600485_2018_信威集团_2018年年度报告_2019-04-28.pdf

2018 年年度报告 1/200 公司代码：600485 公司简称：信威集团 北京信威科技集团股份有限公司北京信威科技集团股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2/200 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、致同会计师事务所（特殊普通合伙）致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了无法表示意见无法表示意见的审计报告，本公司董事的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。具体内容详见公司于本公告披露日在上海证券交易所网站（）披露的致同会计师事务所（特殊普通合伙）及公司董事会、监事会、独立董事出具专项说明及意见。四、四、公司负责人公司负责人王靖王靖、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人余睿余睿及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）张智斌张智斌声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司2018年度不进行现金和股票股利分配，亦不进行资本公积转增股本。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请广大投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 详见本报告“第四节经营情况讨论与分析”之“三、公司关于公司未来发展的讨论与分析”之“（四）可能面对的风险”。十、十、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 3/200 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.6 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.16 第五节第五节 重要事项重要事项.36 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.56 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.62 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.63 第九节第九节 公司治理公司治理.72 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.74 第十一节第十一节 财务报告财务报告.75 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.200 2018 年年度报告 4/200 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 本报告 指 北京信威科技集团股份有限公司 2018 年年度报告 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 信威集团、公司、本公司 指 北京信威科技集团股份有限公司 北京信威 指 北京信威通信技术股份有限公司 中创信测 指 北京中创信测科技股份有限公司（系公司控股子公司）信威亚辰 指 北京信威亚辰网络信息服务有限公司 重庆信威 指 重庆信威通信技术有限责任公司 数洋智慧 指 北京数洋智慧科技有限公司 中创腾锐 指 中创腾锐技术有限公司 空天通信 指 Luxembourg Space Telecommunication S.A.塞信威 指 Xinwei（Cyprus）Telecom Co.,Ltd 大唐控股 指 大唐电信科技产业控股有限公司 卓创众银 指 吉林省卓创众银股权投资基金合伙企业（有限合伙）高鸿数据 指 北京大唐高鸿数据网络技术有限公司 高鸿信息 指 大唐高鸿信息技术有限公司 金华融信 指 北京金华融信投资合伙企业（有限合伙）华达房地产公司 指 涿鹿华达房地产开发有限公司 信威香港 指 信威（香港）通信信息技术股份有限公司 柬埔寨信威 指 XINWEI(CAMBODIA)TELECOM CO.,LTD.(XINWEI)信威（柬埔寨）电信有限公司 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 买方信贷 指 出口国银行向境外借款人提供的促进出口国产品、技术和服务出口的本、外币贷款。