603056_2022_德邦股份_德邦物流股份有限公司2022年年度报告_2023-04-20.pdf

0012022 年年度报告一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、公司全体董事出席董事会会议。三、德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。四、公司负责人黄华波、主管会计工作负责人丁永晟及会计机构负责人（会计主管人员）赵庆运声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司 2022 年度实现归属于母公司股东的净利润 648,764,668.25 元，母公司未分配利润为 3,502,380,571.46 元。根据上海证券交易所上市公司自律监管指引第 7 号回购股份等相关规定，“上市公司以现金为对价，采用集中竞价方式、要约方式回购股份的，当年已实施的股份回购金额视同现金分红，纳入该年度现金分红的相关比例计算”。按此计算，公司 2022 年度以集中竞价方式回购股份金额为 6,888,995.44 元（不含交易费用），本年度公司现金分红数额占合并报表中归属于母公司股东的净利润的比率为 1.06%。经公司第五届董事会第十七次会议审议，公司 2022 年度拟不进行现金分红，不送红股，也不进行资本公积金转增股本，公司未分配利润用于补充公司流动资金。六、前瞻性陈述的风险声明适用 不适用 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述，不构成公司对投资者的实质性承诺，敬请投资者注意投资风险。七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况否八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否十、重大风险提示公司已在本年度报告“管理层讨论与分析”有关章节中详细描述了公司可能面对的风险，敬请投资者关注。十一、其他适用 不适用 重要提示002CONTENT01释义03管理层讨论与分析06重要事项09债券相关情况02公司简介和主要财务指标05环境与社会责任08优先股相关情况04公司治理07股份变动及股东情况10财务报告003014107130144006063112142150备查文件目录载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。报告期内在中国证监会指定网站、指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。0032022 年年度报告01释义INTERPRETATION0042022 年年度报告一、释义在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义报告期指2022 年 1 月 1 日至 2022 年 12 月 31 日上年同期指2021 年 1 月 1 日至 2021 年 12 月 31 日本公司、公司、母公司、德邦、德邦股份、德邦物流指德邦物流股份有限公司控股股东、德邦控股指宁波梅山保税港区德邦投资控股股份有限公司东航物流指东方航空物流股份有限公司德鑫保理指德鑫商业保理（深圳）有限公司德易保理指德易商业保理（深圳）有限公司华为指华为技术有限公司京东卓风指宿迁京东卓风企业管理有限公司科大讯飞指科大讯飞股份有限公司思爱普指思爱普（中国）有限公司韵达股份指韵达控股股份有限公司中国证监会指中国证券监督管理委员会上交所指上海证券交易所B2B指Business-to-Business，指公司收派端客户都为企业客户2C指to-Consumer，指面向个人消费者提供服务一线指经营和运作业务部门的统称第一节 释义0052022 年年度报告常用词语释义职能指总部及区域管理和支持部门的统称大件快递指提供单件 3KG 至 60KG 大件的快递服务零担指一张货物运单托运的货物重量或容积不够装一车的货物货量指公司承运的每票货物计费重量的总和元、万元、亿元指人民币元、人民币万元、人民币亿元0062022 年年度报告02公司简介和主要 财务指标COMPANY PROFILEAND MAIN FINANCIAL INDEX0072022 年年度报告公司的中文名称德邦物流股份有限公司公司的中文简称德邦股份、德邦快递公司的外文名称DEPPON LOGISTICS Co.,LTD.