603360_2019_百傲化学_2019年年度报告_2020-03-19.pdf

2019 年年度报告 1 1/177177 公司代码：603360 公司简称：百傲化学 大连百傲化学股份有限公司 2019 年年度报告 大连百傲化学股份有限公司 2019 年年度报告 2019 年年度报告 2 2/177177 重要提示 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、公司全体董事出席董事会会议。二、公司全体董事出席董事会会议。三、大华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。三、大华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。四、公司负责人刘宪武、主管会计工作负责人王希梁及会计机构负责人（会计主管人员）刘东光声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。四、公司负责人刘宪武、主管会计工作负责人王希梁及会计机构负责人（会计主管人员）刘东光声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司第三届董事会第十一次会议审议通过关于2019年度利润分配预案的议案，拟以未来实施利润分配方案时确定的股权登记日的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金股利6元（含税），合计派发现金股利112,005,600元；拟以资本公积金向全体股东每10股转增4股，转增后股本总数由186,676,000股增至261,346,400股。六、前瞻性陈述的风险声明六、前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略、行业趋势等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、重大风险提示九、重大风险提示 公司已在本报告中详细描述了可能存在的各种风险，敬请查阅“第四节 经营情况讨论与分析”中“关于公司未来发展的讨论与分析”中的相关内容。十、十、其他其他 适用 不适用 2019 年年度报告 3 3/177177 目录 目录 第一节第一节释义释义.4第二节第二节公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5第三节第三节公司业务概要公司业务概要.9第四节第四节经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.11第五节第五节重要事项重要事项.24第六节第六节普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.37第七节第七节优先股相关情况优先股相关情况.44第八节第八节董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.45第九节第九节公司治理公司治理.51第十节第十节公司债券相关情况公司债券相关情况.52第十一节第十一节财务报告财务报告.53第十二节第十二节备查文件目录备查文件目录.1772019 年年度报告 4 4/177177 第一节 释义 第一节 释义 一、释义一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 百傲化学、公司、本公司 指 大连百傲化学股份有限公司 报告期 指 2019 年度 上年同期 指 2018 年度 通运投资 指 大连通运投资有限公司，本公司控股股东 三鑫投资 指 大连三鑫投资有限公司，本公司与控股股东持股相同的大股东 CLEARON 指 CLEARON Corp.，大连三鑫投资有限公司之母公司大连和升控股集团有限公司控制的企业 大连汇宇鑫 指 大连汇宇鑫科技有限公司，大连三鑫投资有限公司之母公司大连和升控股集团有限公司控制的企业 美国汇宇鑫 指 Hui Yu Xin American Corporation，大连汇宇鑫控制的企业 三联林业 指 香港三联林业产品有限公司,TRICELL（H.K.）LIMITED 洁世投资 指 天津洁世投资有限公司 百化创新 指 宁波百化创新投资中心（有限合伙），原大连鑫傲创新投资中心（有限合伙）沈阳百傲 指 沈阳百傲化学有限公司，本公司之全资子公司 美国百傲 指 百傲美国股份有限公司（BIO-CHEMAMERICAINC.），本公司之全资子公司 百傲特材 指 百傲特材有限公司（DBSMLLC），美国百傲之控股子公司 松木岛分公司 指 大连百傲化学股份有限公司松木岛分公司 旅顺分公司 指 大连百傲化学股份有限公司旅顺分公司 大连和升 指 大连和升控股集团有限公司 保荐机构、申万宏源证券 指 申万宏源证券承销保荐有限责任公司 会计师 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙）元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元 