603967_2019_中创物流_2019年年度报告_2020-04-08.pdf

2019 年年度报告年年度报告 1/196 公司代码：603967 公司简称：中创物流 中创物流股份有限公司中创物流股份有限公司 20192019 年年度报告年年度报告 2019 年年度报告年年度报告 2/196 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、信永中和会计师事务所信永中和会计师事务所(特殊普通合伙特殊普通合伙)为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人李松青李松青、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人楚旭日楚旭日及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）楚旭日楚旭日声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 以2019年12月31日总股本26,666.67万股为基数，向全体股东每10股派发现金股利3.75 元（含税），共计派发现金股利人民币100,000,012.50元。不送红股，不实施资本公积金转 增股本，剩余未分配利润结转以后年度分配。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅“第四节 经营情况的讨论与分析”中“可能面对的风险”部分。十、十、其他其他 适用 不适用 2019 年年度报告年年度报告 3/196 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.10 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.13 第五节第五节 重要事项重要事项.32 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.54 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.60 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.61 第九节第九节 公司治理公司治理.68 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.70 第十一节第十一节 财务报告财务报告.71 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.196 2019 年年度报告年年度报告 4/196 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 本公司、公司、中创物流 指 中创物流股份有限公司，在用以描述资产与业务情况时，根据文意需要，还包括中创物流股份有限公司的分、子公司 控股股东、中创联合 指 青岛中创联合投资发展有限公司 实际控制人 指 李松青、葛言华、谢立军 李松青、葛言华及谢立军等 29 名自然人 指 李松青、葛言华、谢立军、于军、冷显顺、刘青、高兵、楚旭日、邢海涛、李闻广、崔海涛、曲春玲、孙蛸金、李涛、李洁、张培城、丁仁国、郑广清、李滨志、陈寿欣、初庆瀚、姜海平、李承涛、于勇、孙黎明、罗立泽、王可、肖峰、刘培亮 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 中创烟台 指 中创物流（烟台）有限公司 中创日照 指 中创物流（日照）有限公司 中创宁波 指 中创物流（宁波）有限公司 远大均胜 指 青岛远大均胜海运有限公司 中创陕西 指 中创物流（陕西）有限公司 中创连云港 指 中创物流（连云港）有限公司 中创保税 指 青岛中创保税物流有限公司 中创大连 指 中创物流（大连）有限公司 中创香港 指 中创发展（香港）有限公司 中创天津 指 中创物流（天津）有限公司 天津海运 指 天津中创海运有限公司 中创荣成 指 荣成中创物流有限公司 中创远达 指 青岛中创远达物流有限公司 中创瑞弗 指 青岛中创瑞弗集装箱技术有限公司 中创远铁 指 青岛中创远铁物流有限公司 宁波瑞弗 指 宁波中创瑞弗集装箱技术有限公司 中创供应链 指 青岛中创物流供应链有限公司 中创远诚 指 青岛中创远诚物流有限公司 中创远合 指 青岛中创远合物流有限公司 郑州供应链 指 郑州中创供应链管理有限公司 天津远达 指 天津港远达物流有限公司 中创远志 指 青岛中创远志物流有限公司 中创龙口 指 龙口中创物流有限公司 济南供应链 指 济南中创供应链管理有限公司 中创北京分公司 指 