002563_2022_森马服饰_2022年年度报告_2023-04-03.pdf

浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 1 浙江森马服饰股份有限公司浙江森马服饰股份有限公司 20222022 年年度报告年年度报告 二二三年四月二二三年四月 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 2 20222022 年年度报告年年度报告 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。和连带的法律责任。公司负责人邱坚强、主管会计工作负责人公司负责人邱坚强、主管会计工作负责人陈新生陈新生及会计机构负责人及会计机构负责人(会计会计主管人员主管人员)罗四维罗四维声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中提及的计划等前瞻性的描述不构成对投资者的实质承诺，投资本报告中提及的计划等前瞻性的描述不构成对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。诺之间的差异。公司需遵守深圳证券交易所上市公司自律监管指引第公司需遵守深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3 3 号号行业信行业信息披露中纺织服装相关业的披露要求息披露中纺织服装相关业的披露要求 1 1、宏观经济波动风险、宏观经济波动风险 本公司主要产品为森马品牌休闲服饰和巴拉巴拉本公司主要产品为森马品牌休闲服饰和巴拉巴拉品牌儿童服饰，分别定位于大众消费市场及中高端儿童服饰市场，市场需求品牌儿童服饰，分别定位于大众消费市场及中高端儿童服饰市场，市场需求受宏观经济波动和居民消费水平的影响较大。若国受宏观经济波动和居民消费水平的影响较大。若国内终端消费需求增速放缓，内终端消费需求增速放缓，可能对公司主营业务产生不利影响。可能对公司主营业务产生不利影响。2 2、休闲服饰业务风险、休闲服饰业务风险 休闲服饰这一细分市场在服装行业中具有较大市休闲服饰这一细分市场在服装行业中具有较大市场份额，在经过需求推动为特征的快速发展阶段后，市场呈现消费快速变化、场份额，在经过需求推动为特征的快速发展阶段后，市场呈现消费快速变化、零售渠道变迁、互联网消费崛起、全球化竞争加剧等特征，市场竞争日趋激零售渠道变迁、互联网消费崛起、全球化竞争加剧等特征，市场竞争日趋激烈。上述因素可能会影响公司休闲服饰业务的发展。烈。上述因素可能会影响公司休闲服饰业务的发展。3 3、儿童服饰业务风险、儿童服饰业务风险 中国童装市场受消费升级和人口政策等因素影响，中国童装市场受消费升级和人口政策等因素影响，呈现快速发展的特征，众多服饰品牌纷纷进入童装市场，市场竞争加剧可能呈现快速发展的特征，众多服饰品牌纷纷进入童装市场，市场竞争加剧可能浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 3 给公司儿童服饰业务的发展带来不确定的风险。给公司儿童服饰业务的发展带来不确定的风险。公司经本次董事会审议通过的利润分公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以股权登记日股本为基配预案为：以股权登记日股本为基数，向全体股东每数，向全体股东每 1010 股派发现金红利股派发现金红利 2.002.00 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 0 股（含税），股（含税），不以公积金转增股本。不以公积金转增股本。浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 4 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .2 2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 .7 7 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第四节第四节 公司治理公司治理 .4444 第五节第五节 环境和社会责任环境和社会责任.6363 第六节第六节 重要事项重要事项 .6767 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 .7878 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.8383 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况 .8484 第十节第十节 财务报告财务报告 .8585 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 5 备查文件目录备查文件目录 一、载有法定代表人、财务负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表；二、报告期内在证券时报、中国证券报、上海证券报及证券日报公开披露过的所有文件的原稿；三、载有董事长签名的 2022 年年度报告原件；四、本公司董事、监事、高级管理人员关于 2022 年年度报告的书面确认意见；五、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。.浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 6 释义释义 释义项 指 释义内容 森马服饰、公司、本公司 指 浙江森马服饰股份有限公司 森马集团 指 森马集团有限公司 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 7 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 森马服饰 股票代码 002563 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 浙江森马服饰股份有限公司 公司的中文简称 森马服饰 公司的外文名称（如有）Zhejiang Semir Garment Co.,Ltd.公司的法定代表人 邱坚强 注册地址 温州市瓯海区娄桥工业园南汇路 98 号 注册地址的邮政编码 325041 公司注册地址历史变更情况 首次注册登记日期：2002 年 2 月5 日，注册地址：瓯海将军桥勤奋小区 3 号楼；变更注册登记日期：2003 年 7 月18 日，注册地址：温州市新桥温金大道森马大厦；变更注册登记日期：2005 年 12 月 30 日，注册地址：温州市瓯海新桥六虹桥路 1189 号；变更注册登记日期：2014 年 2 月20 日，注册地址：温州市瓯海区娄桥工业园南汇路 98 号。办公地址 上海市闵行区莲花南路 2689 号 办公地址的邮政编码 201109 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 宗惠春 范亚杰 联系地址 上海市闵行区莲花南路 2689 号 上海市闵行区莲花南路 2689 号 电话 021-67288431 021-67288431 传真 021-67288432 021-67288432 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司披露年度报告的证券交易所网站 证券日报、证券时报、上海证券报 公司披露年度报告的媒体名称及网址 http:/ 公司年度报告备置地点 上海市闵行区莲花南路 2689 号 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 8 四、注册变更情况四、注册变更情况 统一社会信用代码 91330000736007862B 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无 历次控股股东的变更情况（如有）2015 年 3 月 30 日，公司第一大股东森马集团有限公司与境内自然人邱光和、周平凡、邱艳芳、邱坚强、戴智约、金克军、郑秋兰等 7 人共同签署了股份转让协议，以协议方式转让其持有的部分森马服饰股票，股票转让后，公司第一大股东由森马集团变为邱光和。公司实际控制人未发生变更。详见巨潮资讯网 2015 年 4 月 1 日公告。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 上海市南京东路 61 号 签字会计师姓名 王昌功、叶鑫 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2022 年 2021 年 本年比上年增减 2020 年 营业收入（元）13,331,204,046.27 15,419,791,662.86-13.54%15,204,910,811.06 归属于上市公司股东的净利润（元）636,999,237.66 1,486,469,292.02-57.15%805,678,120.96 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）497,323,734.95 1,353,650,676.56-63.26%756,740,688.15 经营活动产生的现金流量净额（元）1,175,925,065.72 2,075,924,689.82-43.35%4,456,518,195.21 基本每股收益（元/股）0.24 0.55-56.36%0.30 稀释每股收益（元/股）0.24 0.55-56.36%0.30 加权平均净资产收益率 5.70%12.70%-7.00%7.01%2022 年末 2021 年末 本年末比上年末增减 2020 年末 总资产（元）18,271,093,028.10 19,777,562,288.34-7.62%17,169,978,788.39 归属于上市公司股东的净资产（元）10,900,528,307.42 11,663,308,143.59-6.54%11,472,972,746.65 