600774_2019_汉商集团_2019年年度报告_2020-04-29.pdf

2019 年年度报告 1/149 公司代码：600774 公司简称：汉商集团 武汉市汉商集团股份有限公司武汉市汉商集团股份有限公司 20192019 年年度报告年年度报告 2019 年年度报告 2/149 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人阎志阎志、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人刘传致刘传致及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）张琳张琳声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）出具的众环审字（2020）010376号审计报告，对公司2019年度的经营业绩及财务状况进行了审计验证，公司2019年度净利润29,870,980.56元，加上年初未分配利润160,495,042.65元，减去提取盈余公积金1,324,553.68元和支付2018年度红利6,808,440.06元，可供股东分配的利润为182,233,029.47元。经研究2019年度不进行现金分红，不送红股和转增股本。未分配利润182,233,029.47元滚存入下年度可供股东分配利润。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本年度报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述因存在不确定性，不构成本公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 报告期内，不存在对公司持续经营产生影响的重大风险。公司已在本报告第四节管理层讨论与分析中详细阐述“可能面对的风险”。十、十、其他其他 适用 不适用 2019 年年度报告 3/149 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.7 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.7 第五节第五节 重要事项重要事项.17 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.25 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.29 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.30 第九节第九节 公司治理公司治理.35 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.37 第十一节第十一节 财务报告财务报告.38 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.149 2019 年年度报告 4/149 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司或本公司 指 武汉市汉商集团股份有限公司 报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 本年度 指 2019 年度 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 武汉市汉商集团股份有限公司 公司的中文简称 汉商集团 公司的外文名称 WUHAN HANSHANG GROUP CO.,LTD.公司的外文名称缩写 HSGC 公司的法定代表人 阎志 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 尚静 曾宪钢 联系地址 湖北省武汉市汉阳大道134号 湖北省武汉市汉阳大道134号 电话 027-84774966 027-84843197 传真 027-84842384 027-84842384 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 湖北省武汉市汉阳大道134号 公司注册地址的邮政编码 430050 公司办公地址 湖北省武汉市汉阳大道134号 公司办公地址的邮政编码 430050 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司证券部 2019 年年度报告 5/149 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 汉商集团 600774 