600795_2015_国电电力_2015年年度报告_2016-04-11.pdf

2015 年年度报告 1/248 公司代码：600795 公司简称：国电电力 国电电力发展股份有限公司国电电力发展股份有限公司 2012015 5 年年度报告年年度报告 致股东的一封信 2015 年是“十二五”的收官之年。国电电力在公司董事会的正确领导和广大股东的大力支持下，积极应对形势发展、行业变革带来的挑战，深入贯彻落实“一五五”战略，扎实推进“双提升”工作，深化改革，务实创新，全力推进提质增效，企业管理水平不断提升，主要经济技术指标持续优化，公司全年实现利润总额 97.58 亿元。2015 年，我们坚持科学发展，突出质量效益，全力推进优质风电、高效清洁火电和大型水电等重点项目开发，积极参与国家“一带一路”战略，加快“走出去”工作步伐，公司战略布局和资产结构得到进一步优化，发展质量得到进一步提升。2015 年，我们突出加强经营管控，深化对标管理和精细化管理，突出抓好电量、燃料和成本费用等关键要素控制，不断深化火电、新能源和煤炭化工的经济运行，高效协调组织生产经营，推动公司经济效益实现了稳步增长。2015 年，我们大力实施创新驱动战略，深化内部改革，完善体制机制，全面推进投资、燃料、财务、物资“四个集中管控”，加强省级公司管理，建立公司全面风险管理体系并有效运转，公司现代化管理水平明显提升。2015 年，我们坚持绿色发展，推进节能减排，大力应用新技术、新工艺，持续改善能耗指标，着力提升机组经济运行水平，公司火电机组全部实现达标排放，16 台机组顺利完成深度减排改造，树立了“绿色国电”的良好形象。2015 年年度报告 2/248 2015 年，我们大力强化融资管理，积极探索融资新渠道，加强投资者关系管理，加大与境外投资者的沟通力度，持续拓展投资者沟通渠道，深入依法治企，不断提高规范运作水平。截至 2015 年底，公司安全生产基础扎实、经营发展持续向好、职工队伍和谐稳定，多项指标处行业领先水平，实现了管理效益的持续提升。“十三五”期间，国电电力将以五大发展理念为引领，全面推进“创一流”工作，确保到“十三五”，全面建成以电为主、以煤为辅、创新引领、管理先进、安全高效、绿色低碳、具有国际竞争力的一流综合性电力上市公司，打造一流的火电企业、水电企业、新能源企业和煤炭企业。2016 年是“十三五”开局之年，也是国电电力“创一流”的重要一年。面对电力工业新常态和国企改革新要求，我们将继续深入实施“一五五”战略，全面深化“双提升”工作，以“永无止境，创造一流”的精神，深入推进改革，完善机制，加强管控，优化指标，提升能力，全力提升企业的市场竞争和持续盈利能力。新起点新征程，新常态新使命。面对未来，我们一定会在各位股东的大力支持下，团结拼搏，砥砺奋进，以更加优异的成绩，不断开创国电电力更加美好的明天。2015 年年度报告 3/248 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。律责任。二、二、未出席董事情况未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 鲍绛 因公请假 李秀华 三、三、瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人冯树臣冯树臣、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人姜洪源姜洪源 及会计机构负责人（会计主及会计机构负责人（会计主管人员）管人员）孙德生孙德生声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：根据公司七届三十三次董事会审议通过的2015年度利润分配议案，2015年度利润分配方案为派送现金红利，派发比例为每10股派发现金红利1.1元（含税）。以2015年底总股本19,650,397,845股为基数计算，应分红金额共计2,161,543,762.95元。该利润分配方案需经公司股东大会批准后实施。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本报告期中所涉及的发展战略、经营计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅管理层讨论与分析中关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险部分的内容。2015 年年度报告 4/248 目录目录 第一节 释义.5 第二节 公司简介和主要财务指标.5 第三节 公司业务概要.11 第四节 管理层讨论与分析.12 第五节 重要事项.32 第六节 普通股股份变动及股东情况.47 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.54 第八节 公司治理.65 第九节 公司债券相关情况.68 第十节 财务报告.71 第十一节 备查文件目录.248 2015 年年度报告 5/248 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国国电、控股股东 指 中国国电集团公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 国家发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 国务院国资委、国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会 中电联 指 中国电力企业联合会 装机容量 指 全部发电机组额定容量的总和 控股装机容量 指 全资电厂装机容量与控股电厂装机容量之和 上网电量 指 电厂所发并接入电网连接点的电量 上网电价 指 发电企业与购电方进行上网电能结算的价格 利用小时 指 统计期间机组（发电厂）实际发电量与机组（发电厂）平均容量（新投产机组按时间折算）的比值，即相当于把机组（发电厂）折算到按额定容量满出力工况下的运行小时数 千瓦/KW 指 电功率的计量单位 千瓦时/KWH 指 电能数量的计量单位。