300412_2015_迦南科技_2015年年度报告_2016-03-29.pdf

浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 1 浙江迦南科技股份有限公司浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 2016 年年 03 月月 浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人方亨志、主管会计工作负责人徐海智及会计机构负责人公司负责人方亨志、主管会计工作负责人徐海智及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)吴丽丽声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。吴丽丽声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已亲自出席了审议本次年报的董事会会议。所有董事均已亲自出席了审议本次年报的董事会会议。本年度报告中如有涉及未来计划、发展战略及业绩预测等前瞻性描述方面的内容，均不构成本公司对任何投资者及相关人士的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。本年度报告中如有涉及未来计划、发展战略及业绩预测等前瞻性描述方面的内容，均不构成本公司对任何投资者及相关人士的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。公司在本报告第四节公司在本报告第四节“管理层分析与讨论管理层分析与讨论”中中“九、公司未来发展的展望九、公司未来发展的展望”部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险，并提请投资者特别注意下列风险因素：部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险，并提请投资者特别注意下列风险因素：1、下游行业政策变化导致的需求下降风险、下游行业政策变化导致的需求下降风险 制药行业是目前公司产品的主要目标市场。制药行业作为关系国计民生、人民健康的重要国民经济行业，受到国家严格监管，国家相关政策制定及调整对制药行业影响较大。新版制药行业是目前公司产品的主要目标市场。制药行业作为关系国计民生、人民健康的重要国民经济行业，受到国家严格监管，国家相关政策制定及调整对制药行业影响较大。新版 GMP 要求现有药品生产企业非无菌药品的生产均应在要求现有药品生产企业非无菌药品的生产均应在 2015 年年 12 月月 31 日前达标，现已到达最后验收期限。不排除本轮日前达标，现已到达最后验收期限。不排除本轮 GMP 认证完成之后，固体制剂制药企业更新换代设备需求增速下降，对公司业绩增长认证完成之后，固体制剂制药企业更新换代设备需求增速下降，对公司业绩增长浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 3 产生不利影响。除新版产生不利影响。除新版 GMP 等行业政策和产业政策外，预计药品集中招标采购政策、基本药物制度、医疗保险制度等政策的实施或调整，也会给制药行业带来较大影响，从而影响其对制药设备的需求，进而影响到对公司产品的需求。等行业政策和产业政策外，预计药品集中招标采购政策、基本药物制度、医疗保险制度等政策的实施或调整，也会给制药行业带来较大影响，从而影响其对制药设备的需求，进而影响到对公司产品的需求。2、市场竞争加剧的风险、市场竞争加剧的风险 国内制药装备行业是一个充分竞争的市场。在公司所处的固体制剂装备领域内，国内高端市场仍被制造业发达的德国和意大利的部分厂商占据。中低端市场有众多国内厂商参与，竞争方式以价格战为主，竞争程度激烈。随着下游制药企业实力的不断提升，其对药品工艺标准的要求不断提高，对制药设备的技术标准的要求也将相应提高，综合性需求也越来越多；同时随着国外知名制药设备厂商在国内纷纷建立合资企业，公司直接面对国外先进设备厂商的竞争。如果公司不能加快研发投入，提高技术水平，保持技术、生产水平的先进性，不能增加销售与服务网络的广度和深度，确保第一时间获取市场信息，提升目标客户对公司产品的关注度、信赖度、满意度，或者公司在发展战略及竞争策略方面出现失误，公司将会面临不利的市场竞争局面和较大的竞争压力。