CIT/MIT 指 又称 CMIT/MIT、凯松（Kathon），异噻唑啉酮类杀菌剂的一种，主要成分为 5-氯-2-甲基-3-异噻唑啉酮（CMIT）、2-甲基-3-异噻唑啉酮（MIT）混合物 MIT 指 异噻唑啉酮类杀菌剂的一种，主要成分为：2-甲基-3-异噻唑啉酮 OIT 指 异噻唑啉酮类杀菌剂的一种，主要成分为：2-辛基-4-异噻唑啉-3-酮 DCOIT 指 异噻唑啉酮类杀菌剂的一种，主要成分为：4，5-二氯-N-辛基-3-异噻唑啉酮 BIT 指 异噻唑啉酮类杀菌剂的一种，主要成分为：1,2-苯并-异噻唑啉-3-酮 F 腈 指 邻氯苯腈 2019 年年度报告 5 5/177177 第二节 公司简介和主要财务指标第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 公司的中文名称 大连百傲化学股份有限公司 公司的中文简称 百傲化学 公司的外文名称 Dalian BIO-CHEM Company Limited 公司的外文名称缩写 BIO-CHEM 公司的法定代表人 刘宪武 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘宪武 联系地址 辽宁省大连市中山区港兴路6号大连富力中心10楼 电话 0411-82285231 传真 0411-85316016 电子信箱 三、基本情况简介三、基本情况简介 公司注册地址 辽宁省大连普湾新区松木岛化工园区沐百路18号 公司注册地址的邮政编码 116308 公司办公地址 辽宁省大连市中山区港兴路6号大连富力中心10楼 公司办公地址的邮政编码 116007 公司网址 http:/ 四、信息披露及备置地点四、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司证券部 五、公司股票简况五、公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 百傲化学 603360 无 六、其他相关资料六、其他相关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 辽宁省大连市中山区同兴街 67 号 24 层 05号 2019 年年度报告 6 6/177177 签字会计师姓名 刘璐、赵国峰 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 申万宏源证券承销保荐有限责任公司 办公地址 北京市西城区太平桥大街 19 号 签字的保荐代表人姓名 刘国库、黄霖 持续督导的期间 2017 年 2 月 6 日至 2019 年 12 月 31 日 七、近三年主要会计数据和财务指标七、近三年主要会计数据和财务指标(一)(一)主要会计数据 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%)2017年 营业收入 871,896,072.63 528,171,162.26 65.08 410,364,502.50 归属于上市公司股东的净利润 306,801,352.58 145,187,507.20 111.31 100,266,398.87 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 297,626,223.40 137,738,034.86 116.08 91,726,600.68 经营活动产生的现金流量净额 240,066,206.82 135,131,582.68 77.65 76,038,489.56 2019年末 2018年末 本期末比上年同期末增减（%）2017年末 归属于上市公司股东的净资产 1,033,468,499.38 799,343,117.50 29.29 687,543,010.40 总资产 1,189,296,891.60 897,381,513.43 32.53 779,330,217.36 (二)(二)主要财务指标 主要财务指标 主要财务指标 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%)2017年 基本每股收益（元股）1.64 0.78 110.26 0.56 稀释每股收益（元股）1.64 0.78 110.26 0.56 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）1.59 0.74 114.86 0.51 加权平均净资产收益率（%）33.50 19.53 增加13.97个百分点 14.94 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）32.50 18.53 增加13.97个百分点 13.67 2019 年年度报告 7 7/177177 