002054_2017_德美化工_2017年年度报告_2018-04-26.pdf

广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 1 广东德美精细化工广东德美精细化工集团集团股份有限公司股份有限公司 2017 年年度报告年年度报告 2018-026 2018 年年 04 月月 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人黄冠雄、主管会计工作负责人何国英及会计机构负责人公司负责人黄冠雄、主管会计工作负责人何国英及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)周红艳声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。周红艳声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均出席了审议本次季报的董事会会议，其中独立董事张宏斌先生、所有董事均出席了审议本次季报的董事会会议，其中独立董事张宏斌先生、徐滨先生以通讯方式出席本次会议，其余董事均徐滨先生以通讯方式出席本次会议，其余董事均以现场方式出席本次会议。以现场方式出席本次会议。公司年度报告中公司年度报告中涉及涉及未来的经营计划和经营目标等前瞻性陈述，不构成公未来的经营计划和经营目标等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺。该未来经营计划和经营目标能否实现，取决于市场状司对投资者的实质承诺。该未来经营计划和经营目标能否实现，取决于市场状况变化等多种因素，存在一定的不确定性，请投资者注意投资风险。公司存在况变化等多种因素，存在一定的不确定性，请投资者注意投资风险。公司存在经营环境变化风险、新业务风险、生猪疫情和食品安全风险、安全生产风险、经营环境变化风险、新业务风险、生猪疫情和食品安全风险、安全生产风险、原材料价格波动风向等风险因素，敬请广大投资者注意投资风险。详细内容见原材料价格波动风向等风险因素，敬请广大投资者注意投资风险。详细内容见本报告本报告“第四节第九章（三）风险分析及应对措施第四节第九章（三）风险分析及应对措施”。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 419,230,828 为基数，向为基数，向全体股东每全体股东每 10 股派发现金股派发现金红利红利 0.47 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积股（含税），不以公积金转增股本。金转增股本。广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.15 第五节第五节 重要事项重要事项.35 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.65 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.70 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.71 第九节第九节 公司治理公司治理.86 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.96 第十一节第十一节 财务报告财务报告.97 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.230 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 本公司、公司、德美化工 指 广东德美精细化工集团股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 广东德美精细化工集团股份有限公司章程 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 四川亭江、亭江新材 指 四川亭江新材料股份有限公司 施华特秘鲁、秘鲁公司 指 Silvateam Peru S.A.C.施华特秘鲁公司 英农、英农集团 指 广东英农集团有限公司 中炜化工、濮阳中炜 指 濮阳市中炜精细化工有限公司 德运创投 指 广东德运创业投资有限公司 德行四方 指 广东德行四方科技有限公司 德美瓦克 指 佛山市顺德区德美瓦克有机硅有限公司 成都德美 指 成都德美精英化工有限公司 无锡惠山德美、惠山德美 指 无锡惠山德美化工有限公司 福建德美 指 福建省晋江新德美化工有限公司 德美高新 指 广东德美高新材料有限公司 绍兴德美 指 绍兴柯桥德美化工有限公司 浙江明仁、明仁化工 指 明仁精细化工（嘉兴）有限公司 美龙环戊烷 指 佛山市顺德区美龙环戊烷化工有限公司 博士达 指 浙江德美博士达高分子材料有限公司 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 德美化工 股票代码 002054 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 广东德美精细化工集团股份有限公司 公司的中文简称 德美化工 公司的外文名称（如有）DYMATIC CHEMICALS,INC.