600179_2017_安通控股_2017年年度报告（修订版）_2018-05-24.pdf

2017 年年度报告 1/170 f 公司代码：600179 公司简称：安通控股 安通控股股份有限公司安通控股股份有限公司 2012017 7 年年度报告年年度报告 2017 年年度报告 2/170 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人郭东圣郭东圣、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人李良海李良海 及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）郑郑清勇清勇声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司拟以2017年12月31日总股本1,062,128,511股为基数，向全体股东每10股分配现金股利人民币1.00元（含税），共计分配股利106,212,851.10元；同时进行资本公积金转增股本，以1,062,128,511股为基数向全体股东每10股转增4股，共计转增424,851,404股，转增后公司总股本将增加至 1,486,979,915股。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 报告期内，公司不存在对生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司已在本年度报告中详细描述可能面对的各种风险及应对措施，敬请查阅“第四节经营情况讨论与分析”中“可能面对的风险”部分的内容。十、十、其他其他 适用 不适用 2017 年年度报告 3/170 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.8 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.25 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.45 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.50 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情董事、监事、高级管理人员和员工情况况.51 第九节第九节 公司治理公司治理.56 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.59 第十一节第十一节 财务报告财务报告.60 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.170 2017 年年度报告 4/170 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 公司、本公司、上市公司、安通控股 指 安通控股股份有限公司 安通物流 指 泉州安通物流有限公司 安盛船务 指 泉州安盛船务有限公司 北京安铁 指 北京安铁供应链管理有限责任公司 黑化股份 指 原黑龙江黑化股份有限公司，现已更名为安通控股股份有限公司。仁建安通 指 泉州仁建安通集装箱有限公司 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12月 31 日 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 TEU 指 英文 Twenty-feet Equivalent Unit 的缩写，是以尺寸为长 20英尺（约合 5.69 米）*宽 8 英尺（约合 2.13 米）*高 8 英尺 6英寸（约合 2.18 米）的集装箱为国际计量单位，也称国际标准箱单位。通常用来表示船舶装载集装箱的能力，也是集装箱和港口吞吐量的重要统计、换算单位 计费箱量 指 集装箱物流服务提供商向客户收取运费的集装箱运输数量 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 安通控股股份有限公司 公司的中文简称 安通控股 公司的外文名称 Antong HoldingsCo.,Ltd.