2G 指 第二代移动通信技术 3G 指 第三代移动通信技术，指支持高速数据传输的蜂窝移动通讯技术，是基于 IMS 的语音业务。4G 指 第四代移动通信技术，2012 年 1 月国际电信联盟 ITU 审议通过的 4G标准有：LTE-Advanced：LTE 的后续研究标准；WirelessMAN-Advanced(802.16m)：WiMAX 的后续研究标准。TD-LTE 作为 LTE-Advanced 标准分支之一入选。5G 指 第五代移动通信技术，泛指 4G 之后的宽带无线通信技术集合。CDMA 指 码分多址（Code Division Multiple Access），一种多址接入的无线通信技术，通过独特的代码序列建立信道，可用于 2G 和 3G 中的任何一种协议。TD-LTE 指 LTE-TDD，Time Division Long Term Evolution（分时长期演进），由 3GPP 组织涵盖的全球各大企业及运营商共同制定。LTE 标准中有 FDD 和 TDD 两个模式，TDD 即时分双工(Time Division Duplexing)，是移动通信技术使用的双工技术之一，与 FDD 频分双工相对应。TD-LTE 是 TDD 版本的 LTE 的技术，FDD-LTE 的技术是 FDD 版本的 LTE 技术。TD-SCDMA 是 CDMA（码分多址）技术，2018 年年度报告 5/200 TD-LTE 是 OFDM（正交频分复用）技术。两者从编解码、帧格式、空口、信令，到网络架构，都不一样。TD-SCDMA 指 时分同步码分多址（Time Division-Synchronous Code Division Multiple Access），是中国提出的，以我国知识产权为主的、被国际上广泛接受和认可的第三代移动通信国际标准。McWiLL 指 多载波无线信息本地环路（Multi-carrier Wireless Information Local Loop），为北京信威自主研发的宽带多媒体集群系统，是 SCDMA的宽带演进版，也称为宽带 SCDMA。McLTE 指 Multimedia communication LTE 的缩写，汉译为“基于 TD-LTE 技术的专网宽带多媒体通信 LTE 指 长期演进（Long Term Evolution），是由 3GPP（The 3rd Generation Partnership Project，第三代合作伙伴计划）组织制定的 UMTS（Universal Mobile Telecommunications System，通用移动通信系统）技术标准的长期演进，于 2004 年 12 月在 3GPP 多伦多 TSG RAN#26会议上正式立项并启动。aMESH 指 aMESH 系统是信威通信自研的智能专网应急通信解决方案。系统采用无线网格网技术，以及自组织、多跳传输技术，实现移动环境下，宽带无线数据传输。DPI 指 Deep Packet Inspection，深度包检测技术，在应用层和网络层对数据业务进行识别，分析和控制，运用该技术可进行网络可视化分析，流量精细化管理，业务质量保障以及网络安全控制。基站 指 在一定的无线电覆盖区中，通过移动通信交换中心，与移动电话终端之间进行信息传递的无线电收发信电台。核心网 指 移动网络中网络子系统的主要组成部分，其主要作用是把空中接口上传来的呼叫请求或数据请求，接续到不同的网络上。公网 指 公众移动通信网络 集群 指 一种用于集团调度指挥通信的移动通信系统，主要应用在专业移动通信领域。该系统具有的可用信道可为系统的全体用户共用，具有自动选择信道功能，它是共享资源、分担费用、共用信道设备及服务的多用途、高效能的无线调度通信系统。信令 指 在通信网络中控制协调实际应用信息传输的信号。移动互联网 指 通过智能手机/手持数字助理、笔记本电脑和 Pad 等移动终端接入互联网业务。移动互联网的业务将随着智能终端的普及更为丰富，包括移动计算、移动音乐、手机游戏、定位技术、无线社群、无线支付等。ITU 指 International Telecommunication Union 国际电信联盟，联合国属下主管信息通信技术事务的机构。B-TrunC 指 基于 LTE 技术的宽带集群通信,B-TrunC 是由中国通信标准化协会(CCSA)制定、工业和信息化部批复的我国通信行业标准，并经 CCSA推荐和国际电信联盟（ITU-R）审核，于 2014 年 11 月成为 PPDR(公共保护与救灾)宽带集群空中接口国际标准。运营商 指 电信运营商，是提供固定电话、移动电话和互联网接入的通信服务公司。目前国内电信运营商是中国移动、中国联通和中国电信。2018 年年度报告 6/200 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 北京信威科技集团股份有限公司 公司的中文简称 信威集团 公司的外文名称 Beijing Xinwei Technology Group Co.,Ltd.