601100_2021_恒立液压_江苏恒立液压股份有限公司2021年年度报告_2022-04-25.pdf

2021 年年度报告 1/179 公司代码：601100 公司简称：恒立液压 江苏恒立液压股份有限公司江苏恒立液压股份有限公司 20212021 年年度报告年年度报告 2021 年年度报告 2/179 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确、准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、容诚会计师事务所容诚会计师事务所（特殊普通合伙）（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人汪立平汪立平、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人彭玫彭玫及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）龚兰兰龚兰兰声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 根据容诚会计师事务所（特殊普通合伙）出具的审计报告，母公司2021年度实现净利润1,238,534,456.27元，提取法定公积金123,853,445.63元，分配2020年度股利783,216,000.00元，报告期末可供股东分配的利润为3,176,993,462.29元。根据上市公司监管指引第3号上市公司现金分红、公司未来三年股东回报规划（2021-2023年）的规定以及公司实际经营状况，拟定2021年度利润分配预案为：拟以公司2021年末总股本1,305,360,000股为基数，按每10股派发现金红利7.30元（含税）向全体股东分配，共派发现金952,912,800.00元，剩余未分配利润2,224,080,662.29元结转以后年度。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、十、重大风险提示重大风险提示 敬请查阅第四节“经营情况讨论与分析”中“关于公司未来发展的讨论与分析”中“可能面对的风险”。2021 年年度报告 3/179 目录目录 第一节第一节 释义释义.3 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.6 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.10 第四节第四节 公司治理公司治理.25 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任.38 第六节第六节 重要事项重要事项.40 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.47 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况.53 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况.54 第十节第十节 财务报告财务报告.55 备查文件目录 载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。2021 年年度报告 4/179 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 公司、本公司、恒立油缸、恒立液压 指 江苏恒立液压股份有限公司 恒屹智能、常州恒屹 指 常州恒屹智能装备有限公司（原名常州恒屹流体科技有限公司，本公司控股股东）申诺科技 指 申诺科技（香港）有限公司 宁波恒屹 指 宁波恒屹投资有限公司，原名江苏恒立投资有限公司 恒和贸易 指 恒和贸易株式会社（本公司在日本设立的全资子公司 恒立科技、液压科技 指 江苏恒立液压科技有限公司 恒立美国 指 Hengli America Corporation，本公司在美国设立的全资子公司 上海立新 指 上海立新液压有限公司 无锡气动 指 无锡恒立液压气动有限公司 恒明液压 指 无锡恒明液压气动有限公司 恒立香港、香港茵莱 指 恒立液压（香港）有限公司，原名香港茵莱有限公司。本公司在香港设立的全资子公司 德国茵莱 指 原名 HAWE InLine Hydraulik GmbH，哈威茵莱液压有限公司，现更名为 InLine Hydraulik GmbH，茵莱液压有限公司 恒立气动、恒立流体 指 常州恒立气动科技有限公司（原名常州恒立流体技术有限公司）美国 580 公司、580 公司 指 580 WEST CROSSROADS LLC，常州恒屹智能装备有限公司位于美国的全资子公司 恒立日本 指 HARADA 技研株式会社 茵莱常州 指 茵莱（常州）液压有限公司 日本服部 指 株式会社服部精工，本公司全资子公司恒立液压（香港）有限公司的全资子公司 日本 HST 指 株式会社 HST，本公司全资子公司恒立液压（香港）有限公司的全资子公司 印度贸易 指 Hengli hydraulic india system solution private limited，印度贸易是恒立香港之子公司，恒立香港对其持股2021 年年度报告 5/179 比例为 99%，恒立液压对其持股比例为 1%印度制造 指 Hengli hydraulic india private limited，印度制造是恒立香港之子公司，恒立香港对其持股比例为 99%，恒立液压对其持股比例为 1%恒立精密 指 江苏恒立精密传动有限公司 恒立墨西哥 指 HL MEXICO MANUFACTURING,S.A.DE C.V.