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 武昌区东湖路 169 号知音集团办公区 3 号楼 签字会计师姓名 黄晓华 常芳 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%)2017年 营业收入 1,157,303,262.34 1,081,680,505.34 6.99 1,012,370,527.00 归属于上市公司股东的净利润 29,870,980.56 19,566,568.13 52.66 16,466,700.23 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 19,925,867.75 4,962,567.71 301.52 12,561,854.00 经营活动产生的现金流量净额 50,242,284.94 110,082,106.41-54.36 120,239,394.09 2019年末 2018年末 本期末比上年同期末增减（%）2017年末 归属于上市公司股东的净资产 620,726,028.35 597,892,713.73 3.82 583,563,407.18 总资产 1,684,962,150.68 1,722,938,546.07-2.20 1,705,039,347.43 期末总股本 226,948,002.00 226,948,002.00 174,575,386.00 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2019年 2018年 本期比上年同期增减(%)2017年 基本每股收益（元股）0.1316 0.0862 52.67 0.0943 稀释每股收益（元股）0.1316 0.0862 52.67 0.0943 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.0878 0.0219 300.91 0.0720 加权平均净资产收益率（%）4.90 3.31 增加1.59个百分点 2.84 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）3.27 0.84 增加2.43个百分点 2.17 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 2019 年年度报告 6/149 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2019 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 295,757,583.90 265,217,996.12 238,340,726.23 357,986,956.09 归属于上市公司股东的净利润 2,811,673.22 11,720,751.03 12,894,557.67 2,443,998.64 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 8,450,895.42 5,002,974.57 2,918,644.10 3,553,353.66 经营活动产生的现金流量净额-9,124,742.81 7,705,318.18-25,442,925.33 77,104,634.90 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2019 年金额 附注（如适用）2018 年金额 2017 年金额 非流动资产处置损益-2,531,642.56 650,050.46 3,218,718.89 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 16,247,112.65 会展中心房产税、土地使用税减免 25,189,330.40 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 13,883.96 1,067,437.18 1,153,900.00 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 59,287.28 债务重组损益 18,744,731.86 联富达和解收益 2,364,942.40 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 218,666.54 2019 年年度报告 7/149 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-11,645,963.67 会展中心税收滞纳金等-272,390.39-121,356.44 少数股东权益影响额-10,550,058.56 -11,833,152.82-1,101,772.87 所得税影响额-332,950.87 -415,940.95-1,668,873.03 合计 9,945,112.81 14,604,000.42 3,904,846.23 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、报告期内，公司所从事的主要业务及经营模式 公司及子公司所从事的主要业务是零售、会展，零售主营业态有百货商场、购物中心和专业店，经营模式是联营+租赁+品牌代理。