600327_2018_大东方_2018年年度报告_2019-04-11.pdf

2018 年年度报告 1/164 公司代码：600327 公司简称：大东方 无锡商业大厦大东方股份有限公司无锡商业大厦大东方股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2/164 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人高兵华高兵华、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人席国良席国良及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）王精龙王精龙声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）审计：公司 2018 年度实现净利润300,540,148.46 元，其中合并报表归属于上市公司普通股股东的净利润为 294,529,956.95 元，母公司报表归属于母公司普通股股东的净利润为 264,253,807.75 元。按母公司报表归属于母公司普通股股东的净利润 264,253,807.75 元的 10%提取法定公积金 26,425,380.78 元后，加年初未分配利润 794,866,601.80 元，并扣除 2017 年度分配利润 141,791,589.55 元后，本次可供股东分配的利润为 890,903,439.22 元（合并报表的可供股东分配的利润为 1,269,880,813.62 元）。拟如下 2018 年度利润分配预案：以实施利润分配股权登记日的总股本(737,316,265 股)为基数，向登记在册的全体股东，按每 10 股派发现金股利 2.00 元（含税），并以资本公积向全体股东每 10 股转增 2 股；共计分配现金红利 147,463,253 元，资本公积转增 147,463,253 股。本预案经董事会七届七次会议通过后，尚需提交公司 2018 年年度股东大会审议 六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，该等陈述不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项，敬请查阅“第四节 经营情况讨论与分析”之“三、关于公司未来发展的讨论与分析”中“（四）可能面对的风险”等章节的内容。十、十、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 3/164 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.13 第五节第五节 重要事项重要事项.27 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.36 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.41 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.42 第九节第九节 公司治理公司治理.47 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.50 第十一节第十一节 财务报告财务报告.51 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.164 2018 年年度报告 4/164 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 大东方股份、公司、本公司 指 无锡商业大厦大东方股份有限公司 东方汽车 指 无锡商业大厦集团东方汽车有限公司及其子公司 新纪元汽车 指 无锡市新纪元汽车贸易集团有限公司及其子公司 大东方百货海门店 指 无锡商业大厦大东方海门百货有限公司 东方电器 指 无锡商业大厦集团东方电器有限公司及其子公司 东方百业、百业超市、大厦超市 指 无锡商业大厦东方百业超市有限公司 三凤桥、食品板块 指 无锡市三凤桥肉庄有限责任公司 三凤桥、食品板块 指 无锡市三凤桥食品有限责任公司 三凤桥、食品板块 指 无锡市三凤桥食品专卖有限责任公司 吟春商厦 指 无锡市吟春大厦商贸有限公司 东方易谷、千积变 指 无锡东方易谷信息技术有限公司 东方上工、综合维修 指 无锡东方上工维修连锁有限公司 金扳手 指 上海金扳手信息科技股份有限公司 东瑞保险代理 指 上海东瑞保险代理有限公司 百业投资 指 江苏大东方百业投资发展有限公司 湖北美邻 指 湖北东方美邻便利店有限公司 大厦集团、控股股东 指 江苏无锡商业大厦集团有限公司 报告期 指 2018 年度 