公司的外文名称缩写 XINWEI GROUP 公司的法定代表人 王靖 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王铮 葛旭萍 联系地址 北京市海淀区东北旺西路8号中关村软件园7号楼一层 北京市海淀区东北旺西路8号中关村软件园7号楼一层 电话 010-62802618 010-62802618 传真 010-62802688 010-62802688 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 北京市海淀区东北旺西路8号中关村软件园7号楼一层 公司注册地址的邮政编码 100193 公司办公地址 北京市海淀区东北旺西路8号中关村软件园7号楼一层 公司办公地址的邮政编码 100193 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 北京市海淀区东北旺西路8号中关村软件园7号楼一层董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 信威集团 600485 中创信测 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场 5 层 签字会计师姓名 刘均山、刘永学 报告期内履行持续督导职责的财务顾问 名称 安信证券股份有限公司 办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、282018 年年度报告 7/200 层 A02 单元 签字的财务顾问主办人姓名 许琰婕、刘仁贵 持续督导的期间 2014 年 7 月 25 日至证监会和上交所规定的持续督导义务结束为止 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：万元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 营业收入 49,896.21 64,693.46-22.87 308,796.88 归属于上市公司股东的净利润-289,830.20-175,432.08 不适用 152,695.92 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-279,303.29-176,479.58 不适用 148,892.3752 经营活动产生的现金流量净额-4,952.37-74,456.29 不适用-371,880.37 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 归属于上市公司股东的净资产 713,518.78 1,027,417.67-30.55 1,182,774.74 总资产 1,890,580.71 2,153,536.39-12.21 2,203,998.42 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 基本每股收益（元股）-0.99-0.60 不适用 0.52 稀释每股收益（元股）扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）-0.96-0.61 不适用 0.51 加权平均净资产收益率（%）-34.08-16.31 减少17.77个百分点 12.75 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）-32.84-16.41 减少16.43个百分点 12.43 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 公司 2018 年营业收入及净利润较 2017 年有较大幅度下降，主要是相关特殊原因导致：由于公司于年报截止日前，相关项目买方信贷贷款尚未放款，公司尚未回款。根据此情况，公司审慎考量了乌干达等项目收入确认的条件，对相关已发货收入在 2018 年年报中继续未予以确认。公司对单项金额重大的海外项目应收账款单独进行了减值测试，并单项计提了坏账准备。