，公司完成了董事会、监事会的换届工作，推动公司不断完善法人治理结构，严格按照上市公司的标准规范股东大会、董事会、监事会的运作和公司管理层工作制度，建立科学有效的决策机制、快速市场反应机制和风险防范机制，切实维护上市公司及股东利益。此外，报告期内，公司进一步加强财务管理工作，积极发挥财务职能作用。进一步加强了人力资源管理工作，进一步完善绩效考核和激励机制，推进员工持股计划等相关工作，进一步加强人才引进和团队凝聚力建设工作，企业整体管理水平得到进一步提升。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入 65,134.11 万元，同比下降 20.61%；利润总额-43,238.16 万元，归属于上市公司股东的净利润为-45,601.66 万元。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）2015 年年度报告 13/179 营业收入 651,341,061.02 820,451,544.82-20.61 营业成本 238,434,407.84 397,684,378.35-40.04 销售费用 372,710,332.73 589,830,937.31-36.81 管理费用 505,551,988.93 603,253,151.76-16.20 财务费用-7,116,814.24-44,310,474.22 83.94 经营活动产生的现金流量净额-328,257,123.55-530,838,614.16 38.16 投资活动产生的现金流量净额 502,440,989.72-374,845,919.17 234.04 筹资活动产生的现金流量净额-866,743.23-111,732,792.77 99.22 研发支出 221,355,136.94 217,757,994.11 1.65 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:百万元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）信息咨询服务业 643.3 231.71 63.98-21.05-41.35 增加 12.47 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）金融资讯及数据 PC 终端服务系统 207.93 112.94 45.68 27.38 4.15 增加 12.11 个百分点 金融资讯及数据移动终端服务系统 10.35 1.8 82.64-38.00-45.64 增加 2.44 个百分点 证券营业部证券行情及基本资讯服务 91.82 37.07 59.63-4.48-10.93 增加 2.92 个百分点 港股服务系统 218.37 73.16 66.50 24.65 13.83 增加 3.19 个百分点 彩票业务 0 0 -100.00-100.00 减少 88.28 个百分点 贵金属业务 6.54 4.53 30.72-97.72-97.32 减少 10.21 个百分点 其他 108.31 2.22 97.95 335.09-4.56 增加 7.28 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）境内 353.6 123.73 65.01-37.47-57.40 增加 16.38 个百分点 2015 年年度报告 14/179 境外 289.71 107.98 62.73 16.17 3.20 增加 4.69 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明:报告期内,公司收入下降主要系杭州大彩、无锡君泰、天津民泰不再纳入合并报表范围，相关营业收入减少 33,131.83 万元。同时，公司正处于业务转型中，通过提供免费金融资讯软件产品方式，创造新的发展生态,并以该平台为媒介实现与传统金融服务的整合，通过与合作券商的业务整合，增加收入 11,556.60万元，但同时也对传统的资讯软件产品销售也造成巨大冲击。(2).(2).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 信息咨询服务业 231,713,640.47 100 395,103,862.24 100-41.35 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 金融资讯及数据PC 终端服务系统 112,940,154.70 48.74 108,439,522.56 27.45 4.15 金融资讯及数据移动终端服务系统 1,796,161.57 0.78 3,304,155.89 0.84-45.64 证券营业部证券行情及基本资讯服务 37,068,314.57 16.00 41,616,968.46 10.53-10.93 港股服务系统 73,164,677.01 31.58 64,278,031.50 16.27 13.83 彩票业务 6,161,292.51 1.56-100.00 贵金属业务 4,527,646.43 1.95 168,981,286.92 42.77-97.32 其他 2,216,686.19 0.96 2,322,604.39 0.58-4.56 2015 年年度报告 15/179 2.2.