002327_2016_富安娜_2016年年度报告_2017-04-23.pdf

深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 1 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。连带的法律责任。公司负责人林国芳、主管会计工作负责人黎峻江及会计机构负责人公司负责人林国芳、主管会计工作负责人黎峻江及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)黎峻江声明：保证年度报告中财务报告的黎峻江声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中涉及的未来发展规划及事项的陈述，属于计划性事项，不构成公本报告中涉及的未来发展规划及事项的陈述，属于计划性事项，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以未来实施分配方案时股公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以未来实施分配方案时股权登记日的总股本为基数，向全体股东每权登记日的总股本为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 1.00 元（含税），元（含税），送红股送红股 0 股（含税），以资本公积金向全体股东每股（含税），以资本公积金向全体股东每 10 股转增股转增 0 股。股。深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.8 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.13 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.30 第五节第五节 重要事项重要事项.59 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.65 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.65 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.66 第九节第九节 公司治理公司治理.72 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.79 第十一节第十一节 财务报告财务报告.80 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.172 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 本公司、公司、富安娜 指 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 会计师事务所 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙）股东会 指 深圳市富安娜家居用品股份有限公司股东会 董事会 指 深圳市富安娜家居用品股份有限公司董事会 监事会 指 深圳市富安娜家居用品股份有限公司监事会 元，万元 指 人民币元，人民币万元 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 深圳市富安娜家居用品股份有限公司章程 报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 富安娜 股票代码 002327 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 公司的中文简称 富安娜 公司的外文名称（如有）ShenZhen Fuanna Bedding and Furnishing Co.,LTD 公司的外文名称缩写（如有）FUANNA 公司的法定代表人 林国芳 注册地址 深圳市南山区创业南南油大道西路自行车加工厂 1 栋 注册地址的邮政编码 518054 办公地址 深圳市南山区南光路富安娜工业大厦 办公地址的邮政编码 518054 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 黎峻江 联系地址 深圳市南山区南光路富安娜工业大厦 电话 0755-26055091 传真 0755-26055076 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、上海证券报、中国证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮信息网 http:/ 公司年度报告备置地点 