603001_2018_奥康国际_2018年年度报告_2019-04-25.pdf

2018 年年度报告 1/147 公司代码：603001 公司简称：奥康国际 浙江奥康鞋业股份有限公司浙江奥康鞋业股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2/147 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、天健会计天健会计师师事务所（特殊事务所（特殊普通合伙普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人王振滔王振滔、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人翁衡翁衡及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）陈钦河陈钦河声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 以实施利润分配方案时股权登记日扣除回购专户上已回购股份后的总股本为基数，向全体股东按每10股派发现金红利3元（含税）。公司最终实际现金分红总金额将根据实施利润分配方案时股权登记日扣除回购专户上已回购股份后的总股本确定。本次分配不派发红股，也不进行资本公积转增股本。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述因存在不确定性，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中关于公司未来发展的讨论与分析中“可能面对的风险”部分的内容。十、十、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 3/147 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.8 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.10 第五节第五节 重要事项重要事项.24 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.43 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.47 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情董事、监事、高级管理人员和员工情况况.48 第九节第九节 公司治理公司治理.55 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.58 第十一节第十一节 财务报告财务报告.59 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.147 2018 年年度报告 4/147 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 本公司、公司、奥康国际 指 浙江奥康鞋业股份有限公司 奥康投资、控股股东 指 奥康投资控股有限公司 奥康集团 指 奥康集团有限公司 股东大会 指 浙江奥康鞋业股份有限公司股东大会 董事会 指 浙江奥康鞋业股份有限公司董事会 监事会 指 浙江奥康鞋业股份有限公司监事会 奥康销售 指 奥康鞋业销售有限公司 重庆红火鸟 指 重庆红火鸟鞋业有限公司 上海国际 指 奥康国际（上海）鞋业有限公司 奥康电商 指 奥康国际电子商务有限公司 奥港国际 指 奥港国际（香港）有限公司 单品店 指 公司旗下或代理的单一品牌店铺、包括奥康、康龙、斯凯奇、彪马等品牌 集合店 指 以鞋类、皮具为主的多品牌、多品类大型集成零售平台。丰富的国内国际品牌、多样的产品品类、全新的设计理念、体验式的服务，满足了消费者多元化的需求。同时集合店将支持 O2O（线上到线下）消费和高级定制等优质服务，为消费者提供便捷、时尚、国际化的消费体验，是公司打造“卓越的鞋业生态系统”战略目标的重要载体。集合店包括国际馆、AOKMART、休闲馆等形式。第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 浙江奥康鞋业股份有限公司 公司的中文简称 奥康国际 公司的外文名称 ZheJiang AoKangShoes Co.,Ltd.公司的外文名称缩写 Aokanginternational 公司的法定代表人 王振滔 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 翁衡 潘海雷 联系地址 浙江省永嘉县瓯北镇千石工业区奥康工业园 浙江省永嘉县瓯北镇千石工业区奥康工业园 电话 0577-67915188 0577-67915188 传真 0577-67282222 0577-67282222 电子信箱 2018 年年度报告 5/147 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 浙江省永嘉县瓯北镇东瓯工业区奥康工业园 公司注册地址的邮政编码 325105 公司办公地址 浙江省永嘉县瓯北镇千石工业区奥康工业园 公司办公地址的邮政编码 325102 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 上海证券交易所、公司证券事务部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 奥康国际 603001 无 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 