000612_2017_焦作万方_2017年年度报告（更新后）_2018-04-02.pdf

焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 1 焦作万方铝业股份有限公司焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告年年度报告 2018 年年 03 月月 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人周传良、主管会计工作负责人杨民平及会计机构负责人公司负责人周传良、主管会计工作负责人杨民平及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)李金法声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。李金法声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 李重阳 董事 因工作安排原因 周传良 孔祥舵 独立董事 因参加独立董事培训 刘立斌 公司在本报告第四节公司在本报告第四节“管理层讨论与分析管理层讨论与分析”中分析了公司当前以及未来发展可能面临的风险，敬请投资者留意查阅。中分析了公司当前以及未来发展可能面临的风险，敬请投资者留意查阅。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 1192199394 股为基数，向全体股东每股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 0.50 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。股（含税），不以公积金转增股本。焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.10 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.23 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.39 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.45 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.46 第九节第九节 公司治理公司治理.55 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.63 第十一节第十一节 财务报告财务报告.64 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.143 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司或焦作万方 指 焦作万方铝业股份有限公司 董事会 指 焦作万方铝业股份有限公司董事会 监事会 指 焦作万方铝业股份有限公司监事会 股东大会 指 焦作万方铝业股份有限公司股东大会 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所、交易所 指 深圳证券交易所 结算公司、登记公司 指 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 和泰安成 指 樟树市和泰安成投资管理中心（有限合伙）杭州金投锦众 指 杭州金投锦众投资合伙企业（有限合伙）嘉益投资 指 嘉益（天津）投资管理有限公司 万方集团 指 焦作市万方集团有限责任公司 赵固能源 指 焦作煤业集团赵固(新乡)能源有限责任公司 金冠电力 指 金冠嘉华电力有限公司 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 焦作万方 股票代码 000612 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 焦作万方铝业股份有限公司 公司的中文简称 焦作万方铝业股份有限公司 公司的外文名称（如有）JiaoZuo WanFang Aluminum Manufacturing Co.,Ltd 公司的法定代表人 周传良 注册地址 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 注册地址的邮政编码 454003 办公地址 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 办公地址的邮政编码 454003 公司网址 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 周传良 马东洋 联系地址 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 电话 0391-2535596 0391-2535596 传真 0391-2535597 0391-2535597 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧公司办公楼二楼 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 91410000173525171F 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）公司主营业务为铝冶炼及加工，自上市以来主营业务未发生变化。历次控股股东的变更情况（如有）本报告期内，公司仍为无控股股东和实际控制人的上市公司。公司历次股东变更情况为：原控股股东为万方集团。