603079_2018_圣达生物_2018年年度报告_2019-03-18.pdf

2018 年年度报告 1/178 公司代码：603079 公司简称：圣达生物 浙江圣达生物药业股份有限公司浙江圣达生物药业股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2/178 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、天健会计师事务所（特殊普通合伙）天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人洪爱洪爱、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人朱勇刚朱勇刚及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）徐桂花徐桂花声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2018年度母公司实现净利润51,682,463.67元，按照公司章程的规定，提取10%法定盈余公积5,168,246.37元，加上年初未分配利润171,752,857.90元，扣除已分配利润22,000,000.00元，本年度实际可供股东分配的利润为196,267,075.20元。根据中国证券监督管理委员会、上海证券交易所加强投资者利益保护和上市公司分红的有关规定，在符合公司章程和浙江圣达生物药业股份有限公司未来三年（20182020年）股东回报规划等规定的前提下，结合公司发展阶段、盈利水平及资金状况，为兼顾股东即期利益和公司长远发展需要，拟定如下利润分配方案：以2018年12月31日公司股份总数112,000,000股为基数，每10股派发现金红利1.20元（含税）。本方案尚需提交公司2018年年度股东大会审议。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 本公司面临的重大风险主要包括政策风险、市场风险、经营风险、价格波动风险等。敬请查阅本报告第四节“经营情况讨论与分析”中“公司关于公司未来发展的讨论与分析”中“可能面对的风险”。2018 年年度报告 3/178 十、十、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 4/178 目录目录 第一节第一节 释义释义.5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.7 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.11 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.17 第五节第五节 重要事项重要事项.37 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.69 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.75 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.76 第九节第九节 公司治理公司治理.83 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.85 第十一节第十一节 财务报告财务报告.86 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.178 2018 年年度报告 5/178 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 本公司、公司、圣达生物 指 浙江圣达生物药业股份有限公司 通辽圣达、通辽黄河龙、通辽圣达公司、标的公司 指 通辽市圣达生物工程有限公司（原通辽市黄河龙生物工程有限公司），报告期内公司收购及增资的控股子公司，持股比例 75%，2018年 10 月已完成相关工商变更，并于 2018 年 12 月更名为通辽市圣达生物工程有限公司 圣达研究院 指 浙江圣达生物研究院有限公司，公司孙公司 新银象、银象公司 指 浙江新银象生物工程有限公司，公司子公司 