600970_2015_中材国际_2015年年度报告_2016-03-24.pdf

2015 年年度报告 1/144 公司代码：600970 公司简称：中材国际 中国中材国际工程股份有限公司中国中材国际工程股份有限公司 2012015 5 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人宋寿顺宋寿顺、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人倪金瑞倪金瑞及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）邢万里邢万里声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 2016 年 3 月 23 日，经本公司第五届董事会第十二次会议决议，本公司 2015 年度利润分配及资本公积转增股本预案为：以现有总股本 1,169,505,285 股为基数，每 10 股派现金 1.71 元（含税），同时每 10 股送 1 股、资本公积金转增 4 股。2015 年末可供股东分配的利润 328,006,334.35元，派发现金红利 199,985,403.74（含税），送红股 116,950,529 股，资本公积转增 467,802,114 股，剩余未分配利润 11,070,401.61 元转入下次分配。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本年度报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成对投资者的实质性承诺，请广大投资者注意投资风险。投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述存在的行业风险、市场风险等，敬请查阅第四节管理层讨论与分析中关于公司未来发展的讨论与分析之“可能面对的风险”部分内容。2015 年年度报告 2/144 目录目录 第一节 释义.3 第二节 公司简介和主要财务指标.4 第三节 公司业务概要.7 第四节 管理层讨论与分析.9 第五节 重要事项.18 第六节 普通股股份变动及股东情况.31 第七节 优先股相关情况.38 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.39 第九节 公司治理.44 第十节 公司债券相关情况.46 第十一节 财务报告.47 第十二节 备查文件目录.144 2015 年年度报告 3/144 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 公司、本公司或中材国际 指 中国中材国际工程股份有限公司 本集团 指 中国中材国际工程股份有限公司及全资、控股企业 中材股份 指 中国中材股份有限公司 中材集团 指 中国中材集团有限公司 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 EPC 指 EPC 是英文 Engineering（工程设计）Procurement（采购）Construction（施工）的缩写。即按照合同约定，承担工程项目的设计、采购、施工、试运行服务等工作，并对承包工程的质量、安全、工期、造价全面负责，与工程总承包含义相似。PAC 指 PAC 是英文 Provisional Acceptance Certificate 的缩写，即临时验收证书。FAC 指 FAC 是英文 Final Acceptance Certificate 的缩写，即最终验收证书。BT 指 BT 是英文 Build（建设）和 Transfer（移交）缩写形式，意即“建设-移交”，是项目建设的一种融资模式。指一个项目的运作通过项目公司总承包，融资、建设验收合格后移交给业主，业主向投资方支付项目总投资加上合理回报的过程。BOT 指 BOT 是英文 Build（建设）Operate（经营）-transfer(转让）的缩写，直译为“建设经营转让”,也是项目融资建设的一种方式。BOOT 指 BOOT 是英文 Build（建设）Own（拥有）Operate（经营）Transfer（转让）的缩写，直译为建设拥有经营转让，是 BOT 演变的一种投资方式。PPP 指 PPP 是英文 Public-Private-Partnership 的缩写，即公私合作模式，是公共基础设施中的一种项目融资模式。一带一路 指 One Belt And One Road,简称 OBAOR;或 One Belt One Road,简称 OBOR;或 Belt And Road 简称,BAR，是“丝绸之路经济带”和“21 世纪海上丝绸之路”的简称。2015 年年度报告 4/144 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 中国中材国际工程股份有限公司 公司的中文简称 中材国际 公司的外文名称 Sinoma International Engineering Co.,Ltd 公司的外文名称缩写 Sinoma-int 公司的法定代表人 宋寿顺 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 蒋中文 吕英花 联系地址 北京市朝阳区望京北路16号中国中材国际工程股份有限公司 北京市朝阳区望京北路16号中国中材国际工程股份有限公司董事会办公室（法律事务部）电话 010-64399502 010-64399501 传真 010-64399500 010-64399500 