603398_2016_邦宝益智_2016年年度报告_2017-03-15.pdf

2016 年年度报告 1/139 公司代码：603398 公司简称：邦宝益智 广东邦宝益智玩具股份有限公司广东邦宝益智玩具股份有限公司 2012016 6 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、大华会计师事务所（特殊普通合伙）大华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人吴锭辉吴锭辉、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人李吟珍李吟珍及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）李吟珍李吟珍声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经大华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司2016年度实现归属于上市公司股东的净利润58,557,201.27元，公司拟定2016年度利润分配以2016年12月31日公司总股本211,200,000股为基数，向全体股东按每10股派发现金红利0.85元（含税），共计分配现金红利17,952,000元。本分配议案尚需经公司2016年度股东大会审议批准后实施。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 适用 不适用 2016 年年度报告 2/139 公司已在本报告中详细阐述公司在生产经营过程中可能面临的各种风险及应对措施，敬请查阅“第四节经营情况讨论与分析”之“可能面对的风险”，敬请投资者注意投资风险。十、十、其他其他 适用 不适用 2016 年年度报告 3/139 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.8 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.13 第五节第五节 重要事项重要事项.22 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.37 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.44 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.45 第九节第九节 公司治理公司治理.50 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.138 第十一节第十一节 财务报告财务报告.53 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.139 2016 年年度报告 4/139 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司、股份公司、本公司、邦宝益智 指 广东邦宝益智玩具股份有限公司，股票代码：603398 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 财政部 指 中华人民共和国财政部 中玩协 指 中国玩具和婴童用品协会 邦领贸易 指 汕头市邦领贸易有限公司 邦领国际 指 邦领国际有限公司 中楷创投 指 汕头市中楷创业投资合伙企业（有限合伙）和盛昌投资 指 汕头市和盛昌投资有限公司 南信投资 指 汕头市南信投资有限公司 美富创投 指 广州美富创业投资企业（有限合伙）四方投资 指 揭阳市四方股权投资有限公司 报告期内 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 广东邦宝益智玩具股份有限公司 公司的中文简称 邦宝益智 公司的外文名称 BanBao Co.,Ltd.公司的法定代表人 吴锭辉 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 李欣明 陈锐东 联系地址 汕头市潮汕路金园工业城13-09片区 汕头市潮汕路金园工业城13-09片区 电话 0754-88118320 0754-88118320 传真 0754-88209555 0754-88209555 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 2016 年年度报告 5/139 公司注册地址 汕头市潮汕路金园工业城13-09片区 公司注册地址的邮政编码 515021 公司办公地址 汕头市潮汕路金园工业城13-09片区 公司办公地址的邮政编码 515021 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 汕头市潮汕路金园工业城13-09片区董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 邦宝益智 603398 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 11层 签字会计师姓名 吴少华、姜纯友 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 