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 2018 年年度报告 5/164 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 无锡商业大厦大东方股份有限公司 公司的中文简称 大东方股份 公司的外文名称 WUXI COMMERCIAL MANSION GRAND ORIENT CO.,LTD 公司的外文名称缩写 CMC 公司的法定代表人 高兵华 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 陈辉 庄柯杰 联系地址 江苏无锡中山路343号东方广场9F 江苏无锡中山路343号东方广场9F 电话 0510-82702093 0510-82702093 传真 0510-82700313 0510-82700313 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 江苏省无锡市中山路343号 公司注册地址的邮政编码 214001 公司办公地址 江苏省无锡市中山路343号 公司办公地址的邮政编码 214001 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 大东方 600327 大厦股份 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 无锡市太湖新城嘉凯城财富中心 5 号 10 层 签字会计师姓名 夏正曙、武勇 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 海通证券股份有限公司 办公地址 上海市广东路 689 号海通证券大厦 1401 室 签字的保荐代表人姓名 郑乾国、杜娟 持续督导的期间 2018 年 12 月 31 日 2018 年年度报告 6/164 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 营业收入 9,153,568,276.92 9,167,576,908.14-0.15 9,069,672,723.80 归属于上市公司股东的净利润 294,529,956.95 261,263,582.41 12.73 204,115,249.70 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 151,406,889.22 248,692,445.65-39.12 172,733,273.39 经营活动产生的现金流量净额 193,759,050.71 233,713,097.91-17.10 323,705,391.96 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 归属于上市公司股东的净资产 2,714,139,469.05 2,815,826,131.03-3.61 2,898,179,286.19 总资产 4,698,724,195.87 5,225,584,313.51-10.08 5,389,221,585.34 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 基本每股收益（元股）0.399 0.354 12.71 0.380 稀释每股收益（元股）0.399 0.354 12.71 0.380 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.205 0.438-53.20 0.322 加权平均净资产收益率（%）10.64 9.12 增加1.52个百分点 8.22 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）5.47 8.69 减少3.22个百分点 6.96 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 2018 年年度报告 7/164 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 2,457,249,818.74 2,066,542,687.83 2,235,804,469.40 2,393,971,300.95 归属于上市公司股东的净利润 123,603,015.28 94,830,634.81 22,606,785.88 53,489,520.98 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 122,245,599.58 84,379,120.05 15,483,760.19-70,703,221.16 经营活动产生的现金流量净额 