安徽圣达、安徽圣达公司 指 安徽圣达生物药业有限公司，公司子公司 溢滔生物、溢滔公司 指 天台溢滔生物工程有限公司，公司孙公司 圣达集团 指 浙江圣达集团有限公司，公司控股股东 杭州鸿博 指 杭州鸿博投资管理有限公司，公司股东，圣达集团之控股股东 香港鸿博 指 鸿博投资（香港）有限公司，杭州鸿博之控股股东 万健投资 指 天台万健投资发展中心（有限合伙），公司股东 银轮股份 指 浙江银轮机械股份有限公司，A 股上市公司（股票代码：002126），公司股东 景林景麒 指 上海景林景麒投资中心（有限合伙），公司股东 景林景途 指 上海景林景途投资中心（有限合伙），公司股东 昌明投资 指 天台昌明投资管理合伙企业（有限合伙），公司股东 浙江昌明 指 浙江昌明药业有限公司，公司实际控制人控制的企业，公司关联方 天台嵘胜 指 天台嵘胜纸业有限公司，公司股东、总经理朱勇刚近亲属控制的公司 法国安迪苏、Adisseo 指 世界三大营养添加剂生产厂商之一，是饲料添加剂产品领域最全的生产商之一 荷兰帝斯曼集团 指 Royal DSM，全球两大综合类维生素生产商之一 德国罗曼、Lohmann 指 Lohmann Animal Health GmbH，位居世界前列的家禽疫苗公司以及饲料添加剂制造生产企业 凯斯勒、Kaesler Nutrition 指 Kaesler Nutrition GmbH，原德国罗曼，位居世界前列的家禽疫苗公司以及饲料添加剂制造生产企业 荷兰泰高国际集团 指 全球动物营养领域领先的大型国际性企业，业务领域涉及 25 个国家和地区。其下属企业泰高营养科技（北京）有限公司及 TROUW 均为公司主要客户 美国 NBTY 指 美国自然之宝，国际领先的从事研发、生产和销售高品质营养补充剂的综合性公司 中牧股份 指 中牧实业股份有限公司，A 股上市公司（股票代码：600195），中国领先的动物保健品和饲料添加剂生产企业 2018 年年度报告 6/178 大北农 指 北京大北农科技集团股份有限公司，A 股上市公司（股票代码：002385），产业涵盖饲料、动保、疫苗、种猪、生物饲料、种业、植保等方向 海大集团 指 广东海大集团股份有限公司，A 股上市公司（股票代码：002311），主营水产饲料、畜禽饲料和水产饲料预混料的研发、生产和销售 双汇发展 指 河南双汇投资发展股份有限公司，A 股上市公司（股票代码：000895），中国最大的肉类加工企业之一 金锣集团 指 临沂新程金锣肉制品集团有限公司，以生猪屠宰及冷鲜肉生产加工为主的综合性大型企业，中国农业产业化重点龙头企业之一 娃哈哈集团 指 杭州娃哈哈集团有限公司，集产品研发、生产、销售为一体的大型食品饮料企业集团，中国最大的饮料生产企业之一 食品添加剂 指 为了改善食品品质和色、香、味以及为防腐、保鲜和加工工艺的需要而加入食品中的人工合成或者天然物质 饲料添加剂 指 在饲料加工、制作、使用过程中添加的少量或者微量物质，在饲料中用量很少但作用显著，包括营养性饲料添加剂和一般饲料添加剂 保鲜剂 指 食品添加剂的一类，通常分为防腐剂和抗氧化剂两大领域 生物保鲜剂 指 保鲜剂的一类，指从天然动植物、微生物中提取的或利用生物工程技术获得的具有抑制、杀灭微生物促进食物防腐和抑制、消除、减缓氧化反应的抗氧化保鲜效果的食品添加剂 化学防腐剂 指 指通过化学合成方法生产的食物防腐剂 生物素 指 B 族维生素之一，又称维生素 H、B7，是合成维生素 C 以及脂肪和蛋白质正常代谢不可或缺的物质，是一种维持机体自然生长、发育和正常机能健康必要的营养素 叶酸 指 B 族维生素之一，又称维生素 B9，是机体细胞生长和繁殖所必需的物质，有促进骨髓中幼细胞成熟的作用 乳 酸 链 球 菌 素、Nisin 指 乳酸链球菌产生的一种多肽物质，对革兰氏阳性细菌、孢杆菌的孢子等有强烈的抑制作用，被广泛应用于肉制品、乳制品等食品的防腐保鲜，是使用范围最为广泛的生物保鲜剂之一 纳他霉素 指 由纳他链霉菌受控发酵制得一种无臭无味的结晶粉末，主要对真菌具有抑制作用，广泛用于干酪、肉制品、果蔬汁等食品中，是目前主要的生物保鲜剂之一 -聚赖氨酸 指 由某些链霉菌产生的一种由同类氨基酸组成的肽类，对革兰氏阴性菌、革兰氏阳性菌和真菌等具有很好的抑制作用，目前在日本、韩国等国家得到广泛使用 -聚赖氨酸盐酸盐 指 提取时通过盐酸与 -聚赖氨酸成盐后提纯，其抑菌机理同 -聚赖氨酸 烯酮 指 生物素重要中间体，通过氢化脱苄及环合反应后，精制得到生物素纯品 黄原胶 指 俗称玉米糖胶、汉生胶，是一种糖类（葡萄糖、蔗糖、乳糖）经由野油菜黄单孢菌发酵产生的复合多糖体，被广泛应用于食品、石油、地矿、医药、化妆品、环境保护、轻纺、陶瓷、搪玻璃、油漆、印染、胶粘剂、造纸、建材、冶金、农药、消防、炸药等二十多个行业几百种用途 2018 年年度报告 7/178 VB2 指 维生素 B2（VB2），又称核黄素，VB2 为体内黄酶类辅基的组成部分（黄酶在生物氧化还原中发挥递氢作用）。