600570_2022_恒生电子_恒生电子股份有限公司2022年年度报告（修订版）_2023-06-27.pdf

2022 年年度报告 1/211 公司代码：600570 公司简称：恒生电子 恒生电子股份有限公司恒生电子股份有限公司 20222022 年年度报告年年度报告 2022 年年度报告 2/211 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确、准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、天健会计师事务所（特殊普通合伙）天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人刘曙峰刘曙峰、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人姚曼英姚曼英及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）姚曼英姚曼英声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 恒生电子股份有限公司（以下简称“公司”）2022 年度共实现净利润（母公司口径）1,030,126,214.29 元（单位：人民币元，下同），依据公司法和公司章程以及中国证监会及上海证券交易所的相关指引的规定，先提取 10%法定公积金，加上以前年度利润结转，根据实际情况，公司拟按以下顺序实施分配方案：1.提取 10%法定公积金 103,012,621.43 元。2.以公司目前总股本1,900,006,442股扣除公司回购专用账户中的股份1,324,597股后的股本 1,898,681,845 股为基数，向全体股东按每 10 股派现金 1.30 元(含税)，派现总计246,828,639.85 元。3.剩余可分配利润部分结转至下一年度。如在本利润分配预案披露后至实施权益分派的股权登记日期间，因相关事项致使公司参与利润分配的股本发生变动的，公司拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额，并将另行公告具体调整情况。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 公司对未来的战略和计划不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。七、七、是否存在被控股股东及其是否存在被控股股东及其他他关联方非经营性占用资金情况关联方非经营性占用资金情况 否 2022 年年度报告 3/211 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、十、重大风险提示重大风险提示 无 十一、十一、其他其他 适用 不适用 2022 年年度报告 4/211 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.9 第四节第四节 公司治理公司治理.32 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任.53 第六节第六节 重要事项重要事项.56 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.63 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.68 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况.69 第十节第十节 财务报告财务报告.69 备查文件目录 一、载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的会计报表。二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正文及公告的原稿。2022 年年度报告 5/211 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 恒生、恒生电子、公司 指 恒生电子股份有限公司 恒生集团 指 杭州恒生电子集团有限公司 UF3.0 指 基于新一代分布式微服务技术底座打造核心业务运营平台系统 3.0 版，承载了券商核心业务下的账户、资金、证券交易、信用交易、期权交易、理财产品销售、清算、查询等场景。O45 指 基于新一代分布式微服务技术底座打造投资交易系统，O 指 OMS，45 指4.5 版本。TA 系统 指(Transfer Agent)基金登记过户系统软件，用于基金、证券、保险、期货、私募等资产管理行业的投资人账户管理。Light 技术平台 指 LIGHT 是恒生自主研发的金融数字化基础设施，也是新一代信创基础设施，为金融业务数字化转型提供 10 大核心技术能力，可满足金融行业对云原生、高性能、数智化的技术需求，提升金融业务开发效率和运行稳定性，赋能金融业务快速创新。