600470_2014_六国化工_2014年年度报告(修订版)_2015-05-11.pdf

2014 年年度报告 1/130 公司代码：600470 公司简称：六国化工 六国化工股份有限公司六国化工股份有限公司 2012014 4 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人陈嘉生陈嘉生、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人 方劲松方劲松 及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）秦红秦红声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经华普天健会计师事务所(特殊普通合伙)审计，2014年度母公司实现净利润为-176,161,694.44元，未达到公司章程规定的利润分配条件，公司拟定2014年度不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，该等陈述不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 2014 年年度报告 2/130 目录目录 第一节 释义及重大风险提示.3 第二节 公司简介.3 第三节 会计数据和财务指标摘要.5 第四节 董事会报告.7 第五节 重要事项.17 第六节 股份变动及股东情况.20 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.22 第八节 公司治理.28 第九节 内部控制.31 第十节 财务报告.32 第十一节 备查文件目录.130 2014 年年度报告 3/130 第一节第一节 释义释义及重大风险提示及重大风险提示 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 本公司、公司、六国化工 指 安徽六国化工股份有限公司 铜化集团 指 铜陵化学工业集团有限公司 宿松矿业 指 宿松六国矿业有限公司 鑫泰化工 指 安徽省颍上鑫泰化工有限责任公司 湖北六国 指 湖北六国化工股份有限公司 国星化工 指 铜陵国星化工有限责任公司 江西六国 指 江西六国化工有限责任公司 鑫克化工 指 铜陵鑫克精细化工有限责任公司 中元化肥 指 安徽中元化肥股份有限公司 二、二、重大风险提示重大风险提示 1、公司管理平台、管理架构的优化完善和信息化建设有可能滞后于扩张后的企业运营规模，导致运营效率下降，企业运营成本上升；2、随着新的环境保护法于 2015 年 1 月 1 日开始施行，国家对环保执行标准的进一步提高，全公司安全、环保的管理压力和难度增加，有可能加大企业的总体运营成本；3、行业产能过剩、竞争加剧，盈利能力下降将可能在一定的时间里延续。4、公司由传统生产型企业向现代营销型企业转型的过程中，公司需加强营销团队建设和营销能力的提高，以适应更加复杂更加严峻的竞争形势。第二节第二节 公司简介公司简介 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 六国化工股份有限公司 公司的中文简称 六国化工 公司的外文名称 Anhui Liuguo Chemical Co.,Ltd 公司的外文名称缩写 Liuguo Chemical 公司的法定代表人 陈嘉生 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 邢金俄 刘磊 联系地址 安徽省铜陵市铜港路 安徽省铜陵市铜港路 电话 0562-3801675 0562-3801021 传真 0562-3802688 0562-3802688 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 安徽省铜陵市铜港路 公司注册地址的邮政编码 244000 公司办公地址 安徽省铜陵市铜港路 2014 年年度报告 4/130 公司办公地址的邮政编码 244000 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 本公司证券部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 六国化工 600470 六、六、公司报告期内注册变更情况公司报告期内注册变更情况（一）（一）基本情况基本情况 注册登记日期 2014-5-8 注册登记地点 安徽省铜陵市 企业法人营业执照注册号 340000000030262（1-1）税务登记号码 340700726323933 组织机构代码 72632393-3 （二）（二）公司首次注册情况的相关查询索引公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见 2011 年年度报告公司基本情况。