002548_2019_金新农_2019年年度报告_2020-04-17.pdf

深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 1 深圳市金新农科技股份有限公司深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告年年度报告 2020 年年 04 月月 深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人刘锋、主管会计工作负责人钱子龙及会计机构负责人公司负责人刘锋、主管会计工作负责人钱子龙及会计机构负责人(会计主管会计主管人员人员)李稳声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。李稳声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中涉及的未来计划、发展战略、业绩预测等前瞻性陈述，均不构成本报告中涉及的未来计划、发展战略、业绩预测等前瞻性陈述，均不构成公司对投资者的实质承诺，公司对投资者的实质承诺，敬请广大投资者注意投资风险。敬请广大投资者注意投资风险。公司需遵守深圳证券交易所行业信息披露指引第公司需遵守深圳证券交易所行业信息披露指引第 1 号号上市公司从事上市公司从事畜禽、水产养殖业务的披露要求畜禽、水产养殖业务的披露要求 1、疫情风险及自然灾害风险、疫情风险及自然灾害风险 动物疫病是畜牧行业发展中面临的主要风险。动物疫病是畜牧行业发展中面临的主要风险。2018 年年 8 月以来爆发的非洲月以来爆发的非洲猪瘟疫情给我国生猪养殖行业带来重大影响，非洲猪瘟爆发初期因缺乏有效的猪瘟疫情给我国生猪养殖行业带来重大影响，非洲猪瘟爆发初期因缺乏有效的防控手段，国内养殖场都不同程度的遭受了损失，导致防控手段，国内养殖场都不同程度的遭受了损失，导致 2018 年至年至 2019 年期间年期间生猪存栏量下降明显。疫情的发生一方面将造成生猪死亡、生产成绩下降、成生猪存栏量下降明显。疫情的发生一方面将造成生猪死亡、生产成绩下降、成本上升，直接导致生猪产能降低；另一方面，疫病的发生容易造成消费者心理本上升，直接导致生猪产能降低；另一方面，疫病的发生容易造成消费者心理恐慌，造成市恐慌，造成市场需求的萎缩，致使禽畜养殖企业面临较大的销售压力，从而影场需求的萎缩，致使禽畜养殖企业面临较大的销售压力，从而影响企业经营。响企业经营。同时，养殖业务易受干旱、地震、冰雹、雪灾等自然灾害的影响。在公司同时，养殖业务易受干旱、地震、冰雹、雪灾等自然灾害的影响。在公司深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 3 生产基地及其周边地区发生的自然灾害均可能造成养殖场、其他设施设备的重生产基地及其周边地区发生的自然灾害均可能造成养殖场、其他设施设备的重大损坏或灭失，生猪存栏或出栏数的大量减少，进而对公司的经营业绩产生不大损坏或灭失，生猪存栏或出栏数的大量减少，进而对公司的经营业绩产生不利影响。利影响。2、生猪价格波动的风险、生猪价格波动的风险 受生猪养殖行业周期的影响，生猪市场价格的周期性波动导致生猪养殖业受生猪养殖行业周期的影响，生猪市场价格的周期性波动导致生猪养殖业的毛利率呈现出周期性波动，再加上其他因素影响，若生猪价格出现大幅下挫，的毛利率呈现出周期性波动，再加上其他因素影响，若生猪价格出现大幅下挫，将对公司生猪养殖业务产生不利影响，其销售价格远低于公司的养殖成本，则将对公司生猪养殖业务产生不利影响，其销售价格远低于公司的养殖成本，则公司养公司养殖业务收益将不达预期甚至出现亏损。殖业务收益将不达预期甚至出现亏损。3、原材料价格波动的风险、原材料价格波动的风险 公司饲料产品主要原材料包括玉米、豆粕等，这些饲料原材料受到国内外公司饲料产品主要原材料包括玉米、豆粕等，这些饲料原材料受到国内外各种因素的综合影响各种因素的综合影响(包括现货价、期货市场、人民币汇率、国家收储政策、国包括现货价、期货市场、人民币汇率、国家收储政策、国际贸易摩擦等际贸易摩擦等)，其价格或货源波动无常，货源的紧张、价格的大幅波动将对公，其价格或货源波动无常，货源的紧张、价格的大幅波动将对公司饲料业务的业绩产生不利影响。司饲料业务的业绩产生不利影响。4、食品安全风险、食品安全风险 随着国家对食品安全监管力度的不断加大和消费者对食品安全问题的重视随着国家对食品安全监管力度的不断加大和消费者对食品安全问题的重视程度不断提高，公司一旦出现食品安全问题，将损害企业整体形象和口碑，在程度不断提高，公司一旦出现食品安全问题，将损害企业整体形象和口碑，在一定程度上导致消费者对公司相关产品的恐慌及信心不足而需求量下降，一定程度上导致消费者对公司相关产品的恐慌及信心不足而需求量下降，从而从而在一段时间内会连带影响公司的经营业绩。在一段时间内会连带影响公司的经营业绩。