公司的外文名称缩写 Antong Holdings 公司的法定代表人 郭东圣 2017 年年度报告 5/170 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 颜联源 黄志军 联系地址 福建省泉州市丰泽区东海街道通港西街156号安通控股大厦 福建省泉州市丰泽区东海街道通港西街156号安通控股大厦 电话 0595-28092211 0595-28092211 传真 0595-28092211 0595-28092211 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 黑龙江省齐齐哈尔市富拉尔基区向阳大街2号 公司注册地址的邮政编码 161041 公司办公地址 福建省泉州市丰泽区东海街道通港西街156号安通控股大厦 公司办公地址的邮政编码 362000 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司证券投资部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 安通控股 600179*ST黑化 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 安徽省合肥市马鞍山南路世纪阳光大厦20层 签字会计师姓名 张婕、蔡浩 报告期内履行持续督导职责的财务顾问 名称 海通证券股份有限公司 办公地址 上海市广东路 689 号 签字的财务顾问主办人姓名 叶成、褚歆辰 持续督导的期间 2016 年 4 月 20 日-2018 年 12 月 31 日 2017 年年度报告 6/170 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2017年 2016年 本期比上年同期增减(%)2015年 营业收入 6,760,621,855.82 3,798,127,101.17 78.00 3,087,871,412.32 归属于上市公司股东的净利润 552,366,107.62 401,292,805.45 37.65 265,160,722.05 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 487,859,686.62 357,358,914.75 36.52 261,841,644.45 经营活动产生的现金流量净额 851,990,302.02 939,692,854.16-9.33 790,008,204.39 2017年末 2016年末 本期末比上年同期末增减（%）2015年末 归属于上市公司股东的净资产 2,998,862,609.54 2,446,504,734.55 22.58 1,381,271,980.42 总资产 8,680,048,642.34 6,640,965,598.37 30.70 5,706,247,675.29 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2017年 2016年 本期比上年同期增减(%)2015年 基本每股收益（元股）0.52 0.50 4.00%0.46 稀释每股收益（元股）0.52 0.50 4.00%0.46 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.46 0.45 2.22%0.45 加权平均净资产收益率（%）20.29 22.24 减少1.95个百分点 21.29 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）17.92 19.80 减少1.88个百分点 21.02 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 2017 年年度报告 7/170 九、九、2017 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 1,161,735,553.72 1,404,980,776.10 1,906,362,041.95 2,287,543,484.05 归属于上市公司股东的净利润 121,113,166.88 107,322,823.48 137,126,369.86 186,803,747.40 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 137,907,202.62 84,365,698.83 101,658,827.49 163,927,957.68 经营活动产生的现金流量净额 234,234,313.47 106,854,438.99 172,449,672.79 338,451,876.77 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2017 年金额 附注（如适用）2016 年金额 2015 年金额 非流动资产处置损益-39,383,950.57 -2,945,247.29-47,200,945.72 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 124,450,716.20 64,133,718.30 60,891,610.20 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 2017 年年度报告 8/170 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 177,524.87 -3,584,875.70-7,396,332.09 其他符合非经常性损益定义的损益项目 764,270.83 974,925.63 少数股东权益影响额 所得税影响额-21,502,140.33 -14,644,630.24-2,975,254.79 合计 64,506,421.00 43,933,890.70 3,319,077.60 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、公司所从事的主要业务：安通控股股份有限公司，是一家以集装箱多式联运物流服务为主业，集实业投资、船舶服务等产业并举发展的多式联运综合物流服务商。目前，公司旗下拥有全国 5A级物流企业泉州安通物流有限公司和国内水路运输龙头企业泉州安盛船务有限公司两家主要的全资子公司。公司通过整合水路、铁路、公路运输资源协同运作，依托综合物流信息化平台为支撑，通过广布的沿海航线2017 年年度报告 9/170 以及海铁联运运输网络将服务覆盖国内主要沿海区域并延伸至内陆、内河地区，同时，不断拓展综合物流、供应链金融、投资管理、船舶服务、物流园区等领域的业务。2、公司的主要经营模式：公司以集装箱多式联运物流服务为主业，坚持“产业经营”与“资本运营”并举发展的模式，围绕“物流+金融、物流+资本运营、物流+信息化”的发展战略，不断做大、做精、做强集装箱物流主营业务，利用多式联运的网络优势和信息化的平台基础，不断扩展和延伸综合物流服务能力，努力构建闭环式、一站式的产业生态，为客户提供定制化的物流解决方案。同时，开展富有成效的资本运作与投资管理，借助资本的力量去整合渠道、网络、服务互补性强的优质供应商资源，扩大公司业务规模，并致力优化融资渠道和融资形式，打造出了一条适合企业发展的多层次的融资渠道组合，形成了实体产业与投资之间的协同效应，打造企业发展产融结合的双擎动力，推动公司持续发展。3、公司的行业情况：2017 年是航运业全面复苏的一年，全球航运市场整体好于预期，受益于全球航运复苏及国内消费升级、“一带一路”战略、京津冀协同发展、长江经济带等区域战略规划的出台，区域间商品交换将更为频繁，国内市场需求得到释放，多品种、多批次货物运输需求的增加，企业运力投资意愿持续增强，为我国港口内贸集装箱运输市场提供广阔的发展空间。数据显示，2017 年全年我国规模以上港口完成货物吞吐量 126.44 亿吨，同比增长 6.4%，完成集装箱吞吐量 2.27 亿 TEU，同比增长 8.3%。各大港口纷纷加大集装箱物流的基础设施建设投入，内贸集装箱运输行业向好。截止 2017 年 12 月 31 日，公司总运力达 166 万载重吨，公司经营管理的船舶共 101 艘，相比 2016年末增加 24 艘，位居全国内贸集装箱物流企业前三甲。2017 年交通运输部多次发文强调重点发展多式联运，并相继出台了交通运输部等十八个部门关于进一步鼓励开展多式联运工作的通知、关于开展多式联运示范工程的通知、关于进一步鼓励开展多式联运工作的通知等国家层面与多式联运相关的政策，明确表明我国要加快多式联运的建设，提出 2020 年实现多式联运货运量相比 2015 年增加 1.5 倍，多式联运的发展进入快车道。公司近年来不断加大对多式联运布局的投入，通过吸收铁路资产形成“水运+铁路+公路”全方位的多式联运模式，充分发挥不同运输方式的组合优势以及切实大力发展公铁水联运模式，借此进一步为客户提升“门到门一站式”的集装箱综合物流服务体验、公司综合竞争力以及综合效益。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 2017 年年度报告 10/170 1、成本优势（1）运营成本合理化 作为第三方物流服务提供商，公司可实现不同客户共同运输、共同仓储、共同配送，创造平台效应；随着客户与服务范围的不断扩张，平台效应将带来服务和成本的双重规模化优势。目前，安通控股拥有众多客户源，保证了稳定的货源供给，并与各国内主要港口建立了良好的战略合作关系，能够有效降低了船舶在港时间，节约油耗，降低运营成本。同时，利用高效的多式联运网络布局，发挥各种运输方式的比较优势和组合效率，也进一步降低了物流成本。