公司董事会秘书办公室 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 91440300618881268A 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变化 历次控股股东的变更情况（如有）无变化 五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 中国深圳福田区香梅路 1061 号中投国际商务中心 A 栋 16 楼 签字会计师姓名 谢晖，康跃华 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 6 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2016 年 2015 年 本年比上年增减 2014 年 营业收入（元）2,311,575,474.59 2,092,608,347.29 10.46%1,969,766,903.82 归属于上市公司股东的净利润（元）439,020,710.73 401,225,384.02 9.42%376,552,542.02 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）409,280,380.84 379,628,847.33 7.81%359,850,624.76 经营活动产生的现金流量净额（元）419,806,129.66 290,951,554.70 44.29%435,767,496.19 基本每股收益（元/股）0.52 0.47 10.64%0.45 稀释每股收益（元/股）0.50 0.47 6.38%0.45 加权平均净资产收益率 15.74%16.33%-0.59%19.06%2016 年末 2015 年末 本年末比上年末增减 2014 年末 总资产（元）3,528,226,262.72 2,927,825,297.47 20.51%2,789,556,666.28 归属于上市公司股东的净资产（元）2,660,625,702.84 2,288,181,417.85 16.28%2,164,648,515.41 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 431,129,453.88 450,019,873.31 466,601,139.80 963,825,007.60 归属于上市公司股东的净利润 88,508,820.56 80,852,238.53 74,142,694.36 195,516,957.28 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 81,827,696.62 74,094,136.67 68,419,246.56 184,939,300.99 经营活动产生的现金流量净额 42,734,952.86 34,987,095.77 38,458,581.64 342,084,081.03 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 7 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2016 年金额 2015 年金额 2014 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-305,566.30-38,726.29-495,681.42 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）22,272,564.25 9,797,279.86 4,696,586.54 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 18,665,767.09 18,309,739.62 16,862,699.91 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-1,648,870.10 639,624.78 1,147,080.14 减：所得税影响额 9,243,565.05 7,111,381.28 5,508,767.91 合计 29,740,329.89 21,596,536.69 16,701,917.26-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 8 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 一、报告期内公司从事的主要业务 2016年，依托于公司前瞻性的战略布局，以及积极主动的战略规划调整，在面临国内零售趋势依然持续低迷的情况下，仍然取得了业绩和净利润的增长，保持平稳的发展趋势。