2018 年年度报告 8/200 八、八、境内外会境内外会计准则下会计数据差异计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：万元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 5,565.94 6,388.98 5,746.27 32,195.02 归属于上市公司股东的净利润-49,312.68 4,438.22-37,473.05-207,482.69 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-49,444.43 3,909.39-37,469.06-196,299.19 经营活动产生的现金流量净额-13,967.85 583.33 6,089.38 2,342.77 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用）2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益-1,057,020.62 -344,917.19-284,913.91 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 5,714,029.00 10,797,740.03 15,738,159.79 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费-96,530,909.97 12,931,688.26 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 6,367,506.18 2,378,369.16 13,890,745.90 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、2018 年年度报告 9/200 整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-39,841,292.39 -206,068.61-128,479.48 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 1,708,662.10 -351,356.11-252,637.78 所得税影响额 18,369,990.93 -1,798,768.05-3,859,114.96 合计-105,269,034.77 10,474,999.23 38,035,447.82 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）主要业务 报告期内，公司所从事的主要业务、主要产品及其用途未发生重大变化，主营业务依然为基于 McWiLL 技术和 McLTE 技术的无线通信及宽带无线多媒体集群系统设备（包括终端、无线网络、核心网、集群系统、多媒体调度系统）、运营支撑管理系统和移动互联网业务系统等产品的设计、研发、生产、销售，以及相应的安装、维护以及其他相关技术服务。通信设备和软件销售2018 年年度报告 10/200 是公司主要的收入和利润来源。按照业务模式划分，公司业务主要分为海外公网、国内行业专网和无线政务网、特种通信、通信网络监测和数据分析及地产业务。（二）经营模式 1、海外公网业务 公司的海外公网业务定位于为各国新锐本地运营商提供涵盖基础电信业务+移动互联网业务的全业务电信解决方案及功能种类齐备的全套通信设备。基于多年的客户数据统计以及丰富、全面的市场分析，结合 McWiLL 技术的语音与宽带移动数据业务融合特性和建设成本优势，公司将主要焦点落在移动宽带数据和移动互联网基础较薄弱或渗透率不高、电信业务竞争不充分的国家或地区，并响应国家“一带一路”倡议，以新兴市场中新锐电信运营商为目标客户群体，以较低的总体拥有成本和全面的业务提供能力支持并满足新锐电信运营商的商业需求，从而为其带来商业成功。公司自主研发的基于 4G 移动宽带通信技术的新一代 McWiLL 宽带移动通信系统不但能够支持移动话音、移动宽带数据等传统 2G、3G、4G 技术下的电信业务，而且支持并集成了视频、移动支付、移动电子商务、移动即时通信、移动游戏等新兴移动互联网应用以及无线多媒体集群业务。McWiLL 技术改变传统运营商的商业模式，以体验为核心，以网络为基础，以内容为驱动，实现网络快速搭建并构建健康的产业生态。应用 McWiLL 技术的无线通信系统已在柬埔寨、尼加拉瓜投入商业运营，在俄罗斯、坦桑尼亚、乌克兰等国家已投入规模网络建设。在海外公网业务的经营中，采取以网络设备及终端的销售为主，以支撑技术及增值服务的供应为辅的业务模式，并通过持续向电信运营商销售终端产品及移动应用软件、与电信运营商进行移动互联网业务收益分成、向电信运营商提供远程网络服务等方式获取后续收入。公司具体参与各业务环节以及提供的技术/产品如下图下表所示：支撑技术供应商 网络设备供应商 终端商 集成商 增值服务提供商 运营商 消费者/用户 2018 年年度报告 11/200 网络设备供应商 网络设备供应商通过不断的技术革新和升级，在充当电信技术进步的原动力同时，其自身也在发生裂变，或侧重于移动通信业务设备，并在推动技术进步的过程中，不断影响市场需求与选择。公司生产基于 McWiLL 技术的无线通信网络产品，通过销售网络设备软硬件和服务获取收入。