300221_2017_银禧科技_2017年年度报告_2018-04-23.pdf

广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 1 广东银禧科技股份有限公司广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告年年度报告 2018 年年 04 月月 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人谭颂斌、主管会计工作负责人顾险峰及会计机构负责人公司负责人谭颂斌、主管会计工作负责人顾险峰及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)邹艳坤声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。邹艳坤声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。公司在生产经营中可能存在原材料价格供应及价格变动、产品市场竞争加剧、技术人员流失及失密、商誉减值等风险，有关风险因素内容与对策举措已在本报告中第四节公司在生产经营中可能存在原材料价格供应及价格变动、产品市场竞争加剧、技术人员流失及失密、商誉减值等风险，有关风险因素内容与对策举措已在本报告中第四节“经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析”之之“九、公司未来发展的展望九、公司未来发展的展望”部分予以描述。敬请广大投资者注意投资风险。部分予以描述。敬请广大投资者注意投资风险。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 505688470 股为基数，向全体股东每股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 1.20 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），以资本公积金向全体股东每股（含税），以资本公积金向全体股东每 10 股转增股转增 0 股。股。广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.7 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.20 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.44 第五节第五节 重要事项重要事项.75 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.85 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.85 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.86 第九节第九节 公司治理公司治理.94 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.101 第十一节第十一节 财务报告财务报告.102 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.204 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、银禧科技 指 广东银禧科技股份有限公司 股东大东会 指 广东银禧科技股份有限公司股东大会 董事会 指 广东银禧科技股份有限公司董事会 监事会 指 广东银禧科技股份有限公司监事会 公司章程 指 广东银禧科技股份有限公司章程 瑞晨投资 指 石河子市瑞晨股权投资合伙企业（有限合伙），公司控股股东 银禧集团 指 银禧集团有限公司，公司持股 5%以上股东 新余德康 指 新余德康投资管理有限公司，公司股东，瑞晨投资一致行动人 银禧工塑 指 银禧工程塑料（东莞）有限公司，公司控股子公司 银禧香港 指 银禧科技（香港）有限公司，公司全资子公司 银禧光电 指 东莞市银禧光电材料科技股份有限公司，公司控股子公司 厦门光电 指 厦门银禧光电材料科技有限公司，子公司银禧光电控股子公司 苏州光电 指 苏州银禧光电材料科技有限公司，子公司银禧光电全资子公司 康诺德 指 中山康诺德新材料有限公司，子公司银禧工塑控股子公司 苏州银禧科技 指 苏州银禧科技有限公司，公司控股子公司 东莞银禧新材 指 东莞银禧新材料有限公司，公司全资子公司 苏州银禧新材 指 苏州银禧新材料有限公司，子公司苏州银禧科技控股子公司 三维魔坊 指 深圳三维魔坊网络有限公司，子公司苏州银禧科技全资子公司 高分子研究院 指 东莞银禧高分子材料研究院，公司全资子公司 兴科电子科技 指 兴科电子科技有限公司，公司全资子公司 兴科电子（香港）指 兴科电子科技（香港）有限公司，子公司兴科电子科技全资子公司 