公司的外文名称缩写DEPPON公司的法定代表人黄华波第二节 公司简介和主要财务指标一、公司信息董事会秘书证券事务代表姓名黄金龙韩爽联系地址上海市青浦区徐泾镇徐祥路 316 号 1 幢上海市青浦区徐泾镇徐祥路 316 号 1 幢电话021-39288106021-39288106电子信箱二、联系人和联系方式0082022 年年度报告公司披露年度报告的媒体名称及网址中国证券报上海证券报证券时报证券日报公司披露年度报告的证券交易所网址公司年度报告备置地点证券部四、信息披露及备置地点公司股票简况股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称A 股上海证券交易所德邦股份603056/五、公司股票简况公司注册地址上海市青浦区徐泾镇徐祥路 316 号 1 幢公司注册地址的历史变更情况无公司办公地址上海市青浦区徐泾镇徐祥路 316 号 1 幢公司办公地址的邮政编码201702公司网址电子信箱三、基本情况简介0092022 年年度报告(一)主要会计数据七、近三年主要会计数据和财务指标主要会计数据2022 年2021 年本期比上年同期增减(%)2020 年调整后调整前调整后调整前营业收入31,391,543,663.3031,359,068,083.2631,359,068,083.260.1027,503,446,481.6127,503,446,481.61归属于上市公司股东的净利润648,764,668.25147,755,062.01142,851,715.81339.08651,026,414.60564,379,173.61归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润311,866,884.00-207,872,260.37-207,872,260.37250.03210,886,570.66210,886,570.66经营活动产生的现金流量净额3,599,961,503.442,402,318,857.332,402,318,857.3349.851,772,533,158.391,772,533,158.392022 年末2021 年末本期末比上年同期末增减（%）2020 年末调整后调整前调整后调整前归属于上市公司股东的净资产6,925,577,954.336,491,973,078.286,197,516,930.966.685,557,173,112.134,624,184,744.96总资产15,025,318,581.2915,897,981,465.3415,671,187,730.83-5.4911,225,663,894.5010,191,262,107.34单位：元 币种：人民币公司聘请的会计师事务所（境内）名称德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址上海市黄浦区延安东路 222 号 30 楼签字会计师姓名林弘、朱慧报告期内履行持续督导职责的保荐机构名称中信证券股份有限公司办公地址北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦签字的保荐代表人姓名孔少锋、杨彦君持续督导的期间2021.4.21-2022.12.31六、其他相关资料0102022 年年度报告主要财务指标 2022 年2021 年本期比上年同期增减(%)2020 年调整后调整前调整后调整前基本每股收益（元股）0.640.150.13326.670.680.59稀释每股收益（元股）0.640.150.13326.670.680.59扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.31-0.21-0.22247.620.220.22加权平均净资产收益（%）9.672.382.55增加 7.29个百分点13.1513.05扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）4.65-3.35-3.75增加 8.00个百分点4.264.89(二)主要财务指标报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明适用 不适用(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况适用 