国内制药装备行业是一个充分竞争的市场。在公司所处的固体制剂装备领域内，国内高端市场仍被制造业发达的德国和意大利的部分厂商占据。中低端市场有众多国内厂商参与，竞争方式以价格战为主，竞争程度激烈。随着下游制药企业实力的不断提升，其对药品工艺标准的要求不断提高，对制药设备的技术标准的要求也将相应提高，综合性需求也越来越多；同时随着国外知名制药设备厂商在国内纷纷建立合资企业，公司直接面对国外先进设备厂商的竞争。如果公司不能加快研发投入，提高技术水平，保持技术、生产水平的先进性，不能增加销售与服务网络的广度和深度，确保第一时间获取市场信息，提升目标客户对公司产品的关注度、信赖度、满意度，或者公司在发展战略及竞争策略方面出现失误，公司将会面临不利的市场竞争局面和较大的竞争压力。3、公司管理水平及人力资源的风险、公司管理水平及人力资源的风险 随着公司经营规模的扩大和公司上市，对公司资本运作、市场开拓、技术研发、生产管理等提出了更多、更高的要求，公司的运营也离不开专业管理人才、技术人才、熟练的操作工。如果公司不能优化公司管理运营体系，提升管理水平，并建立科学的薪酬激励体系，营造良好的企业文化，公司将面临管理不畅、人才不足的风险。随着公司经营规模的扩大和公司上市，对公司资本运作、市场开拓、技术研发、生产管理等提出了更多、更高的要求，公司的运营也离不开专业管理人才、技术人才、熟练的操作工。如果公司不能优化公司管理运营体系，提升管理水平，并建立科学的薪酬激励体系，营造良好的企业文化，公司将面临管理不畅、人才不足的风险。4、客户工程进度延迟导致订单实现销售周期延长的风险、客户工程进度延迟导致订单实现销售周期延长的风险 浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 4 公司的订单产品完工后的发货及安装调试受到客户的工程建设进度影响，如果客户工程建设进度较慢或者建设计划变更都可能导致客户要求公司延迟发货，最终影响公司销售收入的确认。公司的订单产品完工后的发货及安装调试受到客户的工程建设进度影响，如果客户工程建设进度较慢或者建设计划变更都可能导致客户要求公司延迟发货，最终影响公司销售收入的确认。5、募集资金投资项目实施不畅及不达预期效益的风险、募集资金投资项目实施不畅及不达预期效益的风险 公司在综合考虑当前国内政策环境、市场需求、行业趋势、技术发展方向、产品价格以及原材料供应等诸多相关因素，并结合公司自身发展需求及所处行业特有经营模式的情况下，制定了募集资金使用计划。由于公司募集资金建设项目的建设周期与团队建设、磨合时间较长，若在项目实施过程中受到不可预见因素的影响，如国家产业政策、市场需求发生不可预见的重大变化等，则可能会对上述项目的顺利实施产生一定影响，进而限制公司产能及业务规模的扩张，以及或对项目实施后的预期收益的实现产生一定影响。公司在综合考虑当前国内政策环境、市场需求、行业趋势、技术发展方向、产品价格以及原材料供应等诸多相关因素，并结合公司自身发展需求及所处行业特有经营模式的情况下，制定了募集资金使用计划。由于公司募集资金建设项目的建设周期与团队建设、磨合时间较长，若在项目实施过程中受到不可预见因素的影响，如国家产业政策、市场需求发生不可预见的重大变化等，则可能会对上述项目的顺利实施产生一定影响，进而限制公司产能及业务规模的扩张，以及或对项目实施后的预期收益的实现产生一定影响。6、非公开发行股票不确定性风险、非公开发行股票不确定性风险 为巩固公司在固体制剂制药设备领域的市场领先地位，丰富产品组合、优化客户结构、延伸公司产品线、提升公司核心竞争力，公司拟非公开发行股票不超过为巩固公司在固体制剂制药设备领域的市场领先地位，丰富产品组合、优化客户结构、延伸公司产品线、提升公司核心竞争力，公司拟非公开发行股票不超过 1,000 万股，筹集资金总额不超过万股，筹集资金总额不超过 34,910.00 万元。本次非公开发行股票尚需取得中国证监会核准。万元。本次非公开发行股票尚需取得中国证监会核准。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 117480000 为基数，向全体股东每为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 4 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），以资本公积金向全体股东每股（含税），以资本公积金向全体股东每 10 股转增股转增 0 股。