2006 年 9 月，万方集团将其持有的部分焦作万方股份转让给中国铝业，本公司的控股股东由万方集团变更为中国铝业；2013 年 7 月 24 日，本公司召开股东大会审议通过了修改公司章程和增加独立董事议案，本公司变更为无控股股东和实际控制人的上市公司(详见刊登于 2013 年 7 月 25 日 中国证券报和巨潮资讯网上的本公司公告)。2014 年 9 月 1 日，本公司召开股东大会审议通过了收购拉萨经济技术开发区万吉能源科技有限公司 100%股权议案(详见刊登于 2014 年 9 月 2 日中国证券报、证券时报和巨潮资讯网上的本公司公告)。2014 年 9 月 29 日，公司第一大股东由中国铝业变更为拉萨经济技术开发区吉奥高投资控股有限公司(详见刊登于 2014 年 10 月 8 日中国证券报、证券时报和巨潮资讯网上的本公司公告)。2016 年 8 月 4 日，公司第一大股东由西藏吉奥高变更为杭州金投锦众(详见刊登于 2016 年 8 月 6 日中国证券报、证券时报和巨潮资讯网上的本公司公告)。2017 年 11 月 16日，公司第一大股东由杭州金投锦众变更为和泰安成(详见刊登于 2017年 11 月 18 日中国证券报、证券时报和巨潮资讯网上的本公司公告)。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 郑州市农业路 22 号兴业大厦 A 座 5 楼 签字会计师姓名 唐自强 靳爱民 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 7 追溯调整或重述原因：会计差错更正 2017 年 2016 年 本年比上年增减 2015 年 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 营业收入（元）5,016,764,070.05 3,926,000,567.30 3,926,000,567.30 27.78%4,658,342,703.68 4,658,342,703.68 归属于上市公司股东的净利润（元）175,731,126.68 99,223,616.85 99,223,616.85 77.11%-62,522,960.53-62,522,960.53 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）87,197,234.59 158,640,619.44 158,640,619.44-45.03%-105,690,783.22-105,690,783.22 经营活动产生的现金流量净额（元）148,922,727.78 229,946,233.34 229,946,233.34-35.24%-43,434,742.52-43,434,742.52 基本每股收益（元/股）0.148 0.084 0.084 76.19%-0.053-0.053 稀释每股收益（元/股）0.147 0.084 0.084 75.00%-0.052-0.052 加权平均净资产收益率 3.81%2.14%2.14%1.67%-1.32%-1.32%2017 年末 2016 年末 本年末比上年末增减 2015 年末 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 总资产（元）7,464,775,416.69 7,280,940,446.58 7,282,518,776.86 2.50%8,628,332,110.74 8,629,910,441.02 归属于上市公司股东的净资产（元）4,710,100,042.75 4,526,036,618.47 4,523,218,171.55 4.13%4,764,020,804.58 4,761,202,357.66 会计政策变更的原因及会计差错更正的情况 2013 年 9 月，按照省政府煤电互保政策“省内发电企业必须使用省内煤”的要求，本公司全资子公司焦作万方电力有限公司向 A 公司采购电煤，预付煤款 1100 万元，A 公司向本公司供煤 13913.26 吨，金额7712482.48 元，由其关联方 B 公司向本公司供应电煤 8981.12 吨，金额 4,396,777.20 元。由于该煤价格远高于本公司同期从山西购煤的价格，为减少损失，本公司将 8981.12 吨电煤直接转卖给郑州国能煤炭有限公司，于 11 月收到该笔货款及发票，确认了其他业务收入。A 公司提议由实际供货方 B 公司向本公司开具发票，由于该提议会导致收款方和供货开票方不一致，存在较大税务风险，本公司未同意，A 公司没有提出可行解决办法。在此期间，经办人员因个人原因无法履职，导致上述业务停滞。直至 2017 年 10 月才妥善处理，形成会计差错 3,757,929.23 元。焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 8 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 1,039,466,332.18 1,245,195,134.74 1,488,958,865.11 1,243,143,738.02 归属于上市公司股东的净利润 31,243,815.08 76,508,453.94 164,766,672.30-96,787,814.64 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 26,893,582.21-4,785,784.81 158,818,355.29-93,728,918.10 经营活动产生的现金流量净额-128,749,229.04 5,618,269.20 269,565,268.22 2,488,419.40 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）20,537,611.00 