300263_2014_隆华节能_2014年年度报告_2015-04-24.pdf

洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 1 洛阳隆华传热节能股份有限公司洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告年年度报告 2015-019 2015 年年 04 月月 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务未亲自出席会议原因被委托人姓名 何雅玲 独立董事 个人原因 陈宏民 公司负责人李占明、主管会计工作负责人马金铎及会计机构负责人公司负责人李占明、主管会计工作负责人马金铎及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)王晓凤声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。王晓凤声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 3 目录目录 2014 年度报告年度报告.1 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司基本情况简介公司基本情况简介.5 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.6 第四节第四节 董事会报告董事会报告.7 第五节第五节 重要事项重要事项.11 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.15 第七节第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.17 第八节第八节 公司治理公司治理.19 第九节第九节 财务报告财务报告.20 第十节第十节 备查文件目录备查文件目录.81 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、隆华节能 指 洛阳隆华传热节能股份有限公司 报告期 指 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日 中电加美 指 北京中电加美环保科技有限公司 北京中海盈创 指 北京中海盈创投资管理中心（有限合伙）宁波华建风投 指 宁波华建风险投资有限公司 中国风投 指 中国风险投资有限公司 北京嘉华创投 指 北京嘉华创业投资有限公司 北京中海创投 指 北京中海创业投资有限公司 北京中海思远 指 北京中海思远投资管理中心（有限合伙）宁波加美博志 指 宁波加美博志投资管理中心（有限合伙）四丰电子 指 洛阳高新四丰电子材料有限公司 股东会 指 洛阳隆华传热节能股份有限公司股东大会 董事会 指 洛阳隆华传热节能股份有限公司董事会 监事会 指 洛阳隆华传热节能股份有限公司监事会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 河南省科技厅 指 河南省科学技术厅 公司法、证券法 指 中华人民共和国公司法、中华人民共和国证券法 公司章程 指 洛阳隆华传热节能股份有限公司章程 股权激励计划 指 洛阳隆华传热节能股份有限公司股票期权和限制性股票激励计划 元、万元 指 人民币元、人民币万元 传热设备、热交换器、换热设备 指 在具有温差的两种或两种以上流体之间传递热量的装置，是工业领域广泛使用的一种通用机械设备 高效复合型冷却（凝）器 指 采用复合冷却（凝）设计理念，以蒸发式换热机理为基础，以水和空气为冷却介质，同时运用蒸发式换热和空冷式换热对被冷却介质进行冷却（凝）的高效冷却（凝）设备，是对蒸发式冷却（凝）设备的重大改进和提升 压力容器 指 工业生产中具有特定的工艺功能并承受一定压力的设备 冷却（凝）设备/冷却（凝）器 指 对被冷却介质进行冷却（凝）的换热设备 换热机理 指 热交换得以实现的原理，包括潜热换热和显热换热 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 5 水冷却系统、水冷设备 指 以水为冷却介质，利用水的温升带走热量，对被冷却介质进行冷却（凝）的设备，通常外配冷却塔 空冷器、空冷设备 指 以空气为冷却介质，利用环境空气的温升带走热量，对被冷却介质进行冷却（凝）的设备 蒸发式冷却（凝）器、蒸发式冷却（凝）设备 指 以水和空气为冷却介质，通过水的蒸发带走热量，再由空气将蒸气吸纳排出，对被冷却介质进行冷却（凝）的设备，是一种高效的冷却（凝）设备；亦称为蒸发式空冷器、表面湿式空冷器、闭式冷却塔等 复合型蒸发冷却（凝）技术 指 以蒸发式换热机理为基础，将蒸发式换热与空冷式换热优化组合的复合冷却（凝）技术 水处理 指 水处理就是通过混凝、澄清、过滤、生化、脱盐等物理、化学和生物手段，去除水中一些生产、生活不需要物质的水质调理的过程。洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 6 第二节第二节 公司基本情况简介公司基本情况简介 一、公司信息一、公司信息 股票简称 隆华节能 股票代码 300263 公司的中文名称 洛阳隆华传热节能股份有限公司 公司的中文简称 隆华节能 公司的外文名称 Luoyang Longhua Heat Transfer&Energy Conservation Co.,Ltd.