不适用(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况适用 不适用(三)境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 八、境内外会计准则下会计数据差异0112022 年年度报告季度数据与已披露定期报告数据差异说明适用 不适用 九、2022 年分季度主要财务数据第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入7,020,127,233.487,781,321,285.818,015,224,115.518,574,871,028.50归属于上市公司股东的净利润-79,599,937.94161,501,779.54244,340,768.66322,522,057.99归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-160,320,414.0689,456,154.78170,268,734.65212,462,408.63经营活动产生的现金流量净额966,652,737.54928,839,233.24885,399,295.92819,070,236.74单位：元 币种：人民币适用 不适用 单位：元 币种：人民币非经常性损益项目2022 年金额2021 年金额2020 年金额非流动资产处置损益345,759.4427,407,398.8915,624,674.23计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外417,871,388.62402,573,314.64400,097,499.74委托他人投资或管理资产的损益37,800,223.5327,575,888.7131,937,144.98十、非经常性损益项目和金额0122022 年年度报告对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。适用 不适用 非经常性损益项目2022 年金额2021 年金额2020 年金额除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益-13,197,266.00-4,429,194.14102,731,027.16单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回843,618.550.000.00除上述各项之外的其他营业外收入和支出4,436,270.77-2,289,353.3222,934,990.20减：所得税影响额110,191,016.7594,296,676.21133,052,069.16少数股东权益影响额（税后）1,011,193.91914,056.19133,423.21合计336,897,784.25355,627,322.38440,139,843.94适用 不适用 项目名称期初余额期末余额当期变动对当期利润的影响金额交易性金融资产85,000,000.00 0.00 -85,000,000.0016,804,011.16衍生金融资产0.0017,471,622.2117,471,622.2117,471,622.21其他权益工具投资1,735,522,762.03834,224,377.36-901,298,384.6749,457,980.02其他非流动金融资产443,581,215.69409,048,175.49-34,533,040.20-9,672,675.84合计2,264,103,977.721,260,744,175.06-1,003,359,802.6674,060,937.55单位：元 币种：人民币十一、采用公允价值计量的项目0132022 年年度报告适用 不适用十二、其他0142022 年年度报告03管理层 讨论与分析MANAGEMENT DISCUSSIONAND ANALYSIS0152022 年年度报告（一）业务概览公司收入主要由快运和大件快递业务收入构成，报告期内两大业务收入占总收入的比重为2022 年全年快递业务收入占总收入比重已提升至其他业务主要为仓储供应链业务，报告期内收入占比公司以快运业务起家，2013 年战略转型开展快递业务，2018 年正式全面发力大件快递业务，目前快递业务保持较为稳定的增长96.80%66.21%3.20%业务收入结构快运业务为公司传统业务，经过多年深耕，拥有行业领先的网络布局、市场渠道、服务体验、运营管理模式，享有较高的品牌知名度与美誉度。