兴科精密 指 兴科精密科技（东莞）有限公司，子公司兴科电子科技控股子公司 翔兴实业 指 东莞市翔兴实业有限公司，子公司兴科电子科技控股子公司 银禧钴业 指 东莞银禧钴业有限公司，公司控股子公司 刚果银禧矿业 指 刚果银禧矿业股份有限公司，子公司银禧钴业控股子公司 银禧刚果钴业 指 银禧科技（刚果）钴业股份有限公司，公司子公司银禧科技（香港）有限公司全资子公司 刚果金 指 刚果民主共和国 银禧科技 1 号计划 指 长江资管银禧科技 1 号定向资产管理计划 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 5 股权激励计划 指 广东银禧科技股份有限公司股票期权与限制性股票激励计划 激励计划（草案）指 广东银禧科技股份有限公司股票期权与限制性股票激励计划（草案）深交所 指 深圳证券交易所 创业板 指 深圳证券交易所创业板 证监会 指 中国证券监督管理委员会 广东证监局 指 中国证券监督管理委员会广东监管局 改性塑料 指 将通用高分子树脂通过物理的、化学的或两者兼有的方法，引入特定的添加剂，或改变树脂分子链结构，或形成互穿网络结构，或形成海岛结构等所获得的高分子树脂新材料。3D 打印 指 3D 打印是通俗叫法，学术名称为快速成型技术，也称为增材制造技术，是一种不再需要传统的刀具、夹具和机床就可以打造出任意形状，根据零件或物体的三维模型数据，通过成型设备以材料累加的方式制成实物模型的技术。CNC 指 计算机数字控制机床(Computer numerical control)的简称，是一种由程序控制的自动化机床。该控制系统能够逻辑地处理具有控制编码或其他符号指令规定的程序，通过计算机将其译码，从而使机床执行事先设定动作，通过刀具将毛坯料加工成半成品、成品、零件。金属精密结构件 指 手机、平板电脑、笔记本电脑以及超级本等移动通信终端所采用的金属边框、外壳、金属装饰件及其他金属组件等，由铝、不锈钢、铝镁合金、钛合金等采取锻压/冲压/铝挤、CNC 精加工和表面处理等复杂工艺加工，为移动通信终端产品实现结构稳固，带来美感和时尚。LED 指 发光二极管（Light Emitting Diode）的英文缩写，是半导体二极管的一种，可以把电能转化成光能，它是利用固体半导体芯片作为发光材料，在半导体中通过载流子发生复合放出过剩的能量而引起光子发射。重大资产重组 指 广东银禧科技股份有限公司以发行股票及支付现金的方式，向胡恩赐、陈智勇、许黎明和高炳义购买兴科电子科技有限公司 66.20%股权，并向符合条件的不超过 5 名特定对象发行股份募集配套资金的行为。乐视移动 指 乐视移动智能信息技术（北京）有限公司 Easy Go 指 Easy Go Inc 东方车云 指 北京东方车云信息技术有限公司 易到用车 指 Easy Go 和东方车云统称“易到用车”,易到用车是一家 VIE 架构的公司，是汽车共享互联网预约车服务平台。债转股 指 2017 年 8 月 21 日，兴科电子科技与乐视移动进行了债务重组并签订了债务重组协议，根据协议约定：乐视移动关联方 Lucky Clover Limited（以下简称“Lucky”）、吴孟分别以股权转让方式（即 Lucky 向兴科电子科技转让 Easy Go6.1275%的股份；吴孟向兴科电子科技转让东方车云的 6.1275%的股权。）向兴科电子科技支付 32,290 万元和 185广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 6 万元的欠款，以结清债务重组协议约定的乐视移动对兴科电子科技的欠款（对应欠款金额为 3.2475 亿元）。东方车云 2017 年 10 月进行了注册资本的工商登记变更，注册资本从 1100 万元，增加至 1210 万元，根据东方车云最新注册资本 1210 万元计算，兴科电子科技对应东方车云的股份比例为 5.5705%。元、万元 指 元人民币、万元人民币 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 7 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 银禧科技 股票代码 300221 公司的中文名称 广东银禧科技股份有限公司 公司的中文简称 银禧科技 公司的外文名称（如有）GUANGDONG SILVER AGE SCI TECH CO.,LTD.