公司的外文名称缩写（如有）DYMATIC CHEM 公司的法定代表人 黄冠雄 注册地址 广东省佛山市顺德高新区科技产业园朝桂南路 注册地址的邮政编码 528303 办公地址 广东省佛山市顺德区容桂街道广珠公路海尾路段 44 号 办公地址的邮政编码 528305 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 朱闽翀 潘大可 联系地址 广东省佛山市顺德区容桂街道广珠公路海尾路段 44 号 广东省佛山市顺德区容桂街道广珠公路海尾路段 44 号 电话 0757-28399088 0757-28397912 0757-28399088-316 传真 0757-28803001 0757-28803001 电子信箱 Z P 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（http:/）公司年度报告备置地点 德美化工证券部、深圳证券交易所 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 91440606707539050R 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）报告期内，公司经营主要业务包括精细化学品、石油化工品和农牧食品三个方面。精细化学品方面为公司的核心业务，主要生产纺织化学品、皮革化学品以及合成革化学品。石油化工品方面主要生产异辛烷、高纯度异丁烷、高纯度丙烷、高纯度正丁烷、环戊烷、异戊烷、正戊烷、环保无氟制冷剂等。农牧食品方面主要围绕打造“草香猪”核心产品。历次控股股东的变更情况（如有）无变更 五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层 签字会计师姓名 陈莹、廖朝理 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2017 年 2016 年 本年比上年增减 2015 年 营业收入（元）2,455,500,980.64 2,411,904,629.36 1.81%2,366,876,006.87 归属于上市公司股东的净利润（元）29,961,009.31 148,329,284.13-79.80%298,244,648.00 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）20,462,302.82 46,322,996.99-55.83%47,631,981.79 经营活动产生的现金流量净额（元）93,340,430.85 177,188,938.84-47.32%127,859,875.78 基本每股收益（元/股）0.07 0.35-80.00%0.71 稀释每股收益（元/股）0.07 0.35-80.00%0.71 加权平均净资产收益率 1.67%7.67%-6.00%16.57%2017 年末 2016 年末 本年末比上年末增减 2015 年末 总资产（元）3,010,847,580.74 2,943,361,908.83 2.29%2,979,459,179.79 归属于上市公司股东的净资产1,781,332,421.75 1,804,159,133.69-1.27%1,885,589,720.97 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 7（元）七、境内外会计准则下会计数七、境内外会计准则下会计数据差异据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 634,714,634.07 724,017,784.40 597,689,808.22 499,078,753.95 归属于上市公司股东的净利润 4,326,985.89 21,143,448.65 9,886,055.78-5,395,481.01 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-5,150,880.96 20,664,900.19 13,234,840.20-8,286,556.61 经营活动产生的现金流量净额-35,959,939.65 80,039,079.10-23,954,601.75 73,215,893.15 上述财务指标或其加总数与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标不存在重大差异。