300708_2022_聚灿光电_2022年年度报告_2023-02-27.pdf

2022 年年度报告年年度报告 2023-008 聚灿光电科技股份有限公司聚灿光电科技股份有限公司 2023 年年 02 月月 聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 2 第一节重要提示、目录和释义第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人潘华荣、主管会计工作负责人陆叶及会计机构负责人公司负责人潘华荣、主管会计工作负责人陆叶及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)陆叶声陆叶声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。公司主营业务、核心竞争力未发生重大不利变化，与行业趋势一致；公司所处行业不存公司主营业务、核心竞争力未发生重大不利变化，与行业趋势一致；公司所处行业不存在持续衰退、技术替代等情形；公司持续经营能力不存在重大风险。关于“业绩变动的具体在持续衰退、技术替代等情形；公司持续经营能力不存在重大风险。关于“业绩变动的具体原因、主营业务、核心竞争力、主要财务指原因、主营业务、核心竞争力、主要财务指标变动情况、所处行业景气情况”等信息详见标变动情况、所处行业景气情况”等信息详见“第三节、管理层讨论与分析”。“第三节、管理层讨论与分析”。公司需遵守公司需遵守深圳证券交易所上市公司自律监管指引第深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 4 号号创业板行业信息披露创业板行业信息披露中的中的“LED 产业链相关业务产业链相关业务”的披露要求的披露要求。公司在本报告第三节公司在本报告第三节“管理层讨论与分析管理层讨论与分析”之之“十一十一、公司未来发展的展望公司未来发展的展望”，详细描述了详细描述了公司经营中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者关注相关内容。公司经营中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者关注相关内容。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司实施利润分配方案时股权登记日公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司实施利润分配方案时股权登记日的总股本为基数，向全体股东每的总股本为基数，向全体股东每 10股派发现金红利股派发现金红利 0.4元（含税），送红股元（含税），送红股 0股（含税），以股（含税），以资本公积金向全体股东每资本公积金向全体股东每 10 股转增股转增 0 股。股。聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 3 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.6 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.10 第四节第四节 公司治理公司治理.39 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任.55 第六节第六节 重要事项重要事项.60 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.69 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.75 第九第九节节 债券相关情况债券相关情况.76 第十节第十节 财务报告财务报告.77 第十一节第十一节 商誉减值测试报告商誉减值测试报告.164 第第十二节十二节 审计报告相关信息审计报告相关信息.165聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 4 备查文件目录备查文件目录 1、载有法定代表人签名的2022年年度报告文本。2、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。3、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。4、报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。5、其他相关资料。以上备查文件的备置地点：公司董事会办公室。聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 5 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、股份公司、聚灿光电 指 聚灿光电科技股份有限公司 聚灿有限 指 聚灿光电科技（苏州）有限公司，为本公司前身 聚灿能源 指 苏州聚灿能源管理有限公司，为本公司全资子公司 聚灿宿迁 指 聚灿光电科技（宿迁）有限公司，为本公司控股子公司 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 上市规则 指 深圳证券交易所创业板股票上市规则 规范运作指引 指 上市公司自律监管指引第 2号创业板上市公司规范运作 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 报告期 指 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 12月 31 日 LED 指 Light Emitting Diode，发光二极管，可将电能转化为光能的半导体发光器件 GaN 指 氮化镓，是制造蓝、绿光 LED 芯片的关键材料 衬底/衬底片 指 LED 外延生长的载体，用于制造 LED 外延片的主要原材料之一 LED 外延片 指 LED 外延生长的产物，用于制造 LED 芯片的基础材料 LED 芯片 指 LED 中实现电-光转化功能的核心单元，由 LED 外延片经特定工艺加工而成 Mini LED 指 一般是指采用更精密器件及新的封装方式实现点间距为 0.2-1.0mm的 LED 显示技术，其 LED 芯片尺寸介于 50um和 300um之间 Micro LED 指 一般是指采用更精密器件及新的封装方式实现点间距小于 0.2mm即100um像素颗粒的 LED 显示技术，其 LED 芯片尺寸小于 50um LED 封装 指 将外引线连至 LED 芯片电极，并用环氧树脂、硅胶等材料将 LED 芯片以特定结构包封起来的过程 MOCVD 设备 指 采用金属有机化合物化学气相淀积法生产 LED 外延片的专用设备 良率/良品率 指 良品数与产品总数的比值 聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 6 第二节公司简介和主要财务指标第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息公司信息 股票简称 聚灿光电 股票代码 300708 公司的中文名称 聚灿光电科技股份有限公司 公司的中文简称 聚灿光电 公司的外文名称（如有）Focus Lightings Tech CO.,LTD.公司的法定代表人 潘华荣 注册地址 苏州工业园区月亮湾路 15 号中新大厦 32 楼 01-05 室 注册地址的邮政编码 215123 公司注册地址历史变更情况 2019 年 1 月由苏州工业园区娄葑镇新庆路 8 号变更为现注册地址 办公地址 苏州工业园区月亮湾路 15 号中新大厦 32 楼 01-05 室 办公地址的邮政编码 215123 公司国际互联网网址 http:/ F 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 程飞龙 郭恺悦 联系地址 苏州工业园区月亮湾路 15 号中新大厦 32 楼 01-05 室 苏州工业园区月亮湾路 15 号中新大厦 32 楼 01-05 室 电话 0512-82258385 0512-82258385 传真 0512-82258335 0512-82258335 电子信箱 F F 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司披露年度报告的证券交易所网站 深圳证券交易所 http:/ 公司披露年度报告的媒体名称及网址 证券时报、巨潮资讯网（http:/）公司年度报告备置地点 苏州工业园区月亮湾路 15 号中新大厦 32 楼董事会办公室 四、其他有关资料四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 容诚会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京西城区阜城门外大街 22号 1 幢外经贸大厦 901-22至 901-26 签字会计师姓名 俞国徽、季嘉伟、许健 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 7 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 国泰君安证券股份有限公司 北京市西城区金融大街甲 9 号金融街中心南楼 16 层 董帅、夏姗薇 2021.6.8-2022.8.19 中信证券股份有限公司 北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 林琳、张迪 2022.8.19-2024.12.31 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 五、主要会计数据和财务指标五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2022 年 2021 年 本年比上年增减 2020 年 营业收入（元）2,028,573,126.72 2,009,197,450.44 0.96%1,406,674,200.72 归属于上市公司股东的净利润（元）-63,402,527.19 177,076,598.51-135.81%21,374,855.80 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）-183,426,272.24 