000612_2018_焦作万方_2018年年度报告_2019-04-25.pdf

焦作万方铝业股份有限公司焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告年年度报告 2019 年年 04 月月 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人霍斌、主管会计工作负责人郭杰斌及会计机构负责人公司负责人霍斌、主管会计工作负责人郭杰斌及会计机构负责人(会计主管会计主管人员人员)王凯丽声明：王凯丽声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。公司在本报告第四节公司在本报告第四节“管理层讨论与分析管理层讨论与分析”中分析了公司当前以及未来发展中分析了公司当前以及未来发展可能面临的风险，敬请投资者留意查阅。本年度报告涉及的未来计划、发展战可能面临的风险，敬请投资者留意查阅。本年度报告涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的业绩承诺，敬请投资者注意投资风险。略等前瞻性描述不构成公司对投资者的业绩承诺，敬请投资者注意投资风险。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 3 目目 录录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.13 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.28 第五节第五节 重要事项重要事项.42 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.48 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.48 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.49 第九节第九节 公司治理公司治理.60 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.68 第十一节第十一节 财务报告财务报告.69 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.178 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司或焦作万方 指 焦作万方铝业股份有限公司 董事会 指 焦作万方铝业股份有限公司董事会 监事会 指 焦作万方铝业股份有限公司监事会 股东大会 指 焦作万方铝业股份有限公司股东大会 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所、交易所 指 深圳证券交易所 结算公司、登记公司 指 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 和泰安成 指 樟树市和泰安成投资管理中心（有限合伙）杭州金投锦众 指 杭州金投锦众投资合伙企业（有限合伙）嘉益投资 指 嘉益（天津）投资管理有限公司 万方集团 指 焦作市万方集团有限责任公司 赵固能源 指 焦作煤业集团赵固(新乡)能源有限责任公司 金冠电力 指 焦作金冠嘉华电力有限公司 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 焦作万方 股票代码 000612 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 焦作万方铝业股份有限公司 公司的中文简称 无 公司的外文名称（如有）JiaoZuo WanFang Aluminum Manufacturing Co.,Ltd 公司的法定代表人 霍斌 注册地址 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 注册地址的邮政编码 454003 办公地址 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 办公地址的邮政编码 454003 公司网址 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王科芳 石睿 联系地址 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧 电话 0391-2535596 0391-2535596 传真 0391-2535597 0391-2535597 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 6 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 河南省焦作市马村区待王镇焦新路南侧公司办公楼二楼 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 91410000173525171F 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）公司主营业务为铝冶炼及加工，自上市以来主营业务未发生变化。历次控股股东的变更情况（如有）本报告期内，公司为无控股股东和实际控制人的上市公司。公司历次股东变更情况为：本公司自 1993 年设立至 2006 年，公司的控股股东为万方集团。2006 年 9 月，万方集团将其持有的部分股份转让给中国铝业股份有限公司，本公司的控股股东由万方集团变更为中国铝业股份有限公司；2013 年 7 月本公司变更为无控股股东和实际控制人的上市公司(详见刊登于2013 年 7 月 25 日中国证券报和巨潮资讯网上的本公司公告)。