000755_2022_山西路桥_2022年年度报告_2023-04-27.pdf

山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 1 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告 2023 年 4 月 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 2 20222022 年年度报告年年度报告 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。和连带的法律责任。公司负责人武艺、主管会计工作负责人刘一红及会计机构负责人公司负责人武艺、主管会计工作负责人刘一红及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)贾建国声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。贾建国声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中涉及的未来计划和目标等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实本报告中涉及的未来计划和目标等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。计划、预测与承诺之间的差异。公司在本报告公司在本报告 公司未来发展的展望公司未来发展的展望 部分详细描述了公司经营中可能存部分详细描述了公司经营中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者及相关人士仔细阅读并注意风险。在的风险及应对措施，敬请投资者及相关人士仔细阅读并注意风险。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 3 目录目录 第一节 重要提示、目录和释义.2 第二节 公司简介和主要财务指标.6 第三节 管理层讨论与分析.10 第四节 公司治理.26 第五节 环境和社会责任.45 第六节 重要事项.47 第七节 股份变动及股东情况.74 第八节 优先股相关情况.81 第九节 债券相关情况.82 第十节 财务报告.83 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 4 备查文件目录备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。（二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。（三）报告期内在证券时报中国证券报证券日报上海证券报及巨潮资讯网（http:/）公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 5 释义释义 释义项 指 释义内容 公司/本公司/上市公司/山西路桥 指 山西路桥股份有限公司 中国证监会/证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所/交易所 指 深圳证券交易所 山西省国资委 指 山西省人民政府国有资产监督管理委员会 山西国运 指 山西省国有资本运营有限公司 山西交控、交控集团 指 山西交通控股集团有限公司 山西高速集团 指 山西省高速公路集团有限责任公司 山西路桥集团 指 山西路桥建设集团有限公司 榆和高速、榆和公司 指 山西路桥集团榆和高速公路有限公司 平榆高速、平榆公司 指 山西平榆高速公路有限责任公司 中天运 指 中天运会计师事务所（特殊普通合伙）中德证券 指 中德证券有限责任公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 上市规则 指 深圳证券交易所股票上市规则 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期、本报告期 指 2022 年 1 月 1 日-2022 年 12 月 31 日 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 6 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 山西路桥 股票代码 000755 变更前的股票简称（如有）山西三维 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 山西路桥股份有限公司 公司的中文简称 山西路桥 公司的外文名称（如有）SHANXI ROAD&BRIDGE CO.,LTD.