000531_2017_穗恒运A_2017年年度报告_2018-03-30.pdf

广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 1 广州恒运企业集团股份有限公司广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告年年度报告 2018 年年 03 月月 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人郭晓光先生、主管会计工作负责人朱晓文先生、陈宏志先生及会计机构负责人公司负责人郭晓光先生、主管会计工作负责人朱晓文先生、陈宏志先生及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)朱瑞华女士声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。朱瑞华女士声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 张利国 独立董事 因公 谭劲松 本年度报告涉及公司未来发展战略性计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。本年度报告涉及公司未来发展战略性计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。可能存在行业竞争、经营与管理、市场、国家政策等风险，详情请查阅董事会报告中关于公司未来发展的展望中可能面临的困难与风险部分的内容。敬请广大投资者注意投资风险。可能存在行业竞争、经营与管理、市场、国家政策等风险，详情请查阅董事会报告中关于公司未来发展的展望中可能面临的困难与风险部分的内容。敬请广大投资者注意投资风险。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 685,082,820 为基数，向全体股东每为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 1.00 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。股（含税），不以公积金转增股本。广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 3 目目 录录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.10 第五节第五节 重要事项重要事项.22 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.35 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.40 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.41 第九节第九节 公司治理公司治理.49 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.55 第十一节第十一节 财务报告财务报告.58 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.153 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容（一）中国证监会 指 中国证券监督管理委员会（二）深交所 指 深圳证券交易所（三）银行间交易商协会 指 中国银行间市场交易商协会（四）广州开发区 指 广州经济技术开发区、广州高新技术产业开发区、广州出口加工区和广州保税区四区合一之简称（五）开发区金控 指 广州开发区金融控股集团有限公司（六）永龙公司 指 广州永龙建设投资有限公司（七）公司 指 广州恒运企业集团股份有限公司（八）恒运 B 厂 指 广州恒运热电有限公司（九）恒运 D 厂 指 广州恒运热电（D）厂有限责任公司（十）恒运热力公司 指 广州恒运热力有限公司（十一）东区热力公司 指 广州恒运东区热力有限公司（十二）锦泽公司 指 广州锦泽房地产开发区有限公司（十三）恒隆公司 指 龙门县恒隆环保钙业有限公司（十四）恒翔公司 指 广州恒翔环保实业有限公司（十五）广州证券 指 广州证券股份有限公司（十六）越秀金控 指 广州越秀金融控股集团股份有限公司（十七）新能源公司 指 东莞恒运新能源有限公司（十八）宜春农商行 指 江西宜春农村商业银行股份有限公司（十九）壹龙公司 指 广州壹龙房地产开发有限公司（二十）能源销售公司 指 广州恒运综合能源销售有限公司（二十一）分布式能源公司 指 广州恒运分布式能源发展有限公司（二十二）中以基金 指 广州中以生物产业投资基金合伙企业（二十三）粤财公司 指 粤财信用保证保险股份有限公司（二十四）以琳公司 指 广州以琳生物产业创业投资管理有限公司（二十五）西区热力公司 指 广州恒运西区热力有限公司 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 穗恒运 A 股票代码 000531 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 广州恒运企业集团股份有限公司 公司的中文简称 恒运集团 公司的外文名称（如有）Guangzhou Hengyun Enterprises Holding Ltd.