603968_2015_醋化股份_2015年年度报告_2016-02-24.pdf

2015 年年度报告 1/146 公司代码：603968 公司简称：醋化股份 南通醋酸化工股份有限公司南通醋酸化工股份有限公司 2012015 5 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、致同会计师事务所（特殊普通合伙）致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人顾清泉顾清泉、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人颜美华颜美华 及会计机构负责人（会计主管人及会计机构负责人（会计主管人员）员）颜美华颜美华声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计确认，公司2015年度归属于公司股东的净利润为10389.29万元。提取法定盈余公积金1065.14万元后，公司当年可供分配利润为9324.15万元。2015 年末公司累计可供股东分配利润为43165.58万元。本年度拟以2015年末总股本20448万股为基数，向全体股东每10股派发现金红利2元（含税），共派发现金红利4089.6万元，剩余未分配利润结转下一年度。该议案尚需提交2015年年度股东大会审议。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述因存在不确定性，不构成公司对投资者 的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述公司面临的税收、安全、环保等风险，敬请广大投资者注意投资风险。2015 年年度报告 2/146 目录目录 第一节第一节 释义释义.3 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.21 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.31 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.38 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.39 第九节第九节 公司治理公司治理.47 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.49 第十一节第十一节 财务报告财务报告.50 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.146 2015 年年度报告 3/146 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 江苏证监局 指 中国证券监督管理委员会江苏证监局 上交所 指 上海证券交易所 公司、本公司或醋化股份 指 南通醋酸化工股份有限公司 南通产控 指 南通产业控股集团有限公司 新源投资 指 南通新源投资发展有限公司 立洋化学 指 南通立洋化学有限公司 天泓国贸 指 南通天泓国际贸易有限公司 上海集赋 指 上海集赋健康管理中心（普通合伙）中国银行、中行 指 中国银行股份有限公司 工商银行、工行 指 中国工商银行股份有限公司 江苏银行 指 江苏银行股份有限公司 平安银行 指 平安银行股份有限公司 精细化工 指 生产精细化学品的化工行业，是当今世界化学工业发展的战略重点，也是发展最快的经济领域之一。中间体 指 又称有机中间体。用煤焦油或石油产品为原料以制造染料、农药、医药、树脂、助剂、增塑剂等的中间产物。现泛指有机合成过程中得到的各种中间产物。食品、饲料添加剂 指 为改善食品和饲料的品质，以及为防腐和加工工艺等需要而加入食品和饲料中的化学合成或者天然物质，如甜味剂、食品用香料、着色剂、防腐剂等。医药、农药中间体 指 用于药品、农药合成工艺过程中的中间体产品，属于精细化工产品。颜(染)料中间体 指 用于生产染料和有机颜料合成工艺过程中的中间体产品，属于精细化工产品。2015 年年度报告 4/146 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 南通醋酸化工股份有限公司 公司的中文简称 醋化股份 公司的外文名称 Nantong Acetic Acid Chemical Co.,Ltd.公司的外文名称缩写 无 公司的法定代表人 顾清泉 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 俞新南 唐霞 联系地址 南通经济技术开发区江山路968号 南通经济技术开发区江山路968号 电话 0513-68091213 0513-68091213 传真 0513-68091213 0513-68091213 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 南通经济技术开发区江山路968号 公司注册地址的邮政编码 226009 公司办公地址 南通经济技术开发区江山路968号 公司办公地址的邮政编码 226009 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、中国证券报、证券日报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 南通醋酸化工股份有限公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 