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 9 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性 是 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 3,309,366,202.46 2,331,605,334.41 3,301,712,231.54 4,388,520,277.86 归属于上市公司股东的净利润 208,925,304.08-104,528,324.32 167,053,188.05 365,549,069.85 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 184,570,715.16-159,561,307.35 145,294,446.67 327,019,880.47 经营活动产生的现金流量净额-5,615,381.95-286,685,876.63 156,528,475.36 1,311,697,848.94 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2022 年金额 2021 年金额 2020 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-1,233,357.30-42,620,153.32-7,908,945.75 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）56,622,569.89 117,033,361.22 64,076,434.44 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占19,019,157.16 17,565,230.33 41,387,124.82 公司向授信加盟浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 10 用费 商收取的资金占用费。债务重组损益 4,470,043.07 8,240,700.06 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 99,364,085.00 61,263,888.27 46,188,497.98 主要是本期取得的理财产品投资收益及公允价值变动收益。除上述各项之外的其他营业外收入和支出-5,930,390.87-5,115,160.27-9,622,043.38 其他符合非经常性损益定义的损益项目 7,460,518.56 19,557,734.26-61,743,412.45 其他非流动金融资产在持有期间的投资收益 减：所得税影响额 43,455,540.89 42,299,121.03 24,603,370.01 少数股东权益影响额（税后）-3,358,418.09 807,864.06-1,163,147.16 合计 139,675,502.71 132,818,615.46 48,937,432.81-其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：适用 不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 公司不存在将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 11 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况一、报告期内公司所处行业情况 公司需遵守深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3 号行业信息披露中纺织服装相关业的披露要求 经过多年的发展，中国服饰行业已从外延扩张式为主的快速发展阶段步入内生式为主的优化发展阶段，增速相对放缓，相较其他国家和地区仍具有明显的竞争优势：伴随着人们收入的增长，中国服饰消费保持持续增长，中国正在成为全球最大、增长最快、最具增长潜力的服饰消费市场；服饰行业的优胜劣汰现象进一步显现，大众化业务集中化，中高端业务细分化更加明显；消费升级和消费细分的特征更加突出，消费需求的变化加快，场景式消费特征日益突出，消费者的消费意愿、消费形态、消费方式都不断发生着变化，消费者在基于生活方式、文化层面的价值需求越来越强烈；科技、时尚、绿色在推动服饰行业的消费升级与产业升级中发挥了重要作用，消费者的环保意识增强，绿色消费成为重要的趋势；服饰行业各细分市场洗牌加剧，已经从机会导向变成能力导向，从渠道驱动变成产品驱动，从追求速度变成追求质量。随着生活方式的变化及互联网的发展，具有综合消费体验的购物中心正在成为线下零售重要渠道，线上零售及消费占比也不断提升，直播电商成为新的重要赛道，线上线下相互融合的零售运营模式成为服饰企业的必然选择；国际品牌在中国市场的发展正在从一线城市向二三线城市下沉，本土品牌面临中国消费持续增长的发展机遇，也面临消费快速变化、零售渠道变迁、互联网消费崛起、全球化竞争加剧等挑战。