股。浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 5 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.7 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.15 第五节第五节 重要事项重要事项.29 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.58 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.64 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.65 第九节第九节 公司治理公司治理.72 第十节第十节 财务报告财务报告.79 第十一节第十一节 备查文件目录备查文件目录.158 浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 6 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、迦南科技 指 浙江迦南科技股份有限公司 迦南集团 指 迦南科技集团有限公司，系公司控股股东 南京迦南 指 南京迦南制药设备有限公司，系公司全资子公司 北京莱米特 指 北京莱米特科技有限公司，系公司持股 55%控股子公司 南京比逊 指 南京比逊投资管理有限公司，系公司股东 德铠基 指 德铠基南京制药机械有限公司，系公司持股 25%之参股公司 中汇会计师事务所 指 中汇会计师事务所（特殊普通合伙）安信证券 指 安信证券股份有限公司 GMP 指 英文 Good Manufacturing Practice 的缩写，指药品生产质量管理规范，是药品生产和质量管理的基本准则 新版 GMP 指 卫生部发布的 药品生产质量管理规范（2010 年修订），区别于 1998年版药品 GMP，新版药品 GMP 自 2011 年 3 月 1 日起正式施行 FAT 指 英文 Factory Acceptance Test 的缩写，工厂验收测试，指设备出厂前的验收测试，通常由供方提供场地和必要的检测仪器及检测手段，并由供需双方技术人员共同完成 BOM 指 英文 Bill of Material 的缩写，采用计算机辅助企业生产管理，首先要使计算机能够读出企业所制造的产品构成和所有要涉及的物料，为了便于计算机识别，必须把用图示表达的产品结构转化成某种数据格式，这种以数据格式来描述产品结构的文件就是物料清单 FQC 指 英文 Final Quality Control 的缩写，即最终品质管制，指制造过程最终检查验证；也称为成品品质管制，是在产品完成所有制程或工序后，对产品本身的品质状况，包括：外观检验、尺寸/孔径的量测、性能测试等进行全面且最后一次的检验与测试，确保产品符合出货规格要求 IMS Health 指 IMS Health Incorporated，中文名艾美仕市场研究公司，是针对医药行业出售调查数据和咨询服务的国际咨询、调查组织 公司章程 指 浙江迦南科技股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 报告期 指 2015 年 1 月 1 日-2015 年 12 月 31 日 浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 7 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 迦南科技 股票代码 300412 公司的中文名称 浙江迦南科技股份有限公司 公司的中文简称 迦南科技 公司的外文名称（如有）Zhejiang Canaan Technology Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）Canaan 公司的法定代表人 方亨志 注册地址 浙江省永嘉县瓯北镇东瓯工业园区 注册地址的邮政编码 325105 办公地址 浙江省永嘉县瓯北镇东瓯工业园区园区大道 办公地址的邮政编码 325105 公司国际互联网网址 http:/www.china- dsbchina- 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 