300566_2016_激智科技_2016年年度报告_2017-04-24.pdf

宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 1 宁波激智科技股份有限公司宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告年年度报告 2017-025 2017 年年 04 月月 宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。连带的法律责任。公司负责人张彦、主管会计工作负责人徐赞及会计机构负责人公司负责人张彦、主管会计工作负责人徐赞及会计机构负责人(会计主管人会计主管人员员)张燕声明：保证年度报告张燕声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本公司请投资者认真阅读本年度报告全文，并特别注意下列风险因素：本公司请投资者认真阅读本年度报告全文，并特别注意下列风险因素：一、一、经营业绩波动风险经营业绩波动风险 凭借良好的技术实力和创新能力，报告期内公司保持了良好的成长性，营凭借良好的技术实力和创新能力，报告期内公司保持了良好的成长性，营业总收入和净利润分别由业总收入和净利润分别由 2015 年的年的 47,243.99 万元和万元和 5,732.26 万元增长至万元增长至 2016年的年的 61,138.23 万元和万元和 5,925.26 万元。尽管在现有的外部有利环境及内在优势支万元。尽管在现有的外部有利环境及内在优势支撑下，公司经营业绩增长前景良好，而且随着本次募集资金投资项目的全面实撑下，公司经营业绩增长前景良好，而且随着本次募集资金投资项目的全面实施，公司的竞争优势得到进一步增强。但公施，公司的竞争优势得到进一步增强。但公司未来经营业绩的实际增长情况仍司未来经营业绩的实际增长情况仍然受到宏观经济环境、产业政策、技术创新、人才培养、资金投入、市场竞争然受到宏观经济环境、产业政策、技术创新、人才培养、资金投入、市场竞争等诸多因素的影响，一旦上述影响因素出现较大不利变化，或公司不能在研发等诸多因素的影响，一旦上述影响因素出现较大不利变化，或公司不能在研发创新、生产工艺、销售推广、人力资源等方面保持持续有效的完善和提升，则创新、生产工艺、销售推广、人力资源等方面保持持续有效的完善和提升，则公司生产经营将受到影响，进而导致经营业绩不能达到预期或出现较大幅度的公司生产经营将受到影响，进而导致经营业绩不能达到预期或出现较大幅度的波动。波动。二、二、毛利率下降的风险毛利率下降的风险 宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 3 公司所处显示用光学薄膜行业的下游终端产品主要为电视、电脑、手机等公司所处显示用光学薄膜行业的下游终端产品主要为电视、电脑、手机等消费类电子产品，该类产品更新快、生命周期短、行业竞争激烈，生产厂商为消费类电子产品，该类产品更新快、生命周期短、行业竞争激烈，生产厂商为抢占市场份额、提高市场占有率，主动式的抢占市场份额、提高市场占有率，主动式的“降价促降价促销销”成为其主要竞争策略之成为其主要竞争策略之一。虽然新产品在上市初期的定价相对较高，但随着技术水平的不断升级以及一。虽然新产品在上市初期的定价相对较高，但随着技术水平的不断升级以及生产工艺的持续改进，产品更新换代频率愈加提速，使得现有消费类电子产品生产工艺的持续改进，产品更新换代频率愈加提速，使得现有消费类电子产品的整体市场价格呈现下行趋势。为保持适度的利润空间，终端厂商把价格压力的整体市场价格呈现下行趋势。为保持适度的利润空间，终端厂商把价格压力逐步向上游行业转移，并最终影响到公司所处的显示用光学膜行业。同时，随逐步向上游行业转移，并最终影响到公司所处的显示用光学膜行业。同时，随着国内光学膜生产企业产能的快速释放及国际品牌厂商的市场竞争压力，近年着国内光学膜生产企业产能的快速释放及国际品牌厂商的市场竞争压力，近年来光学膜产品市场价格呈现持续走低的趋势。来光学膜产品市场价格呈现持续走低的趋势。为保持公司产品市场竞争力，一方面，公司加强成本控制，在保证产品品为保持公司产品市场竞争力，一方面，公司加强成本控制，在保证产品品质的前提下，压缩生产成本；另一方面根据市场质的前提下，压缩生产成本；另一方面根据市场状况，顺应价格变化趋势，及状况，顺应价格变化趋势，及时调低价格。虽然公司生产所需的时调低价格。虽然公司生产所需的 PET 基膜等主要原材料的采购价格亦呈现下基膜等主要原材料的采购价格亦呈现下降趋势，在一定程度上抵消了销售价格下降的影响，同时，公司通过持续的工降趋势，在一定程度上抵消了销售价格下降的影响，同时，公司通过持续的工艺改良和精益生产等方式有效地降低了生产成本，并通过持续的研发投入不断艺改良和精益生产等方式有效地降低了生产成本，并通过持续的研发投入不断推出新产品，保证了整体毛利率水平的稳定，但如果光学膜产品市场价格持续推出新产品，保证了整体毛利率水平的稳定，但如果光学膜产品市场价格持续下降，则将对公司的毛利率水平带来一定影响，进而影响公司的整体经营业绩。下降，则将对公司的毛利率水平带来一定影响，进而影响公司的整体经营业绩。