69,557,006.48-2,015,230.83 44,008,875.67 82,208,399.39 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用）2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益 12,920,047.10 301,446.93 1,228,456.76 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 12,279,561.17 9,426,067.07 11,478,655.26 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 441,457.75 2,312,020.71 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 5,317,528.60 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 152,470,811.75 -3,816.12 19,290,402.94 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 7,229,815.72 4,360,707.65 5,216,890.87 少数股东权益影响额-1,433,263.80 -790,357.40-1,103,166.32 所得税影响额-45,661,432.81 -1,164,369.12-7,041,283.91 合计 143,123,067.73 12,571,136.76 31,381,976.31 2018 年年度报告 8/164 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 可供出售金融资产 760,958,000.00 585,655,752.05-175,302,247.95 114,353,108.81 合计 760,958,000.00 585,655,752.05-175,302,247.95 114,353,108.81 十二、十二、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 9/164 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 本公司成立于 1998 年，追朔历史前身为成立于 1969 年的“无锡东方红商场”，自创立以来，由最早的单体传统百货店，发展成为集现代百货零售（大东方百货板块）、汽车销售与服务连锁（东方汽车板块）、食品餐饮（中华老字号三凤桥食品与餐饮板块）三大消费服务领域业务板块为核心的集团型企业，始终是无锡市辐射区域的商业零售服务龙头企业，是核准制下江苏省内的第一家商业零售上市企业，在江苏地区具有较强的品牌影响力。多年来，公司连续荣获“中国民营企业 500 强”、“中国民营企业服务业 100 强”、“江苏省服务业 50 强企业”、“全国商贸流通服务业先进集体”等荣誉。(一一)公司公司所从事的主要业务和经营模式所从事的主要业务和经营模式 公司自成立以来，一直致力于消费领域的经营和服务，经过多年发展，目前在江苏省内、以无锡为中心辐射范围内，形成消费领域的百货零售、汽车销售与服务、食品与餐饮三个核心业务板块，报告期内，公司主要业务及经营模式未发生重大变化，具体如下：1 1、百货零售、百货零售 公司旗下“大东方百货”定位于中高端精品百货的销售与服务，主要为满足消费者的个性化、高端化商品需求。公司以“大东方百货本部中心店”为核心，整合旗下资源，与 800 余个国内外知名品牌形成长期稳定的合作关系，并拥有近 30 万的注册会员，不断稳固江苏省内、以无锡为中心辐射范围内的行业龙头地位。公司的百货零售业务主要经营模式包括联营、自营等方式。公司百货零售业务板块报告期与去年同期各主营模式数据比较：业态 主营模式 2018 年(单位:万元)2017 年(单位:万元)营业收入 营业成本 毛利率(%)营业收入 营业成本 毛利率(%)百货 联营 165,342.42 137,735.56 16.70 164,268.03 135,793.91 17.33 自营 26,284.24 22,928.54 12.77 26,648.46 22,792.67 14.47 电器 联营 1,722.39 1,417.98 17.67 2,051.34 1,685.83 17.82 自营 7,700.96 6,322.46 17.90 14,284.11 10,808.41 24.33 超市 自营 5,852.94 4,800.04 17.99 5,342.30 4,293.08 19.64 抵消 61.53 61.53 11.28 11.28 合计 206,841.42 173,143.05 16.29 212,582.96 175,362.62 17.51 注:此表数据为主营收入及主营成本；“抵消”为各业态间关联交易抵消。