大件快递业务仍处于成长期，收入和票数保持稳步增长，尽管其收入占比已提升至 66.21%，但各环节规模效益还有较大提升空间。未来随着大件快递业务量的持续增加，运营效益将不断提升，公司整体盈利能力有望持续修复。业务发展阶段公司采取差异化竞争策略，聚焦大件配送市场，通过在各个操作环节及支撑环节做针对性投入，不断完善大件配称体系，保障客户全流程服务体验，提升大件业务核心竞争力，实现收入稳健、可持续、有价值的增长。对于大件快递业务，因中转环节自动化程度较低、末端上门服务要求高等因素，其规模效益弱于传统小件快递业务，但公司快递业务量整体偏低，中转及末端效能利用不饱和，规模效益仍有较大提升空间，故当前经营方向仍然是提高业务量，增加市场份额，摊薄单个包裹成本。对于快运业务，公司将根据市场竞争及客户需求变化持续调整运作模式并逐步加大资源投入，保持德邦在公路快运领域的领先地位。公司经营策略第三节 管理层讨论与分析一、经营情况讨论与分析0162022 年年度报告（二）经营业绩分析营收方面营业收入为207.85亿元，同比增长 5.33%；开单货物总重量同比增长 6.84%，公斤单价同比下降 1.42%；总票数7.49 亿票，同比增长 6.59%。营业收入为96.01亿元，同比下降 10.09%；开单货物重量同比下降 14.78%，公斤单价同比增长 5.51%。其 他 业 务 主 要 为 仓 储与供应链业务，营业收入为10.06 亿元，同比增长 6.12%。2022年全年实现营业收入313.92亿元，同比增长0.10%。快递业务快运业务其他业务注：数据已经四舍五入计算报告期末，公司总资产 150.25 亿元，较期初减少 5.49%；归属于上市公司股东的净资产 69.26 亿元，较期初增长 6.68%；资产负债率为 53.92%，较期初下降 5.26 个百分点。报告期内，公司总资产减少的主要原因在于：公司处置了部分股权投资，主要是东航物流，同时，随着盈利能力提升，主营业务造血能力加强，公司偿还部分银行借款；公司净资产增加的主要原因在于：公司持续性推进降本增效，经营业绩得到了显著的改善。整体来看，公司资产负债结构合理、稳健，偿债能力较强。资产状况总资产（人民币亿元）归属于上市公司股东的净资产（人民币亿元）资产负债率150.25报告期末158.982022 年年初（调整后）-5.49%69.26报告期末64.922022 年年初（调整后）6.68%53.92%报告期末59.18%2022 年年初（调整后）下降 5.26 个百分点0172022 年年度报告成本方面2022 年全年公司营业成本为 281.92 亿元,同比下降 0.97%。具体来看：（1）人工成本141.47亿元，同比下降1.92%，占收入比减少0.93个百分点，主要为公司持续推进末端网络变革，实现原传统门店中文职人员的转型及优化，且公司通过精细化管理提升收派、分拣、运输各环节资源投放的精准性，带来各环节人效的稳步提升，报告期内，公司人工成本占收入比逐渐改善；（2）运输成本 91.17 亿元，同比增长 0.73%，占收入比同比提升 0.18 个百分点，主要为油价上涨的影响，同时，在全年油价同比平均上涨超 30%的情况下，公司通过增加自有运力占比、路线优化、车辆利用率提升等举措有效控制了运输成本涨幅；（3）房租费用 16.52 亿元，同比增加 4.01%，占收入比同比提升 0.20 个百分点，主要因应对外部环境变化，为了保障货物正常流转，公司临时增加备用场地，以及租金固定幅度的上涨；（4）折旧摊销 11.82 亿元，同比增长 4.54%，占收入比同比提升 0.16 个百分点，主要因公司基于长期布局，2021 年大规模的进行分拣设备、运输车辆等资本性投入，进而增加了本期折旧摊销金额，随着外场自动化技术设备的推广应用，可在外场操作人员效率提升的同时减少人员数量，降低人工成本；（5）其他成本 20.94 亿元，主要为包材、物料、理赔等成本，得益于公司精细化管理能力的不断提升，报告期内该项成本同比下降 8.00%，占收入比减少 0.59 个百分点。各块业务营收情况（人民币亿元）注：数据已经四舍五入计算快递业务营收207.852022 年197.332021 年（调整后）5.33%快运业务营收96.012022 年106.782021 年（调整后）-10.09%其他业务营收10.062022 年9.482021 年（调整后）6.12%0182022 年年度报告费用情况2022 年全年，公司期间费用 27.65 亿元，同比下降 9.48%，期间费用占收入比下降 0.93 个百分点。