国金证券股份有限公司 办公地址 上海市浦东新区芳甸路1088号紫竹国际大厦23 楼 签字的保荐代表人姓名 宋乐真、巫海彤 持续督导的期间 2015 年 12 月 9 日至 2017 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 营业收入 281,560,549.85 309,456,780.91-9.01 298,775,441.15 归属于上市公司股东的净利润 58,557,201.27 66,173,441.51-11.51 58,794,929.84 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 51,957,300.17 64,521,332.21-19.47 58,341,083.01 经营活动产生的现金流量净额 60,363,034.56 63,537,226.18-5.00 71,944,895.57 2016年末 2015年末 本期末比上年同期末增2014年末 2016 年年度报告 6/139 减（%）归属于上市公司股东的净资产 582,004,767.50 539,888,720.28 7.8 193,009,233.51 总资产 621,678,879.37 574,972,456.97 8.12 257,195,372.62 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 基本每股收益（元股）0.38 0.92-58.70 0.82 稀释每股收益（元股）0.38 0.92-58.70 0.82 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.34 0.90-62.22 0.81 加权平均净资产收益率（%）10.47 31.53 减少66.79个百分点 28.43 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）9.29 30.74 减少69.78个百分点 28.21 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2016 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 65,706,134.57 72,821,302.11 76,366,025.90 66,667,087.27 归属于上市公司股东的净利润 14,915,214.69 14,710,080.23 19,697,153.23 9,234,753.12 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 14,464,765.07 13,334,557.09 16,096,450.02 8,061,527.99 经营活动产生的现金流量净额 15,490,982.95 20,019,911.69 8,846,215.36 16,005,924.56 2016 年年度报告 7/139 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2016 年金额 附注（如适用）2015 年金额 2014 年金额 非流动资产处置损益-111,100.92 -40,920.55 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 4,640,141.78 1,941,778.00 579,858.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 2016 年年度报告 8/139 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-1，050，000.00 1,880.00-5,000.00 其他符合非经常性损益定义的损益项目 4,285,548.67 少数股东权益影响额 所得税影响额-1,164,688.43 -291,548.70-80,090.62 合计 6,599,901.10 1,652,109.30 453,846.83 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 其他流动资产-理财产品 0 215,718,845.95 215,718,845.95 0 合计 0 215,718,845.95 215,718,845.95 0 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）主要业务 公司是以研发、生产和销售益智玩具以及生产、销售精密非金属模具为主营业务，公司的益智玩具产品主要包括积木玩具和婴幼儿玩具。益智玩具产品包括教育系列、科普系列及市场各类热门 IP 授权产品如“史努比”、“小猪佩奇”、“炮炮兵”总共 20 多个系列 550 多款产品，各系列产品都经过教育专家和研发人员的论证，充分考虑各年龄阶段儿童的心理发展需求和认知能力及动手能力，公司产品线覆盖儿童的各个年龄阶段，产品种类丰富，具有持续性和成长性。精密非金属模具业务主要为益智玩具的生产提供支持，模具主要满足公司益智玩具产品生产为主。2016 年年度报告 9/139 （二）经营模式 本报告期内，公司经营模式没有发生重大变化。1.采购模式 公司一般根据生产需求、订单的交货周期、原材料采购周期、经济采购批量等因素来制定采购计划。