公司的外文名称缩写 LHEC 公司的法定代表人 李占明 注册地址 洛阳空港产业集聚区 注册地址的邮政编码 471132 办公地址 洛阳空港产业集聚区 办公地址的邮政编码 471132 公司国际互联网网址 电子信箱 公司聘请的会计师事务所名称 北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)公司聘请的会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 22 层 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张国安 张烨 联系地址 洛阳空港产业集聚区 洛阳空港产业集聚区 电话 037967891833 037967891813 传真 037967891813 037967891813 电子信箱 zz_ 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网 http:/ 公司年度报告备置地点 公司证券部 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 7 四、公司历史沿革四、公司历史沿革 注册登记日期 注册登记地点 企业法人营业执照注册号 税务登记号码 组织机构代码 首次注册 1995 年 07 月 05 日 洛阳飞机场工业园区410322111001570 410322171444298 171444298 有限公司变更为股份公司 2009 年 12 月 29 日 洛阳空港产业集聚区410322111001570 410322171444298 171444298 经营范围和注册资本的变更 2012 年 05 月 11 日 洛阳空港产业集聚区410322111001570 410322171444298 171444298 注册资本的变更 2012 年 08 月 13 日 洛阳空港产业集聚区410322111001570 410322171444298 171444298 公司名称的变更 2013 年 04 月 19 日 洛阳空港产业集聚区410322111001570 410322171444298 171444298 公司现金及发行股份购买资产新增股份至 190,814,900 股 2013 年 12 月 05 日 洛阳空港产业集聚区410322111001570 410322171444298 171444298 公积金转增股本至381,629,800 股 2014 年 04 月 16 日 洛阳空港产业集聚区410322111001570 410322171444298 171444298 公司股票期权第一期行权新增股份至382,997,800 股 根据公司行权情况，尚未进行工商变更登记。洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、主要会计数据和财务指标一、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2014 年 2013 年 本年比上年增减 2012 年 营业收入（元）1,245,016,055.49729,103,524.1670.76%412,943,262.72营业成本（元）890,103,642.72505,293,517.4076.16%283,317,974.96营业利润（元）167,771,441.14124,521,707.0034.73%67,872,107.25利润总额（元）173,828,681.39134,334,989.6829.40%67,555,338.07归属于上市公司普通股股东的净利润（元）145,720,144.93113,407,543.8428.49%57,181,961.82归属于上市公司普通股股东的扣除非经常性损益后的净利润（元）140,571,340.80105,113,627.5733.73%57,499,454.95经营活动产生的现金流量净额（元）-200,104,990.739,391,841.43-2,230.63%13,302,711.55每股经营活动产生的现金流量净额（元/股）-0.52250.0492-1,161.99%0.0815基本每股收益（元/股）0.380.3411.76%0.175稀释每股收益（元/股）0.380.33513.43%0.175加权平均净资产收益率 9.83%10.88%-1.05%6.40%扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率 9.48%10.12%-0.64%6.44%2014 年末 2013 年末 本年末比上年末增减 2012 年末 期末总股本（股）382,997,800.00190,814,900.00100.72%163,320,000.00资产总额（元）2,677,773,689.572,053,371,233.7630.41%1,204,385,363.60负债总额（元）1,116,959,936.96621,706,220.8779.66%276,679,987.43归属于上市公司普通股股东的所有者权益（元）1,552,729,228.361,425,393,707.438.93%927,232,869.65归属于上市公司普通股股东的每股净资产（元/股）4.05417.47-45.73%5.6774资产负债率 41.71%30.27%11.44%22.97%洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 9 二、境内外会计准则下会计数据差异二、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。三、非经常性损益的项目及金额三、非经常性损益的项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2014 年金额 2013 年金额 2012 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）754,319.16841,942.2023,749.21 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）5,428,340.009,335,700.00165,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-125,418.91-364,359.52-505,518.39 减：所得税影响额 908,586.041,519,366.41723.95 少数股东权益影响额（税后）-149.92 合计 5,148,804.138,293,916.27-317,493.13-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。