陈永兴 晁虎 联系地址 浙江省永嘉县瓯北镇东瓯工业园区园区大道 浙江省永嘉县瓯北镇东瓯工业园区园区大道 电话 0577-67976666 0577-67976666 传真 0577-67378833 0577-67378833 电子信箱 dsbchina- dsbchina- 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司董事会办公室 四、其他有关资料四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 8 会计师事务所名称 中汇会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 杭州市江干区新业路 8 号华联时代大厦 A 幢 601 室 签字会计师姓名 周海斌、章祥 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 安信证券股份有限公司 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元 李飞、吴义铭 2014 年 12 月 31 日-2017 年 12月 31 日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 五、主要会计数据和财务指标五、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2015 年 2014 年 本年比上年增减 2013 年 营业收入（元）217,418,447.99 183,810,026.99 18.28%154,249,253.16 归属于上市公司股东的净利润（元）51,454,252.08 42,762,135.01 20.33%34,719,426.02 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）46,587,483.16 38,870,166.29 19.85%31,888,364.16 经营活动产生的现金流量净额（元）39,955,510.12 38,900,441.48 2.71%20,846,950.47 基本每股收益（元/股）0.44 0.36 22.22%0.30 稀释每股收益（元/股）0.44 0.36 22.22%0.30 加权平均净资产收益率 13.81%22.86%-9.05%22.54%2015 年末 2014 年末 本年末比上年末增减 2013 年末 资产总额（元）537,995,281.16 455,173,670.16 18.20%239,817,319.46 归属于上市公司股东的净资产（元）392,901,324.44 357,467,072.36 9.91%169,663,604.74 六、分季度主要财务指标六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 36,189,440.73 59,023,754.08 64,016,462.19 58,188,790.99 归属于上市公司股东的净利润 4,919,881.47 16,092,642.14 17,543,924.35 12,897,804.12 浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 9 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 4,605,496.84 15,347,213.84 15,563,796.63 11,070,975.85 经营活动产生的现金流量净额-12,729,728.39 6,444,603.63 25,601,853.61 20,638,781.27 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、非经常性损益项目及金额八、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）59,192.64-25,169.30-71,637.45 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）4,548,101.40 4,430,876.06 3,064,451.25 