600225_2018_天津松江_2018年年度报告_2019-04-25.pdf

2018 年年度报告 1/180 公司代码：600225 公司简称：天津松江 天津松江股份有限公司天津松江股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2/180 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、未出席董事情况未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 独立董事 吴邲光 个人原因 李志辉 三、三、中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人曹立明曹立明、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人庞国栋庞国栋及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）李延平李延平声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案积金转增股本预案 经中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2018年度母公司实现的净利润为-140,998,147.38元，2018年初母公司未分配利润为431,296,736.49元，2018年末母公司未分配利润为290,298,589.11元。根据公司法、公司章程的有关规定，基于公司2018年度净利润为负的实际情况，综合考虑公司进一步的发展需求，公司本年度不进行利润分配，也不进行公积金转增股本。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述存在的相关风险，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险部分的内容。十、十、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 3/180 目录目录 第一节第一节 释义释义 .4 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 .4 4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 .9 9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 .1010 第五节第五节 重要事项重要事项 .2424 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况 .4141 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 .4848 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况 .4949 第九节第九节 公司治理公司治理 .5454 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况 .5656 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .5757 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录 .180180 2018 年年度报告 4/180 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 公司、本公司、天津松江 指 天津松江股份有限公司 滨海控股 指 天津滨海发展投资控股有限公司 津诚资本 指 天津津诚国有资本投资运营有限公司 市政集团 指 天津市政建设集团有限公司 华通置业 指 福建华通置业有限公司 华鑫通 指 华鑫通国际招商集团股份有限公司 天津证监局 指 中国证券监督管理委员会天津监管局 天津市国资委 指 天津市人民政府国有资产监督管理委员会 卓朗科技 指 天津卓朗科技发展有限公司 天津卓创 指 天津卓创众城企业管理合伙企业（有限合伙）天津卓成 指 天津卓成企业管理合伙企业（有限合伙）松江财富 指 天津松江财富投资合伙企业（有限合伙）第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 天津松江股份有限公司 公司的中文简称 天津松江 公司的外文名称 TIANJIN SONGJIANG CO.,LTD.公司的外文名称缩写 TJ SONGJIANG 公司的法定代表人 曹立明 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 詹鹏飞 王旭 联系地址 天津市西青区友谊南路与外环线交口东北侧环岛西路天湾园公建1号楼 天津市西青区友谊南路与外环线交口东北侧环岛西路天湾园公建1号楼 电话 022-58915818 022-58915818 传真 022-58915816 022-58915816 电子信箱 2018 年年度报告 5/180 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 天津华苑产业区海泰发展六道6号海泰绿色产业基地A座4061室 公司注册地址的邮政编码 300384 公司办公地址 天津市西青区友谊南路与外环线交口东北侧环岛西路天湾园公建1号楼 公司办公地址的邮政编码 300221 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 天津市西青区友谊南路与外环线交口东北侧环岛西路天湾园公建1号楼 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 天津松江 600225*ST松江 说明：因公司2015年度、2016年度经审计的归属于上市公司股东的净利润均为负值，公司股票于2017年3月21日起被实施退市风险警示，股票简称由“天津松江”变更为“*ST松江”。