300695_2019_兆丰股份_2019年年度报告_2020-04-20.pdf

浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文1浙江兆丰机电股份有限公司浙江兆丰机电股份有限公司2019 年年度报告年年度报告2020-0132020 年年 04 月月浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文2第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人孔爱祥公司负责人孔爱祥、主管会计工作负责人缪金海及会计机构负责人主管会计工作负责人缪金海及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)缪金海声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。缪金海声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。本公司主要面临市场风险、应收账款坏账风险、客户相对集中的风险、毛本公司主要面临市场风险、应收账款坏账风险、客户相对集中的风险、毛利率下降等风险利率下降等风险，具体内容详见本报告第四节具体内容详见本报告第四节“经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析”之之“九九、公公司未来发展的展望司未来发展的展望”，敬请广大投资者注意投资风险。，敬请广大投资者注意投资风险。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以以 66677700 股为基数股为基数，向向全体股东每全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 30 元（含税元（含税），送红股，送红股 0 股（含税股（含税），以资本公，以资本公积金向全体股东每积金向全体股东每 10 股转增股转增 0 股。股。浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文3目录目录第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.15第五节第五节 重要事项重要事项.32第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.49第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.54第八节第八节 可转换公司债券相关情况可转换公司债券相关情况.55第九节第九节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.56第十节第十节 公司治理公司治理.63第十一节第十一节 公司债券相关情况公司债券相关情况.69第十二节第十二节 财务报告财务报告.70第十三节第十三节 备查文件目录备查文件目录.161浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文4释义释义释义项指释义内容兆丰股份、公司、本公司、发行人指浙江兆丰机电股份有限公司大兆丰集团指杭州大兆丰实业集团有限公司（曾用名：杭州兆丰实业有限公司），公司的控股股东寰宇互联指杭州寰宇工业互联网有限公司（曾用名：杭州寰宇投资有限公司），公司的主要股东弘泰控股指香港弘泰控股有限公司，公司的主要股东天溢实业指浙江天溢实业有限公司，公司的全资子公司益丰汽车部件指杭州益丰汽车部件有限公司，公司的控股子公司元、万元指人民币元、人民币万元报告期、本报告期指2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日主机市场指为整车生产商配套提供汽车零部件的市场售后市场指汽车售后服务市场，主要为维修或更换汽车零部件的市场浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文5第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标一、公司信息一、公司信息股票简称兆丰股份股票代码300695公司的中文名称浙江兆丰机电股份有限公司公司的中文简称兆丰股份公司的外文名称（如有）Zhejiang