费用费用 项目 2015 年 2014 年 增减 变动原因 销售费用 372,710,332.73 589,830,937.31-36.81%本报告期,销售费用较上年同期减少，主要是由于无锡君泰与杭州大彩等不再并入合并范围，以及由于业务模式转型，对原经营模式下员工大幅精简和调整，相应的销售费用支出下降。管理费用 505,551,988.93 603,253,151.76-16.20%本报告期，管理费用较上年同期减少，主要是由于无锡君泰与杭州大彩等不再并入合并范围，以及由于业务模式转型，对原经营模式下员工大幅精简和调整，相应的管理费用支出下降。3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 单位：元 本期费用化研发投入 221,355,136.94 本期资本化研发投入 研发投入合计 221,355,136.94 研发投入总额占营业收入比例（%）33.98%公司研发人员的数量 1,110 研发人员数量占公司总人数的比例（%）1,936 研发投入资本化的比重（%）情况说明情况说明 研发支出主要的归集内容是开发人员薪酬支出。依据是开发人员所对应的项目分组。报告期内研发项目的目的、进展和拟达到的目标等相关信息如下：项目名称项目名称 研发项目的目的和目标研发项目的目的和目标 进展进展 大智慧新一代 Level-2 是顶级的专业化证券分析工具，功能精深、操作流畅、界面友好、稳定可靠，独有的开放性投资策略设计平台和数据扩展技术，帮助投资者实现个性化的投资策略。采用独特的全推送行情技术，速度快，能够动态选股和盘中全监控预警。截至报告期项目已完成。大智慧 internet 经典版 是一套通过 web 技术实现，操作简单，功能强大，包括用户行情、K 线、行情分析以及资讯信息接收的证券信息平台软件。面向证券市场机构、各阶层证券分析、咨询、投资人员，并特别关注广大股民的使用习惯和感受。截至报告期项目已完成。2015 年年度报告 16/179 大智慧财经平台 1、通过将独家信息和专业研究等内容制成专业视频的方式，成功实现大智慧品牌和业务模块的推广，并直接带动公司产品销售，继而形成对视频业务的反哺；2、通过对行业、主题、资金等内容研究，形成可以供用户决策的视频直播信息，增加大智慧用户信息获取途径。截至报告期项目已完成。金融信息云服务平台 为顺应移动互联网和云计算的发展趋势，满足行业客户金融信息服务基础需求，巩固公司行业地位并开拓新的业务方向，形成以“大智慧金融云”为纽带的互联网金融信息生态圈，对外提供统一、标准的接口和程序。截至报告期项目已完成。大智慧智慧钱柜 Web 版软件 智慧钱柜 Web 版专门为用户提供场外基金的 24 小时交易渠道，帮助用户在交易时段外也能对基金进行操作。同时包含现金管理工作、降门槛投资工具。活期钱柜为用户提供现金管理功能。实现资金 T 加 0 取现。定增钱柜为用户提供千元即可参与定增的渠道。截至报告期项目已完成。大智慧 365 投资终端软件 大智慧 365 投资终端软件在行情和资讯传输上做到极致的快与准。针对广大中小投资者，对软件展示的内容进项高度的提炼，推出沪港通、上证期权、分级基金等相关分析工具，优化了客户端框架，提升了行情资讯推送速度，同时也积极和券商合作，提供网上开户的服务。截至报告期项目已完成。大智慧主题策略投资终端软件 大智慧主题策略投资终端软件是专为高级个人投资者和机构投资者所设计的金融信息产品，含海量的经济、商品数据，拥有简单易用的专业量化分析工具，及基于云端的大数据挖掘。截至报告期项目已完成。大智慧证券手机超赢专业版软件 大智慧证券手机超赢专业版软件专门为在移动状态中不能及时了解行情的证券用户开发，用户能随时随地方便的查询自己所关注的股票行情、基本面、公告资讯、板块监测、阶段统截至报告期项目已完成。2015 年年度报告 17/179 计等，同时包含港股、期货、外汇、基金、债券行情，随时观察股市资金动向。财汇投资预警数据库应用软件 总体开发目标是完善的预警信息，涵盖上市公司、发债人、担保人、基金管理人及各个金融机构的负面新闻，市场重要资讯以及其他风险信息，并与相关证券形成关联关系；自由化的证券关联方式，可采用系统默认板块、自定义导入板块以及本地持仓直接关联；实现可提供上千家媒体的新闻及多样性的分类；实现邮件自动提醒功能，出现相应的预警信息时，可以自动通过邮件发送。截至报告期项目已完成。财汇证券预警系统应用软件 金融机构出于风险控制的角度考虑，需要及时地对其所持有证券进行风险性信息搜索，从而及时满足公司内部的内控需要和监管机构的监管要求。财汇证券预警系统应用软件 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