AI 指 人工智能（ArtificialIntelligence），英文缩写为 AI。LTC 指 LTC 是不断优化以客户为中心的运作和管理，提升整体经营指标的管理流程。IPD 指 Integrated Product Development，集成产品开发，通过对产品开发中各种最佳实践进行集成，实现对产品开发工作有效管理的理念和方法。CRM 指 客户管理系统 SAAS 指 Software-as-a-Service，软件即服务，即通过网络提供软件服务 PAAS 指 Platform as a Service 的缩写，是指平台即服务 JRES 指 提供业务开发所必须的底层技术支撑运行环境：包含 JRESPlus-UI（视图、组件）、JRESPlus-MVC、兼容主流微服务开发规范，并提供企业级微服务运行支撑和服务治理平台。LDP 指 LDP 是恒生新一代低延时、分布式、高可用的技术平台，为金融机构的经纪业务、机构服务、资产管理、自营做市等业务领域，提供极速交易、极速行情、极速风控等产品与解决方案，让高性能场景开发变简单。OBP 指 Offering Business Plan，即产品包年度商业计划。产品管理团队通过开发 OBP，提交给 IPMT 作为投资决策参考的依据。PB2.0 指 产品集合，含：投资服务管理系统软件、投顾服务平台软件、境外机构投资服务系统软件、机构协议交易服务平台软件、场外衍生品业务管理系统软件 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 恒生电子股份有限公司 公司的中文简称 恒生电子 公司的外文名称 Hundsun Technologies Inc.公司的外文名称缩写 Hundsun 公司的法定代表人 刘曙峰 2022 年年度报告 6/211 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 屠海雁 顾宁 联系地址 杭州市滨江区滨兴路1888号数智恒生中心 杭州市滨江区滨兴路1888号数智恒生中心 电话 0571-28829702 0571-28829702 传真 0571-28829703 0571-28829703 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 杭州市滨江区江南大道3588号恒生大厦 公司注册地址的历史变更情况 无 公司办公地址 杭州市滨江区滨兴路1888号数智恒生中心 公司办公地址的邮政编码 310053 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 公司披露年度报告的证券交易所网址 公司年度报告备置地点 杭州市滨江区滨兴路1888号数智恒生中心 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 恒生电子 600570 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 中国杭州 签字会计师姓名 陈彩琴、费君 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2022年 2021年 本期比上年同期增减(%)2020年 营业收入 6,502,387,143.49 5,496,578,624.88 18.30 4,172,645,156.56 归属于上市公司股东的净利润 1,091,088,379.58 1,463,538,930.14-25.45 1,321,735,522.48 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 1,144,419,161.05 946,569,672.55 20.90 733,590,924.61 经营活动产生的现金流1,138,192,779.96 956,789,306.14 18.96 1,397,902,270.41 2022 年年度报告 7/211 量净额 2022年末 2021年末 本期末比上年同期末增减（%）2020年末 归属于上市公司股东的净资产 6,811,761,050.50 5,695,031,051.05 19.61 4,554,029,323.59 总资产 13,004,578,298.67 12,079,908,312.76 7.65 9,971,144,688.34 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2022年 2021年 本期比上年同期增减(%)2020年 基本每股收益（元股）0.57 0.77-25.97 0.70 稀释每股收益（元股）0.57 0.77-25.97 0.70 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.60 0.50 