主要原材料为生产益智玩具所需的塑料原料、包装材料，以及生产模具所需的模具钢材。其中塑料原料为公司产品的主要原料，因此受国内外大宗商品价格波动的影响较大，公司在保证原料库存满足生产需求的前提下，综合多方面因素主要采取集中定点批量采购模式，以保证主要原材料品质长期稳定。对于包装材料及钢材一般向经销商进行采购。2.生产模式 公司生产模式主要根据销售订单安排生产，以销售订单的先后顺序、客户需求的紧急程度提前制定生产计划。鉴于积木产品的特殊多样性在制订生产计划的同时也兼顾积木产品的半成品胶件通用性强的特点，生产计划中半成品胶件库存、成品库存与订单需求相互协调，以保证合理库存，应对市场上要求快速供货的需要。3.销售模式 2016 年年度报告 10/139 公司产品益智玩具的销售模式主要分为经销模式和直销模式。国内方面，公司已与多家经销商和连锁零售商确立了合作关系，初步搭建了覆盖大部分省份的营销网络，并安排富有经验的销售人员负责公司各系列产品在各个区域的市场推广、经销商和销售终端的服务等。就国际市场而言，公司产品主要通过各经销商销往国外，通过经销商的营销推广进入当地销售终端。此外，公司也积极在扩展新的销售模式，在国内通过与幼儿园建立“教具-教材-师资培训”的独有模式，进一步形成学校、幼儿园、培训机构、社区和家庭的完整市场体系。（三）报告期内行业情况 2016 年，全国玩具行业主营业务收入 2,295.4 亿元，累计同比增长 6.5%；累计完成利润总额121.9 亿元，同比增长 13.1%。另外，2016 年我国玩具出口产品出口金额 337.15 亿美元，同比增长 9.45%。1456.21664.41964.92106.82295.413.50%14.30%12.20%7.20%6.50%0.00%2.00%4.00%6.00%8.00%10.00%12.00%14.00%16.00%050010001500200025002012年2013年2014年2015年2016年主营业务收入（亿元）主营业务收入（亿元）同比增长同比增长2012年年-2016年国内玩具行业主营业务收入情况年国内玩具行业主营业务收入情况2016 年年度报告 11/139 2016 年 1-12 月，中国玩具行业产销率 98.2%，较 2015 年同期基本持平；12 月当月，玩具行业产销率 98.1%，较 2015 年同期下降 0.4 个百分点。2016 年中国玩具行业累计出口交货值 1,004.7 亿元，累计同比增长 5.7%，12 月中国玩具行业出口交货值 91.5 亿元，同比增长 3.9%。65.5983.398.1106.2121.924.50%27%12.40%9.60%13.10%0.00%5.00%10.00%15.00%20.00%25.00%30.00%0.0020.0040.0060.0080.00100.00120.00140.002012年2013年2014年2015年2016年利润总额（亿元）利润总额（亿元）同比增长同比增长2012年年-2016年中国玩具行业利润总额情况年中国玩具行业利润总额情况2016 年年度报告 12/139 （数据来源：国家工信部）二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1.技术研发优势 由于积木玩具拼插的特殊玩法，益智玩具产品是通过基础胶件进行各种组合，对模具的开发能力提出较高要求。然而模具作为益智玩具生产过程中至关重要的一环，对益智玩具之间拼插的松紧度和质量会产生直接影响。公司的模具车间使用国际先进的数控加工设备，有着完善的品质保障体系，能够充分保证模具的品质。公司历来重视产品的研发设计，对此设置由决策层、执行层两个层次组成的研发机构，持续地进行研发投入，不断健全研发制度，对内完善产品研发部门协作机制，对外加强校企合作等，建立了科学的研发体系。一方面公司内部完善产品研发综合机制，通过建立研发决策机制、信息交流机制、多部门研发协作机制、多层次研发领域互联机制、研发评审和鉴定机制，促进研发团队高效运作；另一方面公司对外加强校企合作，通过高校开展积木与儿童心理发展关系的科学性论证和理论研究，研究建构类玩具对幼儿心理、行为成长的作用，了解幼儿心理发展目标与方向，从而设计出适合幼儿心理发展的教育产品。公司加强开展校企合作，充分利用高校和幼儿园丰富的研发和教育资源，将民族文化合理巧妙地融入产品设计中，有针对性的开展儿童教育类益智玩具的研发和创新，使得“邦宝”玩具在市场上众多玩具品牌中保持着鲜明的文化和教育特色。109.466.868.771.787.190.7103.9109.995.789.691.54.30%6.90%5.50%3.80%6.30%3.30%6.60%3.90%2.90%6.00%3.90%0.00%1.00%2.00%3.00%4.00%5.00%6.00%7.00%8.00%0204060801001201-2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月出口交货值（亿元）同比增长2016年年1-12月国内玩具行业出口交货值月国内玩具行业出口交货值2016 年年度报告 13/139 2.产品质量优势 通过多年积累下来的益智玩具开发理念和与各大高校开展的幼教研究，然后针对青少年儿童各个年龄段不同的心理和偏好、认知能力、动手能力等因素，推出了教育系列、DIY系列、机器系列、城市系列、婴幼儿系列等二十多个系列产品，产品线覆盖0-14岁儿童的各个阶段，产品种类丰富，具有持续性和成长性。