九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 单位：元 项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）279,010.29 98,828,708.10 296,161,795.30 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）16,571,590.35 23,397,225.70 15,279,409.46 委托他人投资或管理资产的损益 722,584.39 690,436.35 1,479,251.80 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 2,470,606.13 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,137,164.75-1,545,918.88-5,607,681.24 减：所得税影响额 4,562,458.62 20,571,715.41 55,763,960.91 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 8 少数股东权益影响额（税后）374,855.17 1,263,054.85 936,148.20 合计 9,498,706.49 102,006,287.14 250,612,666.21-公司报告期不存在将根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务（一）报告期内公司从事的主要业务（一）报告期内公司从事的主要业务 报告期内，公司经营主要业务包括精细化学品、石油化工品和农牧食品三个方面。精细化学品方面为公司的核心业务，主要生产纺织化学品、皮革化学品以及合成革化学品。石油化工品方面主要生产异辛烷、高纯度异丁烷、高纯度丙烷、高纯度正丁烷、环戊烷、异戊烷、正戊烷、环保无氟制冷剂等。农牧食品方面主要围绕打造“草香猪”核心品牌产品。1 1、精细化学品、精细化学品 公司精细化学品业务主要包括纺织化学品、皮革化学品、有机硅及功能整理剂、防水剂和涂层整理剂、合成革水性材料等，上述产品主要产品及用途如下：纺织化学品：公司从 1989 年就致力于纺织化学品的开发、生产和销售，通过人才引进和自主创新，不断开发出行业领先产品。自主开发匀染剂、固色剂、匀染剂、有机硅等系列纺织化学品，先后被认定为广东省级重点新产品及国家级重点新产品。目前，公司纺织化学品品种齐全并覆盖印染企业的前处理、染色、印花、后整理及功能整理等全套工序。皮革化学品：将真皮加工成美观耐用的皮革过程中，为了改善加工工艺、提高操作效率、提高皮革质量而加入的一些辅助化学品。皮革化学品贯穿制革全过程，优质皮革化学品的研究和应用对皮革工业开发新产品、提高质量、增强产品在国际市场上的竞争力及生产工艺技术的革新起着重要作用。公司产品包括铬鞣剂、复鞣剂、加脂剂、脱脂剂、植物鞣剂、涂饰剂、助剂以及塔拉系列产品，供应国内各地市场以及出口，并在秘鲁拥有塔拉树的种植园，塔拉豆荚是植物鞣剂的重要原料。有机硅及功能整理剂：公司于 2005 年与德国瓦克化学公司正式携手合作，实现强强联合，共同致力于适用于纺织品的有机硅功能整理剂产品的研发、生产和销售。凭借其世界领先的技术和先进的科研管理经验，自主创新开发了一系列的有机硅柔软剂、平滑剂、抗静电整理剂、免烫整理剂、防霉抗菌剂、防水剂、涂层剂等有机硅织物风格整理及功能整理剂，赢得了广大客户的赞誉。防水剂和涂层整理剂:公司于 2011 年收购了明仁精细化工（嘉兴）有限公司（韩国），成为国内最早能够自主生产氟系防水剂的企业，其产品性能完全达到了国际公司的水平，公司主要自主生产三方面系列产品：氟系纺织品防水/防油整理剂（水溶性）、氟系纺织品防水/防油整理剂（油性）和高档纺织品防水透湿涂层胶，其中高档纺织品防水透湿涂层胶系列产品技术水平具有国际领先性。广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 10 合成革水性材料：公司作为国内最早生产合成革水性材料的厂家，2008 年与四川大学进行科技合作，率先开展环境友好水性表面处理剂材料以及生态合成革水性树脂制造技术的研究、生产和销售，引领合成革涂层材料由油性向水性发展，推动了合成革企业向清洁化生产发展，其研发成功的水性涂层材料及环境友好的 PU 革、PVC 革制造技术处于领先水平。2 2、石油化工品、石油化工品 石油化工品业务主要生产包括异辛烷、高纯度异丁烷、高纯度丙烷、高纯度正丁烷、环戊烷、异戊烷、正戊烷、环保无氟制冷剂等产品：异辛烷是清洁环保的汽油高辛烷值重要添加剂。异辛烷的添加克服了传统汽车燃料在燃烧后产生的多种对人类和环境有害物质 PM2.5 的缺点，随着环保法规对汽油中烯烃、芳烃、硫含量以及对空气中 PM2.5含量等限制的日益严格，异辛烷的重要性更显突出。