其中，管理费用 19.44 亿元，同比下降 13.57%，占收入比同比下降 0.98 个百分点。2022 年，基于扎实的人才基础及数智化系统支撑，公司持续推进组织结构优化、提升流程执行效率，实现了管理费用显著且有质量的下降。盈利情况报告期内，公司实现归属于上市公司股东的净利润为 6.49 亿元，同比增长 339.08%；扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为 3.13 亿元，同比增长 250.60%。归属于母公司所有者的净利润（人民币亿元）扣非后归属于母公司所有者的净利润（人民币亿元）6.492022 年1.482021 年（调整后）339.08%3.122022 年-2.082021 年（调整后）250.03%成本及费用情况（人民币亿元）营业成本毛利率（%）期间费用率（%）期间费用281.922022 年284.692021 年（调整后）-0.97%27.652022 年30.552021 年（调整后）-9.48%10.192022 年9.212021 年（调整后）上升 0.98 个百分点8.812022 年9.742021 年（调整后）下降 0.93 个百分点0192022 年年度报告（三）其他经营数据2022 年，公司继续深耕大件配送领域，完善大件配称体系建设，对各环节薄弱点进行针对性投入及优化，满足市场多元化的大件运输需求，提升客户的服务体验：收派环节，公司新建重货分部约 200 个，合并、优化低效门店超 600 个，并配套更适合大件收派的工具设备，提升末端效率及服务质量，快递员（不包含重货快递员）全年日均收派效率由 61.41 件/天提升至 65.34 件/天；分拣环节，持续提升中转场内即装即卸占比及自动化占比，中转场分拣产能同比提升 4.1%，分拣效率提升 3.4%；运输环节，通过提升自有运力占比、优化网络线路布局等方式，提升运输质量、提高运输时效稳定性，报告期内，公司自有营运车辆从 20,602 辆增加至 22,160 辆，外请运力占比下降 6.3 个百分点。2022 年，根据菜鸟指数1,在行业 11 家主要快递公司中，服务项指标德邦快递排名位居行业前列，综合排名从 2017年的第六名提升至 2022 年的第二名，持续保持行业排名前列。交付质量稳步提升，促使公司产品价格保持相对稳定的同时合同客户数稳健增长，2022 年四季度有效的合同客户数从去年同期的 32.6 万增加至 35.5 万。直营模式下稳定的网络布局、相对分散的客户结构、不断提升的服务品质及品牌知名度，共同保障公司大件业务收入稳定、可持续的增长。1 菜鸟指数包括三大指标，时效项、服务项及信息项，权重分别为 50、30、20。菜鸟服务项是菜鸟公司对快递公司服务角度质量的综合评价指标，包括签收好评率、代收好评率、物流好评率、物流投诉率、物流停滞率 5 项细分指标；信息项包括信息及时性、信息完整性、信息准确性、信息安全性 4 项细分指标，时效项包括线路时效达成率、及时揽收率两项指标。（一）物流行业为基础民生行业，与宏观经济增长速度呈现较强的正相关性物流是畅通国民经济循环的重要环节，物流行业是支撑国民经济发展的基础性、战略性、先导性产业，与宏观经济增长的协同性高。根据中国物流与采购联合会公布的数据，我国社会物流总费用逐年增长，2016年已超越美国成为全球最大的物流市场，体现了我国社会经济活动对物流服务的强劲需求。2022 年中国经济增长国际领先，GDP 总量达 121 万亿元，按不变价计同比增长 3.0%，中国物流行业也得到进一步发展，2022 年社会物流总费用 17.8 万亿元，同比增长 4.4%，社会物流总费用与 GDP 的比率为 14.7%。二、报告期内公司所处行业情况0202022 年年度报告（二）公路货运是物流行业的重要组成部分，季节性明显根据中国物流与采购联合会，社会物流总费用包含运输用费用、保管费用、管理费用，其中，运输费用是最大组成部分，2022 年达 9.55 万亿，占社会物流总费用的 50%以上。运输环节又包括航空、铁路、水路、公路等运输方式，公路运输占比达 70%以上，在中国物流体系中发挥着重要的作用。根据国家统计局公布的公路货运量数据，我国公路运输行业具有明显的季节性特征。从该项数据上看，第四季度通常是社会贸易和运输业的高峰，近年来受“双十一”“双十二”“年货节”等各大电商促销活动的叠加影响，公路货运在第四季度呈现出更为明显的季节性特征。