002329_2017_皇氏集团_2017年年度报告_2018-04-25.pdf

皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 1 皇氏集团股份有限公司 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告 2017 年年度报告 2017 年年 04 月月 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人黄嘉棣、主管会计工作负责人蒋雪娇及会计机构负责人公司负责人黄嘉棣、主管会计工作负责人蒋雪娇及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)孙红霞声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。孙红霞声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本年度报告中涉及的未来发展陈述，属于计划性事项，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。本年度报告中涉及的未来发展陈述，属于计划性事项，不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。公司在本年度报告第四节公司在本年度报告第四节“经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析”中中“公司未来发展的展望公司未来发展的展望”部分，描述了公司未来经营中可能面临的风险以及部分，描述了公司未来经营中可能面临的风险以及 2018 年度经营计划，敬请广大投资者注意查阅。年度经营计划，敬请广大投资者注意查阅。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司总股本公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司总股本 837,640,035股为基数，向全体股东每股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 0.10 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。股（含税），不以公积金转增股本。皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 3 目录目录 l-_Toc300000084第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.28 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.48 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.54 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.55 第九节第九节 公司治理公司治理.63 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.69 第十一节第十一节 财务报告财务报告.70 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.202 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 释义内容 本公司、公司、皇氏集团 指 皇氏集团股份有限公司 云南来思尔 指 云南皇氏来思尔乳业有限公司 皇氏御嘉影视 指 皇氏御嘉影视集团有限公司 盛世骄阳 指 北京盛世骄阳文化传播有限公司 完美在线 指 浙江完美在线网络科技有限公司 优氏乳业 指 皇氏集团湖南优氏乳业有限公司 遵义乳业 指 皇氏集团遵义乳业有限公司 皇氏食品公司 指 广西皇氏甲天下食品有限公司 筑望科技 指 浙江筑望科技有限公司 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 皇氏集团 股票代码 002329 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 皇氏集团股份有限公司 公司的中文简称 皇氏集团 公司的外文名称（如有）Royal Group Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）ROYAL GROUP 公司的法定代表人 黄嘉棣 注册地址 南宁市高新区丰达路 65 号 注册地址的邮政编码 530009 办公地址 南宁市高新区丰达路 65 号 办公地址的邮政编码 530009 公司网址 http:/ 电子信箱 注：注：报告期末至年度报告披露日期间，公司的注册地址由南宁市科园大道 66 号变更为南宁市高新区丰达路 65 号。二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 何海晏 王婉芳 联系地址 南宁市高新区丰达路 65 号 南宁市高新区丰达路 65 号 电话 0771-3211086 0771-3211086 传真 0771-3221828 0771-3221828 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报、上海证券报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司董事会秘书办公室 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 91450000727678680U 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）无变更 