Zhaofeng Mechanical and Electronic Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）ZFGF公司的法定代表人孔爱祥注册地址杭州市萧山经济技术开发区桥南区块兆丰路 6 号注册地址的邮政编码311232办公地址杭州市萧山经济技术开发区桥南区块兆丰路 6 号办公地址的邮政编码311232公司国际互联网网址电子信箱二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式董事会秘书证券事务代表姓名付海兵方青联系地址杭州市萧山经济技术开发区桥南区块兆丰路 6 号杭州市萧山经济技术开发区桥南区块兆丰路 6 号电话0571-228011630571-22801163传真0571-228011880571-22801188电子信箱三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点公司选定的信息披露媒体的名称证券时报、证券日报、中国证券报、上海证券报登载年度报告的中国证监会指定网站的网址巨潮资讯网（http:/）公司年度报告备置地点公司证券法务部四、其他有关资料四、其他有关资料公司聘请的会计师事务所浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文6会计师事务所名称天健会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址杭州市江干区钱江路 1366 号华润大厦 B 座 31 楼签字会计师姓名李正卫、徐银公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用保荐机构名称保荐机构办公地址保荐代表人姓名持续督导期间海通证券股份有限公司上海市广东路689号海通证券大厦 苏安弟、张铁栓2017 年 9 月 8 日至 2020 年 12月 31 日公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用五、主要会计数据和财务指标五、主要会计数据和财务指标公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否2019 年2018 年本年比上年增减2017 年营业收入（元）559,196,641.51497,387,040.5312.43%608,473,293.47归属于上市公司股东的净利润（元）214,204,901.39195,940,956.949.32%204,976,747.27归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）200,878,129.25152,691,852.7431.56%191,533,741.06经营活动产生的现金流量净额（元）151,654,221.85140,978,179.907.57%221,422,089.10基本每股收益（元/股）3.212.949.18%3.78稀释每股收益（元/股）3.212.949.18%3.78加权平均净资产收益率11.90%11.69%0.21%25.39%2019 年末2018 年末本年末比上年末增减2017 年末资产总额（元）2,217,548,503.842,008,587,302.7210.40%1,980,412,301.34归属于上市公司股东的净资产（元）1,873,885,491.581,723,924,911.598.70%1,628,000,504.65说明：上表中“归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润”同比增长 31.56%，主要系本年度公司利用闲置资金购买结构性存款增加、购买银行理财产品减少，产生结构性存款利息收入列入经常性损益所致。