41,356,911.09 -543.52%-64,982,667.34 经营活动产生的现金流量净额（元）488,231,153.07 465,398,314.38 4.91%232,760,752.03 基本每股收益（元/股）-0.12 0.34-0.46 0.08 稀释每股收益（元/股）-0.12 0.34-0.46 0.08 加权平均净资产收益率-3.90%14.02%-17.92%2.85%2022 年末 2021 年末 本年末比上年末增减 2020 年末 资产总额（元）3,638,735,004.37 3,007,842,513.95 20.97%2,655,394,493.31 归属于上市公司股东的净资产（元）1,613,570,934.07 1,652,060,002.36-2.33%765,536,803.26 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性 是 否 扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值 是 否 项目 2022 年 2021 年 备注 营业收入（元）2,028,573,126.72 2,009,197,450.44 营业收入扣除金额（元）880,748,554.56 800,170,747.55 正常经营之外的其他业务收入 营业收入扣除后金额（元）1,147,824,572.16 1,209,026,702.89 截止披露前一交易日的公司总股本：截止披露前一交易日的公司总股本（股）544,689,246 公司报告期末至年度报告披露日股本是否因发行新股、增发、配股、股权激励行权、回购等原因发生变化且影响所有者权益金额 是 否 用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股）-0.1164 聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 8 六、分季度主要财务指标六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 481,129,645.09 524,740,868.40 535,603,036.15 487,099,577.08 归属于上市公司股东的净利润 24,759,883.61 18,164,986.35 -13,155,134.97 -93,172,262.18 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 -5,315,360.64 -11,114,995.60 -41,138,703.36 -125,857,212.64 经营活动产生的现金流量净额 7,570,308.87 514,464,725.21 87,368,404.09 -121,172,285.10 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 适用 不适用 八、非经常性损益项目及金额八、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2022 年金额 2021 年金额 2020 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-37,798.45-404,356.41-1,024.74 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）141,932,389.36 149,140,624.36 101,828,246.97 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 5,809,398.18 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 1,204,521.74 聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 9 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 44,275.88 7,823,885.71 965,959.18 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-1,006,996.68-1,803,634.66-228,256.85 减：所得税影响额 20,908,125.06 26,050,751.50 16,207,401.42 合计 120,023,745.05 135,719,687.42 86,357,523.14-其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况：适用 不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 公司报告期不存在将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 10 第三节管理层讨论与分析第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况一、报告期内公司所处行业情况（一）公司所处行业现状（一）公司所处行业现状 LED行业作为典型轻工业分支，受益全球化分工，产业培育充分，得益于成本及规模优势，全球 LED 芯片行业重心不断向中国迁移，经过十余年高速增长，目前中国 LED 芯片产能已稳居全球第一。