杭州市西溪路 128 号新湖商务大厦 9 楼 签字会计师姓名 黄志恒、张丽霞 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 营业收入 3,043,138,242.59 3,261,683,206.06-6.70 3,249,978,121.65 归属于上市公司股东的净利润 136,946,493.70 226,467,907.17-39.53 305,204,697.36 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 90,902,611.95 181,947,751.02-50.04 320,965,679.63 经营活动产生的现金流量净额 319,129,263.31 260,245,902.36 22.63 358,149,466.38 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 归属于上市公司股东的净资产 3,963,739,201.77 4,080,196,063.52-2.85 4,094,798,988.49 总资产 4,877,869,034.72 5,333,843,198.97-8.55 5,544,976,738.08 期末总股本 400,980,000 400,980,000 0.00 400,980,000 2018 年年度报告 6/147 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 基本每股收益（元股）0.3423 0.5648-39.39 0.7611 稀释每股收益（元股）0.3423 0.5648-39.39 0.7611 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.2272 0.4538-49.93 0.8005 加权平均净资产收益率（%）3.40 5.54 减少2.14个百分点 7.46 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）2.26 4.45 减少2.19个百分点 7.85 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 868,017,294.95 704,588,285.81 608,677,417.54 861,855,244.29 归属于上市公司股东的净利润 119,336,448.35 48,583,036.14 4,264,058.63-35,237,049.42 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 110,673,897.43 27,494,748.17-4,994,914.43-42,271,119.22 经营活动产生的现金流量净额-8,421,017.09 26,271,071.18-87,551,587.72 388,830,796.94 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 2018 年年度报告 7/147 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用）2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益-189,076.14 固定资产处置损失-295,235.58-52,158,759.61 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 23,059,326.27 政府财政补贴 9,212,089.10 4,855,153.34 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 584,197.44 委托他人投资或管理资产的损益 24,795,504.39 购买理财产品收益 25,676,886.96 28,610,354.88 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 11,599,096.31 主要是向供应商收取的罚款收入 20,476,983.57 12,102,545.84 少数股东权益影响额-36,478.52 -58,331.60 26,811.22 所得税影响额-13,184,490.56 -11,076,433.74-9,197,087.94 合计 46,043,881.75 44,520,156.15-15,760,982.27 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 8/147 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）主要业务及经营模式 公司主要从事皮鞋及皮具产品的研发、生产、零售及分销业务，产品种类主要有商务正装鞋、休闲鞋、运动鞋等鞋类产品以及皮具配套产品，主要用于满足消费者日益增长的鞋类及皮具产品的功能性和时尚性需求。1、品牌运营模式 公司目前实施以“奥康”品牌为主，“康龙”、“斯凯奇”及“彪马”等品牌为辅的多品牌运营模式，产品主要销售区域为全国一二三线城市购物中心、商场、专卖店等。其中奥康品牌致力于为 25-35 岁目标客户群提供中高端商务时尚产品，主要价格带在 299-699 元之间；康龙品牌更多是凸显时尚休闲，以年轻消费群体为主力，主要产品价格带集中在 399-599 元之间；斯凯奇品牌产品覆盖 3 岁以上儿童及成人，包括运动鞋、服饰、配套产品等，主要价格带为 399-899 元之间；彪马品牌产品以休闲和运动系列为主，涉及跑步、足球等领域，主要价格带为 499-899 元之间。