在产品设计时，公司将历史、地理、中华传统等文化因素以及生活元素融入玩具之中，让孩子们在玩乐同时获得丰富的知识。公司也将玩具的安全性作为玩具设计生产考虑的首要因素，益智玩具产品全部使用安全无毒的环保材料；同时，注重基础胶件拼插的协配性，通过提高模具精密度增加产品的表面光洁度，避免毛刺对儿童的伤害。3.自主品牌优势 自成立以来，公司始终坚持发展自主品牌战略，产品具有辨识度高、趣味性和教育性强、性价比高等优势。经过持续多年的培育和维护，公司成为国内具有自主品牌优势的专业制造塑胶积木的企业，产品赢得经销商、终端零售商和国内外市场消费者的广泛认可，产品热销欧美等市场，树立了良好的品牌形象，“邦宝”已成为积木玩具行业的优质品牌。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2016 年，全球经济及国内经济在保持相对平稳状态下，面对同质化产品增多，市场竞争日益激烈，公司管理层按照年初既定目标，继续优化产品结构，加强营销渠道管理，加大品牌建设和推广。2016 年度公司实现营业收入 28,156.05 万元，同比下降 9.01%，实现净利润为 5,855.7 万元，同比下降 11.50%。主要是大宗商品原材料持续涨价，公司加强终端客户的控制力度及品牌管理力度，对境外部分客户进行重新定位，使得经济动荡及汇率不稳定地区销售量下降。报告期内，公司继续对部分生产线重新进行自动化改造及优化，现阶段已有部分生产线完成升级改造投入使用，随着生产线的自动化升级改造完成，将大大提高生产效率，进一步提升设备产能及降低综合成本。公司第二届董事会第八次会议也通过关于募投项目部分设备调整以及部分募投项目实施地点变更的议案，本次变更有利于公司整合现有资源，产生良好的协同效应。同时加大募投项目的建设力度，保障 2017 年能顺利投产。随着国内教育政策的放宽及“互联网+”的效应，玩具行业出现集“益智化”、“智能化”的各类产品，国外玩具巨头也相继对加大国内市场的重视力度，公司在做好原积木产品的同时，利用积木产品的特质，大力发展 STEM 类型积木产品。依靠公司“教育包”积累的教育研究理念，配2016 年年度报告 14/139 合积木玩具的特质，以为创新型人才奠定全面的素质基础为核心，树立科学精神、培养创新思维、挖掘创新潜能、提高创新能力为目标，训练创新思维，掌握基本规律、培养创新能力为思路的 STEM类产品已形成由课程体系、产品开发、师资培训组成的全方位教育产品。近年来，以 IP 为核心延伸至玩具、动漫、游戏、影视的衍生品逐渐增多，优质的 IP 资源将成为整个产业维持用户粘性的纽带，以 IP 为核心的布局将成为国内产业的发展趋势。报告期内，公司通过授权取得国际、国内热门 IP 的造型使用权，包括“史努比”、“小猪佩奇”及“炮炮兵”等。未来公司将在现有产品版图基础上，根据行业发展动态和公司业务发展情况，以教育、IP 双主线驱动，实施教育和内容一体化战略，进一步完善产业布局，早日打造集益智产品、教育、IP的产业生态圈。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内公司实现营业收入 281,560,549.85 元，比上年同期下降 9.01%；实现营业利润64,686,782.06 元，比上年同期下降 14.14%；实现利润总额 68,165,822.92 元，比上年同期下降11.79%；实现净利润 58,557,201.27 元，比上年同期下降 11.50%；实现归属于母公司所有者的净利润 58,557,201.27 元，比上年同期下降 11.50%；实现扣除非经常性损益的归属于母公司所有者的净利润 51,957,300.17 元，比上年同期下降 19.47%。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 281,560,549.85 309,456,780.91-9.01 营业成本 174,600,392.29 191,958,062.33-9.04 销售费用 20,205,819.55 19,181,083.58 5.34 管理费用 24,316,397.68 22,664,192.90 7.29 财务费用-1,043,298.72-1,543,220.15 32.39 经营活动产生的现金流量净额 60,363,034.56 63,537,226.18-5.00 投资活动产生的现金流量净额-253,168,989.93-41,110,963.59-515.82 筹资活动产生的现金流量净额-20,292,130.02 264,848,845.50-107.66 研发支出 9,811,864.57 9,746,788.47 0.67 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 2016 年年度报告 15/139 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）玩具 279,602,343.75 173,655,458.76 37.89-8.58-8.59 增加 0.00个百分点 模具 1,082,735.07 829,607.99 23.38-62.87-56.72 增加10.90 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）益智玩具 279,602,343.75 173,655,458.76 37.89-8.58-8.59 增加 0.00个百分点 精密模具 1,082,735.07 829,607.99 23.38-62.87-56.72 增加10.90 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）国内 188,132,586.18 116,053,057.15 38.31-2.97-4.12 增加 0.81个百分点 国外 92,552,492.64 58,432,009.60 36.87-19.42-17.53 减少 1.42个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 报告期内，公司业务主要集中在益智玩具上，模具以自用为主。