603315_2016_福鞍股份_2016年年度报告_2017-04-20.pdf

2016 年年度报告 1/153 公司代码：603315 公司简称：福鞍股份 辽宁福鞍重工股份有限公司辽宁福鞍重工股份有限公司 2012016 6 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、致同会计师事务所致同会计师事务所（特殊普通合伙）（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人穆建华穆建华、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人李静李静及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）李健李健声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司年初未分配利润127,388,499.79元，加上本期归属于母公司股东的净利润34,407,718.83元，按照母公司净利润25,915,077.40 元提取10%法定盈余公积2,591,507.74元，2016年6月6日,公司完成2015年度利润分配方案，分配现金股利20,0000,000.00元，2016年末未分配利润为139,204,710.88元。为向股东提供充分合理的投资回报，并结合公司目前业务发展对资金的需求，公司董事会拟定2016年度利润分配方案如下：拟以200,000,000股为基数，按照每10股现金分红0.6元(含税)，利润分配总额12,000,000元，占归属于上市公司净利润34.88%；不进行资本公积金转增股本。本预案已由公司二届董事会二十四会议审议通过，尚需提交股东大会审议。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实际承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 适用 不适用 公司已在本报告第四章管理层讨论与分析之公司可能面临的风险中详细描述了公司可能存在的风险，敬请查阅。2016 年年度报告 2/153 目录目录 第一节第一节 释义释义.3 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.3 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.7 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.13 第五节第五节 重要事项重要事项.30 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.46 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.52 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.53 第九节第九节 公司治理公司治理.59 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.63 第十一节第十一节 财务报告财务报告.64 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.153 2016 年年度报告 3/153 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司、本公司、股份公司、福鞍股份 指 辽宁福鞍重工股份有限公司 福鞍机械、子公司 指 辽宁福鞍机械制造有限公司 金利华仁 指 鞍山金利华仁经贸有限公司 福鞍控股 指 福鞍控股有限公司 会计师事务所、审计机构、内部控制审计机构 指 致同会计师事务所（特殊普通合伙）公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 辽宁福鞍重工股份有限公司章程 证监会 指 中国证券监督管理委员会 交易所、上交所 指 上海证券交易所 报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 辽宁福鞍重工股份有限公司 公司的中文简称 福鞍股份 公司的外文名称 LIAONING FU-AN HEAVY INDUSTRY CO.,LTD 公司的外文名称缩写 FU-AN 公司的法定代表人 穆建华 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 杨玲 秦帅 联系地址 