公司各品牌定位清晰、准确，且各品牌产品间能够互相补充，满足不同消费者的消费需求。2、生产加工模式 公司采取自主生产与外包生产相结合的生产模式。在自主生产方面，公司根据产能规划和生产需要，合理安排生产计划，同时增设精品生产线和小批量生产线，满足消费者对皮鞋时尚、个性等多样化需求以及快速补货需要。公司对外包生产的各个环节，从合同条款设计、供应商选择、产品设计、生产流程跟踪以及产品质量检测等多个方面进行严格控制。3、销售运作模式 公司采取以“直营+经销”为主，同时以团购、出口和线上销售为辅的销售模式。（1）“直营+经销”模式 直营模式即直接面对消费者进行销售，在门店管理、服务、供货、资金结算、存货管理、收入确认等各方面的权利义务均由公司承担和负责。直营模式的优势在于对终端的控制力较强，对市场变化反应迅速，但需在资金、管理等方面投入较多的资源。经销模式即公司与经销商签订 经销合同书，指定经销商在一定区域内销售公司产品。经销商以建议零售价的一定比例向公司采购商品。该模式的优势在于管理简单、操作方便、库存风险低，能够借助经销商的渠道资源迅速扩张网点，节约资金投入。（2）团体订购 为进一步开拓市场，增加销售收入，公司推出团体消费业务，主要面向各企事业单位和社会团体。目前已经推出了警用皮鞋团购业务、企业劳保皮鞋团购业务、企事业单位的职业皮鞋团购业务等。（3）出口 公司自有品牌产品出口销售至国外经销商，国外经销商通过开设奥康经销集合店等形式销售奥康系列品牌产品。（4）线上销售 公司线上主要销售渠道有淘宝、天猫、京东、唯品会、拼多多等第三方平台以及公司自建网络商城奥康商城。（二）行业情况说明 行业情况说明详见“第四节 经营情况讨论与分析”下“行业格局和趋势”相关内容。2018 年年度报告 9/147 二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 1、本期末其他应收款较上期期末减少 61.82%，主要系定期存款利息收回；2、本期末投资性房地产较上期期末增加 100.34%，主要系重庆红火鸟出租房屋增加；3、本期末应交税费较上期期末增加 52.48%，主要系报告期公司应交未缴增值税增加；4、本期末一年内到期的非流动负债较上期期末减少 100.00%，主要系奥港国际贷款偿还；5、本期末库存股较上期期末增加 6,795.58 万元，主要系公司二级市场回购股份；6、本期末其他综合收益较上期期末增加 145.40%，主要系人民币与美元汇率变动；7、本期末少数股东权益较上期期末增加 1,060.44 万元,主要系收到兰州晟铭商贸有限公司投资款。其中：境外资产 303,089,552.04（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 6.21%。三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1、品牌优势 公司拥有自有品牌“奥康”、“康龙”以及代理美国运动休闲品牌“斯凯奇”和德国时尚运动品牌“彪马”，并与比利时鞋服巨头 Cortina、印度知名户外品牌 Woodland 以及国际体育用品零售巨头 INTERSPORT(宜动体育)达成战略合作。奥康品牌以产品品类化为导向，推出了“止滑鞋”、“舒适透”、“爱与面包”等系列产品，并结合各种推广活动，提高品牌影响力。2018年，奥康品牌价值达 212.51 亿元，稳居鞋行业榜首。2、新零售优势 公司通过建设智慧门店，将体验服务与智能导购深度融合，对线下营销进行个性化服务变革；通过会员数字化精准分类，重构消费者画像，精准定位用户需求；进一步升级会员权益，提升品牌与用户间的沟通频率与时长，强化用户对品牌的感知力。公司仅用了不到 3 年的时间完成了新零售变革的华丽转变，新零售会员达到 1,300 万，会员复购率同比增长超 50%，力求在数字经济时代的市场上抢占先机。3、智造优势 公司近几年一直致力于探索和践行皮鞋行业智能制造与“信息化与工业化深度融合”，实现了“产品表达数字化、制造装备数字化、制造工艺数字化、制造系统数字化”，从而成功打造“快速市场响应、敏捷产品制造、快速物流配送、精益生产管理”的一体化智能集成管控模式。2018年先后斩获中国质量奖提名奖、浙江省质量管理奖、中国智能制造先锋企业、浙江省先进质量管理方法孵化基地等奖项。公司在制造领域的积极探索，助推公司生产制造转型升级和效益的提升，同时，也将为制鞋行业变革与发展带来积极影响与示范效应。2018 年年度报告 10/147 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 报告期内公司围绕“打造卓越鞋业生态系统”的战略规划，实行阿米巴组织架构变革，聚焦产品升级、库存优化和渠道布局，强化各平台执行效率，以推动全渠道发展及新零售变革为工作重点。2018 年公司主要经营情况回顾如下：1.网络建设 公司将继续在稳步提升单店效益的基础上，加快店铺的拓展速度，尤其是推动购物中心渠道的发展。同时，公司与阿里巴巴、京东就“新零售”及“无界零售”项目进行战略合作，对终端门店实行赋能与改造，进一步优化线上线下全渠道的融合，并提升了运营效率。2.品牌运营 公司历来注重公益理念，通过“426”携手京东打造“以旧换新绿色行动”活动，将公益和品牌有机结合，提升品牌美誉度；在活动策划方面，打造“618 年中购物狂欢节 IP”及“11.11脱单成双”等系列活动，强化品牌与消费者之间的联系，推动品牌更具活力性。2018 年下半年，公司与德国时尚运动品牌彪马达成战略合作关系，进一步扩大了奥康体育事业的版图。3.