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、境内外会计准则下会计数据差异八、境内外会计准则下会计数据差异(一)(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 (二)(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 适用 不适用 (三)(三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2019 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 137,087,304.22 212,801,703.81 251,700,247.81 270,306,816.79 归属于上市公司股东的净利润 31,934,044.93 80,623,241.70 121,613,658.42 72,630,407.53 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 31,028,540.29 77,550,013.95 122,259,887.38 66,787,781.78 经营活动产生的现金流量净额 27,358,318.20 55,637,513.85 67,084,502.96 91,647,418.69 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、非经常性损益项目和金额十、非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2019 年金额 附注（如适用）2018 年金额 2017 年金额 非流动资产处置损益-195,387.89 680,088.55 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 5,732,575.93 6,233,112.37 8,783,355.96 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 2019 年年度报告 8 8/177177 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益/2,824,772.87 1,861,917.81 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 4,979,138.86 /单独进行减值测试的应收款项减值准备转回/单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 /对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 277,942.72 -497,455.47-78,070.58 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 2019 年年度报告 9 9/177177 所得税影响额-1,619,140.44 -1,791,045.98-2,027,405.00 合计 9,175,129.18 7,449,472.34 8,539,798.19 十一、采用公允价值计量的项目十一、采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、其他十二、其他 适用 不适用 第三节 公司业务概要第三节 公司业务概要一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）主要业务及产品 报告期内，公司主要业务为研发、生产和销售异噻唑啉酮类工业杀菌剂和邻氯苯腈（F 腈）化工中间体产品，主营业务未发生重大变化。主要产品及应用领域：1、异噻唑啉酮类工业杀菌原药剂及其复配产品，分为 CIT/MIT、MIT、OIT、DCOIT、BIT 等几大系列产品。异噻唑啉酮是一种广谱、高效、低毒、非氧化性、环境友好型杀菌剂，主要用以杀灭或抑制微生物生长，广泛运用于油田注水、工业循环水、造纸、日化、涂料、农药、切削油、皮革、油墨、染料、制革、木材制品等领域的杀菌、防腐、防霉。（1）CIT/MIT 系列产品，以 CIT/MIT-14 为基础，复配产品包括 CIT/MIT-14+、CIT/MIT-14M、CIT/MIT-1.5、CIT/MIT-1.5M、CIT/MIT-2.0 等。主要在工业循环水、油田注水、造纸防霉中大量使用，也用于农药、切削油、皮革、油墨、染料、制革等行业。（2）MIT 系列产品，以 MIT-50 为基础，复配产品包括：MIT-20、MIT-10 等，主要应用于日化（个人护理用品及化妆品防腐）、涂料罐内防腐、造纸等行业。（3）OIT 系列产品，溶于有机溶剂，适用于乳液中的防腐、防霉。以 OIT-98 为基础，复配产品包括：OIT-10、OIT-45、OIT-D 等，可作为添加剂用于处理高档皮革，防止皮革在使用过程中发生霉变。亦可广泛适用于内外墙乳胶漆的防菌、防藻，适用于环保型乳胶漆的生产。