在“碳达峰”、“碳中和”背景下，绿色照明、显示行业将迎来历史性的发展机遇。LED 企业积极作为，与煤矿、光伏、核电等能源相关行业共同贡献力量，推动能源行业绿色低碳高质量发展。报告期内，公司所属行业发展阶段呈现如下显著特征：1、外部局势多重冲击，终端需求放缓外部局势多重冲击，终端需求放缓 在欧美货币政策紧缩、俄乌冲突、通货膨胀、疫情反复等多重因素影响下，半导体行业需求不振，终端市场不及以往，应用环节出现国内需求疲软、国际市场波动的态势，据CSA Research统计，国内市场除车载照明外，各细分市场需求均呈现严重萎缩，出口市场中照明与去年总体持平，持续增长动力不足。行业整体未能延续去年爆发性增长的趋势，市场竞争维持基本理性、持续优胜劣汰的局面。同时，产业链整体存在的时滞性导致LED芯片市场活跃度持续呈现负面走向。2、行业回暖遭遇阻力，产业整体遇冷行业回暖遭遇阻力，产业整体遇冷 在复杂严峻的宏观环境下，LED芯片行业竞争加剧，产品销售价格整体向下，与此同时，原材料价格波动、用电价格上涨、人力成本增长等诸多因素，导致产品制造成本明显上升。在售价下降与成本上升双重因素影响下，利润空间不断压缩，产业整体遇冷。据CSA Research统计，2022年前三季度，主营LED芯片的上市公司营收合计145.39亿元，较去年同期下滑2.23%；利润总额11.19亿元，同比下降42.93%。在此宏观环境下，各企业积极采取新品开发、上下游整合等多种措施破局。3、新型应用拓展创新，市场前景广阔、新型应用拓展创新，市场前景广阔 受益于行业新兴市场、应用领域不断拓宽，高品质照明、植物照明以及紫外LED应用高速发展，可植入设备、微型化技术和柔性电子技术快速发展，Mini LED背光商业化进程加速，车用LED国产渗透率提升，LED显示产值有所提升。其中，Mini/Micro LED作为新一代核心显示技术，具备低功耗、高集成、高显示效果、高技术寿命等优良特性，呈现蓬勃发展态势。据高工产研LED研究所（GGII）调研，2022年搭载Mini LED背光的电视、笔记本电脑、显示器等新品超过100款。在一系列扩大内需政策激励下，半导体照明、显示、文旅夜游等领域有望获得内需市场空间的增长，LED市场也有望回到正常增长的轨道，切实支撑国家基础设施建设、乡村振兴和绿色发展。与此同时，龙头企业加速向高附加值业务转型，在细分应用领域深耕细作，不断提升专业度，Mini/Micro LED、农业照明、车载照明、特种照明、紫外LED应用、红外LED应用等业务规模不断提升，行业有望开启高质量发展新篇章。（二）行业政策信息（二）行业政策信息 2022年，科技部继续部署“十四五”国家重点研发计划，其中新材料领域“新型显示与战略性电子材料”重点专项，启动宽禁带半导体光电子材料与器件相关项目10项；重点部署Micro LED显示技术、面向农业和医疗健康领域LED创新应用、深紫外光电技术和InGaN长波段LED技术，目标是形成Micro LED微显示材料与器件、InGaN长波段LED材料与芯片的批量生产能力和技术竞争优势；实现面向设施农业的LED应用技术和装置的大规模推广；面向人民生命健康的重大需求，全面突破高性能、大功率深紫外LED材料外延、芯片、封装等关键技术并实现规模化量产，在公共卫生环境和卫健医疗等领域实现示范应用，实现国际领先的紫外单光子探测器和极深紫外探测器。国家出台了一系列行业相关政策，为行业发展提供了有利的政策环境。2021年以来，涉及行业的主要政策内容如下表所示：发布时间发布时间 发布机关发布机关 政策名称政策名称 政策内容政策内容 2021年3月 发改委 中华人民共和国提出推动制造业优化升级、构建现代能源体系以及大力发展聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 11 国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要 绿色经济等，对我国LED照明发展起到推动作用。2021年10月 工信部、中央宣传部、交通运输部、文化和旅游部、国家广播电视总局、中央广播电视总台“百城千屏”活动实施指南 改造国内4K/8K超高清大屏，催生新技术、新业态、新模式。2021年12月 国务院“十四五”节能减排综合工作方案 对“十四五”时期节能减排工作作出了总体部署，助力实现碳达峰、碳中和目标，公共机构能效提升工程为实施节能减排重点工程之一，其中包括“加快公共机构既有建筑围护结构、供热、制冷、照明等设施设备节能改造”。2022年7月 国家住建部、国家发改委 城乡建设领域碳达峰实施方案 提出推进城市绿色照明，加强城市照明规划、设计、建设运营全过程管理，控制过度亮化和光污染，并明确指出到2030年LED等高效节能灯具使用占比超过80%，30%以上城市建成照明数字化系统。