辽宁省鞍山市千山区鞍郑路8号 辽宁省鞍山市千山区鞍郑路8号 电话 0412-8492288 0412-8437608 传真 0412-8492100 0412-8492100 电子信箱 2016 年年度报告 4/153 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 辽宁省鞍山市千山区鞍郑路8号 公司注册地址的邮政编码 114016 公司办公地址 辽宁省鞍山市千山区鞍郑路8号 公司办公地址的邮政编码 114016 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司证券事务部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 福鞍股份 603315 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场 签字会计师姓名 黄志斌、马雪艳 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 国信证券股份有限公司 办公地址 深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦 签字的保荐代表人姓名 谭杰伦、杜畅 持续督导的期间 2015 年 4 月 24 日至 2017 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 营业收入 345,947,653.81 421,156,092.98-17.86 421,670,489.06 归属于上市公司股东的净利润 34,407,718.83 55,210,697.16-37.68 56,264,943.40 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 29,718,364.72 44,706,437.54-33.53 46,879,318.56 经营活动产生的现金流29,229,051.76 71,590,685.81-59.17 59,925,102.92 2016 年年度报告 5/153 量净额 2016年末 2015年末 本期末比上年同期末增减（%）2014年末 归属于上市公司股东的净资产 652,931,960.08 638,524,241.25 2.26 343,439,944.09 总资产 1,073,739,153.95 1,060,906,232.63 1.21 1,046,581,814.06 期末总股本 200,000,000.00 100,000,000.00 100.00 75,000,000.00 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 基本每股收益（元股）0.17 0.60-71.67 0.75 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.15 0.49-69.39 0.63 加权平均净资产收益率（%）5.33 10.40 减少5.07个百分点 15.84 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）4.60 8.42 减少3.82个百分点 13.19 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 1、基本每股收益较 2015 年下降主要系本期净利润减少及股本增加所致。2、加权平均净资产收益率较 2015 年下降主要系本期净利润减少及加权平均净资产增加所致。八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2016 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 81,714,159.47 119,500,619.58 83,299,338.11 61,433,536.65 归属于上市公司股东的净利润 11,968,551.52 15,509,049.92 7,002,833.97-72,716.58 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利10,628,739.74 14,407,205.62 5,878,247.48-1,195,828.12 2016 年年度报告 6/153 润 经营活动产生的现金流量净额 9,133,775.50-62,207,805.68 18,158,499.10 64,144,582.84 