601615_2018_明阳智能_2018年年度报告_2019-04-26.pdf

2018 年年度报告 1/282 公司代码：601615 公司简称：明阳智能 明阳智慧能源集团股份公司明阳智慧能源集团股份公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2/282 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、致同会计师事务所（特殊普通合伙）致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人张传卫张传卫、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人吴国贤吴国贤 及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）梁才梁才发发声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 2018年度,公司合并报表实现归属于上市公司股东的净利润为42,596.65万元，2018年度上市公司实现净利润为14,813.07万元，根据公司法和公司章程规定，提取法定盈余公积金（10%）为1,481.31万元，加上上市公司年初未分配利润20,206.62万元，上市公司累计可供分配利润为33,538.38万元；2018年度上市公司资本公积余额为246,041.62万元。经董事会审议通过，以总股本137,972.24万股为基数，按每10股派发现金红利0.58元（含税）向全体股东分配，共计分配现金红利8,002.39万元。分配后的未分配利润余额结转下一年度。本年度不进行送股及资本公积金转增股本。上述利润分配方案需经公司2018年年度股东大会审议通过后实施。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本年度报告中包括对未来行业的预测、公司发展战略、经营目标等前瞻性陈述，并不代表公司的盈利预测，也不构成公司对投资的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 本报告第四节“经营情况讨论与分析”中，详细描述了公司可能面对的风险，敬请投资者关注相关内容。2018 年年度报告 3/282 十、十、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 4/282 目录目录 第一节第一节 释义释义.5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.7 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.12 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.22 第五节第五节 重要事项重要事项.36 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.59 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.65 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.66 第九节第九节 公司治理公司治理.77 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.79 第十一节第十一节 财务报告财务报告.79 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.282 2018 年年度报告 5/282 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 明阳智能、明阳、公司、本公司 指 明阳智慧能源集团股份公司 中国明阳 指 China Ming Yang Wind Power Group Limited，中国明阳风电集团有限公司，前身为中国风电设备集团有限公司 实际控制人 指 张传卫、吴玲、张瑞 明阳风电 指 前身广东明阳风电产业集团有限公司、广东明阳风电技术有限公司 致同 指 致同会计师事务所(特殊普通合伙)明阳电器 指 中山市明阳电器有限公司 Keycorp 指 Keycorp Limited First Base 指 First Base Investments Limited Wiser Tyson 指 Wiser Tyson Investment Corp Limited 能投集团 指 明阳新能源投资控股集团有限公司 蕙富凯乐 指 广州蕙富凯乐投资合伙企业(有限合伙)上海大钧 指 上海大钧观承投资管理中心(有限合伙)东莞中科 指 