002763_2018_汇洁股份_2018年年度报告_2019-04-24.pdf

深圳汇洁集团股份有限公司深圳汇洁集团股份有限公司 2018 年年度报告年年度报告 2019 年年 04 月月 1 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人吕兴平、主管会计工作负责人王静及会计机构负责人公司负责人吕兴平、主管会计工作负责人王静及会计机构负责人(会计主管会计主管人员人员)殷君声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。殷君声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者实质性承诺，投本报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者实质性承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。诺之间的差异。公司在本报告第四节“经营情况讨论与分析”中“九、公司未来发展的展公司在本报告第四节“经营情况讨论与分析”中“九、公司未来发展的展望”部分描述了公司未来经营中可能面临的风险，敬请广大投资者注意查阅。望”部分描述了公司未来经营中可能面临的风险，敬请广大投资者注意查阅。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 388,800,000 股股为基数，为基数，向全体股东每向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 4.50 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公股（含税），不以公积金转增股本。积金转增股本。2 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .1 1 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 .4 4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 .9 9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .3434 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 .6464 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 .7272 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况 .7373 第九节第九节 公司治理公司治理 .7979 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况 .8484 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .8585 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录 .181181 3 释义释义 释义项 指 释义内容 本公司/公司/汇洁股份/汇洁 指 深圳汇洁集团股份有限公司 报告期 指 2018 年 1 月 1 日-2018 年 12 月 31 日 证监会/中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 公司章程 指 深圳汇洁集团股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 元、万元 指 人民币元、人民币万元 汕头曼妮芬/汕头工厂 指 汕头市曼妮芬制衣有限公司 江西曼妮芬/江西工厂 指 江西曼妮芬服装有限公司 武汉曼妮芬 指 武汉曼妮芬服装有限公司 江西加一汇美 指 江西加一汇美服装有限公司 江西兰卓丽 指 江西兰卓丽服饰有限责任公司 江西桑扶兰 指 江西桑扶兰服饰有限公司 桑扶兰物流 指 大连桑扶兰物流有限公司 辛迪亚 指 大连辛迪亚制衣有限公司 线下直营店/直营终端 指 在百货、购物中心、奥特莱斯等渠道开设的实体专柜或专卖店 线上/互联网销售 指 通过电子商务平台向消费者销售产品的销售渠道 经销 指 与经销商签订经销合同，以经销价向经销商销售公司产品，经销商再以零售价向消费者销售的模式 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 汇洁股份 股票代码 002763 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 深圳汇洁集团股份有限公司 公司的中文简称 汇洁股份 公司的外文名称（如有）Shenzhen Huijie Group Co.,Ltd.