VB2 下游主要应用于饲料（66%）、医药化妆品（24%）和食品（10%）右胺 指 右旋氨基二醇，是传统工艺生产生物素的重要原材料 环酸 指 二羧酸，是生产生物素的重要原材料 三氨基盐 指 三氨基嘧啶硫酸盐，生产叶酸的重要原材料 对氨基盐 指 对氨基苯甲酰谷氨酸，生产叶酸的重要原材料 三氯丙酮 指 由丙酮氯化精馏制得，淡黄色液体，为生产叶酸的重要原材料 浦发银行 指 上海浦东发展银行股份有限公司 工商银行 指 中国工商银行股份有限公司 农业银行 指 中国农业银行股份有限公司 朱静 指 ZHU JING，实际控制人洪爱之女 朱怡萱 指 ZHU JENNY YI-XUAN，实际控制人洪爱之女 募投项目 指 募集资金投资项目 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 浙江圣达生物药业股份有限公司章程 元、万元 指 人民币元、万元 m2 指 平方米 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 浙江圣达生物药业股份有限公司 公司的中文简称 圣达生物 公司的外文名称 ZHEJIANG SHENGDA BIO-PHARM CO.,LTD.公司的外文名称缩写 SHENGDA BIO-PHARM 公司的法定代表人 洪爱 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 徐建新 陈慧芳 联系地址 浙江省天台县福溪街道始丰东路18号 浙江省天台县福溪街道始丰东路18号 电话 0576-83966211 0576-83966111 传真 0576-83966111 0576-83966111 电子信箱 zqbsd- zqbsd- 2018 年年度报告 8/178 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 浙江省天台县赤城街道人民东路789号 公司注册地址的邮政编码 317200 公司办公地址 浙江省天台县福溪街道始丰东路18号 公司办公地址的邮政编码 317200 公司网址 http:/www.sd- zqbsd- 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、证券时报、上海证券报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司证券部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 圣达生物 603079 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计 师 事 务 所（境内）名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 浙江省杭州市江干区钱江路 1366 号华润大厦 B 座 签字会计师姓名 王建甫、蒋舒媚 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中信建投证券股份有限公司 办公地址 上海市浦东南路 528 号上海证券大厦北塔 22 楼 签字的保荐代表人姓名 蒋潇、李一睿 持续督导的期间 2017 年 8 月 23 日至 2019 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 营业收入 492,709,861.33 508,561,120.75-3.12 482,147,681.02 归属于上市公司股东的净利润 44,544,425.57 72,610,202.43-38.65 60,935,615.88 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 