20.00 0.39 加权平均净资产收益率（%）17.36 30.11 减少12.75个百分点 31.57 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）18.21 19.47 减少1.26个百分点 17.52 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2022 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 973,430,594.24 1,412,282,460.90 1,351,375,583.85 2,765,298,504.50 归属于上市公司股东的净利润-41,295,808.72-54,501,675.29 107,290,903.83 1,079,594,959.76 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 15,377,135.83 93,823,740.61 221,121,955.21 814,096,329.40 经营活动产生的现-1,072,701,705.21-6,759,959.91 480,811,562.15 1,736,842,882.93 2022 年年度报告 8/211 金流量净额 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2022 年金额 附注（如适用）2021 年金额 2020 年金额 非流动资产处置损益 5,326,551.07 38,436,050.92 344,555,568.21 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 51,728,213.87 主要系收到专项项目政府资助款 57,355,855.21 38,004,499.61 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益-112,295,096.37 主要系公司持有金融资产产生的公允价值变动损益，以及处置金融资产取得的投资收益 489,548,525.78 244,076,200.23 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 1,015,200.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 615,168.56 -770,038.19-2,223,351.85 其他符合非经常性损益定义的损益项目 -10,389,612.76 减：所得税影响额 154,540.63 56,393,147.86 8,719,973.75 少数股东权益影响额（税后）-433,722.03 11,207,988.27 17,158,731.82 合计-53,330,781.47 516,969,257.59 588,144,597.87 对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。适用 不适用 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 交易性金融资产 1,991,523,094.74 1,497,708,252.01-493,814,842.73-4,012,833.21 其他债权投资 65,681,018.23 35,020,859.58-30,660,158.65 2,131,923.49 其他非流动金融资产 2,981,720,276.86 2,532,458,912.37-449,261,364.49-27,344,381.67 2022 年年度报告 9/211 合计 5,038,924,389.83 4,065,188,023.96-973,736,365.87-29,225,291.39 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析（一）总体经营情况（一）总体经营情况 2022 年，金融行业数字化转型升级加速，公司积极洞察、把握和引导行业变革趋势，同时配合中国金融体系现代化建设和资本市场不断深化改革的步伐，抓住技术升级迭代的潮流，在全体恒生人“持之以恒，生生不息”的努力之下，克服外部环境的不确定性，动态调整经营策略，保持了业务持续增长，并在公司治理、组织升级、产品技术研发以及运营管理方面均取得了较大进步。报告期内公司营收同比增长 18.3%，主要得益于公司主动抓住金融行业数字化转型升级带来的市场机遇。归属于上市公司股东的净利润同比下降 25.45%，主要是因为 2022 年资本市场波动，导致公司所持金融资产公允价值变动收益相比去年同期大幅下降。