公司的法定代表人 吕兴平 注册地址 深圳市福田区深南大道 1006 号深圳国际创新中心 A 栋 31-33 层 注册地址的邮政编码 518026 办公地址 深圳市福田区深南大道 1006 号深圳国际创新中心 A 栋 31-33 层 办公地址的邮政编码 518026 公司网址 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 邹燕/联系地址 深圳市福田区深南大道 1006 号深圳国际创新中心 A 栋 32 层/电话 0755-82794134/传真 0755-88916066/电子信箱 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（http:/）公司年度报告备置地点 公司证券部 5 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 914403006658540006 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）报告期内无变更 历次控股股东的变更情况（如有）公司原实际控制人吕兴平及一致行动人林升智于 2010 年 5 月 29 日签署的一致行动协议于 2018 年 6 月 10 日到期，经双方确认并声明，一致行动协议到期后即自动终止，双方不再续签，吕兴平和林升智的一致行动人关系解除。基于此，公司的实际控制人情况已变更为无实际控制人，控股股东情况已变更为无控股股东。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 上海市黄浦区汉口路 99 号久事商务大厦 6 楼 签字会计师姓名 刘桢、郭东 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 追溯调整或重述原因 其他原因 2018 年 2017 年 本年比上年增减 2016 年 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 营业收入（元）2,354,780,015.37 2,136,340,569.36 2,136,340,569.36 10.22%2,048,772,091.45 2,048,772,091.45 归属于上市公司股东的净利润（元）165,666,770.67 222,318,599.20 222,318,599.20-25.48%183,321,013.46 183,321,013.46 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）179,322,761.32 215,716,258.69 215,716,258.69-16.87%173,017,066.69 173,017,066.69 经营活动产生的现金流量129,749,601.482,331,142.482,331,142.-73.10%212,710,808.212,710,808.6 净额（元）52 52 52 22 22 基本每股收益（元/股）0.43 0.57 0.57-24.56%0.85 0.47 稀释每股收益（元/股）0.43 0.57 0.57-24.56%0.85 0.47 加权平均净资产收益率 9.34%13.26%13.26%-3.92%11.76%11.76%2018 年末 2017 年末 本年末比上年末增减 2016 年末 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 总资产（元）2,426,468,131.68 2,199,483,484.84 2,199,483,484.84 10.32%1,977,748,866.96 1,977,748,866.96 归属于上市公司股东的净资产（元）1,808,430,718.51 1,759,403,947.84 1,759,403,947.84 2.79%1,623,485,348.64 1,623,485,348.64 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 563,149,028.16 587,728,794.01 532,744,523.41 671,157,669.79 归属于上市公司股东的净利润 105,590,719.74 74,141,512.82 245,783.86-14,311,245.75 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 100,639,646.45 73,883,449.09 28,327,795.51-23,528,129.73 经营活动产生的现金流量净额 63,512,316.79 111,356,046.61 3,622,588.50-48,741,350.38 