5、产业政策风险、产业政策风险 近年来，虽然国家出台了一系列产业政策，包括加快推进标准化规模养殖、近年来，虽然国家出台了一系列产业政策，包括加快推进标准化规模养殖、稳定提高畜禽综合生产能力、落实扶持生猪生产发展的政策措施等，大力扶持稳定提高畜禽综合生产能力、落实扶持生猪生产发展的政策措施等，大力扶持深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 4 与推动畜牧产业进入快速转型期，鼓励畜牧产业健康、快速发展，逐步建立规与推动畜牧产业进入快速转型期，鼓励畜牧产业健康、快速发展，逐步建立规模化、现代化生产体系。随着国家最严环保法的出台，可能对公司经营造模化、现代化生产体系。随着国家最严环保法的出台，可能对公司经营造成一定影响。成一定影响。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 2019 年年 12 月月 31 日的总日的总股本（扣除回购专户上已回购的股份数）为基数，向全体股东每股本（扣除回购专户上已回购的股份数）为基数，向全体股东每 10 股派发现金股派发现金红利红利 0.20 元（含税），元（含税），送红股送红股 0 股（含税），以资本公积金向全体股东每股（含税），以资本公积金向全体股东每 10 股转股转增增 3 股。若自股。若自 2019 年年 12 月月 31 日至实施利润分配方案的股权登记日期间，公司日至实施利润分配方案的股权登记日期间，公司股本及回购专用证券账户股份发生变动的，则以未来实施利润分配方案时股权股本及回购专用证券账户股份发生变动的，则以未来实施利润分配方案时股权登记日的总股本（扣除公司回购账户持有的公司股份）为基数，按照分配比例登记日的总股本（扣除公司回购账户持有的公司股份）为基数，按照分配比例不变的原则对分配总额进行调整。不变的原则对分配总额进行调整。深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 5 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .2 2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 .7 7 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 .1212 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 .1515 第五节第五节 重要事项重要事项 .3636 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 .6767 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 .7575 第八节第八节 可转换公司债券相关情况可转换公司债券相关情况 .7676 第九节第九节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况 .7878 第十节第十节 公司治理公司治理 .8686 第十一节第十一节 公司债券相关情况公司债券相关情况 .9292 第十二节第十二节 财务报告财务报告 .9393 第十三节第十三节 备查文件目录备查文件目录 .228228 深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 6 释义释义 释义项 指 释义内容 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深圳证监局 指 中国证券监督管理委员会深圳监管局 深交所 指 深圳证券交易所 公司、本公司、发行人、金新农 指 深圳市金新农饲料股份有限公司、深圳市金新农科技股份有限公司 湾区金农 指 广州湾区金农投资合伙企业（有限合伙）、公司控股股东 成农投资、大成欣农 指 新疆成农远大股权投资有限合伙企业、舟山大成欣农股权投资合伙企业（有限合伙）安徽金新农 指 安徽金新农生物饲料有限公司 沈阳成农 指 沈阳成农饲料有限公司 长春金新农 指 长春金新农饲料有限公司 四川金新农 指 四川金新农饲料有限公司 广东金新农 指 广东金新农饲料有限公司 温氏产投 指 温氏（深圳）股权投资管理有限公司 新跨越 指 武汉新跨越农牧服务有限公司 东进农牧 指 惠州东进农牧股份有限公司 惠州桑梓湖 指 惠州桑梓湖畜牧良种有限公司 清远佳和 指 清远佳和农牧有限公司 新大牧业 指 河南省新大牧业股份有限公司 华扬药业 指 武汉华扬动物药业有限责任公司 武汉天种 指 武汉天种畜牧有限责任公司 盈华讯方 指 深圳市盈华讯方通信技术有限公司 福建一春 指 福建一春农业发展有限公司 南平金新农 指 南平市金新农生态养殖有限公司 铁力金新农 指 铁力市金新农生态农牧有限公司 可转债 指 可转换公司债券 公司章程 指 深圳市金新农科技股份有限公司章程 报告期内 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 7 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 金新农 股票代码 002548 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 深圳市金新农科技股份有限公司 公司的中文简称 金新农 公司的外文名称（如有）SHENZHEN KINGSINO TECHNOLOGY CO.,LTD.