醋化股份 603968 2015 年年度报告 5/146 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层 签字会计师姓名 曹阳、张艳杰 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 平安证券有限责任公司 办公地址 深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 层 签字的保荐代表人姓名 赵宏、邹文琦 持续督导的期间 2015-2017 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 营业收入 1,242,089,005.49 1,423,081,266.73-12.72 1,263,564,157.62 归属于上市公司股东的净利润 103,892,892.33 99,670,814.08 4.24 62,518,819.46 归属于上市公司股东的扣除非归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润经常性损益的净利润 87,775,317.62 87,120,712.40 0.75 46,539,912.45 经营活动产生的现金流量净额经营活动产生的现金流量净额 168,572,099.10 145,722,140.75 15.68 114,630,746.80 2015年末 2014年末 本期末比上年同期末增减（%）2013年末 归属于上市公司股东的净资产 1,085,119,329.52 521,990,411.24 107.88 469,792,037.39 总资产 1,674,402,740.74 1,252,400,595.27 33.70 1,274,740,022.48 期末总股本 204,480,000.00 76,680,000.00 166.67 76,680,000.00 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 基本每股收益（元股）0.57 0.65-12.31 0.41 稀释每股收益（元股）扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.47 0.57-17.54 0.30 加权平均净资产收益率（%）12.34 19.84 减少7.5个百分点 13.93 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）10.44 17.35 减少6.91个百分点 10.37 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 根据企业会计准则第 34 号-每股收益，因本年度资本公积转增股本事宜，2014 年、2013年每股收益均需重新计算。2015 年年度报告 6/146 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：不适用 九、九、2015 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 327,315,822.80 353,345,076.99 278,207,517.98 283,220,587.72 归属于上市公司股东的净利润 36,162,467.62 29,568,492.52 22,288,582.14 15,873,350.05 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 32,183,997.47 25,420,147.53 18,440,676.09 9,566,576.53 经营活动产生的现金流量净额 50,040,934.53 54,360,678.00 24,167,752.54 40,002,734.03 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015 年金额 附注（如适用）2014 年金额 2013 年金额 非流动资产处置损益 217,316.16 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 15,808,608.76 17,636,408.76 16,887,488.75 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公 2015 年年度报告 7/146 允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 682,560.00 -5,340,360.50 5,878,425.50 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-21,327.51 -181,904.69 414,263.16 其他符合非经常性损益定义的损益项目 -78,414.50-7,691,940.87 少数股东权益影响额 所得税影响额-352,266.54 297,056.45 490,670.47 合计 16,117,574.71 -12,550,101.68 15,978,907.01 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 不适用 2015 年年度报告 8/146 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、主要业务：公司主要从事以醋酸衍生物、吡啶衍生物为主体的高端专用精细化学品的研发、生产和销售。