东莞中科中广创业投资有限公司 深圳宝创 指 深圳宝创共赢产业投资基金合伙企业(有限合伙)湛江中广 指 湛江中广创业投资有限公司 中山瑞信 指 中山瑞信企业管理咨询合伙企业(有限合伙)中山博创 指 中山博创企业管理咨询合伙企业(有限合伙)Joint Hero 指 Joint Hero International Development Limited 益捷咨询 指 益捷能投(北京)咨询有限公司 SCGC Capital Holding 指 SCGC Capital Holding Company Limited Ironmont Investment 指 Ironmont Investment Co.,Ltd Eternity Peace 指 Eternity Peace Company Limited 中山联创 指 中山联创企业管理咨询合伙企业(有限合伙)Lucky Prosperity 指 Lucky Prosperity Company Limited Rui Xi Enterprise 指 Rui Xi Enterprise Limited 靖安洪大 指 靖安洪大招昆股权投资合伙企业(有限合伙)平阳凯天 指 平阳凯天百业股权投资基金管理中心(有限合伙)珠海中和 指 珠海中和投万凯投资管理中心(有限合伙)北京洁源 指 北京洁源新能投资有限公司 瑞德兴阳 指 瑞德兴阳新能源技术有限公司 中山瑞科（美国）指 Zhongshan Ruike New ENergy（Ameria）Co.Ltd 美国明阳 指 Ming Yang Wind Power USA.INC.(明阳风电美国有限公司)欧洲研发中心 指 Ming Yang Wind Power European R&D Center Aps(明阳风电欧洲研发中心)明阳香港 指 Ming Yang Renewable Energy(International)Company Limited(明阳新能源国际有限公司)明阳投资 指 明阳智慧(横琴)股权投资有限公司 内蒙古风电设备 指 内蒙古明阳风电设备有限公司 东方盛世 指 广东东方盛世可再生能源产业基金管理有限公司 2018 年年度报告 6/282 能源基金叁号 指 广东省可再生能源产业基金叁号(有限合伙)大唐恭城 指 大唐恭城新能源有限公司 龙源电力电子 指 广东明阳龙源电力电子有限公司 新疆万邦 指 新疆万邦能源发展有限公司 扶余吉瑞 指 扶余吉瑞风能有限公司 华电 指 中国华电集团有限公司 中国大唐 指 中国大唐集团有限公司 华能 指 中国华能集团有限公司 国电投 指 国家电力投资集团有限公司 上交所 指 上海证券交易所 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 风力发电 指 利用风力带动风机叶片旋转，通过传动系统促使发电机发电，将风能转化为电能 风电场 指 由一批风力发电机组或风力发电机组群组成的电站 风力发电机组、风电整机、风电机组、风机 指 将风的动能转换为电能的装置：一般由叶片、轮毂、齿轮箱、发电机、机舱、塔架、控制系统、变流器等组成 清洁能源 指 又称绿色能源，指不排放污染物、能够直接用于生产生活的能源，它包括核能和“可再生能源”兆瓦(MW)和吉瓦(GW)指 电的功率单位，具体单位换算为 1GW=1,000MW 标杆上网电价 指 是为推进电价市场化改革，国家在经营期电价的基础上，对新建发电项目实行按区域或省平均成本统一定价的电价政策 并网装机容量 指 完成安装且经调试后已并网发电的风电机组装机容量 新增装机容量 指 完成安装但不考虑是否具备并网发电条件的风电机组每年新增的装机容量 ISO 指 国 际 标 准 化 组 织(International Organization for Standardization)叶片 指 风力发电机组中捕捉风能的部件，风吹过该部件表面时形成压差，驱动整个叶轮旋转 变频器 指 使发电系统的电压、频率、相数和其他电量或特性发生变化的电气设备 弃风限电 指 在风电发展阶段，风机处于正常情况下，由于当地电网接纳能力不足导致的部分风电场风机暂停或限制并网的现象 MySE 指 基于 SCD 技术开发的 Mingyang Super Energy 系列三叶片风电机组，是公司针对低风速、山地、海上等复杂自然环境特征的风电场开发设计，具有高效率、高可靠性、小体积、轻量化、便于运输、吊装等特性的风力发电机组 国家发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 广东省发改委 指 广东省发展和改革委员会 甘肃新源、甘肃新源电力 指 甘肃新源电力工程有限公司 青海瑞德兴阳 指 青海瑞德兴阳新能源有限公司 KV、kV 指 kV 是电压单位，读作千伏，1kV=1000V。