公司2017年度经审计的实现归属于上市公司股东的净利润19,977.88万元，即涉及退市风险警示的情形已消除，也不触及其他退市风险警示和其他风险警示的情形。经公司申请，上海证券交易所同意，公司股票于2018年5月7日起正式撤销退市风险警示，股票简称由“*ST松江”变更为“天津松江”。六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计 师 事 务 所（境内）名称 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号 2-9 层 签字会计师姓名 黄秀娟、邵雯 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 国泰君安证券股份有限公司 办公地址 北京市西城区金融大街 28 号盈泰中心 2 号楼 9 层 签字的保荐代表人姓名 唐伟、贾超 持续督导的期间 非公开发行股票：2015 年 2 月 9 日至此次非公开发行股票募集资金全部使用完毕之日止 报告期内履行持续督导职责的财务顾问 名称 民生证券股份有限公司 办公地址 北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心 A 座1618 层 签字的财务顾问主办人姓名 蒋红亚、徐子伦 持续督导的期间 重大资产重组当年和实施完毕后一个完整会计年度 2018 年年度报告 6/180 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 营业收入 3,193,158,888.73 1,475,784,468.85 116.37 1,987,349,002.41 归属于上市公司股东的净利润-386,940,583.92 199,778,775.23-293.68-455,000,202.15 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-387,134,051.62-717,284,036.98-46.03-502,877,441.73 经营活动产生的现金流量净额 1,577,990,637.48-684,537,939.48 不适用 503,587,769.37 2018年末 2017年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 归属于上市公司股东的净资产 1,237,048,022.55 1,624,795,070.22-23.86 1,429,686,668.41 总资产 13,923,080,634.76 14,820,874,130.08-6.06 15,213,571,270.04 说明：公司业务类型包括房地产业务、融资租赁业务和信息服务。房地产业务收入 22.51 亿元，成本 18.54 亿元；融资租赁业务收入 0.74 亿元，成本 0.49 亿元；信息服务收入 6.09 亿元，成本 3.94 亿元。公司 2018 年扣除非经常性损益大幅亏损主要是因为公司融资规模较大，且以间接融资方式为主，同时房地产企业融资成本普遍高于其他行业，公司目前财务费用负担较重，从而形成了 2018 年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润亏损较大的局面。(二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 基本每股收益（元股）-0.41 0.21 不适用-0.49 稀释每股收益（元股）-0.41 0.21 不适用-0.49 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）-0.41-0.77 不适用-0.54 加权平均净资产收益率（%）-27.03 14.00 减少41.03个百分点-27.46 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）-27.05-50.26 增加23.21个百分点-30.35 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 2018 年年度报告 7/180 （1-3 月份）（4-6 月份）（7-9 月份）（10-12 月份）营业收入 75,428,955.45 759,980,922.23 1,376,320,593.94 981,428,417.11 归属于上市公司股东的净利润-160,123,787.80-27,314,213.85-75,798,276.47-123,704,305.80 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-156,929,584.96-25,346,432.08-69,408,930.21-135,449,104.37 经营活动产生的现金流量净额 142,378,179.64 141,117,795.27 417,329,809.68 877,164,852.89 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用）2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益 10,467,655.87/1,119,421,889.64-10,295.46 