公司的外文名称缩写（如有）-公司的法定代表人 武艺 注册地址 山西省洪洞县赵城镇 注册地址的邮政编码 041600 公司注册地址历史变更情况-办公地址 山西省太原市小店区南中环街 529 号清控创新基地 B 座 10 层 办公地址的邮政编码 030006 公司网址-电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 姓名 王玉 联系地址 山西省太原市小店区南中环街 529 号清控创新基地 B 座 10 层 电话 0351-7773587 传真 0351-7773591 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司披露年度报告的证券交易所网站 http:/ 公司披露年度报告的媒体名称及网址 证券时报、中国证券报、上海证券报、证券日报 http:/ 公司年度报告备置地点 山西省太原市小店区南中环街 529 号清控创新基地 B 座 10 层 四、注册变更情况四、注册变更情况 统一社会信用代码 91140000110055862W 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）2018 年公司实施重大资产置换，主营业务由精细化工转变为高速公路管理与运营。具体内容详见公司于 2018 年 11 月 13 日在巨潮资讯网披露的关于撤销股票交易退市风险警示及变更公司名称、证券简称、经营范围的公告。历次控股股东的变更情况（如有）2018 年山西三维华邦集团有限公司将持有的公司 130,412,280 股 A 股股份无偿划转至山西路桥建设集团有限公司，公司控股股东由山西三维华邦集团有限公山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 7 司变更为山西路桥建设集团有限公司；具体内容详见公司于 2018 年 10 月 23 日在巨潮资讯网披露的关于控股股东国有股权无偿划转完成过户登记的公告。2021 年公司向山西省高速公路集团有限责任公司发行股份购买其持有的山西平榆高速公路有限责任公司 100%股权，该项交易完成后，山西省高速公路集团有限责任公司持有公司 857,266,275 股股份，成为公司控股股东；具体内容详见公司于 2021 年 8 月 25 日在巨潮资讯网披露的山西路桥股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易之实施情况报告书暨新增股份上市公告书。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中天运会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号五栋大楼 B1 座七、八层 签字会计师姓名 朱志工、苏小慧 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 中德证券有限责任公司 北京市朝阳区建国路 81 号华贸中心 1 号写字楼 22 层 王文奇、祁宏伟 2021.8.22022.12.31 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2022 年 2021 年 本年比上年增减 2020 年 营业收入（元）1,613,501,483.19 1,661,525,547.70-2.89%1,088,312,667.72 归属于上市公司股东的净利润（元）437,701,510.49 406,031,378.26 7.80%-133,788,899.20 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）409,259,279.38 268,891,895.61 52.20%-36,366,970.46 经营活动产生的现金流量净额（元）1,212,140,302.68 1,412,294,848.93-14.17%1,342,098,551.96 基本每股收益（元/股）0.2983 0.2982 0.03%-0.1009 稀释每股收益（元/股）0.2983 0.2982 0.03%-0.1009 加权平均净资产收益率 10.13%11.46%-1.33%-4.22%2022 年末 2021 年末 本年末比上年末增减 2020 年末 总资产（元）12,726,440,670.48 13,438,620,155.08-5.30%14,454,481,414.40 归属于上市公司股东的净资产（元）4,540,313,369.04 4,102,611,858.55 10.67%3,221,583,199.59 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 8 不确定性 是 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1 1.同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2 2.同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 345,304,137.31 427,034,689.43 431,561,432.94 409,601,223.51 归属于上市公司股东的净利润 96,186,716.38 140,521,641.17 123,357,796.27 77,635,356.67 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 95,864,168.47 139,990,671.13 123,165,474.08 50,238,965.70 经营活动产生的现金流量净额 301,132,594.76 292,017,316.62 366,779,539.46 