600893_2014_中航动力_2014年年度报告_2015-04-22.pdf

2014 年年度报告 1/213 公司代码：600893 公司简称：中航动力 中航动力股份有限公司中航动力股份有限公司 2014 年年度报告 2014 年年度报告 重要提示 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、董事、监事、高级管理人员无法保证本报告内容的真实、准确和完整，理由是：董事、监事、高级管理人员无法保证本报告内容的真实、准确和完整，理由是：请投资者特别关注。请投资者特别关注。三、未出席董事情况三、未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 张姿 因工作原因 宁福顺 四、瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。四、瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。五、公司负责人庞为、主管会计工作负责人穆雅石及会计机构负责人（会计主管人员）韩喜平声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、公司负责人庞为、主管会计工作负责人穆雅石及会计机构负责人（会计主管人员）韩喜平声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。六、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案六、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司 2014 年度母公司会计报表净利润为 320,623,287.04 元，按公司章程计提 10%法定盈余公积金 32,062,328.70 元，加上年初未分配利润 629,968,219.52 元，减去 2013 年度分配股利 90,434,578.59 元，可供股东分配利润的余额为 828,094,599.27 元。公司 2014 年度合并会计报表归属于母公司所有者的净利润为 936,486,453.06 元，减计提 10%法定盈余公积金32,062,328.70 元，当年可供股东分配的利润为 904,424,124.36 元。考虑到股东的利益和公司的发展潜力，公司拟向全体股东每 10 股派 1.45 元（含税），总计282,564,218.75 元。利润分配额占合并财务报表归属于母公司净利润的 30.18%，占当年母公司可供分配利润余额的 97.92%。资本公积期初余额 7,235,609,877.41 元，本期增加 8,702,397,093.59 元，本期减少6,238,736,928.45 元，期末余额 9,699,270,042.55 元。本年度不送股也不转增股本。2014 年年度报告 2/213 七、前瞻性陈述的风险声明 七、前瞻性陈述的风险声明 公司已在本年度报告中详细描述公司面临的风险，敬请投资者予以关注，详见本年度报告第四节“董事会报告”中董事会关于公司未来发展的讨论与分析之第五部分内容。八、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况八、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 九、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？九、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 2014 年年度报告 3/213 目录目录 第一节 释义及重大风险提示.4 第二节 公司简介.5 第三节 会计数据和财务指标摘要.6 第四节 董事会报告.9第五节 重要事项.32 第六节 股份变动及股东情况.47 第七节 优先股相关情况.56 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.59 第九节 公司治理.72 第十节 内部控制.76 第十一节 财务报告.77 第十二节 备查文件目录.213 2014 年年度报告 4/213 第一节 释义及重大风险提示第一节 释义及重大风险提示 一、释义一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中航动力 指 中航动力股份有限公司 航空动力 指 西安航空动力股份有限公司 拟注入资产、标的资产 指 黎明公司、南方公司、黎阳动力、晋航公司、吉发公司、贵动公司 100%股权，深圳三叶 80%股权，以及西航集团相关资产及负债 标的公司 指 黎明公司、南方公司、黎阳动力、晋航公司、吉发公司、贵动公司、深圳三叶 中航工业 指 中国航空工业集团公司 中国一航 指 原中国航空工业第一集团 中国二航 指 原中国航空工业第二集团 吉生化 指 吉林华润生化股份有限公司 