过去相当长一段时间，本土品牌难以撼动海外品牌的市场地位及其在消费者心中的影响力。近年来，本土品牌充分挖掘中国传统文化，从品牌建设、零售运营、供应链能力和数字化建设等各个方面不断夯实内功，缩小与国际品牌的差距；另一方面，随着综合国力的提升，收入的增加，消费者民族自信、文化自信逐步增强，进一步推升 Z 世代年青人对本土品牌的偏好，影响着这一代人对本土品牌消费观念的转变，推动中国本土品牌的觉醒与崛起。2022 年，受国际政治和经济波动影响，国内市场需求疲弱、原材料成本高企，中国服装行业以及国内零售行业面临压力和挑战。根据国家统计局数据，2022 年，社会消费品零售总额 439,733 亿元，比上年下降 0.2%；我国服装鞋帽、针、纺织品类商品零售额累计为 13,003 亿元，同比下降 6.50%，服装类商品零售额累计为 9,222.6 亿元，同比下降 7.7%；全国居民人均消费支出 24538 元，名义增长 1.8%，扣除价格因素，实际下降 0.2%；全国居民人均衣着消费支出同比下降3.8%；全国网上穿类商品零售额同比增长 3.5%。数据上能够看到，人均消费支出扣除价格因素后略有下降，整体消费承压，服装类商品零售出现下降，同时，网上服装零售微增，线上消费对内需市场仍发挥较强拉动作用。从长期来看，我国消费规模扩大、消费结构升级、消费模式创新的趋势不会改变。尽管遭受宏观经济波动影响，我国仍然是全球第二大消费市场和第一大网络零售市场，超大规模市场优势依然明显。随着经济环境复苏和改善，带动就业扩大和居民收入提升，消费者的消费能力和消费意愿不断增强，人民群众向往美好生活的需求持续释放，国内市场潜力仍然巨大，服装行业在双循环经济背景下，将迎来新的发展机遇。同时，供应链、渠道、人才、资金等资源会向更具浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 12 号召力、特点更为鲜明的优势龙头企业和品牌集中，有利于处于优势地位的服装品牌公司更高效地整合上下游资源，巩固自身的竞争力，扩大市场份额，未来行业集中度将继续提升。报告期内，公司所在行业的国家及地方税收、进出口政策无重大变化，对公司未产生显著影响。二、报告期内公司从事的主要业务二、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3 号行业信息披露中纺织服装相关业的披露要求（一）公司从事的主要业务 1、简介 森马服饰创建于 2002 年，是一家以虚拟经营为特色，以休闲服饰、儿童服饰为主导产品的企业集团，旗下拥有以森马品牌为代表的成人休闲服饰和以巴拉巴拉品牌为代表的儿童服饰两大品牌集群。森马品牌创立于 1996 年，定位以休闲服饰为主的大众日常生活方式品牌，为以 18-35 岁为核心的大众消费者提供有品质、有颜值、充满亲和力的服饰及生活所需的产品和服务。巴拉巴拉品牌于 2002 年创立，倡导专业、时尚、活力，面向 0-14 岁儿童消费群体，产品定位在中等收入小康之家。公司拥有的两个主要品牌分处于两个不同细分市场，森马品牌所处的休闲服饰行业适用的着装场景丰富，在服饰市场中占据半壁江山，巴拉巴拉品牌所处的童装行业处于景气发展阶段，是服装行业中增长最快的赛道之一。经过多年的努力，森马品牌已位居本土休闲装品牌龙头地位，巴拉巴拉品牌占据童装市场绝对优势，连续多年国内市场份额第一。随着消费市场的进一步扩大以及资源向优势企业集中，森马品牌和巴拉巴拉品牌在现有竞争优势的基础上，将迎来进一步的发展机遇。2、业务模式 公司产品全部外包生产，公司主要业务包括品牌运营、设计研发、生产组织与成衣采购、零售管理、仓储物流等。（1）品牌运营 公司的品牌运营集合了消费者研究、品牌传播以及零售推广等功能，其目标是通过消费者研究，结合公司的业务现状及竞争态势，制定品牌策略，实施传播、产品及零售的整合营销，坚持具有独特定位的品牌战略。所有店铺均由品牌运营部门提供统一的店铺形象设计、商品及道具陈列与展示方案。（2）设计研发 公司按不同品牌，分产品组建设计研发团队，整合全球设计资源，拥有强大的商品自主研发设计能力，整合全球前沿时尚趋势和设计理念，捕捉市场流行趋势资讯，以长周期商品开发和快反商品模式相结合，满足消费者快速变化的时尚服饰文化需求。（3）生产组织与成衣采购 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 13 公司产品全部采用外包生产方式，公司使用的外包生产模式主要为 OEM 和 ODM。公司制定了严格的供应商甄选标准、考核办法与淘汰机制，并在委托生产合同中明确了各方的义务与责任，最大程度地保证面辅料与成衣的质量。（4）零售管理 公司已建立包括专卖店、商超百货、购物中心、奥特莱斯、电商、小程序等在内的线上线下全渠道零售体系，由专职部门和机构负责统一管理和运作。线下业务方面，森马与巴拉巴拉两个品牌的销售均采用以特许加盟为主，加盟、联营与直营相结合的销售模式。公司直营店除了销售之外，还承担着品牌宣传、反馈市场信息、总结终端运营经验等职能。加盟销售方面，公司在加盟商拓展、加盟商管理、加盟商支持等方面制定了一系列政策，以规范并促进加盟销售市场发展。