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 7 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2018 年金额 2017 年金额 2016 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-1,843,390.24 805,528.96-138,815.34 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）17,896,423.92 9,325,051.57 12,268,901.46 2018 年金额较大的政府补助说明：1、赣州经济技术开发区财政局发放曼妮芬企业扶持资金786.82 万元；2、福田区企业发展专项资金 404.37 万元；3、赣州经济技术开发区党群工作部发放的吸纳就业困难人员社会保险补贴134.60 万元。4、福田区企业发展服务中心发放的产业发展专项资金-季度增长奖 90 万元。5、海口市会展局发放的订货会奖励46.23 万元。6、武汉市江汉区财政局国库支付中心发放的17年人才奖励 39.88 万元。企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等-35,937,082.00 汕头曼妮芬进行清算注销。本期发生安置职工的支出、整合费用 3,593.71万元。除上述各项之外的其他营业外收入和支出 860,514.01-1,603,334.81 1,057,865.14 减：所得税影响额-5,660,481.86 1,837,054.34 2,852,039.11 8 少数股东权益影响额（税后）292,938.20 87,850.87 31,965.38 合计-13,655,990.65 6,602,340.51 10,303,946.77-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否（一）主要业务及产品 报告期内，公司坚持以内衣行业为主要经营方向，专业从事内衣人体工学研究、产品设计、生产制造、市场营销、品牌推广。公司采用多品牌发展战略，各品牌在品牌定位、设计风格、目标客户等方面相互补充。公司目前拥有“曼妮芬”、“伊维斯”、“兰卓丽”、“桑扶兰”、“乔百仕”、“加一尚品”、“秘密武器”和“土豆先生”八个主品牌，同时拥有曼妮芬美妆、曼妮芬棉质生活、MW1、曼妮芬儿童、曼妮芬运动、曼妮芬家居、兰卓丽动动嗒嗒、兰卓丽啊家等多个子品牌；产品涵括女士、男士、儿童内衣，家居，功能，运动，保暖，泳衣及配饰，女士护肤品及美妆产品等。（二）经营模式 公司的产品研发、设计体系架构由下设的内衣研究院和产品开发部组成，采用共性集中研发、个性独立设计的开发模式；公司的采购实行原材料集中开发，大货分散采购及按需采购的模式；公司的生产分为自制生产、委托加工和成品定制三种模式；公司的销售渠道主要分为直营、经销、电子商务三种类型。（三）所属行业发展概况 国际内衣产业发展状况。1、欧美等发达国家市场品牌消费日趋成熟。欧美内衣市场品牌消费趋于成熟，市场细分清晰、各品牌定位明确、个性风格差异明显，品牌的知名度和忠诚度较高。2、国际知名品牌专注设计与营销，将生产外包。在成本压力的驱动下，国际内衣企业在积极的寻找有效控制成本的方法，其中之一是将生产转移到具有成本优势的区域，如中国、东南亚地区，而将价值量较高的设计和营销等环节放在总部。这对全球内衣产业的影响一方面加剧了国际竞争，另一方面带动了全球内衣产业的发展。3、发达国家内衣市场趋于成熟，新兴市场增长迅速，欧美各品牌越来越注重包括中国在内的新兴市场的开拓力度。4、中高端内衣成为内衣市场新的增长点。发展中国家高收入女性消费群体自身收入和消费意识的快速提高，使得对国际中高端品牌内衣的需求越来越旺盛。正因如此，除全球专业生产内衣的知名品牌外，一些高档的服装奢侈品牌也拓展了内衣产品线，进行品牌延伸，不断加强本地和在发展中国家的市场拓展和品牌推广。国内内衣产业发展状况。1、行业快速增长，消费层次不断提升。我国人口众多，内衣适龄消费群体十分庞大。随着内衣消费意识的成熟，消费能力的提高，我国内衣行业还有很大的成长空间。与此同时，中国经济的快速发展、居民收入的快速增长带动了中高端内衣的消费需求，消费者对内衣的需求从款式、面料、工艺质量等基本功能需求逐渐上升到对归属和情感价值的高层次需求，越来越重视内衣的人文关怀和品牌价值，关注消费过程的体验，消费者购买中高档内衣的比例越来越大。2、行业集中度提高，品牌竞争力凸显。目前国内内衣生产企业众多，从生产领域来看，产业集中度较低，但随着国内一线内衣品牌企业规模的快速增长，近年来中国品牌内衣的行业生产集中度虽略有波动，但总体来说有所提高。3、女性内衣细分趋势更明显，运动内衣、少女内衣、孕哺内衣、背心式内衣等深受女性消费群体的喜欢。4、男士内衣市场潜力巨大。和日益发展壮大的女士内衣市场相比，中国男士内衣市场仍处于发展初期，男士内衣的产量和销量远低于女士内衣。