发动机控股 指 中航发动机控股有限公司 发动机有限 指 中航发动机有限责任公司 西航集团 指 西安航空发动机（集团）有限公司 通飞公司 指 中航通用飞机有限责任公司 贵航集团 指 中国贵州航空工业（集团）有限责任公司 黎阳集团 指 贵州黎阳航空发动机（集团）有限公司 华融公司 指 中国华融资产管理股份有限公司 东方公司 指 中国东方资产管理公司 北京国管中心 指 北京国有资本经营管理中心 黎明公司 指 沈阳黎明航空发动机（集团）有限责任公司 黎明科技 指 沈阳黎明航空科技有限公司 黎阳动力 指 贵州黎阳航空动力有限公司 南方公司 指 中国南方航空工业（集团）有限公司 中航动控 指 中航动力控制股份有限公司 南方科技 指 湖南南方航空科技有限公司 南动财司 指 中国南动集团财务有限责任公司 中航财司 指 中航工业集团财务有限责任公司 通发公司 指 中航湖南通用航空发动机有限公司 晋航公司 指 山西航空发动机维修有限责任公司 吉发公司 指 吉林中航航空发动机维修有限责任公司 吉发科技 指 通化吉发航空发动机科技有限责任公司 贵动公司 指 中航工业贵州航空动力有限公司 空天科技 指 贵阳空天航空发动机科技有限公司 深圳三叶 指 深圳三叶精密机械股份有限公司 西罗公司 指 西安西罗航空部件有限公司 安泰公司 指 西安安泰叶片技术有限公司 商泰公司 指 西安商泰进出口有限公司 铝业公司 指 西安西航集团铝业有限公司 机电设备 指 西安西航机电设备安装有限公司 莱特公司 指 西安西航集团莱特航空制造技术有限公司 西艾公司 指 西安西艾航空发动机部件有限责任公司 AOS 指 中航工业运营管理系统 2014 年年度报告 5/213 聚成公司 指 贵州聚成置业有限公公司 成发科技 指 四川成发科航空科技有限公司 商泰机械 指 西安商泰机械制造有限公司 二、重大风险提示二、重大风险提示 公司已在本年度报告中详细描述公司面临的风险，敬请投资者予以关注，详见本年度报告第四节“董事会报告”中董事会关于公司未来发展的讨论与分析之第五部分内容。第二节 公司简介第二节 公司简介 一、公司信息一、公司信息 公司的中文名称 中航动力股份有限公司 公司的中文简称 中航动力 公司的外文名称 AVIC AVIATION ENGINE CORPORATION PLC 公司的外文名称缩写 AAEC 公司的法定代表人 庞为 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 赵岳 蒋富国 联系地址 西安市未央区徐家湾中航动力股份有限公司 西安市未央区徐家湾中航动力股份有限公司 电话 029-86150271 010-56680130 传真 029-86629636 029-86629636 电子信箱 HKDL2008XAEC.COM HKDL2008XAEC.COM 三、基本情况简介 三、基本情况简介 公司注册地址 西安市未央区徐家湾 公司注册地址的邮政编码 710021 公司办公地址 西安市未央区徐家湾 公司办公地址的邮政编码 710021 公司网址 WWW.XAEC.COM 电子信箱 HKDL2008XAEC.COM 四、信息披露及备置地点 四、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 上海证券报、中国证券报、证券日报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 WWW.SSE.COM.CN 公司年度报告备置地点 西安市未央区徐家湾中航动力股份有限公司资本与证券部 五、公司股票简况五、公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 2014 年年度报告 6/213 A股 上海证券交易所 中航动力 600893 航空动力 六、公司报告期内注册变更情况六、公司报告期内注册变更情况（一）基本情况（一）基本情况 注册登记日期 2008 年 10 月 31 日 注册登记地点 西安市未央区徐家湾 企业法人营业执照注册号 220000400007265 税务登记号码 610112243870086 组织机构代码 24387008-6 （二）公司首次注册情况的相关查询索引（二）公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见 2008 年年度报告之公司基本情况。（三）公司上市以来，主营业务的变化情况（三）公司上市以来，主营业务的变化情况 公司上市以来，主营业务保持航空发动机及衍生产品、航空零部件出口转包、非航空产品及其它业务三大业务板块，未发生变化。（四）公司上市以来（四）公司上市以来,历次控股股东的变更情况历次控股股东的变更情况 公司自 2008 年 11 月上市以来，控股股东始终为西安航空发动机（集团）有限公司，未发生变更。