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2016 年金额 附注（如适用）2015 年金额 2014 年金额 非流动资产处置损益-290,085.59 119,562.71 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 5,376,926.84 11,328,277.26 10,826,529.54 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负 2016 年年度报告 7/153 债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 348,509.73 509,694.27 40,334.74 其他符合非经常性损益定义的损益项目 非经常性损益总额 减：非经常性损益的所得税影响数-745,996.87 -1,453,274.62-1,481,239.44 非经常性损益净额 归属于公司普通股东的非经常性损益 少数股东权益影响额 所得税影响额 合计 4,689,354.11 10,504,259.62 9,385,624.84 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）（一）主要业务主要业务 主要从事重大技术装备配套大型铸钢件的生产和销售，按照用途，公司产品可以分为火电设备铸件、水电设备铸件、其他发电设备铸件以及其他铸件，主要火电产品有：高/中压内、外汽缸；阀体/缸体；超超临界主汽调节阀；燃机排气缸、燃机透平缸等；水电产品：上冠、下环、转轮体、推力头、叶片、球阀阀体等；轨道交通产品：内燃机转向架等。主要客户有哈尔滨汽轮机厂有限2016 年年度报告 8/153 责任公司、东方电气集团东方汽轮机有限公司、美国通用电气公司、阿尔斯通水电设备（中国）有限公司、阿尔斯通巴西、阿尔斯通印度、澳大利亚卡斯泰克、安德里茨（中国）有限公司等。（二）（二）经营模式经营模式 公司采取“以销定产”的订单式生产方式，销售是公司生产经营的中心环节，采购、生产均围绕销售展开。1 1、采购模式、采购模式 公司的原材料包括：废钢以及钼铁、镍板、低铬、微铬等二十余种铁合金材料。公司生产部根据订单制定各月的生产经营计划，下发到供应部，供应部据此制定采购方案，采用持续分批量的形式向原料供应商进行采购。公司与主要供应商建立了稳定的合作关系，原材料供应渠道稳定。目前公司主要通过招标、询价比价和长期采购协议的方式进行采购：（1）招标方式 公司对月采购金额超过 50 万元的材料（废钢除外）组织招标采购。首先供应部在合格供应商名单范围内发送投标邀请函，各供应商根据邀请函的要求递交密封标书；公司收到标书后由财务、生产、采购、质量和工艺部组成评标小组进行评标、开标，并向中标供应商发送中标通知书；供应商按中标通知书草拟合同，双方签字后按合同约定的价格和日期发货。公司对合格供应商执行严格的资质评审程序，采取每年复议的方式确定下一年合格供应商名单。（2）询价比价方式 公司对废钢和月采购金额 50 万元以下的原材料采用询价比价的采购方式。废钢是钢铁厂生产过程中形成的钢铁废料（如切边、切头等）以及使用后报废的设备、构件中的钢铁材料，不同经销商所销售废钢的种类和品质差别较大。因此很难制定统一的招标标准，必须经过现场查验、检测并同经销商磋商后才能形成较为合理的采购价格。（3）长期采购协议方式 供应部按照销售部和生产部提交的销售和生产数据，对未来半年内用量较多且单价较高，在整体生产成本中所占比例较大的原材料通过签订长期采购协议的方式进行采购，通常协议期不超过半年。目前公司采用长协合同采购的原材料主要有钼、镍、铬三种稀有金属铁合金。通过长协采购合同，公司可事先同供应商约定价格区间，避免原材料价格短期大幅波动对公司的生产经营带来负面影响。2016 年年度报告 9/153 公司在东北地区的原材料采购量较大，对供应商的议价能力较强，采购时一般由供应商负责送货到公司。由于东北地区废钢等资源较丰富，公司具有就近采购、运输快捷的地缘优势，一般不必保持太多原材料库存。公司往往在大额采购合同中约定按公司要求的数量和时间送货，或在指定的时间内均衡供货，或只约定一个采购数量区间，可以根据生产需求情况灵活安排原材料采购。2 2、生产模式、生产模式 （1）按需定制、以销定产的生产模式 公司的主要产品为重大技术装备配套大型铸钢件，由于不同客户对铸件产品外观和性能的要求各不相同，因此公司需按照客户订单实行“按需定制、以销定产”的生产模式，公司的生产模式决定了公司原材料库存量较为稳定。此外，公司的生产线主要为通用设备，可根据订单分布和客户需求在不同类型产品之间灵活切换。