环戊烷被广泛应用于冰箱、冰柜的保温材料及硬质 PU 泡沫的发泡剂。公司的产品主要技术指标已达到或超过国外同类产品水平，主要供货给优质的国内外公司。异丁烷主要存在于天然气、炼厂气和裂解气中，经物理分离等获得，亦可由正丁烷经异构化制得。主要用于与异丁烯经烃化制异辛烷，作为汽油辛烷值的改进剂，也可用作冷冻剂。3 3、农牧食品、农牧食品 农牧食品业务公司自营产品的代表“英农草香猪”，生长于青山绿水的自然生态环境，科学独特的猪舍中。英农通过国际先进养猪设备和养殖技术，精选优质牧草调配饲养，供给天然矿泉水，培育出不可多得的健康草香猪。为了保护生态环境，避免破坏土地资源，在养殖过程中，英农将自然之力与生物技术相结合，打造“猪沼草”生态养殖循环系统，有效解决了种植养殖与自然生态的无污染交换，实现了资源利用与环境保护的友好对接。（二）行业发展情况和竞争格局（二）行业发展情况和竞争格局 1 1、精细化学品、精细化学品 纺织化学品行业和皮革化学品是精细化工行业的一个分支，是纺织品和皮革生产加工过程中必须要用到的化学品，故纺织和皮革行业发展状况和景气度直接影响公司精细化学品行业的发展。（1）在新常态下，未来印染助剂行业将面临不少压力与困难，东南亚纺织服装业的崛起，环保压力的加大，给我国印染助剂行业带来了不小的冲击。尽管如此，印染助剂行业发展潜力依旧很足，加上行业技术创新、管理创新、走出去的能力提高，为行业持续增长提供了良好的条件。另外，随着人们生活水平的提高，个性化、定制化需求促进国内对纺织品的需求将进一步增长。因此，未来几年我国印染助剂行业消费量将继续保持平稳增长，预计年均增速维持在 4%-7%之间。（2）受国内成本要素的上升和国家对环保的日益重视的影响，纺织印染行业增长趋缓并呈现区域化广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 11 集约化发展。印染助剂行业由于大部分为小规模的民营企业，在其管理上，制度不完善，操作不规范；技术上创新能力差，产品竞争力差，质量不稳定；特别是在环保标准的执行上，半数以上不达标。在国家环保标准日趋严格、环保达标成本持续增加的今天，不少企业面临生存危机。同时也为行业整合带来机会。产品方面，新型的纺织助剂和功能性产品的需求加大，节能减排的助剂和工艺成为发展趋势。未来纺织助剂的行业竞争格局将会定位在中高端市场、环境友好的工艺技术以及高附加值的功能性产品。（3）在经济全球化浪潮下，制革行业逐渐向发展中国家转移，形成了全球分工协作、差异化竞争的崭新格局。以意大利、西班牙、德国为代表的欧洲制革工业，因环保法规的日益严格而逐年萎缩，皮革生产、皮革贸易形势日显严峻。亚洲地区充分利用丰富的原料皮资源、廉价的劳动成本，以广阔的皮革消费市场为后盾，取得了长足发展，是世界重要的原料皮和成品革生产基地随着人们生活水平的提高和生活需求的多样化，未来几年皮革将会继续大量应用在皮鞋、服装等方面，住房和汽车市场的兴起也将进一步拉动对汽车坐垫革和家具革的需求，预计未来全球皮革产量将保持 5%以上的增长，到 2020 年全球皮革产量或达 190 亿平方英尺。另外，从产品趋势看，当今全球消费者对于时尚设计、品种档次、质量、时尚、品质品牌要求越来越高，全球制革行业历久弥新不断进步，品种、花色、样式更加丰富多样，工艺技术更加先进完善，生产设备更加自动精密，整体向多样化、个性化、智能化、绿色化方向发展。2 2、石油化工品、石油化工品 环戊烷可以用作高分子材料的发泡剂、萃取剂和制冷剂，随着环保意识的加强，以低碳烃及其混合物为代表的自然制冷剂和发泡剂在国内外的应用越来越广泛，根据“碳减排领域合作”协议，到 2030 年，我国要基本“消灭”氟利昂，环戊烷已被环保总局确定为主要替代品，在小家电、热水器、冷藏集装箱和建筑保温材料等聚氨酯领域将得到大规模地应用。高纯异丁烷是一种性能优异的新型碳氢制冷剂，取自天然成分，不损坏臭氧层，无温室效应，绿色环保。其特点是蒸发潜热大，冷却能力强；流动性能好，输送压力低，耗电量低，负载温度回升速度慢。与各种压缩机润滑油兼容。3 3、农牧食品、农牧食品 2017 年生猪价格终端消费低迷，屠宰场压价，猪价持续下跌，下半年呈现稳定状态。从行业发展趋势来看，养殖业趋向全产业链的控制。鉴于目前的食品安全问题和消费市场对安全食品的高度关注，国内供应市场开始从小而散的粗放式、上量的养殖模式，已开始转变为一体化的产业链覆盖和可提供食品安全可追溯信息的精细化养殖模式，这对于公司一开始就从高端入手的养殖模式来说，是源发性的优势，这种优势可以弱化生猪养殖的自然周期。生鲜食品的连锁经营在国内外逐渐兴起并迅速发展，作为一种全新的经营方式,凭借其优势打开了生鲜经营的新局面。生鲜食品的连锁经营是顺应经济和城市化进程的迅速发展及城市居民的生鲜消费需要的广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 12 变化出现的新的零售方式。