社会物流总费用稳步增加，且其增速与 GDP 增速有明显的正相关性社会物流总费用（万亿）200820092010201120122013201420152016201720182019202020212022005510101515202025GDP 增速社会物流总费用增速（%右轴）数据来源：国家统计局，中国物流与采购联合会0212022 年年度报告（三）零担行业分散，市场集中度不断提升零担运输主要针对工业生产、商贸流通的 B2B 货运需求，在货物公斤段、市场规模等方面介于快递与整车物流之间；快运为零担货运行业向高端行业延伸形成的细分市场，主要指时效快且稳定、覆盖区域广的零担运输服务，具有明显的网络规模化运营特征。近几年受国内宏观经济增速放缓和供给侧改革影响，生产制造业及批发零售业物流需求增长放缓，零担市场增长也同步放缓，增速略高于 GDP 增速，低于快递行业增速水平。按照网络覆盖程度以及服务范畴，零担企业可以分为全网型货运运营商、区域型货运运营商及专线；按照经营模式，参与者可分为直营制与加盟制企业；按照业务性质，参与者又可以分为第三方物流公司、电商自建物流公司、品牌商自建物流公司等。整体来看，我国零担货运市场进入门槛低，个体私营车主可凭借合同订单开展低端专线运输，但成长壁垒高，零担企业数量多、规模小，大部分公司发展缓慢，行业集中度非常低，大型零担企业屈指可数。随着我国制造业转型升级不断深化、要素信息透明度不断提高，客户对零担运输的需求也在发生转变，对服务、时效等要求更高，头部零担快运企业具备非常明显的全流程竞争优势：运输网络覆盖范围广，可为单一客户提供全线路、更便捷的服务；数字化程度高，发达的信息系统为客户提供全程可视的货物轨迹，运输时效更稳定；可凭借一定的规模优势降低成本；资金实力雄厚，运营管理能力强，有更强的抗风险能力。上述竞争优势可助力头部企业抢占存量市场，提升行业集中度。此外，随着资本深度介入整合，也可能加快行业整合速度。运联研究院发布的2022 中国零担企业 30强排行榜数据显示，前 10 强企业的收入合计占 30 强企业总收入的比例从 2017 年的 69.3%提升至 2022 年的 84.9%，头部企业与尾部企业间的差距逐渐拉大，零担行业集中度不断提升，马太效应愈加明显。整体来看，对比美国成熟的零担市场，我国零担行业集中度仍有很大提升空间。数据来源：国家统计局公路货运量季节性特征明显（亿吨）05152025303540452015-012017-012018-102020-072015-042017-042019-012020-102015-072017-072019-042021-012022-012015-102017-102019-072021-042022-042016-012018-012019-102021-072022-072016-072018-042020-012021-102022-102016-102018-072020-042016-042022-120222022 年年度报告（四）大件快递市场成长空间可期我国物流行业降本增效取得了明显的效果。物流降成本具有较强的杠杆效应，通过物流降成本可以降低其他行业成本、畅通整个经济循环，形成支持实体经济发展的强大合力。近年来，通过优化营商环境、提升物流设备智能化水平、降低制度性成本等措施，我国社会物流总费用占 GDP 的比重相应由 2011 年的 17.2%下降至 2022 年的 14.7%，12 年间降低了 2.5个百分点，降本增效效果显著,为改善实体经济发展环境、提升国民经济运行效率做出了积极的贡献。行业向智慧物流方向发展。移动互联网、大数据、云计算、物联网、人工智能等新一代信息技术的蓬勃发展，将推动中国物流业从人力密集行业走向技术密集行业。科技水平也是物流企业做大做强的核心资源之一，将信息技术应用于传统物流行业中，实现物流的自动化、可控化、智能化、信息化，为现代物流企业及其客户带来了更大的价值，提高了资源利用率和附加值。快递行业规范化发展取得重大进展。2021 年，监管频频出手整治快递行业价格战乱象，包括在发货量大且价格竞争激烈的地区，对部分企业下发警示函并要求相关网点停业整顿等。2021 年 6 月 23 日，交通运输部、国家邮政局等七部门联合印发了关于做好快递员群体合法权益保障工作的意见，针对不正当市场竞争、区域差异化派费等问题提出了相应措施，要求保障快递员合理劳动报酬、落实快递企业主体责任。