66,026,480.77 11,466,077.48 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）4,090,462.36 10,660,724.24 5,665,761.74 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 1,587,523.67 1,537,332.26 1,068,483.78 委托他人投资或管理资产的损益 794,657.53 1,825,616.44 1,099,178.08 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投-32,205,247.27-38,637,289.19-55,430,106.00 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 9 资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 123,619,692.23-120,519,101.31 93,742,157.48 减：所得税影响额 29,890,807.43-19,689,234.20 14,443,729.87 合计 88,533,892.09-59,417,002.59 43,167,822.69-对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。适用 不适用 公司报告期不存在将根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求：否 报告期内，公司的经营模式、主营业务和主要产品未发生重大变化，主营业务是铝冶炼、发电及合金制品的生产和销售，主要产品是铝液、铝锭和铝合金产品。公司属于有色行业，已经形成了较为完善的煤电铝加工一体化的运营模式，在行业内有较强的竞争力。电力供应主要依靠本公司热电厂和协议供电企业金冠电力供应，大宗原材料氧化铝采用与铝期货价格挂钩方式签订。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化。固定资产 无重大变化。无形资产 无重大变化。在建工程 无重大变化。货币资金 本期减少 40.88%，主要系支付到期票据，资本性支出、库存增加等所致。其他应收款 本期增加 577.04%，主要系期货保证金增加。应收账款 本期减少 38.34%，主要系坏账准备增加。预付款项 本期减少 40.79%，主要系预付原材料货款减少。其他流动资产 本期增加 36.73%，未抵扣增值税重分类增加.存货 本期增加 61.4%，主要系本期原材料、铝产品库存增加。2、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求：否 公司参股焦作煤业集团赵固(新乡)能源有限公司 30%股权，拥有两台 300MW 热电机组，拥有比较完善的煤电铝及铝加工一体化产业链条，大幅降低了公司用电成本；公司一直致力对成本有较大影响的低能耗电解槽技术的研究和开发，电解槽的能耗指标处于国内同行前列，产品结构持续优化，公司具有较强的铝产品成本控制能力；公司进行稀土、银行等多元化股权投资。焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 11 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2017年，铝产品价格、大宗原材料及煤炭价格均同比大幅上涨，价格波动幅度大、频率高，市场环境复杂多变，依照国家及地方环保政策采暖季实施错峰生产。报告期内，公司围绕年度工作目标，开展的主要工作如下：(一)加强自备电厂管理。持续加强对发电机组的运行及设备管理维护，发电机组运行效率显著提高，机组运行时间创投运以来新高。(二)全力消化“719”水灾对生产的不利影响。加快电解槽技改进度，狠抓生产现场精细化管理，保持电解生产的安全稳定运行。(三)加强市场分析，做好营销工作。密切关注市场走向，综合采取现货销售、套期保值、加强招投标比价管理等措施，保证原料供应，降低采购成本，优化产品销售结构，防范市场风险，稳定经营业绩。(四)积极与保险公司协商谈判“7.19”水灾赔付事项，取得了合理的水灾保险赔偿，最大限度地减少了水灾损失。(五)积极履行社会责任，严格遵守环保法规，达标排放，持续加大环保投入，积极推进环保技术研发和技术改造，按照政府相关要求实施错峰生产、落实应急预案。(六)按照参股公司赵固能源公司章程规定，赵固能源每年分配红利比例不低于税后净利润的35%。2012年至2016年赵固能源未分配利润。公司持续督促赵固能源按照章程规定及实际情况进行分红。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 报告期内，公司实现营业收入501,676.41万元，同比上升27.78%，实现归属上市公司股东净利润17573.11万元，同比上升77.10%。由于原材料价格涨幅大于铝产品售价涨幅，报告期主营产品毛利率下降。联营企业投资收益同比增加及收到洪灾保险赔款10700万元，致使本期净利润同比大幅增加77.11%。