公司的外文名称缩写（如有）KINGSINO 公司的法定代表人 刘锋 注册地址 深圳市光明区光明街道光电北路 18 号金新农大厦 注册地址的邮政编码 518107 办公地址 深圳市光明区光明街道光电北路 18 号金新农大厦 办公地址的邮政编码 518107 公司网址 http:/ 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 翟卫兵 邹静 联系地址 深圳市光明区光明街道光电北路 18 号金新农大厦 深圳市光明区光明街道光电北路18号金新农大厦 电话 0755-29420820 0755-27166108 传真 0755-27166396 0755-27166396 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、上海证券报、中国证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（）公司年度报告备置地点 公司证券部办公室（金新农大厦 15 楼）深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 8 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 统一机构信用代码 91440300715245167Q 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）上市之初，公司的主营业务为猪饲料的研发、生产及销售，近年来公司通过投资并购逐步延伸产业链，目前公司主营业务已涵盖猪用饲料研产销、饲料原料贸易、生猪养殖、动物保健、基于电信运营商的计费能力服务等。历次控股股东的变更情况（如有）2013 年 5 月，公司控股股东“深圳市成农投资有限公司”名称变更为“新疆成农远大股权投资有限公司”。2013年7月，公司控股股东“新疆成农远大股权投资有限公司”名称变更为“新疆成农远大股权投资有限合伙企业”。2016 年 12 月，控股股东普通合伙人及执行事务合伙人由“陈俊海”变更为“王坚能”，2018 年 12 月将其注册地址由新疆乌鲁木齐经济技术开发区迁至中国（浙江）自由贸易试验区并将其名称变更为“舟山大成欣农股权投资合伙企业（有限合伙）”，经营范围变更为“股权投资、投资管理、资产管理（未经金融等监管部门核准，不得从事向公众融资存款、融资担保、代客理财等金融服务）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）”，其他登记事项不变。2019 年 4 月公司控股股东舟山大成欣农股权投资合伙企业（有限合伙）将其持有的公司股份 9400 万股转让给广州湾区金农投资合伙企业（有限合伙），公司控股股东由舟山大成欣农股权投资合伙企业（有限合伙）变更为广州湾区金农投资合伙企业（有限合伙）。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 浙江省杭州市西湖区西溪路 128 号 6 楼 签字会计师姓名 陈丘刚、王俊垚 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 东兴证券股份有限公司 北京市西城区金融大街 5 号（新盛大厦）12、15 层 邓艳、覃新林 2018 年 4 月 2 日至 2019 年 12 月 31 日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2019 年 2018 年 本年比上年增减 2017 年 营业收入（元）2,400,007,144.16 2,800,624,074.89-14.30%3,061,354,021.55 归属于上市公司股东的净利润（元）140,531,369.06-287,177,994.02-67,657,846.86 深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 9 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）22,185,153.92-284,300,907.08-57,001,712.41 经营活动产生的现金流量净额（元）216,981,689.27 34,928,705.57 521.21%208,425,076.31 基本每股收益（元/股）0.34-0.75-0.18 稀释每股收益（元/股）0.33-0.67-0.18 加权平均净资产收益率 8.61%-18.47%-4.11%2019 年末 2018 年末 本年末比上年末增减 