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 1、2017 年 4 月，公司投资佛山德盛天林股权投资合伙企业（有限合伙）。公司的认缴份额为 5000 万元，认缴比例为 25%，截至 2017 年 12 月 31 日实缴金额为 1500万元；公司全资子公司德运创投认缴份额为 100 万元，认缴比例为 0.5%，截至 2017年 12 月 31 日实缴金额为 30 万元；佛山市顺德区容赋股权投资合伙企业（有限合伙）认缴份额为 300 万元，认缴比例为 1.5%，截至 2017 年 12 月 31 日实缴金额为90 万元；截至 2017 年 12 月 31 日，公司通过直接及间接出资对德盛天林的实缴金额为 1620 万元；2、2017 年 5 月，公司全资子公司广东德运创业投资有限公司与蔡敬侠女士、邱伟共同设立佛山市顺德区容赋股权投资合伙企业（有限合伙），并于 2017 年 6 月对容赋投资增资，增资后，公司全资子公司德运创投认缴份额为 100 万元，认缴比例为33.33%，截止 2017 年 12 月 31 日实缴金额为 30 万元。3、2017 年 9 月，投资设立全资子公司浙江德荣化工有限公司，持股比例为 100%，首期出资为 1000 万元。4、2017 年 9 月，出售持股 74.8%的控股企业广东省英农农业科学研究院，不再持有其份额。5、2017 年 8 月，持股 83.78%的控股公司晋江亭江新材料商贸有限公司注销。6、2017 年 11 月，出售浙江德荣化工有限公司，不再持有其股权。7、2017 年 11 月，出售持股 93.5%的控股公司深圳英农食品有限公司，不再持有其股权。在建工程 1、为满足市场需求，进一步提高在华东地区的服务能力，公司在浙江省绍兴市绍兴县滨海工业区投资建设 60Kt/a 环保型高档系列纺织化学品项目，项目建设期为两年，已于 2015 年上半年投建，2017 年末完成进度 98%，2018 年初已投产；2、公司控股公司施华特秘鲁公司奇尔卡厂房工程项目已投建，当前项目进度 95%；3、上海公司房屋装修，截至 2017 年末工程已完成 95%。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 境外资产占公司净资产的比重 是否存在重大减值风险 广东德美印尼化工有限设立 7379792.2 印尼 合资经营 控股并派出管理团队-35058.91 0.37%否 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 13 公司 电子矿石株式社会 设立 9258891.17 日本 合资经营 控股并派出管理团队-5405629.47 0.46%否 施华特秘鲁公司 合并收购 120818158.33 秘鲁 合资经营 控股并派出财务负责人 4759061.98 6.04%否 三、核心竞争力分三、核心竞争力分析析 1、技术研发优势、技术研发优势 作为行业龙头企业，公司高度重视产品研发和技术创新，坚持实施科研兴企战略，成为技术创新和自主开发的主体，逐步建立和完善企业的技术创新激励机制。经过多年的发展，公司逐步成立了国家级企业技术中心、省级工程技术研究中心、东华德美染整技术中心、企业博士后科研工作站和院士专家工作站，成为国家纺织助剂产品开发基地、全国印染助剂节能环保技术开发中心。德美化工依靠自身的各种技术平台，先后从国内外印染行业技术权威部门、科研院所聘请了一批知名专家常年担任技术顾问，同时培养了大量的博士、硕士等科研人员成为企业的技术骨干，从而大大加快了技术创新步伐，不断提高公司的研发技术水平。2、渠道服务优势、渠道服务优势 在渠道服务覆盖方面，公司通过建立扁平化的销售渠道覆盖终端市场，分别在纺织印染企业比较集中的浙江、江苏、福建、广东和山东建立生产基地和销售子公司，以方便为客户提供就近服务，同时降低中间环节的费用，让利于下游客户。随着国内成本的上升国内印染企业逐步将生产基地转移到东南亚，公司积极开拓印度尼西亚、巴基斯坦、印度、孟加拉、泰国、越南等东南亚市场，并成立了海外印尼公司，继续践行“商务代表+技术工程师”的模式，拓展当地市场。3、人、人力资源优势力资源优势 公司关注人才的引进和培养，采用常年制度化管理，通过内请、外聘和送出培训等方式，对公司所有员工进行产品、科学技术、岗位操作、质量管理、营销技能、管理服务和 EHS 等方面的专业能力的系统培训。近年来，公司与全球知名的人才管理咨询企业智睿咨询合作，结合公司的特点，寻找和建设一条适合德美的干部培养和发展途径，为股份公司以及各事业部的持续发展培养和输送人才。公司选派中高层管理人员先后于清华大学、东华大学、中山大学、四川大学、参加课程学习，培养、储备了一批优秀的队伍团队。4、品牌优势品牌优势 公司现有的业务模块，都是按照“品牌”模式来管理的，自主的知识产权、稳定的产品品质、统一的市场品牌，比如“德美助剂”品牌被中国品牌推广协会认定为“中国重点推广知名品牌”、“美龙环戊烷”品牌在广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 14 环戊烷市场已成为行业的领导品牌、“亭江”已成为国产清洁化制革新材料一流品牌。