公司绝大部分销售订单以自己生产为主，但在客户工期要求较为紧张、自主排产无法满足工期要求，公司为了维护客户关系、保障合同按期履约，会对外采购少量经简单粗加工的半成品铸件，自己进行精加工及后道工序后出售。公司外购半成品系调节产能的偶发性管理措施，所购半成品主要为临时补充产能所需，并非关键部件、也非针对某类产品所购的辅助部件，对公司业务独立性和完整性不构成重大影响。（2）多部门协同作业生产模式“按需定制、以销定产”的生产模式决定了公司的生产过程需各部门各司其职、协同参与，公司产品生产的内部组织活动如下：销售部根据客户信息和销售计划对生产起组织、引导作用，在整个生产过程中，销售部的项目经理是客户与各生产部门之间的桥梁，需随时向客户汇报产品生产进度，同时将客户的要求反馈给设计、生产部门。工艺部负责工艺设计，包括选择最优工艺方案、创建模型、进行浇铸过程计算机数字模拟以及出具制造工艺图等。大型发电设备制造商向公司采购时除提供图纸外，还会在合同中指定技术标准，工艺部据此编绘制造工艺图。在完成工艺设计并将文件及图纸交付生产部后，工艺部还会指派专门的工艺员对生产流程进行跟踪监督和指导。工艺部将工艺图纸下发生产部，生产部根据合同约定工期、生产难度、库存原材料安排生产计划，并下达给各工作车间。生产部对生产全程进行监管，生产计划员根据月度生产计划编制具2016 年年度报告 10/153 体的月、周、日生产作业计划，生产部调度室负责生产所需的人工、物料、能源调度，记录现场状态。生产过程中质量管理部负责质量控制，编制质量控制文件，并严格执行质量保证制度，确保生产过程中的所有工艺和技术能完整、正确地实施。3 3、销售模式、销售模式 （1）销售布局 公司的销售事务由销售部统一管理，未设销售分支机构。公司的国内销售市场包括辽宁、黑龙江、上海、浙江、北京、四川、湖南、云南、吉林等地，国外销售市场分布在日本、韩国、美国、意大利、德国、巴西、印度、澳大利亚等地。由于东北地区是我国传统重工业区，因此公司东北地区优质客户数量较多。（2）销售方式 公司产品内销主要采用直接销售给下游重大装备生产企业的方式。出口则主要通过直接出口及委托外贸出口、销售给跨国公司在国内的分支机构的方式进行。（3）市场信息反馈 收集市场信息、开拓潜在市场是销售部的重要职责。大型铸件行业“以需定制、以销定产”的特点决定了销售部在企业产品研发、产品结构调整中起主导作用。公司销售部通过分析国内外客户的具体需求，以及同行业竞争对手的产品结构，每月将相关信息汇总反馈给公司管理层，以便管理层根据市场反馈信息及时对公司产品研发方向和未来发展战略作出调整。（4）销售合同管理 销售部对合同订单进行统计、初审，并由工艺部进行进一步的评审，涉及产品质量标准确认事项的也会要求质量管理部参加。合同评审包括审查订单的可执行性，公司生产能力和技术水平能否满足订单需求，能否保证按期交货，价格和付款方式是否合理等，评审通过的订单方能组织生产。（5）销售目标管理 销售部实行项目管理制，每个项目由专人担任项目经理，负责跟踪项目进度，了解现场生产的进展与合同的执行情况，并随时与客户沟通。对于合同金额较大的项目，项目经理每月向客户提供一份生产工期表，使客户及时掌握项目进度。（三）（三）行业情况行业情况 2016 年年度报告 11/153 在刚刚过去的 2016 年，我国铸造行业持续平稳发展，但增速显著放缓，与国民经济各行业一样进入到了发展的新常态。发展方式从注重规模和速度的粗放式向质量、效益型的集约式转变。铸造行业主要为装备制造行业提供基础零部件毛坯和成品件，受到国内下游行业铸件市场需求增速放缓和国际铸件市场需求不振，以及科技不断进步和轻量化要求等方面的影响。“十三五”期间我国铸件产量将进入中低速增长阶段，预计年平均增长率在 3%左右，到 2020 年我国铸件的年产量将达到 5,500 万 t 左右。铁路设备行业未来 3 至 5 年仍将保持 15%-20%的增长。动车组年增量预计长期保持在 300-400列，年市场规模 600 亿-800 亿元；按动车组每节车厢平均使用 0.8t 配套铸件，每列动车组 8 节车厢计算，动车组每年需铸件约 2560t。预计铁路货车将有年均 7 万一 8 万辆的需求，按每辆铁路货车平均使用 6t 配套铸件计算，每年需铸件约 480,000t。机车市场每年预计需求 700 至 1,000 辆，按每辆铁路机车平均使用 10t 配套铸件计算，铁路机车行业每年需铸件约 10,000t。未来 5 年城市轨道交通将迎来井喷，今后较长一段时期有望保持每年 2,500-3,000 辆的持续增长，按每辆城轨车辆平均使用 1.5t 配套铸件计算，城轨车辆每年需铸件约 4,500t。我国农业机械化率与发达国家相比，还有很大的发展空间。再加上我国土地集中以及山区丘陵地区农机化水平很低，催生我国农机市场需求模式呈“哑铃型”。