2014 年 9月，本公司第一大股东由中国铝业股份有限公司变更为拉萨经济技术开发区吉奥高投资控股有限公司(详见刊登于 2014 年 10 月 8 日中国证券报、证券时报和巨潮资讯网上的本公司公告)。2016 年 8 月，公司第一大股东由西藏吉奥高投资控股有限公司变更为杭州金投锦众(详见刊登于2016年8月6日 中国证券报、证券时报和巨潮资讯网上的本公司公告)。2017 年 11 月，公司第一大股东由杭州金投锦众变更为和泰安成(详见刊登于2017年11月18日 中国证券报、证券时报和巨潮资讯网上的本公司公告)。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 郑州市农业路 22 号兴业大厦 A 座 5 楼 签字会计师姓名 唐自强 庞汝庆 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 7 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2018 年年 2017 年年 本年比上年增减本年比上年增减 2016 年年 营业收入（元）4,908,824,941.55 5,016,764,070.05-2.15%3,926,000,567.30 归属于上市公司股东的净利润（元）-442,105,544.66 175,731,126.68-351.58%99,223,616.85 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）-373,251,087.42 87,197,234.59-528.05%158,640,619.44 经营活动产生的现金流量净额（元）838,830,749.92 148,922,727.78 463.27%229,946,233.34 基本每股收益（元/股）-0.371 0.148-350.68%0.084 稀释每股收益（元/股）-0.371 0.147-352.38%0.084 加权平均净资产收益率-9.92%3.81%-13.73%2.14%2018 年末 2017 年末 本年末比上年末增减 2016 年末 总资产（元）7,444,129,605.03 7,464,775,416.69-0.28%7,282,518,776.86 归属于上市公司股东的净资产（元）4,225,156,626.78 4,710,100,042.75-10.30%4,523,218,171.55 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 8 八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度第一季度 第二季度第二季度 第三季度第三季度 第四季度第四季度 营业收入 1,009,829,980.50 1,164,603,644.34 1,353,117,435.35 1,381,273,881.36 归属于上市公司股东的净利润-91,512,366.92-46,554,727.22-5,263,609.41-298,774,841.11 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-112,091,198.04-45,445,127.13-2,808,591.56-212,906,170.69 经营活动产生的现金流量净额 102,270,227.54 282,428,868.13 380,821,815.84 73,309,838.41 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目项目 2018 年金额年金额 2017 年金额年金额 2016 年金额年金额 说明说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-9,901,277.62 20,537,611.00 66,026,480.77 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）2,319,191.08 4,090,462.36 10,660,724.24 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 681,583.59 1,587,523.67 1,537,332.26 委托他人投资或管理资产的损益 794,657.53 1,825,616.44 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备-19,315,851.68 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 27,993,563.46-32,205,247.27-38,637,289.19 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 9 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-317,064.13 123,619,692.23-120,519,101.31 其他符合非经常性损益定义的损益项目-94,116,967.00 为本期一次性协商解除劳动合同发生的赔偿金。减：所得税影响额-22,876,391.78 29,890,807.43-19,689,234.20 合计-69,780,430.52 88,533,892.09-59,417,002.59-对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否（一）主要业务、主要产品、经营模式（一）主要业务、主要产品、经营模式 焦作万方铝业股份有限公司成立于 1993 年 3 月 22 日。1996 年 9 月公司于深圳证券交易所上市。