一千瓦时为一千瓦的发电机按额定容量连续运行一小时所做的功，俗称“度”供电煤耗 指 火电厂每供应一千瓦时电能平均所耗用的标准煤数量，单位为克/千瓦时 标煤 指 每千克含热量 29,271.2 千焦的理想煤炭 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 国电电力发展股份有限公司 公司的中文简称 国电电力 公司的外文名称 GD POWER DEVELOPMENT CO.,LTD 公司的外文名称缩写 GDPD 公司的法定代表人 陈飞虎 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 李忠军 徐伟中 联系地址 北京市朝阳区安慧北里安园19号 北京市朝阳区安慧北里安园19号 电话 010-58682100 010-58682100 2015 年年度报告 6/248 传真 010-64829902 010-64829902 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 大连经济技术开发区黄海西路4号 公司注册地址的邮政编码 116600 公司办公地址 北京市朝阳区安慧北里安园19号 公司办公地址的邮政编码 100101 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 北京市朝阳区安慧北里安园19号公司证券融资部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 国电电力 600795 东北热电 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市市东城区永定门西滨河路 8号院7号楼中海地产广场西塔3-9楼 签字会计师姓名 张大志、李民 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 瑞银证券有限责任公司 办公地址 北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 15 层 签字的保荐代表人姓名 刘文成、崔伟 持续督导的期间 2011 年 8 月 30 日-国电转债募集资金使用完毕(“国电转债“已于 2015年3月5日在上海交易所完成摘牌工作)七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 2015 年年度报告 7/248 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 调整后 调整前 营业收入 54,582,558,772.62 61,793,207,004.73 61,474,849,059.71-11.67 67,161,349,741.25 归属于上市公司股东的净利润 4,204,859,194.37 6,008,634,737.94 6,008,547,847.99-30.02 6,279,272,769.68 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 3,741,928,969.36 5,487,999,182.88 5,487,999,182.88-31.82 5,857,063,807.44 经营活动产生的现金流量净额 24,293,311,302.15 22,798,499,758.90 22,713,421,309.42 6.56 23,201,069,453.16 2015年末 2014年末 本期末比上年同期末增减(%)2013年末 调整后 调整前 归属于上市公司股东的净资产 47,708,764,544.84 44,478,822,598.24 44,477,775,794.57 7.26 37,335,083,102.12 总资产 250,184,810,947.88 246,359,001,839.05 246,253,096,773.70 1.55 244,960,460,602.50 期末总股本 19,650,397,845.00 18,822,875,948.00 18,822,875,948.00 4.40 17,229,916,618.00 2015 年年度报告 8/248 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 调整后 调整前 基本每股收益（元股）0.215 0.348 0.348-38.22 0.364 稀释每股收益（元股）0.215 0.339 0.339-36.58 0.35 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.192 0.318 0.318-39.62 0.34 加权平均净资产收益率（%）8.945 15.38 15.38 减少6.435 个百分点 16.623 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）8.000 14.142 14.142 减少6.142个百分点 16.105 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标的说明:1.2015 年 1 月公司取得国电宁波燃料有限公司的控制权，该交易构成同一控制下企业合并，按照企业会计准则的要求，公司对以前年度数据进行了追溯调整。