2 2、汽车销售及服务、汽车销售及服务 公司旗下“东方汽车”定位于区域型规模化的汽车销售及服务，与 26 个汽车品牌厂家建立合作关系，在无锡和周边城市共拥有 51 家 4S 门店，拥有注册会员数十万人，公司连续入围中国汽车经销商集团百强排行榜，报告期内，位列 2018 百强榜第 31 名，作为江苏汽车流通行业内的杰出企业，由传统的全车型 4S 店集群经营模式向全产业链覆盖模式发展，满足不同收入、不同年龄、不同用途等各类消费者的购车需求；同时，围绕授权经营的汽车品牌，不断拓展汽车后市场相关业务，包括各品牌汽车的维修及保养、汽车用品销售、二手车交易等服务，形成从新车购置到维修保养，再到二手车交易的汽车消费及流通产业链的闭环，既帮助消费者最大化利用其所购汽车价值，也为公司业务的可持续发展奠定基础。公司汽车销售及服务主要业务及经营模式如下：2018 年年度报告 10/164 类型 内容 汽车销售 通过以 4S 店业态进行汽车销售，目前在无锡、南通、苏州、镇江等地形成相当的经营规模，主要经营的高端品牌包括保时捷、捷豹陆虎、宝马、雷克萨斯、凯迪拉克、沃尔沃、奔驰、斯巴鲁等，中端品牌包括别克、雪佛兰、福特、大众、雷诺、雪铁龙、标致、丰田、本田、现代、起亚等系列车型。汽车维修及培训 通过 4S 店及分级维修体系为客户提供全面、优质、专业的维修服务，同时通过旗下设立的驾校为广大学员提供驾驶培训及考试领证服务。其它业务（包含二手车经营、保险代理等业务）二手车经营业务主要为消费者提供车辆检测认证、车辆评估、装备翻新、集中展示、明码标价、车辆寄售、车辆拍卖、汽车金融服务、售后质保、手续办理等在内的系列服务 保险代理业务主要为消费者购买的汽车办理保险、在保险公司授权范围内代为办理保险业务的服务 公司汽车销售及服务业务板块报告期与去年同期各经营模式数据比较：主营模式 2018 年(单位:万元)2017 年(单位:万元)营业收入 营业成本 毛利率(%)营业收入 营业成本 毛利率(%)汽车销售 582,020.70 569,846.35 2.09 590,761.10 574,104.79 2.82 汽车维修及培训服务 74,123.35 44,330.81 40.19 64,187.01 37,539.75 41.52 合计 656,144.05 614,199.66 6.39 654,948.11 611,644.54 6.61 注:此表数据为主营收入及主营成本。3 3、食品与餐饮、食品与餐饮 公司旗下“三凤桥”作为中国商务部首批认定的无锡地区唯一的中华老字号企业，其生产的三凤桥酱排骨为无锡三大地方标志性特产之一“无锡酱排骨”的发源品牌，声誉海内外，其烹制技艺已被列为首批江苏省非物质文化遗产目录。“三凤桥”目前由熟食产品、包装食品、餐饮三个业务板块组成。食品以生产的新鲜、真空包装、保鲜包装三大熟食系列共 200 多个品种，产品销往全国二十多个大中城市以及日本、东南亚等国家；餐饮下辖三凤酒家、客堂间食府、大排档食府三家餐厅，以继承典型无锡本帮菜为特色，以江南“无锡的味道”、“家的味道”享有极高的声誉，同时兼顾日、韩、川、粤菜系及时尚创新菜品，2012 年三凤酒家成为“锡菜”的研发创新基地。近年来“三凤桥”以“质量是生命，文化是精髓，传承老字号，开拓求创新”为发展思路，坚持传承与创新并举，通过江南美食与餐饮文化的推广，持续打造优质老字号企业的品牌。公司食品与餐饮主要业务及经营模式如下：类型 内容 熟食经营 主要通过公司自有门店自营无锡三凤桥酱排骨、其它以肉类为原料的酱味和囟味等新鲜熟食产品，以及豆干等为原料的素食产品。包装食品经营 除通过自有门店自营外，还通过商场、超市等渠道投放市场，并通过电子商务平台建立网上旗舰店，销售以无锡三凤桥酱排骨为核心的真空包装礼盒系列产品、无锡特色风味食品单品（包括太湖三白、虎皮凤爪、华美花生、酱排骨、酱汁猪蹄、卤汁豆腐干、清水面筋、肉馅面筋、太湖凤尾鱼、太湖熏鱼等）。餐饮 通过无锡市中心的“三凤酒家”、“客堂间食府”、“大牌档食府”分别满足本地居民高端、中端及普通消费需求。2018 年年度报告 11/164 公司食品与餐饮业务板块报告期与去年同期各经营模式数据比较：主营模式 2018 年(单位:万元)2017 年(单位:万元)营业收入 营业成本 毛利率(%)营业收入 营业成本 毛利率(%)熟食经营 6,293.66 3,824.45 39.23 6,321.26 3,778.84 40.22 包装食品经营 7,695.97 4,431.12 42.42 8,318.27 4,884.88 41.28 餐饮 4,952.41 2,167.10 56.24 5,744.77 2,476.87 56.88 合计 18,942.05 10,422.67 44.98 20,384.30 11,140.59 45.35 注:此表数据为主营收入及主营成本。