五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中喜会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市东城区崇文门外大街 11 号 11 层 1101 室 签字会计师姓名 饶世旗 周香萍 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2017 年 2016 年 本年比上年增减 2015 年 营业收入（元）2,366,753,868.96 2,446,430,743.22-3.26%1,685,137,677.84 归属于上市公司股东的净利润（元）56,740,002.18 290,602,509.85-80.48%184,617,257.56 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）8,315,964.73 266,717,406.54-96.88%174,934,832.31 经营活动产生的现金流量净额（元）612,025,026.56 245,186,764.66 149.62%431,556,773.33 基本每股收益（元/股）0.0677 0.3469-80.48%0.2300 稀释每股收益（元/股）0.0677 0.3469-80.48%0.2300 加权平均净资产收益率 2.07%10.77%减少 8.7 个百分点 9.77%2017 年末 2016 年末 本年末比上年末增减 2015 年末 总资产（元）5,614,956,627.75 5,202,450,932.08 7.93%4,453,534,490.77 归属于上市公司股东的净资产（元）2,750,193,721.53 2,736,463,256.38 0.50%2,588,319,536.23 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 7 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 454,001,110.14 536,045,417.77 526,610,100.62 850,097,240.43 归属于上市公司股东的净利润 16,682,492.05 72,487,373.88 23,959,886.46-56,389,750.21 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 14,661,313.99 60,425,701.26 19,387,823.24-86,158,873.76 经营活动产生的现金流量净额 160,567,778.60 283,447,561.33-141,781,806.05 309,791,492.68 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-2,355,051.20-1,383,281.03-6,742,955.89 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）26,019,631.2816,604,569.3024,081,906.53 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 3,922,805.9515,168,071.69-除上述各项之外的其他营业外收入和支出-67,102.071,248,146.34-372,383.69 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 8 其他符合非经常性损益定义的损益项目 32,979,633.98 减：所得税影响额 9,821,738.835,151,183.904,016,341.77 少数股东权益影响额（税后）2,254,141.662,601,219.093,267,799.93 合 计 48,424,037.4523,885,103.319,682,425.25-对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否（一）报告期内公司的主要产品及其用途、经营模式、主要的业绩驱动因素 1、公司乳制品生产销售业务产品系列包括以荷斯坦牛奶、水牛奶为主要原料的巴氏杀菌乳、调制乳、灭菌乳、发酵乳和饮料等。公司的销售采取直销和经销相结合的模式。直销模式主要指公司不经过代理商而直接向最终消费者进行销售的经营模式。经销模式主要是经销商销售产品，公司通过选定总经销商或多家经销商作为合作伙伴，将公司产品销售给客户的方式。公司的销售渠道包括大型商超、新鲜屋专卖店、士多店、送奶上户、电商等多种渠道，消费者可通过这些渠道方便快捷购买公司产品。公司为区域性城市型知名乳制品企业，形成了完善的从奶牛养殖到乳制品加工、终端销售的产业链，共拥有华南乳品厂、广西来宾、云南来思尔、湖南优氏 4 个现代化乳品生产基地，在建的遵义乳业十万吨乳品加工基地项目仍在推进中。公司深耕乳制品行业十七年，积累了丰富的行业经验和较高的管理水平，依托“公司+基地+农户”的经营模式及先进的冷链仓储技术，能有效控制公司原料的采购成本和质量，提高产品竞争力；利用企业自有的国家级研发中心的优势，开发满足消费者需求的水牛奶等差异化产品，巩固和提升品牌价值，打造名牌产品、驰名商标，提高企业核心竞争力。2、公司影视传媒业务主要以电视剧制作发行、新媒体版权运营及衍生品开发运营为主，由子公司皇氏御嘉影视及盛世骄阳分别运营。皇氏御嘉影视电视剧制作发行经营模式为独立或与其他投资方共同出资筹建剧组并进行影视剧的拍摄、制作和发行，通过将其播映权出售给电视台或新媒体渠道，以及通过广告植入、IP 授权等取得收入。盛世骄阳主要从事新媒体版权节目整合与宣推、新媒体版权节目发行、数字电视/IPTV 发行以及儿童动漫、幼教线上内容的传播及线下衍生品的开发运营等获得收入。