2.公司于 2013 年 12 月 20 日发行第一期10亿元附特殊条款的中期票据，于 2014 年 11 月14 日发行第二期17亿元附特殊条款的中期票据，在本报告中列示于“其他权益工具”项下。上表中归属于上市公司股东的净利润、归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润、归属于上市公司股东的净资产、基本每股收益、稀释每股收益、扣除非经常性损益后的基本每股收益、加权平均净资产收益率、扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率等指标均考虑了中期票据的影响。3.公司归属于上市公司股东的净利润同比下降 30.02%，主要原因为：1）公司参股单位亏损，本年投资收益较上年同期下降 92.73%；2）本年公司资产减值损失同比增加 33.50%。4.公司基本每股收益同比下降 38.22%，主要是由于本年归属于上市公司股东的净利润下降，同时报告期内公司可转债完成转股，公司股本增加。八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况市公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：无 2015 年年度报告 9/248 九、九、2015 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 13,365,031,951.93 13,144,167,861.51 14,852,261,556.16 13,221,097,403.02 归属于上市公司股东的净利润 1,645,723,310.82 1,702,728,706.85 1,571,587,615.07-715,180,438.37 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,522,839,686.92 1,657,591,790.09 1,549,613,749.78-988,116,257.43 经营活动产生的现金流量净额 6,074,555,025.97 6,807,017,426.38 5,184,438,664.90 6,227,300,184.90 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 非流动资产处置损益 277,310,030.86 605,677,505.16-299,822,751.23 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 173,091,464.00 234,004,261.07 257,212,120.30 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产 2015 年年度报告 10/248 生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 6,573,194.54 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 -10,781,390.50 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 86,889.95 901,899,800.02 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 19,013,900.00 3,121,309.44 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 23,307,302.71 74,960,310.41 31,038,333.34 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 114,750,631.08-10,099,127.65 19,408,403.05 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额-73,719,779.69-256,541,524.42-402,911,081.56 所得税影响额-70,823,323.95-127,452,759.46-83,528,975.16 合计 462,930,225.01 520,635,555.06 422,208,962.24 2015 年年度报告 11/248 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 可供出售金融资产 711,498,215.55 815,655,686.28 104,157,470.73 0 合计 711,498,215.55 815,655,686.28 104,157,470.73 0 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）主要业务及经营模式 本公司是控股股东中国国电旗下的全国性上市发电公司，是中国国电在A股资本市场的直接融资窗口和实施整体改制的平台。截至目前，公司拥有直属及控股企业63 家，参股企业21家，筹建处6家。公司资产结构优良，所属企业分布东北、华北、华东、华南、西南、西北等25个省、市、自治区。近年来，公司始终坚持科学发展，突出质量效益，做强做优主业，推动转型升级，公司电源结构和布局得到持续优化。