归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润增长 20.90%，主要原因为公司根据外部环境，及时调整经营策略，在收入持续增长的同时，注重控制成本费用，收入增速高于成本费用的增速。报告期内，公司各项业务总体保持持续增长。收入结构方面，公司的大零售 IT、大资管 IT依然是公司主要收入来源，其中资产管理 IT、机构服务 IT、金融基础 IT 取得了较好增长；运营管理 IT 及经纪 IT 业务取得平稳增长。核心产品方面，UF3.0、O45、理财销售 5、综合理财 6、TA6 等完成多家客户拓展，继续保持市场和技术领先地位。业务模式升级方面，财富资管云业务稳健增长。数据服务方面，继续完善洞见、智眸、小梵终端产品功能，在投研产业链分析框架、云投研搜读算写等方面不断提升竞争力。信创工作取得阶段性成果，70 多款产品完成适配兼容。（二）研发与技术（二）研发与技术 2022 年年度报告 10/211 近几年来公司正在迅速追赶、不断拉近与国际领先的金融科技巨头公司的差距，在 IDC Fintech Rankings 100 排名中，公司排名整体呈上升趋势，2022 年排名为 24 位。公司不断充实行业尖端人才，构建了较为完善的研发、产品体系和团队，目前公司拥有硕士以上（含博士）学历的员工有 1067 人。公司 2022 年的研发费用投入总计 23.46 亿元人民币，占营业收入的 36.08%。2022 年公司研发相关人员数量为 7016 人，占公司总人数比为 52.07%。公司产品技术人员占公司总人数比为 73%。公司无论是研发人员数量还是研发费用投入均在业内处于领先水平 在技术上，公司致力于为资本市场数字化进程持续输出领先技术底座，助力构建符合资本市场需求的新型金融数字化基础设施。信创方面，公司贯彻安全、自主、可控、稳定四项原则，从硬件、操作系统+数据库、中间件以及业务适配等维度，全面加速信创产品适配工作，降低客户的信创负担。公司的国产数据库 LightDB 基于开源 PG 研发，已全线通过信通院三项可信数据库评测。人工智能方面，公司结合自身工程化、产品化落地实践，探索深度学习、数据科学、知识图谱、NLP、计算机视觉、AIGC 等 AI 前沿技术，在投顾、投研、营销、客服、风险、运营等领域的应用，让创新为用户、为行业带来业务价值。低码方面，公司加快夯实平台基础，通过构建低码化开发工具和高质量应用模型组件，助力业务人员自助完成需求的敏捷开发。（三）并购与投资（三）并购与投资 2022 年年度报告 11/211 报告期内，根据外部环境的变化，公司适度调整了投资策略，主要集中在并购项目的后续管理和整合上，通过控股子公司的业务整合强化产品线布局，并继续优化部分控股子公司的股权结构，同时设立了一期产业基金，通过与外部资本合作的方式，扩大产业链上下游布局，建立合作共赢的产业生态。（四）（四）内部管理体系内部管理体系 1.组织架构升级调整 为提升对于客户需求、产品创新的响应速度，提升组织流程管理效率，公司持续优化组织架构，建立了“分布式”高铁动车组织架构，对业务域及行业经营组织架构进行调整优化。与“火车跑得快，全凭车头带”的绿皮火车不同，高铁动车的动力装置分散安装在每一节车厢上，进化为高铁动车，每个业务团队都拥有自己的动力，在车头的指引调度下，更有效率、更具能量地前行。2.管理流程优化及数字化建设 公司从规划管理、经营管理、流程变革、组织管理等方面不断推进数字化建设。公司已正式发布战略管理流程，持续建设市场洞察、战略规划、战略执行监控工具，并完成战略执行复盘；IPD 已全面推行，六大流程型组织进行常态化运作，建立并优化了产品管理、需求管理、OBP、研发项目管理等 IPD 流程；LTC 流程框架已完成搭建，全面执行交付项目和销售项目流程，实现头部客户全部配备客户经理、解决方案经理、交付经理。3.团队人才建设 岗位建设方面，对多条序列岗位任职资格标准进行了迭代，完成管理岗位、专家岗位盘点，初步建立涵盖岗位设计、岗位职责、岗位称重及人岗匹配的岗位体系。员工激励方面，顺利实施了 2022 年公司员工持股计划以及股票期权激励计划。二、二、报告期内公司所处报告期内公司所处行业情况行业情况 1 1、金融机构科技投入情况、金融机构科技投入情况 近年来，随着资产规模和营业收入持续增长，业务创新加快，金融机构对 IT 系统从性能到功能都提出了新的需求。为了加强竞争力，金融机构不断加大对科技应用和数字化转型升级的投入。2022 年 11 月，中国证券业协会发布的证券公司数字化转型实践报告及案例汇编（2022）显示，券商在信息技术方面的投入持续上升。2021 年，全行业证券公司信息技术投入总金额为 338.20 亿元，同比增长 28.7%。其中，头部券商投入集中度越来越高，前 15 家证券公司的投入占全行业投入的 55.89%。A 股上市银行 2021 年年报显示，22 家银行的信息科技投入共计 1681 亿元，同比增长22.93%。2022 年年度报告 12/211 2 2、行业政策及监管情况、行业政策及监管情况 金融科技政策金融科技政策 近年来，围绕着数字经济、网络安全与信息化、核心技术突破、云服务、大数据、信创、互联互通等领域，国家不断出台相关激励和支持政策。