39,978,423.45 63,716,124.03-37.26 52,516,038.15 2018 年年度报告 9/178 经营活动产生的现金流量净额 88,685,912.89 95,334,031.29-6.97 73,001,504.47 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 归属于上市公司股东的净资产 791,251,538.45 768,707,112.88 2.93 440,022,382.14 总资产 1,252,710,491.16 985,979,997.69 27.05 741,374,195.16 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 基本每股收益（元股）0.40 0.78-48.72 0.73 稀释每股收益（元股）0.40 0.78-48.72 0.73 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.36 0.68-47.06 0.63 加权平均净资产收益率（%）5.72 12.93 减少7.21个百分点 12.98 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）5.14 11.34 减少6.20个百分点 11.18 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 报告期末，公司总资产较 2017 年增加 27.05%，主要系 2018 年公司收购通辽黄河龙（现已更名为通辽圣达）所致。报告期内，公司归属于上市公司股东的净利润、归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润、基本每股收益、稀释每股收益、扣除非经常性损益后的基本每股收益的减少，主要系公司主要产品生物素和叶酸的售价和销量下降及公司收购的控股子公司通辽圣达对公司合并利润表中净利润影响为负所致。八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）2018 年年度报告 10/178 营业收入 117,960,077.67 96,435,232.20 140,232,266.78 138,082,284.68 归属于上市公司股东的净利润 24,049,962.38 13,306,431.50 14,355,811.91-7,167,780.22 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 22,709,249.44 11,865,299.87 13,601,758.31-8,197,884.17 经营活动产生的现金流量净额 1,023,246.79 33,488,460.52 13,689,288.29 40,484,917.29 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用）2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益-647,106.94 6,801.65-1,097,784.90 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 241,721.06 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 3,459,740.88 10,968,120.85 12,545,967.73 委托他人投资或管理资产的损益 1,779,609.71 23,710.20 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 925,349.10 -977,400.