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 71,386.23 227,516.12 364,940.40 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,111,945.21 减：所得税影响额 923,856.56 741,254.16 526,692.34 合计 4,866,768.92 3,891,968.72 2,831,061.86-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务（一）公司主要业务、主要产品及用途 公司主营业务为制药装备领域中固体制剂设备的研发、生产、销售和技术服务，是国内知名的固体制剂设备供应商。公司主要产品包括湿法系列、沸腾系列、干法系列、提升系列、混合系列、包衣系列、清洗系列、制药容器、中药提取系列等9大系列，且2015年12月通过收购北京莱米特又新增了投料系列、粉碎系列和配料系列，以上产品主要应用于制药行业，还可应用于保健品、食品等健康产业相关领域。目前公司可以为制药企业提供专业化、定制化、集成化的固体制剂制粒环节整线设备及配套工艺设计方案，具备工艺设计能力及核心设备的研发、制造能力。公司各主要产品的具体情况如下：产品类别产品类别 所属工序所属工序 产品名称产品名称 产品简介产品简介 制药整机 提取 中 药 提 取 系列 提取是中药材生产和质量管理的关键环节，通过利用醇提和水提两种溶媒方法提取其有效成分，从而使得中药制剂的内在质量和临床治疗效果提高，使中药的效果得以最大限度的发挥。前处理 投料系列 原料通过无尘投料站开始工艺处理的第一步，在此过程中为了保证物料的安全性与知用性，还会对粉体物料进行过筛，来除去原料中的异物与杂质。确保合格的原料进入下一个工艺环节。粉碎系列 在固体制剂生产中需经常对原料进行粉碎处理，来保证投料完成的原辅料可以满足工艺生产的需要。配料系列 各种不同的物料经过投料、粉碎、过筛等处理后，将按配方比例进行配料，公司的自动化配料系统可以根据现场情况分为环形布局系列与直线系列，实现自动化、精确计量称重与配料。制粒 湿法系列 湿法系列是通过在药物粉末中加入黏合剂，经搅拌、切割形成湿颗粒的设备，是目前技术最成熟、应用最广泛的制粒设备。沸 腾 干 燥 系列、沸腾制粒系列 沸腾干燥系列是对湿法系列制成的湿颗粒进行沸腾加热形成干燥颗粒的设备。沸腾制粒系列是将药物粉末流化并通过喷入雾化黏合剂聚合，经热空气加热直接制成干燥颗粒的设备，可实现一步制粒。干法系列 干法系列是直接将粉末状干性物料进行高压物理辊压制取颗粒的设备，在国外已被广泛应用，国内正在推广过程中。混合 混合系列 混合系列是对制粒工序产出的颗粒及其他物料进行混合的设备，混合效果对药品成型质量有重要影响，并且混合单元产能直接决定了整条生产线的产量规模。成型 包衣系列 成型工序将混合后所得干燥、均匀的颗粒制成药剂，公司成型单元的产品主要为包衣系列，是以包衣介质对片剂、丸剂等物料实施喷覆，并经干燥形成表面薄膜的设备。辅助 提升系列 提升系列是将制药工序中的固体物料进行转送、加料等操作，实现物料在设备间流转的设备。清洗系列 清洗系列主要用于固体制剂生产过程中容器的清洗。制药容器 全流程 料斗、料桶 公司生产的制药容器主要包括料斗及料桶，主要用于物料存储、物料在各个环节的密闭转移输送以及物料混合。浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 11 （二）经营模式与盈利模式 公司目前采用定制化生产的经营模式。公司产品主要面向制药企业，因客户厂房、工艺、产能等的具体需求差异造成各制药企业对制药设备的需求差异较大，即使是同一类型的设备，也存在规格、配置、功能等方面的需求差异，这导致公司需要根据客户所提供的具体需求提供定制化服务，甚至参与到客户的厂房、生产线的布局设计中，整个过程需安排专门人员为客户提供技术咨询、安装、调试、维修等服务，并需建立起与之对应的研发模式、采购模式、生产模式和销售模式。公司通过个性化的定制产品及专业的配套服务为客户创造价值，进而实现企业自身的盈利。1、研发模式 固体制剂制药设备行业具有产业关联程度高、与下游制药行业发展联系紧密的特点。公司在开展研发工作之前，首先要深度调研市场需求，了解行业的发展变化趋势，结合公司的战略布局，并充分考虑下游客户的实际需要后，公司将成立专门项目小组，开展包括立项、管理、研发、试验在内的多项工作，落实小组各组员责任，明确各阶段的要求和要点，逐步展开研发工作。