电信运营商 在通信产业链系统中，电信运营商扮演着极其关键的角色。是整个产业链体系中的领导者和组织者，是可以重新整合各方关系的最强力量，是最有能力承担产业演进的推动者。此外，它还可以通过组织各个其他主体的分工合作和密切配合来实现多方共赢的局面。不适用 移动通信增值服务提供商 移动通信服务提供商，因业务提供的专业化分工而成为产业生态系统中不可缺失的关键一环。它向用户提供更多的内容或提供相应的服务平台，以期吸引用户，拉动用户需求。公司面向运营商开发了增值业务 Coo 系列产品及服务平台，如 CooTalk、CooMarts等，通过与运营商收益分成的方式获取收入。集成商 系统集成商以个性化定制服务进行改造开发和系统集成工程实施，致力于将硬件、软件、服务和工程建设捆绑起来的全面解决方案，使得电信网络能提供更高效便捷的服务。不适用 终端供应商 在产业链系统中，终端供应商是连接用户的最直接媒介，其发育程度直接决定整个产业链系统服务能力。公司通过自行生产和外包方式制造并销售终端产品取得收入。消费者/用户 消费者和最终用户是整个产业链系统的核心。随着市场竞争的加剧，通信产业发展越来越多地取决于该群体的需求拉动。不适用 2、国内行业专网及无线政务网业务 国内行业专网和无线政务网的经营模式为研发、生产、销售及服务。主要产品包括基站、核心网、调度系统、行业终端，以及政务网服务、智慧城市及系统集成解决方案。公司依托 McWiLL、McLTE、aMESH 自组网等核心技术，依托多区域无线政务网频率及网络资源，和自身丰富的行业信息化案例积累，向客户提供产品、集成、服务等类型灵活的信息化解决方案。随着智慧城市、智能交通、智能电网等领域内行业信息化的纵深发展，以及对信息安全的刚性需求，行业专网及政务网市场将继续保持增长。国内市场持续开展“政务网+行业直销+系统集成”的业务发展布局，在保持原有行业直销的优势领域的增长之外，在无线政务网建设服务、智慧城市和系统集成等领域进行了积极和有效的拓展。2018 年年度报告 12/200 （三）公司主要产品 1、McWiLL 主要产品 主要的系统产品（基站）如下：公司同终端供应商合作开发的部分终端产品如下：主要的核心网产品如下：2018 年年度报告 13/200 2、McLTE 产品 主要的系统产品（基站）如下：主要的终端产品如下：2018 年年度报告 14/200 主要的核心网产品如下：（四）公司行业发展情况及地位 公司所处行业的发展情况及公司的行业地位情况详见本报告“第四节经营情况讨论与分析”之“行业经营性分析”及“行业格局和趋势”。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 公司作为我国自主创新科技企业的代表，多年来始终致力于完全自主知识产权的无线通信技术的研发和产业化。目前，公司能够提供基于自主知识产权的 SCDMA、McWiLL 无线通信技术、McLTE 宽带集群技术和 aMESH 自组网技术，为电信运营商和政企行业客户提供全系列的通信产品和完整的解决方案。1、强大的研发实力与技术储备 先进技术是企业核心竞争力的根本，公司拥有体系完善、经验丰富的研发团队，并持续加强研发投入力度。公司先后荣获“国家科技进步一等奖”、“信息产业重大技术发明奖”、“中国专利金奖”、“中国通信学会科学技术一等奖”等。公司是“无线移动通信国家重点实验”依托2018 年年度报告 15/200 单位，得到“新一代宽带无线移动通信网”国家科技重大专项以及国家电子信息产业振兴规划的重点支持。公司研发以客户需求为导向，聚焦宽带移动通信，持续进行关键技术研究、标准制定和设备平台研发，不断推动公司技术创新和产品创新。McWiLL 产品线重点针对海外公网运营的覆盖、容量等需求持续进行技术优化；McLTE 产品线依据 4G、5G、B-TrunC 等标准的演进，针对物联网应用、抗干扰等进行技术升级，并持续进行系统产品的升级，不断推出适合新时期各类场景的系统与终端产品。2、参与一系列国家和国际行业标准的制定 在无线通信标准化工作中，公司取得了一系列重要成果，400/1800MHz SCDMA 无线接入系统标准系列、宽带 SCDMA 无线接入系统等成为国家通信行业及国际电信联盟（ITU）标准。专网标准制定方面，公司已成为 B-TrunC、LTE-M、PDT、LTE-G 等行业通信标准的核心研制单位。3、海外市场拓展能力 针对国际新兴市场移动宽带数据和移动互联网基础较薄弱或渗透率不高、部分国家和地区电信业务竞争不充分的现状，公司制定了大力开拓海外新兴通信和移动互联网市场的战略目标，按照“拓展一批、储备一批、实施一批”的方式，扎实拓展海外市场。公司凭借着 McWiLL 系统在技术指标、组网速度、维护简易方面的综合优势和“低成本、全业务、端到端”的解决方案，准确把握新兴市场中新兴电信运营商的需求，以较低的总体拥有成本和全面的业务提供能力支持新兴电信运营商的商业需求。