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 /2,667,321.81 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 7,058,479.27/52,092.22 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 /14,370.78 73,040,856.46 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 /非货币性资产交换损益 /委托他人投资或管理资产的损益 /520.83 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 /债务重组损益 /企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 /交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 /同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 /与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 /除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 /单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 /对外委托贷款取得的损益 382,599.58/15,171,117.85 1,634,364.73 2018 年年度报告 8/180 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 /根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 /受托经营取得的托管费收入 /283,018.87 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-15,303,362.09/-21,604,232.43-2,002,063.41 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1.49/少数股东权益影响额-1,868,224.84/-22,184,614.47-6,372,965.52 所得税影响额-543,681.58/-176,758,152.06-18,413,178.05 合计 193,467.70 917,062,812.21 47,877,239.58 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 9/180 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 主要主要业务：业务：报告期内公司的主要业务类型包括房地产业务、信息服务业务。公司房地产业务以自主开发及销售为主，主要分为住宅开发和商业地产。2018 年公司房地产开发的业务范围主要集中在天津、广西，其中天津占较大比重。信息服务业务方面，主要利用虚拟化等云计算技术，为客户提供软件、云计算、系统集成、IDC 建设与托管、IT 产品分销五大“一站式”IT 服务。经营模式：经营模式：（1）公司房地产开发方面分为住宅地产和商业地产，住宅地产开发业务的主要产品为各类住宅产品，包括高层住宅、多层洋房与别墅等。商业地产开发主要是以商铺、写字楼、公寓的开发和运营管理为主。（2）信息服务业务方面，主要依靠提供软件开发、系统集成解决方案和 IT 产品分销与增值服务，通过收取相关项目的咨询设计费用、软硬件销售费用、安装实施服务费用、技术支持服务费用等方式进行盈利，以此实现长期稳定收入。同时围绕云计算和 IDC 建设与托管服务进行产业布局，形成依托数据中心资源，结合云计算技术，为用户提供一站式的规划设计、系统集成、软件开发、运维管理等定制化服务。行业情况说明：行业情况说明：详见第四节“经营情况讨论与分析”二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 作为天津本地的知名房地产企业，公司自 2009 年在上海证券交易所上市以来，坚定以房地产开发为主业，在发展过程中注重品质开发与客户服务，强调运营管理的规范化，项目开发的水平通过完善设计、规划、施工、服务等环节不断的得到提升。先后成功开发了水岸公馆、水岸江南、武台松江城等各类优质项目，为客户提供了更好的提高生活质量的机会外，公司的品牌优势和核心竞争力也将进一步加大。公司在发展房地产业务的同时，积极拓展智慧城市领域项目，实现城市管理和服务的智能化。公司控股子公司卓朗科技主要为各地方政府部门和企事业单位提供软件开发、系统集成解决方案及 IT 产品分销与增值服务等，为公司实现房地产业务与智慧城市建设协同发展奠定了基础。卓朗科技拥有较为完善的研发体系和队伍，具备较强的技术研发能力，在长期的经营过程中积累了丰富的客户资源，获得了良好的行业口碑，与华为、H3C、浪潮、天融信、D-LINK、POLYCOM、Check Point 等国内外众多知名的科技公司建立起长期、稳定的合作关系。2018 年年度报告 10/180 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析（一）（一）宏观宏观经济经济形势形势分析分析 2018 年，在错综复杂的国际国内环境下，经济运行实现了总体平稳、稳中有进，经济保持了中高速增长，经济总量再上新台阶。2018 年全年国内生产总值 900309 亿元，按可比价格计算，比上年增长 6.6%，实现了 6.5%左右的预期发展目标。