公司最为关键的战略项目富安娜美家“全屋艺术美家配置”全面布局取得阶段性进展，全球壹号旗舰店于7月份在深圳南山首先亮相，进行试运营。11月，首家家纺与全屋艺术美家配置相结合的旗舰店在深圳民治投入试运营。第一条德国豪迈全自动工业4.0生产线在深圳龙华组装完毕，并顺利开机试运行。全流程系统搭建完毕，基本实现从前端到后端的系统链接。公司第四代迭代产品研发出来，在前面几期的产品系列上，更具时尚感和艺术性。全屋艺术美家配置经过三年的酝酿和筹划，正式面向公众进行展现，标志着富安娜新业务版图的正式开启。在渠道结构优化上，富安娜的步伐不断加快。对于直营周边的城市实现扩大化经营继续推进。通过逐渐提升的直营子公司经营管理能力，扩大子公司经营范围，可以使子公司获得新的增长点，同时改变之前地区加盟发展缓慢的现状。另一方面，主动进行店铺和渠道结构调整，关闭经营绩效差的小店和取消发展停滞的加盟商，转而开辟拓展更大体量的城市旗舰店以及招募具有新发展思维的加盟商，通过以上举措，使渠道结构的抗风险性更强。同时，公司的加盟商会正式启动运营。经过一年的运营管理，取得了超预期的管理效果。在凝聚力量、汇集智慧的方向下，各商会群策群力，互帮互助，在公司的指引下进行商会内的宣贯与执行，有力的配合了公司各项年度经营行动。在家纺商品研发方面，富安娜再次引领行业潮流趋势，开启“以色彩重新定义家居生活方式”。从产品开发的系列性到门店陈列的色彩区间，富安娜满足和迎合消费者对于家居生活中色彩的需求，推出全新的五大色彩系列家居产品。2016年两季新品在此模式下，取得较大的新品销售业绩突破，零售连带率和客单价取得长足进步。也进一步验证了公司研发方向，贴近顾客需求，符合消费趋势，树立行业又一新标杆。电子商务在2016年继续保持高增长态势，通过对大数据的分析，采用精准的商品策略，提前预判做好的商品计划与实际执行的匹配度高度重合。另一方面，根据千人千面的流量变化，主动进行营销优化，确保每一档营销活动的成功和有效性。在过去一年的各大平台主力活动中，电子商务均取得历史性的突破，包括电商平台最为著名的双十一活动。同时，包括自建官方商城、微商城等在内的国内各大移动营销平台完善和搭建，也丰富了全渠道的渠道类型，对电子商务的年度业绩增长起到了一定的帮助。深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 9 在精细化企业管理上，公司进一步加强成本控制，加强全员成本意识，通过管理举措和激励机制，让每一个部门都成为利润的贡献体，在很大程度上保障了公司净利润的持续增长。总而言之，2016年，公司稳健前行，顺利实施各项年度经营战略，克服了经济放缓所带来的不利影响，实现了主营业务收入和利润的持续增长。二、主营业务分析 1、概述 公司始终坚持主业不动摇，坚守原创艺术设计的工匠精神，在保持公司持续发展增长的同时，更注重公司的长期性发展规范。专注于以家为核心的业务横向拓展，旨在为顾客提供更具艺术品位的居家生活方式。从传统的家纺床上用品到方抱、坐垫、毛浴巾、毛毯等一系列的小件家居配饰，再到家居服、家居包、丝巾等女性居家生活用品，再到以美家为核心的全屋艺术美家配置，我们始终坚定不移的在为顾客创造一种家居美学的感动。从研发设计到生产制造到品牌传播再到营销推广，我们紧紧围绕主营业务精益求精，精雕细琢。在此基础上，我们大跨度迈入更大范畴的大家居领域，全屋艺术美家配置不是单纯的全屋定制，也不是概念性的整体家居，而是真正基于全屋视觉层面的一体化解决方案。这项战略是富安娜未来十年最为核心关键的发展战略，在过去一年，已经通过全体员工的努力，取得了阶段性的突破和实质性的进展，为接下来的全面发力奠定了坚实的基础。未来，在以艺术为核心，家纺与家具为两翼的一体两翼发展战略下，富安娜将在居家生活方式上带给顾客更多的惊喜。总而言之，在2016年的经营中，通过公司董事会的正确领导，全体员工的努力奋斗，克服了各项外在的困难和挑战，公司取得了主营业务收入和净利润的持续增长，在同行业中脱颖而出。2016 年度公司共实现营业收入23.12亿元，同比增长10.46%，实现利润总额5.57亿元，比上年同期增长13.37%，实现净利润4.39亿元，比上年同期增长了9.42%。注：列示公司营业收入、成本、费用、研发投入、现金流等项目的同比变动情况及原因。公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况。在报告期内，面对复杂多变的经济形势，公司的前瞻性预判和筹划在此取得了充分的体现，也确保了公司各项年度经营指标和经营决策得以实施贯彻下去。包括前瞻性筹划的直营扩大化、渠道大店计划、品类扩充计划等，都在2016年取得了验证，成为公司零售业绩增长的有力保障。在家纺产业的销售收入和利润稳步上升的情况下，公司上下居安思危，积极寻求新的方法，精细化管理，传承品牌独特的文化，提供原创设计的全屋艺术美家配置解决方案。研发方面，公司依靠“艺术家纺”的独特花型设计，以色彩重新定义家居生活，加大对新产品设计和新材料开发项目的研发支出，在公司产品线上不断拓展深度和宽度。