公司的外文名称缩写（如有）SILVER 公司的法定代表人 谭颂斌 注册地址 东莞市虎门镇居岐村 注册地址的邮政编码 523927 办公地址 东莞市道滘镇南阁工业区银禧工程塑料（东莞）有限公司 办公地址的邮政编码 523187 公司国际互联网网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 郑桂华 陈玉梅 联系地址 东莞市道滘镇南阁工业区银禧工程塑料（东莞）有限公司 东莞市道滘镇南阁工业区银禧工程塑料（东莞）有限公司 电话 0769-38858388 0769-38858388 传真 0769-38858399 0769-38858399 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、中国证券报、证券日报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、其他有关资料四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 8 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 上海市黄浦区南京东路 61 号 签字会计师姓名 李顺利、张少波 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 中德证券有限责任公司 北京市朝阳区建国路 81 号华贸中心德意志银行大厦 22 层 肖楚男、管仁昊 2017 年 3 月 2 日至 2018 年 12月 31 日 五、主要会计数据和财务指标五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2017 年 2016 年 本年比上年增减 2015 年 营业收入（元）2,563,451,379.09 1,440,556,749.39 77.95%1,148,712,332.94 归属于上市公司股东的净利润（元）218,558,175.14 152,992,992.94 42.86%40,191,874.55 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）197,912,100.41 126,167,045.64 56.87%29,524,946.74 经营活动产生的现金流量净额（元）9,365,583.88 49,131,809.24-80.94%74,645,169.82 基本每股收益（元/股）0.45 0.38 18.42%0.10 稀释每股收益（元/股）0.44 0.38 15.79%0.10 加权平均净资产收益率 11.08%18.48%-7.40%5.57%2017 年末 2016 年末 本年末比上年末增减 2015 年末 资产总额（元）3,434,133,434.78 1,608,843,710.81 113.45%1,275,160,332.89 归属于上市公司股东的净资产（元）2,230,772,942.66 904,130,830.20 146.73%753,559,912.51 六、分季度主要财务指标六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 450,421,282.00 679,381,319.03 633,231,267.66 800,417,510.40 归属于上市公司股东的净利润 43,227,157.84 58,516,688.73 51,338,636.14 65,475,692.43 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 9 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 36,247,201.99 55,480,483.63 44,533,330.98 61,651,083.81 经营活动产生的现金流量净额-43,454,934.44-29,101,337.60 1,232,168.03 80,689,687.89 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、非经常性损益项目及金额八、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-422,184.89-288,044.66-377,859.66 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）26,142,982.13 31,992,664.73 13,139,507.04 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-835,662.55 147,888.76-226,486.53 减：所得税影响额 3,820,735.79 4,880,143.42 1,868,233.04 少数股东权益影响额（税后）418,324.17 146,418.11 合计 20,646,074.73 26,825,947.30 10,666,927.81-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司是主营业务为高分子类新材料改性塑料和CNC金属精密结构件业务并举的高新技术企业。