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 江苏省南京市江宁开发区临淮街32号 公司注册地址的邮政编码 211100 公司办公地址 北京市朝阳区望京北路16号中材国际大厦 公司办公地址的邮政编码 100102 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 北京市朝阳区望京北路16号公司董事会办公室（法律事务部）五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 中材国际 600970 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A座 9 层 签字会计师姓名 詹军、丁慧春 报告期内履行持续督导职责的名称 西南证券股份有限公司 2015 年年度报告 5/144 财务顾问 办公地址 北京市西城区金融街35号国际企业大厦A座四层 签字的财务顾问主办人姓名 汪子文、陈盛军 持续督导的期间 2015 年 11 月至 2016 年 12 月。七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 营业收入 22,596,227,733.38 22,864,772,437.64-1.17 20,731,568,947.26 归属于上市公司股东的净利润 664,275,054.33 148,336,235.13 347.82 90,187,698.16 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 485,178,663.90 97,327,143.52 398.50-24,540,650.76 经营活动产生的现金流量净额 1,965,217,966.46 1,399,014,948.53 40.47-182,514,127.94 2015年末 2014年末 本期末比上年同期末增减（%）2013年末 归属于上市公司股东的净资产 6,445,828,873.41 4,442,515,295.76 45.09 4,262,129,236.39 总资产 28,535,131,296.63 25,101,725,970.46 13.68 23,925,666,915.25 期末总股本 1,169,505,285.00 1,093,297,260.00 6.97 1,093,297,260.00 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 基本每股收益（元股）0.60 0.14 328.57 0.08 稀释每股收益（元股）0.60 0.14 328.57 0.08 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.44 0.09 388.89-0.02 加权平均净资产收益率（%）12.97 3.41 增加9.56 个百分点 1.97 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）9.47 2.24 增加7.23 个百分点-0.54 2015 年年度报告 6/144 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况资产差异情况 适用 不适用 九、九、2015 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 4,538,105,374.67 4,847,289,863.71 4,921,501,805.71 8,289,330,689.29 归属于上市公司股东的净利润 117,517,286.78 167,870,233.82 108,914,730.34 269,972,803.39 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 109,141,782.62 158,001,376.68 118,759,646.64 99,275,857.96 经营活动产生的现金流量净额-766,747,337.28 616,152,618.09 1,020,413,270.04 1,095,399,415.61 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 非流动资产处置损益 6,038,497.30 20,423,287.47 29,713,810.28 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 35,173,868.73 46,101,672.42 37,097,708.85 债务重组损益 13,596,390.16 368,594.15 5,445,790.80 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-6,826,934.91-15,964,324.59 31,817,966.50 2015 年年度报告 7/144 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 112,782,556.28 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-603,708.88 10,242,201.35 33,969,662.71 其他符合非经常性损益定义的损益项目 24,587,833.37 