002138_2020_顺络电子_2020年年度报告（更新后）_2021-04-23.pdf

深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 1 深圳顺络电子股份有限公司深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告年年度报告 2021 年年 02 月月 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人袁金钰、主管会计工作负责人徐佳及会计机构负责人公司负责人袁金钰、主管会计工作负责人徐佳及会计机构负责人(会计主管会计主管人员人员)黄燕兵声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。黄燕兵声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。公司的经营计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成对投资者的实质承诺，公司的经营计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成对投资者的实质承诺，敬请广大投资者注意投资风险。敬请广大投资者注意投资风险。全球疫情盛行，经济下行，疫情防控将可能是一个较长期的过程，国际防全球疫情盛行，经济下行，疫情防控将可能是一个较长期的过程，国际防控效果不一，可能会造成结构性的经控效果不一，可能会造成结构性的经济影响；贸易摩擦持续，贸易单边保护主济影响；贸易摩擦持续，贸易单边保护主义抬头，海外市场可能会受到一定影响；国内经济下行压力等综合因素可能影义抬头，海外市场可能会受到一定影响；国内经济下行压力等综合因素可能影响全球经济发展进程；响全球经济发展进程；5G 推动进度低于预期，国产替代低于预期，手机行业增推动进度低于预期，国产替代低于预期，手机行业增速放缓，需求疲软风险；汽车产业芯片短缺恢复速度缓慢；因国际政治局势及速放缓，需求疲软风险；汽车产业芯片短缺恢复速度缓慢；因国际政治局势及全球疫情影响导致的供应链材料成本上涨；美元汇率的波动带来的进口采购压全球疫情影响导致的供应链材料成本上涨；美元汇率的波动带来的进口采购压力及汇兑损益。力及汇兑损益。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 2020 年年 12 月月 31 日已发日已发行总股本行总股本 806,318,354 股扣除回购专户持有股份股扣除回购专户持有股份 8,562,900 股后股本股后股本 797,755,454股为基数，向全体股为基数，向全体股东每股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 2 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），股（含税），不以公积金转增股本。不以公积金转增股本。深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .2 2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 .5 5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 .9 9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .3232 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 .5454 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 .6161 第八节第八节 可转换公司债券相关情况可转换公司债券相关情况 .6262 第九节第九节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况 .6363 第十节第十节 公司治理公司治理 .7373 第十一节第十一节 公司债券相关情况公司债券相关情况 .7979 第十二节第十二节 财务报告财务报告 .8080 第十三节第十三节 备查文件目录备查文件目录 .223223 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 元、万元 指 人民币元、人民币万元 顺络电子、公司、本公司 指 深圳顺络电子股份有限公司 金倡投资 指 金倡投资有限公司 恒顺通 指 新余市恒顺通电子科技开发有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 深圳顺络电子股份有限公司章程 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 证券交易所 指 深圳证券交易所 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 顺络电子 股票代码 002138 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 深圳顺络电子股份有限公司 公司的中文简称 顺络电子 公司的外文名称（如有）Shenzhen Sunlord Electronics Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）Sunlord 公司的法定代表人 袁金钰 注册地址 深圳市龙华区观澜街道大富苑工业区顺络观澜工业园 注册地址的邮政编码 518110 办公地址 深圳市龙华区观澜街道大富苑工业区顺络观澜工业园 