002455_2019_百川股份_2019年年度报告_2020-04-27.pdf

江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 1 江苏百川高科新材料股份有限公司江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告年年度报告 2020 年年 04 月月 江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 2 第一节重要提示、目录和释义第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任带的法律责任。公司负责人郑铁江、主管会计工作负责人曹彩娥及会计机构负责人公司负责人郑铁江、主管会计工作负责人曹彩娥及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)朱元庆声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。朱元庆声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中涉及的未来发展计划等前瞻性陈述属于计划性事项，该计划不构本报告中涉及的未来发展计划等前瞻性陈述属于计划性事项，该计划不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。公司已在本报告中详细描述存在的风险，敬请查阅第四节经营情况讨论与公司已在本报告中详细描述存在的风险，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中公司未来发展的展望中存在的风险和对策部分的内容。分析中公司未来发展的展望中存在的风险和对策部分的内容。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以以 516,977,142 股扣除回股扣除回购专户持有股份购专户持有股份 12,811,000 股后的总股本股后的总股本 504,166,142 股为基数，向全体股东每股为基数，向全体股东每10 股派发现金红利股派发现金红利 1.35 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。股（含税），不以公积金转增股本。江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 3 目录目录 第一节重要提示、目录和释义第一节重要提示、目录和释义.2 第二节公司简介和主要财务指标第二节公司简介和主要财务指标.5 第三节公司业务概要第三节公司业务概要.9 第四节经营情况讨论与分析第四节经营情况讨论与分析.12 第五节重要事项第五节重要事项.29 第六节股份变动及股东情况第六节股份变动及股东情况.44 第七节优先股相关情况第七节优先股相关情况.50 第八节可转换公司债券相关情况第八节可转换公司债券相关情况.51 第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况.52 第十节公司治理第十节公司治理.58 第十一节公司债券相关情况第十一节公司债券相关情况.63 第十二节第十二节 财务报告财务报告.64 第十三节第十三节 备查文件目录备查文件目录.158 江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 江苏证监局 指 中国证券监督管理委员会江苏证监局 深交所、交易所 指 深圳证券交易所 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司、本公司、百川股份 指 江苏百川高科新材料股份有限公司（注：原名为无锡百川化工股份有限公司）南通百川 指 南通百川新材料有限公司（注：原名为百川化工（如皋）有限公司）如皋百川 指 如皋百川化工材料有限公司（注：原名为百川化工销售如皋有限公司）香港百川 指 百川化学（香港）国际贸易有限公司 恒大百川 指 无锡恒大百川投资管理有限公司 时代百川 指 无锡时代百川一期产业投资基金企业（有限合伙）百川新能源 指 南通百川新能源有限公司 宁夏百川新材料、宁夏新材料 指 宁夏百川新材料有限公司 宁夏百川科技、宁夏科技 指 宁夏百川科技有限公司 海基新能源 指 江苏海基新能源股份有限公司 股东大会 指 江苏百川高科新材料股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏百川高科新材料股份有限公司董事会 监事会 指 江苏百川高科新材料股份有限公司监事会 醋酸酯类 指 醋酸丁酯、醋酸乙酯及醋酸丙酯 偏苯三酸酐及酯类 指 偏苯三酸酐及偏苯三酸三辛酯及其副产 醇醚类 指 丙二醇甲醚及丙二醇甲醚醋酸酯及其副产 多元醇类 指 三羟甲基丙烷及其副产 