七、其他有关资料七、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 2 号楼 4 层 签字会计师姓名 刘贵彬、左志民 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中国银河证券股份有限公司 办公地址 北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C座 签字的保荐代表人姓名 李伟、彭强 持续督导的期间 报告期内履行持续督导职责的财务顾问 名称 中信建投证券股份有限公司 办公地址 北京市东城区朝内大街 2 号凯恒中心 B、E 座3 层 签字的财务顾问主办人姓名 庄云志、王晨宁 持续督导的期间 2014 年 6 月 30 日至 2015 年 12 月 31 日 第三节 会计数据和财务指标摘要第三节 会计数据和财务指标摘要 一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 2014 年年度报告 7/213 主要会计数据 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%)2012年 营业收入 26,764,401,652.28 25,799,966,511.07 3.74 22,381,166,291.35 归属于上市公司股东的净利润 936,486,453.06 817,389,348.04 14.57 660,377,673.13 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 598,718,284.26 319,695,477.10 87.28 273,351,838.34 经营活动产生的现金流量净额 164,653,435.99 2,861,904,412.80-94.25 478,385,506.07 2014年末 2013年末 本期末比上年同期末增减（%）2012年末 归属于上市公司股东的净资产 14,250,499,294.19 10,118,346,029.45 40.84 9,010,066,415.66 总资产 43,975,990,176.64 36,641,950,505.76 20.02 34,910,160,975.21 (二)(二)主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%)2012年 基本每股收益（元股）0.50 0.46 8.69 0.38 稀释每股收益（元股）0.50 0.46 8.69 0.38 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.39 0.29 34.48 0.25 加权平均净资产收益率（%）7.69 8.64 减少0.95个百分点 7.61 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）6.48 7.37 减少0.89个百分点 6.68 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 2013 年及 2012 年主要财务数据系按重组后的可比口径编制。二、境内外会计准则下会计数据差异二、境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 936,486,453.06 817,389,348.04 14,250,499,294.19 10,118,346,029.45 按国际会计准则调整的项目及金额：按国际会计准则 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 2014 年年度报告 8/213 单位:元 币种:人民币 净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 936,486,453.06 817,389,348.04 14,250,499,294.19 10,118,346,029.45 按境外会计准则调整的项目及金额：按境外会计准则 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：三、非经常性损益项目和金额三、非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2014 年金额 附注 2013 年金额 2012 年金额 非流动资产处置损益 227,555,376.48 -7,792,954.91-2,201,089.32 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 44,917,849.07 15,759,470.00 18,104,578.58 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 121,156,109.91 487,575,308.07 368,743,575.50 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 