红六省 指 甘肃、新疆（含兵团）、吉林、内蒙古、黑龙江、宁夏 红三省 指 甘肃、新疆（含兵团）、吉林 国务院 指 中华人民共和国国务院 南方海上风电 指 南方海上风电联合开发有限公司 rpm 指 Revolution/Minute 的简写（缩写）=r/min=转/分钟=rpm 财政部 指 中华人民共和国财政部 纽交所 指 纽约证券交易所（New York Stock Exchange，NYSE）2018 年年度报告 7/282 Cp 值 指 性能价格比 海关总署 指 中华人民共和国海关总署 桂林新能源 指 大唐桂林新能源有限公司 扶余成瑞 指 扶余市成瑞风能有限公司 扶余富汇 指 扶余市富汇风能有限公司 扶余吉成 指 扶余市吉成风能有限公司 明阳国际 指 Ming Yang Wind Power(International)Co.,Limited（明阳风电（国际）有限公司）攀枝花洁源 指 攀枝花市仁和洁源新能源有限公司 国清洁能 指 北京洁源与国清洁能（北京）科技有限公司 陕西捷耀 指 陕西捷耀建设工程有限公司 内蒙古新能源 指 内蒙古明阳新能源开发有限责任公司 河南明阳 指 河南明阳智慧能源有限公司 杭州荣力 指 杭州荣力铸锻有限公司（现更名为浙江荣力重工有限公司）洛阳轴承 指 洛阳 LYC 轴承有限公司 甘肃酒钢 指 甘肃酒钢集团西部重工股份有限公司 拉萨瑞德兴阳 指 拉萨瑞德兴阳新能源科技有限公司 哈密明阳 指 哈密明阳新能源有限公司 新疆新能 指 新疆新能钢结构有限责任公司 MWp、MWP 指 MWp 是设定的装机容量单位 DNVGL 指 德国劳埃德船级社 新密尖山风电场项目 指 天润新密尖山（48MW)风电场工程风力发电机组主机设备采购合同 锡铁山流沙坪项目 指 华润新能源青海锡铁山 50MW 风电项目风电机组货物及服务采购合同 黄骅骅南项目 指 黄骅骅南风电场一期工程风力发电机组主机设备采购合同 弥渡长坡岭项目 指 弥渡长坡岭太阳能并网光伏电站建设项目 陕西公布井光伏项目 指 陕西榆林定边公布井一期光伏项目 大柴旦项目 指 青海明阳大柴旦 10 万千瓦风电项目风力发电机组主机设备采购合同 阳江整机项目 指 阳江高新区明阳风机装备制造整机项目 叶县将军山电站项目 指 叶县将军山新能源有限公司将军山风电场项目风力发电机组主机设备及附属设备采购合同 陕西宁条梁项目、陕西靖边项目 指 陕西靖边明阳新能源发电公司靖边宁条梁风电场工程项目 湛江外罗项目 指 广东粤电湛江外罗海上风电项目 EPC 总承包工程风电机组订货合同 阳江市沙扒海上项目 指 三峡新能源广东省阳江市阳西沙扒 300MW 海上风电项目风机及配套塔筒设备采购合同 三峡集团 指 中国长江三峡集团有限公司 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 明阳智慧能源集团股份公司 公司的中文简称 明阳智能 2018 年年度报告 8/282 公司的外文名称 Ming Yang Smart Energy Group Limited 公司的外文名称缩写 MYSE 公司的法定代表人 张传卫 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘建军 马千里 联系地址 广东省中山市火炬开发区火炬路22号 广东省中山市火炬开发区火炬路22号 电话（0760）28138687(0760)28138631 传真（0760）28138974（0760）28138974 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 广东省中山市火炬开发区火炬路22号 公司注册地址的邮政编码 528400 公司办公地址 广东省中山市火炬开发区火炬路22号 公司办公地址的邮政编码 528400 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 广东省中山市火炬开发区火炬路22号董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 明阳智能 601615 无 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 致同会计师事务所(特殊普通合伙)办公地址 北京市朝阳区建国门外大街22号赛特广场五层 签字会计师姓名 王涛、周玉薇 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 申万宏源证券承销保荐有限责任公司 办公地址 新疆乌鲁木齐市高新区(新市区)北京南路358 号大成国际大厦 20 楼 2004 室 签字的保荐代表肇睿、袁樯 2018 年年度报告 9/282 人姓名 持续督导的期间 2019 年 1 月 24 日至 2021 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 营业收入 6,902,147,193.31 5,298,198,942.80 30.27 6,520,364,486.34 归属于上市公司股东的净利润 