本报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 元/万元 指 人民币元/人民币万元 江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 5 第二节公司简介和主要财务指标第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 百川股份 股票代码 002455 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 江苏百川高科新材料股份有限公司 公司的中文简称 百川股份 公司的外文名称（如有）Jiangsu Baichuan High-Tech New Materials Co.,Ltd 公司的外文名称缩写（如有）BCC 公司的法定代表人 郑铁江 注册地址 江苏省江阴市云亭街道建设路 55 号 注册地址的邮政编码 214422 办公地址 江苏省江阴市云亭街道建设路 55 号 办公地址的邮政编码 214422 公司网址 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 陈慧敏 缪斌 联系地址 江苏省江阴市云亭街道建设路 55 号 江苏省江阴市云亭街道建设路 55 号 电话 0510-81629928 0510-81629928 传真 0510-86013255 0510-86013255 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网 公司年度报告备置地点 董事会办公室 江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 9132020073957247X1 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）无变更 五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 无锡市滨湖区太湖新城金融三街嘉凯城财富中心 5 号楼十层 签字会计师姓名 柏凌菁，盛青 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 中信证券股份有限公司 北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 艾华、刘洋 至 2021 年 12 月 31 日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2019 年 2018 年 本年比上年增减 2017 年 营业收入（元）2,574,641,104.73 3,027,275,935.20-14.95%2,464,507,844.99 归属于上市公司股东的净利润（元）64,718,353.87 105,815,306.18-38.84%104,574,607.14 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）52,659,140.99 103,804,611.08-49.27%73,960,611.99 经营活动产生的现金流量净额（元）214,126,973.55 261,609,575.11-18.15%219,050,719.82 基本每股收益（元/股）0.13 0.20-35.00%0.22 稀释每股收益（元/股）0.13 0.20-35.00%0.22 加权平均净资产收益率 4.90%7.86%-2.96%10.70%2019 年末 2018 年末 本年末比上年末增减 2017 年末 总资产（元）2,860,591,584.85 2,835,077,769.78 0.90%2,611,002,290.95 江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 7 归属于上市公司股东的净资产（元）1,328,754,018.90 1,341,173,242.20-0.93%1,324,807,287.42 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 632,931,153.25 570,342,126.26 679,026,055.26 692,341,769.96 归属于上市公司股东的净利润 23,684,897.60 19,782,612.26 22,547,466.22-1,296,622.21 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 18,952,418.66 18,976,190.03 21,029,740.01-6,299,207.71 经营活动产生的现金流量净额 8,176,951.56-44,026,547.81 61,834,334.61 