2022年11月 国家发展改革委、工业和信息化部、财政部、住房城乡建设部、市场监管总局 重点用能产品设备能效先进水平、节能水平和准入水平(2022年版)参考相关重点用能产品设备现行能效强制性国家标准，综合考虑我国相关产业技术水平和发展阶段，对标国内外同类产品设备先进能效水平，将有关产品设备能效水平划分为先进水平、节能水平、准入水平三档。通知中罗列了20款能效三档水平重点用能产品设备名单，其中LED简灯、非定向自镇流LED灯、道路和隧道照明用LED灯具三类产品名列其中。根据中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和 2035 年远景目标纲要，在制造业、能源、绿色经济对涉及 LED 照明行业的部分进行规划，其中主要涉及 LED 照明的三点发展目标包括推动制造业优化升级、构建现代能源体系、大力发展绿色经济。科技部指出将进一步支持新型显示领域的技术攻关，在国家重点研发计划中，分别在材料、信息、制造领域进行布局。科技部表示在材料领域设置了新型显示与战略性电子材料重点专项，布局 Micro LED 关键材料与器件；在制造领域布局了 Micro LED 新型的装备技术；在信息领域超前布局了 Micro LED 显示与交互应用技术，加速实现Micro LED 装备、材料和应用的突破，以此加快基础研究和产业化进程，鼓励企业加大技术创新投入，带动产品创新，加快生态化布局，推动产业核心竞争力提升。根据江苏省国民经济和社会发展第十四个五年规划和二三五年远景目标纲要 江苏省“十四五”科技创新规划和“十四五”国家高新技术发展规划（2021-2025），2022 年 7 月，江苏省科学技术厅印发江苏省“十四五”高新技术产业发展专项规划，提出到 2025 年，十大支柱高新技术产业集群形成具有更强创新力、更高附加值、更具自主性的创新链产业链，十大新兴高新技术产业集群融合化、生态化、国际化发展优势更加明显。上述一系列产业规划及政策的出台，充分说明了LED产业在国民经济发展中的重要地位，也反映了国家促进LED产业发展的政策导向。公司将充分抓住行业发展机遇，积极助力实现低碳社会，在各环节实施可持续性举措，通过平衡社会、环境和经济的需求，赋能低碳社会、保护自然资源、推动社会进步，以实际行动，助力国家“碳达峰”、“碳中和”宏伟蓝图的达成。二、报告期内公司从事的主要业务二、报告期内公司从事的主要业务 公司需遵守深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 4 号创业板行业信息披露中的“LED 产业链相关业务”的披露要求（一）本公司主营业务开展情况（一）本公司主营业务开展情况 1、主营业务开展情况 公司主要从事化合物光电半导体材料的研发、生产和销售业务，主要产品为 GaN基高亮度 LED 外延片、芯片。报告期内，公司主营业务及主要产品未发生变化。聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 12 公司产品位于LED产业链上游，技术门槛和附加值均较高，所生产的产品应用领域为照明、背光、显示，主要为通用照明、植物照明、车载照明、手机背光、车载背光、屏幕显示、可穿戴设备、医疗美容等中高端应用领域。LED照明具有节能、环保及使用寿命长等优点，随着LED发光效率的不断提升、综合成本的逐步降低，LED照明在民用照明、商用照明、交通照明、景观照明、植物照明及车载照明等领域市场占有率不断提升。公司针对照明应用领域已推出正装、倒装及高压等多款芯片产品。LED背光具有轻薄化液晶屏幕、提升显示效果及节能省电等特点，使其较传统背光光源有着不可比拟的优势。近年来，随着技术进步和价格下降，LED背光目前已基本取代传统背光源。公司生产的高亮度LED背光用芯片，经封装后适用于中小尺寸背光模组，最终应用于手机、电视、车载屏幕等背光产品。LED显示具有亮度高、重量轻、厚度薄、易于创意设计等特点，其中，Mini/Micro LED的超高分辨率、高色彩饱和度等优势更为明显。伴随着技术进步和成本下降，在加速对传统显示替代的同时，应用场景不断扩展。公司开发的Mini/Micro LED芯片目标产品可广泛应用新一代信息技术显示市场，如车载显示、超大型显示以及AR、可穿戴设备、可植入器件等。LED 外延片 LED 芯片 2、主要经营模式（1）研发模式 技术研发实力是资本投入能否有效转化为利润的核心，公司自成立以来，充分重视技术研发团队的建设，打造了一支国内领先的技术研发团队。公司研发系统核心成员由具有资深半导体专业背景和丰富产业经验的专家组成，重点关注新产品、新技术、新工艺的开发，良率及效率提升等工作。研发团队在对业内通用技术娴熟掌握的基础上，依托企业内部研发机构，结合公司所购置的国内外高端设备的工艺特点，在外延片的结构设计、芯片制备的生产工艺改进、大规模产业化生产管理与控制等方面持续创新，形成了具有重大突破、拥有自主知识产权的核心技术。此外，公司积极在自主创新基础上，注重加强与外部机构如科研院所、高校或下游行业巨头合作，形成优势互补、协同发展的良好机制。近年来，随着研发投入、技术团队规模的逐步扩大，公司已将短期工艺优化和新产品的市场定制开发与中长期行业技术方向型研发有机结合，树立起较强的技术竞争优势。（2）营销模式 公司产品主要面向境内外封装企业，采用直销模式，即由公司直接销售给客户。