2017 年末 总资产（元）4,157,139,623.55 4,054,351,050.37 2.54%3,513,555,595.10 归属于上市公司股东的净资产（元）1,835,629,874.10 1,292,246,613.59 42.05%1,636,103,773.06 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 601,294,893.98 664,139,300.60 570,842,601.32 563,730,348.26 归属于上市公司股东的净利润-10,972,034.25 28,258,930.35 17,680,994.08 105,563,478.88 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-19,270,524.80 21,131,779.61 27,108,196.78-6,784,297.67 经营活动产生的现金流量净额-56,415,063.85 219,485,545.18 10,323,825.72 43,587,382.22 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 10 单位：元 项目 2019 年金额 2018 年金额 2017 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）96,957,400.39-13,291,014.08-5,841,105.73 主要系 1.本公司于 2019 年 11 月26 日与温氏产投签订股份转让协议，将本公司持有的新大牧业25%的股份作价 21,250.05 万元转让给温氏产投,本期确认长期股权投资处置损益 10,928.86 万元；2.本期非流动资产（包括固定资产、无形资产及生产性生物资产）产生毁损报废利得 574.02 万元、毁损报废损失 1,974.86 万元。计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）28,773,910.06 16,713,982.43 17,263,614.84 主要系政府补助损益。委托他人投资或管理资产的损益 2,065,178.65-2,561,473.36 1,441,775.61 主要系惠州桑梓湖托管损益。企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 3,607,997.70 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 911,739.94-18,039,776.29 1,179,245.29 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 54,658,134.37 17,666,591.04-2,587,982.98 主要系 1.本公司交易性金融资产中持有的对东进农牧、佳和股份的权益性投资，本期产生公允价值变动损益 2,612 万元；2.本期交易性金融负债因合同义务终止而产生的投资收益 2,700 万元，详见本财务报告附注七 33 之说明。除上述各项之外的其他营业外收入和支出-6,473,497.00-6,705,668.49-3,794,389.96 其他符合非经常性损益定义的损益项目-32,502,784.06 8,000,520.00 减：所得税影响额 28,068,911.30 3,529,428.50 802,299.84 少数股东权益影响额（税后）-2,025,044.09 1,130,819.69-189,279.52 合计 118,346,215.14-2,877,086.94 10,656,134.45-对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 项目 涉及金额（元）原因 非常损失-38,484,404.26 因非正常死亡的消耗性生物资产处置损失符合公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益“其他符合非经常性损益定义的损益项目”的界定 增值税进项税加计抵减 5,864,040.81 增值税进项税加计抵减，符合公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号非经常性损益“其他符合非经常性损益定义的损益项目”的界定 代扣个人所得税手续费返还 117,579.39 代扣个人所得税手续费返还，符合公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益“其他符合非经常性损益定义的损益项目”的界定 合 计-32,502,784.06 深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务（一）报告期内公司所从事的主要业务、产品及主要经营模式（一）报告期内公司所从事的主要业务、产品及主要经营模式 1、主要业务和产品、主要业务和产品 报告期内公司主要业务和产品未发生变化，公司以饲料、生猪养殖为主，动保业务及电信运营商增值服务协同发展，并不断聚焦生猪养殖业务的发展壮大。