252,210,851.84 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2022 年金额 2021 年金额 2020 年金额 说明 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）1,279,242.56 244,856.28 286,279.86 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 145,140,066.98-83,372,314.97 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 9 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 -8,320,806.93-14,715,916.92 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 36,619,954.59-83,045.62 377,611.52 其他符合非经常性损益定义的损益项目 17,908.74 182,766.74 2,411.77 减：所得税影响额 9,474,874.78 24,354.80 合计 28,442,231.11 137,139,482.65-97,421,928.74-其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：适用 不适用 其他符合非经常性损益定义的损益项目为：代扣代缴个税手续费返还。将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 公司不存在将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 10 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况一、报告期内公司所处行业情况 2022 年，国务院正式印发“十四五”现代综合交通运输体系发展规划，明确到 2025 年，综合交通运输基本实现一体化融合发展，智能化、绿色化取得实质性突破，综合能力、服务品质、运行效率和整体效益显著提升，交通运输发展向世界一流水平迈进；到 2035 年，便捷顺畅、经济高效、安全可靠、绿色集约、智能先进的现代化高质量国家综合立体交通网基本建成，基本建成交通强国。高速公路行业将进入框架稳定、网络完善、通道扩能、智慧赋能的高质量发展时期。作为政策性较强的高速公路行业，行业上市公司陆续公布“十四五”期间相关高速公路业务规划，整体表现为基于高速公路基础建设产业向智能化高速公路运营方向发展，寻找新的利润增长点。同时，由于业内企业地域壁垒明显，多根据其所在地方省份进行相应的高速公路业务布局，而随着省内路网的不断完善，省内市场份额的天花板效应逐步显现，为了实现企业的可持续发展，高速公路企业纷纷选择“走出去”的策略，参与到其他省份的高速公路建设和运营养护中，比如开展高速公路运营集成系统业务、智慧公路等，行业长期以来的地域壁垒有望打破。行业发展将面临着新的挑战与机遇。取消高速公路省界收费站后，收费管理体制机制改革进入了关键时期，特别是对员工技能提升、机电设备运行等方面提出了更高的挑战。与此同时，能源结构、运输结构调整等因素影响，对以收费为主的高速公路运行模式带来一定冲击。但现金流稳定、抗周期性强、高折旧、付现成本低等优势将不会发生实质性改变。一方面，高速公路车流量仍将保持增长，带来稳定回报。公路仍将在我国交通运输体系保持基础性地位，承担大部分运输需求。另一方面，我国高速公路经过 30 余年的发展，主骨架已基本建成，通车里程已超过 16 万公里，早期建成通车路段流量已到达饱和阶段，改扩建将进入高峰期，优质路产的改扩建必将为社会资本带来持续投资运营机会。二、报告期内公司从事的主要业务二、报告期内公司从事的主要业务 公司从事的主要业务为高速公路管理与运营，通过对高速公路进行综合开发经营、提升高速公路各种服务为主要经营模式，并按照行业监管部门制定的收费标准对过往车辆收取通行费来回收投资并获取收益。公司旗下运营的高速公路资产收费里程共计 162.254 公里，主要系下属全资子公司：（1）山西路桥集团榆和高速公路有限公司经营的榆和高速，其中，山西省榆社至左权段高速公路收费里程 40.52公里，山西省左权至和顺段高速公路收费里程为 38.668 公里；（2）山西平榆高速公路有限责任公司经营的平榆高速，山西省平遥至榆社段收费里程为 83.066 公里。山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 11 平榆高速西起汾平高速，东接和榆高速，沿途经过平遥、介休、祁县、武乡、榆社等五个县市，和榆高速与平榆高速公路终点相接，沿线经过榆社、左权、和顺三个县，两条高速公路是我省汾阳至河北邢台高速公路重要组成部分。三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司核心竞争力体现在以下几个方面：1.广阔的发展空间。十四五期间，我国经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶段，正处在转变发展方式、优化经济结构、转换增长动力的攻关期。