（2）运力规模效应 公司经营管理的船舶共有 101 艘，总运力达 165.5 万载重吨，其中 43 艘为自有船舶，58 艘为外租船舶。根据国际集装箱权威研究机构法国 Alphaliner 的航运物流行业的最新研究报告，公司在全球集装箱船舶企业中综合运力的排名第 17 位。随着公司运力规模的扩大，有效地实现了规模效应，降低了其物流单位成本。（3）梯队式的船舶结构，最优船舶配置 安通控股旗下船舶以梯队式进行打造，以满足不同港口及不同客戶对货运的差异化需求，并有利于控制公司成本。按载重吨计，公司运营的船舶共分为 5 个梯队，载重吨分别为：3,600 吨-6,000 吨、6,000 吨-8,000 吨、8,000 吨-20,000 吨、20,000 吨-30,000 吨、40,000 吨-60,000吨。合理的船舶梯队分布以及贴合内贸物流运输特点的船型设计，使公司可以灵活根据承运货物量、货运航线等因素调配合理船舶资源；并且扩大航线覆盖区域向内陆支线航道地区延伸，迎合市场多元化需求；同时也能尽量规避单一航线波动对公司带来的冲击。（4）节能化设计下的新型集装箱运输船舶 公司秉承“节能环保”经营管理理念，投入匹配个性化和差异化需求、节能减排的新型绿色内贸集装箱船舶，在降低船舶油料消耗的同时，提高了船舶营运效益。目前，多艘船舶通过了中国船级社绿色船型评估，并获得 EEDI 设计能效附加标志入级证书。在国家对船舶运输企业淘汰船舶的拆解提供优惠补贴政策的背景下，安通控股也在不断根据自身业务发展需求及运营成本控制等因素，合理规划运输船舶设备更新，推动船队结构向“高效低耗、低排放、低污染”方向转型。2、营运优势（1）高效的运营管理体系 集装箱内物流运输服务受天气变化、港口班轮管制、港口货物吞吐量等客观因素影响，船期准点率普遍不高。公司凭借多年经营内贸集装箱物流的经验和高效的多式联运布局，坚持科学调度、多方联动，近几年公司班轮运输准点率平稳保持在业内较高水平。此外，安通控股多年来注重内部员工的专业化培训和技能提升，并建立了与业务运营相匹配的管理制度，加强各物流环节的管控与协调，有效保障了货物的安全，降低了公司整体经营风险，也保障了投资者利益。（2）创新的物流服务模式 2017 年年度报告 11/170 安通控股适时把握移动互联网发展潮流，搭建了综合物流信息化平台，对产业上下游进行高效整合，通过与港口码头、合作客户、供应商以及金融机构等物流相关参与方共享信息，提升与各方的业务协同指数，提高了整体物流效率。同时，打造了创新性的指尖物流服务平台，实现传统互联网与移动互联网的有效结合，客户可通过手机移动端轻松进行运价查询、网上订舱、支付结算、货物跟踪等服务，体验更优质的、更便捷的服务模式和沟通方式。目前该平台已经处于推广和应用阶段，在物流的各个环节实现了可视、可控，大大降低业务经营风险，同时，依托信息化平台公司也能够衍生出其他高附加值的业务模式。3、物流网络优势 公司根据客户的集装箱运输需求，建立了广阔的多式物流网络，目前已建成“覆盖沿海、沿江，纵深内陆”的业务网络布局形态。截至 2017 年 12 月 31 日，公司在全国设立海运网点 89 个，涉及业务口岸 148 个，设立铁路网点 18 个，涉及业务铁路站点 527 个，铁路服务覆盖 31 省 65城市，设立拼箱网点 16 个，仓储资源近 70,000。公司通过强力整合“水路、铁路、公路”多式联运资源，现已形成多层次，广覆盖的物流网络资源。4、品牌优势 安通控股旗下目前拥有多家全资子公司，其中，安通物流是全国 5A 级物流企业和全国物流行业先进集体，安盛船务是国内水路运输龙头企业，在行业内拥有广泛的影响力。基于良好的品牌效应，安通控股能有力地提升资源整合能力和业务拓展能力，带动服务价值的提升。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2017年，是全面落实“十三五”战略规划的关键年，是供给侧结构性改革的深化之年，集装箱运输及中国物流业正经历深远的变化：1、2017年沿海集装箱运价指数均值766.5，同比增长3.5%，运价整体在低位徘徊，内贸集装箱物流三足鼎立的竞争格局依旧，单一依靠集装箱海运经营方式的物流主体将持续面临市场的波动和不确定性，行业寻求产业链布局、上下游合作、多元化发展、开放化平台、数字化营销将成为阶段性特征。2、2017年社会物流总费用12.1万亿元，同比增长9.2%；其中，运费费用占比55%；保管费用占比32%；管理费用占比13%；社会物流费用的稳步增长及非运输端费用接近45%的占比充分说明多式联运、门到门物流解决方案仍将有巨大潜力；同时，2017年含货值口径下的全社会物流总额高达252.8万亿元，具备高客户粘度、平台价值、信息化布局的物流企业切入至供应链管理，提供运输、贸易、融资等多维度服务将成为必然趋势。