办公地址的邮政编码 518110 公司网址 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 徐祖华 于萌萌 联系地址 深圳市龙华区观澜街道大富苑工业区顺络观澜工业园 深圳市龙华区观澜街道大富苑工业区顺络观澜工业园 电话 0755-29832586 0755-29832586 传真 0755-29832586 0755-29832586 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司证券投资部 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 无变更 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）公司已于 2016 年 6 月 2 日对外披露 关于第一大股东减持股份暨公司无控股股东及实际控制人的公告，宣告公司无控股股东及实际控制人。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 容诚会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 22 号 1 幢外经贸大厦 901-22 至 901-26 签字会计师姓名 欧昌献、王艳宾 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2020 年 2019 年 本年比上年增减 2018 年 营业收入（元）3,476,609,084.59 2,693,227,392.47 29.09%2,362,042,839.62 归属于上市公司股东的净利润（元）588,485,500.73 401,689,957.64 46.50%478,584,370.69 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）527,090,057.88 373,951,306.04 40.95%372,383,290.40 经营活动产生的现金流量净额（元）812,701,949.04 662,715,967.27 22.63%597,108,727.81 基本每股收益（元/股）0.74 0.50 48.00%0.59 稀释每股收益（元/股）0.74 0.50 48.00%0.59 加权平均净资产收益率 12.72%9.36%3.36%11.32%2020 年末 2019 年末 本年末比上年末增减 2018 年末 总资产（元）7,521,710,400.51 6,304,407,402.99 19.31%5,237,358,697.08 归属于上市公司股东的净资产（元）4,845,016,552.86 4,417,726,627.60 9.67%4,298,269,302.15 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 7 定性 是 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 602,809,974.55 839,215,197.51 1,012,629,944.60 1,021,953,967.93 归属于上市公司股东的净利润 94,469,957.47 147,631,219.59 164,565,184.33 181,819,139.34 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 88,558,762.34 142,645,245.21 149,948,175.09 145,937,875.24 经营活动产生的现金流量净额 142,028,109.72 81,128,134.54 393,201,482.39 196,344,222.39 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2020 年金额 2019 年金额 2018 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-7,102,991.04-3,068,226.95 551,445.05 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）83,615,359.46 36,641,853.52 34,368,275.31 委托他人投资或管理资产的损益 1,473,099.59 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 8 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 57,600,000.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 30,000,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,239,348.43-730,000.00 1,775,405.48 减：所得税影响额 10,615,045.60 4,570,944.54 18,726,553.27 少数股东权益影响额（税后）1,262,531.54 534,030.43 840,591.87 合计 61,395,442.85 27,738,651.60 106,201,080.29-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司主要从事研发、设计、生产、销售新型电子元器件；提供技术方案设计和技术转让、咨询服务，销售自产产品。