四、重大风险提示四、重大风险提示 1、规模迅速扩大带来的管理风险、规模迅速扩大带来的管理风险 自上市以来，公司的资产规模和产销规模不断扩大，人员数量和经营领域不断增加。公司的快速发展对经营决策、人力资源、风险控制等方面的管理要求越来越高，公司若不能及时提高管理能力和水平，储备经营和管理人才，公司将面临管理模式、人才储备、技术创新、市场开拓等方面的挑战，可能产生一定的管理风险。公司高度重视外部市场环境的变化及行业政策变化，将紧紧围绕制定的发展战略目标，不断创新管理机制，提高科学决策水平，加大人才的引进、培养和储备，在充分研究各因素的基础上，力争在研发、生产、营销等各业务系统实现前瞻性安排，实现跨越发展。洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 10 2、应收账款风险、应收账款风险 由于公司业务正处于快速增长阶段，合同执行期及结算周期较长，应收账款数额增加有可能存在坏账的风险。公司通过完善信用制度，规范信用期限，调整收账政策，强化应收账款管理，加大应收账款责任制实施力度，优化业务人员在收款工作方面的考评。3、技术和产品更新风险、技术和产品更新风险 公司所处行业及新进入行业的技术和产品不断升级，公司原有技术和产品也存在更新的需要。为迎合市场需求、保持技术和产品的先进性，公司正抓紧研发相关技术和产品。如果由于某种不确定因素，公司的技术和产品没有跟上行业技术的发展，无法保持适用性和先进性，则可能无法把握跨越式发展机遇、无法保持核心技术的领先优势、从而影响公司的市场竞争能力和盈利能力。4、成本费用上升的风险、成本费用上升的风险 随着公司子公司的增加，管理费用、人工费用也随着增大；另一方面，公司亟待拓展新项目，前期投入建设成本较大。公司将采取以下措施应对：一是公司加大对子公司管控，加强费用审批流程，严把付款手续，加强人才绩效考核制度；二是不断加强市场开拓力度，加强市场团队建设，提高公司核心竞争能力。洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 11 第四节第四节 董事会报告董事会报告 一、管理层讨论与分析一、管理层讨论与分析 1、报告期内主要业务回顾、报告期内主要业务回顾 报告期内，在国内外经济形势严峻复杂、市场竞争激烈的不利环境下，公司在董事会和管理层的正确领导下，强化内部管理，注重新产品的研发，坚持以市场为导向，不断加大市场开拓力度，公司取得了较好的经营业绩。报告期内，公司实现营业收入124,501.61万元，同比增长70.76%，营业利润16,777.14万元，同比增长34.73%，归属于上市公司股东的净利润14,572.01万元，同比增长28.49%。报告期内，公司的主要经营情况概述如下：（1）资本运作与业务发展并重，以提升公司盈利水平。报告期内，公司拟向李占明、杨媛、孙建科非公开发行股份5,800万股，募集资金将全部投入滨海县区域供水和县城污水处理厂迁建工程投资建设-移交（BT）项目。此次非公开发行事项已经公司董事会、股东大会审议通过，经中国证监会核准后方可实施。本次非公开发行募投项目符合国家节能减排的行业政策，对于公司延伸和完善环保产业链，提升公司盈利水平具有重大意义。（2）公司多元化拓展有了新的突破。报告期内，公司以9,300 万元成功收购洛阳高新四丰电子材料有限公司100%股权，标志着隆华进入到新材料领域，拥有了新材料产业平台。四丰电子的靶材技术国内领先，已经成功获得美国 TOSOH、韩国 COMAT(LG 代表）、万达（台湾友达代表）、日本 ADV（台湾奇美代表）、日本爱发科、京东方、飞利浦和华星光电（TCL)等企业认证。公司向四丰电子注入人力、物力、财力，研发新产品，进行现有产品产业链上下游拓展，努力将其打造成为公司靶材运作的一个平台，以创造可观的经济效益和社会效益。（3）报告期内，公司A股股票期权与限制性股票激励计划第一个行权/解锁期顺利实现行权/解锁，最大限度地激发了核心业务骨干和关键岗位员工的工作积极性和创造性，有效促进了公司长远战略目标的实现及公司股东价值的最大化。（4）报告期内，公司继续执行既定的人才引进、培养战略，积极引进高素质专业人员及管理人员，逐步构建符合公司发展需要的管理团队。（5）报告期内，公司继续注重研发和技术创新，2014年全年共组织申报专利42项（其中2项发明专利），共获得专利授权33项。公司的“蒸发式冷却（凝)器装置”再次入选国家鼓励的工业节水工艺、技术和装备目录（第一批）。表明公司的技术实力在稳步提升，公司的技术领先地位不断稳固，这对公司进一步提升技术壁垒，树立节能节水的产品与品牌形象起到了非常积极的作用。（6）2014年也是隆华公司改革调整力度较大的一年，公司董事长及创始人团队从公司长远大局考虑，引入新的管理团队，为公司长远发展奠定基础。2、报告期内主要经营情况、报告期内主要经营情况（1）主营业务分析）主营业务分析 1）概述 公司主营业务为冷却（凝）设备的研发、设计、生产和销售，压力容器和机械零配件的生产和销售。核心产品为高效复合型冷却（凝）器。高效复合型冷却（凝）器以复合型为设计理念，是对蒸发式冷却（凝）设备的重大改进和提升，可广泛应用于煤化工、石油化工、冶金、电力等诸多工业领域及制冷行业，对于上述工业领域的节水、节能、环保和清洁生产具有积极意义。全资子公司中电加美主要从事环保水处理和污水处理工程设计、承包以及相关产品的销售。2014年度公司实现营业收入124,501.61万元，比2013年度公司实现营业收入72,910.35万元增长51,591.26万元，增长70.76%。