报告期内，公司的生产经营模式、主营业务和产品结构未发生重大变化。主营业务仍为铝冶炼及加工，铝制品、金属材料销售。主要产品电解铝液、铝锭及铝合金制品广泛应用于建筑、电力、包装、交通运输和日用消费品等多个领域。（二）主要的业绩驱动因素（二）主要的业绩驱动因素 公司已形成了较为完善的煤-电-铝加工一体化的运营模式。上游成本端主要为电力供应和原材料氧化铝、预焙阳极的采购，公司通过自有热电厂供电、主要原辅材料当地采购以及投资相关产业链公司等方式，降低公司生产成本。同时，多年来公司坚持科学发展观，以建设资源节约型、环境友好型企业为目标，依靠技术创新滚动发展，持续完善产业链，做大、做强主业，发挥股东资源优势，加强对外合作，降低企业运营成本，提升企业抗风险能力。（三）行业发展情况、特点及公司所处行业地位（三）行业发展情况、特点及公司所处行业地位 公司所处铝行业为有色周期性行业，产品价格随国内外宏观经济波动呈周期性变动规律。国家统计局相关数据显示，中国电解铝消费结构主要可划分为投资（包括房地产、基建如电力、制造业等），居民消费（汽车、家电、耐用消费品等）和出口，按照终端消费分类则可划分为建筑（27%），交运（20%），耐用消费品（17%），电力设备（12%），机械设备（10%），包装（9%）等。2018 年，受供给侧结构性改革、采暖季错峰生产、成本抬升造成铝企业利润承压等因素影响，行业扩张速度放缓，国内供应过剩局面缓解。但随着中国经济增速放缓，叠加对铝消费需求拉动力减弱，全球铝消费增速下滑，供需整体平衡。公司年生产电解铝 42 万吨，是河南省百强和焦作市重点骨干企业，也是国内首先产业化采用大型预焙电解槽技术的电解铝厂，开启了我国大型预焙槽全面应用的时代。同时，公司重视节能降耗工作，立足技术创新和精益管理，使公司吨铝综合能耗在国内外同行中持续处于领先行列。焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 11 二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产主要资产 重大变化说明重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 无重大变化 货币资金 本期增加 120.04%，主要系信用证保证金、票据保证金增加及存货减少 应收票据及应收账款 本期减少 30.82%，主要系本期货款收回增加 其他应收款 本期增加 180.89%，主要系确认联营企业分红 存货 本期减少 45.47%，主要系本期原材料、铝产品库存减少 递延所得税资产 本期增加 32.72%，主要系本期税务亏损 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司的核心竞争力主要体现在以下几个方面：(一一)较强的生产资源保障较强的生产资源保障 公司与主要原材料之一氧化铝的供应商多年保持良好的合作关系，供货距离优势明显，大大降低了原材料运输、库存的成本。此外，公司另一主要原材料预焙阳极产品的主要供应商为本公司参股企业，在满足公司预焙阳极产品充分安全供应的前提下，通过投资可对冲原材料价格上涨的风险(二二)煤煤-电电-铝一体化经营铝一体化经营 目前，公司自备电厂可满足公司 90%左右的电力需求。公司持有焦作煤业集团赵固(新乡)能源有限公司 30%股权，焦作万都实业有限公司 45%股权，上述参股有效对冲了公司用电成本及预焙阳极的使用成本，焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 12 形成了较为完善的煤-电-铝一体化产业链条。(三三)产业投资与股权投资相结合的多元化布局产业投资与股权投资相结合的多元化布局 公司一方面围绕产业链上下游，结合生产成本控制进行产业投资布局；另一方面通过持有中国稀有稀土股份有限公司、焦作中旅银行股份有限公司、国泰君安投资管理股份有限公司等公司的股权实现多元化的股权投资和开放式的合作，融资渠道多维度拓宽，为公司持续发展形成了全面支持。（四）电解铝生产及研发技术不断创新（四）电解铝生产及研发技术不断创新 公司长期致力于对成本有较大影响的低能耗电解槽技术的研究和开发，电解槽能耗指标处于行业前列水平。产品结构的持续优化，生产技术的不断创新，为公司的持续发展提供了强有力的技术支持。(五五)优于行业排放限值的环保标准优于行业排放限值的环保标准 公司注重环保工作，强化实施清洁生产、绿色生产，不断提升企业的环境保护水平。报告期内，根据国家相关环保政策要求，公司实施电解烟气超低排放改造，目前，公司主要排放物指标处于行业领先水平。焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 13 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 报告期内，公司经营环境复杂严峻，导致公司亏损主要原因如下：（一）氧化铝、预焙阳极及煤炭等原材料价格居高不下，生产成本大幅度提高；（二）国内铝市场消费乏力，电解铝价格持续走低；（三）受采暖季限产等政策的影响，公司铝产品产销量同比下降；（四）公司一次性支付部分员工协商解除劳动合同发生非经常性损益费用 9412 万元。报告期内，公司围绕生产经营目标，开展的主要工作如下：（一）强化自备电厂运营管理，确保机组运营时间和供电煤耗等主要经济技术指标持续提升；（二）狠抓生产现场精细化管理，保持电解生产的安全稳定运行；（三）持续完善招投标管理，优化原材料采购模式。公司主要生产原料氧化铝、预焙阳极、氟化铝等等大宗原材料的采购延续与战略合作伙伴的定价策略；（四）完成电解烟气超低排放改造，排放指标行业领先。公司积极履行社会责任，严格遵守环保法规，持续加大环保投入。报告期内，公司实施了全面的电解烟气超低排放改造，项目完成后公司电解烟气排放指标实现超低排放，达到行业领先水平；（五）督促参投企业完善公司治理进行利润分配，报告期内，公司从参股公司赵固能源实现分红 2.1亿元。