在改性塑料业务方面，为电线电缆、节能灯具、电子电气、家用电器、玩具、道路材料、汽车等领域客户提供产品；在CNC金属精密结构件业务方面，主要为品牌手机厂商提供手机金属外壳、金属中框全制程产品与服务。此外，公司的3D打印材料及控股子公司银禧光电的LED照明产品继续向好发展。钴主要用于三元锂电池的正极材料，可以明显提升锂电池的能量密集度，被广泛应用于3C锂电池、新能源汽车动力电池的制造。随着近年来新能源汽车的的兴起，金属钴变得炙手可热，直接导致全球钴矿供需关系将由此前的过剩转为短缺并呈现逐步扩大的趋势，市场对钴金属行情强烈看好。为此，公司在新能源方面坚定了“以资源为依托，提供动力电池材料及解决方案”的战略，2017年10月9日成立东莞银禧钴业有限公司，开始在国内及刚果金布局钴业。报告期内，公司营业收入保持了平稳增长，公司实现营业收入为256,345.14万元，较去年同期增长77.95%，实现归属于上市公司普通股股东的净利润为21,855.82万元，较去年同期增长42.86%。1.公司所处行业发展现状及趋势（1）改性塑料行业 公司所处行业为塑料行业的细分领域-改性塑料行业，是塑料加工工业的子行业，属国家重点发展的新材料技术领域。改性塑料是将通用高分子树脂通过物理的、化学的或两者兼有的方法，引入特定的添加剂，或改变树脂分子链结构，或形成互穿网络结构，或形成海岛结构等所获得的高分子树脂新材料。改性塑料主要用于家电、汽车和电子电器等领域。改性塑料行业是典型的技术进步和消费升级受益行业，得益于全球汽车、家电、办公设备、电动工具等产业加速向中国转移，我国已逐渐成为这些领域的制造业大国，从而推动了国内改性塑料行业的发展；消费升级使中国的汽车、建筑、家电、等产业进入高速增长期，随着人们对材料性能要求的不断提高，我国正成为全球改性塑料最大的市场和主要需求增长引擎。中国改性塑料产量从2009年的570万吨增加至2016年的1000多万吨，改性化率由2004年的8%增长到2016年的19%，年复合增速超过23%。国内“塑钢比”系数仍然较低，为3070，不及世界平均的5050。同时国内低端产品产能过剩、竞争激烈，中高档产品依赖进口。与此同时，十三五时期是我国改性塑料行业发展的关键时刻，预计未来行业的十三五主要发展目标为：改性塑料制品产量年均增长15%左右，工业总产值年均增长12%左右，利润总额、利税总额年均增长16%左右，进出口贸易额年均增长10%左右，新产品产值率和科技进步贡献率分别提高到10%和40%；此外根据2013-2017年中国改性塑料行业市场前瞻与投资战略规划分析报告预计，2014-2020年期间，全球改性塑料需求复合年增长率将达4.6%。由此可见，未来改性塑料市场仍具有巨大的发展潜力。（2）CNC金属精密结构件行业 结构件是所有工业产品的基础构架，对安装在其中的各种功能性元器件提供固定、支撑、保护和装饰等作用，按照精密度要求，结构件可分为精密结构件和普通结构件，其中精密度指要求所加工的结构件达到的准确程度。精密结构件是指高尺寸精度、高表面质量、高性能要求的各类材质结构件。目前，精密结构件主要应用于消费电子、通讯设备、汽车零部件、航空器材、办公自动化设备等领域。消费电子产品外观件又是精密结构件中的一大类，包括按键、镜头圈、边框、机壳等，主要运用于智能手机、平板电脑、超级本等终端移动消费电子产品中。金属精密结构件以材质轻薄、时尚感强、质感好、散热快等特性受消费者青睐，近两年在消费电子类产品中的渗透率持续提升，越来越多的被应用于中高端智能手机、平板电脑、笔记本电脑、穿戴式设备等消费电子终端产品中。随着5G通信、无线充电等新技术的发展，以及消费者对智能手机更高“颜值”的追求，“金属中框+玻璃”及“金属中框+陶瓷”工艺已陆续在国内外众多厂商的高端机型上使用。业界普遍认为，“金属中框+非金属新材料”将成为智能终端外观件行业广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 11 的发展方向。未来5G通信技术、无线充电技术的普及应用对智能手机提出了新的要求，“金属中框+玻璃后盖”将成为未来的趋势之一。“双玻璃+金属中框”的设计方案在越来越多的旗舰机型中得以应用，给金属中框市场带来巨大发展空间。（3）LED行业 我国是照明电器产品的世界工厂，产品远销220个国家和地区，国内照明市场占到全球照明市场的20以上。2017年全行业整体销售额约为5800亿人民币，比2016年的5600亿人民币增长约3.6%，总体来看，全行业整体销售额虽然还在增长，但和前些年相比，增速明显放缓。尽管如此，但内部传统照明向LED照明深化发展的转型升级趋势却毫不动摇，呈现此消彼长的态势。从渗透率来看，研究机构LEDinside的数据显示，2017年全球LED照明的渗透率约为39，到2019年就将超过50。从市场规模来看，2014年使用传统技术的全球通用照明市场规模为565亿美元，2015年为559亿美元，同比下滑1.07%，预计2019年传统技术通用照明市场规模将进一步萎缩至398亿美元，2014-2019年年均复合增长率为-6.8%。