2、报告期内，行业情况说明 近年来，我国零售业态日益丰富，多元化、组合化和融合化发展步伐加快，逐渐形成传统与现代相结合、线上和线下相补充、各类业态互补的格局。据国家统计局发布的 2019 年统计公报，全年社会消费品零售总额 411,649 亿元，比上年增长 8.0%。按消费类型统计，商品零售额 364,928亿元，增长 7.9%。全年实物商品网上零售额 85,239 亿元，按可比口径计算，比上年增长 19.5%，占社会消费品零售总额的比重为 20.7%，比上年提高 2.3 个百分点。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 公司成为卓尔智城生态圈重要一员，借助卓尔大视野、大平台，在商业、会展等方面实现真正对接。新机制开始运行，管理团队、员工队伍保持稳定。集团公司蝉联省市百强企业榜单，获评中国上市公司口碑榜“最具成长性新零售产业上市公司”、武汉市“年度公益企业”、“市三八红旗集体”等称号，实现第三十一个安全无事故年。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2019 年，面对外部经济下行、竞争加剧等诸多困难，公司上下一致，抢抓机遇，平稳有序推进混改工作。紧紧围绕“本土商业龙头企业，中国会展业第一方阵企业，中国旅游业领军企业”发展目标，优势融合，积极筹划汉商加快发展、做大做强的战略规划和经营措施，全力打造“双百亿”新汉商。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 全年实现营业收入 11.57 亿元，归属于母公司股东的净利润 2,987.10 万元。同比分别增长6.99%、52.66%。（一）紧跟市场需求，三大购物中心树立经营新优势 三大购物中心深入研究当前零售业发展趋势和顾客消费心理需求变化，全力以赴提颜值、强体验、抢市场，在优化品牌、丰富业态、创新营销、精致形象上各展所长，壮大汉商新零售。1、21 世纪购物中心聚力提高效益品质。围绕业已成型的“购、吃、娱、住”四大主力板块精耕细作，试水社交电商，微信小程序搭建购物中心“数字化二楼”，实现了新零售线上线下齐2019 年年度报告 8/149 头并进。全年实现销售 5.3 亿元，经营利润 5,268 万元，79 个新品入驻。125 个品牌年销超百万元，12 个品牌超 500 万元，2 个品牌达到千万级。一是强化经营优势。鞋包化妆数码休闲公司精细化品类分区，美化动线，重装升级“欧珀莱”等 16 个专柜，引进“罗莱家纺”等品牌，在边厅招入“星巴克”“汉堡王”等大牌业态，一举扭转卖场形象。女服休闲运动装公司坚持“大牌名品”战略，将“卡尔美”等 33 个新品收入囊中，提档移位“马克华菲”“杰克琼斯”等主力品牌，巩固了商圈优势地位。男服黄金家居公司重构黄金珠宝区，装修调整面积逾 3000 平米，引进“谢瑞麟”等名品，形成大牌叠加效应；抓好大店经营，升级“柒牌”“利郎”店面形象，“今华定制”“东作云”秉承个性定制产品和服务，经营稳中向好。儿童餐饮运动公司倾力打造乐园型大卖场，“莫蒙特”“迪士尼”等新品的入驻覆盖儿童成长需求全业态；紧随新生代消费需求，引进“奇幻深空”密室逃脱等大型娱乐业态，聚客力进一步增强。二是抓好营销促销。以节假日为促销主轴，全年开展整体营销 24 次，节假日、双休销售占总销售 52%。融通线上线下渠道，开发微信小程序，上线 7 个月创销逾 2000 万元。鞋包化妆数码休闲公司紧扣市场热点，鞋区尝鲜“快闪营销”，“百丽”“意尔康”等内卖会引爆全市鞋类市场；化妆区美容讲堂、数码区内场走秀、床品区换季特卖等活动炒热了人气，提升了销售。女服休闲运动装公司开展各式特卖 140 余场，创销 700 余万元，团购销售 174 万元。与商圈对手 36 家同名品牌中，27 家年销获胜。男服黄金家居公司加大比价促销力度，主力品牌“劲霸”“柒牌”获省内单店销冠，“周大福”“六福”率黄铂金类领跑商圈。儿童餐饮运动公司发挥 4 楼平台“遇见田园”人气磁石效应，举办“音乐会”“时装秀”等主题活动，吸引大批“遛娃”大军；餐饮部推出餐饮代金券抽奖兑换活动，刺激了商户间的组合联动。三是完善功能品质。