(二二)公司所公司所处行业情况说明处行业情况说明 1 1、行业环境、行业环境 根据国家统计局2018 年国民经济和社会发展统计公报的资料显示，2018 年我国实现国内生产总值 900,309 亿元，按可比价格计算，比上年增长 6.6%，增速同比下降了 0.2 个百分点，经济增长压力较大。总体经济增速放缓，居民人均可支配收入持续提高，但增速有所下滑。2018 年，全国居民人均可支配收入 28,228 元，扣除价格因素，实际增长 6.5%，增速同比下降了 0.8 个百分点。受上述因素影响，2018 年全年社会消费品零售总额 380,987 亿元，比上年增长 9.0%，增速同比下降 1.2 个百分点，增速持续放缓。从零售行业来看，虽然整体社会消费增速放缓的趋势在短期内难以改变，但随着人均可以支配收入的不断提升以及消费升级现象的持续，零售行业的消费需求总体旺盛。一方面，传统零售行业在模式、业态等方向上积极创新，不断寻求转型突破；另一方面，越来越高的线上获客成本使得电商纷纷向线下发展，加速了“新零售”的发展。从汽车销售行业来看，整体市场比较低迷。2018 年，全国汽车销售 2808.06 万辆，同比下降2.76%，出现了近十几年来首次下降的情况。汽车销售增速放缓，是由于国内汽车保有量渐渐趋于饱和，新车销售以置换为主，这将是长期趋势。此外，汽车销售渠道也呈现多元化态势，汽车相关的媒体网站、汽车超市及电商等新型销售模式对传统 4S 店模式渠道产生冲击。2 2、区域环境、区域环境 2018 年，无锡市地区生产总值 11,439 亿元，同比增长 7.4%，增速与去年同期持平；社会消费品零售总额 3672.70 亿元，比上年增长 9.0%，增速同比下降 1.9 个百分点；人均可支配收入50,373 元，同比增长 8.6%，增速与去年同期持平；全体居民人均生活消费支出 31593 元，同比增长 6.7%，增速较同期增长了 0.5 个百分点。与全国情况类似，2018 年无锡地区社会消费的增速虽有所放缓，但近两年无锡市 GDP 连续突破万亿，经济发展态势良好。（以上数据来源：国家统计局、无锡统计局、中国汽车工业协会等）二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 详见“第四节 经营情况讨论与分析”之“二、报告期内主要经营情况”中“(三)资产、负债情况分析”的内容。2018 年年度报告 12/164 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1 1、经营的品牌优势：、经营的品牌优势：公司以“大东方百货”、“东方汽车”、“中华老字号三凤桥食品”三个字号，分别在精品百货零售、汽车销售与服务、地方标志性特产这“衣、食、行”三个消费领域内拥有知名的商誉，在各自行业领域和经营地域内形成良好的品牌影响力。2 2、供应商合作优势：、供应商合作优势：公司百货经营与古驰、卡地亚、宝格丽、博柏利、MaxMara、阿玛尼、范思哲、MK、希思黎、莱珀妮、海蓝之谜、香奈儿、迪奥、娇兰、雅诗兰黛、兰蔻等国际名品、国内一线品牌形成了良好的合作关系；汽车经营和 26 个汽车品牌厂家建立合作关系而拥有其 4S店经营授权；三凤桥和国内多家知名的原材料供应基地和厂商建立了长期供货合作，保障了食品生产的安全。3 3、地域的发展优势：、地域的发展优势：公司在中国最具经济规模及影响的长三角腹地，以无锡为中心辐射的周边地域内，百货板块以具有城市标杆地位的“大东方百货”为核心，整合旗下资源，树立发展优势；汽车板块形成以位于无锡占地 500 亩的“东方汽车城”为核心并在江苏省内近 10 个城市拓展汽车 4S 店等经营的规模发展。4 4、忠诚的客群优势：、忠诚的客群优势：公司旗下无锡大东方百货等有近 30 万的注册会员，并拥有忠诚的 VIP客群；汽车销售年均销售 3 万余辆汽车，汽车后维服务保有量稳定，年进厂服务 40 余万台次，客群基础坚实；三凤桥品牌作为“无锡排骨”这一地方标志性特产的发源品牌，以此为核心打造的系列产品，一直是无锡老百姓及沪宁线上消费者的优选。5 5、良好的商誉优势：、良好的商誉优势：公司数十年来，始终以品牌美誉度的塑造为核心经营理念，多次位列“中国民营企业 500 强”、“中国民营企业服务业 100 强”、“江苏省服务业 50 强企业”，经营规模和影响力始终保持在江苏省同行前列，在无锡周边区域一直处于龙头地位，并拥有良好的品牌信誉力。6 6、一流的客服优势：、一流的客服优势：公司以体验式、个性化、专业化服务为理念，倾力建设特色的“VIP 客服中心”，不断提升一流的客服优势。7 7、丰富的管理优势：、丰富的管理优势：公司建立了符合自身发展需要的管理体系，并不断提升完善，积累了良好的管理基础和经营理念。