产品规划 报告期内，公司聚焦商品品类，全面推进产品企划、产品设计、采买组货品类化。重建研发设计品类组，搭建信息平台、国际设计平台，实现设计信息突破、设计模式创新，国内外设计资讯实时共享。为满足消费者产品多样性的需求，借力店铺升级，着力黑科技小商品零售，提高店铺坪效，增长店铺盈利能力。4.会员管理 围绕“聚焦消费者、智胜新零售”的营销思路，公司通过线上流量、门店流量、社交流量的聚合，布局全渠道会员，与天猫、京东、社交电商等多平台合作，多渠道建设品牌自有流量池。通过会员深度运营、全渠道业务触达、线下活动整合传播，全方位触点，实现消费者的全面连接，持续盘活会员资产。上线小程序商城，打造线上线下全新的购物场景，实时互联、实现“24 小时不打烊”。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入 304,313.82 万元，同比下降 6.70%；营业成本 195,561.14 万元，同比下降 5.93%；实现归属于上市公司股东的净利润 13,694.65 万元，同比下降 39.53%。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 3,043,138,242.59 3,261,683,206.06-6.70 营业成本 1,955,611,432.65 2,078,814,858.95-5.93 销售费用 461,127,482.81 542,029,684.86-14.93 管理费用 285,607,587.28 273,891,122.17 4.28 研发费用 40,406,925.52 38,805,887.38 4.13 财务费用-5,084,875.62 4,242,008.65-219.87 经营活动产生的现金流量净额 319,129,263.31 260,245,902.36 22.63 投资活动产生的现金流量净额 280,933,088.41-39,407,735.45 不适用 筹资活动产生的现金流量净额-601,311,648.74-250,132,010.51 不适用 2018 年年度报告 11/147 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 报告期内，公司主营业务收入和成本情况分析详见以下内容。(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）制鞋业 3,015,636,599.83 1,945,843,589.19 35.47-7.01-5.84 减少0.81 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）男鞋 1,829,499,932.43 1,165,016,430.90 36.32-6.37-7.35 增加0.67 个百分点 女鞋 916,942,351.86 620,205,900.48 32.36-6.39-0.92 减少3.74 个百分点 皮具 269,194,315.54 160,621,257.81 40.33-13.01-12.32 减少0.47 个百分点 合计 3,015,636,599.83 1,945,843,589.19 35.47-7.01-5.84 减少0.81 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）东南 1,220,419,962.08 770,620,555.79 36.86-13.42-10.37 减少2.15 个百分点 西南 256,935,747.62 171,580,890.67 33.22 1.48 1.09 增加0.26 个百分点 华中 476,350,908.25 292,035,126.30 38.69 2.81-0.56 增加2.07 个百分点 2018 年年度报告 12/147 华北 189,256,288.47 124,048,570.63 34.45 3.60 6.48 减少1.77 个百分点 华东 562,911,746.56 372,250,564.32 33.87-10.67-11.21 增加0.40 个百分点 华南 172,702,569.32 127,551,831.78 26.14-3.99 5.12 减少6.40 个百分点 东北 35,312,960.63 22,559,176.67 36.12-16.87-26.38 增加8.25 个百分点 西北 90,453,411.05 57,465,096.74 36.47 52.56 48.91 增加1.56 个百分点 出口 11,293,005.85 7,731,776.29 31.53-49.35-54.57 增加7.88 个百分点 合计 3,015,636,599.83 1,945,843,589.19 35.47-7.01-5.84 减少0.81 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 分行业情况说明：由于 2018 年鞋类消费市场总体较疲软，竞争继续加剧，导致主营收入同比下降 7.01%。但公司通过不断调整和优化渠道、丰富产品品类，在一定程度上巩固了各区域的品牌渗透。分产品情况说明：报告期内，男、女鞋产品销售均略有下滑，其中男鞋毛利率较去年同期略有增长；公司在产品上加大研发投入，通过新工艺、新材料研制出“止滑鞋”等系列功能鞋；近几年传统的皮具产品受到市场冲击影响，公司的皮具销售也有所下滑。未来将会加大皮具类科技产品的研发投入，逐渐调整皮具产品结构，扭转下滑趋势。