中创物流股份有限公司北京企业管理分公司 中创北京 指 新中创物流(北京)有限公司 远大船务 指 青岛远大船务有限公司 2019 年年度报告年年度报告 5/196 青岛空联 指 青岛空联国际物流中心有限公司 大连港散货 指 大连港散货物流中心有限公司 董家口散货 指 青岛港董家口散货物流中心有限公司 青岛港联欣 指 青岛港联欣国际物流有限公司 可门港供应链 指 福建可门港供应链管理有限公司 岚桥港供应链 指 日照岚桥港供应链管理有限公司 日日顺国际 指 山东日日顺国际供应链管理有限公司 中创威海 指 威海中创物流有限公司 中创工程 指 中创工程物流有限公司 日照远达 指 日照港集发远达国际物流有限公司 远达国际 指 青岛远达国际物流有限公司 达飞轮船 指 达飞集团及其分、子公司 马士基 指 马士基集团及其分、子公司 中远海运 指 中远海运物流有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 募投项目 指 本次公开发行 A 股股票募集资金投资项目 货代 指 货物运输代理 报关 指 进出口货物收发货人、进出境运输工具负责人、进出境物品所有人或者他们的代理人向海关办理货物、物品或运输工具进出境手续及相关海关事务的过程，包括向海关申报、交验单据证件，并接受海关的监管和检查等 同行 指 货代公司代理订舱的货源来自于其他货代公司，这部分货物对应的客户称为同行 第一方物流 指 由卖方、生产者或者供应者组织的物流活动 第二方物流 指 由买方、销售者或者需求者组织的物流活动 第三方物流 指 不同于卖方和买方，由专门的物流企业组织的物流活动 第四方物流 指 由咨询公司提供物流咨询服务，咨询公司应物流公司的要求为其提供物流系统的分析和诊断，或提供物流系统优化和设计方案等 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 中创物流股份有限公司 公司的中文简称 中创物流 公司的外文名称 CHINA MASTER LOGISTICS CO.,LTD.公司的外文名称缩写 CMLOG 公司的法定代表人 李松青 成立日期 2006年11月14日 住所 山东省青岛市崂山区深圳路169号中创大厦23层 2019 年年度报告年年度报告 6/196 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 楚旭日 邱鹏 联系地址 山东省青岛市崂山区深圳路169号中创大厦25层 山东省青岛市崂山区深圳路169号中创大厦23层 电话 0532-66789888 0532-66789888 传真 0532-66789666 0532-66789666 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 山东省青岛市崂山区深圳路169号中创大厦23层 公司注册地址的邮政编码 266100 公司办公地址 山东省青岛市崂山区深圳路169号中创大厦23层 公司办公地址的邮政编码 266100 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司证券部、上海证券交易所 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 中创物流 603967 不适用 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 信永中和会计师事务所(特殊普通合伙)办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A座 9 层 签字会计师姓名 宋进军、王科 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中信证券股份有限公司 办公地址 北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 签字的保荐代表人姓名 刘艳、石衡 持续督导的期间 2019.4.29-2021.12.31 2019 年年度报告年年度报告 7/196 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%)2017年 营业收入 4,513,418,181.63 4,509,288,120.55 0.09 4,462,204,923.32 归属于上市公司股东的净利润 198,461,325.85 190,730,586.96 4.05 188,617,829.98 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 167,121,603.93 183,730,836.54-9.04 