（二）行业情况说明 根据中电联全国电力工业统计快报，2015 年，受宏观经济尤其是工业生产下行、产业结构调整、工业转型升级以及气温等因素影响，全国电力消费增速明显放缓，全社会用电量 55,500 亿千瓦时，同比增长 0.5%，比上年回落 3.6 个百分点。其中，第一产业用电量 1,020 亿千瓦时，同比增长 2.5%；第二产业 40,046 亿千瓦时，同比下降 1.4%；第三产业 7,158 亿千瓦时，同比增长 7.5%；城乡居民生活 7,276 亿千瓦时，同比增长 5.0%。2015 年全口径发电量 56,045 亿千瓦时，比上年增长 0.6%，其中水电增长 5.1%、火电下降 2.3%、核电增长 27.2%、并网风电增长 15.8%、并网太阳能增长64.4%。全国 6,000 千瓦及以上电厂发电设备平均利用小时数为 3,969 小时，同比降低 349 小时。全年新增发电装机容量创历史最高水平，年底发电装机达到 15.1 亿千瓦、供应能力充足，非化石能源发展迅速、年底非化石能源发电装机比重提高到 35%；火电发电量连续两年负增长，利用小时降至 4,329 小时创新低。二、二、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析（1）资源获取和可持续发展能力 产业结构方面：近年来，公司大力发展清洁可再生能源，火电机组在公司电源结构中虽然仍占主导，但占比逐年下降，截止 2015 年底火电机组比例为 67.4%。清洁可再生能源的大力发展符合国家产业政策，有利于公司的长期稳定发展。面对国家风电发展的形势变化，公司不断调整发展策略，风电发展重心由“三北”陆上风电逐步转向北部风电基地、中东南部山地风场、海上风电协调发展。技术优势方面：近年来，公司火电机组平均单机容量不断提高。截至 2015 年底，公司 60 万及以上装机容量 1840 万千瓦，占火电装机总容量的 58.96%；100 万及以上2015 年年度报告 12/248 装机容量 700 万千瓦，占火电装机总容量的 22.43%。通过大力实施技术改造工作，供电煤耗持续降低,2015 年完成供电煤耗 303.42 克/千瓦时。（2）人力资源保障能力 随着公司不断优化配备基层单位领导班子，强化后备干部和青年英才的选拔，全面加强中层干部管理，大力实施“人才强企”工程和职业经理人培训、建设职业发展通道等一系列措施，公司目前拥有一批适应市场形势、懂管理、能打硬仗的干部队伍，拥有一支符合发展要求，懂技术、甘于奉献的员工队伍，能够为公司持续发展提供坚实的人力资源保障。随着公司三项制度改革的不断推进，公司的管控能力将逐渐增强，管理效率将逐渐提高，动力活力将逐渐释放，市场竞争优势将逐渐凸显。（3）成本管控保障能力 成本管控持续优化，管理水平不断提升。公司在系统内全面开展“双提升”工作，深入推进成本费用对标管理，现已覆盖火电、水电、新能源、煤炭、前期、基建、综合等 7 个业务板块，形成了一套体系健全、指标合理、行之有效的成本费用对标管理制度。并通过对成本费用指标的进一步细化，落实各级管理责任、强化企业竞争意识，同时将对标管理结合绩效考核，有效提高了基层单位的工作积极性，实现了成本费用的全级次、全方位、全流程、系统化管理，有效提高了公司成本控制能力。第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、管理层管理层讨论与分析讨论与分析（一）装机情况 截至 2015 年底，公司控股装机规模达到 4,630.35 万千瓦，占全国装机总量的3.07%。其中，火电机组 3,120.75 万千瓦，占总装机的 67.40%，水电机组 1,080.03万千瓦，占总装机的 23.32%；风电机组 408.37 万千瓦，占总装机的 8.82%；太阳能机组 21.2 万千瓦，占总装机 0.46%。2015 年，公司新增发电装机容量 546.75 万千瓦。其中，火电新投机组 201 万千瓦，分别是江苏泰州二期 3 号机组 100 万千瓦、新疆哈密大南湖 1 号机组 66 万千瓦、新疆克拉玛依热电 2 号机组 35 万千瓦；水电新投机组 277.5 万千瓦，分别是新疆萨里克特水电站 8 万千瓦、大渡河龚嘴水利发电总厂铜街子水电站 14 号机技改增容 2.5万千瓦、大渡河枕头坝一级 72 万千瓦、大渡河大岗山水电站 195 万千瓦；风电新投机组 68.15 万千瓦；太阳能新投机组 0.1 万千瓦。（二）发电量情况 截至 2015 年底，公司全资及控股各运行发电企业累计完成发电量 1,686.57 亿千瓦时，上网电量 1,649.56 亿千瓦时，较去年同期分别下降了 5.76%和 2.93%。完成利用小时 4,077 小时，高于全国平均水平 108 小时，其中：火电完成 4,499 小时，水电完成 3,678 小时，风电完成 1,923 小时，光伏完成 1,420 小时。供热量完成 5,353.37万吉焦，同比增长 9.92%。（三）发展情况 2015年，公司坚持质量效益优先，着力做强做优主业，全年核准电源项目1,000.39万千瓦，其中火电 674 万千瓦、水电 200 万千瓦、风电 126.39 万千瓦。（1）重点火电项目取得进展。以外送电项目为龙头，公司大力开发高参数、超低排放的大型火电和煤电一体化项目，宁夏方家庄 2100 万千瓦、新疆准东五彩湾2015 年年度报告 13/248 北三电厂 266 万千瓦、安徽蚌埠二期 266 万千瓦、宁夏大武口热电 235 万千瓦、辽宁普兰店热电 235 万千瓦、河北遵化热电 235 万千瓦取得核准，内蒙上海庙2100 万千瓦、内蒙长滩 266 万千瓦和山西湖东 2100 万千瓦三个外送电项目稳步推进。（2）清洁能源发展势头良好。积极推进大中型水电资源开发，优化“两区域一流域”开发格局，双江口水电站 200 万千瓦取得核准。加快推进优质风电项目开发，新疆景峡风电等一批优质风电项目实现核准。