分季度看，一季度同比增长 6.8%，二季度增长 6.7%，三季度增长 6.5%，四季度增长 6.4%。分产业看，第一产业增加值 64734 亿元，比上年增长 3.5%；第二产业增加值 366001 亿元，增长 5.8%；第三产业增加值 469575 亿元，增长 7.6%。（二二）房地产房地产行业概况行业概况 2018 年全国房地产开发投资额保持高位，开发投资总额为 120264 亿元，同比增长 9.5%，增速较1-11月份回落0.2%，比上年同期提高2.5个百分点。其中，住宅投资85192亿元，增长13.4%，比 1-11 月份回落 0.2%，比上年提高 4 个百分点。住宅投资占房地产开发投资的比重为 70.8%。2018 年，房地产开发企业房屋施工面积 822300 万平方米，同比增长 5.2%，增速比 1-11 月份提高 0.5 个百分点，比上年提高 2.2 百分点，住宅施工面积为 569987 万平方米，增长 6.3%。房屋新开工面积 209342 万平方米，增长 17.2%，比 1-11 月份提高 0.4 个百分点，比上年提高 10.2个百分点，其中住宅新开工面积为 153353 万平方米，增长 19.7%。2018 年房屋竣工面积为 93550万平方米，下降 7.8%，降幅比 1-11 月份收窄 4.5 个百分点，比上年扩大 3.4 个百分点，其中住宅竣工面积 66016 万平方米，下降 8.1%。2018 年商品房销售增速回落，其中商品房销售面积 171654 万平方米，同比增长 1.3%，增速比 1-11 月份回落 0.1 个百分点，比上年回落 6.4 个百分点，住宅销售面积增长 2.2%，办公楼销售面积下降 8.3%，商业营业用房销售面积下降 6.8%。商品房销售额 149973 亿元，增长 12.2%，比 1-11 月份提高 0.1 个百分点，比上年回落 1.5 个百分点，其中住宅销售额增长 14.7%，办公楼销售额下降 2.6%，商业营业用房销售额增长 0.7%。2018 年末，商品房待售面积为 52414 万平方米，较 11 月末减少 214 万平方米，比上年末减少 6510 万平方米。其中，住宅待售面积比 11 月末减少 393 万平方米，办公楼待售面积增加 93万平方米，商业营业用房待售面积减少 166 万平方米。2018 年，房地产开发企业到位资金 165963 亿元，同比增长 6.4%，增速比 1-11 月份回落 1.2个百分点，较上年回落 1.8 个百分点。其中，国内贷款 24005 亿元，下降 4.9%；利用外资 108 亿元，下降 35.8%；自筹资金 55831 亿元，增长 9.7%；定金及预收款 55418 亿元，增长 13.8%；个人按揭贷款 23706 亿元，下降 0.8%。土地购置面积、成交价款增速较高，2018年房地产开发企业土地购置面积为29142万平方米，同比增长 14.2%，增速比 1-11 月份回落 0.1 个百分点，比上年回落 1.6 个百分点；土地成交价款为 16102 亿元，增长 18.0%，比 1-11 月份回落 2.2 个百分点，比上年回落 31.4 个百分点。（三（三）信息服务行业概况信息服务行业概况 信息服务行业是国民经济的基础性和战略性产业，得益于我国经济的快速稳步发展、产业政策的支持、强劲的信息化投资和旺盛的 IT 消费需求等因素，已连续多年保持高速发展态势，产业规模不断壮大。近年来，中国的云计算行业生态系统逐步走向成熟，云计算应用领域不断扩大，成熟案例在各省市不断涌现，云计算产业进入快速发展阶段。从 2014 年开始，国内大数据、人工智能、云计算等开始快速发展。随着 5G、物联网等终端侧应用场景的技术演进与迭代，终端侧上网需求量将呈现指数级增长，同时对 IDC 的应用场景也将进一步扩大，IDC 市场需求随之拉升。根据中国 IDC圈科智咨询的预测，预计 2020 年，中国 IDC 市场将迎来新一轮大规模增长，市场规模将超过 2000亿元。2018 年年度报告 11/180 2018 年 12 月，中央经济工作会议提出要加快 5G 商用步伐，加强人工智能、工业互联网、物联网等新型基础设施建设，IDC 作为云计算和大数据技术的基石，是信息化时代重要的基础设施之一。十九大报告中明确提出，深化供给侧结构性改革，“加快建设制造强国，加快发展先进制造业，推动互联网、大数据、人工智能和实体经济深度融合”。提高供给体系质量作为发展实体经济的一个主攻方向，大数据、云计算与实体经济的深度合作将进一步加强，为我国产业转型升级提供便利和硬件保障。（四）（四）融资租赁融资租赁行业概况行业概况 2018 年，全国融资租赁业呈现出继续发展态势，行业运转总体正常，没有发生行业性和区域性风险的迹象。受行业监管体制和会计准则即将发生重大变化等因素影响，企业数量、注册资金和业务总量的增速明显减缓。截至 2018 年底，全国融资租赁企业（不含单一项目公司、分公司、子公司和收购海外的公司）总数为 11777 家，较上年底的 9676 家增加了 2101 家，增长 21.7%。注册资金方面，统一以 1：6.9 的平均汇率折合成人民币计算，约合 32763 亿元，较上年底的 32331亿元增加 432 亿元，增长 1.33%。业务总量方面，截至 2018 年底，全国融资租赁合同余额约为 66500亿元人民币，比 2017 年底的 60800 亿元增加约 5700 亿元，增长 9.38%。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 公司主导产业为房地产开发，报告期内，公司努力加大房地产项目营销力度，积极响应国家政策号召，加快去库存速度，实现资金的加速周转。截至2018年12月31日，公司拥有在建拟建项目9个，同比增加12.5%，权益建筑面积约78万平米，同比减少1.26%，其中在建权益建筑面积约32万平米，同比减少23.81%。2018年公司实现新开工面积6.54万平米，同比减少50.38%。