3、公司全资子公司完美在线主要经营信息服务产业，主要为通信、金融、政府机构等行业提供信息技术服务，依托于强大的技术实力和海量的数据基础，在线客户服务区域覆盖全国 30 个省、市、自治区，已与全国超过三分之二的城市商业银行签署了电子账单服务业务，占领着城市商业银行渠道短信通知业务80%以上的市场份额，通过收取服务费获得收入。（二）报告期内公司所属行业的发展阶段、周期性特点以及公司所处的行业地位 1、在国内，中国特色社会主义进入新时代，这对经济增长模式提出了新的要求，将继续推进经济结构转型，使经济步入平稳增长、科学发展态势，经济结构、增长动力和质量效益等发生了积极变化。中国乳制品行业经过近二十年的快速成长之后，进入平稳发展阶段，竞争由量争转化为质争，国家政策也聚焦在促进规模企业的发展，并对乳制品企业的安全生产、质量标准及规范化经营提出更高要求，鼓励乳制品企业创新产品，市场结构将进一步优化，集中度不断提高，企业优胜劣汰尤为突出。随着消费增长和城镇化水平的不断提升，一些创新乳品品类以及新兴渠道或分级市场的乳品消费在快速增长，未来行业蕴育着较大的发展机遇。但短期来看，行业发展仍面临诸多挑战，企业既面临彼此之间产品同质化的激烈竞争，也面临着国外企业及品牌的不断涌入而带来的发展压力。皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 10 报告期内，公司面临乳业增速放缓、制造及管理成本带来的压力，公司围绕经营目标，通过布局调整、新产品研发、精准市场投入、运营成本管控等多项举措，尽可能抵销各种不利因素的影响，保障公司的盈利水平，同时在低温和酸奶产品方面，公司继续在广西、云南核心市场保持优势地位，整体实现良性增长。2、影视文化行业方面，随着国民经济持续增长，人民生活水平不断提高，精神文化需求也日益增长。“十三五”规划将“文化产业成为国民经济支柱性产业”确定为全面建成小康社会的重要目标，影视文化行业迎来快速发展的黄金时期。相关法规、政策密集出台，进一步扩大文化消费，推动产业转型升级，促进行业健康有序发展。目前，中国电视剧制作企业的主要收入来源于电视台的电视播映权收入和网络视频服务企业的信息网络传播权收入。电视台对优质电视剧的需求不断攀升，将推动电视剧市场持续繁荣，而互联网技术的快速发展以及新媒体的兴起为文化传媒行业发展带来新的机遇。近年来，视频网站端流量与付费会员崛起，推动电视剧网剧版权价格的上涨。台网联播大剧占据电视屏收视前列，网络剧异军突起，将成为电视剧行业新的发展方向。经过多年的发展，公司积累了较强的资金实力和品牌实力，坚持与更多的优秀编剧创作团队以及知名公司建立良好、稳定的合作关系，强化优质 IP 储备和影视项目策划、制作能力，不断推进内容精品化。在与传统主流媒体播放平台保持良好业务合作关系的同时，积极与各主流视频网站建立良好的合作关系，拓宽公司影视剧业务模式和销售渠道。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化。固定资产 无重大变化。无形资产 无重大变化。在建工程 在建工程报告期末较期初增加 73,603,479.97 元，主要原因为皇氏集团华南乳品有限公司、田东生态牧场等项目建设土建工程及设备增加所致。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、公司是国内水牛奶之王。公司是目前国内最大的水牛奶技术研究和产品生产加工企业，拥有多项发明专利，水牛奶系列产品产销量始终保持全国第一，公司品牌在中国西南片区享有盛名。皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 11 2、区位竞争优势明显，核心产品表现突出。公司在进一步扩大原有核心区域产销规模的同时，加快湖南、贵州等新区域的市场扩张，乳业版图不断扩大，区位竞争优势大幅提升。同时，公司着力推广具有区域特色的乳制品，水牛奶、酸奶、果奶等核心产品表现突出，公司酸奶研发技术位于国内同行前列。3、公司通过资源整合，形成了自身相互协同的竞争优势。公司产业链日趋完善，旗下拥有影视剧制作公司皇氏御嘉影视、版权运营商盛世骄阳，提供电子账单系统和呼叫中心系统整体解决方案的服务商完美在线。与国内多家知名文化企业形成多方面的合作关系，联合了新媒体及传统媒体资源的运营平台，使公司从内容到渠道的渗透力大大增强，同时积累了银联数据、金融机构、电信运营商、物流企业、航空公司等互联网企业、政府机构等多个行业的重要客户，通过分析挖掘消费大数据，实时了解消费习惯，进而快速改进公司营销决策；利用影视剧的热播、第三方宣传平台与资源开展销售活动，加强与消费者的互动，扩大消费群体及提升消费者对品牌的粘度，不断探索皇氏独有的新消费产业发展之路。皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 12 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述（一）积极扩大乳业板块的经营规模，提升区域竞争优势（一）积极扩大乳业板块的经营规模，提升区域竞争优势 本年度，公司继续进一步加大产能及规模的提升，在奶源方面，在巩固原有奶源供应的同时，继续加大投资力度，公司田东牧场启动建设；生产扩能方面，华南乳品厂已正式投产，云南来思尔、广西来宾、贵州遵义三个乳制品智能工厂建设项目正在积极推进中；产品研发方面，裸酸奶、爱特萌青柠海盐酸奶、摩拉菲尔饱养代餐酸奶等多款新品市场表现良好；在市场营销及品牌推广方面，继续推进聚焦打造“大单品”的销售策略，以核心大单品为载体，加快市场网络的构建，提升公司产品的覆盖面，利用水牛奶、发酵奶的技术与品牌优势，立足大西南，培育大市场，寻找新突破。（二）以内容为核心，实现文化板块的协同发展（二）以内容为核心，实现文化板块的协同发展 1、报告期内，皇氏御嘉影视积极预判和应对渠道多元化发展及市场需求的新趋势，聚焦内容供应领域，打造精品剧目。重点投资制作了热门 IP 青春商战时装剧你和我的倾城时光。