600713_2018_南京医药_2018年年度报告（修订稿）_2019-05-06.pdf

南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 1/175 公司代码：公司代码：600713 公司简称：公司简称：南京医药南京医药 南京医药股份有限公司南京医药股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 2/175 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、未出席董事情况未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 Richard Gorsuch 公务原因 骆训杰 三、三、毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人周建军周建军、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人孙剑孙剑及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）李菁李菁声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司2018年度利润分配预案为：以2018年末公司总股本1,041,611,244股为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.00元(含税)。本次实际用于分配的利润总计104,161,124.40元，剩余可分配利润转入下一年度分配。2018年度不进行公积金转增股本。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅“第四节经营情况讨论与分析”中“可能面对的风险”部分的内容。十、十、其他其他 适用 不适用 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 3/175 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.23 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.43 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.50 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.51 第九节第九节 公司治理公司治理.59 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.62 第十一节第十一节 财务报告财务报告.63 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.175 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 4/175 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 江苏证监局 指 中国证券监督管理委员会江苏监管局 上交所 指 上海证券交易所 交易商协会 指 中国银行间市场交易商协会 江苏省国资委 指 江苏省人民政府国有资产监督管理委员会 南京市国资委 指 南京市人民政府国有资产监督管理委员会 南京医药、公司、本公司 指 南京医药股份有限公司 本集团 指 本公司及合并报表范围子公司 南京医药集团、南药集团 指 南京医药集团有限责任公司，公司控股股东 南京医药产业集团，产业集团 指 南京医药产业（集团）有限责任公司，公司控股股东的控股股东，国有资产授权经营单位 南京新工投资集团，新工投资集团，新工投 指 南京新工投资集团有限责任公司，南京医药产业（集团）有限责任公司的控股股东，国有资产授权经营单位 Alliance Healthcare 指 Alliance Healthcare Asia Pacific Limited（一家依据香港法律注册成立的公司），公司股东 Walgreens Boots Alliance、WBA 指 Walgreens Boots Alliance,Inc.，一家在美国 NASDAQ 上市的公司（Nasdaq:WBA），Alliance Healthcare 间接控股股东。