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-311.06 -15,675.37-1,612,188.65 少数股东权益影响额 50.00 所得税影响额-951,329.57 -1,353,199.99-1,416,416.45 合计 4,566,002.12 8,894,078.40 8,419,577.73 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的 2018 年年度报告 11/178 影响金额 指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 15,024,208.33 15,024,208.33 24,208.33 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 977,400.00 -977,400.00 977,400.00 合计 977,400.00 15,024,208.33 14,046,808.33 1,001,608.33 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）报告期内公司从事的主要业务、主要产品及用途 公司主要产品包括维生素及生物保鲜剂两大类。维生素类产品主要为生物素及叶酸，生物素目前主要应用于饲料添加剂、食品饮料、保健品及日化等领域，叶酸目前在食品、饲料、保健品及日化等行业得以广泛应用。生物保鲜剂类产品主要为乳酸链球菌素及纳他霉素，具体的应用包括肉制品、乳制品、饮料及方便食品等的防腐保鲜。根据中国证监会发布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所属行业为食品制造业（C14）。报告期内，公司主营业务未发生变化。公司主要产品及其应用领域如下图所示：除上述应用领域外，公司还不断探索和扩大公司产品的应用领域。在维生素领域，公司加快药品级维生素的注册和认证；在生物保鲜剂领域，公司提交的“扩大乳酸链球菌素使用范围”项目（包括腌渍的蔬菜、加工食用菌与藻类、面包和糕点等 4 种食品类别）已通过国家卫计委审批（详见卫计委 2018 年第 2 号公告），同时公司已完成进一步扩大使用范围的准备工作。2018 年年度报告 12/178 （二）经营模式 1、采购模式 公司主要采取“以销定产、以产定采”的采购模式，即由营销部门根据公司年度经营目标编制营销计划，生产部门根据营销计划制定生产计划并下达至各生产车间，由车间根据具体的生产安排提出物资采购需求，采购部门再结合仓库的库存情况制定采购计划并负责具体采购工作。公司对采购管理工作高度重视，拥有整套完善规范的操作体系与策略。针对供应商管理，采购部门会联合生产部门及质量管理部门根据原材料的稳定性、质量合格率、服务及价格水平等因素定期对供应商进行考核，每年根据对供应商的考核结果进行评级，评级结果包括优秀、合格与不合格三种。对于优秀的供应商在之后的采购中会受到公司的政策倾斜，不合格的供应商则会被淘汰，从而激励供应商在供货方面努力提高各项标准。另外，公司对主要原料供应商会进行重点扶持与培育，与之达成长期稳定的战略合作以保证供货的及时性和稳定性，对于普通的原材料采购也会选择招标的方式进行采购以降低供应成本。公司除了有一套科学的市场预测和市场评估体系外，更注重上下游供应链的打造，与客户及供应商建立信息共享机制，可以更加及时与准确地把握市场信息变动趋势，并利用所掌握的市场波动信息及时调整采购策略与节奏，使公司产品始终保持较强的采购成本优势。2、生产模式 由于公司业务自身的特点，各个产品全年的销售情况不一，因而公司主要采取“以销定产”的生产模式。营销部门首先会在年底制定出下一年的销售计划，同时还会在每个月底制定下一个月的销售计划，预估下一个月各个产品的大致销售量，生产部门结合销售计划和各个车间的实际生产能力制定相应的生产计划。公司的产品全年销售情况不一，因而实际生产活动根据销售情况进行灵活调整，各个车间也会根据生产情况对生产人员进行适时调整，从而确保公司的生产效率发挥最大。3、销售模式 公司的营销始终以客户为中心。公司从总体战略出发，合理进行客户布局，服务好重点客户，把握住中小客户，为客户提供可持续、高质量的产品供应；公司充分了解客户的实际需求，为客户提供所需产品的个性化服务，如产品应用技术服务支持、特殊包装要求、产品开发等，帮助客户降低产品成本、改善质量和提升附加值；公司不断加强与重点客户的战略合作关系，提高客户忠诚度，努力创造营销价值。市场开拓方面，公司每年都积极参加行业内组织的各种国内外专业展览会，加强同来自世界各地的不同客户的交流，提升公司在行业内的知名度；在相关专业网站上宣传推广，多渠道全方位了解行业动态及信息，促进公司发展，提高公司品牌影响力；定期拜访主要客户，建立长期稳定的关系。