2014年度公司实现的归属于普通股股东的净利润为14,572.01万元，比2013年度11,340.75万元增长3,231.26万元，增洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 12 长28.49%。2014年度公司共发生期间费用15,498.4万元,占营业收入的比例为12.45%,比2013年度11.67%增加0.78%。期间费用中：销售费用6,532.84万元,比2013年4,255.17万元增加2,277.67万元，增比53.53%，管理费用8,827.81万元,比2013年5,292.53万元增加3,535.28万元,增比为66.8%，财务费用137.76万元,比2013年-1,039.90万元增加1,177.66万元，增比113.25%。2014年度公司经营活动产生的现金流量净额较上年减少2,230.57%，原因是滨海BT项目支出增加。投资活动产生的现金流量净额较上年增加57.92%，原因一是报告期对募投项目投资支出减少，二是上年度购买中电加美支付现金对价。筹资活动产生的现金流量净额较上年增加1,168.57%，原因为本年度公司向银行借款增加。由于上述原因，本年度现金及现金等价物净增加额较上年增加59.4%。2）报告期利润构成或利润来源发生重大变动的说明 适用 不适用 3）收入 项目 2014 年 2013 年 同比增减情况 营业收入 1,245,016,055.49729,103,524.1670.76%驱动收入变化的因素 公司2013年10月完成收购中电加美环保科技100%股权事项，上年度仅并入11、12两个月业绩，本年度并入12个月业绩。上年并入的收入为9,520.79万元，归属于母公司所有者的净利润为2,084.35万元，本年度并入的收入66,029.89万元，归属于母公司所有者的净利润为10,162.13万元。公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类/产品 项目 单位 2014 年 2013 年 同比增减 冷却（凝）器 销售量 元 349,054,597.82344,027,705.41 1.46%生产量 元 419,709,635.25328,367,466.2 27.82%库存量 元 100,545,538.7829,890,501.35 236.38%压力容器 销售量 元 33,608,621.7664,521,646.1-47.91%生产量 元 40,184,411.2767,180,872.76-40.18%库存量 元 16,914,929.3310,339,139.82 63.60%机械加工 销售量 元 28,912,441.4328,764,030.52 0.52%生产量 元 29,252,425.2628,103,340.37 4.09%库存量 元 628,485.62288,501.79 117.84%水处理系统 销售量 276,671,305.3857,286,937.77 382.96%洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 13 元 生产量 元 276,671,305.3857,286,937.77 382.96%库存量 元 工程承包收入 销售量 元 170,116,835.8 100.00%生产量 元 170,116,835.8 100.00%库存量 元 其他 销售量 元 31,739,840.539,856,353.89 222.02%生产量 元 34,028,752.69,856,353.89 245.25%库存量 元 2,288,912.07 100.00%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 本报告期冷却（凝）器产品库存量较去年增长236.38%，主要原因是市场经济不景气，下游客户项目延期不能按期提货；压力容器产品销售量较上年减少47.91%，生产量较上年减少40.18%，主要原因是市场不景气导致本年订单较少，库存量较上期增加63.6%，主要原因是下游客户项目延期不能按期提货；机械加工主要是为下游客户提供配套件服务，根据客户的订单安排，公司实时调整产品库存量；水处理系统、工承包收入为中电加美水处理产品和工程项目，本年度因合并范围发生变化，引起变动较大。公司重大的在手订单情况 适用 不适用 截至2014年12月31日，公司在手重大的订单有：（一）2012年3月9日与洛阳中重发电设备有限责任公司签订了恒源项目3200MW复合型空冷系统订货合同，合同金额为人民币12,163.60万元。截至12月31日已收到合同预付款及投料款共计2,432.72万元，目前第一套产品已经制作完毕，部分已交付安装。此合同因业主方工程进度缓慢而延迟交货。（二）2012年8月7日与西安陕鼓工程技术有限公司签订了 府谷县恒源煤焦电化有限公司甲醇及LNG项目配套空冷岛合同，合同金额为人民币5,174.40万元。截止12月31日已收到合同预付款517.44万元，目前已投料生产。此合同因业主方工程进度缓慢而延迟交货。（三）2013年11月7日与滨海县水务发展有限公司、北京朗新明环保科技有限公司签订滨海县区域供水和县城污水处理厂迁建工程项目关于引入BT联合实施方协议，合同额126,000.00万元，2013年11月13日，公司投资100万元设立滨海居善水务发展有限公司，作为本次BT项目的项目公司，并设立相关机构来组织管理该项目的具体实施工作。截止2014年12月31日，该项目已交付滨海县政府且经过第三方认证的工程项目为50,051.70万元。