金陵药业 指 金陵药业股份有限公司 南京华东医药 指 南京华东医药有限责任公司 南京华东医药职工持股会 指 南京华东医药有限责任公司职工持股会 金陵大药房 指 南京金陵大药房有限责任公司 南京白敬宇 指 南京白敬宇制药有限责任公司 南京中山制药 指 南京中山制药有限公司 中健之康供应链 指 中健之康供应链服务有限责任公司 南京益同 指 南京益同药业有限公司 南药湖北 指 南京医药湖北有限公司 湖北中山医疗 指 湖北中山医疗投资管理有限公司 江苏华晓 指 江苏华晓医药物流有限公司 福建同春 指 福建同春药业股份有限公司 徐州广济 指 徐州市广济连锁药店有限公司 医疗用品 指 南京医药医疗用品有限公司 安徽天星 指 安徽天星医药集团有限公司 天元器械 指 合肥市天元医疗器械有限公司 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 5/175 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 南京医药股份有限公司 公司的中文简称 南京医药 公司的外文名称 NanJing Pharmaceutical Company Limited 公司的外文名称缩写 NPC 公司的法定代表人 周建军 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 李文骏 王冠 联系地址 南京市雨花台区小行里尤家凹1号（南京国际健康产业园）8号楼 南京市雨花台区小行里尤家凹1号（南京国际健康产业园）8号楼 电话 025-84552601 025-84552680 传真 025-84552601 025-84552680 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 南京市雨花台区小行里尤家凹1号 公司注册地址的邮政编码 210012 公司办公地址 南京市雨花台区小行里尤家凹1号（南京国际健康产业园）8号楼 公司办公地址的邮政编码 210012 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报；中国证券报；证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司投资与战略规划部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 南京医药 600713 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市东城区东长安街 1 号东方广场东 2 座办公楼 8 层 签字会计师姓名 徐侃瓴、吴岚 报告期内履行持续督导职责的名称 中信证券股份有限公司 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 6/175 保荐机构 办公地址 深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座 签字的保荐代表人姓名 毛宗玄、陈淑绵 持续督导的期间 2018 年 2 月 6 日-2019 年 12 月 31 日 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 南京证券股份有限公司 办公地址 南京市江东中路 389 号 签字的保荐代表人姓名 高金余、肖爱东 持续督导的期间 2018 年 2 月 6 日-2019 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 调整后 调整前 调整后 调整前 营业收入 31,303,046,293.36 28,810,266,444.33 27,473,449,174.44 8.65 28,652,187,752.95 26,720,500,728.21 归属于上市公司股东的净利润 264,293,782.66 232,442,420.78 239,271,476.92 13.70 181,688,702.46 180,271,837.26 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 243,819,656.87 206,855,207.06 206,855,207.06 17.87 183,944,149.34 183,944,149.34 经营活动产生的现金流量净额-366,901,541.10 319,987,767.63 187,697,616.38-214.66-351,095,182.80-240,877,981.31 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 调整后 调整前 调整后 调整前 归属于上市公司股东的净资产 3,669,168,160.75 2,805,063,744.07 2,777,721,431.60 30.81 2,661,812,859.97 2,626,180,869.92 总资产 19,554,816,137.60 16,576,284,171.99 15,925,206,287.67 17.97 