2016 年，益智玩具的营业收入为 279,602,343.75 元，同比上年下降 8.58%，主要是公司产品同质化日益增多，造成市场竞争激烈，同时公司加强终端客户的控制力度。从地区来看，国内同比上年下降 2.97%，主要系公司调整区域布局，优化终端渠道所致。国外同比上年下降 19.42%，主要系俄罗斯地区经济波动，造成客户采购量降低所致。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上销售量比上库存量比上2016 年年度报告 16/139 年增减（%）年增减（%）年增减（%）益智玩具 18,975,733 19,305,088 486,384-26.95-24.76-42.95 精密模具 305 30 0-11.85-74.79 0 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 玩具 材料 138,773,409.07 79.53 156,084,854.06 81.34-11.09 人工 12,430,623.79 7.12 11,539,253.25 6.01 7.72 制造费用 20,614,493.09 11.82 19,834,224.26 10.34 3.93 其他 1,836,932.81 1.05 2,513,238.39 1.31-26.91 模具 材料 398,331.24 0.23 1,023,264.00 0.53-61.07 人工 168,497.45 0.10 294,577.69 0.15-42.80 制造费用 262,779.30 0.15 598,788.10 0.32-56.11 主营业务成本合计 174,485,066.75 100 191,888,199.75 100-9.07 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 益智玩具 材料 138,773,409.07 79.53 156,084,854.06 81.34-11.09 人工 12,430,623.79 7.12 11,539,253.25 6.01 7.72 制造费用 20,614,493.09 11.82 19,834,224.26 10.34 3.93 其他 1,836,932.81 1.05 2,513,238.39 1.31-26.91 精密模具 材料 398,331.24 0.23 1,023,264.00 0.53-61.07 人工 168,497.45 0.10 294,577.69 0.15-42.80 制造费用 262,779.30 0.15 598,788.10 0.32-56.11 主营业务成本合计 174,485,066.75 100 191,888,199.75 100-9.07 成本分析其他情况说明 适用 不适用 2016 年年度报告 17/139 (4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名客户销售额 14,186.78 万元，占年度销售总额 50.38%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0 万元，占年度销售总额 0%。客户名称 销售额 占公司全年销售额比例（%）第一名 36,362,047.82 12.91 第二名 31,405,646.32 11.15 第三名 30,253,700.03 10.75 第四名 26,490,838.83 9.41 第五名 17,355,611.69 6.16 前五名供应商采购额 10,150.57 万元，占年度采购总额 52.52%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。供应商名称 采购额 占公司全年采购额的比例（%）第一名 48,009,914.65 24.84 第二名 18,995,089.74 9.83 第三名 18,576,853.85 9.61 第四名 10,162,590.16 5.26 第五名 5,761,200.03 2.98 其他说明 无 2.2.费用费用 适用 不适用 3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 适用不适用 单位：元 本期费用化研发投入 9,811,864.57 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 9,811,864.57 研发投入总额占营业收入比例（%）3.48 公司研发人员的数量 60 研发人员数量占公司总人数的比例（%）12.7 研发投入资本化的比重（%）0 情况说明情况说明 适用 不适用 4.4.