188,142,235.19 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2019 年金额 2018 年金额 2017 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）57,460.85 277,545.51 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）3,344,094.64 6,013,330.00 35,501,593.62 非货币性资产交换损益 392,291.47 417,432.82 660,483.52 委托他人投资或管理资产的损益 9,489,440.87 12,421,558.99 917,190.77 除同公司正常经营业务相关的有效套期保-661,640.04-16,178,071.71 江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 8 值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 606,102.78 916,061.75 2,292,765.66 减：所得税影响额 1,111,076.84 1,637,077.60 9,035,583.93 合计 12,059,212.88 2,010,695.10 30,613,995.15-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 9 第三节公司业务概要第三节公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 1、公司主营业务 百川股份是一家从事高新技术精细化工产品生产的专业企业，公司的主营业务为醋酸酯类、偏苯三酸酐及酯类、醇醚类、多元醇类化工产品的研发、生产和销售，主要产品包括醋酸丁酯、醋酸乙酯、醋酸丙酯、偏苯三酸酐、偏苯三酸三辛酯、三羟甲基丙烷、丙二醇甲醚、丙二醇甲醚醋酸酯等精细化工产品，产品被广泛应用于涂料、油墨、胶粘剂、清洗剂和化工中间体等各种行业。2、公司经营模式 采购模式 公司严格按照生产计划，合理预测原材料需求，在保障一定的安全库存的基础上，按月组织原材料采购。同时，公司在长期的生产经营过程中，已建立了详细的供应商档案，并在综合比较产品价格、质量、供货稳定性等因素的基础上优化采购结构。公司采购定价主要采用价格浮动的模式，即与长期稳定客户签署长期的供货合同，每月按当时市场价格协商供货价格，并作为结算依据。此外，在公司接到锁定价格的销售合同后，公司根据原材料核算数量签署锁定价格的供货合同。生产模式 公司生产管理部门每月根据销售部门下达的产量目标，安排公司各环节生产计划。生产、检验部门按照行业相关标准全程监控产品质量。对于新产品，由技术开发中心负责生产工艺及产品全程质量的监控工作，各职能部门及生产车间做好组织实施工作，确保产品实现有效控制。销售模式 A、定价策略 由于公司醋酸酯类、偏苯三酸酐及酯类产品拥有较大的市场份额，对市场价格也存在较大影响，产品定价依据主要参考原材料价格波动情况及市场供求关系。公司充分利用市场相对影响力较大的优势，以获得更多市场份额并保持一定利润空间的定价原则。成本优势是公司与其它厂商竞争的有利手段，但公司十分注意自己的定价策略，以使产品价格保持竞争力并避免不必要的利润损失。公司建立了一套符合自身实际情况的成本核算体系和报价体系，按照当期的采购价格实时更新各产品的成本，依据生产成本、每日订单成交情况、市场行情情况、库存情况等因素，及时调整各产品的对外报价，报价体系中也充分考虑了账期情况、货款的支付方式，客户的供货量，从而使每一份销售订单利润最大化。公司销售部门每月根据当时市场销售情况以及上述定价原则，在基本保证公司产能满负荷运行的条件下适当调整每月销售计划，并向生产部门下达产量目标。B、具体销售模式 公司产品销售国内与国外同时拓展，主要应用于涂料行业，公司与国际涂料巨头在华设立的独资或合资企业紧密联系，成为国际涂料巨头阿克苏诺贝尔、立邦涂料、PPG涂料、巴斯夫等公司在华企业合资企业的稳定供应商；同时公司也不断扩大国内客户群，丰富销售渠道。公司在稳定国内市场份额的同时亦不断开拓国外市场，提高国际市场知名度，公司的产品以自营出口贸易为主。公司与PPG涂料、巴斯夫等大客户按月签订销售合同，每月底依据市场行情的波动情况、对下月原材料的预判以及库存情况进行报价，与大客户协商确定下月供货数量及结算价格；其余客户则按单报价，严格遵守合同确定的条款，对合同执行情况、应收款回收情况也严格监管，降低资金风险。在签订合同的同时，公司会根据合同数量核算原材料需求，并及时足量签署锁定原材料价格的采购合同，合理控制价格波动风险。