但是中国男士内衣消费者为数众多，对品牌内衣有较大的需求。（四）所属行业特点 10 中国内衣的生产区域相对消费区域较为集中，中国的内衣生产主要集中在广东省、长三角等地区；而内衣的消费则由于其本身的产品特性，未表现出显著区域特性。内衣作为一种生活必需品，消费具有刚性需求特征，所以总体上相对于宏观经济及其他周期性行业，内衣行业未表现出明显的周期性，具有较强的抗周期性优势；内衣行业的季节性不明显，全年的销售量较为稳定，波动不大，但春节、三八妇女节、6.18、双十一等节日因素对内衣的销售刺激作用逐渐显现。（五）公司行业地位 公司“曼妮芬”商标、2018年收购的“桑扶兰”商标系国家工商行政管理总局商标局认定的中国驰名商标，公司的品牌优势是公司未来销售增长的重要保证。公司20余年来专注于内衣人体工学研究，主导、参与过多项国家、行业标准的起草，被深圳市经贸信息委等部门认定为深圳市企业技术中心。报告期内，公司收购了桑扶兰品牌及相关存货，成立江西桑扶兰服饰有限公司，负责桑扶兰品牌推广和市场运营；收购大连桑扶兰物流有限公司及大连辛迪亚制衣有限公司股权，建立大连生产基地；关闭汕头工厂。除此之外，公司从事的主要业务、主要产品及其用途、经营模式、主要的业绩驱动因素等无重大变化。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无形资产较去年末增加 49.44%，主要是报告期收购大连桑扶兰物流有限公司无形资产所致。在建工程 在建工程较去年末增加 151.32%，主要是报告期江西曼妮芬工业园仓储中心新增投入所致。存货 存货较去年末增加 33.28%，主要是报告期内新增子品牌及收购桑扶兰品牌，采购存货增加所致。其他流动资产 其他流动资产较去年末减少 93.03%，主要是报告期末保本型理财产品全部收回所致。投资性房地产 投资性房地产较去年末增加 288.54%，主要是报告期收购大连桑扶兰物流有限公司投资性房地产所致。商誉 商誉较去年末增加 5957.30%，主要是报告期收购大连桑扶兰物流有限公司产生商誉所致。长期待摊费用 长期待摊费用较去年末增加 71.77%，主要是报告期支付的待摊费用增加所致。其他非流动资产 其他非流动资产较去年末增加 76.84%，主要是报告期预付的固定资产及在建工程款项增加所致。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 11 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、品牌优势 公司目前拥有“曼妮芬”、“伊维斯”、“兰卓丽”、“桑扶兰”、“乔百仕”、“加一尚品”、“秘密武器”和“土豆先生”八个主品牌，“曼妮芬”、“桑扶兰”商标系国家工商行政管理总局商标局认定的中国驰名商标。公司的品牌优势是公司未来销售增长的重要保证。2、销售网络优势 公司销售网络覆盖直营、电子商务、经销渠道，已形成线上线下互相协同的全渠道模式。公司与多家主要的百货零售集团建立了良好的合作关系，并积极拓展购物中心、奥特莱斯、电子商务、经销等渠道。公司大规模渠道的建设和管理能力，为未来持续稳定的发展奠定了坚实基础。截至2018年12月31日，公司拥有直营终端1300个，经销店铺1545个，公司直营终端主要覆盖除西藏以外的所有省会城市及主要地级城市的主要商圈，经销店主要覆盖除西藏以外的三四线城市及城镇，销售网点覆盖广泛。3、研发、设计优势 公司成立了专业内衣研究机构汇洁内衣研究院，并与国内较早开设内衣专业的西安工程大学联合成立了“汇洁-西安工程大学内衣研究院”。汇洁内衣研究院统筹公司的基础研发工作，主要从事人体工学研究、参与纺织内衣类品质标准的制定、3D技术研究、内衣版型研发、内衣专用人台研发、内衣材料研发、内衣检测方法研究、新型内衣工艺研发、新型内衣制造设备研发、内衣设计及信息管理软件开发等方面的研究工作。公司作为主要起草单位之一参与了国家针织保暖内衣行业标准的制订。截至报告期末，公司有效发明14个。4、生产制造优势 公司江西生产基地建成投产后产能逐渐增加。2018年公司通过收购大连桑扶兰物流有限公司及大连辛迪亚制衣有限公司股权，建立大连生产基地。公司以自主生产为主的模式能有效掌控产品质量并确保产品交付的及时性，并更大程度的发挥生产的规模效应。5、管理团队优势 公司核心团队成员大多具有很好的专业背景，具有十多年的从业经验，共同致力于公司业务的发展创新。公司核心团队成员的稳定与专注，为公司的高效管理、稳定经营以及持续增长提供了有力保证。报告期内，公司收购了桑扶兰品牌，公司经营的系列内衣品牌中增加了一项中国驰名商标；收购大连桑扶兰物流有限公司及大连辛迪亚制衣有限公司股权，建立大连生产基地；关闭汕头工厂。除此之外，公司核心竞争力未发生重大变化。