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 增幅 130.24%；主要因本期新增对外投资所致；固定资产 增幅 8.96%；主要因设备采购增加所致；无形资产 增幅 4.45%；主要因本期新增购买土地使用权所致；在建工程 增幅 211.50%；主要因厂房建设和设备采购增加所致；2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 一、市场及客户分析 1.公司主要从事精密高端电子元器件的研发、生产和销售，长期致力于通过新材料、新技术研究和新产品开发，贯行“产品开发、市场开拓双驱动机制”推动公司持续发展。积极通过持续全面创新，包括技术创新及管理创新，持续向客户提供有竞争力的产品、解决方案以及服务，扩大产品的配套能力和应用领域。2.公司拥有全球领先的大客户群体，聚焦大客户战略，涵盖了全球主要相关行业的标杆企业，包括通讯领域及汽车电子等领域的大客户，持续耕耘新兴市场。不断推出新产品，在满足全球高端电子制造企业严苛的品质需求以及建立安全供应链的基础上，通过创新持续满足全球高端电子制造企业的发展需要。在长期竞争过程中积累了客户优势、品质优势、技术优势、服务优势。二、技术及规模分析 1.在电感细分领域内，公司在全球市场上已占有较高市场占有率，市场份额达到全球前列，高端精密产品市场份额持续 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 10 提升，产品技术和产能规模处于全球领先地位；同时新型电感产品持续推向市场，始终保持在全球电感行业前沿，知名度及核心优势进一步聚焦。通过持续创新，不断开发满足大客户需求的新产品。2.具有核心竞争力的新产品线持续丰富，明确磁性器件、微波器件、敏感及传感器件、精细陶瓷四大产品发展方向。3.应用领域不断拓展，5G 通讯、大数据、汽车电子、新能源等产业的快速发展，打开了公司数十倍的发展空间。公司在积极开发新产品的同时，持续扩展产品应用领域，由原有的通讯、消费类电子应用正向汽车电子、5G 市场、云计算及云服务、物联网、新能源、工业互联网等领域持续拓展，为公司的持续成长奠定了良好的市场基础。三、品质及服务分析 全公司持续贯彻“质量第一、持续改进”的质量管理思想；质量管理向产品前端和管理前端推进，进一步加强对产品品质及管理体系和工作流程的持续改善，尤其是加强了对产品缺陷管理和管理体系的可靠性、有效性、可操作性及完整性的审核和改善，最终构筑“顺络电子”产品的可信赖、高质量品牌。四、人才及管理分析 公司高度重视优秀管理团队的搭建和高、精、尖的专业人才的培养，不断尝试推行和优化有效的激励及考核制度，运用不断创新的思维和理念，致力于建设高效的管理运营团队。本年度推出组织变革、提升效率、强化组织内部经营理念和绩效评价应用，推行量化经营，聚焦核心产品线，绩效管理体系及任职资格体系落地，实现了管理能力和经营效率的持续提升。公司将进一步完善组织机构、完善流程化管理体系；通过经营量化管理，激发组织活力，培养和提升管理人员的经营意识；提升企业运作效率和赢利能力，实现企业持续有效的发展。深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 11 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2020 年，注定载入史册的一年，受全球疫情和贸易战的双重影响情况下，经济下行，大量的制造业企业的经营发展承受了巨大的压力。顺络在公司董事会领导下，一方面稳扎稳打，积极开拓市场、快速提升产能，满足市场和客户需求；另一方面推动管理变革、加快技术和管理创新，持续开发具有核心竞争力的新产品。通过全体员工的共同努力，公司业绩逆势而上，季度销售额和净利润连续创历史新高，同比增长率亦达历史高峰。2020年度公司实现营业收入34.77亿元，比上年同期增长29.09%；实现归属于上市公司股东净利润5.88亿元，比去年同期增长46.50%；扣除非常性损益净利润5.27亿元，比上年同期增长40.95%；2020年年度实现毛利率36.26%，比上年同期增长2.11个百分点；加权平均净资产收益率为12.72%，比上年同期增长3.36%。一.公司销售规模和盈利快速增长，得益于以下方面：1.市场空间巨大且持续成长，订单饱满 公司拥有雄厚的研发实力和研发团队，拥有全球一流的材料开发平台、基础元件装备和测试平台、基础元件设计平台，能够广泛开发无线信号处理和电源信号处理的必备关键元件。这类电子元器件的市场空间巨大且仍处于长期持续增长态势。无线信号处理和电源信号处理元件需求必能随着电子信息技术的发展持续增加。更加智能、方便快捷的电子产品是使用者追求主要目标之一，即需要产品的功能越来越多，所以从技术层面剖析，就需要不断提升信息处理能力；同时，伴随信息量的增大及信息复杂度的增加，需要更多、更强大信号处理及相应的独立电源模块；最终用于信号处理和电源管理的元件用量将会增加，整个市场规模随着电子信息产业不断发展。顺络电子产品和新产品都重点应用于电子产品的无线信号处理及电源信号管理领域，目前主要产品线产能虽然在2020年进行了较大幅度的扩产，仍无法完全满足快速增长的市场需求，产能持续紧张。2.依托全球竞争优势、依托全球优质客户，持续提升产能和新产品交付 公司经过多年发展，在基础元件领域确立了全球竞争优势，包括技术优势、客户优势、质量优势和品牌优势；核心产品确立了全球交付优势，获得了全球重量级客户群信赖，与客户合作深度和广度持续提升。公司全球优质客户群涵盖了新兴市场领域，包括5G通信技术及应用、汽车电子电动化及智能化、物联网、云计算及云服务、新能源及特种工业；全球重量级客户群涵盖了“全球一流”的通讯企业、电动汽车整车企业、汽车电池供应商、汽车电子模块供应商、通讯终端企业、通讯模块企业、服务器企业。