在传统销售渠道方面，充分认识到市场需求不振及电子商务对线下终端的冲击，主动调整优化终端店铺的举措在2016年继续贯彻实施。例如直营扩大化经营中，天津、无锡、常熟、深圳、上海等经营能力较深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 10 为突出的直营子公司积极开拓周边城市，实现预期布局。同时，主动关闭经营绩效差的门店，增开更大体量的门店，升级终端形象，淡化数量增长，更注重门店经营质量。在线上渠道方面，公司以大数据为基础，发挥新媒体的作用，开展数据化营销。依托大数据，实现更精准的商品计划，调整品类占比结构，尤其是芯类产品的调整成为电子商务最大的品类增长点。加大线上销售推广的力度，在很多知名的线上销售平台上均建了营销渠道，同时新增移动端线上销售平台，构建全渠道平台，实现销售增加的同时也可以提高企业的知名度，利于品牌的建设，持续提升了公司的核心竞争力；在“全屋艺术美家配置”的推进方面，完成了第四代家居产品的设计和小批量试产投入。富安娜美家团队也整体搭配到位，凭借独特的产品风格和稳健的运营模式，聚集了行业内各类优秀人才。在产业基地布局上，深圳龙华产业园第一条德国豪迈全自动工业4.0生产线安装调试完毕。同时，2016年底广东惠东产业基地正式纳入富安娜产业布局版图，成为新业务产能供应新的产业基地。第二条、第三条德国豪迈生产线将分别在江苏常熟及广东惠东进行安装上线。这样的布局，将有效保障在公司新业务发力时期的产能供应，缩短物流半径的瓶颈。为此，公司特别投入1.4亿元引进世界上最先进的三条德国全自动化家具生产线-生产系统化、智能化、集成化的工业4.0高科技设备，并且为此扩大了龙华、常熟、南充的生产基地，这样的布局从大西南、大西北、到华南华中，有效解决了家具行业关于物流半径的最大瓶颈，相信很快将会以整体家居呈现给顾客，为顾客提供一站式的解决方案服务。在物流供应链管理方面，持续整合公司四大产业基地的供应资源，结合公司KPI的考核，利用市场环境和规模化的采购，有效降低了原料辅料的成本，并且与供应商建立了深度的战略合作关系，加快产品的供应速度和缩短了资金的占用率。因此，报告期内公司的发展战略和经营计划得到了较好的实施和执行。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 适用 不适用 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、极具差异性的原创艺术设计和独特的品牌文化打造 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 11 富安娜始终坚持原创艺术设计的品牌特色，汲取大自然艺术灵感，融入时尚潮流元素，经过艺术化的夸张与变形设计，使得富安娜的产品在家纺行业始终保持设计领先的地位。2016年，富安娜又一次发起行业的传统变革，将以往按品类进行产品划分的方式改变为以色彩定义家居生活，满足广大消费者对于居家色彩喜好的需求，再一次引领行业潮流。同时富安娜持续不断进行新材质、新技术的研发和应用。在行业领先的平网印花技术方面，富安娜继续不断创新研发，在过去一年加大平网产品的研发数量，进一步提高产品的竞争优势。在皮马棉、棉麻等面料上大胆创新运用，为消费者提供更舒适的睡眠寝具。2016年，富安娜旗下全屋艺术美家配置品牌富安娜美家正式对外推出，一个全新的子品牌诞生，标志着富安娜实现从单纯的产品品牌经营向整体家居生活解决方案提供者的方向转移。2、遍布全国的渠道网络和多渠道平台的竞争优势 在过去一年，富安娜继续保持在行业内渠道领先的优势。在行业大部分企业认为市场危机的时候，富安娜找到了发展的机遇。主动通过渠道结构调整，对直营子公司经营绩效差的店柜进行关闭。与此同时，大力度拓展更大面积体量的旗舰店，通过形象的升级，为顾客带来更好的实体店购物体验。而对于经营思路老化、经营业绩停滞不前的加盟商，公司也是主动进行了优胜劣汰，果断淘汰了一批无法跟上时代变化的加盟商。同时通过直营扩大化的方式，将直营子公司市场周边的淘汰加盟商市场进行直营体系化经营，并且已经取得较好的效果。对于现有渠道网络的经营，重视价值塑造和综合质量，通过成立终端形象审计监察组，对各营业网点的终端形象进行严格的监督、检查与考核，及时督促进行整改，提高品牌形象，丰富销售品类，改善店铺的销售氛围，从而提高了单店销售能力。在商品管理上，加强商品系列化、突出主销商品、实行波段供应商品计划、推进配货制、库存控制。过去一年，电子商务平台进一步发力，通过独立的研发、销售、生产和物流体系，以多样的营销推广策略、丰富的产品线、多元化的线上销售平台、快速的物流反应和周到的客户服务等措施，成为包括天猫、京东、唯品会等国内大型平台的主力销售品牌。双十一销售再度突破历史记录，保持领先地位，也为公司新的业绩增长点提供强有力的推动。而最新推出的富安娜美家全球第一家旗舰店，也成为富安娜渠道模式中一个新的探索尝试点。