分区域情况说明：公司主要业务集中在东南、华中、华东地区，其中东南地区销售主要系线上销售下降所致；华中区域销售稳步增长，毛利率较去年同期也有所增长；华东地区销售主要受市场环境及线上冲击影响导致的销售略有下降；西北地区销售增速较快主要得益于斯凯奇业务的增长；出口收入主要由于国内生产成本优势下降，部分客户转移订单到东南亚或其他地区，导致外贸订单下降明显。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）男鞋（万双）1,088.33 1,113.45 374.56-8.16-9.16-6.29 女鞋（万双）609.55 676.72 257.81-10.51-1.01-20.67 合计 1,697.88 1,790.17 632.37-9.02-6.24-12.74 产销量情况说明：上表中生产量包括自产产量和外包数量。总体来看，报告期内受销售下滑的影响，导致销量下降，为了提高存货周转，合理控制存货总量，从而促使生产量的减少。2018 年年度报告 13/147 报告期内，公司自产产量与外包采购情况如下：单位：万双 项目 2018 年 2017 年 数量 占比 数量 占比 自产产量 709.83 41.81%998.81 53.52%外包数量 988.05 58.19%867.39 46.48%总产量 1,697.88 100.00%1,866.20 100.00%其他说明：自产产量减少，主要系报告期公司为丰富产品种类，满足当下多元化的市场需求而扩大外部成品采购。(3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 制鞋业 主营业务成本 1,945,843,589.19 99.50 2,066,581,201.94 99.41-5.84 主要系销量变动所致 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 男鞋 主营业务成本 1,165,016,430.90 59.57 1,257,457,407.25 60.49-7.35 主要系销量变动所致 女鞋 主营业务成本 620,205,900.48 31.72 625,934,813.11 30.11-0.92 皮具 主营业务成本 160,621,257.81 8.21 183,188,981.58 8.81-12.32 合计 主营业务成本 1,945,843,589.19 99.50 2,066,581,201.94 99.41-5.84 成本分析其他情况说明 适用 不适用 报告期内，公司自产产品的成本构成情况如下：分行业 2018 年 2017 年 原材料 直接人工 制造费用 合计 原材料 直接人工 制造费用 合计 制鞋业 64.27%22.42%13.31%100.00%64.59%21.02%14.39%100.00%分产品 2018 年 2017 年 原材料 直接人工 制造费用 合计 原材料 直接人工 制造费用 合计 男鞋 67.62%19.94%12.44%100.00%68.59%19.03%12.38%100.00%女鞋 60.45%25.60%13.95%100.00%61.59%23.05%15.36%100.00%2018 年年度报告 14/147 (4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名客户销售额 26,896.15 万元，占年度销售总额 8.84%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0 万元，占年度销售总额 0%。前五名供应商采购额 40,804.96 万元，占年度采购总额 23.34%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。3.3.费用费用 适用 不适用 （一）总体费用情况 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）说明 销售费用 461,127,482.81 542,029,684.86-14.93 主要系广告费用减少 管理费用 285,607,587.28 273,891,122.17 4.28 主要系资产折旧与摊销、咨询服务费增加 研发费用 40,406,925.52 38,805,887.38 4.13 主要系研发人员职工薪酬增加 财务费用-5,084,875.62 4,242,008.65-219.87 主要系利息费用、汇兑损失减少 （二）销售费用构成情况 单位：元 币种：人民币 费用项目 本期数 占销售费用比重（%）比上年同期增减（%）广告费 18,155,099.86 3.94-78.51 职工薪酬 99,750,004.25 21.63-3.52 租赁费 60,803,461.16 13.18 16.59 运输费 34,203,585.45 7.42-22.06 业务宣传费 53,614,602.24 11.63 18.92 资产摊销与折旧 77,797,645.65 16.87-1.69 差旅费 4,976,158.45 1.08 27.62 水电费 32,508,850.17 7.05-5.42 业务招待费 784,415.90 0.17-21.32 佣金及团购服务费 49,563,242.12 10.75-1.52 其他 28,970,417.56 6.28-34.59 合计 461,127,482.81 100.00-14.93 2018 年销售费用比上年同期减少 14.93%，主要是 2017 年星光大道广告费投入影响。