六、分季度主要财务指标六、分季度主要财务指标单位：元浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文7第一季度第二季度第三季度第四季度营业收入93,862,182.43121,097,157.01166,152,657.98178,084,644.09归属于上市公司股东的净利润31,096,809.1849,158,662.0158,775,864.4775,173,565.73归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润25,263,345.1849,821,035.6356,196,053.7269,597,694.72经营活动产生的现金流量净额36,888,122.763,332,868.6436,945,961.9574,487,268.50上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、非经常性损益项目及金额八、非经常性损益项目及金额 适用 不适用单位：元项目2019 年金额2018 年金额2017 年金额说明非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）980,191.46-131,755.13-262,844.03 固定资产处置收益越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免252,431.18354,042.61计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）14,080,649.5526,987,660.268,998,709.28委托他人投资或管理资产的损益1,449,565.4632,776,687.676,824,510.69银行理财产品投资收益和基金分红收入除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得-494,322.58-7,159,458.83远期结售汇等外汇期权合约公允价值变动损益及投资收益浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文8的投资收益除上述各项之外的其他营业外收入和支出-491,274.93-493,381.87-522,985.49减：所得税影响额2,197,857.028,983,079.081,948,426.85少数股东权益影响额（税后）179.80合计13,326,772.1443,249,104.2013,443,006.21-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文9第三节第三节 公司业务概要公司业务概要一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务（一）主要业务（一）主要业务兆丰股份是一家专业生产汽车轮毂轴承单元的汽车零部件制造企业，主营业务为汽车轮毂轴承单元的研发、生产和销售。公司自成立以来主营业务未发生重大变化。公司于2018年底成立控股子公司杭州益丰汽车部件有限公司，积极拓展分离轴承、滚轮轴承等其他汽车轴承业务。（二）主要产品及其用途（二）主要产品及其用途公司的主要产品为汽车轮毂轴承单元，该产品是对传统汽车车轮用轴承进行革新，将轮毂轴承安装法兰、轮毂轴承、轮毂与刹车盘或轮轴的连接心轴、以及相关的密封件、轮速传感器和磁性编码器等主要零部件一体化设计并制造，并与汽车行驶系统、制动系统等的元件集成一体的模块化产品。其应用于汽车轮轴处，是用来承重和为轮毂的转动提供精确引导的核心零部件。在汽车行驶过程中，汽车轮毂轴承既承受径向力，又承受轴向力，同时高速运转，是汽车驱动结构中的关键零部件之一，也是关系到汽车行驶安全的零部件之一，具有相对较高的技术标准和质量要求。汽车轮毂轴承单元在汽车中的位置示意图：（三）行业发展概况及公司行业地位（三）行业发展概况及公司行业地位国际范围内，汽车轮毂轴承单元的商业化应用开始于20世纪60年代。20世纪90年代，国外开始批量生产第三代轮毂轴承单元，首先被应用在各类乘用车上，以后很快在中型商用车上批量应用，并开始了载重汽车用轮毂轴承单元的应用。汽车轮毂轴承单元的迭代主要体现在与周边部件的集成化程度。我国自20世纪90年代大量运用汽车轮毂轴承单元技术，目前国内轮毂轴承单元的第一、二、三代开发研制已基本与国际同步。早期由于国内轿车生产多以引进整车技术为主，受早期引进车型的限制，目前大量生产使用的仍是第一、二代轮毂轴承单元。如今随着我国整车生产更新换代步伐加快，第三浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文10代的应用将会成为主流和趋势。目前国内商用车轮毂轴承目前正处于由传统的单列圆锥向免维护轮毂轴承单元发展的阶段。