由于规划调整、房地产市场欠佳等原因，导致全年新开工面积低于年初计划。2018年完成竣工17.2万平米，同比增加119.11%。2018年实现签约销售面积12.33万平米，同比增加45.9%，签约销售额11.85亿元，同比上涨53%。2018年结算销售面积20.51万平米，同比增加94.22%，结算销售收入22.51亿元，同比增加143.62%。报告期内，公司在推动房地产主业发展的基础上，大力发展智慧城市，推进系统集成、IDC、软件开发等信息服务产业。公司通过收购卓朗科技80%股权，进一步拓展智慧城市领域，形成房地产和智慧城市双主业。报告期内，卓朗科技积极拓展系统集成业务，新签约集成项目合同同比增长超30%，签约金额超5亿元，新增中交集团党建管理系统、天津市“双万双服”平台、上饶市智慧城市项目、联通总部智慧访客系统等重点项目；IDC与软件开发业务方面，新投产数据中心机柜2024个，稳定出租机柜1320个；“朗云视讯”、“朗云直播”、“朗云平台”、“卓朗云邮”、“政道搜索”在内的数款软件产品上线发布。报告期内，卓朗科技还成功取得了“涉密信息系统集成和软件开发（甲级）”资质，新申请专利5项、新增软件著作权30项、科技成果登记30项、新出版技术类书籍3部，业务资质得到进一步完善，为卓朗科技开拓新业务提供了机会。截至2018年底，卓朗科技已在北京、长春、郑州、抚州、西安都设立了子公司，在成都、上海、广州、沈阳等地也设置了办事处，并在全国设置了3个分销产品物流中心。2018年，卓朗科技实现净利润（扣除非经常性损益）11,746.55万元。业绩承诺方连续两年完成业绩承诺。报告期内，公司控股子公司天津恒泰汇金融资租赁有限公司融资租赁业务运转正常。报告期内实现融资租赁业务收入111,573,574.07元。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 3,193,158,888.73 1,475,784,468.85 116.37 2018 年年度报告 12/180 营业成本 2,524,276,529.55 1,172,395,791.09 115.31 销售费用 58,209,470.87 100,427,185.58-42.04 管理费用 134,739,822.97 142,482,976.56-5.43 研发费用 38,649,533.91 5,414,346.76 613.84 财务费用 689,508,281.28 652,734,278.92 5.63 经营活动产生的现金流量净额 1,577,990,637.48-684,537,939.48 不适用 投资活动产生的现金流量净额-321,340,360.26 896,932,660.52 不适用 筹资活动产生的现金流量净额-1,634,460,723.41-487,041,333.82 不适用 说明：营业收入：本期结转收入增加 营业成本：本期结转收入增加 销售费用：本期控制销售费用 研发费用：本期增加研发支出，资本化部分减少 经营活动产生的现金流量净额：本期收到往来款项增加 投资活动产生的现金流量净额：去年同期处置子公司内蒙松江及运河城 筹资活动产生的现金流量净额：本期偿还借款及融资性往来 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）房地产行业 2,251,444,649.14 1,854,288,481.36 17.64 143.68 132.84 增加 3.83 个百分点 融资租赁业务 73,943,259.41 48,875,601.49 33.90 39.93 35.39 增加 2.21 个百分点 信息服务 608,707,607.80 394,105,835.84 35.26 41.62 30.12 增加 5.73 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）房产销售收入 2,251,444,649.14 1,854,288,481.36 17.64 143.68 132.84 增加 3.83 个百分点 融资租赁业务 73,943,259.41 48,875,601.49 33.90 39.93 35.39 增加 2.21 个百分点 信息服务收入 608,707,607.80 394,105,835.84 35.26 41.62 30.12 增加 5.73 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）天津 2,705,991,365.13 2,092,220,496.29 22.68 114.88 109.61 增加 1.95 个百分点 广西钦州 199,179,424.10 179,675,881.35 9.79 326.93 386.46 减少 11.04 个百分点 内蒙古呼和浩特 0.00 0.00 -100.00-100.00 江西抚州 14,787,262.10 14,152,215.54 4.29 553.06 549.76 增加 0.49 个百分点 2018 年年度报告 13/180 北京 7,363,220.19 6,027,385.10 18.14 1,685.41 1,411.63 增加 14.83 个百分点 吉林 6,032,282.89 4,725,662.74 21.66-70.32-68.93 减少 3.51 个百分点 河南 741,961.94 468,277.67 36.89 100.00 100.00/主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 本期转让在建项目团泊 4 号地及美湖里商业项目，公司房地产业务增长比例较高。