基于产业的上述特点，2017年亦是安通控股转型发展最重要的一年，公司立足于多式联运发展道路，在整合各方资源的基础上，对产品、服务模式进行了多维度升级，同时对公司战略进行了适时的调整，努力扩大公司平台和品牌效应，具体包括：1 1、全面对接铁路，联运模式再升级：、全面对接铁路，联运模式再升级：2017年公司在强化传统“水运+公路”联运服务优势外，加2017 年年度报告 12/170 速拓展并对接货运铁路及周边物流场站相关资源，物流产品的多样化、时效性和覆盖半径得到大幅提升，客户潜在需求被有效激发，包括存量和增量两个维度。2 2、布局仓储及多式联运物流基地，提升服务附加值和客户粘度：、布局仓储及多式联运物流基地，提升服务附加值和客户粘度：得益于铁路资源对原有联运网络的进一步充实，公司对货物全程把控力进一步增强并适时加速推进在客户端的驻场物流，将服务进一步延伸至仓储、拣选、配送环节；同时，公司已启动多式联运物流基地项目，未来将着力打造“水运+陆运+铁路+多式联运场站基地”的一站式服务网络生态，产业链服务附加值及品牌护城河有望持续提升。3 3、拓展冷链、危化品物流业务：、拓展冷链、危化品物流业务：近年来大众消费品占公司承运货物比重不断提升，同时零售业电商化的趋势对库存管理提出更严苛的要求，小批次、高频次的物流需求将成为未来市场的主流，尤其是附加值较高、对物流时效性要求较高的冷链产品和危化品，伴随时效性、安全性较高的铁路资源持续导入，公司上述品类的业务占比将呈稳步提升态势。4 4、搭建了综合物流信息化平台，推进信息化建设：、搭建了综合物流信息化平台，推进信息化建设：公司利用云技术、物联网、移动互联网、大数据等技术搭建综合物流信息化平台，与公司全覆盖式的物流网络有机结合，使得“线上平台”与“线“线上平台”与“线下网络”下网络”高效对接、相互呼应，真正实现业务一体化运作，实现“天网”“天网”与“地网”“地网”的“天地融合”“天地融合”。目前，公司的综合物流信息化平台系统包括财商平台、价格发布、船务管理、集装箱管理、客户电子商务平台、移动平台、集卡平台、司机平台、客服管理，分析管理平台等，平台之间实现一体化管控，实现一个数据中心，多业务发展的模式，同时已实现对整个物流环节的实时监控。20172017 年公司的主要业务发展情况年公司的主要业务发展情况 （一）水运板块（一）水运板块 截止至2017年12月31日，公司在全国设立海运网点89个，涉及业务口岸148个，经营101条集装箱船舶；总运力11.19万TEU，同比2016年增长约60%；总载重吨总165.5万吨，同比2016年增长约50%；全年完成计费箱量245万TEU，同比2016年增长42%。根据法国海运资讯Alphaliner公司截至本公告日披露最新排名，公司集装箱船舶运力规模据全球第17位，位居全国内贸集装箱物流企业第二位。同时，得益于运力提升，公司航线网络挂靠港口159个，同比2016年增长45个，内贸箱吞吐量在63个主要港口常年位列前三，在海口、石湖、黄岛、洋浦、南沙三期、黄埔老港常年位居第一。目前，公司主营国内航线干线48条，国际物流航线5条，国内航线基本覆盖国内主要干线港口，其中精品航线如下：序号 航线 挂港顺序 1 华东线 营口-上海 2 华东线 大连-上海 3 华东线 天津-上海 4 东南线 营口-泉州-南沙 5 东南线 天津-泉州 6 东南线 黄岛-泉州 7 东南线 日照-泉州 8 东南线 上海-泉州 2017 年年度报告 13/170 9 华南线 天津-南沙 10 华南线 日照-黄岛-南沙 11 华南线 上海-黄埔 12 华南线 温州-黄埔 13 华南线 宁波-南沙-洋浦 14 西南线 营口-海口 15 西南线 天津-海口 16 西南线 黄岛-日照-海口 17 西南线 上海-汕头-海口 18 西南线 上海-泉州-钦州 19 西南线 南沙-海口（二）铁路板块（二）铁路板块 铁路是近年来公司多式联运战略中核心布局的环节，继 2016 年规划了铁路运输的发展规划，2017年公司成立了海铁事业部。战略上，公司一方面借助和铁路总公司、地方铁路公司的深度合作，通过将我司水运、陆运和铁路线的对接，双方集装箱、场站资源的共享，累计搭建了超 130 条经济、稳定和高效的海铁联运通道，扩大物流服务辐射半径的同时，也为客户节省了大量的时间和成本；同时，公司投资参股了北京安铁供应链管理有限责任公司，以铁路特种箱服务为抓手，深度开发大宗、化工等客户的高附加值物流项目。截止 2017 年 12 月 31 日，上市公司已设立铁路网点 18 个，包括哈尔滨、郑州、西安、贵阳、乌鲁木齐等，铁路直发业务线超 400 条，海铁线路超 130 条，涉及业务铁路站点 527 个，铁路服务覆盖31 省 65 城市，2017 年实现铁路自然柜运输量约 13 万个，实现在铁路上的营收约 7.55 亿元，占公司2017 年全年营收比例的 11.17%，较 2016 年营收的 890 万元，实现了快速化发展；同时，带动了公司整体多式联运业务的规模效应。