虽然高速公路建设速度有所放缓，但随着交通科技、智慧交通的迅速发展，管理理念和服务水平的进一步提升，高速公路上市公司仍有很大的发展潜力和提升空间。2.积极的资本运作。公司作为山西省交通系统内唯一一家上市公司，有着得天独厚的上市公司平台优势，公司可灵活实施并购策略和资本运营，实施“上市公司+”战略，通过有效整合山西区域内的高速公路资产，提升公司可持续发展能力和抗风险能力。3.优质的路产资源。公司全资子公司榆和高速、平榆高速经济发展潜力较大，途经平遥、榆社、左权、和顺四县，区域自然资源，文物旅游资源十分丰富，可以充分发挥高速公路人流、物流、信息流的优势，开展“高速公路+”模式，增加营业收入。4.高效的管理运作。公司经营管理方面吸纳了大批专业人才，合理的管理体系也保证了公司的高效运作，下属全资子公司榆和高速与平榆高速积累了丰富的运营管理经验，培育了成熟的收费、养护、路政、治超和安全应急管理等专业化队伍。四、主营业务分析四、主营业务分析 1 1.概述概述 2022 年，公司深入学习贯彻党的二十大精神，认真落实全省国有企业深化改革提质增效推进会议要求,聚焦转型发展新思路，不断强化市场意识和企业思维，抓党建强引领，稳主业拓市场，提质效聚合力，防风险促改革，不断提升经营管理水平，圆满完成了年度目标任务，全方位高质量发展迈出了坚实步伐。一是经营效益取得新突破。2022 年，面对经济预期转弱以及货车通行费减免政策等不利因素影响，公司积极应对，采用大客户专属服务、积分兑换礼品、享受商户优惠、线上营销等营销策略，实现引流增收。组织开展稽核追缴专项行动，大力追缴通行费。采用集约化养护作业方式和“九个”自己干日常养护模式，建立“五早三快”“一路三方”“跨省联动”3 项机制，大大提升了路网运行效率，事故平均处置时长同比下降 20%，降低了道路阻断和拥堵导致的通行费损失。加强顶层设计，印发了关于推山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 12 进路域经济发展实施意见，确定 3 类 23 项经营思路，开展综合能源服务合作，新建 4 个充电桩，光伏发电装机容量 2.2MW，盘活闲置办公楼、机械设备、广告位等存量资产。二是降本增效取得新提升。一年来，公司从运营成本、财务成本、养护成本、人力成本等方面持续精准发力，推行 15 项降本增效具体举措，加强与金融机构的对接，下调了存量贷款利率，利用对收费公路贷款主体给予利息减免的优惠政策，节约了财务费用。三是治理能力迈上新台阶。持续开展企业规范治理活动，国企改革三年行动全面高质量收官。圆满完成新一届董事会、监事会及经理层换届、聘任工作，进一步优化调整了总部机构设置。全面分析人力资源现状，按照“外引内培”的工作思路，公开招聘引进“双一流”院校高学历人才，全年组织各类培训 38 次。年内，公司发行股份购买资产并配套募集资金项目入选省国资国企改革典型案例，公司股票纳入深交所融资融券标的，积极通过年度业绩说明会与广大投资者就经营业绩、市场开拓等问题充分沟通交流，传递公司价值理念，提升市值管理水平。四是风险管控取得新成果。修订了全面风险管理办法，制定了风险评估管理办法，强化对重点领域、重点环节的风险管控，将风险管理逐步嵌入业务流程。组织开展“专项整治三年行动”，积极开展安全标准化建设，完成总部综合应急预案双备案，所属榆和公司获得安全生产标准化二级达标证书。总部及所属企业安管人员取证覆盖率 100%，获得“安全生产月平安交控”团体优秀奖。全年未出现较大以上安全生产责任事故。建立了符合上市公司定位的“1+3”合规管理体系架构，加强法律合规性审核，经济合同、管理制度、重大决策等法审率达到 100%。高质量开展“合同规范年”活动，顺利完成公司总部合同管理专项检查。积极推进普法教育，增强全员法治意识，被中国公路学会评为“2022 年度公路行业先进法治工作单位”。五是党建引领结出新硕果。坚持和加强党的全面领导，压紧夯实全面从严治党主体责任，研究制定对“一把手”和领导班子监督任务分解清单，对下级“一把手”和领导班子进行严格教育管理，为公司高质量发展提供坚强政治保障。全面加强基层组织和人才队伍建设，制定印发全面建设清廉国企实施方案和行动方案，将清廉国企建设列入年度重点工作清单，压紧压实党委主体责任、纪委监督责任、党委书记第一责任人责任、领导班子成员“一岗双责”。2 2.收入与成本收入与成本 （1 1）营业收入构成营业收入构成 单位：元 2022 年 2021 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,613,501,483.19 100.00%1,661,525,547.70 100.00%-2.89%山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 13 分行业 高速公路收费行业 1,613,501,483.19 100.00%1,661,525,547.70 100.00%-2.89%分产品 高速公路特许经营权项目收入 1,601,463,109.73 99.25%1,641,332,003.72 98.78%-2.43%高速公路其他收入 12,038,373.46 0.75%20,193,543.98 1.22%-40.39%分地区 国内 1,613,501,483.19 100.00%1,661,525,547.70 100.00%-2.89%（2 2）占公司营业收入或营业利润占公司营业收入或营业利润 