国务院印发“十四五”数字经济发展规划，加快发展网络安全产业体系，建立健全数据安全治理体系，研究完善行业数据安全管理政策。中国人民银行印发金融科技发展规划（2022-2025 年），指出要坚持“数字驱动、智慧为民、绿色低碳、公平普惠”的发展原则，以加强金融数据要素应用为基础。中证协向券商下发了网络和信息安全三年提升计划(2023-2025)征求意见稿，提出 33 项重点工作。其中明确指出，鼓励有条件的券商未来三年信息科技平均投入金额不少于平均净利润的 8%或平均营业收入的 6%，积极推进新一代核心系统的建设，开展核心系统技术架构的转型升级工作。金融业务政策金融业务政策 金融科技为支撑业务的高效有序发展提供支撑力，2022 年，资本市场改革开放持续深化，一系列政策落地，如全面注册制，个人养老金相关政策，科创板做市，债券交易优化等。公司一如既往地坚定落实监管要求，支持政府机构推动金融改革创新，维护金融安全和金融稳定发展。三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况 公司是国内领先的金融科技产品与服务提供商，聚焦金融行业，主要面向证券、期货、公募、信托、保险、私募、银行与产业、交易所以及新兴行业等客户提供一站式金融科技解决方案。在金融数字化转型升级大背景下，公司从流程数字化逐步深入到业务数字化，并不断进行金融科技智能化应用的探索，运用云原生、高性能、大数据、人工智能、区块链等先进技术赋能金融机构更好地管理资产、服务客户，帮助客户实现金融数字化转型升级。根据产品或服务的类型，公司将经营活动划分为如下几类业务板块：大零售 IT 业务、大资管 IT 业务、企金&保险核心与基础设施 IT 业务、数据风险与平台技术 IT 业务、互联网创新业务和非金融业务共六大类。大零售大零售 ITIT 业务业务 2022 年年度报告 13/211 2022 年，大零售 IT 业务实现营业收入 15.35 亿，同比增长 9.53%，占公司总体营业收入比重为 24%。大零售 IT 业务主要包含证券经纪 IT、财富管理 IT 业务。其中证券经纪 IT 业务主要服务的客户对象为券商经纪业务部门，核心产品为集中交易系统，主要功能为提供账户管理、资金清算结算、委托订单管理、接入服务（与交易所、中登等交互）等。财富管理 IT 业务主要服务的客户对象为银行、券商、三方等各类财富管理机构，基金、信托、保险资管等资产管理机构的营销、销售、客服部门，以及银行、券商托管外包部门，核心产品为资产配置、产品管理、理财销售、营销服务等系统，主要功能为财富规划建议、金融产品管理、理财销售交易、投顾业务运营、客户营销/服务、投资人服务等。在证券经纪 IT 方面，受益于监管及行业创新等发展机遇，相关业务增长良好。证券核心产品方面，UF3.0 及其部分模块全年新签和上线多家客户；UF2.0 的优化服务专项得到客户认可，产品质量满意度也明显提升。期货核心产品方面，重点项目全面支持到位，期货运营中台上线。创新产品方面，股权激励系统、资产核算系统、交易中台整体势头良好。在财富管理 IT 方面，核心产品如理财销售 5、综合理财 6、公募投顾、客户服务系统 CRM 等新增客户合计超过百家，增长较为迅速。新业务培育方面，个人养老金业务成功落地 7 家头部客户并上线；商业养老金业务落地 5 家试点机构；证券机构理财、资产配置 3.0 落地头部机构；CRM5 落地理财子公司行业；保险经纪落地证券行业。大资管大资管 ITIT 业务业务 2022 年，大资管 IT 业务实现营业收入 28.05 亿，同比增长 27.97%，占公司总体营业收入比重为 43%。大资管 IT 业务主要包括资产管理 IT、机构服务 IT 业务以及运营管理 IT 业务。其中，资产管理 IT 业务主要服务的客户对象为证券、基金、保险、银行、信托等资产管理机构的投资研究、投资交易、风险管理等相关部门，核心产品为投资决策系统、投资交易管理系统等，主要功能为协助机构建设完整的投研流程，辅助基金经理进行投资决策，为交易员提供交易平台。机构服务 IT 业务主要服务客户对象为券商的机构业务部门，核心产品为机构服务相关业务系统，主要功能为支持券商向境内外机构客户提供投资交易、合规风控、低延时交易、代理交易、策略算法等相关服务。运营管理 IT 业务主要服务的对象为基金、券商资管、银行、信托、保险资管等资产管理机构的运营部门，核心产品为过户登记系统、估值核算与资金清算系统等，主要功能系为金融机构中后台部门提供运营保障。在资产管理 IT 业务方面，收入增速较快，收入结构更趋多样化。O45 产品成熟度进一步提高，全年上线 16 家客户；投资管理新一代产品 Fusion China 初步完成固收功能全流程研发并签约客户；量化交易产品宽途发展势头迅猛；银行资金管理方面，核心产品 Mangos 按进度推进，Summit 业务稳步增长。2022 年年度报告 14/211 在机构服务 IT 业务方面，业务稳健增长，新产品推广顺利，其中收益互换、PB2.0、LDP 极速交易、算法总线均新签多家新客户。