三、三、市场竞争加剧的风险市场竞争加剧的风险 公司是一家专业的显示用光学膜产品供应商，自成立以来，通过不断的技公司是一家专业的显示用光学膜产品供应商，自成立以来，通过不断的技术积累和研发创新，公司产品系列不断丰富，市场占有率术积累和研发创新，公司产品系列不断丰富，市场占有率不断提高，综合实力不断提高，综合实力不断增强，目前公司已发展成为业内具有较强影响力的企业。在国家产业政策不断增强，目前公司已发展成为业内具有较强影响力的企业。在国家产业政策大力支持以及国内需求快速增长的背景下，显示行业在未来仍将保持快速扩张大力支持以及国内需求快速增长的背景下，显示行业在未来仍将保持快速扩张趋势，进而带动对显示用光学膜行业投资的增长。行业整体投资增长预期将使趋势，进而带动对显示用光学膜行业投资的增长。行业整体投资增长预期将使宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 4 现有竞争者增加在该领域的投入，并吸引更多的潜在竞争者进入，导致行业竞现有竞争者增加在该领域的投入，并吸引更多的潜在竞争者进入，导致行业竞争的加剧。如果公司不能保持技术和服务的创新，不能持续提高产品品质和服争的加剧。如果公司不能保持技术和服务的创新，不能持续提高产品品质和服务水平，不能充分适应行业竞争环境，则会面临客户资源流失、市场份额下降务水平，不能充分适应行业竞争环境，则会面临客户资源流失、市场份额下降的风险。的风险。四、四、应收账款发生坏账的风险应收账款发生坏账的风险 受公司与客户结算特点及销售收入季节性特征等因素受公司与客户结算特点及销售收入季节性特征等因素影响，近年来，公司影响，近年来，公司应收账款规模较大。应收账款规模较大。2015 年末和年末和 2016 年末，公司应收账款账面价值分别为年末，公司应收账款账面价值分别为23,539.10 万元和万元和 30,529.11 万元，占各期期末流动资产的比例分别为万元，占各期期末流动资产的比例分别为 45.68%和和38.54%。虽然公司应收账款的产生均与公司正常的生产经营和业务发展有关，且应虽然公司应收账款的产生均与公司正常的生产经营和业务发展有关，且应收账款的账龄主要在一年以内，应收账款质量较高，但随着公司经营规模的扩收账款的账龄主要在一年以内，应收账款质量较高，但随着公司经营规模的扩大，应收账款金额将持续增加，如宏观经济环境、客户经营状况发生变化或公大，应收账款金额将持续增加，如宏观经济环境、客户经营状况发生变化或公司采取的收款措施不力，应收账款将面临发生坏账损失的风险。司采取的收款措施不力，应收账款将面临发生坏账损失的风险。五、五、公司快速扩张引致的管理风险公司快速扩张引致的管理风险 公司自成立以来，业务公司自成立以来，业务发展势头良好，经营业绩保持较快增长，资产和人发展势头良好，经营业绩保持较快增长，资产和人员结构较为稳定，已建立起较为完善的现代企业管理制度，拥有独立的产供销员结构较为稳定，已建立起较为完善的现代企业管理制度，拥有独立的产供销体系，并根据自身实际情况制订了一系列行之有效的规章制度。但随着公司规体系，并根据自身实际情况制订了一系列行之有效的规章制度。但随着公司规模的不断扩大，特别是本次募集资金到位和投资项目实施后，公司的资产、业模的不断扩大，特别是本次募集资金到位和投资项目实施后，公司的资产、业务、机构和人员将进一步扩张，将在战略规划、资源整合、技术研发、市场开务、机构和人员将进一步扩张，将在战略规划、资源整合、技术研发、市场开拓、内部控制等方面对公司管理层提出更高的要求，增加公司管理与运作的难拓、内部控制等方面对公司管理层提出更高的要求，增加公司管理与运作的难度。如果管理层不能适应公司规模迅速扩张的需要，组织模式和管理制度未能度。如果管理层不能适应公司规模迅速扩张的需要，组织模式和管理制度未能宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 5 随着公司规模的扩大而适时调整、完善，将会给公司带来一定的管理随着公司规模的扩大而适时调整、完善，将会给公司带来一定的管理风险。风险。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 8292.2 万股为基数，向万股为基数，向全体股东每全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 2.00 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），以资本公股（含税），以资本公积金向全体股东每积金向全体股东每 10 股转增股转增 5 股。股。宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 6 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.8 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.15 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.15 第五节第五节 重要事项重要事项.28 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.67 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.67 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.68 第九节第九节 公司治理公司治理.76 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.81 第十一节第十一节 财务报告财务报告.82 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.181 宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 7 释义释义 释义项 指 释义内容 激智科技、公司 指 宁波激智科技股份有限公司 股东大会 指 宁波激智科技股份有限公司股东大会 董事会 指 宁波激智科技股份有限公司董事会 监事会 指 宁波激智科技股份有限公司监事会 控股股东 指 张彦先生 实际控制人 指 张彦先生 江苏激智 指 江苏激智新材料科技有限公司 江北激智 指 宁波江北激智新材料有限公司 象山激智 指 象山激智新材料有限公司 青岛激智 指 青岛激智新材料有限公司 香港激智 指 激智（香港）有限公司 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所、交易所 指 深圳证券交易所 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 宁波激智科技股份有限公司章程 会计师事务所、立信 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙）保荐机构、广发证券 指 广发证券股份有限公司 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 报告期、报告期末 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日、2016 年 12 月 31 日 宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 8 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 激智科技 股票代码 300566 公司的中文名称 宁波激智科技股份有限公司 公司的中文简称 激智科技 公司的外文名称（如有）Ningbo Exciton Technology Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）Exciton 公司的法定代表人 张彦 注册地址 宁波高新区晶源路 9 号 注册地址的邮政编码 315040 办公地址 宁波高新区晶源路 9 号 办公地址的邮政编码 315040 公司国际互联网网址 http:/ 电子信箱 二、联系二、联系人和联系方式人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 徐赞 李梦云 联系地址 宁波高新区晶源路 9 号 宁波高新区晶源路 9 号 电话 0574-87908260 0574-87908260 传真 0574-87162028 0574-87162028 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、上海证券报、证券日报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/（巨潮资讯网）公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、其他有关资料四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 9 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 浙江省杭州市江干区庆春东路西子国际 TA29 楼 签字会计师姓名 朱伟、钟晓荣 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 广发证券股份有限公司 广州市天河区天河北路183-187 号大都会广场 43 楼（4301-4316 房）赵瑞梅、陈立国 2016年11月15日-2019年12月 31 日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 五、主要会计数据和财务指标五、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2016 年 2015 年 本年比上年增减 2014 年 营业收入（元）611,382,286.82 472,439,908.05 29.41%390,615,406.92 归属于上市公司股东的净利润（元）59,252,649.42 