目前公司的铁路业务分为海铁联运和纯铁运输两种，2017 年上述两种业务分别占到铁路板块货量的 33%和 67%，其中新开通的精品海铁联运项目包括：1 1、“北粮南运”工程，打造“东北“北粮南运”工程，打造“东北-福建福建-江西”铁海联运运输通道；江西”铁海联运运输通道；2 2、贯彻落实“一带一路”，打造中俄集装箱铁海联运新通道，开通了贯彻落实“一带一路”，打造中俄集装箱铁海联运新通道，开通了俄罗斯经满洲里至锦州港；俄罗斯经满洲里至锦州港；3 3、“西部大开发”，开通了乌鲁木齐“西部大开发”，开通了乌鲁木齐-京唐京唐-钦州海铁联运往返运输双通道钦州海铁联运往返运输双通道 ；4 4、创新“全程物流、创新“全程物流+金融服务”物流新模式，开通了“齐齐哈尔金融服务”物流新模式，开通了“齐齐哈尔-河南南阳”河南南阳”运输专列；运输专列；5 5、对接“陆上丝绸之路”，开通“青岛对接“陆上丝绸之路”，开通“青岛-宁夏”铁路运输业务。宁夏”铁路运输业务。（三）公路板块（三）公路板块 公司与全国超 1,500 家车队协同合作，拥有可调配货运拖车资源超 25,000 余辆。（四）多式联运物流基地（四）多式联运物流基地 2017 是公司全面提出“延伸服务链、提升附加值”的元年，在引入铁路资源、提升信息化管理能力后，公司对货物把控力进一步提升，并配合仓储和场站资源的布局，一举将服务延伸至仓储、拣选、2017 年年度报告 14/170 配送环节，成功开发出多项合同及驻场物流业务；截至 2017 年 12 月 31 日，公司共设立拼箱网点 16个，集拼中心 3 个，质押仓库 18 个，仓储资源近 70,000。在铁、公、水多式联运不断成熟壮大的基础上，公司已开始加速推进产业链闭环服务的最后一端多式联运物流基地项目，并于2017年8月14日召开第六届董事会第七次会议审议通过了关于对外投资设立2家全资子公司的议案，公司以自有资金60,000万元出资在泉州市和唐山市设立2家全资子公司：安通（泉州）多式联运基地有限公司和安通（唐山海港）多式联运物流有限公司；上述2家公司将规划建立大型综合物流保税产业园，形成一体化的现代物流产业集群，打造多式联运综合物流基地、大宗货物综合物流产业园以及跨境电商集散基地。（五）客户群体（五）客户群体 随着公司多式联运布局的推进，公司客户群体中传统大宗货品、工业品的比重呈下降趋势，消费品的比重呈上升趋势，其中：大宗商品和工业品比重由 2016 年的 69.39%下降至 2017 年的 63.06%，消费品占比由 2016 年的 22.38%上升至 2017 年的 28.35%。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 2017 年的公司的总资产为 8,680,048,642.34 元，较 2016 年的 6,640,965,598.37 元，增长了30.70%；实现营业收入6,760,621,855.82元，较2016年的3,798,127,101.17元增长了78.00%；营业成本为 5,675,039,390.11 元，较 2016 年的 2,933,240,601.70 元增长了 93.47%；实现利润总额 742,123,529.24 元，较 2016 年的 538,185,228.70 元增长了 37.89%；实现净利润552,366,107.62 元，较 2016 年的 401,292,805.45 元增长了 37.65%。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 6,760,621,855.82 3,798,127,101.17 78.00 营业成本 5,675,039,390.11 2,933,240,601.70 93.47 销售费用 15,489,084.44 13,909,402.46 11.36 管理费用 173,981,056.46 121,363,524.06 43.36 财务费用 190,707,407.06 237,237,523.16-19.61 经营活动产生的现金流量净额 851,990,302.02 939,692,854.16-9.33 投资活动产生的现金流量净额-1,199,622,736.83-489,712,978.26-144.96 筹资活动产生的现金流量净额 273,733,304.53 131,170,393.62 108.69 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 2017 