14,976,641,672.89 13,961,833,947.61 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 调整后 调整前 调整后 调整前 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 7/175 基本每股收益（元股）0.260 0.259 0.267 0.39 0.202 0.201 稀释每股收益（元股）0.260 0.259 0.267 0.39 0.202 0.201 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.240 0.230 0.230 4.35 0.205 0.205 加权平均净资产收益率（%）7.289 8.482 8.832 减少1.193个百分点 7.272 7.313 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）6.767 7.636 7.636 减少0.869个百分点 7.462 7.462 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 1、公司 2018 年收购南京华东医药和金陵大药房，属同一控制下企业合并，公司已对 2016 年、2017年财务报表进行追溯调整。2、公司2016年度非公开发行股票已于2018年2月2日办理完毕新增股份登记，本次发行完成后，公司总股本由 2017 年度的 897,425,598 股增至 1,041,611,244 股。八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 7,756,839,549.98 7,446,171,756.22 8,049,848,892.02 8,050,186,095.14 归属于上市公司股东的净利润 64,649,578.29 73,287,848.25 60,546,821.64 65,809,534.48 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 67,143,124.66 73,886,875.96 41,155,731.24 61,633,925.01 经营活动产生的现金流量净额-1,252,804,260.79 614,376,067.50-514,929,893.79 786,456,545.98 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 8/175 公司 2018 年收购南京华东医药和金陵大药房，属同一控制下企业合并，公司已对 2016 年、2017年财务报表进行追溯调整。季度数据与已披露的定期报告数据因此而存在差异。十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益 33,873,396.46 87,982,922.51 115,469.90 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 6,177,465.97 7,807,509.21 5,680,020.90 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 -12,298,228.68 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 8,106,028.21-35,157,184.28 15,282,932.81 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-623,300.00-17,660,189.98 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 9/175 期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,593,374.56-8,370,820.48-12,856,493.12 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额-11,169,386.99 10,199,657.93-7,822,112.05 所得税影响额-12,296,703.30-6,916,452.51-2,655,265.32 合计 20,474,125.79 25,587,213.72-2,255,446.88 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 可供出售金融资产 142,943,548.98 174,470,775.99 31,527,227.01 84,272.54 合计 142,943,548.98 174,470,775.99 31,527,227.01 84,272.54 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）公司主要从事业务（一）公司主要从事业务 公司属于服务大健康产业的药品流通行业，主要从事药品流通业务，即从上游医药生产企业采购产品，然后再批发给下游的经销商、医院、药店等或通过零售直接销售给消费者。