12 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述（一）外部经营环境 根据国家统计局数据，2018年国内生产总值比上年增长6.6%；全年社会消费品零售总额380,987亿元，比上年增长9.0%；实物商品网上零售额70,198亿元，比上年增长25.4%；限额以上零售业单位中的超市、百货店、专业店和专卖店零售额比上年分别增长6.8%、3.2%、6.2%和1.8%。面对中美经贸摩擦及国内经济结构调整的严峻形势，经济增速、消费增速均有所回落。2018年，全国居民人均可支配收入28,228元，扣除价格因素实际增长6.5%，城镇居民人均可支配收入39,251元，扣除价格因素实际增长5.6%，与2018年6.6%的GDP增速存在一定差距。受经济下行压力，居民增收、消费稳定增长面临挑战，但预计经济增长仍保持在合理区间。我国人口众多，内衣适龄消费群体十分庞大，作为人们生活必需品的内衣总需求量将长期保持增长的趋势。随着我国人均可支配收入的提高，人们对生活质量的要求也会逐渐提高，对内衣的需求也会向高品质、多元化的方向发展。需求数量的扩大以及消费的升级，未来都会推动中国内衣行业市场需求的增长。（二）报告期内公司主要经营行为分析 报告期内，公司实现营业收入235,478.00万元，同比增长10.22%；实现营业利润27,324.87万元，同比减少16.29%；实现利润总额27,413.72万元，同比减少16.56%；归属于上市公司股东的净利润为16,566.68万元，同比减少25.48%。2018年,公司不断优化产品结构、终端形象、渠道布局等，加大品牌建设投入力度，直营、电商、经销渠道均实现营业收入增长的同时，装修装饰费、广告宣传费均有所增长。报告期内，公司决定注销全资子公司汕头市曼妮芬制衣有限公司，产生较大金额辞退福利费。故报告期内公司营业收入增长，但利润指标出现下降。1、丰富产品品类。报告期内，公司收购桑扶兰品牌及相关存货，曼妮芬品牌推出棉质生活子品牌，兰卓丽品牌推出动动哒哒、啊家子品牌。各品牌紧紧围绕品牌定位，不断改善产品设计及质量，积极拓展丰富品类，加大存货投入。截止2018年12月31日，存货账面价值72,498.81万元，同比增长33.28%。报告期内，公司销售收入占比5%以上的品牌产品销售情况：单位：万元 品牌 主营业务收入 占年度总额比重 同比增减 曼妮芬 150,937.81 64.50%12.27%伊维斯 34,009.79 14.53%10.12%兰卓丽 24,893.58 10.64%11.32%加一尚品 18,030.73 7.70%12.19%合计 227,871.90 97.37%11.83%2、加大品牌推广。2018年，公司聘请演员秦岚担任曼妮芬品牌代言人；赞助了优酷视频真相吧！花花万物、东方卫视新舞林大会、深圳市庆祝改革开放40周年大型综艺晚会追梦改革开放再出发等节目；自制网络剧C cup，并在爱奇艺、搜狐视频、优酷视频等平台播出。公司积极开拓各类推广方式，通过与明星、影视作品和综艺节目合作、微信公众号、微博公众号、自媒体、直播平台、拍摄网剧、投放户外广告等方式进行推广，持续提高品牌曝光量和影响力，开展全方位推广，取得了良好的效应。2018年广告宣传费同比增长。13 3、优化渠道布局，直营、电商、经销渠道营业收入均保持增长态势。为打造更合理的直营渠道布局，报告期内，公司继续加强直营渠道的管理，对直营渠道进行优化，审慎考核各直营终端所在位置及商圈指标、销售指标、货款回款情况等，淘汰各品牌部分质量不佳或不具备未来盈利能力的直营终端，同时致力于提升单店的销售规模，以更高的要求开设新店。近年来，购物中心、奥特莱斯持续发展，购物中心凭借大体量、多业态、优体验体现出了强大的竞争力，奥特莱斯以国际知名品牌为中心，以高折扣为吸引力，公司将持续积极开拓购物中心、奥莱渠道。另一方面，公司也重视电商、经销渠道的精细化运营和开发。公司的互联网销售主要通过天猫、淘宝、唯品会等电子商务平台进行。经销新客户的积极开发以及老客户店效的提升，助力公司经销渠道收入增长。由于直营终端新店装修、存量店位置优化、终端形象升级、经销店铺装修支持等因素，2018年装修装饰费同比增长。报告期内，公司各渠道销售收入情况如下：单位：万元 渠道 主营业务收入 占年度总额比重 同比增减 直营 115,797.51 49.48%10.53%经销 45,693.90 19.53%17.74%电商 71,635.98 30.61%8.11%其他 891.20 0.38%-70.54%合计 234,018.58 100.00%9.94%14 15 4、信息化建设。公司持续通过信息系统建设，打造集成、稳定、高效、安全的信息系统，以降低业务运营成本、提高业务协同效率，支撑业务流程优化与管理创新，为公司的业务发展打下坚实的信息系统基础。2018年，公司新办公自动化系统、微信企业号上线，提高信息共享、跨区域、跨部门业务协作程度；逐步运用RFID技术，构建现代物流管理模式并有效提高数据的准确性及物流配送效率。5、继续推进事业部向子公司改制的战略规划。为激发员工创业热情，充分调动员工工作积极性，促进品牌更快的发展，报告期内公司继续对具有成长潜力的品牌事业部实施事业部转子公司制发展战略，将子公司利益与品牌事业部负责人及员工利益以股权形式紧密挂钩。