未来几年，富安娜美家将在全国进行布局，进一步通过全新的渠道模式壮大富安娜的渠道网络，夯实富安娜的渠道竞争优势。3、先进的供应链采购管理竞争力 公司持续加强供应链的周期管理，强化供应链的反应速度，通过整合全渠道订单资源，集中采购压缩采购供应周期和采购供应价。通过实施面料周期管理、产品周转天数管理等方法缩减公司资金占用时间；利用市场环境和集中采购对原料进行成本控制；通过五个生产基地的供应资源整合，加快物料周转速度，降低公司成本，加快产品供应速度。未来惠东工厂将成为新业务的孵化基地，建成现代化智能物流库，配合渠道推进直配门店，建立以区域中心为核心的配送模式。过去一年最新推出的富安娜美家供应链体系，同样借鉴了富安娜原有的成功模式，将整体供应链围绕订单去进行定制柔性化设置，实现对于个性化需求深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 12 的快速反应。而在供应品质上，富安娜始终坚持选择最优质的供应商作为合作伙伴。无论是家纺还是现在的家具，均与行业内排名前列的供应商进行合作，采用更高品质的原材料实现更高品质的商品，真正为消费者提供放心消费的优质商品。4、管理信息系统优势 作为行业内首家全面引入全球五百强采纳的德国SAP的ERP系统，全方面提高了公司物流、资金流、信息流的集成度，加强企业的计划和管理优势，优化了企业生产管理销售的流程，使公司在电子商务飞速发展的时代，具有行业最快的反应速度。随着SAP系统应用的深入和数据分析能力的加强，公司的生产效率将获得更大的提升，对市场的分析和研判也将更为精准。在过去一年，富安娜选择欧宝公司的EPOS系统，再次对终端门店管理系统进行全面升级。通过新的终端POS系统，实现更健全的终端零售管理，同时升级会员管理体系，实现对顾客更好的服务。5、生产布局优势 2016年，继公司现有深圳龙华家纺生产基地、江苏常熟家纺生产基地、四川南充家纺生产基地和湖北阳新生产基地之后，第五个产业基地布局广东省惠州市。在巩固“长三角”、西南内陆、湘楚中原的基础上，进一步提高总部所在华南区的“珠三角”产业基地实力，同时将龙华产业基地的家纺产能向惠州转移。以实现惠东产业基地成为富安娜未来新业务项目孵化基地的目的。通过募投项目生产基地的建设，提高了自动化生产水平，有效地降低了生产成本，提升了竞争力，同时也充分利用其地理位置，辐射周边地区，节约物流成本，大幅度地提升了供应链物流的快速流通能力和效率，有效支持了企业的战略发展。6、利益共同体优势 公司拥有行业内最为优秀的人才团队，在过去的发展中，稳定的团队和优秀的表现，使得公司持续在前进的道路上领先于同行。公司人才发展战略强调从利益共同体向事业共同体转变，通过利用资本市场的平台，对员工进行持续的股票激励计划。分别已经实施了包括一期原始股、两期期权、两期限制性和一期员工持股计划在内的六次股票激励计划。在上市前向内部员工发行了股票，2012年12月30日对首发前限售股实施了解禁，使该部分员工股票得以流通，极大地兑现了激励效果。上市后又实施了两期股权激励计划，使激励对象扩大到了500多人。2014年公司进一步实施授予完成限制性股票激励计划，向公司中层管理人员以及公司认定的核心技术（业务）人员授予8,849,053股公司股票。此次激励对象共计250人，有助于公司核心团队凝聚力的增强、提高了员工的积极性，并有效地吸引了人才也留住了人才。2015年公司实施了员工持股计划，通过员工持股计划，调动员工参与企业的积极性。2016年，公司实施第二期限制性股票激励计划，面向公司中高层管理人员以及核心技术人员授予公司股票，激励对象共计375人。进一步加强了事业共同体的凝聚力，为企业在发展竞争中提供有力的人才团队支持。深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 13 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2016年，全球经济形势依然持续低迷，情况错综复杂，不容乐观，整体仍处在低速增长的调整期。中国经济已悄然进入新拐点阶段，经济增速换挡期、结构调整阵痛期和前期政策消化期，这使得我们面临的经济形势更趋复杂，挑战来自增长减速和结构调整，来自内部和外部等多个方面，经济运行中不确定性、不平衡性和脆弱性凸显。整体大家居行业，也随经济总体走势从快速发展期向行业震荡调整期转变。伴随着外部消费环境的变化和行业内部竞争态势的变动，我国家纺业正处在结构性调整阶段，总体低速前行。在这种调整期阶段，行业将面临重新洗牌。在同样以传统渠道为主体，中低端产品同质化严重，价格重叠，产业融合度低下的情况下，从表象上看，增长乏力，面临巨大的行业震荡，其实，这是行业盘整的必然表现。可以预见，市场竞争会更激烈，渠道细分、消费群体细分、产品细分将会进入一个全新阶段，区域割据将是中型规模企业的趋势，线上、线下之争会更加激烈，线上线下融合会成就部分走在前面的企业;行业跑马圈地式的外延渠道扩张模式将让位于新时期下的精耕式发展，而这对于中低端定位的家纺企业将是非常严峻的考验。