公司管理层每年末根据产销对比分析，科学制定下一年度营销战略，包含产品战略、价格战略、客户战略等，由营销市场部门分区域、分客户负责具体实施。营销过程中，对市场最新产品进行研发推广，提供针对性强、专业度高的精准售后服务、技术指导等，从客户试样到其终端客户应用进行全面跟踪和服务。公司通过不断强化“增值服务型营销”理念，对重要客户提供各种技术、信息服务，在提高客户黏性、提升市场占有率的同时，反哺持续推动自身研发绩效，从而获得更为持久、更为稳定的品牌知名度。战略客户销售占比逐年提升，客户结构呈现优质、高效、稳固等特点。（3）生产模式 公司生产分LED外延生长及LED芯片制造两个主要环节，由公司生产部门统一组织管理。公司每月由生管部召开产、聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 13 供、销协调会，通过对客户需求进行预测分析并结合产品库存和产能情况，形成相应生产计划。生产部门负责生产计划的具体组织和实施，在计划执行过程中，通常还会根据客户需求变化和产出情况对生产计划作出适当调整。在生产过程中，公司各生产工序对产品进行严格的检测和监控，测试产品的光电参数并据此进行分选，分选完成后再对产品的外观进行检验并最终根据产品规格分类入库。（4）采购模式 采购部门通过采购接单、订单处理、采购合同和订单签署及外发、采购订单跟催、订单到货处理、付款处理等程序完成采购流程。对于长期、固定的生产物料采购，公司建立了严格的合格供应商管理制度，采购部根据询价、比价、议价程序从合格供应商名录中选取合适的供应商。公司根据自身多年经营管理经验及科学的管理方式采取相应的研发模式、营销模式、生产模式和采购模式，适合自身发展需要，符合行业特点。报告期内，公司经营模式未发生变化。3、主营业务经营 本公司的主营业务为化合物光电半导体材料的研发、生产和销售，主要产品为GaN基高亮度LED外延片、芯片。公司主营业务产品关键指标，描述如下：（1）LED外延片业务 序号 MOCVD(金属有机化合物化学气相沉淀设备）数量（台）外延片综合良率 相关技术指标(12 mil x 29 mil 150mA驱动为例)波长 亮度 电压 1 MOCVD设备 158 99%以上 440-470 nm 200-250mW 3.00-3.30V 注：截至报告期末，除上述MOCVD设备外，公司还有尚处于调试状态的MOCVD30台。上述MOCVD设备数量以Veeco K4651机型为基础折算（2寸54片机）。（2）LED芯片业务 公司生产的LED芯片按终端应用，主要面向照明、背光、显示市场。序号 结构类型 发光颜色 波长 综合良率 主要应用领域 1 正装 蓝光 440-470 96%以上 通用照明，景观照明，背光领域，显示领域 2 绿光 510-540 景观照明，显示领域 3 倒装 蓝光 440-470 91%以上 通用照明，景观照明，特种照明，车载领域 4 绿光 510-540 90%以上 数码产品，景观照明 5 Mini/背光 蓝光 440-470 85%以上 手机背光，电视背光 6 绿光 510-540 85%以上 手机背光，电视背光 注：上述指标中，提高芯片亮度和降低芯片电压，都是提高光效的有效方法，芯片光效越高，产品的竞争力也随之提高，从而更有助于产品进入高阶应用市场。（3）报告期内，公司主营产品产能利用率维持较高水平，主营产品产能、产量、产能利用率、在建产能情况如下：产品名称 产能（片/年）产量（片/年）产能利用率 在建产能（片/年）LED芯片 20,420,000 20,058,772 98.23%4,700,000 注：公司产出的LED芯片及外延片规格全部为4英寸，为便于比较，本文已全部折为2英寸（折算率为1:4）。（4）报告期内，主营产品营业收入、成本、毛利率情况如下：产品类别 2022年度 2021年年度 同比变动分析 收入（元）成本（元）毛利率 收入（元）成本（元）毛利率 聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 14 LED芯片及外延片 1,147,824,572.16 983,770,516.93 14.29%1,209,026,702.89 878,691,742.88 27.32%产品价格下降，成本上升，导致毛利率下降 其他 880,748,554.56 860,075,551.63 2.35%800,170,747.55 791,243,805.24 1.12%合计合计 2,028,573,126.72 1,843,846,068.56 9.11%2,009,197,450.44 1,669,935,548.12 16.89%（二）同行业公司基本情况（二）同行业公司基本情况 目前在市场定位、产能规模、盈利能力等经营指标上，同期具有可比性的国内同业上市公司基本情况，简介如下：序号 公司 主营业务 最近一期披露的经营业绩 1 三安光电（600703）公司主要从事化合物半导体材料与器件的研发、生产及销售，以氮化镓、砷化镓、碳化硅、磷化铟、氮化铝、蓝宝石等化合物半导体新材料所涉及的外延片、芯片为核心主业。据2022年三季度报告显示，2022年前三季度实现营业收入1,001,201.87万元，较上年同期增长5.04%，归属于上市公司股东的净利润为98,676.12万元，较上年同期下跌23.27%。