深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 12 公司依托全球竞争优势，依托全球优质客户，持续提升产能和开发新产品。近年来，微型电感、低损耗功率电感、LTCC微波器件、高可靠性变压器、NTC 热敏电阻、传感器、5G 用滤波器等持续推向市场，依然无法完全满足市场需求。提升产能和新品交付是公司未来长期重点工作，也必将进一步确立公司全球竞争优势和品牌影响力。3.强大的基础技术系统性研究实力，确立公司产品持续竞争优势 顺络从成立之初就设立了研发中心，并且建立了以客户为中心的创新体系，在开发产品的同时十分重视基础技术的研究，建立了围绕“磁性器件、微波元件、敏感与传感器和结构陶瓷”等产业发展方向，对相关的材料及制造技术开展了长期、系统化、持续的研究和创新，形成了从设计、材料、工艺、装备及控制等技术平台，为快速开发满足市场需要的新产品建立了系统化的技术基础。公司通过长期的技术创新和市场耕耘，公司其他类产品：汽车电子、敏感及传感器、变压器、微波器件、精密陶瓷等产品，也获得了主流客户的普遍认同，顺络已经从单一的电感企业发展成为多品类电子元器件研发制造企业。随着这些产品的市场应用的推广及系列化产品的开发，将为公司的持续发展提供了更多的机会，公司核心竞争力将持续提升。4.国产化替代，加速市场需求转移 贸易摩擦和疫情，让全球企业更加重视供应链的安全与稳定，公司作为全球元件头部企业，获得了国内外客户青睐和信赖，加速了国产替代进程，进一步奠定了公司的竞争优势，大量国产化替代需求将为公司发展助力。5.持续管理提升，拓宽企业护城河 公司致力于通过不断管理创新及研发创新，提升企业管理、产品开发、质量控制、智能化制造及市场开拓能力，提升为客户提供解决方案和创造价值的能力。围绕“以客户需求为中心、以业务发展为驱动、为公司战略实现”为目的，重点开展人力资源管理体系（全方位人才保障）、战略管理体系（有效实现）、研发体系（缩短研发周期并提高项目成功率）、营销体系（新产品、新市场开拓）的建设与管理水平的提升。致力于构建与公司发展相适应的管理创新机制和运营模式，持续优化公司治理架构和运作机制；以经营量化为抓手，激发组织活力，不断提高经营效率，实现企业的持续有效发展。公司作为关键基础元件供应商，能够在全球基础产业竞争中取得相对优势地位，是经过了长期积累和沉淀。公司将坚定不移的围绕主业，持续以“产品开发、市场开拓双驱动机制”推动公司产品结构及市场应用多元化升级，聚集重点项目，加速新产业发展，聚集核心客户，拓展产品系列提高份额。依托过去20年积累的技术优势、客户优势、质量优势和品牌优势，聚焦核心元器件领域，并以此确定了未来5年发展规划，以应对未来千亿级甚至万亿级的应用市场需求，并最终实现公司长期发展愿景。深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 13 二.主要经营指标说明 单位：人民币万元 项目 2020年第四季度 2020年第三季度 2020年第二季度 2020年第一季度 2019年第四季度 2019年第三季度 2019年第二季度 2019年第一季度 销售收入 102,195.40 101,262.99 83,921.52 60,281.00 76,203.09 71,375.89 67,277.95 54,465.82 毛利率 36.26%35.09%38.34%35.32%32.96%33.51%35.65%34.78%归母公司净利润 18,181.91 16,456.52 14,763.12 9,447.00 10,491.12 10,168.42 11,119.95 8,389.51 1.销售和净利润 2020年度公司实现营业收入34.77亿元，比上年同期增长29.09%；实现归属于上市公司股东净利润5.88亿元，比去年同期增长46.50%，扣除非常性损益净利润5.27亿元，比上年同期增长40.95%。2020年第四季度实现销售收入102,195.40万元，同比增长了34.11%。连续三个季度销售收入持续创历史新高。2020年第四季度归属于上市公司股东的净利润18,181.91万元，环比增长了10.48%，同比增长73.31%，连续三个季度利润创造历史新高。2.毛利 2020第四季度实现销售毛利37,056.34万元，对比上年同期增加了47.55%，创单季度毛利历史新高。2020年年度实现销售毛利126,057.32万元，对比上年同期增长了37.07%，创同期毛利历史新高。3.毛利率分析 2020年年度实现毛利率36.26%，比上年同期增长2.11个百分点，主要原因：获得海内外大客户信赖，订单充足，产能利用率高，价格下降速度趋缓；注重研发和新领域拓展，新产品销售比例持续提升；提升了组织效率，强化组织内部经营意识和绩效评价，激发组织活力，生产效率持续提升。4.四项费用 单位：人民币元 项目 2019年 2020年 增加金额 增长比例 销售费用 75,875,905.97 92,916,560.72 17,040,654.75 22.46%深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 14 管理费用 149,947,187.72 155,285,794.66 5,338,606.94 3.56%研发费用 196,539,539.29 244,172,667.38 47,633,128.09 24.24%财务费用 18,560,476.50 55,358,721.61 36,798,245.11 198.26%合计 440,923,109.48 547,733,744.37 106,810,634.89 24.22%公司管理费用增速远低于销售规模增长速度，显示了公司良好的内部治理水平；销售费用增长与公司市场发展战略相匹配；研发费用增长符合公司研发发展策略，公司高度重视基础研发投入、重点应用领域研究和新产品持续投入；财务费用增长，主要是本年度公司在保证资产结构安全的前提下，适当提升了财务杠杆，银行贷款利息增加以及汇兑损失增加所致。