（三）（三）公司上市以来，主营业务的变化情况公司上市以来，主营业务的变化情况 2004 年公司上市，公司经营范围：化学肥料（含复混肥料）、磷石膏生产、加工、销售（以上范围需要许可证的一律凭许可证经营）；自产产品的出口；公司所需的机械设备、零配件、原辅材料及技术的进出口业务。2009 年 6 月至今公司经营范围：肥料（含氮肥、磷肥、钾肥、复混肥料、有机肥料及微生物肥料、其他肥料）、化学原料(硫酸、盐酸、腐蚀品、易燃液体、压缩气体及液化气体)、化学制品(含精制磷酸、磷酸盐、专用化学产品、日用化学产品)、磷石膏生产、加工、销售；化学原料(含矿石)和化学产品的销售(以上范围需要许可证的一律凭许可证经营）；自产产品的出口；公司所需的机械设备、零配件、原辅材料、仪器仪表及技术的进出口业务。（四）（四）公司上市以来公司上市以来,历次控股股东的变更情况历次控股股东的变更情况 公司上市以来，控股股东未发生过变更。七、七、其他有关资料其他有关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市西城区西直门南大街 2 号 2105 签字会计师姓名 张良文 施周峰 王旭 2014 年年度报告 5/130 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%)2012年 营业收入 5,271,748,017.64 5,714,948,279.62-7.76 5,943,455,417.86 归属于上市公司股东的净利润-206,420,539.94 14,189,829.70-1,554.71 71,475,855.71 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-243,053,596.66-18,692,051.33 48,705,172.72 经营活动产生的现金流量净额 588,577,421.10-226,347,734.17 164,594,922.01 2014年末 2013年末 本期末比上年同期末增减（%）2012年末 归属于上市公司股东的净资产 2,009,245,609.76 2,264,854,332.18-11.29 2,302,346,270.71 总资产 6,430,481,531.68 6,427,089,852.92 0.05 6,480,757,230.98 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%)2012年 基本每股收益（元股）-0.40 0.03-1,433.33 0.14 稀释每股收益（元股）-0.40 0.03-1,433.33 0.14 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）-0.47-0.04 0.09 加权平均净资产收益率（%）-9.66 0.62 减少10.28个百分点 3.11 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）-11.37-0.82 减少10.55个百分点 2.12 二、二、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况产差异情况 适用 不适用 三、三、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2014 年金额 附注（如2013 年金额 2012 年金额 2014 年年度报告 6/130 适用）非流动资产处置损益-5,533,734.98 88,125.33-408,359.43 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 22,392,987.64 67,632,020.77 31,715,814.94 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 27,606,021.50 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 6,071,444.45 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 2014 年年度报告 7/130 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 57,411.13 297,346.75-7,117,505.24 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额-4,043,195.12 -19,422,883.35-2,113,789.55 所得税影响额-3,846,433.45 -15,712,728.47-5,376,922.18 合计 36,633,056.72 32,881,881.03 22,770,682.99 第四节第四节 董事会报告董事会报告 一、一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 1、市场环境变化与管理层看法 2014 年，国内国际化肥市场总体延续 2013 年的疲弱势态，在国内经济下行压力持续加大中，市场供需失衡十分突出，去产能化、去库存化进程缓慢，特别是氮肥、磷肥等同质化严重的传统大宗化肥产品仍深受产能过剩困扰和影响，全行业发生普遍亏损。随着我国经济发展步入新常态，2015 年化肥市场有可能延续 2014 年的严峻形势。虽然 2015 年我国化肥出口关税政策进一步放宽，有利于消化国内过剩产能，但由于全球范围内仍有相当新增和扩建产能陆续投放市场，国内国际市场形势在 2015 年不容乐观。2、2014 年经营业绩与分析 报告期内，公司根据年初董事会部署的“由传统肥料向新型肥料转型、由生产型企业向营销型企业转型”这两个转型重大战略举措，以增资扩股方式完成对安徽中元化肥股份有限公司的战略并购，全力推进产品结构的转型升级；以母子公司市场业务的深度整合，持续完善公司总体营销能力的内生增长；以内部市场化运行，进一步激活企业降本增效的潜力。通过产品升级、内外部市场整合，在 2014 年全行业业绩大幅下降的背景下，公司全力控亏。针对市场长期的低迷行情，公司在 2014 年继续采取灵活的营销策略，稳定货款回笼，加大销售量，公司高氮肥产品较往年同期销量稳中有升，秋季市场抓住时机两次上调主产品价格，并同时加大出口力度，巩固了市场销量和销售效益。公司在春季市场中，正式向市场投放“亲亲”系列水溶肥，年内水溶肥销量已超出 1000 吨；同时开发出聚氨酸控失复合肥、“六国安辛”64%二铵等新产品，分批投放市场，价格比同类产品高出5-10%；依据公司对中元化肥旗下中国驰名商标“淮海”品牌的定位，推出了聚活性和稳定性两个系列新产品。公司全年销售新产品 18 万吨，是 2013 年销量的 2 倍多，占产品总销量的 16%，公司产品结构优化调整效果明显。2014 年，公司已初步形成以“六国”品牌为核心，六国网、硫时代、六国安辛、淮海、六冠、六瑞、亲亲等 10 多个家族系列品牌和不同品牌定位、不同市场定位的 10 多个系列产品品种格局；依托品牌扩张、产品差异化和对公司董事会“由传统肥料向新型肥料转型”战略部署的全面落实，在公司传统主产品利润整体下降的情况下，销售新产品为公司创造较好效益。报告期内，公司全面整合子公司湖北六国、中元化肥的市场业务，并依托整合平台，进一步梳理和优化公司销售渠道和网络，在加大渠道建设力度、会议营销强度、加大广告投入、完善售后农化服务的同时，首次尝试电商营销，在淘宝网注册亲亲系列水溶肥网店，拓宽立体营销的深度和层次。2014 年公司本部和子公司生产经营稳定运行，化肥总产量增加，但受行业产能过剩、市场低迷、价格下滑等因素影响，公司效益出现大幅下降，公司自 2004 年上市以来首次出现亏损。全年公司累计生产高浓度磷复肥产品 226.92 万吨、工业级磷酸一铵 4.25 万吨、总氨 44.89 万吨、尿素 30.63 万吨。其中：本部累计生产高浓度磷复肥产品 103.85 万吨、总氨 32.03 万吨、尿素 30.63 万吨。实现主营业务收入 52.72 亿元，同比下降 7.76%，归属母公司所有的净利润-20642.05 万元。3、2014 年管理回顾 报告期内，公司在内部管理中进一步增强制度化运行，下大力气重点全面推进“内部市场化”全新内部业绩考核体系，从 2 月份模拟运行到 7 月份试运行，“内部市场化、模拟法人化、买卖谈判化、兑现核算化”考核模式在实践中不断充实、不断完善。从运行效果看，内部市场化考核取得初步成效。2014 年年度报告 8/130 报告期内，公司生产态势平稳向好，安全环保形势稳定，母子公司联合采购的市场议价能力进一步增强。江西六国 5 万吨/年工业级磷酸一铵项目一次性投产成功，产品质量达到优等；4 万吨/年硫酸钾项目开工，预计 2015 年建成投产。报告期内，公司被国家工商行政管理总局认定为“国家守合同重信用企业”；中国石油和化学工业联合会授予公司“中石化科技进步奖”；安徽省科技厅认定公司为“安徽省 2014 年高新技术企业”；安徽省知识产权局认定公司为“安徽省知识产权管理规范企业”。