现金流现金流 适用 不适用 2016 年年度报告 18/139 主要会计科目 本期金额 上期金额 增减比例（%）经营活动产生的现金流量净额 60,363,034.56 63,537,226.18-5.00 投资活动产生的现金流量净额-253,168,989.93-41,110,963.59 515.82 筹资活动产生的现金流量净额-20,292,130.02 264,848,845.50-107.66 (二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用不适用 1.1.资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 货币资金 133,997,300.79 21.55 346,760,442.40 60.31-61.40 主要系报告期内用于生产经营所需及购买理财产品。预付款项 686,706.25 0.11 1,119,934.84 0.19 134.4 主要系预付期后展览及授权等费用。其他应收款 55,500.00 0.01 921,127.49 0.16-94 主要系报告期内出口退税减少 其他流动资产 218,180,593.01 35.10 5,293.56 0 4,121,523.1 主要系报告期内购买理财产品所致。其他非流动资产 10,079,950.00 1.62 827,000.00 0.14 1,118.9 主要系报告期内支付募投项目设备款所致。预收款项 6,882,731.34 1.12 3,161,658.91 0.55 117.70 主要系报告期内新客户增加所致。股本 211,200,000.00 33.97 96,000,000.00 16.70 120 主要系报告期内公积金转增股本所致。资本公积 202,981,212.29 32.65 318,181,212.29 55.34-36.2 主要系报告期内公积金转增股本所致。财务费用-1,043,298.72 -1,543,220.15 -32.40 主要系报告期内汇兑收益减少。资产减值290,205.43 0.05-853,936.40 -66.02 主要系报告期内计2016 年年度报告 19/139 损失 提坏账准备所致。投资收益 4,285,548.67 0 100 主要系购买理财产品所致。营业外收入 4,640,757.13 0.75 1,943,658.00 0.34 138 主要系政府补助增加所致。营业外支出 1,161,716.27 0 100 主要系处置固定资产及捐赠所致。2.2.截至报告期末主要资产受限情截至报告期末主要资产受限情况况 适用不适用 3.3.其他说明其他说明 适用不适用 (四四)行业经营性信息分析行业经营性信息分析 适用不适用 2016 年我国玩具出口产品出口金额 337.15 亿美元，同比增长 9.45%。从整个玩具行业出口数据来看，一直保持良好的发展势头。其中一方面是欧美地区一直是世界上最大的玩具消费市场，同时也是我国玩具出口的重要市场，根据国际调研机构 NPD 集团公布，美国 2016 年的玩具销售额达到 204 亿美元，同比增长 5%。另一方面是新兴市场国家经济的崛起，居民消费观念的升级，玩具越来越受到家长的重视。预计至 2018 年，我国玩具市场零售额或将突破 130 亿美元，2013 年-2018 年平均增长率为 12.5%，远超全球市场平均 3.03%的增长。可见我国的玩具市场销售空间巨大，我国玩具市场也将成为全球玩具业未来的重要增长点。（数据来源：国家统计局）(五五)投资状况分析投资状况分析 1 1、对外对外股权投资总体分析股权投资总体分析 适用 不适用 (1)(1)重大的股权投资重大的股权投资 适用 不适用 (2)(2)重大的非股权投资重大的非股权投资 适用 不适用 (3)(3)以公允价值计量的金融资产以公允价值计量的金融资产 适用 不适用 2016 年年度报告 20/139 (六六)重大资产和股权出售重大资产和股权出售 适用 不适用 (七七)主要控股参股公司分析主要控股参股公司分析 适用 不适用 (八八)公司控制的公司控制的结构化结构化主体情况主体情况 适用 不适用 三、三、公司公司关于公司未来发展的讨论与分析关于公司未来发展的讨论与分析(一一)行业格局和趋势行业格局和趋势 适用不适用 世界前五大玩具品牌主要集中在发达国家，如乐高、美泰、孩之宝等。2015 年全球五大玩具巨头销售额为乐高 54.21 亿美元，孩之宝 44.48 亿美元，美泰 57.03 亿美元，万代 54.32 亿美元，多美 14.4 亿美元，合计 224.44 亿美元，占全球玩具销售的 25.21%，他们当中大多通过自产和全球采购的方式保持规模优势和市场地位。目前，国外知名品牌凭借其规模、品牌影响力、研发能力和销售渠道，位于全球玩具市场前沿，主导全球玩具的高端市场。相比之下，我国虽然是玩具生产大国，但主要以贴牌生产、代工的方式，缺乏自主创新，产品同质化严重，销售手段以传统的价格竞争为主。近年来，以 IP 为核心连接的玩具、动漫、影视、游戏等领域迎来全面的跨界融合，处于产业链不同环节的企业都各自寻找新起点，借助 IP 资源来推进跨产业运营。在玩具设计中加入文化元素能提高玩具的商品价值、提升消费者对品牌产品的忠诚度与辨识度；影视、动漫作品的热播能促进其授权玩具及衍生品的销售，塑造良好的品牌形象，从而带动企业的销售额。但是，玩具出