相关政策的出台持续引导快递行业健康有序、规范化、高（五）物流行业降本增效效果显著，智慧化、规范化、绿色化发展取得重大进展大件快递是通过包接包送和免费上楼取送件的方式将单件重量在 3-60KG 的物品送达收件人的服务，按照标准化的计费模式，且不限单票总重、不限单票件数。大件快递在末端收派及中转环节有较大的操作难度，其特殊性需要快递企业采用适用大件物品的信息网络、分拣设备及配送体系，有很强的进入壁垒。因起步较晚，行业在技术、网络管控、规模量级等方面的发展落后小件快递，且规模效应较弱。大件快递业务可以满足用户的升级需求，有广阔的发展空间：随着信息技术水平提升、中小企业成本管控能力加强及对服务的要求提高，零担快递化趋势明显。中小企业成本管控能力及信息化水平的提升使得商品流通环节逐步减少，传统厂商-代理分销的模式逐渐扁平化，销售层级减少、频次增加，包裹数量增加的同时对运输时效准确性、服务品质等要求也在不断提升，以快递“门到门”服务形式替代传统快运“点到点”模式成为一种趋势。电商向“大件”快递渗透，为大件快递的发展带来空间。从电商发展轨迹来看，电商起步阶段主要依靠价值低、货物体积小的商品，而随着电商的成熟和快递行业的迅猛发展，家电、家具、建材、卫浴、酒类等价值高、体积大、非标准化外形的商品迎来了发展机遇。例如，2014 年家电线上零售额占比仅为 11%左右，而根据中国电子信息产业发展研究院发布的2022 年中国家电市场报告，2022 年国内家电行业线上渠道销售额占比达 58.2%。相比传统电商小件，大件快递货物重量体积大、货品价值高、无法放入快递柜等特点使得发货方及收货方对收派服务、货物破损率及时效稳定性提出了更严格的要求，仅依靠价格抢夺市场份额无法满足消费者追求更优质物流服务的需求，大件配送物流企业通过提高服务质量及运输品质增强自身竞争壁垒。0232022 年年度报告质量的发展，也为快运、大件快递市场从低价竞争转向高质量竞争指明了方向。2023 年 1 月 17 日，全国邮政管理工作会议指出国家邮政局将持续加强邮政普遍服务监督，强化邮政市场监管。研究修订邮政普遍服务标准，巩固农村邮政服务，提升城市邮政服务能力，促进邮政普遍服务高质量发展。全面实施市场准入监管措施，坚持事后惩戒与事中规范并重，健全行政指导与行政处罚衔接机制，加强满意度调查、时限测试、用户申诉处理，加大信用监管力度，强化落实企业守法经营主体责任和总部企业统一管理责任。深入推进快递市场秩序整顿，开展快递服务质量提升专项攻坚行动，重点治理农村快递服务违规收费等突出问题，切实维护市场公平竞争环境，保障用户合法权益。快递行业绿色化发展取得显著成效。随着中国快递业务量的迅猛发展，包装使用绝对量持续增长，生态环保压力日益增大，在“碳中和”“碳达峰”的“双碳”背景下，缓解资源浪费和污染问题迫在眉睫。邮政管理部门逐步加强法制和标准体系建设，相继出台国家邮政局关于全面加强生态环境保护坚决打好污染防治攻坚战的实施意见邮政行业安全监督管理办法快递包装基本要求关于加快推进快递包装绿色转型的意见邮件快件绿色包装规范邮政业生态环境保护工作信息报告规定（试行）等政策规定。快递包装绿色化、减量化、可循环等方面取得了显著的成效，快递绿色发展社会共治取得重大进展。公司成立于 1996 年，经过在物流领域近 26 年的深耕细作，建立了坚实的网络基础、成熟的运作模式、完善的服务流程、高效的管理团队、强大的人才储备及优质的品牌形象，并凭借深刻的市场洞悉，围绕客户需求持续创新，深挖不同应用场景下客户的个性化需求，为各行业的客户提供多元、灵活、高效、可靠的物流选择，提升客户物流体验及商业价值，最终实现德邦“物畅其流，人尽其才”的企业使命。三、报告期内公司从事的业务情况1996 年成立开启物流征程2013 年 11 月正式上线快递2016 年开启国际快过跨境电商国际业务2010 年起成为中国公路 零担物流领域龙头企业零担2015 年 8 月招募计划启动事业合伙人2018 年 7 月水立方召开战略发布会，品牌名称更名为“德邦快递”大件快递2015 年 10 月德邦仓管家上线仓储与供应链2015 年 9 月开始整车业务整车0242022 年年度报告（一）快运业务快运业务为公司的传统主业。公司 2001 年进入公路汽运领域，面对“小、散、乱”的快运市场，率先在行业内推出零担精准产品“卡车航班”，凭借“空运速度，汽运价格”的显著优势，迅速占领零担物流中高端市场。2008 年，公司开始推行物流标准化理念，店面、管理、流程、数据全部标准化操作，物流网点在全国快速复制，奠定了公司在国内公路零担领域的强者地位。