3,461,200.00 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 46,502,905.17 3,668,178.40 5,206,291.62 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额-27,277,404.13 -36,105.7-574,019.49 所得税影响额-78,547,867.70 -1,480,024.92-2,253,502.10 合计 337,768,168.80 497,693,870.94 387,025,834.79 2014 年年度报告 9/213 四、采用公允价值计量的项目四、采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 可供出售金融资产 44,648,812.92 105,832,852.16 61,184,040.24 合计 44,648,812.92 105,832,852.16 61,184,040.24 五、其他五、其他 第四节 董事会报告第四节 董事会报告 一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 2014 年，公司积极践行“十二五”发展战略，深入推进“改革管理年”相关措施，完成重大资产重组工作，深化机构改革，关注客户、聚焦质量、加强技术攻关，提升精细化管理，统筹协调资源，确保完成批产交付和新机研制任务，落实降本增效措施，努力提高经济运行质量，奋力完成全年各项目标任务。报告期内，公司实现营业收入 26,764,401,652.28 元，同比增长 3.74%，其中主营业务收入26,342,598,071.48 元，同比增长 3.43%，其它业务收入 421,803,580.80 元，同比增加 27.33%。公司主营业务三大板块中，航空发动机及相关产品实现收入 14,983,751,030.20 元，同比减少2.03%；航空零部件出口转包实现收入 2,635,300,579.82 元，同比增加 0.96%；非航空产品及民用服务业实现收入 8,723,546,461.46 元，同比增长 15.32%。全年实现归属于上市公司净利润936,486,453.06 万元，同比增长 14.57%。(一一)主营业务分析主营业务分析 1 1 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 26,764,401,652.28 25,799,966,511.07 3.74 营业成本 22,723,039,412.02 21,927,369,350.98 3.63 销售费用 189,703,847.42 180,428,698.86 5.14 管理费用 2,092,621,883.14 1,923,590,652.18 8.79 财务费用 1,023,758,536.71 940,707,171.49 8.83 经营活动产生的现金流量净额 164,653,435.99 2,861,904,412.80-94.25 投资活动产生的现金流量净额-1,644,827,487.71-1,878,724,335.95 12.45 筹资活动产生的现金流量净额 1,988,318,334.64 758,631,656.27 162.09 研发支出 244,414,140.58 229,948,703.02 6.29 2 2 收入收入(1)(1)驱动业务收入变化的因素分析驱动业务收入变化的因素分析 航空发动机及相关产品收入较上年同期下降 2.03%，航空发动机整机和维修收入略有增长，但部分航空发动机衍生产品和备件收入出现短期波动，有所下降。总体上，航空发动机及衍生产品收入仍保持平稳。2014 年年度报告 10/213 航空零部件出口转包收入较上年同期增加 0.96%，主要原因是公司积极开拓市场，开发新客户，承揽新订单，加速新产品开发和试制，加强能力建设，强化内部管理，有效提升产品交付表现，保证了航空零部件出口转包业务的稳定发展。非航空产品及民用服务业收入同比增长 15.32%，主要原因是公司加大市场深度开发力度，整合优势资源，大力争取新订单，积极拓展产品市场，扩大市场份额，同时加快新产品研发节奏，缩短民品商业化进程，为民品及其它业务实现收入快速发展打下良好基础。公司下属西安西航集团铝业有限公司完成收购西航天和节能门窗装饰工程有限公司股权，整合幕墙装饰业务；购买河津市晋都铝型材有限公司，拓展铝型材业务。同时，通过设备改造和投入、技术研发和转化等多种手段提升公司整体技术水平。此外，在国际、国内经济环境不利的情况下，物流业务积极进取，主动出击，有效扩大客户资源，同时在集中采购业务上也有所进展，推动物流收入增长。(2)(2)以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析 航空发动机及衍生产品方面，涡扇发动机、涡喷发动机、涡轴发动机整机销售量和销售收入均实现同比小幅增长，但衍生产品中的起动机以及发动机备件收入出现波动。