2 华灿光电（300323）公司主要业务为 LED 芯片、LED 外延片、蓝宝石衬底及第三代半导体化合物 GaN 电力电子器件的研发、生产和销售 据2022年三季度报告显示，2022年前三季度实现营业收入176,694.52万元，较上年同期下跌26.11%，归属于上市公司股东净利润 为-4,115.46 万 元，较 上 年 同 期 下 跌283.87%。3 乾照光电（300102）公司主要从事半导体光电产品的研发、生产和销售业务，主要产品为全色系 LED 外延片和芯片及砷化镓太阳能电池外延片和芯片。据2022年三季度报告显示，2022年前三季度实现营业收入121,816.61万元，较上年同期下跌17.00%，归属于上市公司股东净利润 为-2,172.93 万 元，较 上 年 同 期 下 跌113.20%。（三）公司所处的行业地位（三）公司所处的行业地位 公司作为专业从事GaN基高亮度LED外延片、芯片研发、生产、销售为一体的高科技技术企业，凭借宿迁生产基地大规模投资建设，产能规模释放效应明显，已成为国内领先的LED芯片企业。依靠先进的行业技术、稳定的产品质量、完善的售后支持，公司产品获得了境内外知名LED封装、应用厂商的密切合作与高度认可，并成为其重要的GaN基高亮度芯片供应商，在行业内树立了较高的知名度和美誉度。近5年来，公司在业内逐渐形成具有核心竞争优势、差异化领先地位，描述如下：营业收入年复合增长率营业收入年复合增长率(CAGR)远高于所处行业均值。远高于所处行业均值。2018-2022年公司营业收入分别为5.59亿元、11.43亿元、14.07亿元、20.09亿元、20.29亿元，年复合增长率高达38.03%。而据公开数据显示，2018-2021年所处行业上市公司（三安光电、华灿光电、乾照光电及聚灿光电，下同）营业收入规模合计分别为126.85亿元、123.58亿元、138.20亿元、196.17亿元，年复合增长率仅为15.64%。因此，公司营业收入规模年复合增长率显著高于所处行业均值。5.59 11.43 14.07 20.09 20.29 -5.00 10.00 15.00 20.00 25.0020182019202020212022单位：亿元营业收入CAGR38.03%126.85 123.58 138.20 196.17 -50.00 100.00 150.00 200.00 250.002018201920202021单位：亿元营业收入CAGR15.64%聚灿光电科技股份有限公司 2022 年年度报告全文 15 数据来源：均摘自各公司年报 精细化运营指标远超所处行业均值精细化运营指标远超所处行业均值。公司自成立以来，始终坚持“管理赋能运营”，侧重于标准化、流程化、精细化，以进一步提高运营效率。根据申万行业分类标准（申万LED指数）研究样本，2018年第一季度至2022年第三季度的应收账款周转天数、存货周转天数如下图，从图表可以看出，公司指标变动趋势与行业保持一致，但绝对指标远优于所处行业均值。产能利用率、产销率稳居行业高位。产能利用率、产销率稳居行业高位。2018-2022年公司产能利用率分别为95.16%、97.02%、97.50%、98.72%、98.23%，公司一直处于满负荷运转状态；产销率分别为87.43%、102.49%、102.36%、99.15%、96.75%，公司一直处于满产满销状态（2018年属于宿迁生产基地建设期）。综上所述，公司上述生产关键指标常年稳居行业高位，产销两旺的新一轮扩产将进一步提升公司所处行业地位。（四）影响该行业的季节性和周期性（四）影响该行业的季节性和周期性 公司所属的行业具有一定的季节性和周期性。受元旦、春节假期等因素影响，一季度一般为公司营业收入的淡季。周期性与国民经济周期基本一致，同时受产业技术进步影响。（五）业绩驱动因素（五）业绩驱动因素 报告期内，面对疫情考验、行业竞争、复杂严峻的宏观外部环境，全员迎难而上、砥砺前行，坚持“聚焦资源、做强主业”发展战略，保持战略定力、精准研判形势、精心谋划部署、果断采取行动、奋力攻坚克难，全体员工凝心聚力、不畏艰难、改革创新、开拓进取，落实“调结构、提性能、创效益、铸品牌”，客户资源优质可靠，核心业务稳健发展。2022年度，公司实现营业收入20.29亿元，同比增长0.96%，营业利润-7,779.72万元，同比下降140.62%，归属于上市公司股东的净利润-6,340.25万元，同比下降135.81%。主要原因在于：（1）营收）营收稳中有升稳中有升，成绩来之不易，成绩来之不易 131 114 128 126 121 113 104 100 134 115 108 101 82 74 72 72 79 79 75 148 137 145 140 175 160 155 143 170 154 139 127 107 98 94 90 102 102 100 -50 100 150 200 18Q1 18Q2 18Q3 18Q4 19Q1 19Q2 19Q3 19Q4 20Q1 20Q2 20Q3 20Q4 21Q1 21Q2 21Q3 21Q4 22Q1 22Q2 22Q3应收账款周转天数聚灿行业均值123 112 113 108 121 115 90 71 87 67 55 54 47 45 45 43 49 49 51 162 152 157 166 218 193 184 150 189 172