线上业务方面，公司全资子公司浙江森马电子商务有限公司于 2012 年起开展电商业务，在天猫、唯品会、抖音等第三方电商平台上运营公司旗下品牌产品及代理其他商品零售业务。（5）仓储与物流 公司在温州、上海、杭州、嘉兴等地建设产业园，总投资 25.67 亿元，主要承担办公、仓储以及员工住宿、生活等功能。公司采购的成衣从工厂首先发往公司工业园仓库中，再通过第三方物流公司运送到门店。（二）风险及应对措施 1、宏观经济波动风险 本公司主要的产品森马品牌休闲服饰和巴拉巴拉品牌儿童服饰分别定位于大众消费市场及中高端儿童服饰市场，市场需求受宏观经济波动和居民消费水平的影响较大。若国内终端消费需求增速放缓，可能对公司主营业务产生不利影响。2、品牌运营风险（1）休闲服饰业务风险 休闲服饰这一细分市场在服装行业中具有较大市场份额，在经过需求推动为特征的快速发展阶段后，市场呈现消费快速变化、零售渠道变迁、互联网消费崛起、全球化竞争加剧等特征，市场竞争日趋激烈。上述因素可能会影响公司休闲服饰业务的发展。（2）儿童服饰业务风险 中国童装市场受消费升级和人口政策等因素影响，呈现快速发展的特征，众多服饰品牌纷纷进入童装市场，市场竞争加剧可能给公司儿童服饰业务的发展带来不确定的风险。3、原材料价格变动的风险 如果面辅料的价格和委托加工成本出现持续上涨的情形，公司有可能面临面辅料不能及时供应、采购成本上升的局面，从而对公司正常生产经营活动造成不利影响。4、存货管理及跌价风险 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 14 随着公司销售规模的扩大，销售给加盟商以及直营终端及电商渠道铺货和陈列的商品需要量不断增加。目前公司的存货是正常经营过程形成的，符合公司经营的实际情况和行业惯例。但若产品销售市场发生异常变化导致存货跌价或存货变现困难，将给公司经营业绩带来不利影响。5、进出口贸易风险 世界经济贸易环境的变化，给公司进出口业务带来不确定的影响。现阶段，公司进出口业务规模较小，公司因汇率的波动、贸易保护主义等因素导致的进出口贸易风险不会给公司业绩带来重大影响。6、应对措施（1）持续强化现有森马、巴拉巴拉品牌的领先地位。经过多年的积累，公司对行业和市场需求充分认知，根据休闲服饰和儿童服饰两大细分市场的特点和目标消费者的需求，以品牌经营为核心，以事业部制的形式独立运营森马品牌休闲服饰和巴拉巴拉品牌儿童服饰，分别为两大细分市场的供需各方构建了具有差异化特征的业务平台，有效整合了两大细分行业产业链上下游的资源，实现了生产商与渠道商的高效整合，使得两大细分行业中的设计、生产和渠道拥有者都能够通过公司的业务平台迅速渗透至市场和目标消费者，形成稳定的业务链和生态圈。（2）公司积累了丰富的供应商资源，为保证生产经营的有序进行，公司制定了一系列生产采购环节的制度及流程，包括由公司或成衣厂商按照公司提供的样式及标准向公司指定的面辅料供应商采购。同时，公司将产品的生产外包给成衣厂商，可充分发挥成衣厂商的专业性和规模经济优势，这些措施在很大程度上降低了公司的经营成本和经营风险。（3）存货控制：公司对存货的控制主要为事前控制、事中控制和事后控制。A、事前合理规划 公司市场部负责调研制订市场拓展计划，销售部负责与加盟商沟通确认销售增长目标，公司商品运营部根据上述计划目标结合公司的发展战略，以市场需求为驱动，制订出年度销售目标，再将其分解为季度销售目标，预算每季库存等指标，制定每季度货品下单计划。公司建立健全完善的经营计划制定体系，利用柔性供应链规划，做好长中短期产品开发及供应计划，并通过严密的内控机制，保障经营计划有效执行。B、事中灵活调整 在货品的销售过程中，商品运营部会组织资深销售人员进行产品评审，选出流行款和沉淀款，确定出部分畅销款式下单补货，根据市场销售情况进行后期追单，同时与生产部排好时间产能，如果销售情况好则下单，如果销售不理想则停单。销售过程中根据每天报表进行分析商品，如果过程中出现偏差，根据差异率对部分客户或系统客户进行陈列促销或打折促销，直至偏差接近库存预算目标。C、事后及时处理 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 15 对于滞销及客户退回的商品，公司会按照款式和品类对其进行重新归类整理，根据市场需求信息，在第二年的相应季节通过线上平台及线下门店统一组织销售。综上所述，由于公司对货品进行了合理的事前规划，灵活的事中调整，及时的事后处理，从而能够较好的控制商品库存，使库存商品数量保持在合理的水平。（4）公司持续整合供应链资源，提高产品质量；优化渠道结构，把握新的渠道增长机会；加大产品研发投入，提高产品力；加大品牌运营投入，提升品牌力，改善零售及消费体验；通过管理创新，加强激励等措施，提升公司运营效率。努力实现良好的经济效益。三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 1、品牌影响力 公司拥有两个主要品牌，即大众休闲装品牌“森马”和中等价位的“巴拉巴拉”童装品牌，通过长期投入和精心培育，森马品牌与巴拉巴拉品牌已成为休闲服饰及童装行业的领先品牌。