公司的法定代表人 郭晓光先生 注册地址 广州市萝岗区西基工业区西基路 注册地址的邮政编码 510730 办公地址 广州开发区开发大道 235 号恒运大厦 6-6M 层 办公地址的邮政编码 510730 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张晖先生 廖铁强先生 联系地址 广州开发区开发大道 235 号恒运大厦6-6M 层 广州开发区开发大道 235 号恒运大厦6-6M 层 电话 020-82068252 020-82068252 传真 020-82068252 020-82068252 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、中国证券报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司年度报告备置地点 董事会秘书室 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 91440101231215412L 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 6 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）1999 年，公司控股股东由广州开发区工业发展集团有限公司（现已更名为广州高新区投资集团有限公司）变为广州凯得控股有限公司（现已更名为广州开发区金融控股集团有限公司）五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 广州市天河区林和西路 3-15 号耀中广场 11 楼 签字会计师姓名 吴震、黄越 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2017 年 2016 年 本年比上年增减 2015 年 营业收入（元）2,965,395,044.78 2,635,386,729.37 12.52%2,225,944,449.83 归属于上市公司股东的净利润（元）184,239,635.80 573,461,811.82-67.87%450,076,709.42 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）181,880,635.22 573,826,788.30-68.30%446,668,655.81 经营活动产生的现金流量净额（元）501,044,253.31 844,544,300.36-40.67%258,945,875.66 基本每股收益（元/股）0.2689 0.8371-67.88%0.6570 稀释每股收益（元/股）0.2689 0.8371-67.88%0.6570 加权平均净资产收益率 4.71%15.22%-10.51%13.55%2017 年末 2016 年末 本年末比上年末增减 2015 年末 总资产（元）9,198,700,422.89 9,186,463,682.87 0.13%8,372,377,837.43 归属于上市公司股东的净资产（元）3,903,748,908.22 3,927,952,001.88-0.62%3,592,009,665.55 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 7 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 736,108,326.86 786,028,336.02 701,440,061.54 741,818,320.36 归属于上市公司股东的净利润 86,792,257.74 25,993,979.89 35,856,328.20 35,597,069.97 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 87,145,082.10 25,836,640.47 35,367,217.76 33,531,694.89 经营活动产生的现金流量净额 162,888,012.02 100,947,517.77 55,322,443.03 181,886,280.49 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-170,640.31-419,333.39-1,213,000.40 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）7,199,739.03 3,528,076.52 7,970,408.54 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-2,955,131.01-3,464,877.36-2,622,814.75 减：所得税影响额-1,509,696.60-89,033.56 1,033,453.35 少数股东权益影响额（税后）-205,270.53 97,875.81-306,913.57 合计 2,359,000.58-364,976.48 3,408,053.61-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 8 说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 报告期内公司所从事的业务主要是电力、热力生产和销售，另外，公司控股子公司锦泽公司经营房地产开发业务，公司参股了证券、银行、产业基金等金融行业。报告期内公司主要经营模式没有发生重大变化。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 公司全资子公司广州恒运股权投资有限公司以自有资金不超过 4 亿元参与广州开发区国企联合基金（该基金规模不超过 30.1 亿元），担任有限合伙人之一。