425,966,515.12 356,039,671.22 19.64 315,437,145.89 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 313,869,376.43 285,523,397.68 9.93 239,721,516.37 经营活动产生的现金流量净额 276,323,400.05 1,304,628,119.86-78.82 91,397,922.81 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 归属于上市公司股东的净资产 4,451,934,248.75 4,026,224,984.75 10.57 3,447,980,655.64 总资产 22,331,835,099.33 19,123,558,729.77 16.78 18,124,012,553.47 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 基本每股收益（元股）0.39 0.32 21.88-稀释每股收益（元股）0.39 0.32 21.88-扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.29 0.26 11.54-加权平均净资产收益率（%）10.05%9.34%增加0.71个百分点 8.93%扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）7.40%7.49%减少0.09个百分点 6.79%报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 2018 年年度报告 10/282 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 524,268,340.31 2,018,624,887.99 1,995,586,770.34 2,363,667,194.67 归属于上市公司股东的净利润-105,203,584.15 250,793,864.12 113,037,460.00 167,338,775.15 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-115,550,708.62 238,309,279.46 92,480,051.36 98,630,754.23 经营活动产生的现金流量净额-744,895,453.94 758,544,419.72 38,593,207.03 224,081,227.24 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用）2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益 47,978,287.40 7,980,897.46-2,244,604.53 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 83,836,904.65 75,940,168.21 46,901,992.85 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 2,975,859.25 5,846,336.16 55,269,797.24 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨 2,908,918.29 2018 年年度报告 11/282 认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 100,972.60 1,933,703.00 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 183,253.72 15,961,003.61 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 1,510,239.81 5,568,862.63 4,485,600.00 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 246,131.50 -12,483,612.58-8,366,889.70 其他符合非经常性损益定义的损益项目 7,696,311.82 -27,957,267.15 少数股东权益影响额-8,368,065.07 -3,000,618.79-51,462.79 所得税影响额-23,778,530.67 -12,528,904.16-10,216,243.01 合计 112,097,138.69 70,516,273.54 75,715,629.52 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 12/282 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 明阳智能以实现能源的绿色、普惠和智慧化为使命，以打造清洁能源全生命周期价值链管理与系统解决方案的供应商为愿景，通过技术创新和商业模式创新，目前已逐步发展成为国内领先、全球具有重要影响力的智慧能源企业集团，根据中国风能协会的风电装机统计报告，明阳智能2018 年度在中国新增装机超过 2.6GW，市场占有率 12.41%，连续四年稳居行业新增装机容量中国前三位。