森马品牌市场占有率、品牌知名度在国内休闲服市场名列前茅，巴拉巴拉品牌在品牌知名度、市场占有率、渠道规模等多项指标遥遥领先其他品牌，在国内童装市场位居第一。2、成功的多品牌运作平台及经验 经过多年的积累，公司对行业和市场需求充分认知，根据休闲服饰和儿童服饰两大细分市场的特点和目标消费者的需求，以品牌经营为核心，以事业部制的形式独立运营森马休闲服饰和巴拉巴拉儿童服饰两大品牌，分别为两大细分市场的供需各方构建了具有差异化特征的业务平台，有效整合了两大细分行业产业链上下游的资源，实现了生产商与渠道商的高效整合，使得两大细分行业中的设计、生产和渠道拥有者都能够通过公司的业务平台迅速渗透至市场和目标消费者。3、以和谐共赢为核心的资源整合能力 以“小河有水大河满”的经营思想为核心的和谐共赢理念是森马企业的核心价值观，也是森马企业持续发展的源泉。公司以和谐共赢理念将企业、股东、员工、消费者及社会紧密相连，共同成长，以“小河有水大河满”的经营思想整合供应商、代理商以及设计研发、品牌传播等多方面国内外资源，建立了一套与自身经营模式相适应的贯穿设计、生产、物流、销售及品牌传播等各个业务环节的合作体系，保证了以生产外包、整合资源为核心的轻资产高效益运营模式的成功实施。4、广泛深入的全渠道营销网络布局 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 16 公司森马休闲装和巴拉巴拉童装两大品牌服饰业务成功布局中国一二三四线市场，不仅为现有品牌经营提供重要保证，也为未来多品类、多品牌业务的发展提供良好基础；同时，公司成功在国内各知名电子商务平台建立了线上销售渠道，经过多年的努力，公司已形成线上线下相结合的全渠道零售格局。5、财务稳健 截至报告期末，公司货币资金等现金资产金额达 79.46 亿元，现金储备充足；资产负债率低，负债多为经营性负债，资产质量较高，抗风险能力较强，稳健的财务状况有利于公司未来持续发展，以及以投资、合作等方式推进多品牌发展战略的实施。四、主营业务分析四、主营业务分析 1 1、概述、概述 2022 年，受国际政治和经济波动影响，国内市场需求疲弱、原材料成本高企，中国服装行业以及国内零售行业面临压力和挑战。面对市场需求及经营环境等诸多不确定性，公司秉持“一切以消费者为中心”的理念，以健康经营为主旨，围绕“全域融合、组织变革、流程再造”，以消费者需求为中心、消费者洞察为依据，全面联通线上线下全域业务，为消费者提供高质量一体化全域服务；围绕消费者需求，不断强化内功，持续推动品牌运营、产品创新、精益零售、供应链管理、数智化等核心能力的建设，提升经营效率，增强公司的抗风险能力。2022 年，公司实现营业总收入 133.31 亿元,较上年同期下降 13.54%；实现营业利润 8.71 亿元，同比下降 54.84%；实现归属于上市公司股东的净利润 6.37 亿元，同比下降 57.15%。截至 2022 年 12 月 31 日，公司总资产为 182.71 亿元，归属于母公司所有者的净资产为 109.01 亿元。全域融合全域融合 组织重构组织重构 流程再造流程再造 2022 年，公司围绕“组织分工”、“运营规则”、“考核改革”、“流程再造”四大支柱，以“产品经理制”和“全域一致性”为主轴，实施了全面的组织变革。从打造消费者全域体验、品牌产品零售体验全域协同的角度出发，公司融合了全域品牌、全域产品和全域渠道的管理模型，从组织分工、协作规则、考核机制和针对核心业务流程再造等方面进行了全面调整和层层推进。以消费者洞察驱动产品领先策略以消费者洞察驱动产品领先策略 公司始终以消费者需求为中心，消费者洞察为依据，围绕材料创新、功能设计、使用场景等维度驱动创新性的产品开发，包括：推出“舒服裤”、“轻松羽绒”、“冰激凌牛仔”、“吐司牛仔”等一系列创新的心智产品，让消费者的体验得到全面提升。公司“安睡天使”婴儿连体衣、DRY-X 吸湿速干抗菌儿童睡衣、宝宝可穿牛仔裤、莱赛尔吐司牛仔外套等产品荣获中国纺织工业联合会颁发的“2022 年度十大类纺织创新产品”称号。浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 17 提升全链路运营弹性提升全链路运营弹性 2022 年，公司不断提升全链路运营弹性，从生产下单到销售交付的全链路运营管控上持续发力。在过去一年，公司上线了智能拉补系统和自动补货系统，提高了终端整体运营效率，减少了流转过程中的库存积压。面对下半年疫情的反复，公司的订单柔性管理也发挥了重要作用，整体上控制了库存大幅增加的风险。全面推广全域数字化零售门店全面推广全域数字化零售门店 基于对健康经营的持续追求，公司打破了传统线下业务与线上业务界限，从全域视角出发，推出“全域数字化零售门店”的概念，以“消费者为中心”，围绕全消费场景，重塑线下门店生意模型，通过打通单门店实体业务、直播业务、微信生态业务、本地生活业务、O2O 业务和内容种草导流业务，实现商品运营上的全域变革，让消费者在任何一种渠道都能便捷地购买到商品。2022 年，主品牌森马、巴拉巴拉已全面推进数字化门店进程，以“穿型城市”为主题，数字化标杆门店快速落地全国核心城市。聚焦构建中心化能力聚焦构建中心化能力 公司持续推进构建中心化能力，规模化、效率化支撑一线业务发展。