公司自成立以来，依托技术、研发、产品质量等竞争优势，迅速崛起，行业地位突出，是国内少数具备自主研发能力并能提供技术解决方案，规模生产第一、二、三代轮毂轴承单元的企业之一。近年来，公司在乘用车轮毂轴承单元的研发基础上，积极拓展商用车轮毂轴承单元市场，并取得积极成效。此外，公司在第四代轮毂轴承单元、电控轮毂轴承单元等方面拥有一定的技术储备。截至目前，公司已累计开发各类型号的汽车轮毂轴承单元超过3800余种，覆盖了世界上包括奔驰、宝马、奥迪、福特、通用、克莱斯勒、大众、本田、丰田、标致等在内的主要中高档乘用车、商用车的车系车型。本公司第一、二、三代汽车轮毂轴承单元图示本公司第一、二、三代汽车轮毂轴承单元图示公司是商务部、国家发展和改革委员会首批认定的国家汽车零部件出口基地企业，公司“HZF牌汽车轮毂单元总成”被认定为浙江名牌产品，产品被浙江省商务厅评为“浙江出口名牌”。（四）经营模式（四）经营模式公司经营模式主要包括采购模式、生产模式和销售模式。影响公司经营模式的关键因素是本行业法律法规、客户经营模式及行业竞争程度。报告期内，影响公司经营模式的关键因素未发生重大变化。1、采购模式、采购模式公司采用“以产定购”的模式进行采购。公司采购范围包括钢材、锻件、滚动体、轮速传感器和其他辅件，所有这些原辅材料均由公司按照合理组织生产、确保产品质量和提高经济合理性的要求，在国内就近选择合格供应商进行采购。公司按照ISO9001、IATF16949等质量管理体系的要求，对合格供应商执行严格的筛选和评估程序。在日常采购过程中，公司严格执行采购控制程序、检验与测试控制程序，从下达订单开始，对采购实行全过程监控，坚持从合格供应商采购，坚持检验合格后方可入库的制度。2、生产模式、生产模式公司主要采取“以销定产”，按订单组织生产。公司内部每月召开产销沟通会，根据下月销售订单讨论、落实下月生产总量、时间进度安排及物料采购。生产部门全程监控采购物料和生产的进度，以及负责与销售、采购部门之间的沟通。公司日常生产活动由生产部负责组织实施；技术部门负责产品开发、工艺流程、工艺标准、确定关键工序和特殊工序；质管部制订检验及测试规范，全程监控产成品的质量。为提高产能，并合理降低生产成本，公司将技术要求不高的部分锻件粗车加工和钻孔等工序，由公司选择合格供应商外协加工完成。这些外协工序属于粗加工工序，加工费用占生产成本的比重较小。浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文113、销售模式、销售模式公司销售业务流程主要是客户发出采购要约、公司报价、客户下订单、公司组织采购、生产、发货、收款等步骤。由于客户需求的差异化程度较高，每个订单包含的产品品种、规格、产品结构和技术要求等都不相同，公司综合考虑生产技术及工艺要求、原材料采购价格及汇率变动趋势等因素进行报价。汽车零部件市场按使用对象分类，一般分为向汽车制造商供应的主机市场以及用于汽车维修、改装的售后市场。目前公司产品主要面向国外汽车维修、改装的中高端售后市场，主要通过国外进口贸易商、国内出口贸易商、独立品牌制造商三个销售渠道实现。目前，公司产品通过贸易商和独立品牌制造商进入美国汽车零部件连锁商中的AutoZone、NAPA和Advance，公司与辉门、斯凯孚等国外知名汽车零部件制造商建立了良好业务合作关系。近年来，公司大力开拓国内主机和售后市场，积极与国内外优质品牌车企开展业务合作洽谈，并已进入多家国内主机厂；在国内售后市场，通过组建全国汽车售后市场营销网络，快速推进“兆丰”自主品牌产品国内销售。（五）业务驱动因素（五）业务驱动因素2019年度，公司管理层紧密围绕公司发展战略，深耕汽车轮毂轴承单元主业，积极应对外部经济环境挑战和汽车产业下行压力。公司坚持技术创新和产品高端差异化定位，进一步提升产品开发能力，在稳定发展售后市场的基础上，有针对性地精准切入主机市场，双轮驱动公司业绩实现逆势增长。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况主要资产重大变化说明股权资产无重大变化固定资产无重大变化无形资产较上年期末增长 14.26%，增加金额 847.03 万元，主要系本期数字化工厂改造购入相关软件转入无形资产所致。在建工程较上年期末增长 234.30%，增加金额 3797.18 万元，主要系本期募投项目购入设备待安装以及募投项目厂房开始施工建设，尚未转固定资产所致。应收账款较上年期末增长 45.93%，增加金额 8922.92 万元，主要系本期积极开拓市场，销售同比上升，期末部分新增销售额未到收款账期导致应收账款上升。