报告期 指 2021 年 1-12 月 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元，中国法定流通货币单位 2021 年年度报告 6/179 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 江苏恒立液压股份有限公司 公司的中文简称 恒立液压 公司的外文名称 Jiangsu Hengli Hydraulic Co.,Ltd 公司的法定代表人 汪立平 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张小芳 周佳立 联系地址 江苏省常州市武进高新区龙潜路 99 号 江苏省常州市武进高新区龙潜路 99 号 电话 0519-86163673 0519-86163673 传真 0519-86153331 0519-86153331 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 江苏省常州市武进高新区龙潜路99号 公司注册地址的历史变更情况 213164 公司办公地址 江苏省常州市武进高新区龙潜路99号 公司办公地址的邮政编码 213164 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 上海证券报 公司披露年度报告的证券交易所网址 公司年度报告备置地点 公司证券投资部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 恒立液压 601100 恒立油缸 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 容诚会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市西城区阜成门外大街 22 号外经贸大厦 920-926 幢 签字会计师姓名 王艳、秦啸、周裕顺 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中国国际金融股份有限公司 办公地址 中国北京建国门外大街 1 号国贸写字楼 2座 27、28 层 签字的保荐代表人姓名 胡晓、尚林争 2021 年年度报告 7/179 持续督导的期间 2022 年 3 月 19 日至 2023 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 营业收入 9,309,218,098.53 7,855,038,369.93 18.51 5,414,021,975.86 归属于上市公司股东的净利润 2,693,599,997.73 2,253,874,553.32 19.51 1,296,199,825.84 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 2,557,500,489.82 2,191,164,404.93 16.72 1,212,045,496.13 经营活动产生的现金流量净额 2,795,650,375.60 1,980,571,208.32 41.15 1,660,257,160.34 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增减（%）2019年末 归属于上市公司股东的净资产 9,195,704,137.13 7,313,709,866.81 25.73 5,583,770,801.04 总资产 12,332,043,327.93 10,620,327,083.83 16.12 8,426,883,642.10 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 基本每股收益（元股）2.06 1.73 19.08 0.99 稀释每股收益（元股）2.06 1.73 19.08 0.99 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）1.96 1.68 16.67 0.93 加权平均净资产收益率（%）32.83 34.73 减少 1.9 个百分点 24.32 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）31.18 33.76 减少 2.58 个百分点 22.74 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 2021 年年度报告 8/179 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2021 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 2,856,640,170.33 2,370,270,501.18 1,955,650,369.79 2,126,657,057.23 归 属 于 上市 公 司 股东 的 净 利润 783,126,513.21 625,804,275.34 576,858,952.97 707,810,256.21 归 属 于 上市 公 司 股东 的 扣 除非 经 常 性损 益 后 的净利润 768,206,560.10 610,013,410.84 