“冰雪奇园”针对不同客群精准营销，通过各类活动锁定年轻小家庭和青年潮人，全年游园人数达 8 万人。“简食街”保持满场旺铺，利用偏角散地招租创效，成为人气极高的王家湾美食金字招牌。望鹤酒店王家湾店发展态势继续向好。将 4 楼天井平台打造为占地 1000 余方的“遇见田园”，融“自然教育、农耕体验、有机生活”三大主题于一体，堪称世外都市小桃园。2、银座购物中心稳步提升经营实力。紧扣“提质提效、创新创优”这个中心，发挥区位优势，科学配置资源，四大经营公司连续两年完成年度利润计划，整体利润再过千万，呈现稳定向上的良好局面。全年实现销售 2.31 亿元，经营利润 678.37 万元,共引进零售及物业品牌 55 个，年销售过百万元的品牌 57 个，过 300 万元的品牌 8 个，过 500 万元的品牌 3 个，2 个品牌突破千万。一是深耕扩销创效。在引客进店上做文章。力促异业跨界，联手工行、招行共享 VIP 客户资源，精选贵客沙龙给顾客带来生动的消费体验。全年共开展整体营销 24 场，累计创销 8519.75万元，12 场销售超同期。女装公司以花车、电梯口、专柜自主促销等多种形式开展特卖热卖活动33 场，创销 117 万元，“欧时力”“哥弟”“水星家纺”等主力品牌,半年销售过百万元。男装公司深挖赛事团购和品牌炒店创销潜能，55 场特卖销售 231 万元，赚取了效益和口碑。综合公司鞋类联合特卖成效显著，“木林森”3 天热卖 30 万元，创历年新高；开展黄金类会员沙龙、烟酒类 VIP 邀约、化妆品贴柜等活动，取得明显成效。二是优化品牌业态。女装公司引进“阿玛施”等新品 21 家，“秀玉”等物业 4 家，升级原有品牌专柜 11 个，调整经营面积达 3500 平米，品牌阵容一新。男装公司在 2 楼手扶梯区域新进“柒牌”“金利来”等，提升顾客吸附力；引进“乔丹童装”等儿童品牌，升级“耐克”等运动专柜，牵手“美吉姆”幼教培训和“豪客来”西餐厅，完善了经营品类。综合公司引进“麦吉利”“朗寇”等品牌，招入“美多美容美体”“小汤蒸鲜”等休闲业态，提升了整体形象。知音站台公司引进“京东专卖店”“单色舞蹈”等租赁业态 5 家，完善教育培训板块拼图的同时，满足了顾客线下体验式购物需求。三是强化管理服务。后勤各科室深化“全覆盖、大纵深、无盲区、无死角”的管理理念，着力提升后勤团队业务技能，以优质服务为一线营造良好的经营环境。银座置业完善服务配套功能，新引进么喱烤肉等商户 4 家，与购物中心完美融合，客流互动更加紧密。3、武展购物中心深度打造“武汉地下第一店”。坚持错位经营和“实价、实惠”定位，满足顾客多元体验式消费需求，全年实现销售 1.55 亿元，经营利润 3,067.74 万元。一是调布局优结构。根据顾客偏好细分品类区域，时尚女装区由“固执”“为系”等新品领衔；成熟女装区集中“佐尔美”“葵牌”，男装区打造商圈首家“波司登”旗舰店和“海澜之家”2019 年年度报告 9/149 形象店，区域形象焕然一新；提档“乐优家旗舰店”，整体移至时尚内衣区，形成家居用品扎堆氛围；儿童区引进“巴拉巴拉”品牌旗舰店，成为新的效益增长点和景观亮点；新进“名创优品”与“屈臣氏”实现业态互补，杜绝了边厅冷角。二是全力促销增利。以适销对路的品牌为切入点，全年引进新品牌 17 个，确保了经营品牌的鲜活度。坚持新款正价的同时，开展品牌特卖 123 场，创销 1857 万元。举行主题营销活动 22 次，微信平台宣传 161 次，节假日销售持续向好，“元旦”“妇女节”“清明踏青购物节”“端午节”等同比实现两位数增长。全年销售过百万元的品牌 54 家，其中 200 万元以上 16 家，300 万元以上 7 家，500 万元以上 1 家。三是打造美食特色聚人气。树立“食在武展”餐饮品牌，“老五烧烤”“石教授”等餐饮焕新登场，“大米先生”月销售百万元，“吉野家”“东一味”等人气餐饮发展良好，新加坡美食广场被区药监局评为“明厨亮灶”示范店。武展美食汇逐步成长为商圈网红地标，“餐饮连商场，业态促人气”的格局优势进一步放大。（二）聚力转型升级，会展中心经营管理实现新跨越 会展中心把握“质量、效率、动力”三个关键点，全力实施新会展转型发展，会展业继续保持高增长势头。1、展览公司稳居行业龙头。坚持承办、自办展双箭齐发，引展、调展、稳展三措并举，以品质展为转型重点，全年共计办展 97 场，力求创效能力、服务质量、环境形象的提档升级。在稳固优质客户合作关系的同时，引进“智能零售展”等新展 10 个，积聚了项目发展新生力量。探索新的创效盈利模式，采取“联合自办”举办“2019 长江经济带水务发展高峰论坛暨水博会”，展出总面积达 1.1 万平米，150 多家厂商、1000 余种展品参展，观展人次逾 2 万，总收入 420 余万元，取得可观的经济效益。完善运营体系，适应展会高密度、快周转的新常态，全年承接工程搭建业务 60 个，实现专项收入 350 万元。2、会议酒店公司多元营销增收。