177,768,379.50 经营活动产生的现金流量净额 214,183,910.70 106,228,835.60 101.63 224,328,687.09 2019年末 2018年末 本期末比上年同期末增减（%）2017年末 归属于上市公司股东的净资产 1,900,991,538.00 880,940,061.52 115.79 765,826,168.27 总资产 2,543,755,254.38 1,516,498,075.33 67.74 1,419,762,601.86 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%)2017年 基本每股收益（元股）0.81 0.95-14.74 0.94 稀释每股收益（元股）0.81 0.95-14.74 0.94 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.68 0.92-26.09 0.89 加权平均净资产收益率（%）12.66%23.81%减少11.15个百分点 25.79%扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）10.66%22.93%减少12.27个百分点 24.31%报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 报告期内，公司因公开发行股票，总股本由 20,000.00 万股变为 26,666.67 万股，根据相关会计准则规定，按最新股本调整并列报每股收益。经营活动产生的现金流量净额的增长主要因为公司在报告期内经营状况良好，经营流入增加、政府补助增加及减税降费政策综合影响所致；归属于上市公司股东的净资产、总资产的增长主要是因为公司首次公开发行股份募集资金增加及经营利润增加所致。2019 年年度报告年年度报告 8/196 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2019 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 1,035,012,496.71 1,119,169,143.87 1,175,925,384.54 1,183,311,156.51 归属于上市公司股东的净利润 33,185,416.04 60,530,553.54 54,576,336.70 50,169,019.57 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 32,834,199.24 47,318,106.12 44,978,783.10 41,990,515.47 经营活动产生的现金流量净额 41,621,100.83 30,778,635.17 27,202,496.37 114,581,678.33 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2019 年金额 附注（如适用）2018 年金额 2017 年金额 非流动资产处置损益 683,862.24 487,865.45 299,309.20 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 25,126,263.80 9,120,242.75 8,803,562.93 计入当期损益的对非金融企业收 2019 年年度报告年年度报告 9/196 取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益/除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 18,222,249.53 /单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 2019 年年度报告年年度报告 10/196 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 204,609.50 494,816.99 5,489,404.21 其他符合非经常性损益定义的损益项目 317,961.20 276,080.25 少数股东权益影响额-2,076,401.75 -769,429.26-93,057.41 所得税影响额-11,138,822.60 -2,609,825.76-3,649,768.45 合计 31,339,721.92 6,999,750.42 10,849,450.48 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 613,830,040.79 613,830,040.79 18,222,249.53 合计 613,830,040.79 613,830,040.79 18,222,249.53 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明(一)主要业务 公司成立于 2006 年 11 月 14 日，主营综合性现代物流业务，为进出口贸易参与主体提供基于国内沿海港口集装箱及干散货等多种货物贸易的一站式跨境综合物流服务。