(一一)主营业务分析主营业务分析 1 1 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 5,271,748,017.64 5,714,948,279.62-7.76 营业成本 5,000,373,421.05 5,353,936,371.74-6.60 销售费用 145,356,342.59 104,871,398.48 38.60 管理费用 201,783,853.32 188,969,659.92 6.78 财务费用 155,299,456.13 138,612,693.34 12.04 经营活动产生的现金流量净额 588,577,421.10-226,347,734.17 投资活动产生的现金流量净额-87,812,340.81-552,581,476.38 筹资活动产生的现金流量净额-667,819,506.70 570,127,215.57-217.14 研发支出 105,582,600.00 97,801,800.00 7.96 2 2 收入收入（1）驱动业务收入变化的因素分析）驱动业务收入变化的因素分析 主营业务收入 2014 年 2013 年 同比增减变动率（%）占主营业务收入比重（%）2014 年 2013 年 磷酸二铵 176,697.40 197,217.96-10.41 34.87 36.48 复合肥 226,427.90 247,588.19-8.55 44.68 45.79 磷酸一铵 46,915.55 30,155.74 55.58 9.26 5.58 尿素 27,826.58 28,012.90-0.67 5.49 5.18 碳铵 5,186.46 7,308.39-29.03 1.02 1.35 液氨 15,642.25 22,588.04-30.75 3.09 4.18 甲醇 6,592.14 7,704.05-14.43 1.30 1.42 磷矿石 90.89-100.00 0.02 二氧化碳 1,495.23 0.30 合计 506,783.51 540,666.15-6.27 100.00 100.00 主营业务收入较上年同期下降了 6.27%。主要是本报告期产品销售价格较上年同期下跌所致，报告期内销售数量较上年同期持平。（2）主要主要销售客户的情况销售客户的情况 单位：元币种：人民币 客户 本年销售额 占营业总收入比例%第一名 210,709,329.21 4.00 第二名 61,895,182.57 1.17 第三名 59,930,000.00 1.14 2014 年年度报告 9/130 第四名 52,933,955.80 1.00 第五名 46,271,585.70 0.88 合计 431,740,053.28 8.19 3 3 成本成本 (1)(1)成本分析表成本分析表 单位：元 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 磷酸二铵 直接材料 1,214,528,173.12 91.57 1,563,327,468.08 88.73-22.31 磷酸二铵 直接人工 16,711,865.22 1.26 16,676,428.07 0.95 0.21 磷酸二铵 制造费用 95,098,471.13 7.17 181,882,252.58 10.32-47.71 磷酸二铵 合计 1,326,338,509.47 100 1,761,886,148.73 100-24.72 复合肥 直接材料 1,805,191,841.03 92.95 1,922,970,860.37 94.26-6.12 复合肥 直接人工 12,623,719.17 0.65 17,959,326.82 0.88-29.71 复合肥 制造费用 124,295,081.04 6.4 99,224,158.82 4.86 25.27 复合肥 合计 1,942,110,641.24 100 2,040,154,346.02 100-4.81 磷酸一铵 直接材料 887,033,912.09 90.69 193,187,472.02 82.62 359.16 磷酸一铵 直接人工 13,008,657.00 1.33 2,749,177.75 1.18 373.18 磷酸一铵 制造费用 78,051,941.98 7.98 37,885,129.74 16.2 106.02 磷酸一铵 合计 978,094,511.07 100 233,821,779.51 100 318.31 碳铵 直接材料 50,406,484.62 84.29 71,535,965.04 85.58-29.54 碳铵 直接人工 550,171.62 0.92 664,888.63 0.8-17.25 碳铵 制造费用 8,844,606.80 14.79 11,389,886.31 13.63-22.35 碳铵 合计 59,801,263.04 100 83,590,739.98 100-28.46 液氨 直接材料 135,887,515.01 75.52 240,245,801.74 88.06-43.44 液氨 直接人工 3,238,844.37 1.8 7,957,988.23 2.92-59.30 液氨 制造费用 40,809,439.10 