深入研究行业市场变化趋势，着力房会餐一体化综合业务。做好线上线下全渠道营销，承接各类会务活动 1415 场，收入 10 万元以上大单业务达到 12 笔，“第44 届世界桥牌团体锦标赛暨第 12 届世界跨国公开团体赛”收入 450 余万元，创公司单场活动收入之最。望鹤酒店王家湾店坚持客房业务主导，适宜会议宴会辅助发力的经营思路，以“如家”服务待客，客房入住率升至 65%。望鹤酒店武展店大力开发“小米粒”等快餐业务，合理定制团餐、快餐、婚宴等各式菜品，打造酒店餐饮良好口碑。规范租赁物业管理，提升收益，续签合同平效同比增长 60%。3、综合公司深挖资源潜能。突出“武展广场武汉室外活动首选”品牌价值，在做好“广场车展”品牌的同时，开发新的合作单位和项目，全年共举办“贝贝熊亲子嘉年华特卖会”等高品质活动 43 场，场地创效率和客户满意度进一步提高。在地下停车场的管理服务“软件”上下功夫，分时段、分区域引导车辆入场，提高泊车率和车主满意度，确保停车收入“颗粒归仓”。全力稳商养商扶商，新引进“奢之驿”“太古料理”等商户，塑造南馆名店街高端形象，实现租赁收入 1000 余万元。（三）稳步推进发展，项目构筑企业未来新支撑 发展是关键，项目是基石。集团公司抓住混改机遇，优势融合，全力以赴推项目，在资本市场、创投融资等方面又有新拓展。1、推动资本运作。为紧抓经营效率，优化战略布局，新成立了三家全资子公司：汉商传媒有限公司、汉商国际会展有限公司、汉商优品网络科技有限公司，达到壮大原有业务、扩展新兴业务、增厚利润水平的发展目标。同时加快模式创新，进一步布局新零售、新会展、新传媒项目。2、加快杨泗“轻邻港”项目建设。通过市场调研，结合区域商业特性，以“轻邻港湾新青年社交社区”为主题，精心打造一个集社区零售、酒店餐饮、休闲娱乐、教育培训、商务社交等多功能、多业态为一体的社区商业综合体，填补区域内基础商业的空白。（四）升级配套板块，壮大新的效益增长点 武汉婚纱照材城加快经营管理向购物中心化转变。在一楼市场全面升级的基础上，完成二楼的装饰改造，拓新外部形象。硬件提档的同时，进一步做优做强摄影器材、影视照材、婚庆婚恋、教育培训四大特色板块，引进“A2W 国际婚纱”等知名品牌 18 家，续约商户 185 家。紧抓营销促销，借势装修一新的市场盛大开业，组织各类体验活动，聚集人气，闹热市场。在行业普遍低迷的情况下，主楼收入再过千万。2019 年年度报告 10/149 贸易公司在自营业务上寻求新突破。潜心研究“明天特爱屋”各超市区域市场需求，为客户提供适销对路、质优价廉的商品，销售同比上涨 29%。21 世纪购物中心“明天特爱屋家居生活馆”囊括小家电、瓷器、厨房用品、床上用品等品类 6000 余种，合作厂家增至 160 家。银座“今华定制”紧随潮流趋势，广受市场好评。在规避风险的前提下做好储值卡和团购批发业务，提升服务水平。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 1,157,303,262.34 1,081,680,505.34 6.99 营业成本 787,731,721.59 725,171,393.06 8.63 销售费用 82,516,232.74 76,015,456.85 8.55 管理费用 208,482,459.49 202,097,542.65 3.16 财务费用 27,500,968.75 36,955,919.40-25.58 经营活动产生的现金流量净额 50,242,284.94 110,082,106.41-54.36 投资活动产生的现金流量净额-48,481,698.40-64,570,845.62 不适用 筹资活动产生的现金流量净额-30,689,755.47-9,331,066.51 不适用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）1 商品销售 849,318,810.48 759,050,508.53 10.63 5.84 6.92 减少 0.90个百分点 2 展览业 92,842,697.67 6,843,951.46 92.63 0.76 50.49 减少 2.44个百分点 3 酒店 业 15,466,936.18 4,151,566.61 73.16-0.75-5.94 增加 1.48个百分点 4 物业管理 35,637,776.65 100.00 103.23 5 门面租金 89,604,969.28 12,494,453.10 86.06 6.85 139.91 减少 7.73个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 公司以商品零售为主，没有分产品的业务，主要客户为湖北地消费者。