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 报告期内，公司实现营业收入 490,882.49 万元，同比下降 2.15%，实现利润总额-46,583.28 万元，同比下降 341.25%；归属于上市公司所有者的净利润-44,210.55 万元，同比下降 351.58%。报告期内，公司业务类型、利润构成未发生重大变化。公司报告期净利润亏损的主要原因如下：（一）氧化铝、预焙阳极及煤炭等原材料价格居高不下，生产成本大幅度提高；（二）国内铝市场消费乏力，电解铝价格持续走低；焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 14（三）受采暖季限产等政策的影响，公司铝产品产销量同比下降；（四）公司一次性支付部分员工协商解除劳动合同发生非经常性损益费用 9412 万元。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2018 年年 2017 年年 同比增减同比增减 金额金额 占营业收入比重占营业收入比重 金额金额 占营业收入比重占营业收入比重 营业收入合计 4,908,824,941.55 100%5,016,764,070.05 100%-2.15%分行业分行业 电解铝及铝产品 4,908,824,941.55 100.00%5,016,764,070.05 100.00%-2.15%分产品分产品 铝锭 782,179,715.79 15.93%1,081,496,972.73 21.56%-27.68%铝液 3,592,220,400.07 73.18%3,407,210,206.17 67.92%5.43%铝合金 334,196,453.25 6.81%372,994,444.00 7.43%-10.40%其他业务 200,228,372.44 4.08%155,062,447.15 3.09%29.13%分地区分地区 河南省内 4,432,947,174.25 90.31%4,608,225,849.11 91.86%-3.80%河南省外 475,877,767.30 9.69%408,538,220.94 8.14%16.48%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入营业收入 营业成本营业成本 毛利率毛利率 营业收入比上营业收入比上年同期增减年同期增减 营业成本比上营业成本比上年同期增减年同期增减 毛利率比上毛利率比上年同期增减年同期增减 分行业分行业 电解铝行业 4,908,824,941.55 5,071,902,614.29-3.32%-2.15%5.42%-7.42%焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 15 分产品分产品 铝锭 782,179,715.79 845,430,123.49-8.09%-27.68%-21.21%-8.87%铝液 3,592,220,400.07 3,698,564,315.18-2.96%5.43%13.41%-7.24%分地区分地区 河南省内 4,432,947,174.25 4,581,843,925.33-3.36%-3.80%3.56%-7.35%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类行业分类 项目项目 单位单位 2018 年年 2017 年年 同比增减同比增减 铝行业 销售量 吨 387,388.26 395,442.15-2.04%生产量 吨 377,213.93 406,513.36-7.21%库存量 吨 2,221.01 12,527.5-82.27%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 库存量下降 82.27%，主要系本期销售。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 行业分类 单位：元 行业分类行业分类 项目项目 2018 年年 2017 年年 同比增减同比增减 金额金额 占营业成本比重占营业成本比重 金额金额 占营业成本比重占营业成本比重 铝行业 原材料 2,423,054,442.30 47.77%2,379,130,367.17 49.45%-1.68%铝行业 电力 2,000,249,914.07 39.44%2,117,095,878.38 44.01%-4.57%铝行业 折旧 97,183,778.23 1.92%114,625,533.79 2.38%-0.46%焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 16 铝行业 人工 155,370,214.77 3.06%159,467,832.60 3.31%-0.25%（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 本期纳入合并财务报表范围的子公司如下：子公司名称子公司名称 子公司类型子公司类型 持股比例（持股比例（%）表决权比例（表决权比例（%）焦万铝业(北京)有限公司 全资 100.00 100.00 2018 年 9 月份公司成立全资子公司焦万铝业(北京)有限公司，注册资本 1000 万元，法定代表人：霍斌，经营范围为销售金属材料、金属制品等，本期将其纳入合并财务报表范围。