固定资产 不适用 无形资产 不适用 在建工程 不适用 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、区位优势 公司机组地处广州开发区负荷中心，同时也是广州市政府指定的五个集中供热热源供应点之一。2、环保节能 公司始终高度重视环保节能，致力于建设“环境友好型企业”，环保节能工作走在同行业前列。3、精细管理 通过加强综合计划管理、预算管理、标准化管理等，提升管理绩效。广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 10 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2017年，广东省电力体制改革深入推进，市场竞争日趋激烈。公司主业受到了电煤价格大幅上涨、交易电量比例提高、发电结算电价下降等多重冲击。面对困难和挑战，公司党委、经营班子在全体股东及相关主管部门的大力支持下，在公司董事会的科学决策下，带领全体员工攻坚克难，想方设法增加供热、发电量，在激烈的市场竞争中奋力拼搏，稳中求进保增长、争效益。报告期内，完成上网电量53.30亿千瓦时，同比增长11.78%；销售蒸汽329.78万吨，同比增长29.74%；实现全年营业收入29.65亿元，同比增长12.52%；实现归属于上市公司股东净利润1.84亿元，同比减少67.87%。公司报告期内主要工作回顾：全面加强党的领导，从严治党深入推进 一年来，我司始终坚持党对国有企业的领导，充分发挥了党委的政治核心和领导核心作用，认真履行“一岗双责”：一是扎实做好党的十九大精神的学习宣传贯彻。二是全面落实管党治党责任，落实“三会一课”制度，开展民主评议党员工作，深入推进“两学一做”主题教育活动，并将“党建工作”作为一项重要的考核指标纳入公司绩效考核制度。三是认真落实党的民主集中制，对“三重一大”事项进行集体决策，并接受派驻纪检组和监事会的监督。四是严格依程序、凭实绩选拔任用干部，发挥党委对选人用人的领导和把关作用，并对部分干部进行了轮岗交流。五是开展为期3个月的作风建设自查自纠专项活动，治理“大企业病”和拖沓作风。六是认真开展基层正风反腐专项治理，严肃纪律、管出规矩，严格落实中央八项规定精神。七是认真抓好市纪委巡察组对公司巡察意见的整改工作，并做好区纪委对区属国企巡察的具体工作。八是认真抓好党委中心组学习和党风廉政教育活动。贯彻新发展理念，聚焦NEM（新能源、新材料）产业发展创新 公司定位为能源、新能源、新材料及节能环保领域的投资建设综合运营商，重点发展新能源、新材料和节能环保产业。一是统筹推进NEM项目发展事务。二是积极开展招商合作。以参与承办中德氢能源产业合作发展战略交流会为契机，公司分别与科陆电子签署了NEM 产业项目合作备忘录；与能态科技签署了NEM 产业项目合作备忘录；与广州市黄埔区、广州开发区、德国开姆尼茨工业大学、中欧中心签署了中德能源创新研究院国际合作备忘录；与中欧中心签署了恒运氢能价值创新产业园项目合作备忘录；与德国FCPG公司签署了恒运-FCPG氢燃料电池华南生产基地项目合作备忘录。详情请见2017年10月30日公司公告。积极参与城市更新改造，开展盘活低效闲置用地调研 主要开展了三项工作。一是积极参与并推进永和街永岗村三旧改造。同时，多次到九龙镇埔心村进行洽谈，了解村民改造的意愿，推动三旧改造工作。二是参与广州开发区西区城市更新改造工作。三是配合广州开发区西区管委会对盘活部分低效闲置用地开展了项目调研。着力推动主业、辅业协同发展，“电力+X”产业结构初显 1.发电主业及售电业务：一是主业相对稳固。2017年的发电形势较2016年更加严峻，公司利润空间受到较大影响，但仍然创造了较好的效益。通过合理安排运行方式，确保机组安全、稳定、经济运行。同时积极开展各项技术攻关，并积极推进210WM机组供热增量改造项目，促进节能提效。二是售电市场打开局面。公司下属的综合能源销售公司全年销售电量45亿千瓦时，全省排名第六。在市场竞争更加激烈的情况下，积极推进售电业务跨省合作、代理合作、用电储能等项目，综合能源服务平台初步建立。三是积极开展2 460MW级燃气蒸汽联合循环热电联产项目核准申报的前期工作。2.集中供热业务：2017年，公司下属的热力公司不断拓展供热市场，为参与市场竞争和提升效益助力。东、西区热力公司全年蒸汽销售总量175.42万吨，实现净利润1438.28万元。西区向东区长距离供热管道工程、东区向南岗片区集中供热管道工程、9F机组项目用地、云埔一路至云城路供热管道工程等项目顺利开展。东莞新能源公司推动业务稳健发展，保持良好的发展势头，全年销售蒸汽154.36万吨，实现净利润2162.24万元。麻涌长距离供热8#支线工程项目顺利完成前期工作，东莞虎门港麻涌港区延长线项目正积极争取中，同时积极探索在东莞地区开拓分布式能源站、光伏发电等项目。3.清洁能源业务：中新知识城北起步区分布式能源站项目已开工建设（详见2014年12月6日公司公告），计划在2018广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 11 年第一台机组投运。中新知识城南起步区能源站项目、锦泽大厦能源站项目在稳步推进中，其他分布式能源站等项目也在积极拓展中。海莎生物、腾龙电子和恒隆公司三个屋顶光伏发电项目建设在2017年1月全部实现投产发电。污泥干化焚烧项目正在积极推进中。4.投资及金融业务：一是积极参与广州证券、宜春农商银行、中以生物基金等参股金融项目的管理，抓好风险管控，争取好的投资回报。二是公司出售所持广州证券股份的重大资产出售事项已获得中国证监会审核有条件通过，尚待中国证监会正式批文，相关方正积极推进该事项。三是公司参与发起的广州中以生物产业投资基金积极调研新的项目。四是公司与粤财、恒生电子、TCL、保利等企业共同发起设立信用保证保险公司，正报国家保监会审批中。