公司通过整合货物进出口物流链条上的各个环节，根据客户个性化需求制定全程物流解决方案，为客户提供全方位服务。公司的具体业务包括市场营销、询价报价、方案设计、成本核算等物流咨询服务，箱务管理、辅助备货、订舱代理、单证操作等物流过程服务，以及沿海运输、工程物流、大件运输等物流运输服务。根据跨境综合物流链条上各个不同的服务环节及业务性质，本公司的主营业务可划分为五大板块，分别为货运代理、场站、船舶代理、沿海运输及项目大件物流。公司在宁波以北主要港口均设立了口岸分、子公司，配备了专业化的管理和业务操作团队，形成了较为完整的业务体系和经营网络。此外，公司还通过灵活的激励机制，提拔和培养了一批优秀的业务骨干，成立了专门的信息化系统研发团队，搭建了自主研发的内部管理及外部业务操作系统和信息化平台，在控制各项成本的同时，大幅提升了管理效率。（二）经营模式 1、货运代理 2019 年年度报告年年度报告 11/196 公司从事的货运代理业务主要围绕国际间货物进出口的班轮运输展开，为进出口贸易商或接受其委托代理的其他同行业物流公司提供货运咨询、代理订舱、辅助备货、签发提单、目的港服务等国际货运代理一站式服务。公司目前在青岛、宁波、上海、连云港、日照、烟台、威海、天津、大连、北京、西安、郑州、济南等地均设有分、子公司，市场人员直接服务于客户，及时了解客户的需求及市场变化，提供统一标准的优质服务。该模式确保了市场信息的及时性；保证了对客户需求的直接了解并快速反应，提高客户满意度；能够在公司统一业务系统下，按照标准操作流程为客户提供高标准的服务。2、场站 公司从事的场站业务是以堆场、仓库及相关配套设施为依托，为船舶经营人、集装箱经营人提供集装箱的运输装卸、检验维修和改造堆存等空箱流转服务，并为出口贸易商或受其委托代理的其他同行业物流公司提供待运货物的收发交接、拆箱装箱、运输配载、信息服务、堆存集港等重箱出口服务。此外，公司还根据客户的个性化需求，提供货物的理货、分拣、包装、拼箱及保税等专业化增值服务。公司一直秉承以服务的及时性和准确性为根本的理念，为客户提供货物港口前沿作业的管家式服务。3、船舶代理 公司从事的船舶代理业务是指公司根据船舶经营人的委托，办理船舶进出港的申报手续、物料伙食补给、航修和燃油计量；安排检疫、引航、泊位、拖轮及组织货物装卸等服务；为船舶经营人提供进口舱单的制作及申报服务，代船舶经营人向收货人提供换单、押箱服务并向发货人提供出口预配舱单的信息录入、提交申报等单证操作服务。船舶代理业务以华北地区为核心，网络辐射宁波、连云港、日照、烟台、威海、天津、大连等口岸。4、沿海运输 公司所从事的沿海运输业务是指公司根据自有及租赁船舶的自身条件和舱位资源制定合理的船期调配机制，为国际大型班轮公司提供进出口货物在国内母港和次级港口之间的中转、运输等外贸内支线沿海运输服务，并以此为基础同时承接与国内贸易相关的货物沿海运输业务。公司的沿海运输业务主要以青岛、大连、宁波、烟台、日照、连云港、石岛、龙口、滨州、潍坊等北中国各沿海港口为支点，依托于密集的支线网络，为班轮公司的母船挂靠提供中转增值和支线运输的延展服务。公司依托内外贸同船运输的资质，近年来不断延伸业务链条，在传统的集装箱驳运服务基础上，形成了集散、件杂、内外贸物流一体化的经营体系。5、项目大件物流 公司所从事的项目大件物流业务包括工程物流和重大件陆路运输，系非标准化、非常规化的特种专业物流，是根据石化、电力、冶金、核电、海洋工程、机械制造等行业客户的大型进出口工程承包项目以及超宽、超长、超高等超限设备的全程化、个性化、专业化物流需求，而为客户所提供的高技术、高难度的综合物流解决方案及国际和国内门到门全程物流运输的相关服务。客户主要以大型央企、国企及规模较大的民营企业为主。客户来源主要是常年合作单位以及单个项目招标，通过多年累积的业务经验、服务品质及品牌效应，公司在项目大件物流业务中具有一定的议价能力。（三）行业分析 2019 年全年货物进出口总额 315,505 亿元，比上年增长 3.4%。其中，出口 172,342 亿元，增长 5.0%；进口 143,162 亿元，增长 1.6%。进出口相抵，顺差为 29,180 亿元。一般贸易进出口占进出口总额的比重为 59.0%，比上年提高 1.2 个百分点。机电产品出口增长 4.4%，占出口总额的58.4%。