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）2,208,676,723.67 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 44.99%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 15.86%公司前 5 大客户资料 序号序号 客户名称客户名称 销售额（元）销售额（元）占年度销售总额占年度销售总额比例比例 1 焦作市万方集团有限责任公司 778,700,116.99 15.86%2 修武圣昊铝业有限公司 556,049,203.55 11.33%3 焦作市铝鑫铝业有限公司 340,783,790.20 6.94%4 河南升华新能源材料科技有限公司 303,043,446.78 6.17%5 焦作市鑫岳铝业有限公司 230,100,166.15 4.69%合计-2,208,676,723.67 44.99%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 17 前五名供应商合计采购金额（元）4,786,223,881.79 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 83.57%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 6.04%公司前 5 名供应商资料 序号序号 供应商名称供应商名称 采购额（元）采购额（元）占年度采购总额比例占年度采购总额比例 1 国网河南省电力公司焦作供电公司 1,895,026,203.43 33.11%2 中铝中州铝业有限公司 1,539,021,684.54 26.89%3 河南晋鑫晟贸易有限公司 732,883,138.44 12.81%4 焦作万都（沁阳）碳素有限公司 345,832,215.36 6.04%5 金冠嘉华电力有限公司 273,460,640.02 4.78%合计-4,786,223,881.79 83.57%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2018 年年 2017 年年 同比增减同比增减 重大变动说明重大变动说明 销售费用 8,961,115.34 11,180,475.93-19.85%管理费用 199,318,190.09 106,778,461.32 86.67%主要系本期发生一次性协商解除劳动合同发生的费用 9412 万元 财务费用 112,539,764.32 90,959,759.81 23.72%研发费用 92,810.20 75,279.36 23.29%4、研发投入、研发投入 适用 不适用 报告期内，持续推进新产品、新节能技术研发。铝合金新产品开发研究、电解节能技术研发、无组织排放综合治理等研发项目将优化产品结构，降低成本，提升劳效，减少粉尘及有害气体排放，提升企业产品成本优势和品牌竞争力。焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 18 公司研发投入情况 2018 年年 2017 年年 变动比例变动比例 研发人员数量（人）97 125-22.40%研发人员数量占比 3.33%3.21%0.12%研发投入金额（元）92,810.20 75,279.36 23.29%研发投入占营业收入比例 0.00%0.00%0.00%研发投入资本化的金额（元）0.00 0.00 0.00%资本化研发投入占研发投入的比例 0.00%0.00%0.00%研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 适用 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目项目 2018 年年 2017 年年 同比增减同比增减 经营活动现金流入小计 5,687,440,194.57 5,841,095,412.53-2.63%经营活动现金流出小计 4,848,609,444.65 5,692,172,684.75-14.82%经营活动产生的现金流量净额 838,830,749.92 148,922,727.78 463.27%投资活动现金流入小计 106,495,050.60 661,747,582.08-83.91%投资活动现金流出小计 229,796,133.69 877,540,241.40-73.81%投资活动产生的现金流量净额-123,301,083.09-215,792,659.32 44.03%筹资活动现金流入小计 2,122,500,000.00 700,000,000.00 203.21%筹资活动现金流出小计 2,705,800,706.95 854,973,557.62 216.48%筹资活动产生的现金流量净额-583,300,706.95-154,973,557.62-276.39%现金及现金等价物净增加额 132,228,959.88-221,843,489.16 159.60%焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 19 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 适用 不适用 经营活动产生的现金流量净额增加 461.57%，主要系库存减少及使用信用证、应付票据付款所致。投资活动现金流入小计减少 83.91%，主要系本期无理财收入所致。投资活动现金流出小计减少 73.81%，主要系上期理财金额较大、支付的期货保证金较大所致。投资活动产生的现金流量净额增加 44.03%，主要系上期支付的期货保证金较大所致。筹资活动现金流入小计增加 203.21%，主要系本期银行融资收到的现金及收到的信用证保证金同比增加所致。筹资活动现金流出小计增加 216.48%，主要系本期银行借款到期付款及支付的信用证保证金、票据保证金增加所致。筹资活动产生的现金流量净额减少 276.39%，主要系本期支付的信用保证金、票据保证金增加所致。现金及现金等价物净增加额增加 159.60%，系以上原因所致。报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 经营净现金流净额 83883 万元与净利润-44210.55 万元，相差较大的原因：1.