4、国内专网市场拓展能力 公司是国内最早进军行业专网市场的通信厂商，也是我国专注于提供行业定制化解决方案和相关产品的主要无线通信设备商之一。公司坚持走“行业定制化”道路，充分发挥自身技术优势，根据行业用户需求，做深项目和产品定制能力，针对需求和应用特点，对产品进行系统功能、接口界面、业务流程等方面的定制开发，打造高契合的定制服务。公司产品已经在轨道交通、电力、石化、公安、司法、边检、海关、民航、应急通信、特通市场得到广泛应用。已实现以 McLTE宽带集群系统为核心的宽窄带无缝结合；持续打造空地一体化应急通信体系，形成以卫星、机载无线通信、地面便携式、快速部署、MESH 自组网等多元化设备为核心的空地一体化通信解决方案；构筑可持续发展的“智慧城市”平台，形成基于“大数据平台+多维地理信息平台+无线政务网”的端到端 ICT 解决方案和专业服务。5、拥有国内多地无线电频率资源授权 公司按照既定发展战略规划，继续加强全国范围内的无线政务网建设推广和无线电频率资源获取。在北京、海南、江西、山东等地获批 1.4/1.8GHz 频率使用许可，各地的无线政务网建设和业务推广取得新的进展。2018 年年度报告 16/200 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2018 年，公司面临的经营环境较以往更为错综复杂，经营工作面对严峻挑战。公司资金压力较大，对生产经营产生一定的影响，尽管如此，公司仍在尽全力维持正常运营，并努力推进各重点业务的开展。报告期内公司在海外公网、国内行业专网和无线政务网、特种通信、通信网络监测和数据分析业务等传统领域取得了一定进展；另一方面公司积极推进重大资产重组的开展，从而为公司的长远良好发展注入新的增长点和发展动力，力争实现公司业务结构的转型升级。（一）聚焦军民融合，坚持自主创新，开拓特种通信技术前沿领域 2018 年公司响应国家军民融合战略，逐渐聚焦研发投入，发力特种通信技术前沿。受相关机关委托，牵头组织编制特种移动通信系统通用要求系列标准，包括总体要求、安全保密要求、空中接口等 10 个系列标准编制。该标准已经通过专家评审，进入最后报批阶段。与此配合，公司平台产品研发方面也瞄准未来特种通信市场，占据先机，研发重点放到更适用于特种通信的便携式自组网和改进型综合车载站产品。随着市场体制改革进程，公司采取重点突击策略，依托技术、产品及服务能力，主要围绕人防、边防、警用三个方向重点开展销售，并在人防市场、警用市场方面取得了重点突破并数次保障了人防行业国家级演习任务；同时，稳步跟进训练基地信息化建设及原有项目，深入挖掘市场机会，并持续对相关事项进行保障，厚积薄发。公司产品于 2018 年至 2019 年深入应用于山东省人民防空系统，构建贯穿全省的指挥信息无线宽带保密通信链路。2018 年 12 月，公司的无线宽带集群技术经过国家人防办遴选，进入人民防空科研成果目录。（二）海外项目稳步发展 2018 年，智利、肯尼亚等项目取得了阶段性进展。在柬埔寨、尼加拉瓜等项目中，公司继续立足于客户需求，为客户提供定制化的“电信+互联网”解决方案，并结合市场走势和客户业务发展需求对现有方案做出持续改进和提升。坦桑尼亚项目、俄罗斯项目和乌克兰项目公司正配合客户推进 McWiLL 网络建设工作。（三）国内项目多方面取得重要收获 2018 年，公司在国内市场持续开展“行业直销+政务网+系统集成”的总体布局。行业直销方面，信威亚辰北京信威在轨道交通、石油、电力、水利、应急等多个市场领域持续开展销售拓展工作和既有项目交付工作。无线政务网方面，子公司信威亚辰严格贯彻了关于“以市场和业务发展为导向”，多业务综合发展的总体要求，在北京、山东等地继续开展无线政务网的建设和业务推广工作。除此之外，公司继续深耕传统行业市场。行业标准层面，作为 B-TrunC 标准的核心编制单位，深度参与 B-TrunC R2 关键技术研究和标准制定，在大规模组网技术、集群安全增强、行业定制服务以及宽窄带融合方面完成技术突破；同时作为公安 PPDR、轨道交通 LTE-M 和电力 LTE-G 等2018 年年度报告 17/200 行业组织的核心成员，积极推广 B-TrunC 在这些行业的应用，并推出了相应的解决方案。相应的平台和产品研发方面，紧密配合行业标准和市场，基于 SDR 的插卡式基站平台稳定量产，基于该平台的 McLTE 产品以及与 B-TRUNC R2 配套的核心网产品 TCN2000 也通过了 B-TRUNC、LTE-M、LTE-G 认证。（四）通信监测业务积极拓展 在通信网络监测市场方面，子公司中创信测在坚持做精做强信令监测主业的同时，积极拓展海外、行业市场，寻求转型机会。继续在网络质量监测，数据变现，网络安全方面加大投入，通过引入 AI 技术，提升传统优势产品的竞争力，VoLTE 业务质量、移动互联网 DPI 和大数据分析、不良语音和欺诈电话分析、位置平台等一系列相关产品取得了良好的业绩。