推动我国农机需求向大型化、复式作业方向发展，中小型农机将彻底回归田间管理的角色，市场集中度必然提高，对这一类铸件的需求也将随之增大。在能源方面，目前，全球水电装机容量约 10 亿千瓦，年发电量约 4 万亿千瓦时，开发程度为26%。今后，全球水电开发将集中于亚洲、非洲、南美洲等开发程度不高、能源需求增长快的发展中国家，预测到 2050 年全球水电装机容量将达 20.5 亿千瓦。另外，未来 15 年，需新增 70-100台百万千瓦级核电机组，这对我国铸造企业转型升级，迈向高端市场提出了新的要求。近年来，我国铸造企业整体装备水平有了较大提升，一些规模企业采用了机械化、自动化铸造生产线等先进装备，显著提高了生产效率，国家工业和信息化部己经认定的三批 1,729 家铸造准入企业，铸件产量己经占全国铸件总产量的 55%以上。但是，各地区新建、扩(改)建铸造项目很多，新增了很多产能;一些地区盲目投资、重复建设仍时有发生，更加剧了同质化恶性竞争。为加快推进铸造行业供给侧结构性改革，积极贯彻实施中国制造 2025“创新驱动、质量为先、绿色发展、结构优化、人才为本”的发展方针，在铸造行业实施质量和品牌战略是有效提升铸造企业影响力、提高产品附加值、向质量效益发展转变的重要途径。2016 年年度报告 12/153 实现由铸造大国向铸造强国转变，铸件质量是关键。全行业的企业要提升质量品牌意识，把提高铸件质量摆在首位，切实注重提高铸件质量的稳定性和一致性，提升我国铸造行业在国际市场的质量品牌形象和国际高端铸件市场的占有率。同时，还要提升以企业为主体的自主研发创新能力，提高新技术对产值的贡献度和企业核心竞争能力，进一步加强企业创新平台建设，逐步加大科研开发投入。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 一、客户结构优势一、客户结构优势 大型铸钢件是重大技术装备的关键结构性零部件，铸件质量瑕疵会对主机设备构成重大安全风险。因此，国内外重大装备生产商对配套大型铸钢件供应商的选取有着严格的标准和认证流程。整个认证流程通常包括：（1）现场设施调研；（2）工艺流程、技术能力考核；（3）质量体系考核；（4）试生产；（5）小批量供货；（6）正式进入合格供应商名单；（7）大规模采购。整个认证流程通常需要 1-2 年；在试生产和小批量供货过程中，设备生产商会派遣驻厂技术人员考核整个生产流程；认证过程中的模具费、工艺设计费一般由设备生产商承担；由于整个考核过程时间成本和资金成本较高，设备生产商一旦对铸件供应商完成认证，则一般会维持长期稳定的合作关系；过去 5 年间，公司未出现因质量问题或其他原因被客户解除合格供应商资质的情况。公司已成为包括日本东芝、美国通用电气、法国阿尔斯通、德国福伊特、德国西门子、哈尔滨电气集团、东方电气集团、上海电气集团等在内的 20 余家知名企业的合格供货商，产品质量获得国内外广泛认可，且已远销世界多个国家，具有较为领先的品牌价值，客户结构优势显著。二、技术工艺优势二、技术工艺优势 公司在重大技术装备配套大型铸钢件领域有较强的技术研发能力，拥有 36 项专利技术（包括12 项发明专利）以及多项核心工艺，1 项科学技术鉴定成果和 3 个火炬计划项目。目前，公司已全面实施了 MAGMA SOFT 可视化铸造工艺，在铸造工艺设计方面已达到国际领先水平。三、生产设备优势三、生产设备优势 公司拥有工艺设计、造型、熔炼、精炼、热处理、探补、机械加工等一系列完整的铸件生产设备，完善的设备在保证公司铸造工艺的可行性、稳定性，提高大型铸造件特别是高端复杂铸钢件的质量品质方面发挥了重要作用。通过首次公开发行募投项目的实施，公司增强了大型铸钢件2016 年年度报告 13/153 的精加工能力，配备了多台大型三轴联动和五轴联动自动化车床和铣床设备，有能力直接向客户整体交付精加工水电转轮体缩短了客户的采购链条，增强了公司的市场竞争力。目前公司大型铸钢件精加工能力和水平处于国内领先地位。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 1 1、业绩下滑原因、业绩下滑原因 近年来，在我国制造业宏观经济形势低迷、铸造行业竞争加剧的不利局面下，公司以客户需求为导向，不断加大市场开拓力度，经营业绩保持了稳定发展。2013-2015 年，公司营业收入基本保持稳定；但受下游制造业整体宏观经济波动以及公司主要客户美国通用电气集团轨道交通部采购波动影响，公司 2016 年营业收入和净利润出现了一定程度的下降。公司转向架产品 2015 年度实现收入 16,763.73 万元，2016 年度实现收入 6,650.58 万元，同比下降 60.33%。2017 年公司将积极调整销售策略，充分利用公司“柔性生产”特征，灵活调整产品结构，加大了清洁火电改造和大型水电工程订单的承接力度。