本期公司新增信用证、票据融资 53800 万元，2.存货减少 37068万元。3.本期折旧计提 23213 万元；三项增加本期现金流量净额 114081万元。三、非主营业务分析三、非主营业务分析 适用 不适用 单位：元 金额金额 占利润总额比例占利润总额比例 形成原因说明形成原因说明 是否具有可持续性是否具有可持续性 投资收益 136,413,653.41-29.28%确认的联营企业投资收益及期货平仓所致 是 公允价值变动损益 17,893,500.00-3.84%期货平仓，将上期期货浮亏冲回。是 资产减值 73,661,397.56-15.81%计提应收款项、存货及固定资产减值准备 是 营业外收入 2,186,285.39-0.47%主要系递延收益摊销所致 是 营业外支出 11,131,745.22-2.39%主要系固定资产报废损失。否 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 20 四、资产及负债状况四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况、资产构成重大变动情况 单位：元 2018 年末年末 2017 年末年末 比重增比重增减减 重大变动说明重大变动说明 金额金额 占总资占总资产比例产比例 金额金额 占总资占总资产比例产比例 货币资金 710,741,664.85 9.55%323,012,471.64 4.33%5.22%信用证保证金、票据保证金增加及存货减少 应收账款 17,815,246.81 0.24%22,953,182.66 0.31%-0.07%存货 439,341,664.54 5.90%805,752,471.32 10.79%-4.89%主要系本期原材料、铝产品库存减少 投资性房地产 0.00%0.00%0.00%长期股权投资 2,510,026,164.16 33.72%2,587,010,356.63 34.66%-0.94%固定资产 2,772,647,231.01 37.25%2,781,726,990.99 37.26%-0.01%在建工程 116,111,420.80 1.56%153,502,411.16 2.06%-0.50%短期借款 1,795,500,000.00 24.12%837,000,000.00 11.21%12.91%主要系银行短期融资增加 长期借款 510,000,000.00 6.85%139,000,000.00 1.86%4.99%主要系长期银行融资增加 2、以公允价、以公允价值计量的资产和负债值计量的资产和负债 适用 不适用 单位：元 项目项目 期初数期初数 本期公允价值本期公允价值变动损益变动损益 计入权益的累计计入权益的累计公允价值变动公允价值变动 本期计提本期计提的减值的减值 本期购买本期购买金额金额 本期出售本期出售金额金额 期末数期末数 金融资产 1.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（不含衍生金融资产）179,734,400.00 725,213,100.00 0.00 2.衍生金融资产 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 21 3.可供出售金融资产 金融资产小计 投资性房地产 生产性生物资产 其他 上述合计 0.00 0.00 0.00 0.00 179,734,400.00 725,213,100.00 0.00 金融负债 17,893,500.00 17,893,500.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 是 否 3、截至报告期末的资产权利受限情况、截至报告期末的资产权利受限情况 无 五、投资状况五、投资状况 1、总体情况、总体情况 适用 不适用 报告期投资额（元）报告期投资额（元）上年同期投资额（元）上年同期投资额（元）变动幅度变动幅度 216,531,708.38 195,924,626.18 10.52%2、报告期内获取的重大的股权投资情况、报告期内获取的重大的股权投资情况 适用 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 适用 不适用 焦作万方铝业股份有限公司 2018 年年度报告全文 22 4、金融资产投资、金融资产投资（1）证券投资情况）证券投资情况 适用 不适用 公司报告期不存在证券投资。（2）衍生品投资情况）衍生品投资情况 适用 不适用 单位：万元 衍生品投资衍生品投资操作方名称操作方名称 关联关系关联关系 是否关是否关联交易联交易 衍生品投衍生品投资类型资类型 衍生品投资衍生品投资初始投资金初始投资金额额 起始日期起始日期 终止日期终止日期 期初投资期初投资金额金额 报告期内报告期内购入金额购入金额 报告期内报告期内售出金额售出金额 计提减值计提减值准备准备金额金额（如有）（如有）期末期末投资投资金额金额 期末投资金额期末投资金额占公司报告期占公司报告期末净资产比例末净资产比例 报告期报告期实际损实际损益金额益金额 国泰君安期货有限公司 无 否 套期保值 57,368.27 2018 年 01 月01 日 2018 年 12 月31 日 57,368.27 17,973.44 72,521.31 0 0 0.00%2,799.36 合计 57,368.27-57,368.27 17,973.44 72,521.31 0 0 0.00%2,799.36 衍生品投资资金来源 自有资金 涉诉情况（如适用）无 衍生品投资审批董事会公告披露日期（如有)2018 年 08 月 04 日 衍生品投资审批股东会公告披露日期（如有)2018 年 08 月 22 日 报告期衍生品持仓的风险分析及控制措施说明（包括但不限(一)市场风险：市场价格波动较大，有可能导致期货账户浮亏（或期权保证金损失