2017年12月成立江西加一汇美服装有限公司，负责COYEEE品牌的运营，2018年5月成立江西兰卓丽服饰有限责任公司，负责兰卓丽品牌的运营，改制将更有利于保持品牌的独立性和创造性，以更好的应对市场需求，促进品牌更快地发展，提升品牌和公司核心竞争力。6、收购桑扶兰系列资产。2018年7月，江西曼妮芬与大连桑扶兰实业有限公司及大连雅文内衣有限公司签署关于大连桑扶兰实业有限公司相关资产的转让协议，收购桑扶兰品牌及相关存货。2018年9月，江西曼妮芬与赣州东柳服装合伙企业（有限合伙）共同出资成立江西桑扶兰服饰有限公司，负责桑扶兰品牌推广和市场运营。收购后，桑扶兰品牌主要面向C-H杯的用户，继续专注于为大杯用户提供专业产品和服务，用工匠精神做好每一件产品。2018年10月，江西曼妮芬与大连雅文内衣有限公司、大连桑扶兰物流有限公司等签署关于大连桑扶兰物流有限公司之股权转让协议，收购大连桑扶兰物流有限公司100%股权。2018年11月，江西曼妮芬与大连雅文内衣有限公司、欣澄有限公司及泰来天济(上海)创业投资中心(有限合伙)等签署关于大连辛迪亚制衣有限公司之股权转让协议，收购大连辛迪亚制衣有限公司100%股权，辛迪亚工商变更手续已于2019年1月17日完成。公司在大连组建生产基地。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。16 2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2018 年 2017 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,354,780,015.37 100%2,136,340,569.36 100%10.22%分行业 服装生产销售 2,338,020,608.94 99.29%2,127,635,115.81 99.60%9.89%化妆品 1,712,021.17 0.07%952,449.63 0.04%79.75%租赁服务 453,196.98 0.02%其他业务收入 14,594,188.28 0.62%7,753,003.92 0.36%88.24%分产品 文胸 1,422,294,609.87 60.39%1,316,041,886.26 61.60%8.07%内裤 300,826,251.78 12.78%268,962,650.25 12.59%11.85%保暖衣 326,308,716.57 13.86%286,498,601.84 13.41%13.90%睡衣 131,386,076.44 5.58%116,124,863.02 5.44%13.14%其它 165,505,595.80 7.03%118,457,188.88 5.54%39.72%OEM 8,458,764.91 0.36%30,255,379.11 1.42%-72.04%分地区 华东地区 471,578,422.84 20.02%396,361,521.66 18.55%18.98%华南地区 1,147,509,965.35 48.73%1,072,906,995.27 50.22%6.95%华北地区 346,628,689.44 14.72%310,317,543.45 14.53%11.70%西南地区 225,949,740.93 9.60%183,765,634.58 8.60%22.96%东北地区 154,654,431.90 6.57%142,733,495.29 6.68%8.35%出口销售（OEM）8,458,764.91 0.36%30,255,379.11 1.42%-72.04%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 17 分行业 服装生产销售 2,338,020,608.94 746,920,083.45 68.05%9.89%10.21%-0.09%分产品 文胸 1,422,294,609.87 394,569,543.06 72.26%8.07%7.33%0.19%内裤 300,826,251.78 106,549,766.11 64.58%11.85%13.40%-0.48%保暖衣 326,308,716.57 132,147,349.25 59.50%13.90%29.64%-4.92%分地区 华东地区 471,578,422.84 148,954,101.13 68.41%18.98%32.81%-3.29%华南地区 1,147,509,965.35 372,763,756.19 67.52%7.83%5.19%0.82%华北地区 346,628,689.44 105,270,732.46 69.63%11.70%16.39%-1.22%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2018 年 2017 年 同比增减 服装行业 销售量 万件 2,197.74 2,211.45-0.62%生产量 万件 2,764.06 1,783.65 54.97%库存量 万件 1,766.22 1,199.9 47.20%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 生产量同比增长54.97%，主要是报告期内销售增长，新增子品牌等原因，存货需求增加所致。