公司的产品主要包括猪饲料（涵盖断奶仔猪、保育猪、小猪、中猪、大猪等各个生长阶段的生猪及母猪公猪）；仔猪、种猪、商品猪；畜禽和水产养殖过程中所需的生物制品、兽药等产品；以及基于电信增值服务业务的V币、V付宝、电话钱包、数字商品、支付解决方案等产品。2、主要经营模式、主要经营模式 目前公司各业务板块经营模式未发生重大变化。饲料业务采取的是“母公司统一管理，子公司分散生产经营”的经营模式。现阶段公司饲料双班设计总产能184万吨，报告期内实现饲料销售59.88万吨（包含内销16.12万吨）。报告期内，公司继续大力发展生猪养殖业务，采取“自繁自养”模式，公司负责自建猪场、引种、配种、母猪分娩、哺乳、育肥和出栏的全阶段生猪饲养并对各个阶段建立了标准化的生产管理模式。公司根据生猪养殖行业发展情况适时推出“轻资产”模式，“轻资产”模式主要系根据事业合伙人项目跟投管理办法，公司与公司员工或其他第三方成立新公司，租赁当地已有的猪场进行生猪养殖。在“轻资产”租赁模式下公司可以不用花费大量的时间及资金去新建猪场，有利于公司抓住机遇，快速扩大生猪养殖规模。同时根据生产成绩及业绩贡献情况，公司及时调整养殖托管业务，截止报告期末公司与多家养殖场的托管合同已到期，公司不再续约，尚处于托管期的猪场只剩2家。根据公司五年（2020-2024）战略发展规划，公司将重点发展养殖业务，以自建猪场为主，第三方租赁为辅，快速发展养殖业务。公司动保业务主要是以研发、生产、销售兽药及生物制品为主，主要产品包含兽药、功能性饲料添加剂、水产品养殖环境水质改良剂等，主要用于猪、水产品养殖的多种疾病预防和治疗，增强抵抗力，减少疾病及辅助治疗，改善养殖环境。公司动保产品以直销和经销商代理两种销售模式为主。公司电信增值业务主要是利用中国移动、中国电信、中国联通三大电信运营商已成熟的计费能力、收费渠道、从业资质，为数字娱乐和数字文化型互联网站点提供小额计费服务。运营商计费能力服务业务包括实时计费服务和离线计费服务两种服务模式。（二）主要业绩驱动因素（二）主要业绩驱动因素 报告期内，公司实现营业收入240,000.71万元，同比下降14.30%，实现归属于母公司所有者的净利润14,053.14万元,影响业绩变动的主要因素如下：（1）报告期内，受国内非洲猪瘟疫情影响，生猪市场供应紧张，生猪价格持续上涨，公司养殖业务盈利能力大幅提升；（2）报告期内，公司严抓生物安全，建立了有效的防控体系，同时随着部分自建猪场的建成投产，公司生猪销售39.37万头，较去年同期增长12.94%。（3）报告期内，公司转让参股公司新大牧业25%股权，影响税后净利润9,289.53万元。（三）行业发展情况及公司所处行业地位（三）行业发展情况及公司所处行业地位 近年来，全国饲料产业整体进入了稳定发展和产业结构调整升级阶段，行业逐渐向规模化和集约化转变，饲料企业将进一步分化，优势企业更多利用行业整合机遇及规模优势，通过兼并和新建扩大产能，或进行产业链的延伸，或发展多元化的业务；中小企业面对资本压力、人才压力、技术压力和服务能力等发展瓶颈，将逐步被优势企业整合并购或退出市场。公司以饲料业务起家，随着行业趋势变化，借助饲料业务优势不断发展生猪养殖，以期完成以养殖业务为主的产业转型。我国生猪长期以散养为主，规模化程度有所提升，但整体水平仍较低。2018年8月以来的非洲猪瘟给我国生猪养殖业带来了重大影响，生猪产能大幅下降，据国家统计局数据显示，截至2019年12月，国内生猪存栏31,041万头，同比下降27.5%。为稳定国内生猪产能，保障猪肉供应能力，政府多次强调坚持不懈抓好非洲猪瘟疫情防控，重点围绕防疫病、稳生产开展工深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 作；同时加快构建现代化养殖体系，大力发展标准化规模养殖，积极带动中小养猪场（户）发展，推动生猪生产科技进步，加快养殖废弃物资源化利用，加大对生猪主产区支持力度。公司建立了完善的种猪育种体系，拥有育种研究院、博士后创新实践基地，建立了以及猪精准营养、疫病防控、繁殖育种、设施设备环境控制的养猪基本技术体系，通过与高校进行产学研合作、育种项目的攻关研发，推广使用各项最新的育种技术，构建了一套完善的育种体系和控制体系。公司种猪拥有良好的生产性能，特别一春种猪仍保持着“双阴”(蓝耳、伪狂均为阴性）特征，一直受到广大养猪界的好评。公司将继续按照五年（2020-2024）战略发展规划的要求，一方面加紧对养殖项目的建设进度，按照国内较先进的生产和环保工艺方案建设现代化养殖场；另一方面更加注重对生物安全的防控，特别是对非洲猪瘟严防死守，升级改造猪场设施，保证现有生物资产的安全。