数量分散的订单情况 适用 不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 14 4）成本 单位：元 项目 2014 年 2013 年 同比增减 金额 占营业成本比重金额 占营业成本比重 直接材料 607,919,527.28 68.30%405,174,940.9480.19%50.04%辅助材料 11,471,979.30 1.29%10,269,136.272.03%11.71%动力 4,359,978.98 0.49%4,462,285.410.88%-2.29%人工 49,593,406.56 5.57%37,818,549.477.49%31.14%制造费用 46,641,914.80 5.24%47,568,605.319.41%-1.95%工程承包成本 170,116,835.80 19.11%100.00%合计 890,103,642.72 100.00%505,293,517.40100.00%76.16%5）费用 单位：元 2014 年 2013 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 65,328,439.40 42,551,734.1953.53%中电加美并入合并范围发生变化 管理费用 88,278,051.00 52,925,347.9366.80%中电加美并入、工资增长、研发投入增加 财务费用 1,377,559.07-10,399,013.63113.25%募集资金使用完毕利息收入大幅降低，向银行借款导致利息支出增加 所得税 25,955,360.43 20,695,640.8925.41%收入增加 6）研发投入 适用 不适用 公司高度重视研发的投入和自身研发综合实力的提升，研发投入金额逐年增加。2014年公司研发费用4,051.32万元，较去年增加1,823.23万元，占营业收入的比例为3.25%近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2014 年 2013 年 2012 年 研发投入金额（元）32,257,940.4022,280,854.9115,722,121.47研发投入占营业收入比例 2.59%3.06%3.81%研发支出资本化的金额（元）0.000.000.00资本化研发支出占研发投入的比例 0.00%0.00%0.00%资本化研发支出占当期净利润的比重 0.00%0.00%0.00%研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 适用 不适用 7）现金流 单位：元 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 15 项目 2014 年 2013 年 同比增减 经营活动现金流入小计 864,317,871.00485,666,802.6477.97%经营活动现金流出小计 1,064,422,861.73476,274,961.21123.49%经营活动产生的现金流量净额-200,104,990.739,391,841.43-2,230.63%投资活动现金流入小计 95,260.66100.00%投资活动现金流出小计 95,636,525.35227,047,780.40-57.88%投资活动产生的现金流量净额-95,541,264.69-227,047,780.4057.92%筹资活动现金流入小计 258,068,795.305,544,723.704,554.31%筹资活动现金流出小计 58,375,552.3824,232,595.34140.90%筹资活动产生的现金流量净额 199,693,242.92-18,687,871.641,168.57%现金及现金等价物净增加额-95,951,212.03-236,345,383.8059.40%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 1、经营活动产生的现金流量净额较上年减少2,230.63%，原因是滨海BT项目支出现金较多造成的。2、投资活动现金流出较上年减少57.88%，投资活动产生的现金流量净额较上年增加57.92%，原因一是报告期对募投项目投资支出减少，二是上年度购买中电加美支付现金对价。3、筹资活动产生的现金流量净额较上年增加1,168.57%，原因为本年度公司为投资滨海BT项目，向银行借款造成。4、现金及现金等价物净增加额较上年增加59.4%，上述原因综合影响所致。报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 本年度净利润为14,787.33万元，经营活动产生的现金流量净额为-20,010.50万元,两者差异较大,主要原因是报告期滨海BT项目支出现金数额巨大,而当年暂无回款造成的。8）公司主要供应商、客户情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）211,717,226.86前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 17.01%向单一客户销售比例超过 30%的客户资料 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）122,266,694.71前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 17.30%向单一供应商采购比例超过 30%的客户资料 适用 不适用 9）公司未来发展与规划延续至报告期的说明 首次公开发行招股说明书中披露的未来发展与规划在本报告期的实施情况 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 16 适用 不适用 公司上市后，秉承既定服务理念，坚持业务发展战略，巩固了公司在行业内领先的市场地位，初步实现战略布局。截至2014年12月31日，公司募投项目“高效复合型冷却（凝）器扩产项目”及“研发中心扩建项目”均已完工并结项。公司上市以来，保持较高增长速度，较好的完成了公司发展目标和经营计划。