产品拓展方面，完成安全产品体系架构的规划与实现，并应用于实际部署。在音视频媒体质量分析及物联网产品方面，积极推出相关产品，实现市场突破。完成智慧教育，城市区域智能等大数据分析产品在教育、政府行业领域的布局，为公司深化业务转型打下良好基础。技术创新方面，继续引领通信网络监测行业技术发展，完成 5G 相关的信令采集与分析的产品实现，为 5G 正式商用做好技术储备。设计并实现超高性能、超融合新一代 100G 数据分析解决方案，进一步扩大了在金融行业的方案领先优势。（五）全球低轨卫星星座系统建设阶段性推进 公司内外部环境变化，导致公司卫星产业整体战略规划的调整。对全球低轨卫星星座系统建设来讲，根据已制定从非连续业务向连续业务不断演进，从窄带业务向宽带业务不断演进和从卫星物联网向宽带互联网平滑演进的技术路线，推进物联网星座阶段的载荷及相关产品开发，积极寻求合作伙伴，克服困难推进物联网星座的发展。（六）智慧医疗养老社区项目稳步推进 2018 年，涿鹿华达房地产开发有限公司在河北涿鹿县开发的智慧医疗养老社区项目经营稳步推进。2018 年公司响应国家政策要求，积极开发刚需型和改善型产品，1 月-12 月，公司开工面积约 2.31 万平米，竣工面积约 7.1 万平米，并顺利进行相应各期产品施工及房屋交付工作；2018年 1 月-12 月，公司销售建筑面积约1.44 万平米。但随着 2017 年开始全国范围的宏观调控的影响，销售价格和销售面积受到一定限制，客观上限制了该业务的快速发展。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 2018 年度，公司实现营业收入 49,896.21 万元，实现归属于上市公司股东的净利润-289,830.20万元，具体财务指标分析如下：(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:万元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）2018 年年度报告 18/200 营业收入 49,896.21 64,693.46-22.87%营业成本 35,332.55 49,873.32-29.16%销售费用 32,635.00 13,946.93 133.99%管理费用 24,055.65 30,298.28-20.60%研发费用 16,266.42 22,599.11-28.02%财务费用 28,807.12 98,372.10-70.72%经营活动产生的现金流量净额-4,952.37-74,456.29 不适用 投资活动产生的现金流量净额 13,371.09 16,866.01-20.72%筹资活动产生的现金流量净额-18,819.11 14,036.95-234.07%2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 公司收入和成本分析如下:(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:万元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）境外公网行业 228.39 157.66 30.97-97.41-94.45 减少 36.77 个百分点 行业专网及特种通信行业 1,911.80 1,322.04 30.85-61.97-65.61 增加 7.33 个百分点 监测维护系统及测试仪器仪表 14,400.59 7,527.33 47.73 1.89-5.84 增加 4.29 个百分点 智慧医疗养老社区 24,709.23 20,357.46 17.61-4.36-29.71 增加 29.71 个百分点 数据通信服务 1,251.34 2,378.15-90.05 15.75-32.05 不适用 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）系统 1,881.29 1,326.38 29.5-81.69-72.93 减少 22.81 个百分点 终端 169.56 131.52 22.44-95.06-92.43 减少 26.97 个百分点 核心网 89.35 21.8 75.6-28.45-54.04 增加 13.59 个百分点 监测维护系统及测试仪器仪表 14,400.59 7,527.33 47.73 1.89-5.84 增加 4.29 个百分点 智慧医疗养老社区 24,709.23 20,357.46 17.61-4.36-29.71 增加 29.71 个百分点 数据通信服务 1,251.34 2,378.15-90.05 15.75-32.05 不适用 2018 年年度报告 19/200 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（