公司业务内容涵盖产品研发，工艺优化开发，工业化生产，配套经营及定制加工等完整的精细化工业务体系。公司产品主要应用于食品和饲料的防腐，医药及农药的生产，颜（染）料的生产三个领域，因此本公司的产品分为：（1）食品、饲料添加剂：山梨酸（钾）、脱氢乙酸（钠）；（2）医药、农药中间体：乙酰乙酸甲（乙）酯；（3）颜（染）料中间体：乙酰乙酰苯胺类产品；此外，公司应客户需求还经营部分其他有机化学产品销售。2、经营模式：（1）采购模式 公司实行集中统一的采购模式。公司采购业务实行实行规范化、标准化、流程化管理，为此公司制定了详细的规章制度，包括采购控制程序、供应商选择和质量审计管理制度、验收管理制度、采购价格评定办法、采购申请管理办法、采购预算管理办法等制度。（2）生产模式 本公司采用以销定产的模式制定生产计划。公司为保证产品生产符合既定要求，维持产品生产的正常运营；确保公司生产活动符合国家法律法规及国际通用标准，符合环保、职业健康安全方面的各项要求，制定了相关制度。3、销售模式 公司采取直销和渠道销售相结合的方式。内贸部和外贸部分别负责国内国际两个市场的销售体系，并根据产品的特性，内贸部和外贸部分别设置不同销售小组负责食品饲料添加剂、医药农药中间体和颜（染）料中间体的销售，形成了能够覆盖各类产品市场的营销网络和客户服务体系。3、行业情况：我国十分重视精细化工的发展，把精细化工特别是新领域精细化工作为化学工业发展的战略重点之一和新材料的重要组成部分，列入多项国家计划中，从政策和资金上予以重点支持。目前，精细化工业已成为我国化学工业中一个重要的独立分支和新的经济效益增长点。目前全国有精细化工生产企业 8000 多家，生产各类精细化学产品达 3 万种以上，精细化率达到 40%左右，我国已成为精细化工产品生产大国。我国精细化工产业虽然取得长足发展，但是同样面临来自各方面的挑战。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 公司于 2015 年 5 月 18 日在上海证券交易所上市，发行人民币普通股 2,556 万股，发行后总 股本为 10,224 万股。2015 年 8 月 31 日召开的公司 2015 年第一次临时股东大会审议通 过 2015 年半年度资本公积转增股本议案，同意以公司截止 2015 年6 月30日总股本10224 万股为基数，以资本公积金向全体股东每 10 股转增 10 股，合计转增 10224 万股，本次转增 已于 9 月底实施完成，完成后公司总股本增加至 20448 万股。2015 年年度报告 9/146 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析（1）技术优势 公司作为高新技术企业,同时被国家科技部认定的国家火炬计划重点高新技术企业，江苏省经贸委认定的江苏省科技型中小企业，先后承担了多项国家或江苏省的火炬计划、星火计划项目，公司“山梨酸钾”、“2-氰基吡啶”、“3氰基吡啶”、“乙腈”等多个主要产品被授予了国家重点新产品或江苏省科技新产品的称号。公司拥有“江苏省级企业技术中心”、“省级工程技术研究中心”、“省级企业院士工作站”。目前公司拥有 12 项发明专利，2 项实用新型，进入实质性审查阶段的发明专利 6 项。与国内同行业相比，公司技术领先优势十分明显。（2）产品优势 传统的精细化工企业生产的产品种类较少，本公司利用自身的较强研发实力，延伸产业链，持续拓展新产品。公司产品结构丰富，涵盖了食品、饲料添加剂，医药、农药中间体，颜（染）料中间体等多个行业，涉及40多个产品。产业链的延伸使得公司相对于一般的精细化工企业具有明显的优势。（3）客户资源优势 上游产品质量直接决定了下游产品的品质，因此在选择供应商时，下游生产企业对供应商在技术、环保、职业健康、质量、生产稳定性等各方面有着严格的综合考评和准入制度。下游公司在客户选择上非常慎重，在确定业务合作关系前，下游公司通常会对供货商的生产设备、研发能力、生产管理和产品质量控制能力进行长达数年的严格考察和遴选，一旦建立起业务关系，就会在相当长的时间内保持稳定。经过长期的业务合作，公司与国内外重点客户建立了稳定的合作关系。由于公司的产品不直接面对终端个人消费者，所以公司的品牌效应更体现在下游行业重点客户及国际大型公司的认同上。这种合作不仅在一定程度上标志着本公司产品质量和技术水平赢得了国际市场的认可，也为本公司进一步开拓市场创造了有利条件。（4）管理团队优势 公司拥有一支长期从事化工行业，技术实力较强，善于决策、懂经营、会管理的管理团队，该管理团队从上世纪80年代开始涉足精细化工领域的研发生产，专注本业20多年以上，是中国最早一批涉足双乙烯酮、山梨酸及吡啶行业的人士，经历过多次全行业的周期波动，在产业环境变化、产品发展趋势、研发及销售等各方面有着丰富的经验。公司管理团队凭着对食品、饲料添加剂和中间体行业的深刻理解和管理团队丰富的从业经验，制定了具有鲜明特色的专业化发展战略，采用集中和差异化的方式在细分市场的基础上建立起自己的竞争优势，加上良好的产品品质、价值服务，公司经历并承受住市场的残酷考验，逐步成为了细分市场的领先者。公司建立了梯队合理的高层次、高素质、经验丰富的核心管理团队。公司的核心管理团队，由于共同的价值理念加上相似的教育、工作背景，经过长期磨合，核心管理团队处于稳定的状态，2015 年年度报告 10/146 利于公司长期发展战略的实施，利于公司的稳定快速发展。