2014年使用LED技术的全球通用照明市场规模为241亿美元，2015年为289亿美元，同比增长19.92%，预计2019年LED技术通用照明市场规模为648亿美元，2014-2019年年均复合增长率为21.8%。（4）3D打印行业 3D打印被誉为“第三次工业革命”，是制造业领域正在迅速发展的一项新兴技术，是“增材制造”的主要实现形式，其无需机械加工或模具就能直接从计算机图形数据中生成任何形状的物体的特性，极大缩短了产品的研制周期，提高了生产效率和降低了生产成本。3D打印目前主要被应用于汽车、航空航天、医疗以及消费商品和电子类等领域。根据Wohlers和MarketsandMarkets的报告，全球3D打印产值2016年达61亿美元，近3年复合增速25.46%，在2017-2023年的复合增速有望达到约25.76%，到2023年预计达到327.8亿美元。在全球3D打印的下游应用方面，主要以消费品和电子产品、机械、医疗、汽车和航空航天行业为主。对比北美和欧洲，我国虽是制造业大国，但工业3D打印机的累计装机量仅占全球的8.7%，相对偏低。在2015年3D打印产业上升至国家战略层面后，我国3D打印市场迎来快速增长，2016年产业规模约12.2亿美元，近4年的复合年均增长率为66.1%。未来有望受益工业模型与模具、义齿制作、航空航天、汽车、军队、高等院校等领域的需求释放，我国3D打印市场规模将进一步扩大。3D打印需要依托多个学科领域的尖端技术，其技术的核心是3D打印装备和打印材料。目前，国内3D打印装备已逐渐成熟，装备稳定性和制件精度已达到较高水准。但3D打印材料开发难度大成本高，3D打印材料分为工程塑料、金属粉末及陶瓷材料等。其中，工程塑料为目前3D打印使用的主要材料；金属粉末开发技术壁垒高、广泛应用的前提是成本下降；陶瓷材料仍处于研发阶段。因此，开发更为多样的具有自主知识产权的高性能3D打印材料是该技术发展的关键因素。（5）钴行业 随着新能源汽车的快速发展，政策逐步引导新能源汽车能量密度不断提升，依托于固有的高能量密度等优势，三元材料仍将逐渐成为正极材料的主流，并加速替代磷酸铁锂电池，而钴主要用于三元锂电池的正极材料，可以明显提升锂电池的能量密集度。预计到2020年，动力电池中三元材料占比或将从2016年的40%提升至70%。从整体来看，动力电池用钴量预计将从2015年的不到2000吨，增加至2020年的3.1万吨。综合来看，新能源汽车和3C数码产品的锂电池需求迅猛增长，再加上冶炼、化工等领域钴需求的稳步增长，2020年全球钴的需求量预计达14.65万吨，年平均增速约9%。据美国地质调查局（USGS）统计数据显示，全球钴资源储量近700万吨，地理分布很不平衡，主要集中在刚果（金）、澳大利亚、古巴、菲律宾、加拿大、俄罗斯、赞比亚、新喀里多尼亚等地，约占世界钴总储量78%。刚果（金）的钴储量为340万吨，占全球钴储量的48%，居世界第一位，而我国是钴矿资源缺乏的国家，对钴资源的需求主要依赖进口解决。随着新能源汽车消费的崛起，中国新能源汽车发展催生了对钴的大量需求，直接改变了全球钴矿资源的供需关系，由过剩变为短缺，且这种短缺受制于钴矿的铜镍伴生特性，无法迅速得到缓解，并有逐渐扩大的趋势。因此，在现有的产业链格局态势下，掌握了钴矿资源，就能在未来的新能源汽车产业格局中占据一席之地。2.公司市场地位（1）塑料行业 改性塑料国外企业主要包括巴斯夫、普立万、陶氏化学、SABIC等，而国内改性塑料企业数量较多，但产能规模普遍偏小，产品质量、产能规模、技术实力和管理水平等方面都落后于国外巨头企业，但随着我国经济持续繁荣发展，改性塑料行业技术逐步提高，与国际上发达国家的差距正在逐渐缩小，国内涌现了一批批具有规模效应的优秀改性塑料企业。银禧科技自设立以来，专注于改性塑料行业的深耕，经过二十年的发展，公司在研发实力、客户资源、产品质量、品牌广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 12 知名度、管理水平和市场销售网络建设等方面均居于国内同行业前列。公司2017年改性塑料年产量16.86万吨，与2016年同比增长17.57%。公司在东莞市虎门镇、道滘镇和苏州吴中区分别建立了生产基地，成为中国最重要的高分子新材料生产企业之一。（2）CNC金属精密结构件行业 2014年公司通过参股兴科电子科技及自有资金投资CNC金属精密结构件项目，积极扩大CNC项目投资规模。2015年兴科电子科技从单制程成功向全制程转型，2016年公司采取发行股份及支付现金的方式收购兴科电子科技剩余66.2%股权，兴科电子科技于2017年1月11日完成工商登记变更手续，成为公司全资子公司。经过多年积累与沉淀，兴科电子科技已建立从CNC加工、金属打磨、激光雕刻、金属T处理、精密注塑、金属喷砂、阳极氧化等全套工艺，发展成为技术含量更高的CNC金属精密结构件全制程解决方案提供商，进入国内CNC结构件供应商梯队前列，目前行业内仅富士康、可成、比亚迪电子、长盈精密等部分实力较强的公司具备同样的能力。（3）LED行业 经过长期发展，公司控股子公司银禧光电凝聚了一批具有多年LED照明从业经验的专业技术人才，打造了一支具有丰富管理经验的核心经营团队。