年年度报告 15/170 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）物流服务业 6,760,621,855.82 5,675,039,390.11 16.06%78.00%93.47%减少6.71 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 (2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 物流服务业 综合物流服务 5,675,039,390.11 93.40%2,933,240,601.70 88.42%93.47%业务增加成本相应增加 成本分析其他情况说明 适用 不适用 (4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名客户销售额 89,872.42 万元，占年度销售总额 13.29%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0 万元，占年度销售总额 0%。前五名供应商采购额 94,650.86 万元，占年度采购总额 16.21%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。其他说明 不适用 2.2.费用费用 适用 不适用 项目名称 本期期末数 上期期末数 本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 销售费用 15,489,084.44 13,909,402.46 11.36%2017 年年度报告 16/170 管理费用 173,981,056.46 121,363,524.06 43.36%主要系公司规模扩大，人员工资及办公经费增长所致。财务费用 190,707,407.06 237,237,523.16-19.61%3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 适用 不适用 情况说明情况说明 适用 不适用 4.4.现金流现金流 适用 不适用 项目名称 本期期末数 上期期末数 本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 经营活动现金流入小计 5,450,342,443.01 3,274,804,969.62 66.43%主要系经营规模扩大，业务量增加所致 经营活动现金流出小计 4,598,352,140.99 2,335,112,115.46 96.92%主要系本期支付给供应商的款项增加较大所致 经营活动产生经营活动产生的现金流量净的现金流量净额额 851,990,302.02 939,692,854.16-9.33%投资活动现金流入小计 178,151,068.18 26,229,112.66 579.21%主要系处置船舶所致 投资活动现金流出小计 1,377,773,805.01 515,942,090.92 167.04%主要系购置船舶和集装箱所致 投资活动产生投资活动产生的现金流量净的现金流量净额额 -1,199,622,736.83-489,712,978.26-144.96%主要系购置船舶和集装箱所致 筹资活动现金流入小计 2,331,338,667.64 1,672,128,670.60 39.42%主要系本期短期借款增加、售后回租融资增加以及发行短期融资券所致 筹资活动现金流出小计 2,057,605,363.11 1,540,958,276.98 33.53%主要系支付融资租赁款所致 筹资活动产生筹资活动产生的现金流量净的现金流量净额额 273,733,304.53 131,170,393.62 108.69%主要系本期短期借款增加、售后回租融资增加以及发行短期融资券所致 (二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用 不适用 1.1.资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 2017 年年度报告 17/170 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 应收账款 858,158,935.86 9.89 421,984,450.99 6.35 103.36 主要系本期业务规模扩大；第四季度为旺季，营收规模较去年同期增幅较大 预付款项 221,179,058.41 2.55 114,714,428.10 1.73 92.81 主要系业务规模扩大及增加预付铁路运费所致 存货 51,948,794.52 0.60