并且经过多年的努力，公司培养了职业化、专业化的团队。公司已逐步形成以博士、硕士为核心，专业技术人员为骨干，中青年相结合的中层管理队伍。优秀、稳定的管理团队为公司的发展壮大打下了坚实的基础，成为公司核心竞争力的重要组成部分。（5）质量体系优势 公司建立了一套完备的质量管理和质量控制体系，公司于 1999 年即通过 ISO9001 质量管理体系认证；2002 年即通过 HACCP 食品安全管理体系认证；2006 年即贯彻 BRC 标准经 SGS 审核认证；2008 年即通过 ISO14001 环境管理体系认证。公司注重体系的完整性，对生产经营中活动进行全过程控制。2010 年即通过了 GB/T28001-2001 职业健康安全管理体系认证。本公司一直注重对产品质量过程控制，特别是食品添加剂，涉及食品安全，是为公众关注而质量反映敏感的产品，公司始终坚持“以制药的要求生产食品添加剂”。公司产品质量与国内其他同类企业相比具有较大优势，这也是国内外大型客户与公司保持长久合作关系的重要原因之一。（6）企业影响力和地缘优势 公司一直坚持走技术创新之路，通过为客户提供高品质、高技术含量的产品和高效快捷的技术服务，树立了良好的品牌形象，在业界和客户群中具有较高的知名度和影响力。公司在客户中树立了良好的声誉。在国内食品添加剂及中间体细分市场领域中，“南通醋酸化工”的影响力早已突破现有在售产品的范围。基于对公司品牌和技术的认可和信赖，客户往往向公司提出定制开发新产品的需求，这种公司影响力的延伸促进了公司产品线的延伸，指导着公司科技研发的方向，已经成为公司可持续发展的重要动力。地理位置及产业集群使公司具有不可复制的地域优势。公司地处长三角的南通市，是全国 15个精细化工基地之一，也是全国唯一的国家火炬计划化工新材料产业基地，南通市洋口化学工业园 2005 年 8 月被中国农药工业协会定为中国农药工业产业园。南通市化工产业基础雄厚，东临黄海，南临长江，运输不仅有舟桥之便，更具江海联运的优势。如东境内正在建设中的 20 万吨级国际性深水港口洋口港位于长江“黄金水道”和中国东部沿海“黄金海岸”的交汇之处，与其他竞争对手相比，更便于产品、原料、来往运输至世界各地，使公司采购、销售成本优于同行。2015 年年度报告 11/146 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、管理层管理层讨论与分析讨论与分析 2015 年国际国内经济持续低迷，国际能源结构持续调整，国内经济下行压力较大，行业竞争激烈，企业生产经营困难较多。我国经济社会发展进入新常态，下游市场需求增速放缓，新的环保法提出了更加严格的要求，同时食品添加剂安全问题更受重视，品牌竞争加剧。面对如此复杂的国内外经济环境，在董事会的正确领导下，公司经营层坚持“稳中求进”总基调，积极应对。上半年公司在上交所成功挂牌上市，开创了企业发展的新篇章。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司全面落实各项工作，共实现营业收入 12.42 亿元，同比减少 12.72%；实现归属于上市公司股东的净利润 1.04 亿元,增长 4.24%。主要开展情况：（1）紧锣密鼓，群策群力加紧募投项目。2015 年公司在上交所挂牌上市，募集资金在 5 月份到位后，公司按照上市公司的资金监管规定分别予以落实，以保障资金的安全、有效的运用，同时合理安置暂时闲置资金。目前双乙烯酮联产乙酰乙酸甲酯、山梨酸（钾）等募投项目均在进行之中。（2）迎难而上，千方百计确保市场占有率：2015 年，全球经济的不景气，使得诸多行业与市场竞争激烈，化工行业也不例外。从全年销售来看，产品价格在上半年维持着一个较好的水平，下半年随着大宗原材料价格的不断下行，使得成品价格也随之下降，醋酸衍生物、吡啶衍生物产品的市场格局均发生了很大的变化。由于公司的市场战略与销售策略的正确执行到位，使得公司销售总量未降反增，完成了年度销售任务。比如：食品添加剂的出口总量居同行业前列。逆境是困难，是挑战，同时更是机会。公司坚持以品牌、服务、质量巩固高端市场的客户群，坚持与国际知名企业的合作，如可口可乐、联合利华等等长期合作都取得了良好的效应。同时走出去与国外客商面对面接触，多次参与国内外展会，进一步拓展了外销渠道，增加了国外的客户群。（3）全力以赴，确保生产数量、质量双稳定：募投项目在实施之中，新的产能没有发挥。生产调度与生产车间密切配合，以确保现有产能的最大发挥。2015 年，公司还把成本管理作为重点，在产品单位消耗和能源消耗方面下功夫，在关键的工艺环节增加 DCS 控制。生产中不断进行技术创新和自动化控制，减少人员成本，保证质量的稳定。（4）继续推进安全标准化管理，严格遵循安全规范：2015 年，公司始终树立习近平主席提出的“发展决不能以牺牲生命为代价”的“红线意识”，加大安全设施的投入，加强员工的培训力度。不断完善安全生产的奖惩机制，推出了安全绩效考核办法，强化了员工的安全责任意识。经过全体员工的共同努力，公司安全状况良好。2015 年年度报告 12/146 （5）积极采用环保新工艺，提高污水与大气处理能力：2015 年，公司进一步加强环保治理工作，以高标准、严要求确保环保工作走在行业的前列。公司根据企业的实际情况和上级环保管理部门的要求，有针对性地开展环保治理工作，从生产源头加以控制、监管和考核，对环保设施进行整改，积极应用环保处理新工艺，整治清污分流系统，较好地保障了生产的正常运行。（6）科技创新，提高产品竞争力：公司一直重视产品研发和技术创新工作，将“科学技术是第一生产力”做在实处。2015 年度完成了相关的产业化技改项目、阶段性课题研究，同时获得相关产品的国家发明专利授权。