我国对欧盟、东盟进出口分别增长 8.0%和 14.1%；与“一带一路”沿线国家进出口增势良好，对“一带一路”沿线国家合计进出口增长 10.8%，高出货物进出口总额增速 7.4 个百分点。全年规模以上工业企业实现出口交货值 124,216 亿元，比上年增长 1.3%。2019 年年度报告年年度报告 12/196 近年来，物流市场规模不断扩大，行业已走过规模增长时期，正在进入竞争的下半场，将更加专注于效率优化、质量提升与服务升级。供应链创新、“互联网+物流”、智慧物流是物流市场的主风向标。传统企业专注供应链创新，沿物流产业链不断提升服务附加值；新进入者立足“互联网+物流”模式，依靠互联网基因与生态圈意识打开局面。近年来，中国不仅发布多个物流行业及其相关上下游的政策，更将物流发展提升到新型国家基础设施的战略层次。政策不仅为物流企业提供良好的外部条件，也指明了创新和发展的方向。一是结合运输结构调整，加强物流服务模式创新，推广多式联运、共同配送、集中配送、无车承运人等新型服务模式。二是加强物流枢纽的投资建设，结合“十纵十横”交通运输通道和国内物流大通道基本格局，关注陆港型、港口型、空港型、生产服务型、商贸服务型、陆上边境口岸型等六种不同类型的国家枢纽建设。三是提出以技术创新和商业模式创新驱动，推动传统流通产业转型升级；鼓励发展共享经济新模式，激发市场主体创业创新活力，鼓励企业利用互联网平台优化社会闲置资源配置。四是加强物流信息化、数据化、智能化建设，大力发展智慧物流，运用大数据、物联网等技术，构建智能化物流通道网络，建设智能化仓储体系与配送系统。目前，全国共有物流相关法人单位 40 万家左右，从业人员超过 5000 万人，预计 2019 年社会物流总额近 300 万亿元，继续保持增长态势。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1、五大业务板块协同发展，提供高质量且综合多元的物流服务 中创物流是最早获得国家经营许可证的国际船舶代理、一级货运代理和进出口无船承运业务企业之一。通过船舶代理和货运代理长时间的发展，积累了丰富的业务及管理经验，并培养了一批行业经验丰富、专业水平较高的管理层和骨干人才队伍。公司一直致力于追求优质、高效的业务操作，始终将服务质量和效率放在第一位。代理业务是公司整个物流链条中极为重要的一环。公司通过稳固的代理业务基础与广大优质客户及供应商维系了良好的业务往来和合作。此外，公司还凭借其在代理业务上的优势，带动其他业务协同发展，通过大力拓展场站业务、沿海运输、项目大件物流等三个具有广泛需求前景的细分市场，对公司五大业务板块进行全面、综合和针对性的开发，借助板块的优势建设更具竞争力的中创物流综合平台，形成五大业务板块联动、互动，综合发展的格局。不仅为客户提供高质量的一站式跨境综合物流服务，更加符合未来综合物流的发展趋势。2、良好的结算信誉及资金优势，具有规模经济效益 公司开展的货运代理和船舶代理业务需要向船舶经营人支付大量国际海运费、码头操作费等相关费用，而船舶经营人作为跨境综合物流的上游供应商，往往对公司的资金结算信誉、周期和综合实力有较高的要求。公司通过在青岛等口岸多年的业务积累，拥有雄厚的资金实力，确保能够准确、及时的按协议要求支付船舶经营人各种费用，通过对资金支付周期的严格控制形成了较为稳定的资金链，资金的良性循环使得公司既满足了开展两项代理业务的基本需求，又凭借良好的结算信誉在船舶经营人中获得了良好的口碑。随着业务规模的逐渐增大，公司资金实力也随之逐步增强，有效的支撑了经营网络和客户覆盖的扩张，形成了一定的规模经济效益。3、全面的信息化管理，具备较强的竞争力 信息化成就物流业的未来，综合性现代物流企业的发展更离不开高水平的信息化管理。中创物流始终以信息化作为企业的核心竞争力，坚持以自主开发为信息系统建设模式，积累了丰富的 2019 年年度报告年年度报告 13/196 物流管理经验，培养了大量的高水平物流管理人才，建设了一支了解物流行业、熟悉操作流程、技术能力强的开发团队。公司通过自主研发的物流业务综合管理平台，实现了货运代理、场站、船舶代理、沿海运输和项目大件物流五大业务板块的网络化、透明化管理，实现了业务和财务数据的实时管控和风险管理，并为客户提供多样式的信息查询和数据推送服务。4、多元的专业物流团队，奠定难以复制的优势 人才的凝聚力、积极性和创造性是现代物流服务行业竞争的核心要素之一。我国面临高端物流人才，尤其是胜任国际物流业务的人才严重短缺的局面。“以员工为本，珍重人才”始终是中创物流引进、培养和留住人才的基本理念。自成立以来中创物流通过建立骨干员工持股的股权架构，致力于引进、培养复合型高级管理人员及骨干人才，加强产学结合的力度，完善分配制度，建立科学合理、公平公正的考评和激励体系，激励员工开展自主创新活动，加强管理和技能培训力度，持续优化成本控制和精细化管理，努力营造人才高地孵化环境。