经过 20 多年的积累和沉淀，公司快运业务拥有行业领先的网络布局、市场渠道、服务体验、管理模式和运营模式，可满足不同行业不同客户的多元化服务需求。目前，针对不同时效要求及运输距离，公司已打造了精准卡航（快时效全覆盖）、精准汽运（普通时效高性价比）、精准空运（快时效长距离）三类标准化产品；针对单票重量或体积较大的快运货物，公司为客户提供整车、拼车业务服务。此外，公司为客户提供多种增值服务，如上门接送货、代收货款、安全包装及综合信息服务等，以满足不同客户的个性化需求。2019 年末，公司推出全新升级的快运产品“重包入户”，该产品主打票重 60-200kg 大件货物寄递，包接包送，为 2C 类客户末端提供优质的入户服务，同时为 2B 类批量发货客户提供更高质量的门到门服务。相比传统零担复杂的报价方案，“重包入户”产品采用清晰明了的首续重报价模式，并提供大件上楼、拆包装、打木架等多种增值服务，在客户中取得了良好的反响。2022 年，公司快运业务收入 96.01 亿元，营收居于行业前列。随着大件快递业务逐步成熟，公司将调整快运业务的发展策略，根据市场竞争情况及客户需求变化，升级快运业务运作模式，并加大资源投入，提高快运业务收派环节的客户体验，保持公司在公路快运领域的领先地位。（二）快递业务公司于 2013 年 11 月战略布局快递业务，综合考虑自身经营优势、行业竞争格局、市场战略机会及品牌相对优势等因素，以大件快递为切入点，率先推出 360 特惠件产品2，致力于为客户提供高性价比的大件快递服务。2018 年 7 月 2 日，公司在水立方召开战略发布会，宣布品牌名称更名为“德邦快递”,对原快递产品进行升级，以极具竞争力的产品组合和优质服务重新定义大件快递，进行差异化竞争并铸造大件快递业务核心竞争力。大件快递具有货物价值高、破损率高、操作难、服务链条长等特点，对末端服务、运输品质有更高的要求，传统小件快递配称体系无法满足大件快递的需求，大件快递企业需采用适用于大件货物的运输网络、分拣设备及配送体系。德邦深耕零担多年，积累了丰富的大件配送经验，在大件快递业务上具有先天基因优势及一定的协同效应。公司针对大件快递在收、转、运、派各环节的业务痛点逐个突破，不断完善大件快递配称体系，运输品质及服务质量稳步提升、快递网络不断延伸，业务量稳步增长。2公司 2013 年推出的 360 特惠件针对的是 3 公斤-60 斤的货物运输，2018 年后升级的大件快递 360 主要针对 3 公斤-60 公斤大件的快递服务。基本实现全国地级以上城市的全覆盖，乡镇覆盖率94.0%207.8亿元德邦快递2022 年全年公司快递业务实现收入5.33%截至报告期末同比增长占公司总收入比重达66.21%0252022 年年度报告现阶段公司仍需持续加强快递业务的基础设施建设，在夯实前端网络、提升货物运输时效及品质、加强中转分拣自动化等方面持续发力，进一步巩固大件快递产品的核心竞争力。未来，随着大件快递业务规模不断扩大、场景化服务流程逐步完善、各环节应用技术逐渐成熟，收转运派各环节效率稳步提高，可使公司在保证服务品质的前提下持续提升盈利水平。（三）跨境业务3（四）其他业务随着国家一带一路战略推进及跨境电商迅猛发展，2016年5月公司正式上线跨境业务，目前已形成国际快件、FBA进仓、国际联运、电商小包四位一体的立体式产品布局，全程跟踪并提供多种增值服务。截至报告期末，已开通大陆至日韩、欧美、东南亚港澳台等 186 条精品线路，新线路陆续开通中。其他业务主要是仓储与供应链业务。基于客户需求和战略布局需要，2015 年 10 月，公司开始在业务量较大的地区开展仓储供应链服务，为客户提供一体化的解决方案。仓储与供应链业务依托于公司全网布局及大件能力，通过自主研发的CPS（客户自助系统）、DPC（订单调配系统）、WMS（仓库管理系统）、TMS（运输管理系统）支撑渠道、订单、仓储及运输一体化，实现企业供应链系统集成及数据交换，提升配送体验、降低物流成本、节约管理精力。截至报告期末，德邦供应链在全国各地拥有 146 个仓库，总面积 97.03 万平方米，已为多家世界 500 强及国内外知名企业提供仓配一体化服务。报告期内公司其他业务实现收入 10.06 亿元，同比增长 6.12%，占公司总收入比重为 3.20%。3公司跨境业务不单独披露收入，按照开单类型并入快递业务或快运业务收入。快运主要产品(主打 60KG+公斤段)主打票重 60kg-200kg 大件货物寄递，包接包送，末端提供优质的入户服务重包入户我司时效最快的零担产品，干线通过