五是公司全资子公司广州恒运股权投资有限公司出资4亿元积极参与广州开发区国企联合发展基金。六是圆满完成受让恒运D厂1%股权工作，至此上市公司拥有恒运D厂100%股权。5.房地产及其他辅业：锦泽公司2017年实现净利润4907.37万元。同时加快推进锦泽园二期、壹龙项目建设。恒翔公司做好副产品销售及物业出租管理，全年实现净利润460.13万元。恒隆公司不断优化加气砖项目生产工艺，实现转型发展。全年实现净利润141.56万元，扭亏为盈。安全环保治理成效显著，精细化管理水平进一步提升 1.着力强化机组安全环保运行。夯实安全生产责任制，扎实开展特别防护期各项工作。加强安全生产应急管理和安全培训教育，完善应急处置联动机制。截止年末，公司及 D厂分别实现安全生产4347天和3867天，并被评为省级安全文化建设示范企业。常态化开展环保监督和专项检查，顺利完成历次环保执法监察和执法检测。严格抓好机组环保运行标准化、精细化管理和在线监测，确保排放指标达到“50355”的超低排放标准。连续9年被省环保厅评为绿牌企业。提前对发电机组停运、计划检修以及重新启动等进行管理，使运行工作规范化、精细化。抓好值际小指标竞赛活动，抓好设备缺陷管理，优质完成机组治漏任务，精心打造恒运无泄漏电厂。2.着力保障电煤物资稳定有序供应。以“讲规矩、保供应、降成本”为目标，抓住成本大头，强化燃料管控，维持与神华、中煤、伊泰和中远海运为主的电煤供应商的良好合作关系，并前瞻性、有针对性地采取增加年度量、力争长协高比例兑现及争取运价封顶等有效措施，确保稳定供应和取得比同行较优的采购成本。全力以赴做好日常生产及#7机组状态大修的备品备件和物资供应。3.着力推进一体化管理创新。不断优化公司及下属企业机构设置，尝试从体制上创新，调整整合部门及科室设置。在深入推进公司人力资源、财务、安全生产一体化管理的基础上，增加了招投标一体化管理，公司内部资源共享及优化配置。抓好下属企业重大决策和经营活动的纪检监督，制订出台下属企业绩效评价制度。4.着力加强日常管理的精细化。充分发挥综合计划管理在生产经营中的统筹、统计、分析、协调和控制作用，扎实完成各项统计基础数据核算工作，组织落实各项统计及经济分析活动。依法、依规、依程序开展招投标活动。认真做好标准化管理体系的维护、实施、监测以及完善工作。积极推进部分土地房产的续签工作，加强对土地、房产和临建设施的有序管理。加强新形势下人力资源管理，进一步完善全员绩效考核激励机制。根据发展需要招录新员工，并加大优秀年轻干部培养选拔力度。加强企业税务风险管控，公司及恒运D厂被税务机关评为纳税信用A级。强化预算管理，构建稳健的资金结构，严控融资成本。进一步规范资产管理细则，发挥经营型财务功能。5.着力提升行政事务管理水平。组织好“三会”履行重大事项决策程序，促进公司规范运作。做好信息披露和投资者关系管理工作。做好办公信息系统的升级改造，进一步提高工作效率。认真做好综治维稳、保密管理、档案管理和法制文化宣传工作。企业文化与精神文明建设融合共建，企业呈现风清气正、蓬勃发展的良好风尚 以“学习进取，精准实干，超越自我”为内核,加强“三和”文化的体系建设宣贯。制订实施公司2017年度企业文化建设实施方案。认真抓好工会、团委工作，以公司网站、穗恒运报等为抓手，做好各项宣传工作。认真搞好厂务公开、党务公开，自觉接受全体员工的监督；以企业民主管理为基础，搭建领导与员工之间的沟通交流平台；组织丰富多彩的文体活动，进一步激发员工奋发进取的斗志。以开展扶贫、济困、公益慈善和拥军活动为动力，助推企业与社会和谐共进。在全区对口扶贫阳山的工作中率先试点建设扶贫电站，成为全省示范。广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 12 二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 报告期内公司发生营业收入296,539.50万元，同比增加12.52%，主要是由于报告期内上网电量和蒸汽销量增加、售电业务确认收入减少以及竞价上网导致上网电价下降等因素综合影响。报告期内公司发生营业成本239,171.82万元，同比增加34.76%，主要是报告期内燃煤价格同比上涨，以及上网电量和蒸汽销量同比增加导致燃煤耗用量同比增加等因素综合影响所致。报告期内公司发生销售费用、管理费用及财务费用共33,611.46万元，同比增加5.69%，主要是报告期内综合能源销售公司销售代理服务费等增加，分布式能源站筹建开办费增加，以及对外融资规模增加、利率上涨使利息支出同比增加所致。报告期内公司没有发生研发投入。报告期内公司现金及现金等价物净增加额-33,218.87万元，同比减少174.80%，主要是报告期内燃煤采购支出及对外投资同比增加，另外，上年收到广州证券分红款10,896.37万元，本期无此事项使得取得投资收益收到的现金同比减少等因素综合影响。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,965,395,044.78 100%2,635,386,729.37 100%12.52%分行业 工业 2,789,867,723.40 94.08%2,511,358,255.14 95.29%11.09%房地产 175,527,321.38 5.92%124,028,474.23 4.71%41.52%分产品 电力 2,036,296,680.80 68.67%1,986,606,342.98 75.38%2.50%蒸汽 633,595,757.77 21.37%406,660,279.76 15.43%55.80%脱硫剂及其他 119,975,284.83 4.05%118,091,632.40 4.48%1.60%房地产 175,527,321.38 