通过直接出口、国内直接销售的直销方式，在国内形成了以华南地区为主，华东、华中地区为辅的营销网络，并向印度、韩国、英国、美国等海外市场积极拓展。凭借着技术和管理体系的优势，银禧光电进入了飞利浦、欧司朗及GE等国际知名品牌供应链体系,并与国内一线品牌，如欧普、得邦、豪恩、长虹及木林森等建立了长期稳定的合作关系。（4）3D打印行业 公司作为专业从事高分子材料研发及产业化的国家高新技术企业，专注于改性塑料行业研发，同时不断地进行上下游行业延伸、探索与整合。公司引进了3D打印高分子复合材料研发及产业化创新团队，该团队在3D打印装备、3D打印高分子复合材料方面有着深厚的基础和卓越的成就。在该团队的带领下，公司紧跟行业发展步伐，不断加大研发投入，提升自身技术水平，为未来3D打印产业化奠定了坚实基础。公司目前已经发展成为国内3D打印高分子材料领域、3D打印创意化、个性化产品领域的领先者，部分3D研发项目已实现产业化并投入市场，其中公司研发的尼龙粉产品打破了国外企业的一直垄断的局面，可以替代该进口产品，目前银禧科技是国内能生产该产品的少数几家企业之一。（5）钴行业 围绕公司制定“以资源为依托，提供动力电池材料及解决方案”的战略，2017年10月9日成立东莞银禧钴业有限公司，开始在国内及刚果金布局钴业，公司钴业务未来主要布局在刚果金，主要涵盖贸易、矿山、冶炼厂等相关业务。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 长期股权投资年初余额 1.77 亿，期末余额为 0.00，系兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围，合并后对兴科电子科技的长期股权投资按会计准则需要全部抵消。固定资产 固定资产余额较年初余额增加 90.96%，主要是兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围，导致固定资产余额较年初增加较多。无形资产 无形资产余额较年初余额增加 105.17%，主要是兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围，兴科电子科技部分专利技术经评估增值较多，导致无形资产余额较年初增加较多。在建工程 在建工程年初余额为 191 万元，期末余额为 0.00 元，主要是报告期末在建工程全部完工转为固定资产所致。广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 13 货币资金 货币资金余额较年初增加 90.63%，主要是兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围所致。以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期末为 2.47 亿元，期初余额为0.00 元，系根据并购兴科电子科技业绩承诺补偿协议，预计其可实现业绩与业绩承诺金额之差为需补偿金额，此部分金额根据会计准则规定需列入此科目所致。应收票据 应收票据余额较年初增加 161.57%，主要是报告期末收到票据较多，尚未安排贴现所致。应收账款 应收账款余额较年初增加 42.30%，主要是兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围，导致应收账款余额较年初增加较多。其他应收款 其他应收款余额较年初增加 123.79%，主要是兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围，导致其他应收款余额较年初增加较多。存货 存货余额较年初增加 45.24%，主要是待确认收入的发出商品增加较多和兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围，导致存货余额较年初增加较多所致。其他流动资产 其他流动资产余额较年初增加 92.41%，主要是待抵扣增值税进项税、格力融单和预交所得税期末余额较年初增加较多所致。可供出售金融资产 可供出售金融资产期末余额为 3.25 亿元，期初余额为 0.00 元，系根据子公司兴科电子科技与乐视移动智能信息技术（北京）有限公司及其关联方签署的债务重组协议，兴科电子科技将债权转为 Easy Go Inc/北京东方车云信息技术有限公司的股权。商誉 商誉年初余额为 0，期末余额 4.89 亿元，系并购兴科电子科技时，投资成本超过被合并企业净资产公允价值的差额较大所致。长期待摊费用 长期待摊费用余额较年初余额增加 215.72%，主要是兴科电子科技从 2017 年 3 月起纳入合并报表范围，导致长期待摊费用余额较年初增加较多。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 境外资产占公司净资产的比重 是否存在重大减值风险 银禧香港 2009 年 4 月 22 日成立香港子公司 2017 年末总资产为10,368.86 万元，2017 年末净资产为7,844.38 万元。