（四）经营管理 2015 年，公司深入开展对标管理工作，加强电力市场研究，加大市场营销力度，大力实施低成本战略，对标指标逐级持续优化，积极开展与行业内先进企业动态对标，狠抓关键要素，细化落实对标方案，全面提升经济运行水平。通过加强利用小时“四维”对标，深化“争电量”竞赛活动，激发全员争发电量积极性，公司全年完成发电利用小时高于全国平均水平，北仑公司、大开厂等企业区域对标排名第一。深化成本费用对标，逐级落实管控责任，推进成本费用的源头化管理和过程控制，在发电利用小时大幅下行的情况下，公司度电可控固定成本同比基本持平。严控管理费用支出，公司系统八项费用同比降低 16.87%。（五）燃料管理情况 公司持续优化来煤结构，科学购煤、储煤、配煤掺烧，千方百计降低公司煤炭采购价格。报告期内，公司标煤单价完成 399.77 元/吨，同比降低 89.21 元/吨；全年累计掺烧经济煤种 2954.1 万吨，节约成本 6.09 亿元。报告期内，公司系统推行大同“精细化配煤掺烧”的成功经验，首批 4 家推广单位已全部上线运行。燃料智能化建设取得新突破，12 家企业 15 套智能化建设项目按计划如期建成，计划建成投运率达到 100%。（六）节能环保情况 公司高度重视节能低碳工作，推动科学转型、科技创新。2015年度我国首台1000MW超超临界二次再热燃煤发电机组泰州#3 机组投产，该项目设计发电煤耗 256.2 克千瓦时,比当今世界最好水平低 6 克/千瓦时，比常规百万机组降低发电煤耗约 14 克/千瓦时，二氧化碳、二氧化硫、氮氧化物和粉尘排放量减少 5%以上，优于燃气机组排放水平，代表了世界领先发电技术。基础管理方面，公司以能效对标为主线，以热力试验为导引，通过深化设备提效、强化燃料管理、细化运行管理等方式，不断提升机组能效指标。采用能量利用平衡分析，优化水电库区调度，提高水能利用效率。专题分析与总体管控相结合，搭建设备、机组、公司三层指标管控体系，以点到面全覆盖提升机组经济运行水平，泰州公司、大同公司、布连公司供电煤耗及泰州公司、布连公司发电厂用电率继续保持全国最优水平。大同#10 机等十四台机组在全国大机组能效对标竞赛中获奖。国电北仑公司#6、7 机组、泰州公司#1、2 机组、国电新疆红雁池#1、2 机组等共计 16 台机组全面完成超低排放改造工作并已投入运行，大同公司#9、#10 机组、东胜#1 机组、大武口#2机组等 12 台机组部分完成超低排放改造工作，其他各火电厂技改工作全面铺开，力争 2018 年、确保 2019 年所有火电厂完成超低排放改造。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 2015 年，公司全资及控股各运行发电企业累计完成发电量 1,686.57 亿千瓦时，上网电量 1649.56 亿千瓦时，较去年同期分别下降了 5.76%和 2.93%。实现营业收入545.83亿元，较上年同期减少11.67%；营业成本376.54亿元，较上年同期减少15.18%；2015 年年度报告 14/248 截止 2015 年 12 月 31 日,公司总资产 2,501.85 亿元，较年初增长 1.55%；总负债1,806.61 亿元，较年初增长 0.05%；资产负债率 72.21%；归属于上市公司股东净利润42.05 亿元，较上年同期减少了 30.02%。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 54,582,558,772.62 61,793,207,004.73-11.67 营业成本 37,654,130,128.34 44,392,322,567.35-15.18 销售费用 38,353,722.40 47,728,530.24-19.64 管理费用 768,616,256.72 895,227,359.78-14.14 财务费用 5,906,414,537.08 6,716,554,518.47-12.06 经营活动产生的现金流量净额 24,293,311,302.15 22,798,499,758.90 6.56 投资活动产生的现金流量净额-18,639,290,621.55-18,532,299,726.91-0.58 筹资活动产生的现金流量净额-4,562,303,438.43-4,485,610,209.12-1.71 研发支出 24,249,000.00 23,071,100.00 5.11 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 1)2015 年，公司营业收入完成 54,582,558,772.62 元，同比下降 11.67%，主要原因是发电量和售电量较上年同期下降，同时销售电价也较上年同期有所下调。2)2015 年，公司营业成本 37,654,130,128.34 元，同比下降 15.18%。主要原因是发电量较上年同期下降导致燃料消耗量下降，同时燃煤价格低于上年同期价格，营业成本大幅下降。