公司通过向客户提供优质的产品和服务赢得了广泛的客户基础。公司的销售按模式可分为直接向终端用户销售和与国内外专业的维生素及食品添加剂经销商合作由其代理的销售。（三）行业情况说明和业绩驱动因素 1、生物素和叶酸行业的发展概况及趋势 国际维生素产业经过多年的分化、改组、并购，形成了集中度很高的市场竞争格局，基本形成国外的帝斯曼、巴斯夫和中国企业三足鼎立的竞争态势。伴随着维生素产业向我国转移的逐步完成，我国已经成为世界维生素生产中心，是能生产全部维生素种类的少数国家之一，目前中国企业已在多个维生素细分市场取得了国际竞争优势。总体而言，中国单项维生素品种集中度高，基本情况是 3-5 家企业单项维生素品种占据全球 80%以上市场份额。维生素产业正经历着从垄断竞争到寡头垄断的过渡，目前一些产品的定价权由需方转移到供方。根据博亚和讯统计，除维生素 C、B12、B1 等少数品种以外，全球维生素用量有 65%用于饲料添加剂，医药和食品饮料领域的用量分别占 25%和 10%。2018 年年度报告 13/178 数据来源：博亚和讯 由上图可见，生物素和叶酸作为饲料添加剂的用量占其总量的 70%以上，其余用于医药等工业领域及食品饮料领域。因此，生物素和叶酸的市场需求主要取决于饲料添加剂行业和食品医药添加剂行业的发展状况。（1）饲料添加剂行业概况 饲料行业整体的快速增长带动了饲料添加剂行业的发展。从长期来看，饲料添加剂行业发展前景广阔，主要有以下三个驱动因素：第一是世界人口的扩张带来的新增肉制品需求，第二是国民经济水平不断发展带来食品结构的升级，第三是我国饲料添加剂普及率有较大的提升空间。饲料添加剂的市场需求是刚性的，无论是人口的扩张还是食品结构的升级，在耕地资源有限且难以逆转的情况下，发展畜牧业、提高畜牧业的产出水平从而为人类提供更多的肉质食品，都需要饲料添加剂的配合及支持，因此长期来看，饲料添加剂行业依然会保持增长的发展态势。（2）食品医药添加剂行业概况 根据博亚和讯测算，近年来维生素在食品饮料市场中的应用增长速度（估计在 5%左右）相对于医药（2%-3%）和饲料（1%-2%）较快，烟酰胺、泛酸钙、维生素 B1、B6、C 等受益于维生素饮料（运动型或功能型饮料）市场快速增长。维生素在医药保健领域目前主要应用于营养保健品及医药制剂，且以营养保健品为主。近四十年来，全球营养保健品消费市场发展极为迅速。长期来看，随着新兴国家经济水平的发展以及人均 GDP 的提高，人们的保健意识会逐渐增强，对营养保健品的需求也会逐步释放出来，这将是驱动医药维生素添加剂增长的一个重要因素。（3）生物素和叶酸市场概况及趋势 随着维生素产业不断向中国转移，目前全球生物素和叶酸的需求几乎全部由中国厂商供应，仅有少量高端产品由国外厂商生产。根据博亚和讯的统计数据，2010-2018 年期间，全球生物素需求量从 150 吨增长到 230 吨，年复合增长率为 5.49%。饲料结构的升级推动饲料添加剂的较快发展，进而带动了上游产品生物素的较快增长；同时生物素在营养补充剂、玉米发酵产业的使用也有较快的增长。2010-2018 年期间，全球叶酸需求量受价格波动影响明显，2016 年以来，随着叶酸价格的恢复，需求量有所增加。叶酸在饲料添加剂方面的运用趋于平稳。在医药保健品领域，叶酸是孕妇的必备营养素之一。缺乏叶酸对胎儿的生长发育、女性健康等都有一定的影响，同时叶酸对预防脑中风也有一定的作用。随着社会发展，人类越来越重视健康，对叶酸市场需求的增加起着关键的作用。2018 年年度报告 14/178 2010-2018 年生物素国内外需求情况（吨）年生物素国内外需求情况（吨）2010-2018 年叶酸国内年叶酸国内外外需求情况（吨）需求情况（吨）数据来源：博亚和讯 综上，产品价格在短期内的不合理上涨会影响市场需求，随着市场价格逐步理性回归，市场需求也会随之恢复，生物素和叶酸的市场需求在剔除市场供需带来的价格波动因素后整体仍然会保持平稳增长的趋势；同时，新兴国家食品饮料、维生素补充剂及药用维生素市场的崛起，将会成为推动生物素及叶酸较快增长的重要动力。