航空零部件出口转包业务方面，主要分为航空零部件产品与燃机产品。报告期内，盘环类、叶片类、燃烧室类零部件出口量，以及燃机产品零部件的出口量比去年同期有所增长，使得公司出口转包业务收入有所增长。非航空产品及其他业务方面，主要以铝制品、燃机产品、烟机、设备、摩托车、航模、轧波机、机电产品等为主，相关所属公司在原有优势产品的基础上提升产品性能，加大产品市场开拓力度，整合拓展新业务，为公司非航空产品销售收入增长奠定基础。(3)(3)订单分析订单分析 报告期内，公司航空发动机及相关产品业务方面订单比去年略有增长。航空零部件出口转包业务方面，公司盯紧市场动向，抓住世界航空发动机更新换代的机会，在稳定现有产品订单基础上，面向已有客户承揽新产品，同时积极发展新客户，争取新订单，为公司后续发展奠定了良好基础。非航空产品方面，公司通过延伸优势产品产业链条，扩大传统产品竞争优势，争取更多的非航空产品订单，并大力培育新产品，保障公司非航空产品收入增长。(4)(4)新产品及新服务的影响分析新产品及新服务的影响分析 报告期内，公司航空发动机及相关产品方面，新产品处于科研试制阶段，研发周期较长，未出现重大变化或调整；航空零部件出口转包业务方面，公司聚焦产品谱系，加速与国际新型发动机和燃机配套的新型航空零部件和燃机部件研发和试制，逐步提高产品层次及规模，逐步争取产业链条上下游业务，对今后几年公司收入起到促进作用；非航空产品方面，公司持续推进非航空产业变革，以国家产业政策为导向，重点开发节能环保以及新能源产业和燃机相关产品，为公司后续发展打下基础。2014 年年度报告 11/213 (5)(5)主要销售客户的情况主要销售客户的情况 2014 年向前五名客户销售产品 1,273,597.98 万元，占公司年度销售收入总额 2,676,440.17 万元的 47.59%单位：元 客户名称 收入金额 占营业收入比重（%）客户 1 4,742,975,738.60 17.72 中航工业系统内单位 1 2,629,071,200.00 9.82 深圳市昌毅航空服务有限公司 2,410,465,145.06 9.01 客户 2 2,117,962,740.88 7.91 中航工业系统内单位 2 835,505,000.00 3.13 合计 12,735,979,824.54 47.59 3 3 成本(1)成本(1)成本分析表成本分析表 单位：万元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 制造业 直接材料 1,386,940 63.20 1,246,589 64.32 11.26 直接人工 162,347 7.4 145,837 7.52 11.32 制造费用 490,981 22.38 453,298 23.38 8.31 专项费用、废品损失 154,021 7.02 92,710 4.78 66.13 装饰业 直接材料 95,764 92.64 77,747 90.78 23.17 直接人工 312 0.3 378 0.44-17.46 制造费用 3,376 3.27 3,314 3.87 1.87 专项费用、废品损失 3,918 3.79 4,202 4.91-6.76 (2)(2)主要供应商情况主要供应商情况 公司 2014 年向前五名供应商采购货物 314,801 万元，占公司年度采购金额 1,638,592 万元的 19.21%。单位：元 币种：人民币 序号序号 供应商名称供应商名称 采购货物总额采购货物总额 占公司全部采购货物占公司全部采购货物总额比例（总额比例（%）1 中航工业系统内单位 1 828,695,202.00 5.06 2 中航工业系统内单位 2 678,451,104.88 4.14 3 中航工业系统内单位 3 581,620,273.71 3.55 4 中航工业系统内单位 4 564,143,893.50 3.44 5 中航工业系统内单位 5 495,102,500.00 3.02 合 计 3,148,012,974.09 19.21 2014 年年度报告 12/213 (3)(3)其他其他 4 4 费用费用 单位：万元 项目 本期金额 上期金额 增幅（%）销售费用 18,970.38 18,042.87 5.14 管理费用 209,262.19 192,359.07 8.79 财务费用 102,375.85 94,070.72 8.83 所得税费用 17,802.46 22,297.15 -20.16（1）本期管理费用 209,262.19 万元，较上年同期 192,359.07 万元增加 8.79%，主要原因为职工薪酬、研究开发费、修理费增加所致。（2）本期财务费用 102,375.85 万元，较上年同期 94,070.72 万元增加 8.83%，主要原因为利息支出增加所致。