根据彭博新能源财经发布的 2018 年全球风电整机制造商市场份额报告，明阳智能全球排名第七。公司目前已建立了以华能、大唐、华电、华润和国电投等国有大型发电集团以及民营电力公司为主导的稳固的市场客户群。主营业务包括新能源高端装备制造，新能源电站投资运营及智能管理业务，主要涵盖：（1）大型风力发电机组及其核心部件的研发、生产、销售、智能化运维；（2）风电场及光伏电站开发、投资、建设和智能运营管理。2、主要产品及解决方案 报告期公司业务主要划分为以下四个部分：（1）风电机组制造与整体解决方案 明阳智能风电整机制造板块包含风电机组的研发、主要核心部件叶片等的制造、整机组装，以及风电机组的其他配套零部件。公司坚持自主研发，以“高发电量、高可利用率、低度电成本”为产品开发策略，自主研发并拥有双馈式 1.5MW、2.0MW、3.0MW 系列陆上型风机，及代表全球最先进的中速永磁混合驱动技术路线 MySE 系列 3.0MW、5.5MW、7.0MW 系列海上型风机，可适应于台风、高温、低温、高海拔、低风速、沙尘、凝冻、海上等不同气候环境地区。每个系列的风机又包含不同叶轮直径，适应不同地域，不同自然环境，不同风况特点的细分产品类型，1.5MW 系列包括 77 米、82 米、89 米等不同叶轮直径；2.0MW 系列包括 104 米、110 米、121 米等不同叶轮直径；3.0MW 系列包括 112 米、121 米、135 米、145 米等不同叶轮直径。在同一叶轮直径基础上，公司根据不同环境条件推出了常温型、低温型、超低温型、高原型、海岸型、抗台风型、海上型等系列机组。公司目前是国内风力发电行业产品品类最为齐全，布局最具前瞻性的重要企业之一。（2）风电运维服务 明阳智能通过建立大数据平台与风场在线监控系统，对机组各部件运行状态及数据进行实时监测与分析，并将控制策略与互联网技术、大数据、云存储前沿技术融合，建立风场运维管理平台，实现对风场从设备运输、安装、调试和运维全过程透明化管理，利用互联网、云储存及大数2018 年年度报告 13/282 据分析等技术，重点打造风机远程监控、机组在线状态检测、远程故障诊断与修复、风功率预测、视频监控等系统，实现风机及风场的智能化管理目标。（3）新能源电站 公司的新能源电站建设管理一直保持国内同行业领先水平。公司新能源电站业务包括风电场与光伏电站的开发、建设与运营。电站项目建设完成后，部分自留运营，将所发电力销售给电网公司实现收入，部分择机对外转让，取得电站转让相关收入。公司新能源电站项目的建造采用平行发包或 EPC 总包方式。目前公司新能源电站项目主要采取平行发包方式，EPC 总包项目所占比例很小。公司对新能源电站进行智能化运维管理。通过新能源集中监管平台建设，打通数据中心与各个新能源电站之间的数据链接，实现各个场站的数据实时汇集、实时监控、告警管理、检修管理、指标评价、大数据分析和状态预测分析等。（4）配售电业务 配电公司通过公开投标、政府优选、以产护权等方式获取增量配电网的经营权，建设区域内220kV、110kV、35kV、10kV 的供电线路及变配电设施完成区域组网。公司向协议用电企业供电并收取电费，同时为其提供需求侧管理、综合节能等能源效率管理服务与电力运维服务。售电公司向用户提供电力需求侧管理服务，利用需求侧管理手段为其合理分配生产时段，通过峰谷电价差获得调峰收益。3、采购模式 公司主要产品为大型风机成套设备，采用“以产定采”的采购模式，该采购模式可以根据生产需要针对性地采购配套零部件及相关原材料。除公司自产的叶片等部件外，制造风电机组的配套零部件采购主要采用专业化协作的方式，由供应商按照公司提供的技术标准进行生产，由公司进行质量监控。公司采购业务主要包括生产物料、项目现场物料、工程运维物料以及其他临时性物料的采购。各类物料的范围及采购流程、采购目标如下：1)生产物料是指风机在工厂总装阶段需要的物料，包含了所有重大部件，如轴承、齿轮箱、发电机、控制系统、变频器等部件。各生产区域提供需求计划至运营中心，由运营中心平衡产能以及风险后制定生产调度令并滚动更新，生成生产计划和物料到货计划后，采购部结合公司库存、生产时间节点以及项目具体配置，拟定采购计划并实施，核心目标是保障生产计划的按时完成。