应收款项融资较上年期末增加金额 311.90 万元，主要系本期公司实施新金融工具准则，按公司使用银行承兑汇票支付货款的惯例，将期末应收票据余额确认至此科目。预付款项较上年期末减少 33.45%，减少金额 30.27 万元，主要系本期期末材料等预付款减少所致。其他应收款较上年期末减少 94.31%，减少金额 375.45 万元，主要系本期年产 3000 万只汽车轮毂轴承单元精密锻车件智能化工厂建设项目开工建设，收回杭州市国土局开工保证金 4,010,060.00 元所致。浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文12存货较上年期末增长 42.25%，增加金额 2387.09 万元，主要系本期销售增长导致备货相应增加所致。其他流动资产较上年期末增长 96086.07%，增加金额 483.77 万元，主要系本期期末应收出口退税款较去年同期增加所致。可供出售金融资产较上年期末减少金额 4700 万元，主要系 2019 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则，原公司 2018 年度已实缴杭州云栖创投股权投资合伙企业（有限合伙）投资款 3500万元和苏州耀途进取创业投资合伙企业（有限合伙）投资款 1200 万元由本科目转列至“其他非流动金融资产”所致。其他非流动金融资产较上年期末增加金额 8200 万元，主要系公司于 2018 年度及 2019 年度已实缴杭州云栖创投股权投资合伙企业（有限合伙）投资款 7,000 万元和苏州耀途进取创业投资合伙企业（有限合伙）投资款 1,200 万元，本期根据新金融工具准则列入本科目所致。其他非流动资产较上年期末增长 680.79%，增加金额 1401.75 万元，主要系本期期末设备预付款增加所致。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析公司深耕汽车轮毂轴承单元行业二十余年，在产品设计技术和生产制造方面有着深厚的积累，在汽车轮毂轴承单元细分行业具有较高的地位。报告期内，公司核心竞争力持续增强，具体如下：1、深厚技术沉淀、深厚技术沉淀 奠定竞争优势奠定竞争优势作为专业的汽车轮毂轴承单元研发制造企业，公司始终坚持以技术创新为经营之本，密切关注全球范围内该领域的技术发展及科研创新成果，并不断推进企业自身研发创新。在持续创新过程中，公司多项创新成果取得行业突破或达到国际先进水平。近年来，公司在拥有各类乘用车轮毂轴承单元的产品设计和生产制造经验的基础上，开拓性地在商用车领域开发免维护、长寿命的轮毂轴承单元，先后掌握了新型的大型（电动）客车、重型卡车用免维护轮毂轴承单元的设计和生产制造技术。迄今为止，公司主营产品已涵盖了从微型车到重型车的主要道路车辆用轮毂轴承单元，形成较强的市场竞争力。公司还先后参与了多项国家或行业标准的制订，在行业技术发展上发挥了积极的作用。公司成立以来参与制订的国家或行业标准一览表公司成立以来参与制订的国家或行业标准一览表标准号标准号标准名称标准名称标准制订或实施阶段标准制订或实施阶段GB/T 24610.3-2009/ISO 15242-3:2006滚动轴承 振动测量方法 第3部分:具有圆柱孔和圆柱外表面的调心滚子轴承和圆锥滚子轴承现行有效GB/T24611-2009/ISO 15243:2004滚动轴承 损伤和失效术语、特征及原因现行有效JB/T 10236-2001滚动轴承 圆锥滚子轴承振动（速度）技术条件已作废，原标准升为国标JJF1185-2007速度型滚动轴承振动测量仪校准规范现行有效浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文13JB/T10238-2017滚动轴承 汽车轮毂轴承单元现行有效GB/T200582017/ISO 12044:2014滚动轴承 单列角接触球轴承 外圈非推力端倒角尺寸（第一起草人）现行有效JB/T 10560-2017滚动轴承 防锈油、清洗剂清洁度及评定方法（第一起草人）现行有效JB/T 13353-2017滚动轴承 汽车轮毂轴承单元试验及评定方法现行有效2019年12月，公司获批作为第一起草单位编制滚动轴承 商用车轮毂轴承单元行业标准，该标准将填补国内行业标准空白，促进商用车传统的单列圆锥轴承向集成的轮毂轴承单元的推广和应用，简化商用车车桥装配，提高轴系刚性、承载能力和运行可靠性，为我国商用车轮毂轴承单元的发展提供重要支撑。