项目组定期集中讨论研发过程中遇到的问题，提出改进措施和建议。在最终的样机试制过程中，小组各成员按要求重点检查各阶段实施情况，并汇总整个过程中出现的各种问题及相应的改进措施，为之后的项目开发积累经验。2、采购模式 公司采购的原材料主要包括钢材、机电设备、电气元器件、机械零部件、辅助材料等。根据原材料的价值及其通用性，公司实行原材料缓冲库存的分级管理模式，对于通用性较差、价格较高的原材料设置较少的库存，对于通用性较强、价值较低的原材料设置适度增量的库存以提升订单响应的柔性。公司视原材料库存情况及订单情况采购原材料，当出现原材料触发缓冲库存或者出现新订单生成的BOM物料为非标物料时，公司将执行采购。3、生产模式 公司生产采用订单拉动式生产模式。在与客户签订订单后，经过技术评审、合同评审阶段，计划物控部排定项目（一级）计划一览表（一级计划包含技术设计进度、工艺确认进度、外协与自制进度），生产部依据计划物控部的项目计划及基于项目计划而制定的二级（总装）计划和三级（组件）计划、技术部输出的设计图纸和工程部输出的工艺标准等组织生产，完工后经过品质部门的FQC和FAT小组的IFAT检验合格后交付客户进行FAT，通过后包装入库。公司主要零部件采用自制，少量非标准零部件加工工序采用外协加工，主要包括立柱、管件的喷塑，轴承的线切割、热处理，法兰、风管、蝶阀等零部件的金加工等工艺简单但对厂地面积要求较大，或者需大量耗费人力物力但技术含量不高的基础工序。4、销售模式 公司采取由售前工程师参与的专家式销售策略，根据制药企业对厂房、工艺、产能等的不同要求，向客户提供技术咨询、工艺实验、方案设计等服务。目前，公司设有内贸部、市场部和国际营销部。国内销售方面，内贸部负责国内市场业务，已划分为华东、华南、华中及华北四个大区，并设立了北京、佛山两个办事处，公司依靠企业自身的营销网络采用参加展销会、学术研讨会、销售人员直接拜访等方式直接面对终端客户；市场部负责市场营销、服务管理等相关工作，为前端销售提供全方位的技术、管理、服务支持；国际销售方面，国际营销部负责国际市场业务，采用直销和代销相结合的销售模式。同时，公司还主动邀请新老客户实地参观企业，由专业工程师现场介绍公司新产品特性、进行技术交流和新产品差异化的比较讲解，让客户深入了解产品的特点和性能，挖掘客户的潜在需求。另外，近年来随着公司在国际市场的投入增多，产品在国际市场上的认可度逐渐提高，海外收入也逐年增加，未来公司将逐步形成国内、国际两大市场同步增长的良好局面。（三）主要业绩驱动因素 1、政策与行业因素 中国制造2025（2015）指出：通过政府引导、整合资源，实施国家制造业创新中心建设、智能制造、工业强基、绿色制造、高端装备创新等五项重大工程，实现长期制约制造业发展的关键共性技术突破，提升我国制造业的整体竞争力。医药工业“十二五”发展规划（2012）指出：制药设备是医药工业五大重点发展领域之一，提高制药设备生产水平，鼓励符合药品GMP要求的新型制药设备的开发与生产，为提高药品生产水平提供支持。药品生产质量管理规范（2010年修订）（新版GMP）要求现有药品生产企业非无菌药品的生产均应在2015年12月浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 12 31日前达标，现已到达最后验收期限。装备制造业调整和振兴规划（2009）指出：提高国产装备质量水平，扩大国内市场，巩固出口产品竞争优势，稳定出口市场。鼓励企业加大技术改造力度，加快装备更新，调整产品结构，推动企业技术进步。受以上政策影响，报告期内，因公司所处的制药设备制造行业属于医药工业五大重点发展领域之一，属于产业政策支持领域，公司获得了较好的发展政策环境；同时受新版GMP要求截至2015年12月31日最后验收期的影响，报告期内，制药厂商的投资增速明显，产品升级和国产化需求也迅速提高。2、公司自身优势 公司积累了以优质制药企业为主的大量客户资源，覆盖我国除台湾、澳门以外的其他所有地区，并且延伸至全球30多个国家。公司部分产品基本可以替代进口产品，技术研发力量可以满足国际及国内高端客户的需求。报告期内，公司在保证现有客户的基础上，不断拓展国内外市场，挖掘新客户，凭借高附加值的产品和良好的口碑服务于客户，公司品牌亦成为业绩驱动的重要因素。公司的经营模式与盈利模式在报告期内未发生重大变化。