5 5 研发支出研发支出(1)(1)研发支出情况表研发支出情况表 单位：元 本期费用化研发支出 238,489,026.78 本期资本化研发支出 5,925,113.80 研发支出合计 244,414,140.58 研发支出总额占净资产比例（%）1.56 研发支出总额占营业收入比例（%）0.91 (2)(2)情况说明情况说明 研发费为公司自主研发项目投入。2014 年公司投入 2.4 亿余元，开展科研攻关和民品研发 630 余项，大大提升了航空发动机制造技术水平和能力。成效：“数字化工装设计制造系统研究”项目搭建了工装资源库，开发了模型驱动模块设计应用系统和典型工艺工装解决方案开发系统，成倍提高了工装设计效率；“焊接机器人系统集成研究”项目成功研制出 1 台焊接机器人，提高了焊接质量和效率；“某材料典型端口特征研究”项目为公司新机新材料某工程应用及其结构失效分析提供重要的参考依据；攻克了单晶合金渗铝过程汇总再结晶问题，掌握了防冰引气管带填料包裹焊接、风扇机匣包容环加工、喷嘴全位置自动氩弧焊等技术。6 6 现金流现金流 单位：万元 项目 本期金额 上期金额 变动幅度（%）变动原因 支付的各项税费 37,854.26 28,937.64 30.81 主要为支付的所得税和增值税增加 收回投资收到的现金 58,098.26 3,039.51 主要为出售有价证券和收回投资款。处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额 490.47 293.81 66.93 主要为处置专利所收回的现金净额增加 处置子公司及其他营业单位收回的现金净额 10,216.13 6.4 主要为黎阳动力处置子公司聚成公司收回的现金净额增加 投资支付的现金 2,300.00 912.32 152.10 主要为对安泰公司委贷及购买少数股东股权。支付其他与投资活动有关的现金 355.57 56.91 主要为南方公司处置子公司的现金 吸收投资收到的现金 344,788.38 2,740.00 主要为募集资金收到的现金。2014 年年度报告 13/213 收到其他与筹资活动有关的现金 13,000.94 19,730.13 -34.11 主要为国拨技改拨款变化影响所致。支付其他与筹资活动有关的现金 5,143.75 12,220.90 -57.91 主要为黎阳动力支付其他与筹资活动有关的现金减少。汇率变动对现金及现金等价物的影响 88.34-2,419.81 103.65 主要为英镑、美元汇率变动影响 现金流总体情况说明 单位：万元 项 目 本期金额 上期金额 变动额 增幅（%）经营活动产生的现金流量净额 16,615.18 286,190.44-269,575.26-94.19 投资活动产生的现金流量净额 -164,482.75-186,882.43 22,399.68 11.99 筹资活动产生的现金流量净额 198,682.00 74,873.16 123,808.84 165.36 现金及现金等价物净增加额 50,902.77 171,761.36-120,858.59-70.36 现金及现金等价物净增加额 50,902.77 万元，较上年同期 171,761.36 万元减少 120,858.59 万元，减幅 70.36%。其中经营活动产生的现金流量净额 16,615.18 万元，投资活动产生的现金流量净额-164,482.75 万元，筹资活动产生的现金流量净额 198,682.00 万元，汇率变动对现金及现金等价物的影响 88.34 万元。（1）2014 年公司经营活动产生的现金流量净额 16,615.18 万元，较上年同期 286,190.44 万元减少 269,575.26 万元，减幅 94.19%。主要原因是下属子公司 2014 年货款收入同比减少但是购买商品同比增加；2014 年支付给职工的现金增加；（2）2014 年公司投资活动产生的现金流量净额-164,482.75 万元，较上年同期-186,882.43万元增加 22,399.68 万元,主要为出售有价证券；（3）2014 年公司筹资活动产生的现金流量净额 198,682.00 万元，较上年同期 74,873.16 万元增加 123,808.84 万元，增幅 165.36%。主要原因是本期非公开发行股票募集资金所致。7 7 其他其他(1)(1)公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 公司于 2014 年 6 月完成重大资产重组，盈利能力随着经营范围变化发生相应变化。(2)(2)公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 融资情况：2009 年公司经中国证监会 关于核准西安航空动力股份有限公司非公开发行股票的批复（证监许可20091398 号）核准，向特定投资者发行人民币普通股 10,245 万股。公司募集资金净额为人民币 1,999,997,550.00 元。截止本报告期末，该次募集资金存放与使用情况见中航动力股份有限公司募集资金存放与实际使用情况的专项报告，网址为 （下同）。