此前，由浙江省标准化研究院牵头，公司起草的商用车轮毂轴承单元“浙江制造”团体标准已由浙江省品牌建设联合会正式批准发布，并自2019年10月31日起实施。2、实施差异化战略、实施差异化战略 铸造产品竞争力铸造产品竞争力公司在发展之初，主要根据客户下订单时指定的产品型号直接进行生产。经过多年发展，公司不断积累生产经验，提升技术研发能力，在新产品研究、开发、试制、检测和试验等方面具有较强的能力，并坚持实施“储备一代、开发一代、生产一代”的开发方针，每年都开发出上百个系列新产品或品种，形成了对市场的快速反应，以丰富的品种优势不断满足市场需求。截至目前，公司已累计开发各类型号的汽车轮毂轴承单元超过3800余种。同时，公司以技术创新为依托，逐步地从单纯地为客户提供产品，到根据客户的需求，进行差异化新产品的开发，为客户提供包括设计、产品、应用、维护等一系列产品和综合服务，成为市场龙头客户“战略供应商”。通过产品选材调整、结构设计优化等，进一步提升产品质量和综合性能，实现产品和品牌的差异化定位，在北美售后拥有引领市场的新产品迭代创新能力。就本质而言，产品的竞争力在于性价比，公司坚持以“最高品质 最低成本 最短交期 最优服务”为准则，在品质、成本、交期、服务等方面得到了广大客户的认可和信任，从而也保持了较高的毛利率。3、充分利用内外资源、充分利用内外资源 发挥研发实力发挥研发实力公司目前已建成省级重点企业研究院、省级企业技术中心和省级高新技术研究开发中心，拥有国家级博士后科研工作站和通过CNAS（中国合格评定国家认可委员会）认可的检测研究中心；具备新技术研究、新产品开发、试制、检测、试验、验证全流程的设计和检测能力，能够为客户提供完整的汽车轮毂轴承单元的解决方案。公司拥有一支理论扎实、经验丰富的研发队伍，研发人员多长期从事汽车零部件或轴承产品的研发、工艺研究，具有深厚的专业理论知识及丰富的实践经验，为公司生产优质产品奠定了坚实的基础。报告期内，公司的核心技术人员未发生变化。公司长期与海外跨国公司和研究机构建立合作关系，聘请专家进行咨询和现场指导；同时与浙江大学、浙江工业大学、浙江农林大学、浙江科技学院、河南科技大学、大连理工大学、洛阳轴研所等大学和科研院所有着紧密的“产学研”协作关系，在技术信息收集、基础理论研究及检测试验服务等各方面多层次开展合作，充分借用“外脑”，互相整合资源、取长补短，持续不断地提升研发能力和技术水平。4、领先于行业的智能化和数字化水平、领先于行业的智能化和数字化水平作为浙江省“两化融合”示范企业，公司于2013年在行业内率先推行“机器换人”，并成功将机器人浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文14用于汽车轮毂轴承单元制造领域，通过集成创新，打造了行业首条集车、淬、磨、装于一体的机器人全自动生产线。目前公司在机器换人全面推行的基础上，积极推进数字工厂建设和企业大数据应用，以及5G的应用开发，通过数据集成创新，构建数字工厂大脑，让数据成为新的生产资料。在此过程中公司已培养了一支数字智能制造和产业数字化的专业团队，产品生产节拍达到国际先进水平，并大幅缩短了产品交货期，同时也显著降低了制造能耗和产品不良率。5、产品认知度及品牌优势、产品认知度及品牌优势公司汽车轮毂轴承单元产品被浙江省商务厅评为“浙江出口名牌”，“HZF牌汽车轮毂单元总成”被认定为浙江名牌产品。在不断开拓出口市场的过程中，公司生产技术、制造工艺和质量控制能力先后通过了辉门、斯凯孚、德尔福、通用、FEBI、GMB等的考核，与这些知名的独立品牌制造商建立了协作生产关系，接受其指令或订单为其生产轮毂轴承单元产品。通过多年的业务积累，公司的生产技术、产品性能和质量在北美和欧洲市场有了较好的认知度，具备一定的品牌效应。目前公司已在国内售后市场快速推进“兆丰”自主品牌产品，强化自主品牌渠道建设，将与全国经销商一同培育国内售后市场的品牌价值、消费习惯、客户粘性等，共同将“兆丰”品牌打造成为汽车轮毂轴承领域世界一线、自主品牌的领军者。浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文15第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析一、概述一、概述2019年度，世界经济增长持续放缓，外部不确定不稳定因素增多。我国经济正在由高速增长转向高质量发展，经济增长保持了韧性，但下行压力仍然较大。本年度，全球汽车产销量同比分别下降5.25%和3.95%，降幅相比2018年分别扩大4.17和3.32个百分点，汽车产业下行压力加大。