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 12 营业收入合计 5,016,764,070.05 100%3,926,000,567.30 100%27.78%分行业 电解铝及铝产品 5,016,764,070.05 100.00%3,926,000,567.30 100.00%27.78%分产品 铝锭 1,081,496,972.73 21.56%656,393,727.65 16.72%64.76%铝液 3,407,210,206.17 67.92%2,741,967,264.63 69.84%24.26%铝合金 372,994,444.00 7.43%411,766,071.76 10.49%-9.42%其他业务 155,062,447.15 3.09%115,873,503.26 2.95%33.82%分地区 河南省内 4,608,225,849.11 91.86%3,547,187,731.77 90.35%29.91%河南省外 408,538,220.94 8.14%378,812,835.53 9.65%7.85%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求：否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 电解铝行业 5,016,764,070.05 4,811,020,773.70 4.10%27.78%39.08%-7.79%分产品 铝锭 1,081,496,972.73 1,073,063,002.35 0.78%64.76%78.12%-7.44%铝液 3,407,210,206.17 3,261,317,776.36 4.28%24.26%36.75%-8.74%铝合金 372,994,444.00 358,407,010.14 3.91%-9.42%-1.56%-7.67%分地区 河南省内 4,608,225,849.11 4,424,446,386.50 3.99%29.91%42.66%-8.58%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2017 年 2016 年 同比增减 铝行业 销售量 吨 395,442.15 361,038 9.53%焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 13 生产量 吨 406,513.36 361,008.3 12.60%库存量 吨 12,517.13 1,722.51 626.68%相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 适用 不适用 营销策略调整导致期末铝产品库存上升。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 铝行业 原材料 2,379,130,367.17 49.45%1,590,563,789.87 45.98%3.47%铝行业 电力 2,117,095,878.38 44.01%1,458,634,187.03 42.17%1.84%铝行业 折旧 114,625,533.79 2.38%132,316,044.35 3.82%-1.44%铝行业 人工 159,467,832.60 3.31%159,777,216.01 4.62%-1.31%说明：无。（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 2013 年 9 月 28 日本公司做出关于吸收合并全资子公司万方电力，并将其注销的决定之后，于 2013 年11 月将万方电力的所有资产、债权和债务、权利和义务、人员和业务全部合并至本公司，由本公司承续。但由于当时万方电力税务、银行账户、工商营业执照还没有注销，银行账户需保留部分资金履行纳税义务，20142016 年形式上将万方电力纳入合并范围，随着 2016 年万方电力税务的注销，2017 年银行账户注销，2018 年 1 月工商营业执照注销完成，合并万方电力的基础已不复存在。所以万方电力不再纳入本公司 2017年度报告合并范围。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 14 前五名客户合计销售金额（元）2,695,851,615.26 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 53.74%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 20.90%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 焦作市万方集团有限责任公司 1,048,448,136.00 20.90%2 河南省圣昊新材料股份有限公司 729,540,050.85 14.54%3 焦作市铝鑫铝业有限公司 383,407,911.03 7.64%4 修武汉河电缆有限公司 274,305,141.17 5.47%5 河南银海佳皓铝合金有限公司 260,150,376.21 5.19%合计 2,695,851,615.26 53.74%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）5,203,493,030.30 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 85.12%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 6.87%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 国网河南省电力公司焦作供电公司 2,008,574,808.62 32.85%2 中铝中州铝业有限公司 1,723,160,929.65 28.19%3 河南晋鑫晟贸易有限公司 776,915,405.81 12.71%4 焦作万都（沁阳）碳素有限公司 419,692,702.15 6.87%5 焦作金冠嘉华电力有限公司 275,149,184.07 4.50%合计 5,203,493,030.30 85.12%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 11,180,475.93 8,841,691.06 26.45%管理费用 106,853,740.68 184,387,697.08-42.05%2016 年计提辞退福利 财务费用 90,959,759.81 117,675,624.26-22.70%焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 15 4、研发投入、研发投入 适用 不适用 报告期内，持续推进新产品、新节能技术研发。