三.各核心业务线进展情况 1.通讯业务 通讯领域是公司目前重要业务领域。公司与海内外核心手机厂家合作的广度、深度持续提升，与海内外众多核心通讯企业形成了战略合作关系，以优良品质和稳定可靠供应能力获得了客户信赖，现有核心客户的市场份额在持续增长，合作的商业机会持续增加。公司在通讯业务领域布局除了手机终端，此外，还包括通讯基站、其他智能通讯终端以及各类通讯模块领域。通讯业务增长构成包括：（1）基站、手机终端、通讯模组因为5G业务迭代带来增量；（2）5G业务拉动下，手机终端对于电感、滤波器、天线等产品单机用量大幅度增加；（3）公司手机终端客户广泛，已经成为众多国内外知名品牌手机客户长期战略合作伙伴，公司产品属于高端核心基础元件，在终端客户供应链上具有通用性和高度粘性，是被动电子元件产品全球范围内具有竞争力的少数中国企业之一；（4）5G产业持续发展，将为公司通讯领域业务持续拓展和业务放量贡献收益。2.汽车电子是公司新的重要业务领域之一，公司在汽车电子新能源电动化和智能化应用领域布局多年。该产业进入门槛较高，公司有信心在汽车电子领域取得长远发展。目前汽车电子产品不断推陈出新，解决了客户的痛点，满足市场需求，高端客户新项目持续顺利推动中。汽车用高可靠性电子变压器、电动汽车BMS变压器、高可靠性电感等产品，在技术性能及质量、管理上已得到了客户的高度认可，已经被海内外众多知名汽车电子企业和新能源汽车企业批量采购，大量新业务正在设计导入过程中，为公司产品在全球汽车电子市场的全面推广打下了坚实基础。公司汽车电子产品应用领域广泛，涵盖汽车电池管理系统、自动驾驶系统、车载充电系统（OBC）、车联网、大灯控制系统、电机管理系统、车身控制系统、影音娱乐系统等，未来市场空间巨大，汽车电子业务将为公司长期持续稳定增长奠定坚实基础。因为疫情影响，上半年全球汽车产业出现整体短期下滑，公司海外汽车电子营收也受到很大影响，下半年已经快速恢复和稳健增长。深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 15 3.公司精细陶瓷产品前期已经积极完成市场布局、技术布局，与国内外多家知名企业的未来项目上保持着深度开发合作，技术水平领先；本年度重点销售产品在智能穿戴产品、结构件，同时积极拓展手机背板业务。公司精密陶瓷产品在智能穿戴产品应用得到了市场的大力认可，提高了陶瓷产品的消费者应用体验。随着可穿戴式电子终端、随身医疗监护终端以及其他新兴消费电子对精密陶瓷产品的强劲需求，精细陶瓷产品市场前景可以预期，因为陶瓷产品具有订制品属性，订单受下游客户业务波动影响大，但是不影响陶瓷产品市场整体发展格局。4.随着“云”业务重要性持续提升，服务器需求数量快速增长，拉动了上游电子元件需求。一方面服务器业务对电子元件需求量巨大，另一方面对于电子元件的可靠性和高效性提出了更高要求。公司产品能够满足服务器高端客户需求，并得到了高端客户认可。总体而言，电感类器件、微波类器件、变压器、精密陶瓷、敏感类器件等相关产品随着市场应用领域和产品系列的持续扩展、大客户份额持续提升，公司业务有望持续快速成长。新兴市场的开拓、产品线的丰富及国产化替代等因素，为公司第五个“五年规划”超过百亿级销售打下了良好的基础。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2020 年 2019 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 3,476,609,084.59 100%2,693,227,392.47 100%29.09%分行业 电子元器件 3,476,609,084.59 100.00%2,693,227,392.47 100.00%29.09%分产品 片式电子元件 3,451,374,612.86 99.27%2,658,560,430.08 98.71%29.82%其他 25,234,471.73 0.73%34,666,962.39 1.29%-27.21%分地区 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 16 出口销售 795,052,930.49 22.87%598,832,823.82 22.23%32.77%国内销售 2,681,556,154.10 77.13%2,094,394,568.65 77.77%28.03%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 电子元器件 3,476,609,084.59 2,216,035,842.08 36.26%29.09%24.95%2.11%分产品 片式电子元件 3,451,374,612.86 2,187,533,482.67 36.62%29.82%25.81%2.02%其他 25,234,471.73 28,502,359.41-12.95%-27.21%-18.17%-12.47%分地区 国内销售 2,681,556,154.10 1,718,248,310.22 35.92%28.03%22.12%3.10%出口销售 795,052,930.49 497,787,531.86 37.39%32.77%35.81%-1.40%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2020 年 2019 年 同比增减 电子元器件 销售量 亿只 1,165.81 802.01 45.36%生产量 亿只 1,140.6 840.27 35.74%库存量 亿只 148.29 