皇氏御嘉影视占公司主营业务收入前五名的影视剧分别为你和我的倾城时光、御姐归来、毒战、荡寇，其实现的营业收入为 46,673.04 万元，占公司主营业务收入的 21.29%。报告期内，皇氏御嘉影视投资、制作并已取得发行许可证的电视剧如下：序号 剧名 集数 发行许可证号 1 御姐归来 36（京）剧审字（2017）第 004 号 2 毒战 43（渝）剧审字（2017）第 003 号 3 你和我的倾城时光 58（鄂）剧审字（2017）第 004 号 4 誓言 60（苏）剧审字（2017）第 012 号 报告期内，皇氏御嘉影视已开机或正在前期筹备，但尚未取得发行许可的电视剧如下：序号 剧名 进展状态 暂定集数 1 玫瑰与饼干 后期制作发行中 36 2 梦醒长安 筹备、演员签约 60 3 超凡天赋 拍摄中 36 2、报告期内，受国家政策的影响，各省、市对地面数字电视传输覆盖网进行了专项整治，关停全部轮播商业频道，致使盛世骄阳原有近二十个省区的 NVOD 轮播频道业务被迫停止，节目版权运营在广告方面的收入出现大幅缩减，对其报告期内的经营业绩产生较大负面影响。同时，由于新媒体版权市场发生较大变化，盛世骄阳版权运营成本高企，节目发行和运营业务盈利降低，各主流视频平台整合加剧，中小型的视频网站大量消亡或者被并购，当年新电视剧版权获取的方式从分销到自制或早期投资方向转变，且投资额巨大，致使盛世骄阳业务收入及盈利能力有所下降，从而影响了公司整体利润的下降。皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 13 （三）积极推进信息板块业务的资源整合，提升盈利空间（三）积极推进信息板块业务的资源整合，提升盈利空间 报告期内，子公司完美在线的信息服务业务运作良好，业绩保持较大幅度增长。其中，智能云客服业务（呼叫中心业务）由银行这一单一服务对象转型为面向金融、互联网、通信业、电子商务、公共事业、现代物流等多行业齐头并进的业务结构，客服座席台数大幅提升，业务发展迅速。新增投资的筑望科技是国内领先的移动信息化服务解决方案提供商，具有全国跨地区电信增值业务许可证，主营业务是为移动互联网企业、银行、证券、大型电商平台等提供移动信息化运营支撑平台，与公司的主营业务将形成良好的优势互补，有利于公司进一步推动在信息服务领域的扩展。（四）持续推进内部治理，加强集团管控能力（四）持续推进内部治理，加强集团管控能力 通过内部改革，集团总部从运营型向战略及管理型转变，协调统筹公司资源支持各项业务拓展；通过推进全面预算管理，制定各工厂、各业务经营单位、各职能部门的业务规划、经营措施及费用使用计划，强化内部业绩考核和信息反馈，进一步提升公司管理效能。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业收入比重金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,366,753,868.96 100%2,446,430,743.22100%-3.26%分行业乳制品、食品 1,219,473,549.22 51.52%1,116,533,899.8945.65%9.22%影视制作、广告传媒 748,744,659.44 31.64%842,659,741.1634.44%-11.15%信息服务 223,592,182.70 9.45%155,946,814.866.37%43.38%其他 174,943,477.60 7.39%331,290,287.3113.54%-47.19%合计 2,366,753,868.96 100.00%2,446,430,743.22100.00%-3.26%分产品 乳制品 1,198,583,844.98 50.64%1,096,680,991.1044.84%9.29%其他饮料及食品 20,889,704.24 0.88%19,852,908.790.81%5.22%影视制作、广告传媒 748,744,659.44 31.64%842,659,741.1634.44%-11.15%信息服务 223,592,182.70 9.45%155,946,814.866.37%43.38%皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 14 其他 174,943,477.60 7.39%331,290,287.3113.54%-47.19%合计 2,366,753,868.96 100.00%2,446,430,743.22100.00%-3.26%分地区 西南地区 1,327,133,047.29 56.07%1,375,035,279.8956.21%-3.48%其他地区 1,039,620,821.67 43.93%1,071,395,463.3343.79%-2.97%合计 2,366,753,868.96 100.00%2,446,430,743.22100.00%-3.26%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 乳制品、食品 1,219,473,549.22 825,151,776.7732.34%9.22%18.87%减少 5.49 个百分点影视制作、广告传媒 748,744,659.44 417,707,226.5244.21%-11.15%-14.20%增加 1.99 个百分点信息服务 223,592,182.70 159,362,686.6128.73%43.38%51.85%减少 3.97 个百分点分产品 乳制品 1,198,583,844.98 805,341,446.9332.81%9.29%18.59%减少 5.27 个百分点影视制作、广告传媒 748,744,659.44 417,707,226.5244.21%-11.15%-14.20%增加 1.99 个百分点信息服务 223,592,182.70 159,362,686.6128.73%43.38%51.85%减少 