经过多年的努力，本公司已建立了多元、专业、稳定的物流管理团队，这使得中创物流具有其他竞争者难以复制的人才及团队优势。5、长年累积的品牌优势，稳定的合作关系和完善的业务资质 中创物流成立于 2006 年，经过十余年的发展，已建立起良好的品牌优势，与物流链上国内、国外知名的上下游产业的公司均建立了良好的业务关系。公司和马士基、达飞轮船、长荣海运、中远海运等国际大型班轮公司常年开展合作，与中国石化、中国石油、海尔电器、山东电力、沃尔沃配件等众多知名客户及同行业其他物流公司均保持了良好的业务往来，长年累积的品牌优势与稳定的供应商和客户合作关系，为中创物流的经营提供了有力的业务保障。公司的品牌优势还体现在完善的业务资质上。作为社会民生的基础行业，物流行业受到政府部门的重点监管，相关业务的拓展需取得政府部门的批准。公司目前已取得了全套业务相关资质证书，包括开展货运代理业务所用的国际货运代理企业备案表和无船承运业务经营资格登记证；开展场站业务所用的国际海运辅助业经营资格登记证；开展国际船舶代理所用的备案登记表；开展沿海运输所用的企业水路运输许可证；以及开展电力行业项目大件物流所用的电力大件总承包甲级资质、道路运输经营许可证（大型货物运输（四类）等。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 在过去的一年里，面对中美贸易战等外部经济环境给公司经营带来的不确定因素，董事会团结带领管理层，按照公司既定的发展战略，锐意进取、迎难而上，较好的完成全年经营指标。同时，公司成功登陆上海主板资本市场，开启了公司发展的新阶段。上市为公司带来了同行业难以比拟的优势、资源和条件，并为公司长期可持续发展奠定了良好的基础。1、各板块主要经营情况 1）货运代理 坚持大货代的发展理念，在青岛地区市场份额保持领先的基础上，继续在省内布点，完善功能和网络，先后成立中创济南、中创远铁、中创临沂、中创威海等分、子公司。为了推动板块间的联动互动，公司与青岛日日顺供应链有限公司合资成立联营公司，借助海尔的品牌优势及货量支持、日日顺的网络布局及仓配功能，进一步提升公司货代业务的议价能力和行业影响力。2）船舶代理 面对船公司间的兼并、收购、整合带来的诸多不利市场因素，船务中心加强了与船公司和同行的有效互动，为客户提供优质高效的服务，在复杂的局面中稳定了现有业务收入和市场份额。2019 年年度报告年年度报告 14/196 3）场站 天津口岸堆场业务量和市场份额持续上涨，为公司后续在天津实施仓储募投项目打下了良好的基础。为了拓展公司在日照港的业务发展空间，公司与日照港成立联营公司，深化与港口的合作，共同做大做强当地场站业务。各口岸场站通过与当地货代等板块积极联动、场站板块间互动配合、信息资源共享，依据各自特点及客户需求，共同出击开发新客户，取得了较好的效果。4）沿海运输 公司沿海运输板块的外贸内支线运营以青岛港为中心，中转箱量和市场份额一直稳居青岛港首位。2019 年，公司着重对连云港和日照航线进行了市场大客户挖潜，按照需求灵活调配船舶，采取顺挂、加挂等方式全方位满足客户货量需求。乘着山东港口集团一体化融合发展的东风，公司接连开设了“威海青岛”、“岚山-日照-青岛”、“滨州威海青岛”三条航线，丰富了公司沿海运输网络的布局，为客户提供更多元的物流解决方案。“沿海运输集散两用船舶购置”募投项目首期建造的 2 艘 8,000 吨级船舶，在船舶建造团队有序监造下即将完工。受武汉新冠疫情影响，船舶交付延迟，预计于 2020 年下半年上线投入运营。5）项目大件 项目大件物流中心成功执行国网枣庄 1000 千伏变电站新建工程大件设备运输、山东电力西宁750KV 站主变扩建变压器运输项目、浙石化 4,000 万吨/年炼化一体化项目二期、天翼尼日利亚丹格特炼油厂塔器运输等项目。公司使用募集资金购置的自行式模块运输车 SPMT 部分投入使用，扩大了公司的营运能力，实现了运力升级。为了更加贴近市场，深入了解客户需求，公司在上海投资设立全资子公司中创工程，为客户提供更加精准和专业的项目大件货物一站式物流解决方案。2、各业务板块完成生产任务的同时，公司的其他各项工作也取得了不错的成绩 公司的信息化建设又上新台阶：公司智能仓库四期升级改造顺利完成，叉刀式 AGV 的上线进一步提升了货物自动出入库的效率，也提升了公司在智能化、无人化和可视化方面的技术研发水平。在内部管理和单证操作方面，公司应用了操作智能化系统，部分替代了传统的业务单据手工录入、人工比对的方式，实现了多种格式单据自动识别、录入、补料、比对和共享，在提升操作效率和服务质量方面取得了良好的效果。公司风险管控、财务、行政人事等诸多方面的管理水平进一步提升：全员的法律意识和对风险的防范意识明显提高；财务中心架构搭建完毕，进入开发阶段；任期制、试用期制、骨干交流制度的推出，为公司人力资源管理注入了新的活力。