8 8、稳定的团队优势：、稳定的团队优势：公司拥有一支不断开拓进取、不断创新发展的经营管理团队，核心管理层及各层经营管理骨干忠诚敬业，重视人才储备，保障了企业长期发展理念及战略的连续稳定推进。9 9、商圈、商圈的的区区位位位位势势：公司百货经营占据知名的无锡市中心中山路商圈核心位置，无锡市东西与南北二条主干地铁“一号线”和“二号线”在大东方百货总部店的地下交汇，大东方百货 AB两幢大楼地下卖场与地铁会有三个互融接口连通，同时地面也会有三个出入口；“三凤桥”总部也位处地铁一、二号线的出入口地面，极大地方便了客流的集聚，商圈的区位优势得天独厚。同时公司旗下拥有自营 500 亩规模的汽车消费城市综合体“东方汽车城”，以此为中心辐射周边区域。1010、物业物业的自的自有优势：有优势：公司核心经营门店的自有物业比例较大，包括大东方百货无锡中心店、占地 500 亩的“东方汽车城”等都为自有物业，地理位置优越，一方面保障了经营的稳定性，另一方面从长期来有效降低了运营成本。2018 年年度报告 13/164 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2018 年度主要工作情况如下：（一）稳固现有业务规模，持续推进转型发展（一）稳固现有业务规模，持续推进转型发展 1 1、存量业务、存量业务 百货事业部稳固利润中心基础 百货中心店通过针对性的业态调改以补足短板，对 A 座一楼的化妆品品类进行整体规划，加大国际一线品牌的引进力度，进一步强化品类优势；规划 A 座负一楼超市的改造，以“食集”的打造为契机，丰富了鲜品与餐饮的个性化消费；此外，对 B 座二楼“女仕甄选馆”、B 座负一楼“家居生活集市”、B 座 3 楼女鞋区域、A 座 7 楼家电区域分别进行优化，进一步提升购物的体验场景，以更好地服务顾客的消费需求。近两年来，公司在百货中心店持续投入，陆续投放近亿的资金，加大内外改造及品类调整力度，在不断消化巨大投入成本压力并保持稳健效益的同时，以实现与时俱进的提档升级，来保持市场竞争力、保障市场地位的稳固。其中，升级硬件设施，对八楼 VIP 中心进行改造，以进一步提升会员服务能力；对 B 座电梯进行移位，增加门口专厅的面积，以优化品牌落位；对顾客服务类设施进行升级改造，以提升服务品质；对员工后勤设施进行改善，以提高员工满意度。此外，新打造的“初 Young 巷”和“时尚广场”，形成了地上路面广场、地铁商铺小巷、商场内部场地的多维空间的立体互联，与顾客进行互动引流，不仅为中心店创造了新的营销入口、营销方式，也切实提升了客群流量。报告期内，百货事业部退出了家电连锁业务，继续对海门百货、百业超市实施优化调整，以降低成本、提高效率。汽车事业部抗衡市场波动风险 4S 店业务，面临新车销售持续低迷、行业普遍下滑的市场形势，公司汽车事业部积极优化品牌结构，强化“重点店”管理，对前景不佳的品牌进行规模缩减或关停置换，以合理配置资源。面对新车销售疲软但汽车保有量充分的特点，强化售后业务经营能力，加大客户经营力度，从新车购置到售后维保，为客户配备全程服务顾问，以提升客户粘性。二手车业务，得益于国内二手车交易市场的发展，消费者置换需求旺盛，公司二手车置换率及置换量稳步提升。另一方面，与二手车交易相配套的金融、保险等延伸业务也在稳步推进中。此外，汽车事业部着力营销创新、加强过程指标管控，同时尝试“A+二手车认证”、“钣喷中心”等新业务，多方位强化综合经营能力。食品事业部稳健经营管理效益 2018 年，食品事业部既需适应日新月异的市场环境和消费者不断提高的品质要求，又需推进总部大楼重建、生产基地拆迁重建等项目，同样承负较大压力。报告期内，食品事业部以食品安全为重心，强内控；以品牌建设为主导，促发展；以务实经营为核心，稳效益。同时，按专业化运营要求，完成了组织架构的调整，分立建设餐饮业务中心和食品业务中心，为后续发展规划提供了清晰的组织机构职能保障。2 2、拓展业务、拓展业务 汽车综合维修业务谋布局 2018 年，汽车事业部综合维修业务继续稳建拓店，目前初步形成 1 个综合维修中心配套周边4-5 家东方上工快修快保店的布局，建设有 4 个综合维修中心以及 21 家东方上工快修快保店，综合维修运营体系初步成型，并形成了运营管理标准、客户服务标准和营销标准。同时，通过编制2018 年年度报告 14/164 标准化产品、建立自媒体营销、强化店长培训、优化配件中心等措施，来逐步打造经营能力。后续，综合维修业务将进一步构建供应链体系，探索业务创新模式。7-Eleven 连锁店业务筹展店 公司在 2018 年 7 月 11 日与柒一拾壹（中国）投资有限公司签署了地区特许经营合同，将在湖北省开展 7-Eleven 连锁便利店业务。报告期内，公司筹建了 7Eleven 连锁业务的门店开发、商品、运营及综合等四个展店工作组，拟定实施了 2019 年 3 月首批门店开业计划。