（四）公司所处行业分析 1、行业特点 公司主要从事固体制剂设备制造业务，该领域是制药装备行业中重要的细分行业。按照中国证监会上市公司行业分类指引（2012年修订），公司属于制造业分类中的“C35 专用设备制造业”。按照国家统计局国民经济行业分类（GB/T 4754-2011），公司业务所属行业为“C3544制药专用设备制造”。2、行业发展阶段与市场地位 公司在国内固体制剂制粒设备制造领域处于优势地位。制粒环节是固体制剂生产的核心环节。公司可向制药企业提供固体制剂制粒整线设备，是目前国内少数几家可提供三种制粒工艺（湿法、沸腾、干法）整线设备的供应商之一，产品涉及提取、制粒、混合、提升、包衣、清洗、容器等主要生产单元，且公司2015年底通过收购北京莱米特，新增加了前处理（投料、粉碎、配料等）单元设备的供应能力。公司的设备和工艺也适用于保健品、食品等行业用户。截至目前，公司产品和服务已覆盖30多个国家和地区的国际和国内知名制药企业、知名保健品和食品企业。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 长期股权投资较上年末增加 795.38 万元，主要系对德凯基南京制药机械有限公司25%股权投资所致。固定资产 无重大变化。无形资产 无重大变化。在建工程 在建工程比上年末增加 1601.33 万元，同比增长 3896.75%，主要系子公司南京迦南制药设备有限公司新厂区工程开工建设支出增加所致。应收票据 应收票据比上年末增加 452.27 万元，同比增长 104.69%，主要系随着公司销售规模的进一步扩大，以及年底兑付资金需要，部分客户增加了票据结算方式所致。预付款项 预付账款比上年末增加 115.56 万元，同比增长 80.80%，主要系一方面公司预付货款增加；另一方面非同一控制下企业合并北京莱米特科技有限公司，合并相应科目所致。浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 13 其他流动资产 其他流动资产比上年末增加 1961.02 万元，同比增长 1934.10%，主要系本期购买理财产品，导致期末其他流动资产余额增长。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司主营业务是固体制剂制药设备的研发、生产与销售，产品涉及提取、制粒、混合、提升、包衣、清洗、容器等主要生产单元，且可以向客户提供固体制剂制粒整线装备及解决方案，是国内领先的固体制剂设备供应商。公司经过多年探索和持续投入形成了自己的核心产品，产业规模、自主创新能力、研发能力等都位居行业前列，并逐步走向国际舞台，积累了良好的品牌效应。在不断发展壮大过程中，公司形成了以下几个方面的核心竞争力：1、技术研发优势 2015年，公司递交专利申请46项，获得专利授权23项（其中发明专利3项），获得加拿大国际商标1项；截至报告期末，公司累计获得国家授权专利104项，其中发明专利15项。同时，公司于2015年9月获批建立国家级博士后科研工作站，公司开发的“带切线搅拌桨的湿法混合制粒机”项目于2015年12月荣获第十七届中国专利优秀奖。截至报告期末，新增3项发明专利如下：序号序号 类别类别 专利名称专利名称 专利号专利号 申请日期申请日期 授权日期授权日期 专利权人专利权人 1 发明专利 具有搅拌桨密封结构能在位清洗的湿法混合制粒机 ZL201310742651.3 2013/12/30 2015/7/8 迦南科技 2 发明专利 一种料斗清洗室 ZL201310506419.X 2013/10/24 2015/9/23 迦南科技 3 发明专利 竖喷升降式旋转架料斗清洗室 ZL201310506450.3 2013/10/24 2015/8/5 迦南科技 另外，公司在报告期内加强与同济大学、温州大学等合作研发，并与同济大学中德工程学院于2015年7月签订了制造装备工业4.0战略合作协议。根据本协议，公司与同济大学中德工程学院将基于德国工业4.0以及“中国制造2025”，依托国内首家“工业4.0智能工厂实验室”，积极开发具备中国特色的制药装备智能制造以及智能化制药装备，推进学研产相结合，初步构建一批在制药装备工程与工艺领域的科技开发与成果转化平台，以打造“工业4.0智能制造工厂”样板工程。上述情况表明公司在自主技术创新、公司产品核心竞争力方面达到了较高水平。同时，公司在聚集人才和项目，提高科研水平和质量，服务药企改革目标和低碳环保建设等方面发挥了积极的作用。