在公司的农牧食品业务中，公司一开始就导入了品牌理念，从全产业链布局生猪养殖，最终树立了“草香猪”的市场品牌并获得广东名牌产品、广东十大名猪等称号。公司再围绕健康绿色餐桌做文章，适当从外部引进符合供港标准的优质新鲜蔬菜和瓜果类食材，建立自己的终端连锁社区品牌店“英农生机庄园”。5、企业文化优势、企业文化优势 公司以“发展企业发展人，为行业为人带来进步”为企业使命，以“携手创造，共享未来”、“开心工作，愉快生活”为企业核心价值观，通过合作、认同、分享文化对激发员工的工作积极性、提升员工对公司的忠诚度发挥着积极作用。在这种文化的号召下，公司集聚了一大帮高端人才，为公司长远发展奠定坚实的基础。广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 15 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2017 年度，世界经济疲弱态势依旧，复苏之路崎岖不平，新兴市场和发展中经济体整体增速继续下滑，行业发展形势不明朗。公司董事会提出了“创新、创业”的年度战略主题，公司管理层围绕董事会的战略规划，积极部署和落实业绩和管理持续改善工作，坚持以主营业务为核心，以夯实内部管理为基础，以市场拓展和产品研发为工作重点，提高公司整体竞争力。2017 年末公司总资产为 301084.76 万元，其中流动资产 143060.11 万元，占总资产的 47.51%，同比增加了 7.5%；长期股权投资 34353.62 万元，占总资产的 11.41%，同比增加 7.04%，是因为 2017 年新增了对德盛天林的投资；固定资产及在建工程 69976.45 万元，占总资产的 23.24%，同比减少 2.5%；无形资产及其他资产 53694.58 万元，占总资产的 17.83%，同比下降 6.44%。2017 年末公司负债总额为 101139.66万元，比期初增加 11,021.69 万元，增长 12.23%。其中流动负债 78,071.13 万元，占总负债的 77.19%，总额比期初增加 28.98%；长期负债 23,068.53 万元，占总负债的 22.81%，总额比期初减少 22.04%，主要是长期借款部分重分类至一年内到期的非流动负债。2017 年末公司股东权益 199,945.10 万元，比 2016 年末减少 4,273.12 万元，主要是未分配利润的减少。2017 年营业收入比上年同期增长 1.81%，基本与上年持平。2017 年度销售费用发生额比上年同期发生额下降 8.02%，主要是英农处置了两家子公司，以及中炜化工经营模式的改变导致销售费用减少。2017 年度管理费用发生额比上年同期发生额上升 1.08%，基本与上年持平。2017 年度财务费用发生额比上年同期发生额上升 18.64%，主要是汇率波动导致秘鲁公司的汇兑损益增加。2017 年投资收益同比下降 73.52%，主要原因是2017年减持股票的收益低于2016年度减持股票的收益所致。营业利润比上年同期下降62.82%，主要是投资收益下降所致。营业外收入同比下降 95.74%，主要是上年同期收到的政府补助计在营业外收入，而本年计入其他收益。利润总额比上年同期下降 68.44%，主要是营业利润下降所致。归属于公司普通股股东的净利润同比减少 79.8%，主要是利润总额下降所致。扣除非经常性损益后的净利润同比下降 55.83%，主要为中炜化工、四川亭江、德美瓦克等几家公司经营利润下降。报告期内公司实现每股收益 0.07 元，比上年下降 0.28 元，下降 80%，主要是净利润下降所致。广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 16 二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,455,500,980.64 100%2,411,904,629.36 100%1.81%分行业 化工制造 2,368,751,101.00 96.47%2,317,229,461.12 96.07%2.22%农牧食品 85,756,852.96 3.49%94,675,168.24 3.93%-9.42%服务业 993,026.68 0.04%分产品 纺织助剂 930,410,540.38 37.89%926,635,521.67 38.42%0.41%环戊烷 85,284,351.41 3.47%64,345,175.04 2.67%32.54%异辛烷及聚氨酯类 1,026,985,003.12 41.82%1,064,626,067.54 44.14%-3.54%农产品 85,756,852.96 3.49%94,675,168.24 3.93%-9.42%皮化产品 283,428,643.72 11.54%261,622,696.87 10.85%8.33%产业用纺织品 