543,727,334.16 635,553,184.72 经 营 活 动产 生 的 现金 流 量 净额 310,210,543.00 874,790,545.69 922,090,644.56 688,558,642.35 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2021 年金额 附注（如适用）2020 年金额 2019 年金额 非流动资产处置损益-1,208,692.43 -933,500.21-1,007,642.39 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 131,880,986.31 60,819,499.64 53,174,719.75 委托他人投资或管理资产的损益 8,529,668.22 10,804,147.74 9,151,161.55 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损10,318,452.41 2021 年年度报告 9/179 益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 1,216,000.00 400,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 12,414,379.04 2,939,469.11 6,315,212.37 其他符合非经常性损益定义的损益项目 31,238,026.60 减：所得税影响额 24,336,595.19 11,202,175.44 14,838,598.93 少数股东权益影响额（税后）1,498,690.45 933,292.45 278,549.24 合计 136,099,507.91 62,710,148.39 84,154,329.71 将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 交易性金融资产 713,000,000.00 1,143,817,485.29 430,817,485.29 10,318,452.41 应收款项融资 940,216,122.27 1,051,867,544.20 111,651,421.93 0 合计 1,653,216,122.27 2,195,685,029.49 542,468,907.22 10,318,452.41 2021 年年度报告 10/179 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 报告期内，工程机械行业呈现出了“增速前高后低、销量外热内冷”的两大特征。面对未来下游工程机械行业下行压力，作为液压核心零部件供应商，公司首先紧跟国内工程机械行业全球化、电动化趋势，一方面利用现有产品的竞争优势积极拓展国产品牌主机厂出口机型的份额及外资品牌海外市场份额，一方面针对性地布局开发相关电动控制及执行装置以应对工程机械行业的电动化趋势；其次，公司加快产品结构调整，坚定不移地推进下游行业多元化发展战略，报告期内在新能源、工业设备等领域都取得一定的业绩；另外，公司强化内部管理，提质增效，进一步提升了工厂的信息化、智能化、自动化水平；同时加大研发投入，为公司保持长期的竞争力奠定了良好基础。一、主要业务板块经营情况 据中国工程机械工业协会挖掘机分会的统计，2021 年度我国挖掘机销量为 34.3 万台，再创历史新高，特别是因全球基建需求升温及国产品牌全球化布局加速推进带动出口保持高速增长。作为核心的液压零部件企业，报告期内，公司共销售挖掘机专用油缸 85.53 万只，同比增长21.13%；非标油缸销售 16.84 万只，同比增长 36.23%，其中起重系列类及新能源类非标油缸表现亮眼，全年实现收入分别同比增长了 57.94%和 88.84%，海工领域超大缸径、超大活塞杆、超长行程打桩船桩架变幅液压缸完成交付。子公司液压科技报告期内继续巩固并提升了主控泵阀及马达减速机总成在挖掘机行业的份额，从微挖到大挖的市场份额均得到不同程度的提高；非挖工程机械领域，高空作业车行业国内和出口明显放量；非工程机械领域，适用在海工、盾构、试验台等领域的 V30G 系列工业泵，以及多领域应用的比例电磁阀，也以其优异的性能，成功量产；成功研制出了摆线马达和制动器，平衡阀，超百种电磁类插装阀，多行业使用阀组等产品，丰富了产品线，为工业泵阀持续增产打下了坚实的产品基础。公司在不断拓宽液压元件配套下游的同时，液压系统产品也得到了长足的发展，目前已广泛运用在液压元件测试、隧道掘进、新能源开发、海工装备、锻压机械、天文观测、石油化工等领域，如三一/徐工/龙工液压元件测试台项目、中国天眼 fast 液压促动器项目、波能发电项目、航天石化项目、单自由度主动/被动波浪补偿器项目、水下调平电液控制系统、造楼机顶升系统等，未来公司液压系统事业部将继续加速节能产品、机电液集成一体化、电液伺服高精度控制、信息化、数字自动化产品的研发推进。公司全年实现营业收入 34.03 亿元，同比增长 21.39%。铸造板块注重技术创新，积极布局新能源、半导体、汽车部件、医疗、高铁等行业。全年共开发新品 314 种，其中非工程机械行业 130 项。推动全员品质管理，良品率继续改善，整体良品率提升到了 98%以上。全年铸件销量 7.4 万吨，同比增长 19.35%。二、围绕国际化和产品多元化进行布局 报告期内，公司立足于工程机械行业和国内市场的优势地位，积极实行国际化战略和产品多元化战略。