2、生物保鲜剂行业的发展概况及趋势 目前生物保鲜剂主要应用于肉制品、乳制品、饮料及方便食品等行业，近年来，生物保鲜剂市场需求的快速增长主要来自以下三方面驱动因素：一是下游食品行业的稳步增长带动了对生物保鲜剂需求的增加；二是随着经济发展水平和人们对生物保鲜剂认知度的提升，对“无化学防腐剂”食品的需求的增加带动了对生物保鲜剂需求的增加；三是随着生物保鲜剂的应用范围和添加比例逐步扩大带动了对生物保鲜剂需求的增加。第一，下游食品行业基本保持稳定增长。我国猪肉和禽肉产量已经分居世界第一位和第二位，2007 年至 2017 年这十年期间，我国肉类产量年均复合增长率为 2.07%，增速虽慢于同期 GDP 增长率但一直保持稳步发展；乳制品行业在 2007 年至 2017 年期间经历了一段相对较快的增长，年均复合增长率达 5.08%；软饮料市场增速较快，2007 年至 2017 年期间年均复合增长率达 14.35%。下游肉制品、乳制品、乳饮料等食品行业的稳定增长必将带动生物保鲜剂行业相应增长。方便食品近十年来经历了高速发展，2005 年至 2015 年期间方便食品收入的年均复合增长率达 19.4%，其中的重要原因是随着经济发展和社会生活节奏的加快，对方便食品的需求会不断增长；另外随着城镇化率的不断提高，农村人口逐渐向城镇转移，而城镇人口对方便食品的需求要高于农村人口。因而，可以预见在未来几年，经济发展增速和城镇化率提高较快的国家，方便食品的需求依然会保持较快增长。第二，传统化学防腐剂如对羟基苯甲酸酯类、苯甲酸及其盐、山梨酸及其盐等对于人体的危害正在引起世界各国的重视，其使用范围与剂量也正在受到越来越严格的控制。而以乳酸链球菌素等为代表的生物保鲜剂因其高效、安全、无毒、无残留等特点正在受到全球市场的青睐，大有逐渐替代化学防腐剂的趋势。以乳酸链球菌素为例，在某些产品防腐中，按等效作用计算，乳酸链球菌素的使用量仅为山梨酸钾的 1/6 至 1/10。随着人们对健康安全食品的不断重视以及生物保鲜剂成本的逐步降低，部分化学防腐剂被逐步替代会是必然趋势，生物保鲜剂将取得长足发展，市场空间巨大。第三，生物保鲜剂的使用范围和比例的逐步提高。生物保鲜剂的应用领域逐渐增加，2018 年3 月乳酸链球菌素使用范围增加包括腌渍的蔬菜、加工食用菌与藻类、面包和糕点等 4 种食品类别，特别是酱腌菜、面包和糕点的市场是非常庞大的。食品行业分为 16 大类，约 390 个小类，目前乳酸链球菌素的应用范围仅涉及 86 小类，应用范围仍不足 25%，未来随着生物保鲜剂的使用范围和比例逐步的提高，生物保鲜剂的需求也将进一步增加。我国幅员辽阔、资源丰富，具有明显的成本优势。我国发展生物保鲜剂产业的原料资源丰富 2018 年年度报告 15/178 且价格低廉，而且人力资源与成本也较发达国家具有明显的优势，再加上近年来国家对于食品添加剂行业以及生物制造产业的政策上的大力支持，为发展生物保鲜剂产业提供了诸多有利因素。随着生物保鲜剂应用范围与应用程度的不断拓展，国内生产企业在发酵工艺、提取工艺、质量管理、应用研究等方面技术水平的不断提高，以及行业监督、管理制度的不断完善，生物保鲜剂产业将迎来巨大的市场机遇与发展空间。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 2018 年 9 月 6 日，公司召开第二届董事会第十三次会议,审议通过关于签署的议案，同意公司以支付现金方式收购通辽黄河龙61.67%股权，同时，公司对通辽黄河龙现金增资 8,000.00 万元，本次交易完成后，公司将持有通辽黄河龙 75%的股权，通辽黄河龙将成为公司的控股子公司。通辽黄河龙已于 2018 年 10 月完成工商变更，成为公司控股子公司；并于 2018 年 12 月更名为通辽市圣达生物工程有限公司。具体情况请详见公司于 9 月 8 日披露的第二届董事会第十三次会议决议公告、第二届监事会第九次会议决议公告、关于收购通辽市黄河龙生物工程有限公司部分股权及增资的公告（公告编号：2018-047、2018-048、2018-052）和 2018 年 9 月 26 日披露的2018 年第一次临时股东大会决议公告（公告编号：2018-058）。其中：境外资产 0（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 0%。三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 公司在行业中的优势为：1、全球领先的市场地位 公司是国内最早开始生物素、乳酸链球菌素、纳他霉素等产品生产的企业之一，历经多年的市场磨砺与竞争挑战，已在国内乃至全球的产品细分市场占据了举足轻重的地位。