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 报告期末，长期股权投资较期初减少 88.60%，主要系出售新大牧业股权及收回华润深国投信托有限公司-华润信托九派金新农集合资金信托计划资金所致；可供出售金融资产较期初减少100%，主要系首次实施新金融工具系列准则，将可供出售金融资产调整至交易性金融资产列示并按公允价值计量所致。固定资产 报告期末，固定资产较期初增加 42.42%，主要系铁力金新农在建工程转为固定资产所致。无形资产 报告期末，无形资产较期初增加 3.80%，无重大变化。在建工程 报告期末，在建工程较期初减少 7.36%，主要系部分在建工程转为固定资产所致。应收票据 报告期末，应收票据较期初减少 94.63%，主要系收回款项所致。应收账款 报告期末，应收账款较期初减少 36.74%，主要系收回款项所致。预付账款 报告期末，预付账款较期初增加 68.50%，主要系预付货款增加所致。其他应收款 报告期末，应收账款较期初增加 168.10%，主要系处置新大牧业股权，剩余部分款项暂未收回所致，截止本报告披露日已全部收回。其他流动资产 报告期末，其他流动资产较期初增加 333.79%，主要系待抵扣进项税增加所致。投资性房地产 报告期末，投资性房地产较期初增加 108.80%，主要系金新农研发中心以及总部办公大楼部分楼层对外出租增加，由固定资产转入投资性房地产所致。生产性生物资产 报告期末，生产性生物资产较期初增加 109.39%，主要系铁力金新农投产所致。递延所得税资产 报告期末，递延所得税资产较期初增加 85.00%，主要系亏损公司可抵扣亏损增加所致。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司的核心竞争优势主要是品牌影响力、完善的养殖技术体系、全产业链技术服务能力、科研创新力和一支核心管理技术队伍等。深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 14 1、公司品牌悠久，业内具有一定的影响力、公司品牌悠久，业内具有一定的影响力 公司“成农”品牌乳猪教槽料产品在业内具有领先优势，性价比高，口碑好，特别是在规模化猪场用户群体中已树立了良好的品牌形象，市场竞争力优势明显。公司“天种”品牌有近五十年历史，天种种猪适应性强、好养、成活率高，天种杜洛克公猪连续多年被评为国内第一；“一春”牌种猪产仔数高、健康程度高，是目前国内仅有的“双阴”（蓝耳、伪狂均为阴性）种猪体系之一。公司系列种猪被中国牧业协会评为中国品牌猪，在种猪的遗传育种、疾病防控、精准营养、标准化养殖等方面走在种猪行业前列，公司“天种”和“一春”牌种猪已受到众多大型养殖企业的青睐。2、完善的育种体系，良好的种猪资源、完善的育种体系，良好的种猪资源 公司具有育种研究院、博士后创新实践基地。建立了以猪精准营养、疫病防控、繁殖育种、设施设备环境控制的养猪基本技术体系。通过与高校进行产学研合作、育种项目的攻关研发，推广使用各项最新的育种技术，构建了一套完善的育种体系和控制体系。公司种猪拥有良好的生产性能，特别一春种猪仍保持着“双阴”特征，一直受到广大养猪界的好评。3、全产业链服务能力与竞争力、全产业链服务能力与竞争力 公司致力于成为中国养猪企业的首选合作伙伴，打造成为规模化养猪企业综合服务提供商的产业链布局，能够在饲料营养、种猪繁育、动物保健、疾病防疫、生物技术、养殖服务、原料贸易等多方面为客户提供优质服务，综合服务能力不断提升，极大地增强了客户与公司之间的黏性。4、持续、持续的研发创新能力的研发创新能力 公司设立了金新农产业研究院，拥有深圳市仔猪营养工程技术中心和通过CNAS认证的饲料与疫病检测中心实验室，依托众多博士、硕士为核心的研发团队的不懈努力，建立了高效精准的动物营养体系，通过自主研发、科技成果转化等途径，形成了富有竞争力的企业研发创新体系。随着我国2020年全面实行“饲料禁抗”之要求，公司已在生物饲料、活性饲料、无抗饲料等饲料产品的开发和应用上取得领先优势。通过整合公司技术研发资源、增强技术研发力量，加快公司传统产业的技术升级换代，全面迎接饲料无抗时代，巩固并扩大技术优势和竞争优势。5、专业的管理技术团队、专业的管理技术团队 公司拥有一支具有共同愿景、勤奋低调、敬业务实、学习能力强劲的经营管理团队。公司核心管理层和经营层成员具有较强的专业背景和素养，凭着多年在农牧行业的锤炼以及对行业的深入理解，积累了丰富的实践经验。在超强学习能力的管理层的带领下，塑造“共赢、创新、担当、低调”的集体学习型组织，也造就了一支集体学习能力强劲的团队。深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述（一）（一）2019年行业经济形势年行业经济形势 2019年以来，受国内非洲猪瘟疫情等因素影响，生猪产能持续下降，猪肉市场供给偏紧，价格涨幅较大。据国家统计局统计，2019年猪肉产量4,255万吨，同比下降21.3%，生猪存栏31,041万头，同比下跌27.5%；生猪出栏54,419万头，同比下跌21.6%；2019年12月，全国活猪平均价格33.28元/公斤，与去年同期相比上涨138.57%。2019年下半年各地政府陆续出台各项措施扶持生猪生产，投放大量储备肉，增加市场生猪供应，生猪价格有所回落，但仍处于高位。