公司服务46000 多家客户，已与排名前 50 位的药品供应商建立了良好的合作关系。公司市场覆盖苏皖闽鄂等地及云川部分地区，业务覆盖近 70 个城市，在华东区域市场积累了丰富的医药商业运作经验、资源和品牌知名度，业务规模位居国内医药流通业第八位。（二）公司经营模式（二）公司经营模式 公司目前以医药批发、医药零售、医药“互联网+”业务以及医药第三方物流服务业务为主营业务。1、医药批发、医药批发 该类业务是指公司从国内外供货商采购产品，收到订单后及时安排物流配送服务。业务服务对象主要包括医院、社区卫生机构、连锁药房及农村乡镇卫生院、药店、诊所等非公立医疗机构（统称第三终端）及商业分销企业。经过多年发展，公司依托巨大的药品市场需求和区域性集团化企业的地缘优势，通过针对医疗机构的医药批发业务，公司在销售市场打响了品牌知名度，也为药事服务业务的进一步拓展打下良好基础。由于中国的医院占药品销售终端最大比重，且医院纯销方式符合“两票制”的医改政策方向，故医院纯销业务仍将是公司未来药品批发的主要流通模式，也是我国医药商业最重要的发展趋势之一。2、医药零售业务、医药零售业务 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 10/175 该类业务终端分布在苏皖闽等三省八市，主要通过直营店和部分加盟店连锁形式销售处方药、非处方药及医疗器械、相关健康产品等。公司拥有百信药房等九家区域品牌连锁机构，零售门店总数 380 多家，其中定点医保资质门店占比超 90%、百年老字号药店 6 家。公司零售业务以客户健康需求为导向，强化药学服务水平，切实做好会员管理与服务，探索多模式医药零售业务，打造“南京医药健康管理”零售品牌。结合“互联网+”发展趋势，在医药电商、会员健康管理、慢病管理等方面积极布局并探索实践。3、医药、医药“互联网互联网+”业务业务 采取自营及依托第三方平台的方式，公司O2O 和B2C电商业务在零售专业线进行推广复制，同时公司同步推动立足中药代煎代熬业务的“互联网+中药药事服务”平台和实现供应链协同服务的批发业态 B2B 电商平台，发挥公司品牌影响力及区域资源优势，嫁接已有并继续争取相关电商资质，积极研究探索，开发并实施以客户为核心、以健康管理服务为特征的线上线下一体化的电子商务营销模式。4、医药第三方物流服务业务、医药第三方物流服务业务 医药第三方物流服务业务是指公司建立以综合管理平台为龙头，以主营业务为主体的集中采购、分区域存储、统一配送、网络共享以及政府集中监控，面向医药企业、医药电商业务提供商提供物流配送服务业务。公司以社会化健康服务为导向，以信息技术为依托，以南京医药具备三级仓储网络的现代物流设施及设备为基础，以符合新版 GSP 要求的药品保障体系为核心，整合资源，降低供应商物流成本，以提供快捷、规范的药品物流综合服务（含物流增值服务）实现业务增收。（三）行业情况说明（三）行业情况说明 根据商务部市场秩序司于 2018 年 6 月发布的药品流通行业运行统计分析报告（2017），2017 年药品流通市场销售规模稳步增长，增速略有回落。商务部药品流通统计系统数据显示，全国七大类医药商品 2017 年度销售总额 20,016 亿元（含税），扣除不可比因素同比增长 8.4%，增速同比下降 2.0 个百分点。其中，药品零售市场 4,003 亿元，扣除不可比因素同比增长 9.0%，增速同比下降 0.5 个百分点。2018 年上半年，数据显示全国医药商品销售总额为 10,366 亿元，同比增长 7.12%，零售药店终端销售规模达到 1,954 亿元，同比增长 7.8%。2018 年，医药行业改革政策围绕“医疗”、“医保”、“医药”三条主线，密集出台相关政策，进一步深化药品定价机制改革，重塑医药产业供应链体系，提高国家医保资金使用效率和效益，对医药行业发展产生重大而深远影响。目前，医保局的组建和管理归集开启医药行业改革与监管的新篇章；“两票制”的全面执行进一步推进医药流通行业集中度持续提升，4 家全国医药商业企业和若干地方区域性企业市场格局已基本形成，行业百强企业市占率超过 70%；分级诊疗制度的有序推进促使医药流通企业加大基层医疗市场开发的资源投入，完善多层次终端体系建设，深入拓展基层医疗市场；2018 年内国家实施的以 4 个一线城市和 7 个区域重点城市为试点的“4+7”带量采购招投标措施缩短流通渠道环节，平滑渠道利润，从供给侧鼓励药品研发与创新，深层次改变着市场格局和商业模式。