老产品的生命力在于不断挖掘潜力，走持续创新之路。公司的技术工作重点放在降本增效、节能降耗、清洁工艺以及精细化高品质方面，取得了一定的成绩。（7）加强基础管理，推进制度建设：公司在上市之后持续加大了规范管理力度，将制度的执行力放在首要位置，使得企业整体运行更加规范化。根据现代企业制度的要求，形成了职责明确、结构合理的运行体系，使生产和销售、管理和监督、一线和后勤、安全和环保等方面的工作既有其专门职能、又能相互的配合沟通，以营销带动生产，以生产促进销售，安全、环保、质监、研发、设备既对生产进行全方位的管理，又为生产提供有效的服务，使企业的各项生产经营活动更加有序。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 1,242,089,005.49 1,423,081,266.73-12.72 营业成本 1,012,464,178.46 1,168,536,360.30-13.36 销售费用 30,784,730.32 32,078,985.10-4.03 管理费用 85,955,905.51 79,375,977.43 8.29 财务费用 3,327,379.40 18,624,075.13-82.13 经营活动产生的现金流量净额 168,572,099.10 145,722,140.75 15.68 投资活动产生的现金流量净额-47,843,026.75-57,786,956.46 17.21 筹资活动产生的现金流量净额 327,651,402.08-95,084,510.39 444.59 研发支出 46,997,500 40,570,100 15.84 财务费用变化原因说明：贷款减少、利率下降，出口收汇的汇兑收益增加 经营活动产生的现金流量净额变化原因说明：原料价格下降，票据结算增加 投资活动产生的现金流量净额变化原因说明：募资资金理财收益增加，募投项目投入启动 筹资活动产生的现金流量净额变化原因说明：上市募集资金 1.1.收入和成本分析收入和成本分析(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分产品情况 2015 年年度报告 13/146 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）食品饲料添加剂 573,502,859.40 457,053,105.30 20.30-3.48-4.36 增加 0.73 个百分点 医药农药中间体 306,089,006.68 247,801,099.27 19.04-27.09-26.39 减少 0.77 个百分点 颜（染）料中间体 230,003,317.32 190,639,448.85 17.11-1.60-9.56 增加 7.29 个百分点 其他有机化合物 126,994,060.96 113,891,986.96 10.32-25.08-19.43 减少 6.28 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）国内 655,444,951.43 538,735,424.80 17.81-18.80-18.89 增加 0.09 个百分点 国外 581,144,292.93 470,650,215.58 19.01-4.73-6.33 增加 1.38 个百分点 (2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）食品饲料添加剂 26,813.58 27,328.59 640.51 1.85 6.99-44.65 医药农药中间体 23,160.08 22,495.61 1,157.68-6.67-9.27 100.22 颜(染)料中间体 8,839.62 13,671.72 957.16 11.36 26.85 53.11 其他有机化合物 6,281.86 7,283.21 308.81-17.74-4.88-19.60 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 食品饲料添加剂 直接材料 281,856,135.87 31.99 321,361,289.96 30.67-12.29 人工 30,545,609.64 3.47 27,012,716.82 2.58 13.08 制造费用 38,457,050.34 4.37 39,590,085.32 3.78-2.86 动力费 59,866,442.19 6.8 63,501,386.61 6.06-5.72 完工总成本 410,725,238.03 46.63 451,465,478.71 43.09-9.02 医药农药中间体 直接材料 174,525,732.76 19.82 239,603,458.33 22.87-27.16 人工 13,587,979.62 1.54 12,634,545.52 1.21 7.55 制造费用 21,790,307.37 2.47 29,044,953.51 2.77-24.98 动力费 44,520,491.58 5.05 53,129,153.32 5.07-16.20 完工总成本 254,424,511.32 28.89 334,412,110.71 31.92-23.92 颜（染）料中间体 直接材料 81,973,426.06 9.3 85,413,371.32 8.16-4.03 人工 3,877,916.16 0.45 3,262,376.94 0.43 18.87 制造费用 