5.92%124,028,474.23 4.71%41.52%分地区 广东地区 2,965,395,044.78 100.00%2,635,386,729.37 100.00%12.52%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 13 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 工业 2,789,867,723.40 2,311,395,720.67 17.15%11.09%34.34%-14.34%房地产 175,527,321.38 80,322,505.57 54.24%41.52%48.37%-2.11%分产品 电力 2,036,296,680.80 1,728,363,939.64 15.12%2.50%29.64%-17.77%蒸汽 633,595,757.77 496,919,203.58 21.57%55.80%47.50%4.41%房地产 175,527,321.38 80,322,505.57 54.24%41.52%48.37%-2.11%分地区 广东地区 2,965,395,044.78 2,391,718,226.24 19.35%12.52%34.76%-13.31%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2017 年 2016 年 同比增减 电力生产 销售量 千瓦时 5,330,345,245 4,768,779,924 11.78%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 否 正常履行。（5）营业成本构成）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 工业 电力、热力 2,311,395,720.67 96.64%1,720,607,665.91 96.95%34.34%房地产 房地产 80,322,505.57 3.36%54,136,188.23 3.05%48.37%说明 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 14 1)由于上网电量、蒸汽销量同比增加，以及燃煤价格上涨导致发电、供热成本增加，影响报告期内电力、热力业务营业成本较上年增加34.34%；2)由于锦泽公司开发项目锦泽园在报告期内交楼面积同比增加，相应结转的房地产销售收入和成本都同比上升。（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 本期子公司广州恒运热力有限公司公司更名为广州恒运股权投资有限公司，并出资设立孙公司广州恒运西区热力有限公司，持股100%。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）2,183,585,042.31 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 73.64%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 广州供电局有限公司 1,959,264,200.60 66.07%2 广州瑞明电力股份有限公司 72,272,697.34 2.44%3 东莞超盈纺织有限公司 53,894,863.21 1.82%4 广州麦芽有限公司 49,404,005.58 1.67%5 路易达孚（霸州）饲料蛋白有限公司东莞分公司 48,749,275.58 1.64%合计-2,183,585,042.31 73.64%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）1,833,148,805.05 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 93.37%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%公司前 5 名供应商资料 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 15 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 神华销售集团有限公司华南销售分公司 730,941,600.29 37.23%2 广东中煤进出口有限公司 538,097,184.75 27.41%3 伊泰供应链金融服务（深圳）有限公司 378,895,512.35 19.30%4 中远海运散货运输有限公司 118,539,665.65 6.04%5 广州港新港港务分公司 66,674,842.01 3.40%合计-1,833,148,805.05 93.37%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 17,641,051.09 13,114,729.55 34.51%主要是售电业务销售费用增加 管理费用 146,731,302.66 139,716,356.87 5.02%财务费用 171,742,196.99 165,182,137.44 3.97%4、研发投入、研发投入 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目 2017 年 2016 年 同比增减 经营活动现金流入小计 3,464,321,118.65 3,053,416,671.39 13.46%经营活动现金流出小计 2,963,276,865.34 2,208,872,371.03 34.15%经营活动产生的现金流量净额 