在国际化战略的施行中，为更好的服务海外客户，公司积极论证海外建厂事宜，并成功在墨西哥落地实施。截止目前，已完成项目立项、备案等前期工作，进入基础建设筹备阶段。在保持挖掘机相关产品竞争力的同时，公司积极进行非挖产品的研发和试制。如适用在海工、盾构、试验台等领域的 V30G 系列工业泵，以及多领域应用的比例电磁阀，适用在高空作业平台的摆动缸等，线性驱动器产品的研发与工厂建设同步进行中。2021 年还新增摆线马达、紧凑液压等两个全新的事业部，成功研制了摆线马达和制动器产品，平衡阀系列产品，超百种电磁类插装阀产品，以及多行业使用阀组等产品丰富了液压产品的产品线，为工业泵阀持续增产打下坚实的产品基础。三、不断强化内部管理，数字化升级助力智能化生产与管控 2021 年年度报告 11/179 为推进企业信息化建设步伐，加速向数字化、智能化转型，公司及子公司先后完成 SAP、PLM、SRM、MES、费控等系统的上线工作，建立了统一的、一体化的管理信息平台，搭建了从订单到交付的端到端业务流程，支持从设计到生产的数据衔接，实现各部门核心业务流程的系统支撑，实现从费用发生、到费用报销、费用控制、费用审核、费用入账等全流程的自动化及智能化管理等。同时，公司鼓励各级部门不断探索，开展员工自主改善，让员工真正参与到企业的管理中来，发挥员工的最大价值。近年来不断丰富改善参与形式，多层级全方位的进行推进，从合理化建议、改善提案到“让精益成为习惯”，三种方式层层递进，逐步深入，通过工作中点点滴滴的优化与改善、不断提升品质与效率。2021 年各事业部中共收到合理化建议 5986 条，完成课题数 75个，内容涉及安全 5S、成本、效率、质量等诸多方面。四、注重研发创新，提升产品竞争力 2021 年，公司继续在创新、研发上下功夫，持续加大研发投入，2021 年共投入研发资金 6.36 亿元，同比增长 106%。同时加大奖励力度，提高技术人员专利申请的积极性。公司全年专利申请共 72 件，其中发明专利申请 10 件。公司年内还参与了国家重点研发计划“制造基础技术与关键部件”重点专项“挖掘机分布式独立电液控制系统关键技术研究”项目。同时，公司还加大与高校的深度合作。与燕山大学联合成立“研究生联合培养基地”、与浙江大学联合申报的“挖掘机核心液压元件及系统关键技术与产业化项目”荣获“中国机械工业科学技术进步奖一等奖”、与合肥工业大学联合申报的“自润滑复合材料和高性能球铁关键技术及其工程应用”，荣获“中国机械工业科学技术进步奖二等奖”。二、二、报告期内公司所处行业情况报告期内公司所处行业情况 本报告期内公司主要下游工程机械行业呈现出了“增速前高后低、销量外热内冷”的两大特征，行业经历了连续 5 年的正增长后，报告期内挖掘机等工程机械国内销量前高后低，前 3 个月销量仍保持高速增长，4 月份至年末连续 9 个月销量同比下滑，行业呈现周期下行趋势；出口销量受到全球基建需求升温及国产品牌全球化布局加速推进带动而全年保持快速增长。三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况 1、公司业务概述 公司成立于 2005 年，是一家专业生产液压元件及液压系统的公司。公司从液压油缸制造发展成为涵盖高压油缸、高压柱塞泵、液压多路阀、工业阀、液压系统、液压测试台及高精密液压铸件等产品研发和制造的大型综合性企业。液压元件及系统作为大型机械核心传动装置，公司液压产品下游应用机械包括：以挖掘机为代表的行走机械、以盾构机为代表的地下掘进设备、以船舶、港口机械为代表的海工海事机械、以高空作业平台为代表的特种车辆、以及风电太阳能等行业与领域。下游客户包括：美国卡特彼勒、日本神钢、日立建机、久保田建机、三一、徐工、柳工、中铁工程、铁建重工等世界 500 强和全球知名主机客户。公司先后投资建成了高压精密液压铸件生产基地，液压阀、泵生产基地，并通过并购德国茵莱等企业，在美国芝加哥、日本东京新设公司等方式进行海外市场的拓展和布局，致力成为具有国际影响力高端液压成套设备的提供商以及液压技术方案的提供商。2、公司经营模式 公司为液压行业的关键零部件及系统配套企业，不直接面对终端消费者，主要为一些国内外大中型的主机厂配套新机产品。公司以以销定产的方式来组织公司的生产排产计划，严格按照客户的订单和安全库存制定生产计划，由制造部门按照计划安排生产，同时根据生产计划来采购原材料并保证合理的库存。公司会在年初与主要客户签订长期框架采购合同，在合同期限内，由客户根据自身需求下达具体订单采购。公司根据顾客需求的紧急程度，在保证产品质量的前提下，合理组织生产，交货期一般控制在 30-60 天。3、行业情况说明 2021 年年度报告 12/179 液压传动与控制产品广泛应用于航空航天、舰船、深海探测、节能环保装备、新能源装备、机床与工具、重型机械、工程建筑机械、农业机械、汽车等装备制造业各领域。核心的液压元件包括液压泵、阀、马达、油缸、液压系统及装置五大类型。我国是液压制造的大国，但产业大而不强。目前大多数液压产品处于价值链的中低端，高端产品主要依赖进口和包括恒立在内的少数几家国内龙头企业。液压行业的发展远不能适应主机装备配套，已经成为制约我国装备制造业做强的瓶颈之一，主要反映在：自主创新与基础研发能力不足、产业集中度与品牌影响力低、产品可靠性与耐久性不能满足主机要求、基础材料与配套件亟待提高等。从全球市场来看，美国、中国、日本、德国、法国是全球液压销售的前五位国家，国际液压市场需求总体处于持续增长趋势。从近年市场需求分析，行走机械液压所占市场份额不断增强，目前约占全部液压产品销售额的近 50%，市场在对液压产品数量、品种需求增多的同时，也对液压产品提出了高压化、智能化、精准化、集成化、绿色化等新的更高的要求。