铝合金生产技术开发、低电压铝电解技术综合开发等研发项目将优化产品结构，降低成本，提升劳效，提升企业产品成本优势和品牌竞争力。公司研发投入情况：2017 年 2016 年 变动比例 研发人员数量（人）125 128-2.34%研发人员数量占比 3.21%3.25%-0.04%研发投入金额（元）75,280.00 405,268.53-81.42%研发投入占营业收入比例 0.00%0.01%-0.01%研发投入资本化的金额（元）0.00 0.00 0.00%资本化研发投入占研发投入的比例 0.00%0.00%0.00%研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 适用 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目 2017 年 2016 年 同比增减 经营活动现金流入小计 5,841,095,412.53 4,476,695,289.21 30.48%经营活动现金流出小计 5,692,172,684.75 4,246,749,055.87 34.04%经营活动产生的现金流量净额 148,922,727.78 229,946,233.34-35.24%投资活动现金流入小计 661,747,582.08 3,384,750,217.90-80.45%投资活动现金流出小计 877,540,241.40 2,069,544,236.34-57.60%投资活动产生的现金流量净额-215,792,659.32 1,315,205,981.56-116.41%筹资活动现金流入小计 700,000,000.00 1,050,001,884.96-33.33%筹资活动现金流出小计 854,973,557.62 2,649,189,236.09-67.73%筹资活动产生的现金流量净额-154,973,557.62-1,599,187,351.13 90.31%现金及现金等价物净增加额-221,843,489.16-54,035,136.23-310.55%相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 适用 不适用 经营活动现金流入小计增加30.48%主要系本期铝产品销售价格、销售量同比增加所致。经营活动现金流出小计增加34.04%主要系原材料、电力采购量、采购单价上升所致。焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 16 经营活动产生的现金流量净额减少35.24%主要系成本上涨幅度大于铝产品销售价格上涨幅度，库存增加所致。投资活动现金流入小计减少80.45%主要系上期收到西藏吉奥高所欠款项及上期理财金额较大所致。投资活动现金流出小计减少57.60%主要系上期理财金额较大所致。投资活动产生的现金流量净额减少116.41%主要系上期收到西藏吉奥高所欠款项及上期理财金额较大所致。筹资活动现金流入小计减少33.33%主要系银行借款同比减少所致。筹资活动现金流出小计减少67.73%主要系本期到期银行借款减少所致。筹资活动产生的现金流量净额增加90.31%主要系本期到期银行借款减少所致。现金及现金等价物净增加额减少310.55%系以上原因所致。报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 三、非主营业务分析三、非主营业务分析 适用 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 160,477,884.77 83.11%确认的联营企业投资收益 是 公允价值变动损益-17,893,500.00-9.27%期货浮动亏损。是 资产减值 69,207,080.41 35.84%主要为计提坏账准备及存货跌价准备 否 营业外收入 128,515,043.30 66.56%收到保险赔款所致 否 营业外支出 6,005,498.86 3.11%固定资产报废。否 四、资产及负债状况四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况、资产构成重大变动情况 单位：元 2017 年末 2016 年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 323,012,471.64 4.33%546,355,960.80 7.50%-3.17%本期减少 40.88%，主要系支付到期票据及原材料采购价格上焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 17 升、库存等增加所致。应收账款 22,953,182.66 0.31%37,222,548.66 0.51%-0.20%存货 805,752,471.32 10.79%499,233,892.95 6.86%3.93%本期原材料、铝产品库存增加。投资性房地产 0.00%0.00%长期股权投资 2,587,010,356.63 34.66%2,398,155,263.55 32.93%1.73%本期确认联营企业投资收益。