此外，以“深入贯彻以人民为中心的监管理念，全力守护人民群众用药安全”的行业监管要求正引导企业进一步增强合规可持续发展理念。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 （一）、规模渠道及商业网络优势（一）、规模渠道及商业网络优势 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 11/175 公司是医药流通行业内的区域性集团化企业，业务网络覆盖苏皖闽鄂等地及云川部分地区近70 个城市，拥有全国性的布局和物流配送能力，并且多年来在销售渠道、供应链及运营体系建设方面不断发展，在华东区域保持有良好的规模、渠道以及商业网络竞争优势，尤其在苏皖闽三省具有较好的市场优势。（二）、药事服务业务模式创新优势（二）、药事服务业务模式创新优势 公司是我国最早开展药事服务的医药流通企业，多年来积极适应国家医改政策要求，努力探索、实践药事服务管理创新。医药流通企业基于利益协同的药事服务管理项目曾在 2011 年荣获国家级管理创新成果一等奖；“互联网+药事服务”、“基于中药药事服务的供应链服务新模式”等项目曾在行业协会获奖；“医患一体智慧中药药事服务”项目成功获评“2018 年智慧江苏重点工程”。公司荣获中国药品流通行业“十二五”最佳管理创新奖；荣获“2017-2018 年度全国药品流通创新示范企业”荣誉称号。公司领先的药事服务经验及实践有助于自身突破行业竞争同质化局面，提升公司的差异化竞争能力。（三）、仓储及物流配送优势（三）、仓储及物流配送优势 公司已有物流中心 23 个（其中主要物流中心 13 个），并已在持续投入开展物流设施规模扩建和现代物流管理水平升级建设，拥有全国范围内较高水平的终端配送能力、辐射周边地区的快速配送网络体系以及药品仓库的较高管理水平。公司的仓储面积、仓储量、物流配送能力、订单反应能力均居于行业内企业前列，存货周转率在同行中保持较高水平，并已开展第三方医药物流业务及相关物流增值服务。（四）、集成化供应链体系优势（四）、集成化供应链体系优势 药品供应链体系建设是国际药品流通行业发展的重要趋势。公司多年来坚持开展以社会公众的健康消费需求为订单、以药事管理服务为核心特征、以互联网和物联网技术为依托、以提供健康产品与服务为目标的集成化供应链体系建设，努力将专业化、现代化的物流服务延伸到药品生产和终端销售环节，以使自身与其它相关的竞争者形成差异化经营。公司荣获“2017-2018 年度全国药品流通创新示范企业”荣誉称号。（五）、信息管理优势（五）、信息管理优势 公司时刻关注新型信息技术的发展，并致力于这些新型信息技术与公司自身业务、管理、发展战略相结合的实际应用。公司以高标准建设的数据中心为载体，通过企业数据集成整合、可视化分析、第三方物流、GSP 改造以及面向供应链上下游的服务平台等项目在企业管理、对外服务以及模式创新上予以应用，取得良好的实际效益和成果。公司积累了丰富的企业信息化建设的实践经验，为业务经营、管理与企业发展战略的实现打下了坚实基础。（六）战略投资者优势（六）战略投资者优势 公司的境外战略投资者 WBA（中文简称沃博联）为全球第一家以药店为主导的世界级医药保健企业，目前位列财富世界 500 强排行榜第 43 位。公司以全国药品流通行业发展规划（2016-2020 年）为指引，学习借鉴国外先进医药商业企业的管理理念和经验，共享各方优势资源，优化经营模式、管理方式和技术手段，稳步推进战略合作，提升自身品牌质量和核心竞争力，坚持由传统的医药流通企业向健康服务企业全面转型。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2018 年是全面学习贯彻习近平新时代中国特色社会主义思想和党的十九大精神的开局之年，是改革开放 40 周年。“两票制”等相关政策的逐步落实，特别是国务院机构改革方案的实施，对于加快医药行业结构调整、转型升级起到重要的促进作用，带来行业新一轮变革。在公司董事会的南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 12/175 正确领导下，南京医药广大干部员工紧紧围绕既定战略目标和年度工作任务，凝心聚力、攻坚克难，扎实工作、开拓创新，实现公司主营业务继续稳步增长，整体运营质量持续提升，企业保持健康发展势头。（一）经营业绩基本情况（一）经营业绩基本情况 2018 年，公司实现营业收入 313.03 亿元，同比增幅 8.65%；实现利润总额 4.76 亿元，同比增幅 17.53%，其中实现权益净利润 2.64 亿元，同比增幅 13.70%；总资产 195.55 亿元，归属于母公司所有者权益净资产为 36.69 亿元，同比增幅 30.81%，确保了股东资产保值增值。