2014 年 5 月公司经中国证监会关于核准西安航空动力股份有限公司向中国航空工业集团公司等发行股份购买资产并募集配套资金的批复（证监许可2014476 号）核准，向特定投资者发行人民币普通股 171,681,102 股。公司募集资金净额为人民币 3,110,768,447.62 元，详细情况见公司 2015 年 7 月 1 日发布的 西安航空动力股份有限公司非公开发行股票发行结果暨股本变动公告。重大资产重组情况：公司 2013 年 1 月 23 日正式启动重大资产重组。本次重大资产重组采取发行股份购买资产的方式，由航空动力向中航工业、发动机控股、西航集团、贵航集团、黎阳集团、华融公司、东方公司、北京国管中心等 8 家资产注入方定向发行股份，购买 7 家标的公司的股权及西航集团拟注入资产。7 家标的公司股权分别为黎明公司 100%股权、南方公司 100%股权、黎阳动力 100%股权、晋航公司 100%股权、吉发公司 100%股权、贵动公司 100%股权和深圳三叶 80%股权，西航集团拟注入资产为其拥有的与航空发动机科研总装、试车业务相关的资产以及负债；本次重组还将实施配套融资，即通过询价方式向不超过 10 名投资者定向发行股份募集配套资金，募集资金总额不超过本次交易总金额的 25%。2014 年年度报告 14/213 2014 年 6 月，重大资产重组已完成，公司发布了相关公告。2014 年 12 月，西航集团履行完成了有关土地过户的承诺事项。(3)(3)发展战略和经营计划进展说明发展战略和经营计划进展说明 公司继续贯彻“十二五”发展战略，按照战略规划分解年度经营计划，报告期内，公司已实现营业收入、利润总额经营目标。公司主营业务三大板块中，航空发动机及衍生产品方面，公司通过狠抓航空发动机批产和修理交付，实现了年度销售目标,报告期内实现收入 14,983,751,030.20 元；航空零部件出口转包业务国际需求增速放缓，公司在确保当前产品订单额继续增长的同时，大力开拓新品市场，通过新型发动机同步研制及试制合作，抢占未来市场份额。报告期内实现收入 2,635,300,579.82 元；非航空产品及其他业务方面，公司积极开拓优势产品市场，扩大市场份额，不断开发新产品，努力挖潜，加强经营风险管控，推动业务收入进一步增长，报告期内实现收入 8,723,546,461.46 元；公司通过大力推行“降本增效十条措施”，压缩非经营性支出，加大管理费用和制造费用控制，有效改善了经营管理水平，确保了利润总额目标实现。报告期内，公司利润总额完成1,179,548,571.91 元。(4)(4)其他其他 营运能力方面 资产运营状况指标 2014 年 2013 年 对比情况 应收账款周转率（次）6.15 6.93-0.78 存货周转率（次）2.17 2.22-0.05 流动资产周转率（次）1.15 1.19-0.04 总资产周转率（次）0.66 0.7-0.04 偿债能力方面 资产运营状况指标 2014 年 2013 年 对比情况 资产负债率(%)64.48 69.38-4.90 流动比率(次)0.95 1.03-0.08 速动比率(次)0.54 0.57-0.03 利息保障倍数(倍)2.23 2.29-0.06 盈利能力方面 项目 2014 年 2013 年 增减额 加权平均净资产收益率(%)7.69 8.64-0.95 加权平均总资产报酬率(%)5.30 5.34-0.04 营业收入利润率（%）3.59 2.97 0.62 成本费用利润率（%）4.53 4.31 0.22 增长能力方面 项目 2014 年 2013 年 增减额 营业收入增长率(%)3.74 15.28-11.54 资本积累率(%)39.26 14.79 24.47 利润总额增长率(%)9.56 23.32-13.76 总资产增长率(%)20.02 4.96 15.06 2014 年年度报告 15/213 (二二)行业、产品或地区经营情况分析行业、产品或地区经营情况分析 1、1、主营业务分行业、分产品情况主营业务分行业、分产品情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）制造业 18,844,847,470.66 15,154,325,027.97 19.58-2.40-4.12 增加 1.44 个百分点 常用有色金属压延加工及装饰业 1,046,051,178.38 1,015,983,384.71 2.87 20.76 18.59 增加 1.77 个百分点 服务业 6,451,699,422.44 6,260,395,049.40 2.97 21.86 23.74 增加 -1.47 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）航空发动机及衍生产品 14,983,751,030.20 11,622,787,937.62 22.43-2.03-2.72 增加 0.56 个百分点 外贸出口 2,635,300,579.82 2,536,701,408.68 3.74 0.96 3.11 增加 -2.01 个百分点 非航空产品及其他 8,723,546,461.4