173.5-14.53%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 公司2020年产销两旺，销售量和生产量较去年同期均有较大的增幅；（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 17 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2020 年 2019 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 电子元器件 营业成本 2,216,035,842.08 100.00%1,773,591,930.23 100.00%24.95%单位：元 产品分类 项目 2020 年 2019 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 片式电子元件 营业成本 2,187,533,482.67 98.71%1,738,759,975.04 98.04%25.81%其他 营业成本 28,502,359.41 1.29%34,831,955.19 1.96%-18.17%说明 行业分类 项目 2020 年 2019 年 同比增减 占营业成本比重 占营业成本比重 电子元器件 直接材料 54.58%50.96%33.83%直接人工 11.60%12.61%14.99%折旧 14.48%14.35%26.03%能源和动力 3.41%3.75%13.59%其他费用 15.93%18.33%8.59%合计 100.00%100.00%24.95%（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 本报告期内新增子公司：序 号 子公司全称 子公司简称 报告期间 纳入合并范围原因 1 日本顺络电子有限责任公司 日本顺络 2020年度 新设子公司 注：日本顺络电子有限责任公司由本公司出资成立，本公司持股比例100%，于2021年1月24日取得0118-03-003940号公司法人代码，自成立之日起纳入本公司合并范围。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 18 前五名客户合计销售金额（元）826,562,276.34 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 23.77%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 第一名 326,214,214.23 9.38%2 第二名 153,892,870.83 4.43%3 第三名 122,346,816.03 3.52%4 第四名 120,468,864.35 3.47%5 第五名 103,639,510.90 2.98%合计-826,562,276.34 23.77%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）435,075,648.55 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 22.17%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 第一名 121,153,372.30 6.17%2 第二名 114,914,915.01 5.86%3 第三名 80,222,181.54 4.09%4 第四名 78,448,190.50 4.00%5 第五名 40,336,989.20 2.06%合计-435,075,648.55 22.17%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2020 年 2019 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 92,916,560.72 75,875,905.97 22.46%主要因本期人工增加及市场拓展所 深圳顺络电子股份有限公司 2020 年年度报告全文 19 致；管理费用 155,285,794.66 149,947,187.72 3.56%财务费用 55,358,721.61 18,560,476.50 198.26%主要因本期利息支出较上期增加及汇兑收益较上期减少所致；研发费用 244,172,667.38 196,539,539.29 24.24%主要因本期研发薪酬支出上涨及项目材料使用增加所致；4、研发投入、研发投入 适用 不适用 研发项目 概况 目标或进展 电感敏感类及新型变压器 公司已经在片式电感领域成长为全球领先的元件企业，产能规模全球前三。公司持续大规模投入开发下一代业界领先器件，充分技术储备，保持未来长期技术竞争优势；同时，持续扩大产能，持续抢占高端市场，扩大市场份额，扩大规模竞争优势。1、全球领先的超小尺寸射频叠层电感已得到世界一流客户的承认；2、全球领先的低损耗小尺寸射频叠层电感已经向一流客户大批量交货；3、下一代超低损耗射频电感已经顺利开发完成投入量产；4、小尺寸热敏电阻已经进入国内主流手机客户并实现大批量交货。5.小尺寸绕线射频电感研制成功，已具备送样条件；6.用于电源管理类的功率型绕线电感（包括一体成型电感）产品线丰富，性能优越，已经获多家国际领先客户和国内大客户承认，并实现交付。7、多款新型变压器持续投放市场。微波器件 市场空间巨大，正在积极扩大产能及系列化产品开发，以满足日益增长的市场需求。1.滤波器、耦合器以及其他微波器件等LTCC器件已经量产并供不应求，目前在持续扩产过程中；2.介质波导滤波器已经进入全球领先企业供应链。汽车电子 汽车电子市场空间巨大，公司在三电技术（电池、电驱、电控）、高度自动驾驶等应用领域取得