（二）应对政策影响，夯实主业发展，稳固市场份额（二）应对政策影响，夯实主业发展，稳固市场份额 2018 年，江苏、湖北、云南、四川等省份正式实施“两票制”。南京医药相关区域企业迅速行动、多措并举，有计划、有步骤地落实相关工作：主动调整品种结构，深入拓展基层医疗市场，优化配置零售渠道资源，全力确保市场份额。江苏区域继续保持稳定增长势头；湖北区域实现较好较快增长；安徽和福建区域销售增幅呈现恢复性增长。纯销业务稳中有升，销售占比约 71%，销售同比增长 19%；分销业务调整与恢复并存，针对零售连锁终端的分销力度加大，销售增幅达 38%。以医疗机构为核心的业务板块保持稳定增长，基层医疗机构等区域终端客户覆盖较快，其中：县级以上医院客户销售同比增长 21.8%，基层医疗机构销售同比增长 23%。（三）药事服务成效显著，零售业态面临挑战（三）药事服务成效显著，零售业态面临挑战 2018 年，公司药事服务业务继续巩固和拓展，各区域业务子公司的药事服务合作均有序推进。其中，在南京区域等级医院开展药事服务合作的重点医院销售同比增幅超 16%，新开发客户业绩增长迅速，药事服务项目成效显著，且南京区域的中药药事服务业务持续深化，全年新开发客户14 家，总计已达 55 家，中药煎制服务销售额近 5000 万元。2018 年，公司零售连锁业务受到相关区域医保放开等政策因素影响，以及行业并购重组加剧、新零售及新模式冲击，零售销售业绩下滑较大：全年主营业务收入 12.12 亿元，同比下降 7.30%；主营业务毛利 2.59 亿元，同比下降 7.09%。为应对医保控费、处方外流等政策实施，公司在 DTP 药房建设方面取得一定进展。全流域共开办 DTP 药房（含院内店、院边店）63 家，主要集中在江苏、安徽、福建、湖北等区域，为承接医院处方社会化业务积极准备。安徽区域实现全省 16 个地市 DTP 药房全覆盖布局，并积极打造“DTP+诊所”新模式，探索以靶向免疫治疗为主、中医治疗为辅的患者全方位全周期健康服务模式。（四）完善区域网络建设，厂商合作再创共赢（四）完善区域网络建设，厂商合作再创共赢 公司持续推进市场网络建设。以南京医药总部作为省级平台，针对原有空白区域，在江苏省常州、泰州、苏州、连云港、镇江地区新设分子公司，深耕细作区域市场，提升渠道掌控能力。完成对南京华东医药有限责任公司及南京金陵大药房有限责任公司的股权收购，相关医药批发及零售资源整合事项正在有序推进中。区域市场覆盖率有效提升：按新增有效客户统计，2018 年全流域医疗机构、零售终端共计新增有效客户 6055 家，同比增长 29.34%。同时，公司继续加强与战略供应商的沟通互信与深度合作，深化合作内涵，拓展业务空间，打造共赢合力。（五）物流建设取得新成果，科技创新再上新台阶（五）物流建设取得新成果，科技创新再上新台阶 南京医药中央物流中心建设是公司实施战略转型的重要举措。该中心于 2018 年 10 月初完成搬迁，正式投入运营。新物流中心集物流信息技术的先进性、物联网技术的集成性、自动化水平的领先性为一体，目前在行业内具有较明显优势，也在江苏省专业性药品器械物流中心的规模化、先进性、功能性方面居于领先地位。2018 年，公司坚持创新驱动和技术引领，顺应“互联网+医疗健康”发展趋势，立足企业战略，聚焦客户需求，积极推进科技创新工作：公司入围全国供应链创新与应用试点企业及南京市流通领域现代供应链体系建设项目示范；荣获“2017-2018 年度全国药品流通创新示范企业”荣誉称号；南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 13/175 “医患一体智慧中药药事服务”项目成功获评“2018 年智慧江苏重点工程”；成立“南邮 南京医药智慧健康研究院”，探索建立以市场导向的技术创新机制；信息化子公司获得软件著作权 4 项，实用新型专利 2 项已受理。各信息化项目有序推进，为南京医药集团战略的实施落地提供重要支撑和技术保障。（六）创新业务逐步推进，培育孵化新（六）创新业务逐步推进，培育孵化新增长点增长点 合肥区域医养结合项目注册成立安徽天星智慧养老中心有限公司；公司与江苏省中医院合作共建的“中医药文化健康产业中心”项目围绕中医药文化及健康服务搭建中医药服务平台，促进产业链向上下游延伸；PBM 慢病管理项目通过南京医改标杆医院进行试点，初步实现“强基层、降负担、高依从”的阶段性目标。（七）全面加强综合管理，提升企业风险防范能力（七）全面加强综合管理，提升企业风险防范能力 1、2018 年 2 月 6 日,公司完成 2016 年非公开发行股票项目，共发行新股 1.44 亿股，募集资金 9.39 亿元，南京新工投资集团和外方股东沃博联公司持股比例分别上升至 31.44%和 13.88%。中外双方通过此次非公开发行股票项目进一步深化战略合作，对南京医药全面提升集团化管控水平、运营效率和盈利能力起到积极的推进作用。4 月，公司完成董事会、监事会换届改选工作，选举产生第八届董事会、监事会及新一届领导班子成员。