2022 年，公司进一步整合中台部门，构建全域零售运营部门、全域流量管理部门、全域会员管理部门、全域空间设计部门，强力支撑业务的多维发展，进一步扩大全域触点，提升消费者体验，形成标准化运营模型，快速提升经营效率，构建强中心化能力，助力全域业务协同一体化发展。2 2、收入与成本、收入与成本 （1 1）营业收入构成营业收入构成 单位：元 2022 年 2021 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 13,331,204,046.27 100%15,419,791,662.86 100%-13.54%分行业 服装行业 13,214,792,502.92 99.13%15,299,560,182.93 99.22%-13.63%其他 116,411,543.35 0.87%120,231,479.93 0.78%-3.18%分产品 休闲服饰 4,281,710,626.01 32.12%5,027,304,445.24 32.60%-14.83%儿童服饰 8,933,081,876.91 67.01%10,272,255,737.69 66.62%-13.04%其他 116,411,543.35 0.87%120,231,479.93 0.78%-3.18%分地区 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 18 中国大陆境内 13,294,251,754.30 99.72%15,383,435,472.21 99.76%-13.58%中国大陆境外 36,952,291.97 0.28%36,356,190.65 0.24%1.64%分销售模式 线上销售 6,454,356,665.07 48.42%6,458,358,013.90 41.88%-0.06%直营销售 1,152,827,111.07 8.65%1,399,880,042.06 9.08%-17.65%加盟销售 5,268,888,713.31 39.52%6,820,004,627.18 44.23%-22.74%联营 338,720,013.47 2.54%621,317,499.79 4.03%-45.48%其他 116,411,543.35 0.87%120,231,479.93 0.78%-3.18%（2 2）占公司营业收入或营业利润占公司营业收入或营业利润 10%10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况以上的行业、产品、地区、销售模式的情况 适用 不适用 公司需遵守深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3 号行业信息披露中纺织服装相关业的披露要求 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 服装行业 13,214,792,502.92 7,761,458,766.85 41.27%-13.63%-11.69%-1.29%其他 116,411,543.35 63,813,543.97 45.18%-3.18%-1.32%-1.03%分产品 休闲服饰 4,281,710,626.01 2,569,969,328.88 39.98%-14.83%-14.61%-0.15%儿童服饰 8,933,081,876.91 5,191,489,437.97 41.88%-13.04%-10.17%-1.86%其他 116,411,543.35 63,813,543.97 45.18%-3.18%-1.32%-1.03%分地区 中国大陆境内 13,294,251,754.30 7,815,906,130.20 41.21%-13.58%-11.65%-1.28%中国大陆境外 36,952,291.97 9,366,180.62 74.65%1.64%33.73%-6.09%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 公司是否有实体门店销售终端 是 否 实体门店分布情况 门店的类型 门店的数量(个)门店的面积（）报告期内新开门店的数量(个)报告期末关闭门店的数量(个)关闭原因 涉及品牌 直营 723 166,706.11 64 122 主要系合同到期、店铺调整等原因 主要为森马、巴拉巴拉 加盟 7,336 1,357,666.27 1,042 1,118 主要系合同到期、店铺调整等原因 主要为森马、巴拉巴拉 浙江森马服饰股份有限公司 2022 年年度报告全文 19 联营 81 17,028.80 16 309 主要系合同到期、店铺调整等原因 主要为森马、巴拉巴拉 直营门店总面积和店效情况 本年期末，直营门店总面积为166,706.11平米，单店面积平均为230.58平米，店铺平均平效为6,915.33元/平米/年。营业收入排名前五的门店 序号 门店名称 开业日期 营业收入（元）店面平效(元/年)1 森马广州北京路旗舰店 2010 年 09 月 29 日 14,590,180.03 3,490.47 2 森马华人实业杭州工联大厦购物中心店 2