库存量同比增长47.20%，主要是报告期内新增子品牌，存货备货增加所致。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2018 年 2017 年 同比增减 金额 占营业成本比金额 占营业成本比 18 重 重 服装生产销售 746,920,083.45 98.22%677,718,470.38 98.99%10.21%化妆品 974,344.67 0.13%587,979.64 0.09%65.71%租赁服务 1,072,253.37 0.14%其他业务成本 11,453,706.25 1.51%6,322,732.84 0.92%81.15%单位：元 产品分类 项目 2018 年 2017 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 文胸 394,569,543.06 51.88%367,629,880.58 53.69%7.33%内裤 106,549,766.11 14.01%93,962,296.50 13.73%13.40%保暖衣 132,147,349.25 17.38%101,937,423.59 14.89%29.64%睡衣 54,369,133.08 7.15%49,972,651.25 7.30%8.80%其它 66,430,254.46 8.74%48,889,986.42 7.14%35.88%OEM 6,354,341.77 0.84%22,236,944.52 3.25%-71.42%说明（6）报）报告期内合并范围是否发生变动告期内合并范围是否发生变动 是 否 新增控股子公司：江西兰卓丽服饰有限责任公司 新增控股子公司：江西桑扶兰服饰有限公司 新增全资子公司：大连桑扶兰物流有限公司 新增全资子公司：HUIJIE FASHION LLC（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）171,970,641.07 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 7.29%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 19 1 客户一 92,350,890.42 3.92%2 客户二 39,674,664.60 1.68%3 客户三 16,533,106.09 0.70%4 客户四 12,258,897.50 0.52%5 客户五 11,153,082.46 0.47%合计-171,970,641.07 7.29%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）238,649,969.06 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 32.58%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 供应商一 133,163,886.33 18.18%2 供应商二 43,471,229.70 5.93%3 供应商三 23,590,864.39 3.22%4 供应商四 20,775,489.35 2.84%5 供应商五 17,648,499.29 2.41%合计-238,649,969.06 32.58%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2018 年 2017 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 952,531,217.98 802,126,339.46 18.75%管理费用 298,847,450.35 259,286,270.95 15.26%财务费用-8,699,960.67-6,109,842.11-42.39%报告期银行存款增加，利息收入增加所致 研发费用 16,832,381.03 16,413,181.16 2.55%20 4、研发投入、研发投入 适用 不适用 报告期内，公司加强技术人才队伍建设与培养，积极招聘高级技术人才，与国内知名院校及科研机构共同合作，不断提高产品工艺水平，增强公司的竞争能力。公司研发投入情况 2018 年 2017 年 变动比例 研发人员数量（人）121 152-20.39%研发人员数量占比 1.65%1.99%-0.34%研发投入金额（元）16,8