前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 报告期内，公司经营业绩保持了持续稳定的增长，详见本章第一部分“管理层讨论与分析”。公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于 20%以上的差异原因 适用 不适用 （2）主营业务分部报告）主营业务分部报告 1）报告期主营业务收入及主营业务利润的构成 单位：元 主营业务收入 主营业务利润 分行业 制冷 14,713,532.624,133,997.12化工 516,446,281.15162,488,907.07钢铁 15,514,914.523,953,915.22电力 368,769,676.19103,065,912.78机械 31,915,044.302,965,543.03其他行业 291,311,931.4372,774,122.97分产品 复合冷 410,894,094.16136,884,913.00空冷器 97,464,114.8323,009,177.42压力容器 43,026,943.049,421,291.37机械加工 31,868,719.492,956,278.06水处理系统 373,277,649.5496,827,555.52工程承包收入 224,973,627.6454,856,791.84其他 57,166,231.5125,426,390.98分地区 华中 116,555,528.1125,373,045.17华北 362,592,699.90104,941,025.34华东 514,347,670.86139,717,980.64东北 42,699,593.1315,427,286.94西北 103,119,426.5731,650,516.34西南 45,447,478.6014,060,635.54洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 17 华南 48,057,587.0416,234,394.58国外市场 5,851,396.001,977,513.642）占比 10%以上的产品、行业或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 制冷 14,713,532.62 10,579,535.5028.10%-41.58%-38.04%-4.11%化工 516,446,281.15 353,957,374.0831.46%33.46%37.56%-2.04%钢铁 15,514,914.52 11,560,999.3025.48%-53.84%-50.95%-4.39%电力 368,769,676.19 265,703,763.4127.95%75.76%81.20%-2.16%机械 31,915,044.30 28,949,501.279.29%-0.09%0.64%-0.67%其他行业 291,311,931.43 218,537,808.4624.98%666.02%602.85%6.74%分产品 复合冷 410,894,094.16 274,009,181.1633.31%-3.60%-2.15%-0.99%空冷器 97,464,114.83 74,454,937.4123.61%9.04%16.32%-4.78%压力容器 43,026,943.04 33,605,651.6721.90%-48.18%-47.92%-0.39%机械加工 31,868,719.49 28,912,441.439.28%-0.24%0.52%-0.68%水处理系统 373,277,649.54 276,450,094.0225.94%378.52%382.57%-1.06%工程承包收入 224,973,627.64 170,116,835.8024.38%100.00%100.00%100.00%其他 57,166,231.51 31,739,840.5344.48%237.10%222.02%2.60%分地区 华中 116,555,528.11 91,182,482.9421.77%7.29%8.47%-0.85%华北 362,592,699.90 257,651,674.5628.94%55.53%59.80%-1.90%华东 514,347,670.86 374,629,690.2227.16%176.22%204.77%-6.83%东北 42,699,593.13 27,272,306.1936.13%52.74%42.86%4.42%西北 103,119,426.57 71,468,910.2330.69%-14.78%-15.48%0.58%西南 45,447,478.60 31,386,843.0630.94%103.10%104.50%-0.47%华南 48,057,587.04 31,823,192.4633.78%85.14%86.88%-0.62%国外市场 5,851,396.00 3,873,882.3633.80%1,969.87%1,775.89%6.85%3）公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 3 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 洛阳隆华传热节能股份有限公司 2014 年年度报告全文 18（3）资产、负债状况分析）资产、负债状况分析 1）资产项目重大变动情况 单位：元 2014 年末 2013 年末 比重增减重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 239,270,094.35 8.94%312,887,638.0415.24%-6.30%应收账款 768,277,579.24 28.69%637,271,088.4231.04%-2.35%存货 426,400,879.56 15.92%310