2、优质的客户资源与品牌优势 公司积累了以优质制药企业为主的大量客户资源，覆盖我国除台湾、澳门以外的其他所有地区，并且延伸至全球30多个国家。2014年全球500强企业中有10家制药集团，其中有9家为公司客户。截至目前公司的客户绝大部分为国内制药领域领先的知名企业，包括云南白药、恒瑞医药、复星医药、天士力、同仁堂、以岭药业、信立泰、丽珠集团、华润双鹤、海正药业、片仔癀、吉林敖东、贵州百灵、人福医药、哈药集团、华海药业等。公司与大部分客户建立了长期稳定的合作关系，形成了一定的市场壁垒。制粒环节的设备直接影响药品质量，设备供应商一经选定，制药企业一般不会轻易更换。设备是否具备成功应用经验和足够广泛的应用案例对制药企业的设备采购决策有较大影响，新进入的设备供应商在短时间内较难取得客户的认同。长期稳定的合作关系，有利于提高客户重复购买率，促使公司与客户共同成长，实现良性循环。另外，公司在食品保健品生产设备领域也积累了一定的优质客户。报告期内，公司在保证现有客户的基础上，不断拓展国内外市场，挖掘新客户，凭借高附加值的产品和良好的口碑服务于客户，公司品牌优势突出。3、健全的产品体系 公司拥有健全的固体制剂生产设备产品，各种类已形成系列化产品，配置规格齐全，可选工艺路径丰富，能较好地满足不同客户在不同生产条件和环境下的个性化需求。公司是国内少数几家能够提供多种主流制粒工艺整线设备的企业。公司产品具备性能稳定、工艺精细、操控性好、返修率低、密闭性好、收率高、可防止交叉污染、生产流程可追溯等特点，品质处浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 14 于国内中高端水平，部分产品已经达到国际先进水平，其中核心产品的品质、性能逐年提升，与国外先进产品相近，具备了进口替代的实力，而价格远低于国外进口设备，满足了客户对工艺精度、稳定性能和经济成本等的多重需求，在性价比方面有很强的竞争力。4、全链条深度服务理念 公司树立了全链条深度服务理念，建立了较为完整的销售服务体系，摆脱了传统的制造企业重生产轻服务、以订单为中心的经营模式，而是将服务贯穿于客户开发、初期技术咨询、订单承接、用户需求分析、产品安装调试、售后服务及需求跟踪等与客户交互的全过程。另外，公司十余年来沉淀并传承了独特的专有技术和经验，及时响应并深度挖掘客户需求，并主动提供工艺和流程优化建议。5、立体化的营销体系 2006年，公司的前身迦南集团携设备参加德国阿赫玛展（全称“德国国际化学工程、环境保护和生物技术展览暨会议”，英文简称“ACHEMA”，全球最具规模和影响力的流程工业大展），是国内第一家参加国际高端展会的国内固体制剂设备生产商，树立了固体制剂设备领域“中国制造”的形象。除常规的展会营销外，公司还与部分知名制药企业建立深度合作，以其为基点向潜在客户实景展示、推广公司的制粒工艺及设备，呈现公司可为客户构建洁净、高效、经济的制造流程的实力。另外，公司还借鉴创新药和医疗器械的推广模式，通过参加学术研讨会，推广干法制粒机、自动密闭输送系统、层间下料系统等极具市场潜力的创新产品及工艺技术。报告期内，公司未发生因核心管理团队或关键技术人员离职、设备或技术升级换代、特许经营权丧失等导致公司核心竞争力受到严重影响的情况。浙江迦南科技股份有限公司 2015 年年度报告全文 15 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、概述一、概述 2015年，世界经济持续复苏乏力，国内经济形势错综复杂，国际贸易下降，金融风险增加，经济下行压力也不断加大，GDP增速降至6.9%，经济发展正处在结构转型的阵痛期，医药行业也从高速增长转入中速增长的新常态。总体而言，2015年是机遇与挑战并存的一年，是公司正式登陆资本市场的第一年，更是公司历史发展中具有里程碑意义的一年。报告期内，公司董事会携经营管理层带领全体员工砥砺前行，稳中求变，在全球经济发展不确定的大背景下紧紧围绕董事会制定的“单机设备整线设备大健康产业”发展路径的“三步走”的总体战略和未来三年定位于“固体制剂整体解决方案供应商”的战略目标，沉着冷静的按照既定工作部署和经营计划，以客户需要为导向，提高研发和自主创新能力，积极开拓国内外市场，稳步发展实业经营，同时加快资本市场运作与投资并购步伐。报告期内，公司实现营业总收入21,741.84万元，同比增长了18.28%，实现归属于上市公司股东的净利润5,145.43万元，同比增长20.33%；净利润同比增长的主要原因一是公司依托自身产品质量和