22.68 24,616,540.06 9.02 65.78 液氨 合计 179,935,798.48 100 272,820,330.03 100-34.05 甲醇 直接材料 58,022,701.67 85.89 73,418,428.52 88.09-20.97 甲醇 直接人工 2,364,413.27 3.5 2,458,600.20 2.95-3.83 甲醇 制造费用 7,167,549.94 10.61 7,470,735.27 8.96-4.06 甲醇 合计 67,554,664.88 100 83,347,763.99 100-18.95 (2)(2)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元币种：人民币 供应商 本年采购金额 占总采购金额比例%第一名 265,572,298.70 4.54 第二名 178,763,899.90 3.06 第三名 172,555,404.42 2.95 第四名 132,800,391.86 2.27 第五名 104,045,543.90 1.78 合计 853,737,538.78 14.60 4 4 费用费用 单位：元币种：人民币 2014 年年度报告 10/130 项 目 2014 年 2013 年 同比增减 变动原因 销售费用 145356342.59 104871398.48 38.60 主要系因产品装卸费、运价上涨以及本期产品出口增加相关的运费随之增加所致。所得税费用-5956628.90 9088294.83-165.54 主要系本年应税所得额减少所致。5 5 研发支出研发支出(1)(1)研发支出情况表研发支出情况表 单位：万元 本期费用化研发支出 10,558.26 本期资本化研发支出 研发支出合计 10,558.26 研发支出总额占净资产比例（%）4.99 研发支出总额占营业收入比例（%）2.00 6 6 现金流现金流 单位：元币种：人民币 2014 年 2013 年 同比增减 变动原因 经营活动产生的现金流量净额 588,577,421.10 -226,347,734.17 主要系本期购买商品接受劳务支付的现金比上年同期下降幅度较大。投资活动产生的现金流量净额-87,812,340.81-552,581,476.38 主要系本期购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金较上年同期下降幅度较大。筹资活动产生的现金流量净额-667,819,506.70 570,127,215.57-217.14 主要系本期偿还债务支付的现金较上年同期上升幅度较大。(二二)行业、产品或地区经营情况分析行业、产品或地区经营情况分析 1 1、主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品情况情况 单位:万元 币种:人民币 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）磷酸二铵 176,697.40 176,063.00 0.36-10.41-7.63 减少 3.00 个百分点 复合肥 226,427.90 204,746.51 9.58-8.55-9.55 增加 1.00 个百分点 磷酸一铵 46,915.55 43,854.08 6.53 55.58 48.83 增加 4.25 个百分点 尿素 27,826.58 26,036.29 6.43-0.67 15.43 减少13.05个百分点 碳铵 5,186.46 6,200.94-19.56-29.03-26.17 减少 4.64 个百分点 液氨 15,642.25 14,421.63 7.80-30.75-29.65 减少 1.44 个百分点 甲醇 6,592.14 6,724.96-2.01-14.43-17.62 增加 3.95 个百分点 二氧化碳 1,495.23 646.15 56.79 合计 506,783.51 478,693.57 5.54-6.27-5.42 减少 0.85 个百分点 2014 年年度报告 11/130 公司主要产品复合肥和磷酸二铵毛利占公司总毛利 79.44%。本公司主要产品只涉及化工一个行业。2 2、主营业务分地区情况主营业务分地区情况 单位：元 币种：人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（%）国 内 4,669,773,770.84-12.38 国 外 398,061,338.20 416.58 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 1 1 资产负债情况分析表资产负债情况分析表 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上 期 期末 数 占总 资 产的 比 例（%）本期期末金额较上期期末变动 比 例（%）情况说明 应收票据 71,219,512.43 1.11 343,906,582.70 5.35-79.29 主要系本年公司客户以银行承兑汇票方式结算的货款减少所致。