香港 一般贸易，对外投资 2017 年度净利润为 91.80万元 4.65%否 兴科电子科技（香港）有限公司 2017 年 8 月子公司兴科电子科技与乐视移动智能信息技术（北京）有限公司及其关联方债务重组 3.2475 亿元 香港 一般贸易，对外投资 0.00 元 14.56%否 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 14 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1.技术创新持续投入 公司把技术创新、科技进步作为企业生存和发展的驱动力，近年来持续加大研发投入，以保证公司技术创新能力的持续提高。公司为东莞市科学技术局、东莞市知识产权局认定的市重点专利培育企业之一，截至2017年12月31日，公司（包括合并报表范围子公司）已拥有193项授权专利（兴科电子科技已于2017年3月纳入公司合并报表范围内，因此兴科电子科技持有的专利也纳入公司专利体系管理）。（1）报告期内，公司（包括合并报表范围子公司）新增115项授权专利，其中26项为发明专利，89项为实用新型专利，具体情况如下：序号 专利名称 专利号 专利权属人 申请日 授权日 法律状态 专利类型 1 一种低 VOC 聚丙烯组合物及其制备方法 201410667305.8 银禧工塑、苏州银禧科技、银禧科技 2014/11/20 2017/2/22 发证 发明 2 一种增强阻燃保温复合材料 201410704931.X 苏州银禧科技 2014/11/28 2017/1/11 发证 发明 3 高性能矿物填充 PC/ABS 合金材料及其制备方法 201410705041.0 苏州银禧科技 2014/11/28 2017/01/18 发证 发明 4 一种用于熔融沉积成型的聚乙烯醇丝材及其加工方法 201410760536.3 银禧科技 2014/12/12 2017/5/24 发证 发明 5 一种具有染色效果的复合材料及其制备方法和应用 201510023865.4 苏州银禧科技 2015/1/19 2017/1/25 发证 发明 6 一种可调控高白度 PC/ABS 合金材料及其制备方法 201510023872.4 苏州银禧科技 2015/1/19 2017/01/04 发证 发明 7 一种埃洛石纳米管增强的导电聚丙烯材料及其制备方法 201510024356.3 苏州银禧科技 2015/1/19 2017/5/24 发证 发明 8 一种高黑度聚丙烯组合物及其制备方法 201510132949.1 银禧工塑 2015/3/25 2017/7/28 发证 发明 9 一种长碳链导热尼龙复合材料及其制备方法 201510157303.9 银禧科技 2015/4/3 2017/10/31 发证 发明 10 一种用于选择性激光烧结的低温尼龙粉末材料及其制备方法 201510371491.5 银禧科技 2015/6/30 2017/7/21 发证 发明 11 一种免喷涂、无流痕 ABS 复合材料及其制备方法 201510546137.1 苏州银禧科技 2015/8/31 2017/12/29 授权 发明 12 一种LED灯管用低膨胀阻燃光扩散PC 复合材料及其制备方法 201610132194.X 银禧工塑 2016/3/9 2017/11/3 发证 发明 13 一种高光抗菌耐污聚丙烯材料及其制备方法 201610100984.X 苏州银禧科技 2016/2/24 2017/12/22 授权 发明 广东银禧科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 15 14 一种可提高聚酰胺材料 Tf-Tc 差值的方法及聚酰胺材料 201610310990.8 银禧科技;银禧工塑 2016/5/11 2017/5/24 发证 发明 15 一种聚酰胺粉末及其制备方法 201610253524.0 银禧科技 2016/4/22 2017/7/21 发证 发明 16 一种适用于熔融沉积的改性长链尼龙丝材及其制备方法 201710585847.4 银禧科技 2017/7/18 2017/10/20 授权 发明 17 一种聚醚醚酮/短纤维复合丝材及其制备方法 201710428053.7 银禧科技 2017/6/8 2017/10/10 授权 发明 18 一种适用于熔融沉积的高遮光聚碳酸酯丝材及其制备方法 201710542356.1 银禧科技 2017/7/5 2017/9/29 授权 发明 19 一种低温 PLA 基 3D 打印线材及其制备方法 201710390697.1 银禧科技 2017/5/27 2017/9/26 授权 发明 20 一种基于 3D 打印模型内容的模型推荐方法 201710235091.0 银禧科技 2017/4/12 2017/9/22 授权 发明 21 一种用于熔融沉积成型的 PETG 线材及其制备方法 2017103917