57,322,577.02 3.37%50,629,233.19 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）47,646,781.40 51,870,490.71-8.14%42,836,367.88 经营活动产生的现金流量净额（元）-33,278,791.88 24,669,960.49-234.90%-25,266,525.61 基本每股收益（元/股）0.97 0.96 1.04%0.86 稀释每股收益（元/股）0.97 0.96 1.04%0.86 加权平均净资产收益率 19.67%25.03%-5.36%29.55%2016 年末 2015 年末 本年末比上年末增减 2014 年末 资产总额（元）1,369,241,534.86 1,022,959,265.58 33.85%715,945,792.75 归属于上市公司股东的净资产（元）561,032,180.59 257,167,680.54 118.16%203,925,812.19 公司报告期末至年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化且影响所有者权益金额 是 否 用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股）0.7146 宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 10 六、分季度主要财务指标六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 99,555,283.60 153,627,826.35 182,673,679.11 175,525,497.76 归属于上市公司股东的净利润 8,156,591.47 11,095,881.83 24,976,468.71 15,023,707.41 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 6,081,119.31 11,754,924.14 17,812,786.13 11,997,951.82 经营活动产生的现金流量净额-19,471,431.49 13,574,589.48-21,101,803.58-6,280,146.29 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、非经常性损益项目及金额八、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2016 年金额 2015 年金额 2014 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-5,215,967.68 主要系公司搬迁处置老旧设备、装修及环保设施所致。越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 1,134,000.43 653,876.56 主要系报告期内公司收到的各项税收减免。计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）20,218,673.98 8,344,974.08 11,093,083.33 主要系报告期内公司收到的政府补助。除上述各项之外的其他营业外收入和支出-110,290.18-240,226.59-123,609.18 其他符合非经常性损益定义的损益项目-1,978,258.84-1,888,291.33-1,553,159.51 主要系公司股份支付宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 11 摊销额。减：所得税影响额 2,442,289.69 1,418,246.41 1,623,449.33 合计 11,605,868.02 5,452,086.31 7,792,865.31-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 12 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司主要从事显示用光学膜产品的研发、生产和销售。公司以“激情、创新、正直、负责”作为核心价值观，以“成为全球最大、最赢利和最受尊敬的功能性薄膜公司”作为目标，希望通过领先的技术和产品，改善人类的生活。自成立以来，公司持续研发投入和技术创新，精密涂布生产技术和终端应用开发技术不断提高，公司产品种类不断增加，产品系列不断丰富，市场占有率不断提高，目前公司已发展成为业内领先的显示用光学膜生产企业。公司主要产品及其用途：公司主要生产光学膜产品，产品主要包括扩散膜、增亮膜、量子点薄膜、复合膜（DOP、POP等）、白反射膜、银反射膜、3D显示用薄膜、防蓝光膜、保护膜、手机硬化膜等。上述光学膜产品被广泛用于电视、显示器、笔记本电脑、平板电脑、智能手机、导航仪、车载显示屏等各类显示应用领域。公司主要的业绩驱动因素：（1）行业发展因素。