公司管理层积极应对外部经济环境挑战和汽车产业下行压力，逆势而上，立足科研创新与产品研发，保持研发费用高强度投入，产品差异化竞争策略取得积极成果。同时公司在设备自动化、企业信息化、数字化工厂建设方面的创新投入，系统提升了运营效率，内部管理也进一步精细化。2019年度，公司凭借在品质、交期、服务等各方面竞争优势快速打开了新市场，销售规模逆势上升，产品盈利水平进一步提高。本年度公司实现营业总收入55,919.66万元，同比增长12.43%；实现营业利润25,001.16万元，同比上升13.89%；实现归属于上市公司股东的净利润21,420.49万元，同比增长9.32%。在中美贸易战持续及国际国内汽车行业、国内汽车零部件企业普遍业绩下滑的大环境下，公司营收及净利润实现逆势增长，充分体现了管理层战略规划的前瞻性，以及公司的经营、治理具备穿越行业周期的较强能力。（一）（一）2019年度公司各业务板块经营情况年度公司各业务板块经营情况1、深耕海外售后市场、深耕海外售后市场 保持领先优势保持领先优势公司深耕海外售后市场二十余年，具有深厚积累，拥有引领市场的新产品迭代创新能力，多年建立的产品开发能力和客户粘性构筑了技术和业务壁垒。公司与海外头部客户共同开发、为客户战略开发产品已成为常态，为市场龙头客户的战略供应商。2019年，公司在继续巩固与现有客户合作的基础上，开拓了海外新市场，市场份额提升，市场地位更加稳固，也进一步推进了公司在全球售后高端市场的布局和规划。2、提前布局、提前布局“兆丰兆丰”自主品牌自主品牌 抢抓国内市场抢抓国内市场截至2019年末，中国民用汽车保有量达到2.61亿辆，国内售后市场经过了近几年的初期整合和资本进入，市场的巨大规模和广阔未来前景都已显现。伴随中国保有车辆平均车龄达到5年，中、慢损件的蓝海机遇也将接踵而至。结合目前的市场发展阶段，国内售后市场的机会可以划分为市场规模、市场渠道和产品品牌三类，可概括为“增，整，育”市场规模的增长来自售后市场周期；渠道的整合来自资本注入和整合建设；中国品牌目前仍处于较为空白的阶段，但品牌培育的时间窗口已经打开。2019年，公司在国内售后市场快速推进“兆丰”自主品牌产品，强化自主品牌渠道建设，通过授权经销等形式组建全国汽车售后市场营销网络，目前已发展20余家一级经销商，已基本覆盖全国重要市场。公司将与全国经销商一同培育国内售后市场的品牌价值、消费习惯、客户粘性等，抢抓国内市场发展机遇。3、精准切入主机市场、精准切入主机市场 力争向上突破力争向上突破主机配套客户壁垒高，审核周期长，目前国内进入主机配套的汽车轮毂轴承单元企业较少，占整体市场份额较低。公司长期以来为国外发达国家汽车售后市场提供高质量的汽车轮毂轴承单元，在产浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文16品开发上具有较强的技术优势和研发能力。从技术上来说，公司已掌握核心技术，具备正向开发能力，有信心满足主机市场的需求，具有造血能力，具备做大的实力和基础。公司已成立主机事业部，配备了相应的产品工程和应用工程团队。主机客户开发的周期根据具体项目会有所不同，从过往两年的主机业务的开展情况来看，公司进入主机市场保持了较快速度。本年度新通过北汽项目和比亚迪汽车供应商资质审核，并已开始供货。此外，公司正积极与国内外优质品牌车企进行深度接触和商务洽谈。2019年底，公司获批作为第一起草单位编制滚动轴承 商用车轮毂轴承单元行业标准，该标准将填补国内行业标准空白，促进商用车由传统的单列圆锥轴承向集成的轮毂轴承单元的推广和应用，产品的更新迭代也将有利于公司继续提升商用车免维护轮毂轴承单元的市场份额。并且，公司已成功研发商用车远程运维智能轮毂轴承单元产品，实现对汽车轮毂轴承单元的全生命周期管理，将为公司拓展商用车市场提供新的突破口。（二）新冠肺炎疫情下，挑战与机遇并存（二）新冠肺炎疫情下，挑战与机遇并存2020年伊始，新冠肺炎疫情来势汹汹。当前，国内疫情防控形势持续向好，企业复工复产有序推进。但疫情在全球流行加速传播给全球经济和贸易带来巨大冲击。3月初开始，欧洲、美国、日本汽车行业陆续停摆，全球汽车产业面临需求端和供给端“双向挤压”。2020年第一季度，公司海外订单受疫情影响较小，公司在统筹安排好疫情防控，以及前期原材料备货充足的情况下，精准有序推进复工复产，积极推动在手订单的交付；同时，公司积极向客户反馈复工复产情况，并采取客户关怀等多项措施抢抓市场，转危为机，营业收入预计同比上升。