公司将以湖北地区的 7-11 连锁便利店项目为契机，寻求在商业零售、食品等业务领域新的发展机会。东瑞保险代理业务整资源 报告期内，公司整合内部资源，为激活所持有的全国性保险代理业务资质及价值，由母公司收购了控股子公司“东方汽车”下属的“江苏东沅保险代理有限公司”，并迁址上海更名为“上海东瑞保险代理有限公司”，由原仅辅助汽车事业部经营，改为公司总部直属、并创造条件以开拓全国范围内的保险代理业务。截止 2018 年 12 月底，东瑞保险代理已获得 14 家省级分公司的执照，保险代理业务网络实现快速拓展。金扳手股权结构调整优化 报告期内，随着业务的不断发展及演化，“金扳手”已由初始为自身服务的平台，逐步向“互联网公司”的形态发展，因其发展期培育风险及相关不确定因素，使其可持续发展的要素发生了重要变化。报告期内，公司引入控股控东增资“金扳手”，既有利于改善“金扳手”的资金等压力，也为其创造了更好的发展条件，同时也利于进一步优化上市公司的资金成本、财务结构和财务表现。3 3、其他重大项目、其他重大项目 报告期内，按地方政府的总体规划和统一要求，公司控股子公司无锡市三凤桥食品有限公司等，就“三凤桥食品”现生产基地所属相关土地、房屋及附属物，于 2018 年 12 月和地方政府达成拆迁协议，“三凤桥食品”生产基地将整体拆迁。同时，公司于 2019 年 1 月，通过国有土地竞买方式，拍得新的规划区内 80 余亩国有土地使用权，“三凤桥食品”将迁建新址并打造全新的生产基地，为“三凤桥”食品业务的未来发展创造更好的条件。（二（二）优化内部管控体系，不断提升管理效率）优化内部管控体系，不断提升管理效率 1 1、财务管控：、财务管控：报告期内，公司财务部从会计核算、税收管理、资金管理几个方面入手，进一步强化了财务管理能力。会计核算方面，对事业部的核心业务流程进行梳理，梳理关键控制点和规范要求，并根据行业属性编制了百货、汽车板块具体业务的会计核算操作手册及相关业务操作规范；税收管理方面，积极研读增值税税率调整政策，沟通业务部门及 IT 部，完成销售端、采购结算端的顺利过渡；资金管理方面，积极引进授信银行以保障公司发展的资金需求，并加强银企战略合作，控制资金成本。2 2、人力资源管控：、人力资源管控：报告期内，公司以人才招聘与干部培养为抓手，积极举措，着力队伍建设。一是实施管培生“朝阳计划”，选拔一批优秀应届生，实施有计划、有体系的培养，逐步改善干部队伍的年龄结构与素质结构，储备骨干力量。二是对公司干部队伍开展各项经营、管理、合规、安全类培训，以及各项专业技能培训，切实提高经营、管理干部的履职能力。3 3、审计管控：、审计管控：报告期内，公司继续推进全方位的审计管理，加强协调和监督，提升及时性和规范性，通过重点审计、专项审计等项目的开展，推进管理制度的落地执行。2018 年，完成了众多的各事业部经营业绩审计、干部离职审计、制度执行审计、工程造价审计等多类型的审计项目。2018 年年度报告 15/164 4 4、信息化管控：、信息化管控：报告期内，公司完成了数字化转型 IT 战略规划的编制工作，明确了未来几年数字化建设的实施方案。启动了数据中心建设，为 IT 建设夯实基础。还启动了公司 OA 流程的提升完善工程，对现有的 OA 流程进行全面的整理筛选，进一步优化疏通总部与事业部的 OA审批流程节点，以提升工作效率。5 5、法务管控：、法务管控：报告期内，公司进一步强化法务管理，使法务管理贯穿业务的全流程，对公司法律事务进行全方位把关。一方面继续严格执行合同法务管理，把控管理风险；另一方面积极开展法律培训，通过法律法规普及、案例分析等方式提高全员法律意识和风险意识；同时，积极参与公司各项重点项目工作，有效提供法务支持和保障。6 6、安全管控：、安全管控：报告期内，公司分设了安全管理部，统筹管理全公司的安全工作，指导各经营单位建立健全安全生产管理体系，层层强化安全目标责任，提高全员安全意识，并按安全生产标准化的要求，完善台账建设，同时，加强对各事业部定期及不定期的检查反馈、督查整改等措施，切实保障公司安全生产的氛围和环境。7 7、工程管控：、工程管控：报告期内，公司进一步优化重大工程项目管理机制，完善招标管理小组、基建管理小组、评估管理小组工作机制，加强了项目实施前、实施中、实施后的全过程监督及后评估管理。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业总收入 91.54 亿元，同比下降 0.15%；归属于上市公司股东的净利润 2.95 亿元，同比增长 12.73%。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 9,153,568,276.92 9,167,576,908.14-0.15 营业成本 8,020,420,094.16 8,009,984,297.67 0.13 销售费用 400,