随着显示器行业轻薄化、大屏化、高色域化的推进，全球显示用光学膜需求数量持续提高。报告期内，公司主要产品扩散膜、增亮膜的出货量持续增长。（2）产能增长因素。报告期内，公司募投项目“光学增亮膜生产线建设项目”部分建成投产，有效缓解报告期内增亮膜产品的产能不足，并且很大程度优化了公司产品结构。（3）技术创新因素。报告期内，公司募投项目技术研发中心顺利建成。并且量子点薄膜、复合型光学膜、高亮度光学扩散膜、光学多功能膜和光学增亮膜优化等多个研发课题，取得突破性进展，相关产品在满足客户需求的同时进一步提升了相应的市场占有率，同时下一代高端显示薄膜量子点膜实现了量产销售，在全球高端显示用薄膜竞争中已处于领先地位。公司主要经营模式：1、采购模式。公司原材料采购由资材部负责，当公司原材料库存量下降到预定的最低库存数量（采购点）时，资材部按照经济数量从公司的供应商名录中选取采购对象进行采购。公司建立了完善的供应商管理制度和评价体系，每年公司根据供应商的交货周期、产品品质和服务表现对供应商进行考核，并根据考核结果及时更新合格供应商名录。该种采购模式在满足生产需要和质量标准的同时，能够加强对供应商的管理并合理控制整体采购成本。2、生产模式。（1）一般情况下的生产模式：通常情况下，公司的产品大多以卷材形式向光学膜裁切企业销售并实现销售收入，光学膜裁切企业根据终端客户的要求裁切加工后向终端客户销售。（2）部分订单要求光学膜片材情况下的生产模式：在公司销售过程中，也存在部分订单要求公司直接交付光学膜片材的情况。3、销售模式。在LCD产业链中，公司的上游为PET基膜、溶剂、胶水、粒子、量子点等原材料供应商，公司将PET基膜进行配方涂布等多环节的精密生产工序后，生产出光学膜卷材成品，经下游光学膜裁切企业按照终端客户的定制化要求裁切成光学膜片材并最终应用于终端消费电子产品。公司所属行业的发展阶段：为加快培育和发展新型显示产业，国家把新型显示列为战略性新兴产业，特别强调要着力突破LCD显示的产业瓶颈，提高我国当前主流显示产业的国际竞争力。国家的政策扶持，为国内LCD产业上游核心原材料、产业配套关键装备产业的持续快速发展提供了良好的政策环境。受益于液晶电视、电脑、手机等终端消费类电子产品市场需求的强劲增长，LCD产业蓬勃发展，液晶模组市场需求逐年增加。鉴于OLED技术不够成熟且成本居高不下，同时LCD技术本身不断向前发展，未来一段时期内LCD电视仍将处于绝对主导地位，LCD电视出货量将保持持续增长。根据DisplaySearch统计及预测，预计到2017年全球LCD电视的出货量将达到2.45亿台，市场占比约为98.67%；作为LCD的第一大应用领域，LCD宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 13 电视市场规模的不断增长将有效带动上游相关产业（如液晶面板、光学膜片等）市场需求的持续增加。公司所属行业的周期性特点：在LCD产业链中，光学膜企业生产出光学膜最终应用于液晶电视、液晶显示器、电脑、手机等消费类电子产品，因此，光学膜行业与终端消费类电子产品行业的发展具有较强的联动性。消费类电子行业的特性是直接面向消费者，从而不可避免地受宏观经济景气程度影响而呈现出一定的周期性。在经济高速发展时期，消费者可支配收入增加，对消费电子产品的需求增加；在经济低迷时期，消费者收入下降甚至失业，对消费电子产品的需求降低。因此，处于产业链上游的光学膜行业也会随着宏观经济景气周期的波动而波动。公司所处的行业地位：因产业发展进程等原因，光学膜市场长期以来被国外企业所垄断，美国3M以及日本、韩国和中国台湾企业占据了大部分市场份额。我国国内光学膜产业起步较晚，目前只有少数企业进入光学膜生产领域。公司作为国内较早从事光学膜研发、生产、销售的企业，其自主创新能力、技术水平、产品品质和市场地位均处于国内前列。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无 固定资产 报告期内，子公司江北激智增亮膜项目和象山激智生产基地项目购入较多生产设备。无形资产 无 在建工程 报告期内，象山生产基地项目竣工，部分产线投产；江北增亮膜生产线建设项目已部分建成投产。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 境外资产占公司净资产的比重 是否存在重大减值风险 激智（香港）有限公司 新设 1 万元港币 中国香港 全资子公司 建立了较为完善的内部控制管理制度 良好 否 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司的核心竞争力体现在公司技术及工艺优势、核心团队优势、产品品牌优势和大客户资源优势。1、技术及工艺优势 作为国内较早从事显示用光学膜研发、生产和销售的企业，公司以“立足于最先进的生产技术和材料科学，成为全球最宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 14 大、盈利能力最强和最受尊敬的光学膜公司”作为发展目标，自成立以来一直专注于显示用光学膜生产技术和生产工艺的升级和创新，自主进行光学扩散膜、增亮膜和反射膜等光学膜产品的研发、生产和销售。