（1 1）主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）电力行业 46,756,693,579.99 31,541,636,033.99 32.54-11.31-13.79 增加 1.94 个百分点 热力行业 1,553,866,578.05 1,588,453,727.75-2.23 10.19 3.75 增加 6.34 个百分点 化工行业 1,779,613,144.89 1,532,808,334.61 13.87-23.30-23.01 减少 0.32 个百分点 煤炭销售行业 6,733,356,902.62 6,699,475,552.70 0.50-19.24-19.43 增加 0.24 个百分点 其它 689,322,889.33 761,042,607.92-10.40 98.07 175.12 减少 30.92 2015 年年度报告 15/248 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）电力产品 46,756,693,579.99 31,541,636,033.99 32.54-11.31-13.79 增加 1.94 个百分点 热力产品 1,553,866,578.05 1,588,453,727.75-2.23 10.19 3.75 增加 6.34 个百分点 化工产品 1,779,613,144.89 1,532,808,334.61 13.87-23.30-23.01 减少 0.32 个百分点 煤炭销售产品 6,733,356,902.62 6,699,475,552.70 0.50-19.24-19.43 增加 0.24 个百分点 其他产品 689,322,889.33 761,042,607.92-10.40 98.07 175.12 减少 30.92 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）东北地区 3,486,844,884.75 3,088,642,631.20 11.42-8.76-4.31 减少 4.12 个百分点 华北地区 8,691,774,701.01 5,750,229,479.75 33.84-10.71-10.61 减少 0.08 个百分点 华东地区 29,788,333,565.05 22,582,765,952.55 24.19-14.20-17.60 增加 3.13 个百分点 华南地区 111,784,192.99 53,515,123.40 52.13 51.13 46.35 增加 1.57 个百分点 华中地区 268,349,118.21 175,479,831.98 34.61 11.74 16.03 减少 2.41 个百分点 西北地区 7,989,216,588.29 6,521,325,260.09 18.37-15.04-11.41 减少 3.35 个百分点 西南地区 7,176,550,044.58 3,951,457,978.00 44.94 0.45-3.35 增加 2.17 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 公司位于华中地区的子公司营业收入较同期有所增长，主要是由于国电电力湖南新能源开发有限公司投资的风电项目 2014 年 11 月投产。公司位于华南地区子公司营业收入较同期有所增长，主要是由于国电电力广东新能源开发有限公司发电量同比有所增加。（2 2）主要销售客户情况主要销售客户情况 2015 年年度报告 16/248 期间 前五名客户营业收入合计 占同期营业收入的比例（%）2015 年 31,741,506,151.72 58.15 （3 3）成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)火电、热力行业 燃料 14,998,797,721.76 39.83 20,698,424,413.24 46.63-27.54 火电、热力行业 折旧 5,666,482,569.90 15.05 5,649,288,315.35 12.73 0.30 其他电力 折旧 3,608,554,931.00 9.58 3,192,327,911.83 7.19 13.04 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)火电、热力产品 燃料 14,998,797,721.76 39.83 20,698,424,413.24 46.63-27.54 火电、热力产品 折旧 5,666,482,569.90 15.05 5,649,288,315.35 12.73 0.30 其他电力产品 折旧 3,608,554,931.00 9.58 3,192,327,911.83 7.19 13.04 本期燃料成本较上年同期下降 27.54%，主要原因是发电量较上年同期下降导致燃料消耗量下降，同时燃煤价格低于上年同期价格。公司持续优化来煤结构，科学购煤、储煤、配煤掺烧，千方百计降低公司煤炭采购价格。报告期内，公司标煤单价完成 399.77 元/吨，同比降低 89.21 元/吨；全年累计掺烧经济煤种 2954.1 万吨，节约成本 6.09 亿元。（4 4）主要供应商情况主要供应商情况 2015 年度，公司主要煤炭供应商供应量为 1693.37 万吨，合计 46.47 亿元，占年度采购总额的 28.37%。2.2.费用费用 （1）本期财务费用为 5,906,414,537.08 元，比上年同期减少了 12.06%，主要系 2015 年度金融机构多次降息，公司融资成本大幅下降，利息支出减少。（2）本期管理费用为 768,616,256.72 元，比上年同期减少了 14.14%，主要系 2015 年度公司加强成本、费用管理所致。（3）本期销售费用为 38,353,722.40 元，比上年同期减少了 19.64%，主要系2015 年度公司运输成本下降所致。2015 年年度报告 17/248 3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 单位：元 本期费用化研发投入 24,249,000.00 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 24,249,000.00 研发投入总额占营业收入比例（%）0.04 情况说明：（1）报告期内，公司牵头、国电新能源技术研究院和东胜热电厂参与的科技项目火电厂工业废水浓缩减量技术及零排放制盐技术研究