（三）管理费用构成情况 单位：元 币种：人民币 费用项目 本期数 占管理费用比重（%）比上年同期增减（%）职工薪酬 147,190,694.80 51.54-2.22 资产折旧与摊销 53,918,392.93 18.88 10.78 租赁费 10,866,519.88 3.80-5.08 业务招待费 2,487,573.81 0.87-0.18 差旅费 6,897,679.01 2.42-5.70 培训费 6,559,377.52 2.30 20.44 2018 年年度报告 15/147 办公费 10,861,791.13 3.80 5.80 咨询服务费 17,248,824.94 6.04 110.37 活动经费 1,724,806.88 0.60-39.90 聘请中介机构费 798,311.82 0.28-6.41 其他 27,053,614.56 9.47 4.87 合计 285,607,587.28 100.00 4.28 2018 年管理费用比上年同期增长 4.28%。其中，咨询服务费同比增加 110.37%，主要系报告期内 C2M 项目咨询服务费增加；培训费同比增长 20.44%，主要是为了增强员工凝聚力、传播企业文化增加培训投入；资产折旧与摊销同比增长 10.78%，主要是华东物流中心智能仓库项目完工转固定资产而计提的折旧费用。（四）研发费用构成情况 单位：元 币种：人民币 费用项目 本期数 占研发费用比重（%）比上年同期增减（%）职工薪酬 28,718,506.16 71.07 9.99 资产折旧与摊销 1,961,599.91 4.85 41.62 材料费 5,748,313.76 14.23-27.28 样品费 467,770.71 1.16-35.55 业务招待费 28,593.05 0.07 9.29 差旅费 1,411,985.03 3.49 51.77 培训费 109,385.22 0.27-81.63 办公费 133,851.77 0.33 7.45 咨询服务费 965,464.30 2.39 349.02 试验检验费 293,694.19 0.73 229.68 聘请中介机构费 131,792.45 0.33 不适用 电费 329,906.49 0.82 8.42 其他 106,062.48 0.26-73.17 合计 40,406,925.52 100.00 4.13 2018 年研发费用比上年同期增长 4.13%。其中，职工薪酬同比增加 9.99%，主要系引进部分技术人才带来的相应人员薪酬增加所致。4.4.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 适用 不适用 单位：元 本期费用化研发投入 40,406,925.52 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 40,406,925.52 研发投入总额占营业收入比例（%）1.33 公司研发人员的数量 263 研发人员数量占公司总人数的比例（%）4.18 研发投入资本化的比重（%）0 情况说明情况说明 适用 不适用 2018 年年度报告 16/147 5.5.现金流现金流 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目 本期数 上年同期数 经营活动产生的现金流量净额 319,129,263.31 260,245,902.36 投资活动产生的现金流量净额 280,933,088.41-39,407,735.45 筹资活动产生的现金流量净额-601,311,648.74-250,132,010.51 现金及现金等价物净增加额-4,272,942.15-31,542,944.53 情况说明：（1）2018 年公司经营活动产生的现金流量净额为 31,912.93 万元，较上年同期增加 5,888.34 万元，主要系与经营活动相关的其他支出减少，同时进一步加强资金管理所致。（2）2018 年公司投资活动产生的现金流量净额为 28,093.31 万元，较上年同期增加 32,034.08万元，主要系购买的定期理财产品到期赎回形成的现金净流入增加所致。（3）2018 年公司筹资活动产生的现金流量净额为-60,131.16 万元，较上年同期减少 35,117.96万元，主要系奥港国际偿还贷款所致。(二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 科目 金额 占利润总额比例（%）形成原因说明 是否具有可持续性 对联营企业和合营企业的投资收益-74,909,892.58 40.17 主 要 系 长 期 股 权 投 资LightInTheBox Holding Co.,Ltd（以下简称“兰亭集势”）的投资亏损。否 长期股权投资减值损失 18,992,430.62 10.18 主要系对长期股权投资兰亭集势计提减值准备所致。否 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用 不适用 1.1.资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 其他应收款 28,014,790.19 0.57 73,366,859.54 1.38-61.82 定期存款利息收回 投资性房地产 11,878,416.48 0.24 5,929,000.86 0.11 100.34 重庆红火鸟出租房屋增加 应交税费 42,743,418.15 0.88 28,032,403.52 0.53 52.48 报告期公司应交未缴增值税增加 一年内到期的非流动负债 326,710,000.00 6.13-100.00 奥港国际贷款偿还 库存股 67,955,810.38 1.39 不适用 二级市场回购股份 2018 年年度报告 17/147 其他综合收益 25,388,009.13 0.52 10,345,554.20 0.19 145.40 人民币与美元汇率变动 少数股东权益 10,138