公司设有博士后科研工作站，技术水平和研发能力突出，截至2016年12月31日，公司已获得了30项国家专利授权，其中27项为发明专利，是业内知名的显示用光学膜产品供应商。通过长期的研发投入和技术积累，公司掌握了独特的自主涂布设备设计、涂布配方设计和精密涂布工艺。其中，自主涂布设备设计方面，公司自主设计了涂布设备的关键涂布工位，并创造性的把多种涂布技术整合到同一台涂布设备上，大大提升了涂布设备生产不同配方产品的工艺自由度；涂布配方设计方面，公司主要产品生产所用配方均为公司自主研发而成，公司研发人员大都具有长期光学膜配方开发的经验，可以根据原料供应商提供的基础树脂材料调配出不同性能的配方，如高透光率和高雾度配方、抗刮伤配方、高光学增益配方等；精密涂布工艺方面，公司开发出了无需储箱的不停机换卷接膜工艺，节约了生产所用原材料、涂布设备的占有空间以及设备的采购成本，同时，公司产品生产过程中，对张力控制更加平稳，因而产品抗翘曲性能更好。公司的技术和工艺的优势不但为公司向客户提供品质更优、系列更全的产品提供了技术保障，而且还为公司保持丰厚的利润空间提供了技术壁垒，确保了公司行业内的竞争地位。2、核心团队优势 光学膜的研发和生产是一个集高技术含量、高管理要求和高资金投入为一体的产业，要求企业管理团队具有深厚的专业背景和管理经验。公司核心团队成员大多数具有世界500强企业或外资企业的任职经历，部分团队人员具有深厚的专业学术背景，对光学膜行业具有深刻的理解，对市场趋势具有准确的判断和把握能力。因此，公司的核心团队不仅是优秀的企业管理者和领导者，还是光学膜领域的专家。在核心团队的领导下，公司成功抓住了国内LCD产业高速发展的历史机遇，研发并储备了符合行业发展趋势的技术和产品。核心团队前瞻性的战略运筹能力、把握市场变化先机的判断能力，使公司在激烈的市场竞争中不断寻求技术水平的新突破以及产品结构的及时调整，为公司的不断发展壮大奠定了坚实的基础，促进了公司经营业绩的稳健增长。3、产品品牌优势 光学膜下游行业对光学膜产品的光学性能、产品良品率等要求极高，一旦出现产品品质问题，不仅会导致客户大规模退换货，还将直接影响与客户的后续合作，因此，光学膜生产企业均需执行严格的质量检验程序以保证产品品质。同时，由于公司所生产的光学膜成品为卷材，并大多以卷材的方式销售给客户，生产过程中的质量问题可能直接影响整件卷材的品质。正因如此，公司将质量、技术和工艺作为企业发展的核心推动力并实行全面的质量管理制度，从供应商筛选、原材料入库检验、生产中在线监测、成品收卷确认及品质检测、出货检验、售后定期回访等各个环节保证产品质量。在上述的质量控制措施之下，公司先后通过了ISO9001:2008国际质量体系认证、ISO14001:2004国际管理体系认证，公司部分产品的亮度、透光率、雾度等指标已达到国外优势公司光学膜产品的性能水平。4、大客户资源优势 LCD产业下游终端客户一般规模较大，在选择原材料供应商时，其产品认证及资质审核较为严格和复杂，周期相对较长。光学膜企业除了做出高性能、高品质的产品外，还需要通过终端客户对其设计水平、制造能力、响应速度、及时交货率、企业管理水平等方面的层层审查，才能获得认证，进入终端客户原材料供应商名录。从认证过程上看，通常包括文件审核、现场评审、现场调查、样品小试、样品中试以及合作关系确立后的年度审核等众多阶段。一般而言，从接洽至通过国内知名终端客户认证通常需要3-6个月的时间，而通过外资终端客户认证则通常需要6-12个月。近年来，凭借持续的产品创新能力、良好的产品品质及服务、快速的供货反应速度、终端应用的快速开发能力，公司产品市场知名度不断提高，终端客户群不断壮大。截至目前，公司产品已通过了三星、LGD、夏普、友达、富士康、冠捷、Arcelik A.S.、VIDEOCON、PT Hartono、TCL、海信、海尔、长虹、创维、京东方、天马、同方、惠科、南京熊猫、龙腾光电、信利等众多国际、国内一线品牌终端消费电子生产厂商和液晶面板（模组）厂商认证，并陆续量产交货，大客户资源优势明显。宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 15 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 报告期内，公司一直秉承以技术为核心、以满足客户需求为导向的战略方针，以产品品质为开拓市场的基础，以快速响应和为客户创造价值为准则，公司的产品及服务陆续得到了国内外客户的高度认可，为拓实公司成为全球最大、最赢利和最受尊敬的功能性薄膜公司打下了良好的基础。目前，公司产品已通过三星、LGD、夏普、友达、富士康、冠捷、Arcelik A.S.、VIDEOCON、PT Hartono、TCL、海信、海尔、长虹、创维、京东方、天马、同方、惠科、南京熊猫、龙腾光电、信利等众多国际、国内一线品牌终端消费电子生产厂商和液晶面板（模组）厂商认证，并陆续量产交货，在国内显示用光学膜领域占据优势竞争地位。2016年7月，公司首次公开发行股票申请经中国证监会创业板发行审核委员会审核通过，并于2016年11月15日成功在深圳证券交易所创业板上市，发行股份1,990万股，募集资金净额251,587,091.79元人民币，开创了公司发展的新格局。