2019年，受生猪产能大幅下滑和国际贸易形势变化等影响，全国工业饲料产值和产量大幅下降，据农业农村部统计2019年猪饲料总产量7,663.2万吨，同比下降26.6%，其中仔猪、母猪、育肥猪饲料分别下降39.2%、24.5%、15.9%。2019年下半年在各项扶持生猪养殖政策和市场行情带动下，养殖户增养补栏信心有所增强，全国生猪生产起稳回升，市场预期趋于稳定，生猪产能有所恢复。（二）（二）2019年度公司经营业绩年度公司经营业绩 2019年度面对非洲猪瘟严峻疫情的影响，公司在董事会的正确领导及监事会的有效监督下，紧紧围绕“提升效率，精简机构，板块融合，利润至上”经营指导方针，以生物安全防控为重心，根据疫情及市场行情变动，适时调整经营策略和计划，提出五年（2020-2024）发展战略规划，明确公司战略定位及发展方向，2019年度公司实现扭亏为盈。报告期内，公司实现营业收入240,000.71万元，比上年同期下降14.30%；实现归属于母公司的净利润14,053.14万元，公司业绩同比上年同期大幅上升。报告期内公司主营业务经营情况如下：饲料业务：受非洲猪瘟疫情影响，国内生猪产能大幅下滑，特别是2019年上半年疫情严重、生猪大量抛售，受此影响报告期内公司饲料销售59.88万吨（含内销16.12万吨），同比下降22.15%，实现饲料销售收入138,973.05万元，同比下降36.20%。在此情形下公司饲料业务及时调整市场经营策略，加大新产品的开发与推广，优化业务体系，加强应收账款回收等，饲料毛利率较上年同期有一定的增长，报告期内公司饲料毛利率14.30%，同比增长2.53个百分点。养殖业务：2019年对国内生猪养殖企业是挑战与机遇并存的一年。一方面，在严峻的非洲猪瘟疫情影响下，公司将防控疫情、保障生物资产安全作为工作重心，升级改造猪场设施，开展防非复产培训。报告期内实现生猪销售39.37万头,同比增长12.94%，生猪销售收入72,670.25万元，同比增长108.99%，生猪养殖业务贡献毛利润21,424.66万元，同比增长668.36%。另一方面，持续走高的生猪价格刺激着生猪养殖企业抓住行业机遇快速复产，扩大生产规模。报告期内公司在加紧既有养殖项目建设的同时，推出“轻资产”模式，引进优秀的养殖合伙创业团队，租赁养殖场快速扩大产能，为未来的发展布局。动保业务：报告期内公司动保兽药业务稳健发展，但受非洲猪瘟影响，猪药销量较去年同期略有下降报告期内实现营业收入9,685.60万元，较上年同期减少11.36%，净利润1,996.29万元，同比增长3.52%。电信增值业务：报告期内受运营商政策变化因素影响，但公司一直在积极的扩宽业务链，寻找新的利润增长点，2019年度实现营业收入7,511.73万元，较上年同期增长3.45%，净利润5,554.02万元，净利润较去年同期下降2.78%。报告期内公司为及时收回对外投资成本，促进投资价值有效实现，增加公司现金流，将参股公司新大牧业25%股权出售，本次交易为公司带来10,928.86万元（税前）的投资收益。公司需遵守深圳证券交易所行业信息披露指引第 1 号上市公司从事畜禽、水产养殖相关业务的披露要求 二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。深圳市金新农科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 16 2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,400,007,144.16 100%2,800,624,074.89 100%-14.30%分行业 饲料加工 1,389,730,492.25 57.90%2,178,161,425.44 77.77%-36.20%畜牧养殖 726,702,454.39 30.28%347,713,061.05 12.42%108.99%原料贸易 94,384,154.46 3.93%80,259,578.25 2.87%17.60%动物保健 96,856,030.11 4.04%109,273,379.74 3.90%-11.36%电信增值服务 75,117,321.69 3.13%72,612,247.55 2.59%3.45%其他 17,216,691.26 0.72%12,604,382.86 0.45%36.59%分产品 猪用配合料 1,050,984,532.29 43.79%1,749,448,004.73 62.46%-39.92%猪用预混料 40,187,523.80 1.67%78,690,875.54 2.81%-48.93%猪用浓缩料 197,073,326.47 8.21%322,109,039.95 11.50%-38.82%其他饲料 101,485,109.69 4.23%27,913,505.22 1.00%263.57%生猪 726,702,454.39 30.28%347,713,061.05 12.42%108.99%饲料