2)项目现场物料是指在风电场现场用于吊装和安装的物料，主要包括塔筒电缆、塔筒螺栓、吊具、助爬器、辅助系统、工具和合同内备品备件等，少量项目也包括塔筒和塔筒附件。采购部根据项目施工总计划和合同内物料的接收条件拟定采购计划并组织发货，并随施工进度情况及时调整，核心目标是保障风场现场吊装计划的按时完成。3)工程运维物料是指风机在日常运行和维护期间所需要的物料，主要包括备品备件、易耗品和工器具。采购部主要通过工程备件安全库存机制的预警及时补充备件库存，安全库存清单覆盖之外的物料由工程运维系统提报采购需求并经相关审批后确定，采购部接收处理，核心目标是保障工程现场风机的正常运行和定检计划的按时实施。4)其他临时性采购物料指公司职能部门用于研发、测试、检验和技术改造所需的物料，由各部门提报采购需求并经相关审批后确定，采购部接收处理，核心目标是按照需求部门的要求，及时、准确地组织到货。公司对生产物料的品质管理建立了严格的质量管理体系，并制定了完善的供应商质量管理机制。公司在导入新的供应商时，要从技术、质量、服务、交付和成本等多个角度进行准入评审。在最终导入后，与主要供应商签订合作框架协议，并持续对供应商质量进行动态绩效评价和持续改进管理，确保供应商满足公司要求。4、生产模式 公司采用“按单定制、以销定产”的生产模式，即以合同的具体要求为基础，与客户沟通各项目的供货进度后，进行风电机组的整机设计、制定生产计划。该模式是行业内普遍采取的生产模式。目前，公司已形成了以广东中山为总部，覆盖天津、江苏、青海、云南等区域的产业制造生产基地。公司生产制造流程如下：1)各区域生产基地根据风电场客户要求、项目现场进度、生产2018 年年度报告 14/282 能力和项目采购备货等综合情况，提交项目交付需求计划。运营中心根据各区域提交的计划，组织相关部门评审后，形成交付计划并下发相关部门；2)制造部结合项目交付需求计划下发生产计划，经制造部、采购部、分管副总裁审批后生效；3)各生产基地根据制造部提供的生产计划安排生产并就生产情况及异常以日/周报表形式上报制造部，由制造部负责协调，保障各基地正常生产需求。4)货物生产完毕到达现场后，由工程管理部负责指导客户吊装安装；由运维事业部负责质保期内的售后服务工作。5、销售模式 公司采用直销模式销售风力发电机组，客户多为已取得风电场投资建设资格的国有及地方大型发电集团。由于各地风电场项目的气候、地域、电网接入条件均不相同，风力发电机组需要满足不同的技术、质量要求和商务条款，发电企业一般通过公开招标的方式采购风力发电机组。因此，公司主要通过公开投标取得销售订单，并直接与发电企业签订风机销售合同。具体流程如下：1)营销部通过走访客户、查阅媒体、参加会议等多种渠道获得招标项目信息，并在公司内部提交立项申请；2)招标人正式发出项目招标公告、投标邀请函、资格预审公告等招标信息后，营销部下属投标与商务合同部根据已确认的立项项目参与项目投标；3)投标项目确定后，在采购部、物流部等相关部门的配合下，投标与商务合同部、风能设计院完成招标文件制作、商务评审、技术评审、投标报价等投标准备工作，并在投标报价确认后，进行标书制作及投标；4)公司中标后，进入商务合同谈判阶段，双方根据谈判的实际情况对合同条款进行修改，包括拟选用的机型、配套部件的型号等，达成一致后签订合同；5)合同签订后，营销部将合同传递相关部门存档，采购部门和生产部门根据合同约定条款安排物料采购计划和生产发运计划。近年来，风电场客户的招标从过去单纯的产品招标，转为风电场建设“整体解决方案”招标。设备厂商需要提供风资源的测评开发、风场微观选址、风电场机组选型与方案设计、风电机组的供应，风电机组安装技术指导、调试、运维服务以及风电场智能运营管理和技术改造升级等风电场全生命周期解决方案。随着低风速地区风电场的开发，较多新建风电场多数都处于地形条件较复杂的地区，其运输、施工等建设条件较差。为了提高该类风电场的经济效益和开发价值，公司针对风电场特有的风况特征、地形条件进行定制化设计、对机组固有参数的输入、既定基础的设计模式引入差异化的设计，实现风电场整体经济效益的提升在风电场整体投资不增加的情况下，提升发电量，降低度电成本。除了开发、使用效率更高的风机之外，公司还针对该类风电场的风资源分布情况进行精细微观选址，并在塔架、道路与运输、基础设计、风电场运维等方面提供定制化的优化方案。（二）公司所处行业发展情况 1、风电需求稳步上升 随着世界各国对环境问题认识的不断深入，以及可再生能源综合利用技术的不断提升，近年来全球风力发电行业高速发展。据全球风能理事会发布的全球风电统计数据显示，全球风电市场装机量呈递增趋势，2018 年全球风电市场新增装机容量已经超过 51.29GW。从国内来看，当前我国经济持续稳定发展，工业化进程稳步推进，全社会用电需求不断上涨。在“十三五”规划提出全方位推进能源结构性改革以及政府不断加大可再生能源发展的政策扶持力度的背景下，中国对可再生能源的需求将日益提高，以风能为代表的可再生能源将保持稳定的增长。