那些没有解决内外部问题的企业，慢慢消亡，腾出市场容量，使一些有着明确目标，清晰战略思维方式，内部管理到位的企业，快速填补市场份额，可以预见的是，线下渠道的萎缩已经达到一定规模，不会再有更大的实体店倒闭潮出现，企业对于终端的深耕将是决定企业生存空间的决定因素。但近些年来，随着我国居民收入的不断提高，对生活品质的要求不断提高，家居品类的消费结构升级趋势也愈发明显，消费频率也正在发生改变。越来越多的消费者对产品的设计、面料的选择、保健功能等等方面均提出了其个性化的要求。从主品牌定位上，公司始终坚持差异化的中高端品牌路线，错开中低端的价格竞争地带，通过高质量和原创艺术设计的商品赢得消费者的认可，以品牌附加值保持公司持续的增长力。同时，公司还推出了不同风格不同目标顾客定位的子品牌，在一定程度上，对主品牌的定位起到了弥补作用，从而进一步降低在行业波动时，对于竞争考虑带来的影响。另一个方面，公司不断完善企业内部管理，通过流程优化组织扁平，以贴近终端市场，精耕每一个门店。主动通过结构性调整，提前做好渠道的优化布局。一方面淘汰了一批经营绩效差的店柜，另一方面，主动抓住目前的实体店铺空置的良机，不断开拓更大体量更佳体验的旗舰店，为OTO的布局铺垫基础。其次，在竞争企业仍停留在家纺品类的时候，公司即已开始围绕家居生活软装配饰部分进行品类开发和投入，并在行业内率先推出家居配套产品。通过这些高频次到店的家居小件商品的引入，带动顾客到店频率的不断提升，从而保障门店稳定的客流。2016年，全屋艺术美家配置的子品牌“富安娜美家”正式推出市场。标志着公司从原来的品类生产零售商转型向家居生活整体解决方案的提供者，跨向一个更大的蓝海市场。为此，公司已提前三年进行相应的研发和产能布局。可以预见，未来公司的发展动力将会更加强劲。公司在2017年的战略规划中，进一步明确了以艺术为核心，家纺与家具为两翼的一体两翼发展战略。公司始终坚持主业不动摇，坚守原创艺术设计的工匠精神，在保持公司持续发展增长的同时，更注重公司的长期性发展规范。专注于以家为核心的业务横向拓展和纵向跨越，旨在为顾客提供更具艺术品位的居家生活方式。从传统的家纺床上用品到方抱、坐垫、毛浴巾、毛毯等一系列的小件家居配饰，再到家居服、家居包、丝巾等女性居家生活用品，再到以美家为核心的全屋艺术美家配置，我们始终坚定不移的在为顾客创造一种家居美学的感动。在新时代新趋势新情况下，需要通过新思维新方法新动力来面对目前国内零售市场更为严峻的挑战。在如今消费行为的变化背景下，结合信息碎片化、消费分流、实体店精细运营、个性化需求等特点，需要零售企业进行思想的转变，方法的更新，管理的细化，才能在行业震荡调整中赢得更大的先机。在此思路下，2017年，公司将围绕深入推进和完善全屋艺术美家配置新业务、优化渠道结构、新媒体新营销的创新、全面升级终端门店管理、物流供应链升级管理以及会员升级管理六大战略来开展。经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计报告期内，2016 年度公司共实现营业收入23.12亿元，同比增长10.46%，实现利润总额5.57亿元，比上年同期增长13.37%，实现净利润4.39亿元，比上年同期增长了9.42%。总而言之，在2016年的经营中，通过公司董事会的正确领导，全体员工的努力奋斗，克服了各深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 14 项外在的困难和挑战，公司取得了主营业务收入和净利润的持续增长，在同行业中脱颖而出。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入）营业收入构成构成 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,311,575,474.59 100%2,092,608,347.29 100%10.46%分行业 纺织 2,311,575,474.59 100.00%2,092,608,347.29 100.00%10.46%分产品 套件类 1,104,868,655.00 47.80%1,102,163,125.32 52.67%0.25%被芯类 818,947,905.49 35.43%661,505,917.00 31.61%23.80%枕芯类 164,456,932.47 7.11%131,613,522.59 6.29%24.95%其他类 223,301,981.63 9.66%197,325,782.38 9.43%13.16%分地区 华南地区 923,035,827.11 39.93%797,010,476.34 38.09%15.81%华东地区 413,376,094.50 17.88%386,673,140.83 18.48%6.91%华中地区 268,353,233.10 