盈利模式 公司的盈利主要来源于主营业务产品的销售溢价，即公司依托在醋酸酯类、偏酐类、醇醚类、多元醇类等产品领域的研发、设计和生产制造的丰富经验以及对客户需求的深度理解等优势获取下游客户订单，通过外购的冰醋酸、正丙醇、偏三甲江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 10 苯、环氧丙烷等原材料、自有的生产装置设备以及自有技术、工艺配方，生产制造符合客户需求的产品，并履行销售订单约定的权利义务。公司坚持以客户为中心的服务理念，紧密围绕下游客户多样化的需求，形成四大类产品研发生产为核心主业的盈利模式。3、公司发展状况及行业地位 公司自设立以来，始终致力于充分利用自己的核心技术，扩大现有“环境友好型”产品的生产，为社会提供低毒、环保、安全的涂料溶剂、增塑剂原料等产品，以逐步实现对传统有毒有害相关产品的替代。同时，公司努力通过技术工艺改进，进一步扩大在该行业的领先优势，促使相关产品在规模、价格和质量方面，在可应用范围内取代有毒、有害产品，从而达到改善家居生活环境、提高安全标准的目标。目前，公司在醋酸丁酯、偏苯三酸酐生产方面是具备规模优势的龙头企业，多年坚持不懈的努力使公司成为了诸如阿克苏诺贝尔、PPG工业集团、巴斯夫、立邦、科思创、花王、LG等多家世界500强涂料企业稳定的原材料供应商和合作伙伴。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 2019 年末，公司无形资产 128,641,346.03 元，与 2018 年末 74,180,802.59 元相比，增加 54,460,543.44 元，上升 73.42%，主要原因是宁夏新材料和宁夏科技购买土地。在建工程 2019 年末，公司在建工程 405,516,586.54 元，与 2018 年末 146,075,625.15 元相比，增加 259,440,961.39 元，上升 177.61%，主要原因是宁夏新材料在建工程的增加。其他应收款 2019 年末，公司其他应收款 1,651,400.00 元，与 2018 年末 5,662,900.00 元相比，减少 4,011,500.00 元，下降 70.84%，主要原因是应收补贴款的减少。其他非流动资产 2019 年末，公司其他流动资产 135,220,239.62 元，与 2018 年末 78,981,401.97 元相比，增加 56,238,837.65 元，下降 71.21%，主要原因是预付工程款的增加。其他流动资产 2019 年末，公司其他非流动资产 31,147,305.74 元，与 2018 年末 6,310,744.13 元相比，增加 24,836,561.61 元，上升 393.56%，主要原因是增值税期末留抵增加。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 境外资产占公司净资产的比重 是否存在重大减值风险 MTC 股权 认购MTC 发行的股份 1000 万股股份 澳大利亚 报告期公允价值变动收益确认金额为573,072.210.15%否 江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 元 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 1、产业链发展优势 发挥自身优势，形成产品系列化，整合营销，开拓市场，逐步形成产业链体系，提升了产品附加值，拉动产品销售利润。公司生产产能大，通过技术工艺的梳理后，可以发挥集中采购、集中研发等规模化、集团化优势降低综合运营成本。2、产品质量和品牌优势 “以质量求生存、求发展，不断满足顾客的新要求。”是百川股份的质量方针，公司产品质量始终处于国际高端水平，产品质量和售后服务受到客户的广泛好评，与客户保持了良好的合作关系，已在国内外客户中享有很高的知名度以及良好的商誉。近年来公司长期实施品牌推广战略，“BCCHEM”商标已通过国家商标局和马德里商标国际注册，品牌声誉获得了欧盟、美国、日本、韩国、东南亚和国内客户的广泛认可。3、稳定的客户关系 公司是阿克苏诺贝尔、PPG工业集团、巴斯夫、立邦、科思创、花王、LG等多家世界500强涂料企业稳定的原材料供应商和合作伙伴，这些客户对于产品质量要求很高，大部分存在供应商认证体制，百川股份在长期的生产经营过程中与这些客户建立了良好的合作互信关系。4、工艺技术优势 公司遵循自主创新的技术创新战略，不断加大对技术研发的投入与支持，建立了以市场为导向的技术创新体系，并经过多年的研发积累，逐步形成自身的技术竞争优势。公司在新建产品项目中广泛应用新技术，通过技改和工艺的优化，降低了设备故障率，降低了能耗，增加了产能，提高了产品质量。这些新技术、新工艺的使用使得公司产品在同行业中处于领先地位。5、管理优势 公司十分注重企业文化建设，多年来培育出了一支忠诚、敬业、团结、创新的员工队伍，创造了良好的工作氛围，具有较强的企业凝聚力。同时公司已经形成一系列独具特色的企业文化，行业底蕴深厚，拥有高素质的技术、销售和管理团队，具有较强执行力和丰富的营销经验，为公司生产经营和业务发展提供了强有力的人才保障，对公司自主创新能力的提升与可持续发展构成了有力支撑。