在运营管理 IT 业务方面，新一代运营解决方案逐步获得行业认可，新签客户达百家。新产品运营 3.0、基金 TA6 等相继发布，产品竞争力有所提升。数据风险与平台技术数据风险与平台技术 ITIT 业务业务 2022 年，数据风险与平台技术 IT 业务实现营业收入 4.5 亿，同比增长 12.49%，占公司总体营业收入比重为 7%。数据风险 IT 业务的主要客户服务对象为各类金融机构的风险管理部门、合规管理部门等，主要核心产品为数据中台产品、全面风险管理产品和合规管理产品，主要功能为数据治理、风险监控、合规报告、流程管理、信息报送管理、反洗钱服务等。技术平台 IT 业务主要服务各类金融机构的 IT 部门，主要产品与功能为数智化底座的升级改造，包括信创适配、互联网分布式微服务架构（JRES）、高性能数据库 LightDB、低延时分布式平台 LDP 等的研发与落地。在数据风险 IT 业务方面，业务整体增长稳健。风险监控产品对存量客户和产品模块做精细化管理，并落地新客户。反洗钱产品，加强大数据版本性能和工程化能力。监管报送产品，在财富资产管理行业对央行、银保监会、证监会的监管报送进行全覆盖，推进统一数据底座与指标设计工作，提升数据质量。在平台技术 IT 业务方面，信创工作取得阶段性成果，大部分主产品完成适配落地。JRES 结合 O45 完成轻量化改造年度目标，并结合客户项目实现了架构加固改造。低码平台取得开发提效成果。LightDB 数据库市场推广实现破局。LDP 保持业内性能领先地位。企金、保险核心与基础设施企金、保险核心与基础设施 ITIT 业务业务 2022 年，企业金融、保险核心与金融基础设施 IT 业务实现营业收入 5.58 亿，同比增长5.05%，占公司总体营业收入比重为 9%。企金、保险核心与基础设施 IT 业务主要核心产品为现金管理平台和票据业务产品、财险核心系统、非车核心系统等。在企金 IT 业务方面，加强了人力资源管控和项目管理，业务增长稳健。交易金融解决方案逐步丰富并落地多家客户；票据业务推广良好，全年新落地 18 家新客户。产业金融一体化方案得到加强，新签多家客户。在保险核心 IT 业务方面，重点客户寿险核心项目完成第一阶段上线。财险核心系统项目实现首次替换非恒生产品。成立数智化创新团队，全年新增 7 家标杆客户。在金融基础设施 IT 业务方面，新增广州期货交易所与中国水权交易所 2 家国家级基础设施客户，同时在上海清算所中标债券信用分析系统，与上交所达成多点合作；在地方基础设施上新增 24 家客户。新业务领域，北京绿色交易所交易系统稳步推进，数字资产文化权益交易领域新签多家客户。2022 年年度报告 15/211 互联网创新业务及重要子公司情况互联网创新业务及重要子公司情况 2022 年，互联网创新业务实现营业收入 9.54 亿，同比增长 18.64%，占公司总体营业收入比重为 15%。互联网创新业务主要包括恒生聚源、恒云科技、云毅网络等多家创新业务子公司。主要服务客户对象为境内外基金、证券、信托、期货、保险、新兴等各类金融机构，主要核心产品为一站式云服务解决方案、金融数据资讯服务等。恒生聚源：恒生聚源：2022 年，恒生聚源实现营业收入 3.39 亿，同比增长 17%。报告期内聚源继续夯实数据基座，通过创新技术提升生产能力、数据深度计算能力和打造交易级别数据质量标准；持续拓宽数据广度，增加业务覆盖广度，确保客户续签率的同时拓展了新用户，实现数据服务收入持续稳定增长。围绕“投研投资、风险预警、内容服务”等领域，推出了智能云投研平台WarrenQ 等智能产品，实现年新增客户 120+家。恒云科技：恒云科技：2022 年，恒云科技实现营业收入 1.88 亿，同比增长 10%。报告期内恒云在业绩方面持续提升，收入规模继续扩大，新增 5 家客户，市场占有率进一步提升。多个产品取得突破，Fusion Invest 和 ESOP 系统都实现了首个客户落地。同时恒云基于券商转型增加多类型金融产品交易业务，在创新业务方面，规划搭建信息路由平台，打造金融机构生态圈配合券商未来业务发展。云毅网络：云毅网络：2022 年，云毅网络实现营业收入 1.95 亿，同比增长 37%。报告期内云毅专注机构理财及财富终端等领域产品，行业及占比继续扩大，同时注重产品服务质量，提升核心竞争力。经营上，财富资管 SAAS 服务收入和资产管理规模保持稳健增长，市场覆盖率继续扩大，续签率保持较高水平，行业经营能力显著提升；解决方案上，在信息技术服务基础上探索整体服务能力，取得初步成绩。四、四、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 产品技术领先。产品技术领先。公司的目标是成为领先的一站式金融科技解决方案供应商，建立和运营行业技术标准、质量标准。目前，公司的产品在业内处于技术领先地位，公司在证券经纪业务核心交易系统、买方投资管理系统和 TA 系统等都受到客户青睐。这些优势使公司具备一定的规模效应，并拥有更良好的边际收益。