（4）DICOIT 系列产品为防藻杀菌剂，以 DCOIT-98 为基础，主要复配产品包括：DCOIT-10、DCOIT-20、DCOIT-30 等，主要用于帆船、集装箱、游艇及水下设施用的防污涂料中，可防止藻类、贝壳等水生生物附着。为环保型产品，在环境中易降解，不会造成环境污染，是三丁基锡等涂料添加剂的换代产品。（5）BIT 系列产品，以 BIT-85 为基础，复配产品有 BIT-10、BIT-20、BIT-80 等，主要在高分子聚合物乳液、合成纤维油剂、水性建筑涂料、在铜版纸涂料中使用。2、化工中间体邻氯苯腈（F 腈），主要用于合成工业杀菌剂苯并异噻唑啉酮（BIT）、分散染料中间体、沙坦类药物中间体等。（二）经营模式（1）以直销为主的销售模式。公司为异噻唑啉酮类杀菌剂原药剂生产企业，以国内外从事工业杀菌解决方案并复配的技术服务商和工业杀菌剂贸易商为主要客户。（2）以销定产的生产模式。公司以销售计划作为组织生产的依据，并根据各系列产品订单的变化情况及时调整产量、切换品种，生产方式灵活多样。（三）行业情况 1、工业杀菌剂领域 异噻唑啉酮类工业杀菌剂原药剂是公司的核心产品，凭借其应用领域广泛、配伍性强、环境友好和性价比高等特点，逐渐发展为一种主流的非氧化性工业杀菌剂。国内应用异噻唑啉酮类工业杀菌剂起步较晚，在应用范围和深度上存在提升空间，行业产能集中度高，已形成由少数龙头企业占据市场的稳定竞争格局。国际上，异噻唑啉酮类工业杀菌剂原药剂产能集中在陶氏化学、2019 年年度报告 1010/177177 英国索尔等国际化工企业，近年呈现逐渐削减并向发展中国家转移原药剂产能的趋势。公司深耕异噻唑啉酮类工业杀菌剂行业近 20 年，已发展成为亚洲最大的异噻唑啉酮类工业杀菌剂原药剂生产企业，首发上市募投项目于 2019 年度达产后，公司杀菌剂原药剂的年产能超过 3 万吨。公司产品已取得美国 EPA 和欧洲 BPR 登记，具备出口海外主要市场的资质。公司凭借可靠的产品质量和稳定的供应能力，与陶氏化学、德国朗盛、美国龙沙等国内外核心客户建立了稳定的长期合作关系，成为下游制剂企业在工业杀菌剂领域的优质合作伙伴。2、化工中间体领域 邻氯苯腈是公司为 BIT 系列产品配套的上游中间体项目，主要为保障 BIT 系列产品中间体稳定供应，发挥产业链协同效应降低成本。报告期内，受响水 3.21 事故影响，行业整体产能出现下滑，目前仍处于产能恢复的过程之中。未来公司将继续致力于提高现有设备的产能利用率，围绕邻氯苯腈中间体向产业链下游延伸，提高产品的附加值，丰富公司产品结构，将其打造为公司新的业绩驱动之一。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析 报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 （1）生产规模优势 首发上市募投项目达产后，公司工业杀菌剂总产能超过 3 万吨，工业杀菌剂各品种产能均得到进一步提高，巩固了公司亚洲最大异噻唑啉酮类工业杀菌剂原药剂生产企业的行业地位。同时，规模化生产使公司在成本控制、持续稳定供应能力等方面优势更加明显。（2）产品种类齐全 报告期内 BIT 系列产品生产线建成并达产，标志公司已具备自主生产 BIT 系列产品的能力，补齐了产品种类上的短板，产品覆盖异噻唑啉酮类工业杀菌剂常用品种。在此基础上，公司积极与客户进行深度合作，结合在技术工艺、生产管理方面的优势，与客户共同开发配方产品，提供个性化的定制服务。（3）技术及研发优势 公司自 2011 年 10 月起连续被认定为高新技术企业，拥有成熟完善的技术研发体系，经过多年对生产工艺的优化和经验积累，在提高产品收率、缩短反应时间、减少原材料消耗等方面取得了显著成果，目前拥有发明专利 16 项，实用新型 8 项。生产工艺的先进性以及技术创新能力为公司控制生产成本、保证产品质量提供了有力保障，是公司重要的核心竞争力之一。（4）安全环保优势 公司自设立以来就十分重视环境保护，依据清洁生产和循环经济的理念设计、建设了工厂的生产装置及三废处理装置，确保污染物排放符合国家和地方环境质量标准和排放标准。公司从安全工程建设及安全管理两方面确保企业安全生产，投资了高标准的安全检测报警系统、设备安全防护设施、防爆设施，安全管理方面建立了严格的操作规程，并通过培训加强员工的安全责任意识。安全环保水平是公司客户（尤其是国外大客户）十分重视的考核指标，公司安全环保过硬为公司保持连续稳定生产提供了有力保障，也成为公司参与市场竞争的核心竞争力之一。（5）客户资源优势 公司深耕异噻唑啉酮类工业杀菌剂市场近二十年，以优质可靠的产品质量、诚信经营的企业信誉和高质量的经营管理水平建立起与行业核心客户的长期合作关系，积累了大量的优质客户资源。目前，陶氏化学、美国龙沙、德国朗盛等行业内主要跨国公司均与公司建立了稳定的长期合作关系。（6）品牌及质量优势 公司经过多年经营，“百傲”品牌已得到国内外客户的广泛认可，在上海证券交易所挂牌上市后品牌认知度和品牌效应进一步提高。