二季度以来，海外汽车售后市场因人们出行的减少，市场需求疲软，公司海外订单随之下降，公司正在密切关注海外疫情发展态势，与客户保持密切联系，将及时跟进和调整战略，并积极修炼内功，提升公司的技术创新能力、产品质量、加快推进产业数字化降本增效等增强市场竞争力，以在疫情过后快速响应市场需求。值得注意的是值得注意的是，疫情之下疫情之下，危中有机危中有机。汽车产业下行压力和海外疫情蔓延对全球汽车产业链带来严重冲击，面临断裂风险，也将使各国以及重压下的车企在一定程度上重新审视自身供应链体系，或将加快我国汽车零部件产业进口替代的进程。就国内市场来看，疫情发生以来，中央和地方政府连续出台政策举措，促进汽车消费，预期疫情不会影响中国汽车产业长期向好的趋势。基建投资回升、国汽车淘汰、治超加严等因素也将带动商用车的销售和保有量的提升。我国汽车零部件售后市场企业集中度相对较低，疫情导致的市场需求疲软也将提升行业集中度，公司将加快推进“兆丰”自主品牌产品的销售，加强资金投入和品牌建设，提升市场份额；同时，在国内主机配套市场中，具备产品研发实力和成本优势的细分领域供应商实现进口替代的窗口期进一步打开，公司将抢抓窗口期，加速突破国内自主品牌和合资品牌。二、主营业务分析二、主营业务分析1、概述、概述参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文172、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成营业收入整体情况单位：元2019 年2018 年同比增减金额占营业收入比重金额占营业收入比重营业收入合计559,196,641.51100%497,387,040.53100%12.43%分行业汽车零部件制造546,725,162.1197.77%494,439,909.3299.41%10.57%材料、租赁等收入12,471,479.402.23%2,947,131.210.59%323.17%分产品第一代轮毂轴承单元37,743,489.026.75%44,694,826.278.99%-15.55%第二代轮毂轴承单元51,154,902.009.15%42,995,070.168.64%18.98%第三代轮毂轴承单元453,339,352.9881.07%397,048,634.0579.83%14.18%转向节2,886,406.430.52%9,701,378.841.95%-70.25%分离轴承1,601,011.680.28%材料、租赁等12,471,479.402.23%2,947,131.210.59%323.17%分地区境内197,503,400.9135.32%309,220,905.0162.17%-36.13%境外361,693,240.6064.68%188,166,135.5237.83%92.22%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用单位：元营业收入营业成本毛利率营业收入比上年同期增减营业成本比上年同期增减毛利率比上年同期增减分行业汽车零部件制造546,725,162.11283,360,848.3148.17%10.57%2.48%4.09%分产品第三代轮毂轴承单元453,339,352.98224,359,727.9450.51%14.18%4.25%4.72%分地区境内197,503,400.91108,197,556.8645.22%-36.13%-31.30%-3.85%境外361,693,240.60184,343,089.1749.03%92.22%53.25%12.96%浙江兆丰机电股份有限公司 2019 年年度报告全文18公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否行业分类项目单位2019 年2018 年同比增减汽车零部件销售量元283,360,848.31276,501,488.442.48%生产量元295,326,771.42273,139,418.298.12%库存量元43,646,743.431,680,820.2937.77%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用本期期末成品库存同比增加37.77%，主要系公司销售增长、备货相应增加所致。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至