501,044,253.31 844,544,300.36-40.67%投资活动现金流入小计 6,245,392.02 115,256,496.92-94.58%投资活动现金流出小计 646,503,082.39 278,826,590.97 131.87%投资活动产生的现金流量净额-640,257,690.37-163,570,094.05-291.43%筹资活动现金流入小计 2,431,769,590.66 1,790,626,747.75 35.81%筹资活动现金流出小计 2,624,744,871.66 2,027,474,411.36 29.46%筹资活动产生的现金流量净额-192,975,281.00-236,847,663.61 18.52%广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 16 现金及现金等价物净增加额-332,188,718.06 444,126,542.70-174.80%相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 适用 不适用 经营活动现金流出小计增加34.15%，主要是报告期内燃煤价格上涨，公司支付的燃料采购款同比增加所致。经营活动产生的现金流量净额减少40.67%，主要是上网电量、蒸汽销量增加以及燃煤价格上涨的综合影响所致。投资活动现金流入小计减少94.58%，主要是上年同期收到广州证券分红而报告期内未收到广州证券现金分红所致。投资活动现金流出小计增加131.87%，主要是报告期内全资子公司广州恒运股权投资有限公司参与投资广州开发区国企联合基金所致。投资活动产生的现金流量净额减少291.43%，主要是上述投资活动流入、流出变动综合影响所致。筹资活动现金流入小计增加35.81%，主要是燃煤价格上涨公司对外新增融资规模比上年同期增加所致。现金及现金等价物净增加额减少174.80%，主要是上述经营活动、投资活动及筹资活动现金流量变动的综合影响所致。报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 报告期内公司经营活动的现金流量净额501,044,253.31元，公司合并报表净利润（含少数股东损益）202,396,416.66元，产生差异的主要原因是报告期内折旧摊销及利息费用支出等减少当期净利润，但该部分成本费用不影响报告期内现金流量的变动。三、非主营业务分析三、非主营业务分析 适用 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 62,723,831.48 25.20%主要是对参股企业广州证券以及宜春农商行实现的投资收益 公司正在进行重大资产重组，如果成功，将不再持有广州证券股份，转持越秀金控股份，及部分现金，因此参股广州证券的投资收益可持续性无法确定 资产减值 791,207.38 0.32%主要是坏账准备 否 营业外收入 3,777,318.63 1.52%主要是资产盘盈及保险公司赔款 否 营业外支出 6,885,360.27 2.77%主要是固定资产报废损失以及对外捐赠 否 四、资产及负债状况四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况、资产构成重大变动情况 单位：元 2017 年末 2016 年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 17 货币资金 1,158,192,660.76 12.59%1,488,381,378.82 16.20%-3.61%应收账款 313,956,977.78 3.41%349,603,851.92 3.81%-0.40%存货 585,825,798.01 6.37%607,289,143.43 6.61%-0.24%投资性房地产 1,777,155.96 0.02%1,892,223.72 0.02%0.00%长期股权投资 2,976,251,308.78 32.36%2,952,499,501.38 32.14%0.22%固定资产 3,034,303,695.17 32.99%3,247,827,022.07 35.35%-2.36%在建工程 96,988,505.45 1.05%45,034,564.38 0.49%0.56%短期借款 2,390,599,239.09 25.99%1,669,026,747.75 18.17%7.82%长期借款 122,900,351.57 1.34%21,750,000.00 0.24%1.10%2、以公允价值计量的资产和负债、以公允价值计量的资产和负债 适用 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况、截至报告期末的资产权利受限情况 项目 期末账面价值 受限原因 存货 111,511,924.77 抵押借款 货币资金 2,000,000.00 履约保函保证金 合计 113,511,924.77 其他说明：本公司控股子公司之子公司广州壹龙房地产开发有限公司为筹集项目开发资金，以项目土地（土地穗府国用2012第05000141）为抵押物向工商银行广州天平架支行申请项目开发贷款。截至2017年12月31日止，工商银行广州天平架支行累计为广州壹龙房地产开发有限公司提供项目开发贷款人民币3,014万元。五、投资状况五、投资状况 1、总体情况、总体情况 适用 不适用 报告期投资额（元）上年同期投资额（元）变动幅度 425,000,000.00 75,430,000.00 463.44%广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 18 2、报告期内获取的重大