3.97 个百分点分地区 西南地区 1,327,133,047.29 934,788,900.3329.56%-3.48%-3.17%减少 0.23 个百分点其他地区 1,039,620,821.67 614,296,179.6440.91%-2.97%-2.01%减少 0.58 个百分点 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 15 行业分类 项目 单位 2017 年 2016 年 同比增减 乳制品、食品 销售量 吨 156,182.37142,903.97 9.29%生产量 吨 157,575.01143,187.31 10.05%库存量 吨 3,065.901,673.26 83.23%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 库存量增加的主要原因：公司为扩大销售规模，增加备货所致。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用（5）营业成本构成）营业成本构成 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业成本比重金额 占营业成本比重 乳制品、食品 主营业务成本 825,151,776.7753.27%694,143,966.9843.59%18.87%影视制作、广告传媒 主营业务成本 417,707,226.5226.96%486,858,648.9630.58%-14.20%信息服务 主营业务成本 159,362,686.6110.29%104,947,599.406.59%51.85%其他 主营业务成本 146,863,390.079.48%306,374,695.5019.24%-52.06%合计 1,549,085,079.97100.00%1,592,324,910.84100.00%-2.72%产品分类 单位：元 产品分类 项目 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业成本比重金额 占营业成本比重 乳制品 主营业务成本 805,341,446.9351.99%679,111,525.4042.65%18.59%其他饮料及食品 主营业务成本 19,810,329.841.28%15,032,441.580.94%31.78%影视制作、广告传媒 主营业务成本 417,707,226.5226.96%486,858,648.9630.58%-14.20%信息服务 主营业务成本 159,362,686.6110.29%104,947,599.406.59%51.85%其他 主营业务成本 146,863,390.079.48%306,374,695.5019.24%-52.06%合计 1,549,085,079.97100.00%1,592,324,910.84100.00%-2.72%皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 16 说明 产品分类 2017年 2016年 主营业务成本（元）直接材料 占比（%）直接人工占比（%）制造费用占比（%）主营业务成本（元）直接材料 占比（%）直接人工 占比（%）制造费用占比（%）乳制品 805,341,446.9385.08%4.12%10.80%679,111,525.4084.03%4.76%11.21%其他饮料及食品 19,810,329.8472.48%6.11%21.41%15,032,441.5880.22%3.18%16.60%（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 本公司 2017 年度合并范围比 2016 年度增加 1 户，为广西皇氏创元投资管理有限公司。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用（8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 第一名 341,237,735.8514.41%2 第二名 139,725,710.745.90%3 第三名 73,018,867.923.09%4 第四名 47,547,169.812.01%5 第五名 34,731,337.161.47%合计-636,260,821.4826.88%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司前五名客户与公司不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其他关联方在主要客户中未直接或间接拥有权益。公司不存在过度依赖单一客户前五名客户合计销售金额（元）636,260,821.48前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 26.88%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例0.00%皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 17 的情况。公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）440,751,121.11前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 29.79%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例0.