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 房地产行业 房地产开发成本 1,854,288,481.36 80.72 796,365,783.36 70.13 132.84 本期结转收入增加 融资租赁业务 融资租赁成本 48,875,601.49 2.13 36,098,930.46 3.18 35.39 本期业务增加 信息服务 信息服务成本 394,105,835.84 17.16 302,888,240.80 26.84 30.12 去年四季度并购卓朗完成 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 房地产行业 房地产开发成本 1,854,288,481.36 80.72 796,365,783.36 70.13 132.84 本期结转收入增加 融资租赁业务 融资租赁成本 48,875,601.49 2.13 36,098,930.46 3.18 35.39 本期业务增加 信息服务 信息服务成本 394,105,835.84 17.16 302,888,240.80 26.84 30.12 去年四季度并购卓朗完成 成本分析其他情况说明 适用 不适用 (4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名客户销售额 126,342.68 万元，占年度销售总额 61.36%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0 万元，占年度销售总额 0%。前五名供应商采购额 86,805.41 万元，占年度采购总额 56.11%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。2018 年年度报告 14/180 其他说明 房地产业务房地产业务 前五大客户情况前五大客户情况 单位：万元 序号 客户名称 金额 占比 是否为关联方 1 天津市万江商业运营管理有限公司 77,530.81 70.27%否 2 天津泊寓津滨商业运营管理有限公司 6,147.12 5.57%否 3 江苏红太阳工业原料城有限公司 3,534.58 3.20%否 4 天津爱购乐商业策划有限公司 1,152.04 1.05%否 5 杨文起 706.90 0.64%否 合 计 89,071.45 80.73%前五大供应商情况前五大供应商情况 单位：万元 序号 供应商名称 金额 占比 是否为关联方 1 抚州市国土资源局高新技术产业开发区分局 21,854.80 25.31%否 2 南通建工集团股份有限公司 12,957.09 15.01%否 3 江苏南通二建集团有限公司 7,687.98 8.90%否 4 天津三鼎建筑工程有限公司抚州市分公司 7,681.55 8.90%否 5 中建二局第三建筑工程有限公司 4,156.42 4.81%否 合 计 54,337.84 62.93%融资租赁业务融资租赁业务 前五大客户情况前五大客户情况 单位：万元 序号 客户名称 金额 占比 是否为关联方 1 天津滨海发展建设有限公司 3,444.31 45.43%是 2 大新华航空有限公司 3,278.88 43.24%否 3 天津大通融汇租赁有限公司 674.88 8.90%否 4 天津市松江生态产业有限公司 184.01 2.43%是 合 计 7,582.08 100.00%前五大供应商情况前五大供应商情况 单位：万元 序号 供应商名称 金额 占比 是否为关联方 1 天津农村商业银行股份有限公司 3,122.65 63.64%否 2 渤海汇金证券资产管理有限公司 1,210.77 24.68%否 3 天津金城银行股份有限公司 273.45 5.57%否 4 中国光大银行天津梅江支行 156.89 3.20%否 5 中国平安银行天津自贸区支行 135.44 2.76%否 合 计 4,899.20 99.08%信息服务业务信息服务业务 前五大客户情况前五大客户情况 单位：万元 序号 客户名称 金额 占比 是否为关联方 1 思创数码科技股份有限公司 8,393.44 9.54%否 2 北京优创世纪科技有限公司 7,639.82 8.68%否 3 山东浪潮云信息技术有限公司 5,604.98 6.37%否 2018 年年度报告 15/180 4 长春通邑投资有限公司 4,203.35 4.78%否 5 天津市电信器材有限公司 3,847.58 4.37%否 合 计 29,689.16 33.74%前五大供应商情况前五大供应商情况 单位：万元 序号 供应商名称 金额 占比 是否为关联方 1 中国电子系统工程第四建设有限公司 8,428.33 13.28%否 2 博康智能信息技术有限公司 7,207.38 11.36%否 3 新智认知数据服务有限公司 6,257.13 9.86%否 4 友讯电子设备（上海）有限公司 3,528.97 5.56%否 5 北京恒辉智讯科技有限公司 2,146.55 3.38%否 合 计 27,568.36 43.45%3.3.费用费用 适用 不适用 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）销售费用 58,209,470.87 100,427,185.58 -42.04 管理费用 134,739,822.97 142,482,976.56 -5.43 研发费用 38,649,533.91 5,414,346.76 613.84 财务费用 689,508,281.28 652,734,278.92 5.63 说明：销售费用：报告期内公司严格控制销售费用，导致销售费用降低幅度较大 研发费用：本期增加研发支出，其中资本化部分减少 4.4.研发投入研发投入 适用 不适用 单位：万元 本期费用化研发投入 3,839.81 本期资本化研发投入 0.00 研发投入合计 3,839.81 研发投入总额占营业收入比例（%）1.20%公司研发人员的数量 181 研发人员数量占公司