少数股东权益影响额-749,698.77-1,329,262.66-1,016,222.92 所得税影响额-4,902,412.85-8,833,076.53-22,300,367.30 合计 179,096,390.43 51,009,091.61 114,728,348.92 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 18,417,367.12 18,417,367.12 3,227,367.12 可供出售金融资产 18,341,887.20 27,597,269.76 9,255,382.56 231,628.08 衍生金融负债 1,690,490.00 9,142,168.24 7,451,678.24-3,608,710.03 合计 20,032,377.20 55,156,805.12 35,124,427.92-149,714.83 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）主要业务和经营模式 报告期，公司主营业务和经营模式没有发生重大变化。公司主营业务是水泥技术装备及工程服务，包括水泥生产线的工程设计、土建工程、设备制造与采购、机电设备安装、生产线调试、备品备件与运营维护等。公司主要通过 EPC/EP 方式承接大型干法水泥生产线建设和技改等项目，以 EPC/EP 为载体带动研发设计、施工安装、装备制造和采购业务走出去，是目前全球水泥技术装备工程业最大的总承包商。依托水泥工程技术装备主业，公司致力于向节能环保、多元化工程、境外水泥投资等新产业领域拓展。节能环保方面，公司除涉足除尘、脱硫、脱硝、水泥窑协同处置固废、节能环保热工窑炉等节能环保业务外，报告期内，公司通过并购安徽节源环保科技有限公司，新增节能环保综合服务业务,拓宽公司在节能环保领域的业务范围，进一步完善节能环保综合服务产业链。多元化工程业务方面，公司在电力、矿业、建材等工业工程领域及基础设施工程、民用工程领域进行市场拓展，从而推进公司由专业工程服务商向综合工程服务商转型。（二）行业情况说明 1.水泥技术装备工程产业 近年来国内水泥产能总体上供大于求。据中国水泥协会统计，2015 年全国水泥产能利用率低至 67%，较上一年下降幅度达 5 个百分点，新增熟料产能已连续三年呈递减走势，相应国内水泥装备工程市场严重滑坡。根据国内水泥产业政策、市场情况，预计未来较长一段时间内，国内市2015 年年度报告 8/144 场的新增水泥生产线需求不会有明显好转，但备品备件和技术改造市场将具有一定的空间。报告期，公司的国内新签合同额同比出现了较大的降幅。从国际市场看，新兴经济体国家与相对落后国家和地区由于基础设施建设的需要，部分区域和国家水泥需求仍比较旺盛。全球新兴市场，如印度、俄罗斯、巴西，以及北非、中东、南美、东南亚等地区的表现要好于成熟市场，中长期看，随着经济的发展，这些区域的市场需求较为活跃，预计未来 2-3 年全球（除中国）水泥需求增长率在 3%至 5%区间。报告期，公司境外新签合同额取得较大增长，保持了公司的行业优势地位。公司主业虽然面临市场竞争激烈和复杂多变的政治、经济形势，但公司在保障现有主业稳定发展的同时，在有限多元发展战略指引下，有效拓展海外投资机会，积极拓展主营业务范围，全力拓展新的盈利增长点。2.节能环保产业 根据国务院发布的“十二五”节能环保产业发展规划设定的目标，我国节能环保产业产值年均增长 15%以上。2015 年，节能环保产业总产值为 4.55 万亿元，与上年相比增长 16.4%，细分领域中，节能产业、环保产业增速迅猛，年增长率均超过了 20%，市场空间广阔。随着我国环境监管力度加大，以及在环境保护和资源节约方面相关法律法规、标准、政策的驱动，我国环境保护相关产业将继续保持快速发展态势。报告期，公司根据节能环保产业战略规划，在稳步推进现有节能环保业务的发展的基础上，完成了发行股份购买安徽节源环保科技有限公司 100%股权的工作，为节能环保业务的发展再添助力。公司未来将在依托传统的节能环保业务资源的同时，充分发挥安徽节源的市场开拓能力、资源整合能力、项目运营能力，实现环保业务的战略协同发展。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期内公司完成德国 HAZEMAG 公司收购及通过向徐席东、张锡铭、姜桂荣等发行股份完成安徽节源 100%股权收购，该事项导致公司合并范围增加，对公司可供出售金融资产、在建工程、无形资产、递延所得税资产、商誉、股本、资本公积等科目有较大影响。详见第四节管理层讨论与分析-资产、负债情况分析。其中：境外子公司资产134,453.67万元（单位：万元 币种：人民币），占总资产的比例为4.71%。(不含因实施工程项目而设立的具有项目部性质的境外项目公司)三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析（一）全产业链优势（一）全产业链优势 公司作为国际水泥技术装备工程市场唯一具有完整产业链的大型国际化业务体、国内 30 多亿吨水泥熟料产能的技术支持者，拥有从水泥工程技术研发，到工程设计、专业装备制造、建设安装、生产线调试、生产线维护和运营管理等资源的完整产业链，通过有效整合境内外市场和资源，实施全球化资源配置，为客户提供一揽子的综合解决方案，较好地满足了客户需求。（二）国际经营优势（二）国际经营优势 作为全球建材业最具影响力的装备工程公司之一，公司持续深化国际化战略，自上世纪九十年代开始进入国际市场以来，承建了覆盖水泥工程、节能环保、矿业和电力等多业务领域的 150余个海外 EP 和 EPC 项目，遍布世界 70 多个国家和地区，90%以上的新签合同额来自海外。