10%10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况以上的行业、产品、地区、销售模式的情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 高速收费行业 1,613,501,483.19 757,972,232.51 53.02%-2.89%4.10%-3.16%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用（3 3）公司实物销售收入是否大于劳务收入公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否（4 4）公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用（5 5）营业成本构成营业成本构成 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2022 年 2021 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 高速公路收费行业 营业成本 757,972,232.51 100.00%728,114,265.04 100.00%4.10%（6 6）报告期内合并范围是否发生变动报告期内合并范围是否发生变动 是 否 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 14（7 7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用（8 8）主要销售客户和主要供应商情况主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）9,797,537.94 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 0.61%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.04%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 中石化（山西）能源发展有限公司 5,587,673.04 0.35%2 浙江菊韵人家置业投资管理有限公司 1,294,283.55 0.08%3 嘉兴华远高速公路服务区经营管理有限公司 1,247,843.66 0.08%4 山西省交通运输厅后勤服务中心 952,380.95 0.06%5 山西国新华储能源有限公司 715,356.74 0.04%合计-9,797,537.94 0.61%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）96,621,591.15 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 59.46%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 35.51%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 山西交通控股集团有限公司下属公司 57,703,418.18 35.51%2 国网山西省电力公司晋中供电公司 14,141,427.97 8.70%3 陕西汉唐计算机有限责任公司 13,062,696.00 8.04%4 山西昱铭公路工程有限公司 6,729,659.00 4.14%5 河北省安装工程有限公司 4,984,390.00 3.07%合计-96,621,591.15 59.46%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3 3.费用费用 单位：元 2022 年 2021 年 同比增减 重大变动说明 管理费用 42,374,808.54 56,263,612.98-24.69%本报告期聘请中介机构的费用减少 财务费用 281,888,538.04 391,542,100.17-28.01%本报告期借款利率下调和提前还款影响利息费用减少 研发费用 515,000.00 0 100%本报告期新增研发费用支出 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 15 4 4.研发投入研发投入 适用 不适用 主要研发项目名称 项目目的 项目进展 拟达到的目标 预计对公司未来发展的影响 基于重载撞击工况下半刚性护栏与刚性防撞墙关键技术问题研究 优化设计半刚性护栏，揭示其受力机理,提出相应设计方法 尚在研发阶段 改进现有护栏构造，适应重载交通；提出半刚性护栏的理论计算、现场应用一套完整的技术路线。预计该技术需求解决后，可以节约钢材，减少维护费用，缩短施工工期，提升安全性能，具有较好的技术效益和经济效益。隧道人行通道照明安全节能智能控制装置 通过软硬件结合方式，创新集成一套照明安全节能智能控制装置。研发完成 实现隧道人行通道照明安全节能智能控制 减少能源消耗，降低碳排放和运营维护成本。智能化 EPS 管理系统 通过编程设置 EPS 中的蓄电池充放电周期，并按照周期定时定点控制蓄电池完成充放电工作，延长蓄电池的使用寿命 研发完成 对 EPS 中的蓄电池定期充放电，延长电池使用寿命 减少能源消耗，降低碳排放和运营维护成本。