11.61%260,065,470.88 12.43%3.19%西南地区 279,984,220.95 12.11%259,381,422.37 12.40%7.94%华北地区 200,265,670.14 8.66%186,469,449.30 8.91%7.40%西北地区 116,701,701.48 5.05%100,408,725.74 4.80%16.23%东北地区 109,687,100.90 4.75%101,974,337.59 4.87%7.56%国贸 171,626.41 0.01%625,324.24 0.03%-72.55%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 纺织 2,311,575,474.59 1,150,345,166.79 50.24%10.46%12.30%-1.60%分产品 套件类 1,104,868,655.00 529,595,517.10 52.07%0.25%-1.04%0.01%被芯类 818,947,905.49 419,354,140.60 48.79%23.80%25.59%-0.86%分地区 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 15 华南地区 923,035,827.11 458,917,567.40 50.28%15.81%27.87%-4.69%华东地区 413,376,094.50 196,131,039.00 52.55%6.91%25.53%-7.04%华中地区 268,353,233.10 143,758,592.90 46.43%3.19%39.79%-14.03%西南地区 279,984,220.95 151,749,014.80 45.80%7.94%3.17%2.51%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2016 年 2015 年 同比增减 纺织（家用纺织）销售量 万套/万件/万个/万条/万元 115,035 102,420 12.32%生产量 万套/万件/万个/万条/万元 119,013 91,570 29.97%库存量 万套/万件/万个/万条/万元 30,243 26,265 15.15%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 单位：元 行业分类 项目 2016 年 2015 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 纺织（家纺）材料 902,616,653.72 78.46%800,643,038.16 78.16%12.74%纺织（家纺）人工 109,933,096.70 9.56%86,323,694.01 8.43%27.35%纺织（家纺）委外加工费 28,681,100.69 2.49%37,275,091.38 3.64%-23.06%纺织（家纺）制造费用 109,114,315.68 9.49%100,067,631.97 9.77%9.04%说明（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 本公司新设全资子公司惠州富安娜，注册资本50,000万元人民币；深圳营销新设全资子公司合肥营销、桂林营销，注册资本分别为50万元人民币、30万元人民币。截至2016年12月31日止，上述新设的子公司均未实际出资。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 深圳市富安娜家居用品股份有限公司 2016 年年度报告全文 16（8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）158,487,635.25 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 6.86%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 第一名 89,617,264.52 3.88%2 第二名 20,407,032.22 0.88%3 第三名 17,552,507.10 0.76%4 第四名 15,787,776.78 0.68%5 第五名 15,123,054.63 0.65%合计-158,487,635.25 6.86%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）280,527,354.51 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 21.36%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 第一名 69,179,