公司在实施大量工程业绩的基础上，积累了丰富的项目管理和项目建设经验，具有全球最强的集群项目实施能力，与国际主要竞争对手相比，公司在成本和工期、综合服务能力方面具有比较优势，SINOMA品牌美誉度得到广泛认可，是全球建材技术装备工程业的长期领跑者。（三）技术领（三）技术领先优势先优势 2015 年年度报告 9/144 公司坚持技术领先，不断优化完善科研体系，整合研发资源，设立中材研究总院，研发人员分布在水泥热工、粉磨、破碎、物化、装备、环保等专业技术领域，通过自主研发、技术合作、并购实现与国际前沿技术的深度接轨,形成了覆盖水泥工艺技术及装备、资源综合利用、能源节约和环境保护等领域的具有自主知识产权的专有技术体系。（四）融资能力优势（四）融资能力优势 公司作为国务院国资委所属中材集团旗下的上市公司，具有多渠道的融资资源和相对低廉的融资成本，公司与主要的商业银行、政策性金融、保险机构保持密切的工作联系，并可通过资本市场运用股权、债权等多种渠道进行融资，解决公司资金需求，支持公司业务发展。第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、管理层管理层讨论与分析讨论与分析 在世界经济不确定性依然存在、国内经济增速放缓、水泥行业产能过剩、水泥技术装备工程市场竞争激烈的背景下，公司积极应对困难与挑战，加大市场开拓力度，着力推进业务结构调整和运营质量提升。（一）新签合同稳中有升，市场地位持续巩固 报告期内，公司紧跟国家“一带一路”战略部署，稳抓传统优势市场，积极开拓新兴市场，全年新签合同 315 亿元，同比提高 15%。其中，海外合同 285 亿元，同比提高 31%，占公司新签合同额 91%。全年在非洲、中东、东南亚、中亚、南亚、西欧等地区新签海外水泥生产线 21 条，粉磨站项目 7 个，水泥技术装备及工程服务主业海外市场占有率连续八年保持领先。（二）精细管理水平提高，项目履约能力增强 通过开展工程项目全面对标，加强工程项目预算管理，强化全过程的成本管控，报告期内，水泥技术装备及工程服务主业毛利率实现 10.6%，自 2011 年以来持续下滑的趋势首次得以扭转。报告期内，公司在建 EPC、EP 项目 109 个，安装项目 42 个，设计项目 329 个，获得 PAC 证书 14个，FAC 证书 3 个。埃及 NAHDA 项目荣获中国勘察协会颁发的工程总承包金钥匙奖；俄罗斯 SCP和印度 CHI 项目获得建材行业总包项目一等奖；保加利亚代夫尼亚水泥厂项目获得保加利亚年度最佳投资奖。面对国内外水泥装备需求萎缩的现状，公司一方面加大低效无效资产清理力度，另一方面积极探索设备本土化采购和制造，试行了售后服务驻场制。（三）提高战略转型认识，加快推进转型升级 低碳环保业务方面，科研产业化成果初显，初步具备产业规模。报告期内新签 8 个固体废弃物、工业危险废弃物及污泥处置项目，总计 1.73 亿元。公司通过资本市场实现了对安徽节源的股权收购，建立起公司在低碳环保业务领域的新平台；多元化工程业务有所突破，积极开拓物流、矿业、电力、基础设施、民用建筑等领域，本年新签矿山运营合同、供水合同、变电站合同总计6.58 亿元；客户服务方面，进一步提高生产运营服务能力，大力拓展备品备件业务，在国际市场上试行了“售后技术支持驻厂制”业务模式，新增合同额明显增加。报告期内共签订客户服务类合同 10.2 亿元，其中，保产合同约 5 亿元，备品备件合同 5.24 亿元。（四）整合科技研发资源，科研成果效益显现 报告期内，公司整合了研发资源，成立了中材国际研究总院，充分发挥协同效应；加大前瞻性、创新性项目的研发力度，在应用技术研究以及产业化等方面取得了一定的成绩，全年共开展科研开发项目共 146 项，正在执行的国家级科研项目 6 项，申请专利 68 项，获得专利授权 54 项，为支撑公司转型升级和可持续发展提供了技术保障。（五）深化改革稳步推进，整合资源协同发展 2015 年年度报告 10/144 报告期内，公司着眼于顶层设计，进一步优化内部资源配置，全面推进基础管理。一是明确总部职能定位，调整总部机构设置，完善顶层设计，有效提升了公司的决策效率和执行效率；二是工程板块与装备业务完成了一体化的深度整合，实现协同发展；三是加强了对低效无效资产的处置力度，光伏公司、扬州中材等 13 家低效无效企业已经完成或正在进行处置，为公司集中精力发展战略主业创造了条件；四是境外并购项目整合效应初步显现，印度 LNVT 公司实现了本土化运营，以 HAZEMAG 为主体的矿业装备全球资源配置业务组织模式正在形成，基本实现了市场渠道、品牌技术、研发能力的有机结合；五是通过全面推进制度建设和流程建设，切实提高公司治理的效率和能力，荣获上市公司金圆桌“董事会建设特别贡献奖”。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 在世界经济不确定性依然存在、国内经济增速放缓、建材行业产能过剩、全行业经济效益持续下滑的背景下，公司在董事会领导下积极应对困难与挑战，加大市场开拓力度，着力推进业务结构调整和运营质量提升，全年实现营业收入约 226 亿元，归属于上市公司股东的净利润约 6.6亿元，比上年同期增长约 348%，经营活动产生的现金流量净额约 20 亿，比上年同期增长约 41%，每股收益 0.6 元/股，比上年同期增长约 329%，全面完成全年预算目标。