江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 第四节经营情况讨论与分析第四节经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2019年，国内外经济增速呈现放缓迹象，受响水“321”爆炸事故影响，化工行业经受了较为严峻的考验，面对错综复杂的国内外风险挑战，公司充分利用自身的资源优势，不断延伸产业链，并以狠抓安全生产、严管环保排放、提升经营效益、推动项目落地为工作重点，进一步增强了公司的抗风险能力，实现了公司生产经营的持续健康发展。2019年，公司董事会切实履行公司法和公司章程所赋予的职责，积极发挥董事会的决策作用，始终保持敢于担当、奋发有为的精神状态，团结带领经营班子，紧紧依靠全体员工，锐意进取，攻坚克难，不断加强内部管理，强化市场营销，报告期内，公司实现营业总收入2,574,641,104.73元，同比下降14.95%，实现归属于上市公司股东的净利润64,718,353.87元，同比下降38.84%。公司2019年度主要工作情况如下：一、管理方面 1、通过不断完善公司的规章制度和优化公司流程，提高公司综合竞争力。2、持续加大对新产品、新工艺和节能环保方面的研发投入，尤其是高附加值产品和环境友好型生产工艺的研发推广，进一步提升产品竞争力和公司核心竞争力，更好地抵御市场风险。3、以市场为导向，利用公司品牌优势，稳定现有市场的情况下持续加大对国内外新客户的开发力度，同时根据生产成本的变化及时调整公司产品结构和销售策略，增强对市场的把控力度；通过采取灵活的销售策略，不断探索营销模式的创新，发掘新的客户群体和应用领域。4、以安全生产为中心，多次对员工进行安全生产培训，强化员工安全意识；不断优化生产工艺，加强生产过程管理，确保产品质量；坚持进行技术改造，充分挖掘内部产能，提高设备使用效率。5、健全和完善组织机构建设，完善公司管理架构，借助管理系统优势，从生产经营、财务、人力资源等多方面齐抓共管，统一管理，通过透明化管理来提高企业综合管理水平，控制企业决策风险，提升企业运行效率和管理水平。二、企业发展 国内外日益复杂的经济形势及产业变革，尤其是我国供给侧改革的深入和安全环保要求的提档，给化工行业带来了较大的挑战。为提升公司的抗风险能力，实现长期可持续健康发展，在保持传统化工业务领先优势的同时，公司已于近年开始对新材料产业进行积极探索和尝试，致力于在未来实施化工产业和新材料产业多元化发展的战略，做精、做强、做优化工主业，着力发展新材料领域，打造公司新的利润增长点。报告期内，为提高募集资金使用效率，保护全体股东利益，更好地满足公司未来发展的需要，公司决定减少建设原募投项目部分产品，并将原募投项目募集资金结余金额24,210.00万元投入到“年产5000吨石墨负极材料（1万吨石墨化）项目”。公司此次在宁夏回族自治区宁东能源化工基地实施新项目“年产5000吨石墨负极材料（1万吨石墨化）项目”，拟投入金额为26,098万元。具体内容详见公司2019年4月25日披露的关于变更部分募集资金投资项目的公告（公告编号：2019-028）。报告期内，公司决定在宁夏回族自治区银川灵武市宁东能源化工基地实施“年产5万吨针状焦项目”，实施主体为公司全资孙公司宁夏百川新材料有限公司。公司同意全资子公司南通百川新材料有限公司以自有资金向全资孙公司宁夏百川新材料有限公司增资22,000万元，本次增资完成后，宁夏百川的注册资本由8,000万元变更为30,000万元。报告期内，公司决定在宁夏回族自治区银川灵武市宁东能源化工基地实施“年产3万吨新戊二醇、10万吨三羟甲基丙烷（一期建设5万吨，二期建设5万吨）、2000吨环状三羟甲基丙烷缩甲醛项目”，实施公司为公司全资子公司宁夏百川科技有限公司。本次投资符合公司未来发展战略规划，可以充分利用中西部资源优势，延伸产业链，扩大公司生产规模，丰富产品种类，有利于提高生产能力和市场竞争力，对公司未来的发展将产生积极影响。三、资本运作 1、董事、高管郑江先生增持公司股份 2018年10月12日，公司披露了关于公司董事、高管拟增持公司股份的公告，基于对公司未来发展的信心及对公司价值的认可，郑江先生计划增持公司股票，拟增持金额：500万元-2,000万元，实施期限：自2018年10月12日起6个月内增持完江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 毕。2019年3月15日，公司披露了关于董事、高管增持股份计划实施完成的公告，2018年12月3日至2019年3月13日，郑江先生通过深圳证券交易所证券交易系统以集中竞价交易的方式在二级市场增持公司股份843,303股，占公司总股本的0.16%，增持金额合计5,003,422.15元，本次增持计划实施完毕。2、回购股份 2018年10月29日，公司召开了第四届董事会第二十九次会议，会议审议通过了关于回购公司股份的预案。