持续推进母子公司法人治理结构建设，确保“三会”规范运作。严格执行“三重一大”决策制度，规范决策行为，防范决策风险。2、持续推进全流域审计专业线垂直管理体系建设，以风险控制为导向、以经济责任为主线，创新拓展专业线管理审计，开展返利管理等针对经营高风险关键环节的审计工作。母子公司全年共开展审计项目逾 60 项。公司相关审计报告荣获江苏省和南京市“2018 年度优秀内部审计报告”。3、加强全面预算管理，继续推进财务信息化建设。完善企业财产保险管理制度，实行母子公司财产保险集中管理，合理提升保险效率，有效保障企业财产安全与合法权益。稳步开展保理业务，票据管理效益凸显。4、长春长生疫苗事件再次敲响药品质量安全的警钟。面对保持高压态势的药品流通领域整治形势，公司稳步推进质量管理专业线管控体系建设，通过全面开展自查，认真梳理风险隐患，采取有效防范措施，建立严肃问责机制，确保药品质量安全无事故。5、强化人才队伍建设，积极推进“英才 2000”计划。举办干部挂职锻炼培训，实地学习业绩和管理突出的先进子公司优秀经营管理经验，开启复合型、实战型人才培养新路径。抓好后备干部培养，为企业转型发展储备后续力量。6.、实现全年安全生产无事故。强化安全生产常态化管理，加强安全生产制度建设，提高全员安全生产意识。在母子公司推广安全工作信息化系统，借助信息技术，提升企业安全生产管理水平。（八）贯彻落实党建精神，确保党政工作与企业经营共荣共促（八）贯彻落实党建精神，确保党政工作与企业经营共荣共促 公司党委深入学习贯彻党的十九大精神，紧紧围绕与上级党委签订的年度党建目标考核责任书、党风廉政建设责任书要求，把方向、管大局、保落实，充分发挥政治领导作用，与经济建设同频共振，为促进企业转型创新、实现南京医药高质量发展提供切实有效的思想保障、组织保障和服务保障。百信药房城北党支部获得南京市“新时代先锋”先进基层党组织称号，该支部的书记项目被树为南京市级“支部书记工作室”并挂牌。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 详见公司“经营情况讨论与分析”（一）经营业绩基本情况 南京医药股份有限公司 2018 年年度报告 14/175 (一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 31,303,046,293.36 28,810,266,444.33 8.65 营业成本 29,235,117,341.60 26,957,943,055.97 8.45 销售费用 824,149,149.48 767,344,927.20 7.40 管理费用 371,116,703.77 349,511,980.50 6.18 研发费用 6,433,548.96 1,699,878.86 278.47 财务费用 347,783,802.07 288,888,290.94 20.39 经营活动产生的现金流量净额-366,901,541.10 319,987,767.63-214.66 投资活动产生的现金流量净额-218,453,907.08-216,977,993.07-筹资活动产生的现金流量净额 1,483,116,707.88 433,140,436.42 242.41 税金及附加 65,032,744.97 49,293,877.78 31.93 资产减值损失 9,832,796.80 68,388,428.35-85.62 投资收益 -4,241,523.01 1,679,669.25-352.52 资产处置收益 34,215,733.31 88,282,484.51-61.24 营业外收入 10,536,510.73 7,550,009.38 39.56 营业外支出 14,472,222.14 27,941,859.59-48.21 公司报告期营业收入较上期增加主要系公司销售规模增长所致；公司报告期营业成本较上期增加主要系公司营业收入增长成本同步增长所致；公司报告期销售费用较上期增加主要系公司人工成本及资产折旧摊销费增加所致；公司报告期管理费用较上期增加主要系公司人工成本增加所致；公司报告期研发费用较上期增加主要系公司加大研发投入所致；公司报告期财务费用较上期增加主要系公司融资规模增长所致；公司报告期税金及附加较上期增加主要系公司销售规模增长导致流转税增长所致；公司报告期资产减值损失较上期减少主要系公司上期可供出售金融资产计提减值准备所致；公司报告期投资收益较上期减少主要系公司本期联营企业利润减少所致；公司报告期资产处置收益较上期减少主要系公司子公司本期拆迁项目较上期减少所致；公司报告期营业外收入较上期增加主要系公司子公司收回以前年度已核销代垫款项所致；公司报告期营业外支出较上期减少主要系公司子公司上期发生债务重组损失所致。2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 请见下