公司掌握了控制产品色度、稳定性等关键技术指标的核心技术，参与了水处理剂异噻唑啉酮衍生物的国家标准制定，能够根据客户需求进行定制生产，产品质量可以满足国内外客户的高标准要求。公司按照 ISO9001 标准建立了质量管理体系及各项2019 年年度报告 1111/177177 质量管理制度，通过 ISO9001 国际标准质量管理体系认证。异噻唑啉酮类产品一般为复配使用，且在下游客户的生产成本中占比低，因此产品质量和稳定性是客户考虑的首要因素，公司在质量方面的比较优势是公司市场份额不断提升的重要原因。第四节 经营情况讨论与分析第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况讨论与分析一、经营情况讨论与分析（一）经营情况概述 2019 年度，公司奉行“秉持领先技术、标志上乘品质”的企业宗旨，坚持“诚信、创新、进取”的企业精神，继续深耕工业杀菌剂行业，始终围绕公司主营业务开展经营活动。2019 年是公司发展历程中又一重要的里程碑年份，这一年公司全体员工齐心协力，克服工程进度时间紧、土建安装工程量大、环保处理标准高等种种困难，在保证日常经营生产不受影响的同时，按期保质完成募投项目建设并交付投产，实现了产能由 2 万吨向 3 万吨的迈进，以及经营业绩翻倍的巨大成就，向将公司打造成为世界一流的精细化工企业的目标又迈出了坚实一步。报告期内，公司实现营业收入 87,189.61 万元、归属于上市公司股东的净利润 30,680.14 万元，较 2018 年度分别增长了 65.08%和 111.31%，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 29,762.62 万元，较 2018 年度增长 116.08%。（二）主营业务经营情况分析 1、工业杀菌剂业务 异噻唑啉酮类工业杀菌剂产品由母公司大连百傲生产。报告期内，募投项目建成投产，增加CIT/MIT 系列产品产能 12000 吨/年，新增 BIT 系列产品产能 2500 吨/年，项目整体于 2019 年四季度达产后，公司工业杀菌剂年产能超过 30000 吨，解决了长期制约公司发展的产能不足问题，补齐了公司缺少 BIT 系列产品生产能力的业务短板。受益于新增产能被市场较快消化，以及 BIT系列产品价格上涨，母公司 2019 年度实现营业收入 85,140.58 万元、净利润 27,129.38 万元，分别同比增长 75.09%和 79.66%。2、化工中间体业务 公司生产的化工中间体全部为邻氯苯腈（F 腈），由子公司沈阳百傲生产。2019 年三季度沈阳百傲募投项目投产，新增邻氯苯腈产能 7000 吨/年，目前该项目处于产能提升阶段，至此沈阳百傲邻氯苯腈产能达到 10000 吨/年。报告期内，受安全环保政策持续收紧、新设备安装调试、工艺优化改进和一期项目生产线升级改造等原因影响，项目整体产能利用率偏低，但基本实现了满足母公司 BIT 系列产品中间体稳定供应的初步目标，未来随着生产连续状况的逐步改善和生产线升级改造完成，产能利用率偏低的情况将得到大幅改善，在满足公司内部中间体使用的基础上可实现大规模对外销售，化工中间体业务的盈利能力将进一步改善。（三）募集资金投资项目进展情况 1、年产 7500 吨 CIT/MIT、500 吨 OIT、2000 吨 BIT 系列产品建设项目，该项目实施主体为松木岛分公司，为工业杀菌剂产品的扩产项目。项目投产后公司根据市场需求的变化，将产能调整为年产 12000 吨 CIT/MIT 或 2000 吨 MIT、400 吨 OIT、2500 吨 BIT。除年产 400 吨 OIT 项目于2018 年中期投产外，其余产能于 2019 年 4 月正式投产，其中年产 12000 吨 CIT/MIT 或 2000 吨MIT 项目于二季度达产，年产 2500 吨 BIT 系列产品项目于四季度达产。项目整体达产大大缓解了公司 CIT/MIT 系列产品产能紧张的局面，BIT 系列产品的业绩贡献则成为公司 2019 年度业绩大幅提升的重要驱动。2、年产 3000 吨 B/F 腈中间体及年产 7000 吨 F 腈中间体扩产项目，该项目的实施主体为子公司沈阳百傲。其中，年产 3000 吨 F 腈中间体生产线已于 2017 年 9 月投产，年产 7000 吨 F 腈中间体扩产项目于 2019 年三季度投产后，公司 F 腈中间体总产能达到 10000 吨/年。目前，项目仍处于产能提升阶段，未来影响生产连续性的因素逐渐消除后，产能利用率偏低的局面将得到改善。2019 年年度报告 1212/177177 （四）重要子公司的经营情况 报告期内，子公司沈阳百傲实现扭亏为盈，实现净利 4347.53 万元。沈阳百傲以生产、销售邻氯苯腈化工中间体作为主营业务，2019 年度沈阳百傲主营业务收入的 83.14%来源于向母公司的销售，受益于邻氯苯腈产能扩大和价格上涨，沈阳百傲盈利能力大幅改善，成为上市公司业绩大幅提升的重要驱动因素之一。未来沈阳百傲将在努力提升邻氯苯腈设备的产能利用率的同时，积极向邻氯苯腈产业链下游扩展，启动年产 2000 吨染料中间体项目，丰富沈阳百傲的业务品类，延续经营业绩持续增长势头。