预付款项 138,471,109.45 2.15 256,338,831.61 3.99-45.98 主要系上年订购的原材料本期到货结算及部分款项调整至其他应收款等科目核算所致。其他应收款 31,414,352.76 0.49 12,453,952.38 0.19 152.24 主要系将原预付账款核算的 2,672.69 万元调整至其他应收款核算所致。其 他 流 动 资产 13,126,627.19 0.20 6,906,881.23 0.11 90.05 主要系本年公司未抵扣进项税增加所致。在建工程 68,748,654.51 1.07 161,936,540.39 2.52-57.55 主要系 10 万吨精制磷酸盐项目、磷酸一期升级改造等工程项目建设完成转入固定资产核算所致。递 延 所 得 税资产 11,665,871.69 0.18 3,642,130.29 0.06 220.30 主要系本公司本期计提的坏账准备较多以及由于本期亏损产生的可抵扣亏损，确认为相应的递延所得税资产所致。应付票据 588,005,460.00 9.14 168,450,000.00 2.62 249.07 主要系本期公司采用应付票据支付货款增多所致。一 年 内 到 期的 非 流 动 负债 108,200,000.00 1.68 19,429,200.00 0.30 456.89 主要系一年内到期的长期借款增加所致。递 延 所 得 税负债 42,786,080.45 0.67 20,663,562.74 0.32 107.06 主要系本公司收购江西六国、中元化肥后，按公2014 年年度报告 12/130 允价值合并江西六国、中元化肥期末报表时，将公允价值与账面价值产生的应纳税暂时性差异计提递延所得税负债所致。未分配利润 107,460,391.29 1.67 366,040,931.23 5.70-70.64 主要系本期企业亏损所致。少 数 股 东 权益 107,208,945.45 1.67 174,641,368.54 2.72-38.61 主要系本期企业亏损所致。(四四)核心竞争力分析核心竞争力分析 公司核心竞争力集中于品牌、营销、区位所形成的三大突出市场优势。磷铵行业内第一件中国驰名商标“施大壮”、第二件中国驰名商标“六国”均为公司所有，“六国”品牌、“施大壮”品牌作为市场主流品牌，具有较高的市场认同度和市场影响力。公司长期致力于营销模式的持续创新与完善，公司在行业内首创的”驻点直销营销模式，使得公司在复杂多变的化肥市场中，长期保持稳定的销售业绩和稳固的现金流。公司现已形成安徽、江西、湖北沿长江水系三大生产基地的总体布局，区域布局紧邻市场和资源地，交通发达、物流通畅，生产要素配置成本具有比较优势，形成公司较为突出的地理区位优势。(五五)投资状况分析投资状况分析 1 1、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 2014 年 7 月 30 日，公司第五届董事会第十次（临时）会议审议通过关于投资参与安徽中元化肥有限公司增资扩股的议案：中元化肥注册资本 3000 万元，以资本公积金 1000 万元转增股本1000 万股，注册资本增加到 4000 万元后，发行普通股新股 6000 万股，每股面值 1 元，六国化工以6000 万元认购其发行的全部新股。中元化肥增资扩股后注册资本增加到 10000 万元，六国化工持股比例为 60%，成为中元化肥的控股股东。2 2、集资金使用情况集资金使用情况(1)(1)募集资金总体使用情况募集资金总体使用情况 适用不适用 (2)(2)募集资金承诺项目情况募集资金承诺项目情况 适用 不适用 (3)(3)募集资金变更项目情况募集资金变更项目情况 适用 不适用 2014 年年度报告 13/130 3 3、主要子公司、参股公司分析主要子公司、参股公司分析（1）公司名称 业务性质 主要产品或服务 注册资本（元）占被投资公司权益比例（%）净资产（元）净利润（元）总资产（元）江西六国化工有限责任公司 加工制造 生产、销售化肥，生产、销售化工产品。