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 第一名 160,070,677.7310.83%2 第二名 114,042,472.927.71%3 第三名 59,670,683.674.03%4 第四名 54,967,286.793.71%5 第五名 52,000,000.003.51%合计-440,751,121.1129.79%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 公司前五名供应商与公司不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其他关联方在主要供应商中未直接或间接拥有权益。公司不存在过度依赖单一供应商的情况。3、费用、费用 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 272,961,849.76 242,911,770.4812.37%-管理费用 160,250,936.50 145,058,121.5110.47%-财务费用 84,134,651.04 83,255,687.701.06%-所得税 10,345,377.97 12,891,978.79-19.75%-4、研发投入、研发投入 适用 不适用 公司建有广西自治区内唯一的省级乳品技术研究中心和国家乳品加工技术研发分中心、云南省企业技术研究中心，成立云南优质益生菌菌种资源库，这是云南来思尔自行建设的国内第一个乳制品企业自建菌种种质资源库，发起和参与制定了水牛奶的产品标准，产品工艺技术在国内保持领先水平。报告期内，公司继续加强产品开发及技术研发力度，取得 2 项国家技术发明专利，5 项实用新型专利，来思尔裸酸奶荣皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 18 获中国乳协 2017 年度“优秀新产品奖”和国际农博会“金奖”。公司研发投入情况 2017 年 2016 年 变动比例 研发人员数量（人）1951883.72%研发人员数量占比 9.40%10.01%减少 0.61 个百分点研发投入金额（元）18,166,166.13 20,294,656.54-10.49%研发投入占营业收入比例 0.77%0.83%减少 0.06 个百分点研发投入资本化的金额（元）-资本化研发投入占研发投入的比例-研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 适用 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目 2017 年 2016 年 同比增减 经营活动现金流入小计 2,853,845,558.11 2,324,546,711.70 22.77%经营活动现金流出小计 2,241,820,531.55 2,079,359,947.04 7.81%经营活动产生的现金流量净额 612,025,026.56 245,186,764.66 149.62%投资活动现金流入小计 106,157,103.21 8,453,272.00 1155.81%投资活动现金流出小计 500,416,592.80 932,731,824.79-46.35%投资活动产生的现金流量净额 -394,259,489.59 -924,278,552.79 57.34%筹资活动现金流入小计 1,250,290,000.00 1,414,000,000.00-11.58%筹资活动现金流出小计 1,292,484,085.83 849,580,981.70 52.13%筹资活动产生的现金流量净额 -42,194,085.83 564,419,018.30-107.48%现金及现金等价物净增加额 175,571,604.16 -114,672,653.85 253.11%相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 适用 不适用 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 19 1、报告期内，经营活动产生的现金流量净额同比增长 149.62%，主要原因为公司报告期内乳业版块销售商品、提供劳务收到的现金增加及影视公司按收款期限收到 2016 年度销售款所致。2、报告期内，投资活动产生的现金流量净额同比增长 57.34%，主要原因为公司报告期内收到的其他与投资活动有关的现金增加及支付投资活动现金减少所致。3、报告期内，筹资活动产生的现金流量净额同比减少 107.48%，主要原因为公司报告期内收到的其他与筹资活动有关的现金减少及偿还借款、支付股利增加所致。报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 三、非主营业务分析三、非主营业务分析 适用 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 267,072.62 0.33%主要原因为报告期内收到的投资分红及对联营企业、上海赛领皇氏股权投资基金合伙企业（有限合伙）确认投资收益所致。是 公允价值变动损益 资产减值 248,404,065.58 305.00%主要原因为报告期内计提盛世骄阳商誉减值准备及计提应收账款、其他应收款坏账准备。是 营业外收入 42,127,480.48 51.73%主要原因为报告期内收到的业绩补偿款及政府补助。是 营业外支出 4,178,785.42 5.13%主要原因为报告期内支付的捐赠支出及其他营业外支出。是 四、资产及负债状况分析四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况、资产构成重大变动情况 皇氏集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 20 单位：元 2017 年末 2016 年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产比例 货币资金 519,913,441.20 9.26%285,375,769.57 5.49%增加3.77个百分点 主要