公司研发投入情况 2022 年 2021 年 变动比例 研发投入金额（元）515,000.00 0.00 100%研发投入占营业收入比例 0.03%0.00%100%研发投入资本化的金额（元）0.00 0.00 0 资本化研发投入占研发投入的比例 0.00%0.00%0 公司研发人员构成发生重大变化的原因及影响 适用 不适用 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 适用 不适用 本报告期新增三个研发项目，上年无研发。研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 适用 不适用 5 5.现金流现金流 单位：元 项目 2022 年 2021 年 同比增减 经营活动现金流入小计 1,721,731,453.82 1,859,380,819.76-7.40%经营活动现金流出小计 509,591,151.14 447,085,970.83 13.98%经营活动产生的现金流量净额 1,212,140,302.68 1,412,294,848.93-14.17%投资活动现金流出小计 12,423,213.80 460,262,416.56-97.30%投资活动产生的现金流量净额-12,423,213.80-460,262,416.56 97.30%筹资活动现金流入小计 9,097,156,839.00-100.00%筹资活动现金流出小计 1,381,003,311.05 10,413,631,941.60-86.74%山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 16 筹资活动产生的现金流量净额-1,381,003,311.05-1,316,475,102.60-4.90%现金及现金等价物净增加额-181,286,222.17-364,442,670.23 50.26%相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 适用 不适用（1 1）经营活动方面：）经营活动方面：经营活动现金净流入 121,214.03 万元，较上年同期减少 14.17%,主要原因是本报告期公司通行费收入减少以及所属企业不再享受企业所得税“三免三减半”税收优惠政策导致税费支出增加。（2 2）投资活动方面：）投资活动方面：投资活动现金净流出-1,242.32 万元，较上年同期减少 97.30%，主要原因是上年同期支付路桥集团资产置换对价款项本息 43,566.13 万元。（3 3）筹资活动方面：）筹资活动方面：筹资活动现金净流出-138,100.33 万元，较上年同期增加 4.90%，主要原因是上年同期公司发行股份购买资产并配套募集资金获得直接融资 46,025.68 万元，本报告期公司无新增融资补充现金流，同时提前偿还银行贷款 5 亿元。报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 因高速公路本期特许经营权摊销和财务费用影响。五、非主营业务分析五、非主营业务分析 适用 不适用 六、资产及负债状况分析六、资产及负债状况分析 1 1.资产构成重大变动情况资产构成重大变动情况 单位：元 2022 年末 2022 年初 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 594,547,919.39 4.67%763,024,141.56 5.68%-1.01%应收账款 108,929,003.00 0.86%128,698,739.87 0.96%-0.10%存货 637,648.53 0.01%1,044,446.66 0.01%固定资产 52,020,631.50 0.41%47,535,075.78 0.35%0.06%在建工程 21,833,352.90 0.17%16,702,734.60 0.12%0.05%合同负债 232,207.84 307,569.08 长期借款 6,647,770,000.00 52.24%7,362,770,000.00 54.79%-2.55%预付款项 2,699,897.05 0.02%4,037,239.04 0.03%-0.01%其他应收款 1,069,715.13 0.01%907,084.10 0.01%0.00%其他流动资产 1,806,337.91 0.01%5,563,484.89 0.04%-0.03%递延所得税资产 9,665,469.97 0.08%3,892,325.98 0.03%0.05%其他非流动资产 16,000,000.00 0.13%28,000,000.00 0.21%-0.08%应付账款 343,968,401.91 2.70%310,016,393.68 2.31%0.40%预收款项 2,022,026.54 0.02%779,364.38 0.01%0.01%应交税费 36,187,323.54 0.28%57,962,074.45 0.43%-0.15%其他应付款 698,537,045.15 5.49%1,016,903,816.49 7.57%-2.08%一年内到期的非303,888,888.88 2.39%351,888,888.88 2.62%-0.23%山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 17 流动负债 其他流动负债 604,846.83 0.00%30,418.92 0.00%0.00%长期应付款 127,506,507.29 1.00%210,808,628.48 1.57%-0.57%递延收益 2,448,562.32 0.02%2,938,274.88 0.02%0.00%未分配利润 946,275.87 0.01%-436,755,234.62-3.25%3.26%境外资产占比较高 适用 不适用 2 2.