固定资产 2,680,213,786.49 35.90%2,712,613,792.17 37.25%-1.35%计提折旧及在建工程转固所致。在建工程 143,271,411.12 1.92%167,544,169.37 2.30%-0.38%短期借款 837,000,000.00 11.21%775,000,000.00 10.64%0.57%长期借款 139,000,000.00 1.86%1,254,585,000.00 17.23%-15.37%重分类为 1 年内到期的长期借款所致。2、以公允价值计量的资产和负债、以公允价值计量的资产和负债 适用 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况：无、截至报告期末的资产权利受限情况：无 五、投资状况五、投资状况 1、总体情况、总体情况 适用 不适用 报告期投资额（元）上年同期投资额（元）变动幅度 195,924,626.18 543,319,116.96-63.94%2、报告期内获取的重大的股权投资情况、报告期内获取的重大的股权投资情况 适用 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 适用 不适用 焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 18 4、金融资产投资、金融资产投资（1）证券投资情况）证券投资情况 适用 不适用 公司报告期不存在证券投资。（2）衍生品投资情况）衍生品投资情况 适用 不适用 单位：万元 衍生品投资操作方名称 关联关系 是否关联交易 衍生品投资类型 衍生品投资初始投资金额 起始日期 终止日期 期初投资金额 报告期内购入金额 报告期内售出金额 计提减值准备金额（如有）期末投资金额 期末投资金额占公司报告期末净资产比例 报告期实际损益金额 国泰君安期货有限公司 无 否 套期保值 164 2017 年01 月 01日 2017 年12 月 31日 0 162,268.4 215,173.2 6,388.8 1.36%-1,560.59 合计 164-0 162,268.4 215,173.2 6,388.8 1.36%-1,560.59 衍生品投资资金来源 自有资金 涉诉情况（如适用）无 衍生品投资审批董事会公告披露日期（如有)2017 年 03 月 07 日 衍生品投资审批股东会公告披露日期（如有)报告期衍生品持仓的风险分析及控制措施说明（包括但不限于市场风险、流动性风险、信用风险、操作风险、法律风险等）公司期货、期权业务以经营目标为中心、以保值为目的确定开仓价位，严格按照套期保值计划控制仓位。原则上配合公司现货交易实现及对市场趋势的判断将所持头寸逐步平仓。如果市场出现重大变化，可以根据已开仓合约的情况，进行平仓操作，以避免账面亏损扩大。公司期货交易开展已有多年，主力合约成交活跃，不影响合约的平仓。公司将严格按照保值计划操作，进入当月所持头寸不超过当期月产量/需求量的 5%，进入次月所持头寸不超过当期月产量/需求量的 10%（确定交割除外），可有效规避流动性风险。国内期货交易所已具有完善的风险管理、控制制度。期货交易由交易所担保履约责任，几乎不存在信用风险。场外期权业务主要与规模较大、交易相对成熟的国有（或国有控股）经纪公司合作，并且可同时与多家经纪公司合作，以分散风险。公司严格按照公司期货保值业务管理办法、公司 2017 年期货及场外期权操作计划要求操作，制订详实的操作预案。每日对成交进行确认，通过严格的内控制度，防范操作风险。在业务操作过程中，严格遵守国家相关法律、法规的规定，防范法律风险。已投资衍生品报告期内市场价格或 根据财政部企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则第焦作万方铝业股份有限公司 2017 年年度报告全文 19 产品公允价值变动的情况，对衍生品公允价值的分析应披露具体使用的方法及相关假设与参数的设定 24 号套期保值、企业会计准则第 37 号金融工具列报及其指南的相关规定，将本公司套期分为公允价值套期和现金流量套期，本公司在套期开始时，记录套期工具与被套期项目之间的关系，以及风险管理目标和进行不同套期交易的策略；在套期开始及之后，本公司会持续地对套期有效性进行评价，以检查有关套期在套期关系被指定的会计期间内是否高度有效，对满足规定条件的套期，本公司采用套期会计方法进行处理。报告期公司衍生品的会计政策及会计核算具体原则与上一报告期相比是否发生重大变化的说明 无重大变化。独立董事对公司衍生品投资及风险控制情况的专项意见 该事项未超过董事会权限，且以套期保值为目的，根据公司章程规定，该事项经董事会审议通过即可实施，无需独立董事发表意见，也无需提交股东大会审议。5、募集资金使用情况、募集资金使用情况 适用 不适用 公司报告期无募集资金使用情况。六、重大资产和股权出售六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况、出售重大资产情况 适用 不适用 交易对方 被出售资产 出售日 交易价格（万元）本期初起至出售日该资产为上市公司贡献的净利润（万元）出售对公司的影响（注 3）资产出售为上市公司贡献的净利润占净利润总额的比例 资产出售定价原则 是否为关联交易 与交易对方的关联关系（适用关联交易情形）所涉及的资产产权是否已全部过户 所涉及的债权债务是否已全部转移 是否按计划如期实施，如未按计划实施，应当说明原因及公司已采取的措施 披露日期 披露索引 自然人1 广东房屋 2017 年03 月20 日 57.3 21.48 影响不大 0.12%资产评估及协议价 否 否 是 是 已实施 2016 年12 月19 日 巨潮资讯网 自然人2 广东房屋 2017 年03 月30 日 140.52 51.81 影响不大 0.29%资产评估及协议价 否 否 是 是 已实施 2016 年12 月19 日 巨潮资讯网 自然人3 广东房屋 2017 年