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 2019 年年度报告 11/149 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 1 商品销售 营业成本 759,050,508.53 96.36 709,905,985.42 97.89 6.92 2 展览业 营业成本 6,843,951.46 0.87 4,547,724.86 0.63 50.49 3 酒店业 营业成本 4,151,566.61 0.53 4,413,633.65 0.61-5.94 4 物业管理 营业成本 5 门面租金 营业成本 12,494,453.10 1.59 5,208,066.48 0.72 139.91 成本分析其他情况说明 不适用 (4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 3.3.费用费用 适用 不适用 科目 本期数 上年同期数 变动比例(%)销售费用 82,516,232.74 76,015,456.85 8.55 管理费用 208,482,459.49 202,097,542.65 3.16 财务费用 27,500,968.75 36,955,919.40-25.58 所得税费用 8,315,310.96 7,225,373.32 15.08 4.4.研发投入研发投入 (1).(1).研发研发投入投入情况表情况表 适用 不适用 (2).(2).情况说明情况说明 适用 不适用 5.5.现金流现金流 适用 不适用 科目 本期数 上年同期数 增减数 经营活动产生的现金流量净额 50,242,284.94 110,082,106.41-59,839,821.47 投资活动产生的现金流量净额-48,481,698.40-64,570,845.62 16,089,147.22 2019 年年度报告 12/149 筹资活动产生的现金流量净额-30,689,755.47-9,331,066.51-21,358,688.96 (二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用 不适用 1.1.资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 预付款项 6,138,792.83 0.36 4,637,071.38 0.27 32.39 应收账款 18,257,937.82 1.08 13,514,879.25 0.78 35.10 在建工程 53,002,793.93 3.15 18,076,439.02 1.05 193.21 其他流动资产 8,931,143.99 0.53 1,944,468.67 0.11 359.31 短期借款 150,177,530.00 8.91 228,700,000.00 13.27-34.33 应付职工薪酬 17,210,301.39 1.02 12,247,628.05 0.71 40.52 应交税费 31,682,192.92 1.88 62,286,350.88 3.62-49.13 一年内到期的非流动负债 58,900,000.00 3.50 158,742,016.88 9.21-62.90 长期借款 287,650,000.00 17.07 49,500,000.00 2.87 481.11 其他非流动负债 998,088.63 0.06 2,164,755.29 0.13-53.89 2.2.截至报告期末主要资产受限情截至报告期末主要资产受限情况况 适用 不适用 3.3.其他说明其他说明 适用 不适用 (四四)行业经营性信息分析行业经营性信息分析 适用 不适用 截止报告期末，公司零售行业 4 家门店，总经营建筑面积 34.7 万平方米。零售行业经营性信息分析零售行业经营性信息分析 1.1.报告期末已开业门店分布情况报告期末已开业门店分布情况 适用 不适用 地区 经营业态 自有物业门店 门店数量 建筑面积(万平米)武汉 购物中心 3 32.32 2019 年年度报告 13/149 武汉 专业店 1 2.38 （1）门店信息 门店名称 经营业态 地址 开业或并入时间 物业类型 21 世纪购物中心 购物中心 武汉市汉阳区汉阳大道 577 号 1990 年 自有物业 汉商银座购物中心 购物中心 武汉市汉阳区汉阳大道 139 号 1958 年 自有物业 武展购物中心 购物中心 武汉市江汉区解放大道 374 号 2001 年 9 月 自有物业 武汉婚纱照材城 专业店 武汉市江岸区胜利街 6 号 1996 年 2 月 自有物业 （2）主要店效信息 金额单位：万元 门店名称 经营业态 本期销售收入 同比增长率%每平方经营面积年销售额 21 世纪购物中心 购物中心 52,986.45-1.37 0.50 汉商银座购物中心 购物中心 23,074.69 2.64 0.42 武展购物中心 购物中心 15,519.52-3.08 0.44 2.2.