以公允价值计量的资产和负债以公允价值计量的资产和负债 适用 不适用 3 3.截至报告期末的资产权利受限情况截至报告期末的资产权利受限情况 （1）本报告期末货币资金受限金额为 12,810,500.00 元，其中：12,810,000.00 元为本公司子公司榆和公司的保函保证金，500.00 元为本公司子公司平榆公司车辆使用 ETC 缴存 ETC 保证金。（2）本报告期内拥有的无形资产除软件、土地使用权外均为因设立质押而资产权力受到限制的高速公路特许经营权资产，2022 年 12 月 31 日受限资产净值为 11,901,113,523.14 元，具体情况如下：根据榆和公司 2016 年 9 月与太平石化金融租赁有限责任公司签订融资租赁合同（编号：TPSH2016ZL041，期限 9 年）的质押合同（质押合同编号：TPSH2016ZL041-ZY01），本公司将榆和高速公路左权至和顺段的收费权及其基于收费权等产生的应收账款作为质押物顺位质押给太平石化金融租赁有限责任公司。根据榆和公司 2021 年 5 月 20 日与国家开发银行山西省分行签订的人民币借款合同（合同编号：1410202101100001183，期限 16 年），本公司将榆社至和顺高速公路榆社至左权段车辆通行费收费权及其项下收益提供质押担保。根据榆和公司 2021 年 5 月 20 日与国家开发银行山西省分行签订的人民币借款合同（合同编号：1410202101100001184，期限 24 年），本公司将榆社至和顺高速公路左权至和顺段车辆通行费收费权及其项下收益提供质押担保。根据平榆公司 2021 年 4 月与中国民生银行股份有限公司太原分行签订的应收账款质押合同（编号：应收质字第 2021 应收质 004 号），为确保 2021 年 4 月 20 日双方签订的固定资产贷款借款合同（编号：公固贷字第 2021 固贷 002 号）的履行，本公司将依法持有的山西省汾阳至邢台高速平遥至榆社段的全部收费权和收益权作为质押物出质。七、投资状况分析七、投资状况分析 1 1.总体情况总体情况 适用 不适用 山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 18 2 2.报告期内获取的重大的股权投资情况报告期内获取的重大的股权投资情况 适用 不适用 3 3.报告期内正在进行的重大的非股权投资情况报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 适用 不适用 4 4.金融资产投资金融资产投资 （1 1）证券投资情况证券投资情况 适用 不适用 公司报告期不存在证券投资。（2 2）衍生品投资情况衍生品投资情况 适用 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。山西路桥股份有限公司 2022 年年度报告全文 19 5 5.募集资金使用情况募集资金使用情况 适用 不适用（1 1）募集资金总体使用情况募集资金总体使用情况 适用 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金总额 本期已使用募集资金总额 已累计使用募集资金总额 报告期内变更用途的募集资金总额 累计变更用途的募集资金总额 累计变更用途的募集资金总额比例 尚未使用募集资金总额 尚未使用募集资金用途及去向 闲置两年以上募集资金金额 2021 年 非公开 48,005.74 4,830.92 48,125.05 不适用 合计-48,005.74 4,830.92 48,125.05 0 0 0.00%0-0 募集资金总体使用情况说明 本次非公开发行募集资金总额为 480,057,413 元，扣除中德证券有限责任公司独立财务顾问费和承销费用合计 19,800,574.00 元（含增值税），募集资金实际到账460,256,839.00 元，扣除发行登记费用 140,779.30 元及印花税 118,779.00 元，募集资金净额为 459,997,280.70 元。2021 年度，使用募集资金 412,881,221.00 元，取得利息收入扣除银行手续费的净额 1,073,379.71 元，余额 48,189,439.41 元。2022 年度，使用募集资金 48,309,176.51 元，取得利息收入扣除银行手续费的净额 119,737.10 元，截至2022 年 12 月 31 日募集资金余额为人民币 0.00 元。（2 2）募集资金承诺项目情况募集资金承诺项目情况 适用 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募资金投向 是否已变更项目(含部分变更)募集资金承诺投资总额 调整后投资总额(1)本报告期投入金额 截至期末累计投入金额