2018年11月15日，公司召开的2018年第三次临时股东大会审议通过了 关于回购公司股份的议案。2018年11月27日，公司披露了 回购报告书。基于对公司未来发展的信心以及对公司价值的认可，公司管理层认为目前公司二级市场价格已严重低估。为维护公司价值及股东权益，经综合考虑公司发展战略、经营情况、财务状况等因素，公司以自有资金回购公司股份。截至2019年5月14日，公司回购股份数量为12,811,000股，占公司总股本的2.48%，最高成交价为5.45元/股，最低成交价为4.61元/股，成交总金额为65,006,867.30元(不含交易费用）。本次股份回购已实施完毕。3、公司员工持股计划 2018年5月17日，公司发布了关于公司第一期员工持股计划完成股票购买的公告，截止2018年5月16日，公司员工持股计划专户华澳臻智110号-百川股份第一期员工持股集合资金信托计划，通过大宗交易和集中竞价交易方式累计买入公司股票2,621.09万股，占公司总股本的5.07%，成交金额合计为19,384.77万元，成交均价为7.40元/股，锁定期为12个月，自2018年5月17日至2019年5月16日。截至2019年12月19日，公司第一期员工持股计划已将所持有的2,621.09万股股份全部出售完毕，其中，通过大宗交易方式减持公司股份的受让方与上市公司5%以上股东、实际控制人不存在关联关系或者一致行动关系。公司第一期员工持股计划的出售，严格遵守市场交易规则，遵守中国证监会、深圳证券交易所关于信息敏感期不得买卖股票的规定，未利用内幕信息进行交易。4、公开发行可转换公司债券 为实现公司转型升级，落实化工产业和新材料产业多元化发展的战略，增强公司盈利能力，公司拟公开发行可转换公司债券募集资金。2019年4月25日，公司召开了第五届董事会第五次会议，会议审议通过了关于公司符合公开发行可转换公司债券条件的议案、关于公司公开发行可转换公司债券方案的议案等相关议案。2019年5月20日，公司召开的2018年年度股东大会审议通过了上述议案。本次发行可转债拟募集资金总额不超过52,000.00万元（含52,000.00万元），募集资金扣除发行费用后，将全部用于投资宁夏百川新材料有限公司年产5万吨针状焦项目。2019年12月18日，公司收到中国证券监督管理委员会出具的关于核准江苏百川高科新材料股份有限公司公开发行可转换公司债券的批复。2019年12月30日，公司五届十次董事会审议通过了关于公司公开发行可转换公司债券方案的议案、关于公司公开发行可转换公司债券上市的议案 等有关议案，并于2019年12月31日刊登披露了 第五届董事会第十次会议决议公告、公开发行可转换公司债券募集说明书等有关公告。2020年1月21日，公司完成了可转债公司债券的全部发行工作，公司可转换公司债券在深交所上市。公司在专注于溶剂类、增塑剂类、光固化剂类等精细化工产品拓展的同时，通过对行业发展的前瞻性判断并结合公司的竞争优势，将“和谐发展、科学发展、创新发展、可持续发展”制定为未来时期的发展战略目标，一方面通过完善内部治理和组织架构，提升管理运营效率，严格绩效考核。继续巩固在精细化工品行业的领先地位，依托资本市场，发挥自身优势，不断延伸产业链，形成产品系列化，一方面对新材料领域进行积极尝试和探索，规划形成化工行业和新材料行业多元化发展的模式。2020年，公司将具体做好如下几个方面的工作：1、做好全面规划，确保公司在建、新建项目扎实稳步推进，现阶段要重点抓好宁夏百川新材料公司的项目建设管理，在确保施工安全，保证施工质量的基础上，加快各项目建设进度，确保项目早日开车、达产，为公司创造新的利润增长点，为公司做大做强奠定坚实的基础。2、始终坚持做大做强公司现有的主营业务，用好公司的品牌优势。产销两条线要协调推进、同步提升，生产上要坚持推进工艺创新、技术创新，提高产能利用率。营销上要不断探索营销创新、市场创新，不断发掘新的客户群体和应用领域，持续加大对国外国内市场开发力度，根据生产成本的变化及时调整公司产品结构和销售政策，增强对市场的把控力度。3、公司精细化管理的基础要更加夯实，从生产经营到各个重点项目的实施，要全面落实好各项管理措施。认真做好工作目标的分解落实，明确职责权限、提高服务保障能力和水平，确保各项工作得到有序推进。江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 14 4、全面提升安全环保管理水平，做好员工安全生产培训教育工作，持续强化提升员工应急处置能力；强化员工安全环保意识，始终坚守安全环保底线，牢固树立安全环保理念；持续务实开展隐患排查整治、整改工作，确保生产安全稳定运行，保障企业稳定健康发展。5、加大新产品、新工艺和节能环保方面的研发投入，尤其是高附加值产品和环境友好型生产工艺的研发推广，进一步提升产品竞争力。加强与国内外知名企业和科研院校的技术交流合作，加快新产品、新技术的研发，为后续打造化工新材料全产业链奠定坚实的基础。6、抓好人才储备，实施人才强企战略。公司即将步入新的快速发展阶段，企业规模的不断扩大和经营领域的逐步扩张都对人才储备提出了更高的要求。