同时公司也在通过收购兼并、成立合资公司等方式快速获取新领域的技术能力，例如进入银行资金管理系统、保险核心系统等业务领域，完善数据业务，使得公司能够短时间内确立新业务的技术领先地位。品牌影响力强。品牌影响力强。金融科技行业本身的技术要求较高，相对于行业内新进入的竞争者，公司拥有 28 年的持续经营经验，获得了对客户业务的认知以及积累了全面客户服务能力，使得客户对于公司产品的认可度较高，而金融机构的需求属性（稳定、安全、长期优质的服务）又使客户更倾向于选择行业技术领先公司的产品与服务。2022 年年度报告 16/211 创新能力出众。创新能力出众。历年来，公司在研发人员数量和研发费用投入均在业内处于领先水平。在新产品开发及迭代中，洞察金融行业业务变化及技术升级，推出具有行业影响力的产品。在创新孵化方面，公司以先锋实验室为纽带，结合行业关注的技术与业务方向持续发布先锋课题，目前与金融机构合作的课题已有多个获得行业奖项。在创新人才组织建设方面，公司获批设立国家级博士后科研工作站，将持续促进产学研深度融合。五、五、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内主要经营情况如下：(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 6,502,387,143.49 5,496,578,624.88 18.30 营业成本 1,718,949,583.55 1,484,602,486.66 15.79 销售费用 617,092,825.41 557,934,967.43 10.60 管理费用 870,226,221.15 681,453,467.57 27.70 财务费用 15,894,747.75-906,045.34 不适用 研发费用 2,346,280,973.22 2,139,296,366.07 9.68 经营活动产生的现金流量净额 1,138,192,779.96 956,789,306.14 18.96 投资活动产生的现金流量净额 286,226,994.40-423,425,969.13 不适用 筹资活动产生的现金流量净额-481,520,619.51-174,082,923.91 不适用 营业收入变动原因说明：主要系公司本期业务增长所致。营业成本变动原因说明：主要系公司业务增长及人工成本增长所致。销售费用变动原因说明：主要系职工薪酬及股份支付增长所致。管理费用变动原因说明：主要系本期恒生金融云产品生产基地一期投入使用固定资产折旧增加所致。财务费用变动原因说明：主要系公司本期汇兑损失及利息支出比上年同期增加所致。研发费用变动原因说明：主要系职工薪酬及股份支付增长所致。经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系公司本期收款比上年同期增加所致。投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系公司本期在建工程投入和投资支付的现金比上年同期减少所致。筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系公司本期收到银行贷款减少所致。本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 适用 不适用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 公司主营业务收入和成本详细情况如下：(1).(1).主营业务主营业务分行业分行业、分、分产品产品、分地区、分销售模式情况、分地区、分销售模式情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 2022 年年度报告 17/211 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）大零售 IT 业务 1,534,812,936.75 506,630,138.94 66.99 9.53-1.15 增加 3.56 个百分点 大资管 IT 业务 2,804,741,901.11 405,374,468.67 85.55 27.97 26.98 增加 0.12 个百分点 数据风险与平台技术 450,326,772.55 174,206,647.95 61.32 12.49 94.21 减少 16.27 个百分点 企金、保险核心与基础设施 IT业务 558,119,431.22 355,398,444.69 36.32 5.05-0.68 增加 3.67 个百分点 互联网创新业务 953,736,227.92 231,329,153.59 75.74 18.64 44.30 减少 4.32 个百分点 非金融业务 195,861,842.20 45,195,253.16 76.92 19.83 1.63 增加 4.13 个百分点 合计 6,497,599,111.75 1,718,134,