2 2、研发、研发项目进展项目进展 （1）GET 重型载重卡车驱动电动轮核心铸件项目 2017 年 9 月前，首 5 件样件开发完成。2017 年 12 月前，通过 GE 交通部门的认证。2018 年一季度，实现批量生产。（2）含钴硼元素的超高临界用铸钢的研制与开发 2017 年 6 月，试制完成。2017 年 7-10 月，鉴定件生产，同时，申报哈电集团鉴定。2017 年12 月，完成哈电集团准入。进入批量采购系统。（3）载人轻轨转向架开发 2017 年 4 月，已经具备批量生产能力。（4）H 级燃气发电机组 TS、CDC 关键核心铸件项目 2017 年 6 月，开发试生产。2017 年底总结技术质量情况，实现燃机的批量供货。3 3、20172017 年度经营方向年度经营方向 积极发展新产品、新产业、新领域产品，扩大市场占有率，工艺技术部门和市场部门一道，全力做好市场经营工作。在精加工项目上有所突破，2016 年水电产品精加工业务已经逐步开始，2017 年将是水电产品精加工业务开花结果的一年。随着火电产品持环、平衡环、隔板套精加工业2016 年年度报告 14/153 务的开始而拉开帷幕，今年客户还将有精加工产品。公司将建立小件生产车间，根据客户和市场情况，承揽一些适合于小件车间生产的产品，增加公司的产值和利润。继续发展市场好、批量大的长线产品，使公司产品结构稳定化、批量化、品种化，降低市场风险，为生产提供保障。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 1、报告期内，公司实现营业收入 34,594.77 万元，同比减少 17.86%，归属于上市公司股东的净利润 3,440.77 万元，同比降低 37.68%。2、报告期末公司资产总额 107,373.92 万元，比上年末增幅 1.21%；归属于上市公司股东的股东权益总额为 65,293.20 万元，比上年末增幅 2.26%。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 345,947,653.81 421,156,092.98-17.86 营业成本 265,832,100.25 304,202,704.73-12.61 销售费用 6,885,631.14 8,243,455.88-16.47 管理费用 22,388,996.02 23,075,429.49-2.97 财务费用 8,463,675.10 16,636,167.24-49.12 经营活动产生的现金流量净额 29,229,051.76 71,590,685.81-59.17 投资活动产生的现金流量净额-52,764,523.50-28,719,930.63-83.72 筹资活动产生的现金流量净额 6,564,698.72-22,516,258.22 129.16 研发支出 9,888,690.93 13,350,006.67-25.93 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 公司报告期内收入较 2015 年下降 17.86%，主要原因系其他铸件产品收入下降所致，其他铸件中包括转向架、钢渣锅、方箱、轴承端板等普通碳素钢铸件，其中转向架占比 70%左右。报告期内转向架收入下降明显，因此影响总收入，但公司在火电产品、机械加工、材料销售业务上收入较 2015 年均有较大幅度增长，说明公司的整体销售战略朝着多方面延展，不局限于一类产品，布局比较完善。由于营业收入下降导致营业成本下降 12.61%，毛利率下降 4.61%，属于合理范围。(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 2016 年年度报告 15/153 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）铸造行业 337,284,134.41 262,203,933.21 22.26-19.37-13.6 减少5.19 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）火电设备铸件 142,567,038.23 108,161,243.56 24.13 9.05 5.48 增加 2.57个百分点 水电设备铸件 57,978,383.88 51,429,366.10 11.30-12.47-11.72 减少 0.75个百分点 其他铸件 104,240,867.05 81,255,166.52 22.05-49.85-39.91 减少12.90 个百分点 机械加工 19,290,726.55 9,548,667.11 50.50 87.67 109.54 减少 