其他其他说明说明 适用 不适用 (五五)投资状况分析投资状况分析 1 1、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 适用 不适用 报告期内，公司投资新设汉商传媒有限公司、汉商优品网络科技有限公司、汉商国际会展有限公司、武汉汉商青年汇孵化管理有限公司等 4 家子公司。(1)(1)重大的股权投资重大的股权投资 适用 不适用 (2)(2)重大的非股权投资重大的非股权投资 适用 不适用 (3)(3)以公允价值计量的金融资产以公允价值计量的金融资产 适用 不适用 2 2、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 (六六)重大资产和股权出售重大资产和股权出售 适用 不适用 (七七)主要控股参股公司分析主要控股参股公司分析 适用 不适用 被投资单位名称 本企业持股比例(%)期末资产总额 期末负债总额 期末净资产总额 本期营业收入总额 本期净利润 武汉汉商人信置业有限公司 50 250,996,021.59 130,576,461.82 120,419,559.77 36,489,090.45 5,872,210.31 2019 年年度报告 14/149 (八八)公司控制的公司控制的结构化结构化主体情况主体情况 适用 不适用 三、三、公司公司关于公司未来发展的讨论与分析关于公司未来发展的讨论与分析(一一)行业格局和趋势行业格局和趋势 适用 不适用 2020 年初，武汉市政府工作报告提出打造“武汉购”品牌，完成江汉路步行街改造提升，推进汉正街、楚河汉街、光谷步行街等重点商圈提档升级，大力引进首店、品牌店、旗舰店，加快传统商贸业转型发展。据湖北省商务厅监测，2019 年除夕至正月初六，全省零售和餐饮企业销售额约 274.3 亿元，其中，武商集团、中百集团、中商集团、汉商集团、工贸家电五大本土商业集团春节长假累计销售额超过 21 亿元。2020 年伊始，多数企业受到疫情影响。武汉市统计局数据显示，2020 年 12月武汉社会消费品零售总额为 738.69 亿元，同比下滑 42.1%。超市是这次疫情期间市场供应的主渠道，疫情发生后绝大多数商超坚持营业。社区零售成为疫情期间快消和生鲜行业的另一个切入点，改变了社区居民的消费习惯，今后便利店、仓储式商场、社区商业网点建设有望进一步增长。疫情期间，新型消费加速涌现，直播带货、线上团购、云旅游等，这些线上消费新业态展现出强大生命力。直播对于实体店来说，不仅仅提振销量，也成为走出地域限制、拓展客群的手段，一部分化妆品、运动、服饰等品类已率先加入“导购在家直播”项目，把业务重点放在了线上，逐步缩短实体店的营业时间，降低成本，将线上流量向线下引流，实现对全国市场的覆盖，并消除渠道间的隔阂。(二二)公司发展战略公司发展战略 适用 不适用 2020 年，是汉商混改发力抵“疫”风险的关键年，也是融合卓尔生态圈大有可为的开局年。坚定信心，始终保持知难向上、协同执行的作风状态，主动拥抱大卓尔生态圈，紧扣“效益”和“发展”两大主题，全面启动“二五七十”和“五精双益”管理，将“严控成本、转型升级、用好政策、全面整合、内挖外拓”作为全年工作的重要发力点，商业与大健康产业并行,深化体制机制改革，加快市场融资进度，拓宽经营业务领域，推进企业规范化运营，化危为机，逆势前行。(三三)经营计划经营计划 适用 不适用 新增大健康产业板块，拟在医用器械、医用耗材、医用药品、医疗投资、医院服务、养老服务等业务项目上布局和发力。新增“汉商云”线上交易平台。（一）零售业版块：要在充分调研市场环境、消费需求、竞争关系的基础上，立足自身优势，以卖场调改和技术革新赋能转型升级，通过“全渠道”购物触点引爆个性化流量，积极构建有高信任度、高黏合度、高活跃度的自身“免疫”系统，着力将三大购物中心打造成个性化高品质购物中心。1、重构布局，植入沉浸式体验 DNA。坚决清除平效低的品牌专柜及经营项目，通过调改，优胜劣汰，挤出“前排”好位置，腾出“流量”新空间，从文化艺术、健康养生、生态环保、美食休闲、时尚娱乐、互动数码到圈层社交、亲子育乐等多方面入手，纵向深耕网红类的时尚消费体验，横向注入新奇特类的互动性主导体验，以纵横交贯的沉浸式体验，点燃消费增长“主引擎”。银座购物中心重点要压缩淘汰调整平效不高的品类，把 B1F 和 A4F 的经营空间“挤”出来。B1F要打造导流口，引入星巴克、奈雪等时尚品牌和部分潮流集合店；A4F 要扩大餐饮区，引入海底捞等餐饮界龙头品牌。21 购物中心充分利用一、二楼主通道的位置优势，服装压退，引入时尚、休闲体验等网红品类。2、提档升级，换零售“亩产效应”。一是场景化改造。从消费者体验需求出发，精心规划设计，通过建筑形态的场景化，绘制一幅幅形神兼备、多元立体、风情万种的标志性人文创意景观，开辟购物中心的新消费“打卡点”，提高购物中心时尚度。二是