在生物素领域，圣达生物是全球最大的供应商，产销量和出口额连续多年位居第一，产品在全球的市场份额约 30%；在生物保鲜剂领域，子公司新银象是全球乳酸链球菌素及纳他霉素的主要供应商，也是国内为数不多的能够同时具备乳酸链球菌素、纳他霉素、-聚赖氨酸盐酸盐三个系列产品产业化生产能力的企业，作为乳酸链球菌素行业标准和纳他霉素国家标准的主要起草单位，公司在细分行业拥有领先的市场地位和较强的市场影响力。2、技术研发优势 公司系高新技术企业，建有省、市级院士工作站、省级技术中心及省级研究院，分别在生物素和生物保鲜剂领域打造了一支由“浙江省千人计划”和“国家千人计划”领衔的经验丰富的专业研发团队。在坚持自主研发的同时，公司与高等院校及科研机构建立了长期的合作研发关系，通过产学研的紧密结合，实现技术工艺的不断创新和向生产应用的转化。经过多年的研发积累，公司技术工艺水平在行业内处于领先地位。在维生素领域，在生产生物素方面，公司拥有生物素手性内酯制造方法、化学酶法合成生物素中间体内酯方法等核心技术，产品“饲料添加剂 D-生物素”登记为浙江省科学技术成果，“超微粉碎/多维混合法生产 2%D（+）-生物素项目”获中国轻工业联合会科技优秀奖；在生产叶酸方面，公司拥有高纯度三氯丙酮制备方法、高纯度四氢叶酸钙制造方法等，使得公司叶酸生产的工艺相对简化，操作方便，具有收率高、成本低的优势。在生物保鲜剂领域，公司拥有乳酸链球菌素的提取和分离、高纯度乳酸链球菌素和纳他霉素的提取、水溶性纳他霉素的提取、-聚赖氨酸及其盐酸盐的提取、天然防腐保鲜复合制剂及其应 2018 年年度报告 16/178 用等核心技术。3、工艺的创新和优化带来的成本及环保优势 公司一直注重对生产工艺的创新和优化。目前公司生物素的生产主要采用右胺合成路线，经过多年研发摸索，公司将该路线的还原岗位与水解岗位合并一锅法制备内酯，合并后由原先需要使用多种溶剂变更为使用单一溶剂，使得两步反应的总收率大幅提高，成功降低了生物素成本，同时减少了污染物的排放量，大大减轻了环保压力。另外，为避免生物素主要原材料供应紧张对生产造成不利影响，公司从长远考虑已开发掌握替代右胺的合成路线，使得合成生物素的原料变得简单易得，合成成本与右胺路线相比基本持平，不仅摆脱了对关键原料右胺的依赖，而且使生物素的生产更加环保。叶酸生产方面，公司通过连续封闭的工艺对废水循环利用，将每吨叶酸生产用水量大幅降低，大大减轻了公司的环保压力；另外，通过使用 Raney Ni 催化剂催化氢还原替代铁粉还原，对三氯丙酮在缩合和精制技术上进行创新，使得叶酸的平均收率得到较大提升，从而降低了叶酸的生产成本。乳酸链球菌素生产方面，提取和分离是影响收率的关键工艺，公司通过对关键工艺进行优化创新，研发出一种绿色、环保、高效的分离技术。该技术与传统工艺相比，不需要在发酵液中投入硅藻土助滤剂即可进行过滤和分离操作，全程自动化控制，不仅提高了生产效率，取消了硅藻土的物料成本、板框过滤的高劳动成本、过滤残渣的固废处理成本，而且过滤的残渣因为富含各种氨基酸和营养素，可作为饲料、微生物菌剂使用，实现了清洁生产。4、质量和品牌优势 作为生物素和生物保鲜剂的龙头企业，公司高度重视产品的质量管理工作。在生物素行业，公司通过了 FAMI-QS 欧洲饲料添加剂和预混合饲料质量体系认证、ISO9001 质量管理体系认证、ISO22000 食品安全管理体系认证、HALAL 清真食品认证、BRC 食品安全全球标准 B 等级、美国 FDA审计；在生物保鲜剂行业，公司通过了 FSSC22000 食品安全体系认证、ISO9001 质量管理体系认证、HALAL 清真食品认证、KOSHER 犹太认证。稳定的产品质量为公司赢得了较高的美誉度和知名度，“银象”品牌在国内外取得了良好的口碑。5、客户资源优势 公司凭借领先的技术工艺水平和优质稳定的产品品质赢得了客户的广泛认可，与国内外大型知名企业建立了稳固良好的互信合作关系，拥有长期稳定的高端客户群。在饲料、动物保健品、营养品领域如法国安迪苏、荷兰泰高国际集团、荷兰帝斯曼集团、德国罗曼、美国 NBTY 等全球跨国企业集团和中牧股份、大北农、海大集团等国内知名上市公司，国内肉制品行业的领先企业如双汇发展、金锣集团，以及大型食品饮料企业娃哈哈集团等，都是公司的主要合作伙伴。公司拥有的优质丰富的高端客户资源为公司业务的持续发展奠定了坚实基础，不仅提升了