报告期内，公司紧紧围绕年初制定的经营计划且顺应显示行业发展趋势，全面推进各项工作开展，稳步实施公司战略，提高公司经营业绩。2016年公司实现营业收入61,138.23万元，较上年同期增长29.41%；归属于母公司所有者的净利润为5,925.26万元，较上年同期增长3.37%。报告期内公司经营相关主要情况如下：（一）主营业务保持稳定增长 报告期内，公司光学膜产品销售增长较快。主营业务收入从2015年的46,912.57万元增长到2016年的60,864.63万元，扩散膜销售5,020.89万平米，较2015年增长19.57%；增亮膜销售2,160.85万平米，较2015年增长127.25%。另外公司开发的银反射膜取得突破性进展，DOP复合膜、量子点膜及3D显示用薄膜均实现了量产销售。（二）募投项目部分投产 报告期内，公司募投项目“光学增亮膜生产线建设项目”部分建成投产，有效缓解报告期内增亮膜产品的产能不足，并且很大程度优化了公司产品结构。（三）研发创新突出，量子点膜顺利量产。公司一直专注于显示用光学膜的研发，2016年研发投入4,228.54万元，较2015年增加49.22%。并且公司量子点膜产品已经顺利通过冠捷、中电熊猫、TCL、海信、微鲸、PPTV、暴风等公司的验证。报告期内，公司取得的专利情况如下表：序号 专利号 专利名称 专利类型 专利权人 授权公告日 1 201310314668.9 一种应用于侧光式背光的多功能膜片 发明 宁波激智科技股份有限公司 2016年11月30日 2 201410010733.3 一种复合型塑料振膜及其制备方法 发明 宁波激智科技股份有限公司 2016年5月11日 3 201410096164.9 一种应用于背光模组的量子点膜 发明 宁波激智科技股份有限公司 2016年5月11日 4 201410274676.x 一种应用于背光模组的荧光膜及其制备方法 发明 宁波激智科技股份有限公司 2016年1月20日 5 201410411386.5 一种复合光学增亮膜 发明 宁波激智科技股份有限公司 2016年5月11日 6 201410537638.9 一种高辉度增益、广视角的投影幕布 发明 宁波江北激智新材料有限公司 2016年6月22日 截止报告期末，公司已取得专利30项，其中发明专利27项。（四）提高公司治理，提升公司形象。宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 16 报告期内，公司进一步完善管控体系。公司根据中国证监会及深圳证券交易所的要求，制定和修订了 公司章程、信息披露事务管理制度、募集资金管理制度、对外投资管理制度、对外担保管理制度等相关制度，上述制度的制定或修订，进一步完善了公司治理结构，对公司的长远发展有着重要的意义。公司是国家火炬计划重点“高新技术企业”、国家博士后科研工作站平台企业，技术水平和研发能力突出。报告期内公司获得浙江省重点企业研究院、国家知识产权优势企业、国家科技部创新领军人才等荣誉，极大地提升了公司形象。二二、主营业务分析、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 公司是否需要遵守光伏产业链相关业的披露要求 否 公司是否需遵守深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 1 号上市公司从事广播电影电视业务的披露要求：否 公司是否需遵守深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 5 号上市公司从事互联网游戏业务的披露要求：否 公司是否需遵守深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 9 号上市公司从事 LED 产业链相关业务的披露要求：否 公司是否需遵守深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 10 号上市公司从事医疗器械业务的披露要求：否 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 611,382,286.82 100%472,439,908.05 100%29.41%分行业 主营业务收入 608,646,311.37 99.55%469,125,744.80 99.30%29.74%其他业务收入 2,735,975.45 0.45%3,314,163.25 0.70%-17.45%分产品 光学薄膜 608,646,311.37 99.55%469,125,744.80 99.30%29.74%其他 2,735,975.45 0.45%3,314,163.25 0.70%-17.45%分地区 国内 466,282,708.21 76.27%397,658,409.87 84.17%17.26%宁波激智科技股份有限公司 2016 年年度报告全文 17 国外 145,099,578.61 23.73%74,781,498.18 15.83%94.03%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 分产品 光学薄膜 608,646,311.37 408,704,1