提供水、电、气、汽、压缩空气等服务及相关产品，无机化学品生产、销售，进出口业务；建筑材料、非金属制品制造、汽车修理、运输、机电加工、有色金属、燃料、化工原料以及技术培训 911,757,411.93 51 8,271,754.46-57,524,337.44 826,116,307.26 湖北六国化工股份有限公司 加工制造 硫酸、磷酸(系生产磷酸一铵、磷酸二铵的中间体)、精制磷酸盐、化学肥料生产、销售；磷石膏生产加工、销售，磷矿石精选；进出口业务(不含国家禁止限制产品)150,000,000 51 51,126,136.78-83,933,565.24 1,132,037,245.80 铜陵鑫克精细化工有限责任公司 加工制造 磷酸盐、化工产品及化工原料的生产、销售，自营和代理自产产品、原辅材料、机械设备、零配件、仪器仪表及相关商品进出口贸易业务 100,000,000 60 105,236,932.24 2,776,762.34 115,045,011.76 安徽省颍上鑫泰化工有限公司 加工制造 碳酸氢铵、甲醇、液氨、稀土复合肥、农作物专用肥及化工机械生产销售 55,172,000 55 -67,696,257.96 -110,735,974.92 99,336,205.20 宿松六国矿业有限公司 矿山开采 经营范围：磷矿石、磷肥、化工原料、化工产品（不含危化品）、其他矿产品、民用建材、工矿机电设备等生产资料销售（以上经营项目涉及行政许可的凭许可证经营）。271,202,480 100 149,257,204.38 -60,889,577.21 391,856,468.34 铜陵国星化工有限责任公司 加工制造 肥料（含复混肥料、其他肥料）生产、加工、销售，包括生产经营所需的原材料、设备、技术的进出口以及提供相关售后服务。838 万美元 70 65,157,493.76 6,244,741.13 106,813,263.66 安徽中元化肥股份有限公司 加工制造 复合肥、复混肥、氮肥、磷肥、钾肥、有机肥、微生物肥和其他肥料、硫酸制造、销售（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）100,000,000 60 117,313,184.49 -28,696,851.34 289,160,449.36 （2）子公司净利润占归属于母公司净利润 10%的相关指标 2014 年年度报告 14/130 单位：元 公司名称 营业收入 营业利润 净利润 江西六国化工有限责任公司 1,337,106,138.64 -63,647,288.89-57,524,337.44 湖北六国化工股份有限公司 753,109,396.89 -84,406,754.32 -83,933,565.24 安徽省颍上鑫泰化工有限公司 283,611,941.18 -111,690,749.45 -110,735,974.92 宿松六国矿业有限公司 11,870,223.06 -63,418,514.77 -60,889,577.21 报告期内子公司亏损主要是因鑫泰化工停工计提的固定资产减值损失8848.51万元；宿松六国评估减值2525.79万元。江西六国主产品磷酸二铵、复合肥，湖北六国主产品磷酸二铵、磷酸一铵等由于行业产能过剩，产品售价大幅下降，并且大于原材料等成本下降幅度。2014 年年度报告 15/130 4 4、非募集资金项目情况非募集资金项目情况 适用 不适用 单位:万元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 本年度投入金额 累计实际投入金额 5 万吨工业级磷酸一铵项目 1,394.51 100 1,097.24 1,394.51 200kt/a 食品级液体二氧化碳项目 3,842.65 100 2,494.12 3,842.65 20kt/a 食品级磷酸盐项目 1,382.72 100 -1,382.72 硫磷铵公用工程 2,222.27 100 317.65 2,222.27 10 万吨精制磷酸盐项目 5,780.00 100 3,204.18 5,491.96 磷酸一期升级改造项目 3,532.67 100 566.80 3,532.67 污水处理改扩建-1,114.87 1,206.60 合计 18,154.82/8,794.86 19,073.38 二、二、董事会关于公司未来发展的讨论与分析董事会关于公司未来发展的讨论与分析(一一)行业竞争格局和发展趋势行业竞争格局和发展趋势 中国宏观经济预计在 2015 年、2016 年将下行触底，化肥行业总体市场预期仍继续在底位盘整，行业内企业两级分化将更为明显，市场竞争格局将从过去的规模和成本竞争向产品差异竞争、品牌影响力竞争、营销模式竞争全面转变，具有强大营销能力、新产品研发能力、品牌持续扩张影响力的营销型企业在市场低谷期将加速淘汰传统生产型企业。(二二)公司发展战略公司发展战略 加大营销投入，以行业内优秀的典型营销型企业为对标企业，全力推进公司从传统生产型企业向现代营销型企业全面转型。公司将以行业内优秀的典型营销型企业为对标企业，将营销作为市场和业绩的主突破口，持续品牌扩张和产品差异化、区域市场精耕细作、目标市场精准营销的立体营销策略，依托公司研发平台，加大各类新产品研发力度和投放市场速度，在内部运营体系上深入“一切服务营销、以营销为中心”的体系变革、管理变革、机制变革、组织变革，夯实营销