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 22,596,227,733.38 22,864,772,437.64-1.17 营业成本 20,157,928,112.28 20,443,222,829.43-1.40 销售费用 281,870,333.08 202,272,092.75 39.35 管理费用 1,331,380,632.12 1,293,797,646.59 2.90 财务费用-64,873,238.46 115,491,351.56-156.17 经营活动产生的现金流量净额 1,965,217,966.46 1,399,014,948.53 40.47 投资活动产生的现金流量净额-425,307,274.41-575,771,127.78 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 266,672,285.76 790,701,373.36-66.27 研发支出 317,677,347.38 302,199,821.43 5.12 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）水泥技术22,518,128,491.62 20,131,318,989.80 10.60-1.29-1.44 增加 0.14个百分点 2015 年年度报告 11/144 装备及工程服务 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）水泥生产线土建与安装 9,706,662,370.62 9,370,948,013.33 3.46 3.30 3.81 减少 0.47 个百分点 机械设备制造与销售 12,321,309,986.67 10,433,100,048.49 15.32-5.39-6.47 增加 0.98 个百分点 设计及技术转让监理 204,611,632.40 133,819,268.85 34.60-20.82 1.15 减少14.21 个百分点 生产运营管理 285,544,501.93 193,451,659.13 32.25 114.14 74.62 增加15.33 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）境内 3,877,446,860.95 3,388,462,871.15 12.61-31.30-31.93 增加 0.82 个百分点 境外 18,640,681,630.67 16,742,856,118.65 10.18 8.58 8.39 增加 0.16 个百分点 (2).(2).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本上年同期金额 上年同期占总本期金额较上2015 年年度报告 12/144 比例(%)成本比例(%)年同期变动比例(%)水泥技术装备及工程服务 材 料 设备 人 工设 计 成本等 20,131,318,989.80 100 20,425,501,228.29 100-1.44 2.2.费用费用 报告期内管理费用、销售费用同比增加主要是本期德国 HAZEMAG 公司纳入合并范围所致。报告期内财务费用为收益 6487 万元，较去年变动较大主要是本期汇兑收益增加（去年同期因海外现场项目财务并帐形成较大的汇兑损失）。3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 单位：元 本期费用化研发投入 317,677,347.38 研发投入合计 317,677,347.38 研发投入总额占营业收入比例（%）1.41 公司研发人员的数量 1,956 研发人员数量占公司总人数的比例（%）19.22 4.4.现金流现金流 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）经营活动产生的现金流量净额 1,965,217,966.46 1,399,014,948.53 40.47 投资活动产生的现金流量净额-425,307,274.41-575,771,127.78 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 266,672,285.76 790,701,373.36-66.27 说明：本期经营活动产生的现金流量净额增加主要是工程收款增加；本期投资活动产生的现金流量净额为负数主要是本期收购德国 HAZEMAG 公司支付股权收购款及参股葛洲坝中材洁新（武汉）科技有限公司；本期筹资活动产生的现金流量净额较去年减少主要是本期偿还借款较多所致。(二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 2015 年年度报告 13/144 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 货币资金 8,920,135,563.27 31.26 6,574,281,847.47 26.19 35.68 注 1 应收票据 402,946,490.50 1.41 791,407,789.09 3.15-49.08 注 2 可供出售金融资产 97,146,381.88 0.34 494,131,824.94 1.97-80.34 注 3 长期股权投资 32,383,435.63 0.11 20,633,397.87 0.08 56.95 注 4 投资性房地产 168,737,493.47 0.59 106,877,923.70 0.43 57.88 注 5 在建工程 190,530,581.84 0.67 28,732,677.34 0.11 563.11 注 6 商誉 1,169,003,543.09 4.10 3,811,712.42 0.02 