2019 年公司继续保持“中国物流百强企业”、“全国先进物流企业”荣誉称号，荣获“物流行业守信典型企业”、“中国物流与采购联合会科技进步三等奖”、“年度中国最佳物流技术创新企业奖”等荣誉。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 公司实现营业收入 451,341.82 万元，同比增长 0.09%；归属于上市公司股东的净利润19,846.13 万元，同比增长 4.05%。公司总资产 254,375.53 万元，同比增长 67.74%；归属于上市公司股东的净资产 190,099.15 万元，同比增长 115.79%；资产负债率 23.28%，同比下降 16 个百分点。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 4,513,418,181.63 4,509,288,120.55 0.09 营业成本 4,176,756,778.77 4,171,861,779.69 0.12 2019 年年度报告年年度报告 15/196 销售费用 77,526,059.63 71,138,069.87 8.98 管理费用 47,533,000.86 45,589,984.19 4.26 研发费用 3,369,483.42 2,919,335.47 15.42 财务费用-4,094,300.57-797,256.85 不适用 经营活动产生的现金流量净额 214,183,910.70 106,228,835.60 101.63 投资活动产生的现金流量净额-619,827,489.00-68,860,765.00 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 689,572,366.88-51,404,249.75 不适用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 主营业务收入 44.79 亿元，同比上升 0.02%。各服务产品的收入情况为：1.货运代理业务：2019 年货运代理板块业务量 122.43 万 TEU，同比下降 4.69%；收入为 30.25亿元，同比上升 0.11%。公司积极拓展延伸服务链条，不断开发优质客户且优化调整业务结构，向多元化的订舱业务转变，着力拓展毛利率相对较高的综合订舱服务业务。减少部分毛利率较低的签单业务导致业务量略有下降。随着综合订舱服务的拓展，服务环节增加，使得公司货运代理总收入微涨。2.船舶代理业务：2019 年船舶代理板块业务量登轮代理 1020 艘次，同比下降 16.80%；舱位代理量 35.39 万 TEU，同比下降 5.52%。收入 4.47 亿元，同比下降 11.24%，2019 年主要由于船公司航线、费率调整等原因导致船舶代理量和舱位代理量的下降及收入的下降。3.场站业务：2019 年场站板块业务量 122.20 万 TEU,同比下降 7.44%；收入 6.13 亿元，同比上升 0.5%。2019 年单箱收入较高的天津地区业务量增长较快，同比业务量增加 7.27 万 TEU，增幅 16.71%，公司的场站收入略有增长。4.项目大件物流业务：2019 年项目大件物流板块营业收入 1.91 亿元，同比增加 22.64%。公司项目大件物流板块主要根据石化、电力、冶金、核电、海洋工程、机械制造等行业客户的大型进出口工程承包项目以及超宽、超长、超高等超限设备的个性化、专业化物流需求，提供高技术、高难度的综合物流解决方案。2019 年项目大件物流板块收入随当期结算的项目不同而上涨。5沿海运输业务：2019 年沿海运输板块业务量 35.19 万 TEU,同比上升 8.66%，收入 2.03 亿元，同比上升 8.43%。2019 年收入随着业务量的增加而上涨。营业成本变动原因说明:营业成本 41.61 亿元，同比下降 0.02%。主要是各项核心业务受市场等原因影响导致业务量有所变化，但公司通过有效手段进行成本管控，公司毛利上涨 171.42 万元，同比上涨 0.54%。(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）综合物流服务 4,479,037,161.27 4,161,384,962.01 7.09 0.02-0.02 增加0.04 个 2019 年年度报告年年度报告 16/196 百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）货运代理 3,025,225,813.82 2,946,224,892.15 2.61 0.11-0.12 增加0.22 个