2,606,353.93 0.29 2,528,074.79 0.26 3.10 动力费 5,450,161.30 0.62 5,703,026.24 0.56-4.43 完工总成本 93,907,857.42 10.65 96,906,849.29 9.25-3.09 2015 年年度报告 14/146 其他有机化合物 直接材料 48,631,854.19 5.53 80,109,389.79 7.66-39.29 人工 8,631,618.72 0.98 8,397,088.08 0.8 2.79 制造费用 9,678,252.42 1.1 12,087,511.01 1.15 1,095.58 动力费 23,980,531.63 2.72 29,737,998.36 2.84-19.36 完工总成本 90,922,256.96 10.32 130,331,987.25 12.44-30.24 2.2.费用费用 单位：元 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）变动原因 销售费用 30,784,730.32 32,078,985.10-4.03 运费减少、出口信用保险费率降低 管理费用 85,955,905.51 79,375,977.43 8.29 上市费用增加 财务费用 3,327,379.40 18,624,075.13-82.13 贷款减少、利率下降，出口收汇的汇兑收益增加 3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 单位：元 本期费用化研发投入 46,997,500 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 46,997,500 研发投入总额占营业收入比例（%）3.78 公司研发人员的数量 97 研发人员数量占公司总人数的比例（%）12.88 研发投入资本化的比重（%）0 4.4.现金流现金流 科目 本期数 上年同期数 变 动 比例（%）变动原因 经营活动产生的现金流量净额 168,572,099.10 145,722,140.75 15.68 原料价格下降、票据结算增加 投资活动产生的现金流量净额-47,843,026.75-57,786,956.46 17.21 募资资金理财收益增加，募投项目投入启动 筹资活动产生的现金流量净额 327,651,402.08-95,084,510.39 444.59 上市募集资金 (二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 2015 年年度报告 15/146 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 流动资产 1,001,873,682.64 59.75 550,376,979.37 43.95 82.03 募集资金 非流动资产 674,944,753.85 40.25 702,023,615.90 56.05-3.86 折旧增加、固定资产净值减少 资产总额 1,676,818,436.49 100.00 1,252,400,595.27 100.00 33.89 募集资金 流动负债 464,238,242.47 78.78 557,963,106.52 76.39-16.80 贷款减少 非流动负债 125,045,168.75 21.22 172,447,077.51 23.61-27.49 递延收益转营业外收入 负债总额 589,283,411.22 100.00 730,410,184.03 100.00-19.32 贷款减少 (四四)行业经营性信息分析行业经营性信息分析 近十多年来，我国十分重视精细化工的发展，把精细化工，特别是新领域精细化工作为化学工业发展的战略重点之一，列入多项国家计划中，从政策和资金上予以重点支持，精细化工产业也获得了极大的发展。目前，精细化工产业已成为我国化学工业中一个重要的独立分支和新的经济效益增长点。随着中国经济发展水平的提高，精细化工取得长足进步，部分产品居世界领先地位。我国精细化工的快速发展，不仅基本满足了国民经济发展的需要，而且部分精细化工产品具有一定的国际竞争能力，我国成为世界上重要的精细化工原料及中间体的加工地与出口地。2015 年年度报告 16/146 (五五)投资状况分析投资状况分析 1 1、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 报告期末，公司对外股权投资情况如下：所持对象名称 最初投资金额（元）期初持股比例（%）期末账面价值（元）江苏银行股份有限公司 2,230,000 0.09 2,230,000 江苏绿利来股份有限公司 313,285 0.39 0 南通国信投资担保有限公司 5,000,000 5.00 5,000,000 合计 7,543,285/7,230,000 报告期内无新增对外股权投资。(1)(1)重大的股权投资重大的股权投资 无(2)(2)重大的非股权投资重大的非股权投资 不适用 (3)(3)以公允价值计量的金融资产以公允价值计量的金融资产 不适用 (六六)重大资产和股权出售重大资产和股权出售 不适用 (七七)主要控股参股公司分析主要控股参股公司分析（1）控股子公司情况 单位：万元 币种：人民币 子公司全称 注册资本 持股比例(%)业务性质 总资产 净资产 南通立洋化学有限公司 8,000 100 化工产品制造业 33180.38 10267.96 南通天泓国际贸易有限公司 100 100 化工产品贸易业