30,568.72 注 7 长期待摊费用 152,377,121.92 0.53 48,743,335.52 0.19 212.61 注 8 递延所得税资产 278,936,095.11 0.98 177,230,592.66 0.71 57.39 注 9 应付利息 13,262,142.38 0.05 21,180,308.74 0.08-37.38 注 10 一年内到期的非流动负债 898,910,683.50 3.15 152,000,000.00 0.61 491.39 注 11 其他流动负债 1,562,822,826.32 5.48 2,607,489,937.54 10.39-40.06 注 12 长期借款 642,568,689.95 2.25 919,620,957.49 3.66-30.13 注 13 长期应付款 389,115,944.38 1.36 298,898,274.02 1.19 30.18 注 14 长期应付职工薪酬 45,499,310.21 0.16 14,365,000.00 0.06 216.74 注 15 递延所得税负债 157,235,785.68 0.55 41,784,105.17 0.17 276.31 注 16 资本公积 1,493,414,982.76 5.23 149,732,905.96 0.60 897.39 注 17 其他综合收益-111,334,216.32-0.39-64,763,374.55-0.26 71.91 注 18 少数股东权益 348,361,945.97 1.22 54,527,400.45 0.22 538.88 注 19 其他说明 注 1、货币资金增加主要是工程项目收款增加所致；2015 年年度报告 14/144 注 2、应收票据的减少主要是本期票据到期承兑所致；注 3、可供出售金融资产的减少主要是完成德国 HAZEMAG 公司股权收购，不再使用可供出售金融资产核算所致；注 4、长期股权投资的增加主要是本期新增对葛洲坝中材洁新（武汉）科技有限公司的投资所致；注 5、投资性房地产的增加主要是本公司将无形资产-土地使用权转为投资性房地产核算所致；注 6、在建工程的增加主要是本期完成安徽节源股权收购其在建工程项目增加所致；注 7、商誉的增加主要是收购德国 HAZEMAG 公司及安徽节源公司合并成本大于在购买日享有的可辨认净资产公允价值所致；注 8、长期待摊费用的增加主要是本期子公司长期待摊的项目代理费用增加；注 9、递延所得税资产的增加主要是完成德国 HAZEMAG 公司股权收购其递延所得税项目增加所致；注 10、应付利息的减少主要是子公司本期偿还到期的借款利息所致；注 11、一年内到期的非流动负债的增加主要是子公司期末一年内到期的长期借款增加所致；注 12、其他流动负债的减少主要是工程项目根据建造合同准则进行会计核算，期末工程结算大于工程施工的金额减少所致；注 13、长期借款的减少主要是子公司将一年内到期的长期借款重分类减少所致；注 14、长期应付款的增加主要是子公司长期应付项目代理费增加所致；注 15、长期应付职工薪酬的增加主要是增加了德国 HAZEMAG 公司设定受益计划的薪酬；注 16、递延所得税负债的增加主要是完成德国 HAZEMAG 公司股权收购评估增值确认递延所得税负债所致；注 17、资本公积的增加主要是本期发行股份收购安徽节源公司形成资本溢价及收到中央国有资本经营预算拨款所致；注 18、其他综合收益的变动主要是汇率变动引起外币报表折算差额变动所致；注 19、少数股东权益的增加主要是德国 HAZEMAG 公司纳入合并范围其对应的少数股东的股权。(四四)行业经营性信息分析行业经营性信息分析 公司是江苏省高新技术企业，拥有国际领先的自主知识产权的新型干法水泥生产线工艺技术及完整的水泥装备、工程产业链，具有工程设计、工程咨询及对外承包工程经营资格等多项高级别系统完整的企业资质（格），并先后通过了 I SO9000 质量管理体系的认证、ISO14000 环境管理认证、OHSAS18001 职业健康安全管理体系认证，是建设部推广以工程设计单位为龙头进行工程总承包的首批试点单位之一，也是我国水泥行业最早开展工程总承包业务产的企业之一，具有百余条大型干法水泥生产线建设经验。公司持续贯彻“以人为本”的理念，安全生产管理制度运行良好，全年未发生安全生产死亡事故。公司成立以来坚持科技创新，研制开发并储备了大量的具有国际水准的水泥专业装备、节能装备、环保设备、自动化控制装备技术。面对国内外水泥装备需求萎缩的现状，公司坚持市场导向，不断优化组织结构和资源配置，积极发展装备智能制造。在节能环保产业方面，公司相关业务主体拥有环境工程（大气污染防治、固体废物处理处置工程、物理污染防治工程、水污染防治工程）专项设计、生态建设和环境工程咨询等相关企业资质（格），公司通过研发产业化、投资并购，全面介入到大气、固废、土壤、工业节能等节能环保领域。2015 年年度报告 15/144 (五五)投资状况分析投资状况分析 1 1、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 报告期，公司通过投资、收购、增资、发行股份购买资产等多种形式，在水泥技术装备工程主业和工程多元化、节能环保等领域继续开展股权投资，公司对外股权投资额为 149,615.6 万元，与上年同比增长 105,849.6 万元，增幅 241.9%。(1)(1)重大的股权投资重大的股权投资 报告期，根据关于核准中国中材国际工程股份有限公司向徐席东等发行股份购买资产并募集配套资金的批复（证监许可20152289 号），公司通过定向发行股份购买安徽节源环保科技有限公司 100%股权，交易对价为 100,74