43,635,589.05 1.78%分地区 东北地区 139,112,311.11 5.67%105,321,723.73 4.37%32.08%华北地区 270,127,847.63 11.00%204,745,434.80 8.49%31.93%华东地区 1,179,203,770.71 48.02%1,222,134,317.44 50.67%-3.51%西北地区 18,192,301.09 0.74%90,087,116.55 3.74%-79.81%西南地区 36,582,997.27 1.49%46,929,911.47 1.95%-22.05%中南地区 640,730,317.92 26.09%602,864,897.88 25.00%6.28%出口 171,551,434.91 6.99%139,821,227.49 5.80%22.69%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情以上的行业、产品或地区情况况 单位：元 广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 17 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 化工制造 2,368,751,101.00 1,848,799,568.84 21.95%2.22%4.63%-1.80%农牧业 85,756,852.96 65,536,581.43 23.58%-9.42%-1.22%-6.35%服务业 993,026.68 216,187.43 78.23%100.00%100.00%78.23%分产品 纺织助剂 930,410,540.38 551,615,533.45 40.71%0.41%6.54%-3.42%环戊烷 85,284,351.41 66,824,309.85 21.65%32.54%41.23%-4.82%异辛烷及聚氨酯类 1,026,985,003.12 1,019,992,660.65 0.68%-3.54%-1.58%-1.98%农牧食品 85,756,852.96 65,536,581.43 23.58%-9.42%-1.22%-6.35%皮化产品 283,428,643.72 171,580,280.28 39.46%8.33%3.65%2.73%产业用纺织品 43,635,589.05 39,002,972.04 10.62%分地区 东北地区 139,112,311.11 117,767,868.08 15.34%32.08%33.86%-1.12%华北地区 270,127,847.63 197,740,480.90 26.80%31.93%39.63%-4.03%华东地区 1,179,203,770.71 1055482708.96 10.49%-3.51%0.06%-3.19%西北地区 18,192,301.09 15,536,672.77 14.60%-79.81%-78.77%-4.17%西南地区 36,582,997.27 23,443,019.34 35.92%-22.05%-20.21%-1.47%中南地区 640,730,317.92 381015768.91 40.53%6.28%9.47%-1.73%出口 171,551,434.91 123,565,818.74 27.97%22.69%25.94%-1.85%（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2017 年 2016 年 同比增减 化工（纺织助剂）销售量 吨 114,861.6 119,350.98-3.76%生产量 吨 133,061.03 119,295.74 11.54%库存量 吨 24,595.19 6,395.76 284.55%化工（环戊烷）销售量 吨 10,419.04 10,574.22-1.47%生产量 吨 库存量 吨 230.33 11.27 1,943.75%购买量 吨 10,638.1 10,351.08 2.77%化工（异辛烷及聚氨销售量 吨 228,256.29 275,680.85-17.20%广东德美精细化工集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 18 酯类）生产量 吨 206,161.97 289,848.25-28.87%库存量 吨 2,515.08 24,609.4-89.78%化工（皮革化学品）销售量 吨 24,423.44 23,346.19 4.61%生产量 吨 23,600.73 23,221.03 1.64%库存量 吨 2,191.01 3,013.72-27.30%农牧 销售量 头 25,036 22,773 9.94%生产量 头 24,683 22,971 7.45%库存量 头 14,732 15,085-2.34%产业用纺织品 销售量