二、报告期内主要经营情况二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入 87,189.61 万元，归属于上市公司股东的净利润 30,680.14 万元，同比分别增长 65.08%和 111.31%。(一)(一)主营业务分析主营业务分析1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 871,896,072.63 528,171,162.26 65.08 营业成本 340,756,090.04 273,243,506.87 24.71 销售费用 35,015,911.94 26,087,499.81 34.22 管理费用 96,786,349.45 42,565,748.98 127.38 研发费用 28,137,898.34 19,149,686.19 46.94 财务费用-1,770,982.55-3,660,265.84-51.62 经营活动产生的现金流量净额 240,066,206.82 135,131,582.68 77.65 投资活动产生的现金流量净额-26,570,955.13-150,035,186.13-82.29 筹资活动产生的现金流量净额-45,174,999.85-34,289,131.94 31.75 2.2.收入和成本分析 收入和成本分析 适用 不适用 因报告期内募投项目相继投产，产能较上年度有较大提升，主营业务收入和成本同比大幅增加。(1).(1).主营业务分行业、分产品、分地区情况主营业务分行业、分产品、分地区情况单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）化学原料和化学制品制造业 861,938,476.58 332,857,659.69 61.38 64.03 22.63 增加13.03 个百分点 主营业务分产品情况 分产品营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）2019 年年度报告 1313/177177 工业杀菌剂 840,781,697.72 372,448,577.88 55.70 74.59 60.46 增加3.90 个百分点 化工中间体 21,156,778.86 10,256,007.07 51.52-51.79-73.91 增加41.09 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）华东地区 189,180,096.61 84,681,463.45 55.24 93.04 81.41 增加2.87 个百分点 亚洲地区 154,429,372.19 58,770,344.58 61.94 75.77 63.52 增加2.85 个百分点 欧洲地区 146,814,488.44 51,757,458.48 64.75 61.39 41.00 增加5.10 个百分点 北美地区 92,337,991.77 42,250,897.11 54.24 86.67 132.90 减少9.08 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 1 公司主营工业杀菌剂和化工中间体的生产和销售，均属于化学原料和化学制品制造业。2 报告期内，子公司沈阳百傲向母公司销售 F 腈化工中间体的销售收入为 104,295,317.49 元，占其主营业务收入 83.14%，在合并财务报表中予以抵销，分产品情况表中化工中间体以抵销后的主营业务收入列示。(2).(2).产销量情况分析表产销量情况分析表适用 不适用 主要产品 单位 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）工业杀菌剂系列产品 吨 31,671.81 30,174.41 3,098.97 52.78 41.16 93.50 化工中间体 吨 1,577.55 1,712.29 0 5.06 4.75-产销量情况说明 工业杀菌剂系列产品，生产量、销售量和库存量为原药剂和复配产品合计数。(3).(3).成本分析表成本分析表单位：元分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本上年同期金额 上年同期占总本期金额较上情况 说明 2019 年年度报告 1414/177177 比例(%)成本比例(%)年同期变动比例(%)化学原料和化学制品制造业原材料 307,827,268.64 72.18 178,694,990.73 66.95 72.26 化学原料和化学制品制造业人 工 费用 38,186,832.74 8.95 28,164,792.45 10.55 35.58 化学原料和化学制品制造业制 造 费用 80,461,374.32 18.87 60,039,050.94 22.50 34.02 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 工业杀菌剂原材料 280,041,777.36 75.22 