2018 年，中国风电行业新增装机总容量为 21GW（包含 19.3GW 的陆上及 1.7GW 的海上风电装机），全球市场占比 42%。2018 年年度报告 15/282 （数据来源：中国可再生能源学会风能专业委会员、中国农业机械工业协会风力机械分会和国家可再生能源中心联合发布的2018 年中国风电吊装容量统计简报）2、行业发展趋势（1）风机制造行业集中度进一步提高 由于研发能力差异和技术壁垒等原因，行业龙头厂商将逐渐扩大技术优势，淘汰采用传统设计的风机制造厂商，行业竞争加剧，集中度逐渐提升。根据由国家发展和改革委员会能源研究所主持编制的中国风电装机统计相关数据显示，风机整机制造企业的市场份额集中度明显提升，前十风电整机企业新增装机市场份额由 2013 年的 77.8%增长到 2018 年的 90%，增长了 12.2%，预计未来行业集中度将进一步提高。（2）三北地区解禁，又成陆上风电主战场 最初，我国风电设备主要建设在陆上三北地区。然而，由于自身负荷有限，加之电力外送通道不畅，弃风率居高不下。为引导风电企业理性投资，督促各地区改善风电开发建设投资环境，促进风电产业持续健康发展，我国建立了风电投资监测预警机制，将甘肃、新疆、宁夏、黑龙江、吉林和内蒙古标为红色预警区域，形成业内广为熟知的“红六省”。红色预警的区域意味着风电开发投资风险较大，将暂停风电开发建设，集中精力采取有效措施解决存量风电消纳问题。在此背景下，近几年风电行业纷纷向中东部、南部的低风速区域迁移。目前，由于弃风限电改善，三北地区中的黑龙江、内蒙古、宁夏、吉林已退出红色预警区域，意味着这四个区域的风电投资已经解禁，风能资源开发正在逐渐“回流”至三北地区。（3）海上风电将进入高速发展期 海上风电具有不占用土地、消纳方便等特点，适用于大规模开发。同时，我国广东、江苏、上海、浙江和福建等沿海地区经济发展较好，是中国主要电力负荷中心，电网结构坚强，海上风电的消纳较为顺畅。从我国风电发展来看，当前风资源较为丰富的三北地区弃风限电较为严重，中东部和南部地区风电发展面临风资源相对较差、用地紧张和环保等问题，海上风电则避免了这些劣势，极具发展潜力。据中国风电装机统计，2018 年中国海上风电发展取得较大进展，新增装机容量达到 165.5 万千瓦，同比增长 42.7%，累计装机达到 444.5 万千瓦，自 2013 年起呈逐年递增趋势。根据风电发展“十三五”规划，到 2020 年，我国海上风电开工建设规模目标为 1,000万千瓦(10,000MW)，累计并网容量目标为 500 万千瓦(5,000MW)以上。其中，广东、江苏、浙江、福建等省的海上风电建设规模均要达到百万千瓦以上。随着各地积极响应海上风电政策，我国海上风电已进入规模化发展阶段，呈高速发展态势，迎来黄金时代。2018 年年度报告 16/282 （数据来源：2018 年中国风电吊装容量统计简报）（4）风机机组大型化已成为必然发展趋势 理论上，风力发电机组单机功率越大，每千瓦小时风电成本越低。同规模风电场下，大功率风机能够降低总体制造、吊装、运营等成本，有利于提高风能转化效率。随着现代风电技术的不断发展，机组大型化成为发展趋势。根据中国风电发展路线图 2050，我国将于 2020 年前，实现 5MW 风电机组的商业化运行，完成 5-10MW 海上风电机组样机验证，并对 10MW 以上特大型海上风电机组完成概念设计和关键技术研究。（5）平价上网将促进行业良性稳定发展 近年来，随着全行业风力发电的规模化发展和技术的快速进步，风电产业与传统能源同台竞争的能力不断增强。根据国家发改委、国家能源局下发的关于积极推进风电、光伏发电无补贴平价上网项目的有关工作的通知，我国可再生能源正式迈入“平价上网时代”。目前，在资源条件优越、消纳市场有保障、投资环境好的地区，已基本具备与燃煤标杆上网电价平价（不需要国家补贴）的条件，实现平价不存在技术性障碍，同时，政策导向给予地方政府权力下放，各地摆脱补贴依赖，根据自身条件开展建设，将带来十分可观的装机增量，推动风电产业向主流能源转变。（6）国家及地方扶持优惠政策加速风电行业发展 时间时间 发布部门发布部门 政策政策 政策内容政策内容 2016/11/16 国 家 能 源局 风电发展“十三五”规划 截止2020年底，风电累计并网装机容量确保达到2.1亿千瓦以上，海上风电并网装机容量达到500万千瓦以上，风电年发电量确保达到4200亿千瓦时，约占全国总发电量的6%。2017/4/1 广 东 省 发改委、广东海 洋 与 渔业厅 广东省海洋经济发展“十三五”规划 积极发展海上风电，到2020年，海上风电力争建设投产100万千瓦以上，鼓励在深远海建设离岸式海上风电。2018/3/7 国 家 能 源局 2018年度风电投资监测预警结果的通知 1、“红六省”变“红三省”，内蒙古、黑龙江和宁夏解除风电红色预警；2、橙色预警地区之前已纳入年度实施方案的项目可以继续核准建设。2018 年年度报告 17/282 时间时间 发布部门发布部门 政策政策 政策内容政