5.17个百分点 材料销售 13,207,118.70 11,809,489.92 10.58 316 309.18 增加 1.49个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）华北地区 24,677,972.75 20,297,338.56 17.75 5.41-9.16 增加13.19 个百分点 东北地区 107,680,278.90 80,884,580.31 24.88 25.11 30.17 减少 2.92个百分点 华东地区 34,363,461.54 22,832,040.40 33.56-54.81-63.72 增加16.32 个百分点 西南地区 42,642,490.47 34,709,854.24 18.60 94.87 62.08 增加16.46 个百分点 华南地区 7,732,148.03 9,740,963.22-25.98 100.00 100.00 国外 120,187,782.72 93,739,156.48 22.01 43.01-30.38 减少14.14 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 2016 年年度报告 16/153 分行业说明：公司为铸造行业，报告期内毛利率下降 5.19%主要为收入下降导致，属于正常范围内下降。分产品说明：1、火电设备铸件：报告期内火电申报铸件毛利较 2015 年增长 2.57%，主要原因为自 2013年以来，国家提倡淘汰火力发电的落后产能，提倡发展 60 万千万及以上级别发电项目，同时提倡对 30 万千瓦及以下级别火力发电设备的改造和扩充，将火力发电设备铸钢件材质由亚临界改造至超超临界，公司自主研发的专利技术“一种用碱性酚醛树脂砂生产大型超临界铸钢件的方法”和“以铸代锻生产超超临界主汽调节阀的方法”主要用于实现火电设备改造、升级，目前国内仅有少数企业掌握该技术，东北地区也仅有本公司掌握该技术，发行人在技术上拥有的独特优势使火电设备毛利率自 2013 年以来一直呈上升的趋势。2、水电设备铸件：报告期内水电产品铸件毛利较 2015 年下降 0.75%，较为平稳。本期水电产品收入下降 12.47%，主要为上海福伊特、北京善水等客户受其本身订单影响对我公司采购减少所致，但本期阿尔斯通（水电）采购量增多，并新增客户安德里茨。3、其他铸件：报告期内其他铸件收入下降 49.85%，主要为轨道交通转向架下降导致。2015年度，公司轨道交通转向架产品实现收入 16,763.73 万元；2016 年度，公司轨道交通转向架产品实现收入 6,650.58 万元，同比下降 60.33%。公司轨道交通转向架产品主要客户为美国通用电气集团轨道交通部，受其内部生产调整影响，2016 年度美国通用电气集团轨道交通部轨道交通转向架订购数量和订购单价均出现了较大幅度的下降：2015 年公司向美国通用电气集团轨道交通部出售各类轨道交通转向架 858 套；2016 年公司向美国通用电气集团轨道交通部出售各类轨道交通转向架 395 套，较 2015 年同期下降了 53.96%。由于销售数量和价格下降的共同影响，导致 2016 年轨道交通转向架销售收入和毛利率大幅下降。4、机械加工收入：本期机械加工收入较 2015 年增长 87.67%，主要子公司机械制造对外承揽增加所致。5、材料销售收入：本期材料销售收入较 2015 年增加 316%，主要为子公司金利华仁对外实现收入增加所致。分地区说明：报告期内东北地区、华东地区、西南地区、华南地区及国外收入变化均有较大变动，主要原因为公司的产品为定制生产的非标产品，同一区域客户不同年度所订购产品类别差异性较大，其中波动较大的国外收入，主要为转向架收入变动影响。2016 年年度报告 17/153 (2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）火电设备铸件 3,705.4 3,840.12 60.18 37.89 28.41-69.12 水电设备铸件 1,693.96 1,754.9 4.68-13.02-7.03-92.87 其他铸件 4,575.43 4,599.94 228.32-59.21-59.29-9.69 产销量情况说明 报告期内产、销量量完全按照销售收入变动而变动，因为公司产品采取“以销定产、定制生产”的生产模式。(3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)铸造行业 材料消耗 145,961,976.00 55.67 174,169,141.84 57.39-1.72 人工费用 10,853,742.23 4.14 15,478,420.20 5.10-