160,584,716.3 69.50 74.39 工业杀菌剂人 工 费用 33,289,382.89 8.94 25,370,742.61 10.98 31.21 工业杀菌剂制 造 费用 58,962,034.50 15.84 45,118,037.96 19.53 30.68 化工中间体原材料 27,785,491.28 51.28 18,110,274.43 50.55 53.42 化工中间体人 工 费用 4,897,449.85 9.04 2,794,049.84 7.80 75.28 化工中间体制 造 费用 21,499,339.82 39.68 14,921,012.98 41.65 44.09 成本分析其他情况说明 1 2019 年度生产规模扩大，原材料、人工费用、制造费用等成本相应增加。2 上市公司采购子公司沈阳百傲 F 腈化工中间体发生的原材料采购成本在合并财务报表中予以抵销，为反映真实的成本构成情况和保持与上年数据的可比性，上表以未抵销前的成本列示。(4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况适用 不适用 前五名客户销售额 17,315.48 万元，占年度销售总额 19.86%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0 万元，占年度销售总额 0%。前五名供应商采购额 12,613.02 万元，占年度采购总额 46.60%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。2019 年年度报告 1515/177177 3.3.费用 费用 适用 不适用 项目名称 2019 年度（元）2018 年度（元）变动比例（%）情况说明 项目名称 2019 年度（元）2018 年度（元）变动比例（%）情况说明 销售费用 35,015,911.94 26,087,499.81 34.22 销售规模扩大，发生销售费用增加 管理费用 96,786,349.45 42,565,748.98 127.38 生产规模大幅提升，废弃物委外处理费用大幅增加 研发费用 28,137,898.34 19,149,686.19 46.94 新产品、新工艺的研发投入增加 财务费用 1,770,982.55 3,660,265.84-51.62 汇兑损益影响 4.4.研发投入(1).研发投入情况表 研发投入(1).研发投入情况表 适用 不适用 单位：元 本期费用化研发投入 28,137,898.34 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 28,137,898.34 研发投入总额占营业收入比例（%）3.23 公司研发人员的数量 69 研发人员数量占公司总人数的比例（%）8.66 研发投入资本化的比重（%）0 (2).情况说明(2).情况说明 适用 不适用 5.5.现金流 现金流 适用 不适用 项目名称 2019 年度（元）2018 年度（元）变动比例（%）情况说明 项目名称 2019 年度（元）2018 年度（元）变动比例（%）情况说明 经营活动产生的现金流量净额 240,066,206.82 135,131,582.68 77.65 主营业务收入大幅增加，收到的现金相应增加 投资活动产生的现金流量净额-26,570,955.13-150,035,186.13-82.29 本期理财规模大幅下降 筹资活动产生的现金流量净额-45,174,999.85-34,289,131.94 31.75 本期现金分红金额增加 (二)(二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明适用 不适用 2019 年年度报告 1616/177177 (三)(三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析适用 不适用 1.1.资产及负债状况 资产及负债状况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 货币资金 242,123,892.62 20.36 71,605,080.32 7.98 238.14（1）应收账款 158,272,435.86 13.31 96,213,728.66 10.72 64.50（1）预付款项 10,711,043.44 0.90 6,982,789.61 0.78 53.39（1）存货 95,230,859.64 8.01 65,834,013.81 7.34 44.65（1）其他流动资产 12,487,699.56 1.05 50,259,896.81 5.60-75.15（2）固定资产 406,294,193.60 34.16 302,549,565.38 33.71 34.29（3）在建工程 19,329,237.85 1.63 38,213,406.47 4.26-49.42（3）递延所得税资产 11,921,736.50 1.00 25,076,570.