公司将一手抓培养，继续为员工提供好发挥才能、体现价值的平台和职业通道，鼓励和倡导全体员工共享企业发展成果。一手抓引进，围绕我们的发展目标，不断拓宽人才招聘渠道，多方面吸引高素质人才，并快速“本土化”，让人才真正为公司所用！二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 报告期内，公司实现营业总收入2,574,641,104.73元，与去年同期3,027,275,935.20元相比，减少452,634,830.47元，下降14.95%。营业外收入4,020,163.84元，与去年同期7,344,577.87元相比，减少3,324,414.03元，下降45.26%，主要原因是政府补贴减少。净利润64,718,353.87元，与去年同期105,815,306.18元相比，减少41,096,952.31元，下降38.84%，主要原因是利润总额的减少。营业成本为2,303,167,750.02元，与去年同期2,696,587,743.74元相比，减少393,419,993.72元，下降14.59%。营业外支出108,637.31元，与去年同期415,186.12元相比，减少306,548.81元，下降73.83%，主要原因是赔偿款的减少。销售费用68,349,671.18元,与去年同期75,892,171.66元相比，减少7,542,500.48元，下降9.94%。管理费用26,169,047.29元，与去年同期26,053,291.66元相比，减少115,755.63元，下降0.44%。财务费用36,156,438.43元,与去年同期25,215,905.82元相比，增加10,940,532.61元，上升43.39%，主要原因是汇兑损失增加。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,574,641,104.73 100%3,027,275,935.20 100%-14.95%分行业 化工行业 2,574,641,104.73 100.00%3,027,275,935.20 100.00%-14.95%分产品 醋酸酯类 1,389,079,960.63 53.95%1,518,844,076.47 50.17%-8.54%偏苯三酸酐及酯类 388,343,764.55 15.08%462,155,170.95 15.27%-15.97%醇醚类 232,095,308.85 9.01%446,363,198.07 14.74%-48.00%多元醇类 410,934,816.78 15.96%465,958,818.25 15.39%-11.81%绝缘树脂类 146,314,598.88 5.68%126,875,666.30 4.19%15.32%其他 7,872,655.04 0.31%7,079,005.16 0.23%11.21%江苏百川高科新材料股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 分地区 国内销售 1,788,797,423.29 69.48%1,838,881,095.45 60.74%-2.72%国外销售 785,843,681.44 30.52%1,188,394,839.75 39.26%-33.87%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 化工行业 2,574,641,104.73 2,303,167,750.02 10.54%-14.95%-14.59%-0.38%分产品 醋酸酯类 1,389,079,960.63 1,259,714,133.87 9.31%-8.54%-11.39%2.91%偏苯三酸酐及酯类 388,343,764.55 371,417,733.98 4.36%-15.97%-6.71%-9.50%多元醇类 410,934,816.78 323,776,151.10 21.21%-11.81%-12.99%1.07%分地区 国内销售 1,788,797,423.29 1,607,336,273.28 10.14%-2.72%-2.73%0.01%国外销售 785,843,681.44 695,831,476.74 11.45%-33.87%-33.36%-0.69%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2019 年 2018 年 同比增减 化工行业 销售量 吨 369,001.87 367,945.56 0.29%生产量 吨 365,214.29 361,239.59 1.10%库存量 吨 28,239.12 28,809.92-1.98%外购量 吨 3,216.78 0 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本）公司已签订