四、四、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1、技术创新优势 公司在德国柏林、美国芝加哥、中国上海以及常州设有专门的液压研发基地，研发人员逾 700人。公司先后聘请了德国、日本、美国等数十位液压领域专家，与国内液压行业的专家共同组成液压研发团队。2021 年度，公司的科技创新工作取得了重大成效，与国内工程机械龙头三一重机合作承担了国家重点研发计划项目；与浙江大学合作开发的“挖掘机核心液压元件及系统关键技术与产业化”项目获中机联科技进步一等奖、与合肥工业大学合作开发的“自润滑复合材料和高性能球铁关键技术及其工程应用”项目获中机联科技进步二等奖；与燕山大学合作开发的“面向液压挖掘机的高性能多路阀优化设计及先进控制技术”项目获河北省科技进步二等奖；铸造工厂获评工信部绿色工厂、智能制造工厂，泵阀工厂获评江苏省专精特新小巨人企业，油缸工厂获评江苏省工业设计中心；核心专利“吊机细长伸缩油缸”获中国专利优秀奖；泵阀工厂承担了江苏省国际科技合作项目 1 项、江苏省战略性新兴产业项目 1 项等。截止 2021 年 12 月 31 日，公司拥有有效专利共 445 件,其中国外发明专利 11 件、国内发明专利 57 件。2021 年公司通过“国家知识产权示范企业”复核，并获得了中国专利奖优秀奖、常州市专利奖等。凭借着过硬的研发和制造团队，公司形成了具有多产品的自主知识产权的技术体系。核心技术包括高精密液压铸造技术、摩擦焊接技术、热处理技术、高压密封技术、测试技术和先进机加工工艺技术。公司始终将技术创新作为其核心竞争力，持续开展应用技术和行业前沿的新产品、新工艺研究，成功开发出科技含量高、市场竞争力强的高端液压产品。2、产品质量与品牌优势 作为高端液压件领域的代表企业，公司目前拥有“江苏省示范智能车间”3 个，实行严格的 5s管理，投资配备了全球领先的生产制造设备，运用先进的工艺技术，实现了产品的高质量。公司连续多年获得了卡特彼勒的铂金奖章，同时获得了三一、徐工等知名主机企业颁发的年度优秀供应商称号。公司品牌优势明显。产品远销欧美、日本等发达国家和地区，积累了一批行业优质客户。在挖掘机、高空作业平台、盾构机、海工海事、新能源设备、工业设备等领域拥有较高的市场占有率。众多的优质客户群体为公司建立了明显的先发优势，对后来潜在竞争者构成较强进入壁垒，充分的保障了公司未来在液压行业市场份额的稳定增长潜力和盈利能力的连续性。3、营销服务优势 公司始终秉承服务营销的理念，确立配套直销的销售模式，依托优质的产品和售后服务，将进入主机厂的供应商体系作为销售工作的核心；设立了覆盖全国的技术服务和营销办事机构，快速响应客户的需求，为客户提供快捷、完善的服务。此外，公司在多个国家（地区）设立海外办事处并派驻了技术服务人员和营销人员，在欧洲、北美、日本等建立了广泛的营销网络，为客户提供本土化的高效服务。公司的品牌已得到国际市场的高度认可。2021 年年度报告 13/179 五、五、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入 930,921.81 万元，同比增长 18.51%；营业利润 305,644.11 万元，同比增长 17.28%；利润总额 306,833.28 万元，同比增长 17.60%；归属于上市公司股东的净利润 269,360.00 万元，同比增长 19.36%。管理费用率为 2.44%，同比下降 0.11 个百分点。销售费用率为 1.20%，同比下降 0.16 个百分点。净资产收益率为 32.83%，同比下降 1.9 个百分点。2021 年度面对原材料大幅涨价、外币贬值、疫情扰动供应链等诸多负面因素影响下，公司的净利率同比仍有所提升，主要原因:一是由于下游行业增长以及公司的各个产品全球市占率不断提升，公司营业收入维持较快增速，产品综合毛利率同比基本持平；二是公司强化日常经营管理，销售、管理费用率均有所下降。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 9,309,218,098.53 7,855,038,369.93 18.51 营业成本 5,211,940,603.42 4,391,049,320.56 18.69 销售费用 111,936,941.69 106,886,801.42 4.72 管理费用 226,877,906.36 199,950,201.51 13.47 财务费用 89,327,411.36 151,339,296.06-40.98 研发费用 636,061,767.68 308,639,192.72 106.09 经营活动产生的现金流量净额 2,795,650,375.60 1,980,571,208.32 41.15 投资活动产生的现金流量净额-932,395,764.44-663,032,787.27-40.63 筹资活动产生的现金流量净额-713,700,803.15-818,334,254.29 12.79 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 适用 不适用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区、分销售模式情况、分地区、分销售模式情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）机械装备制造 9,295,460,946.24 5,207,942,939.05 43.97 18.60 18.72 减少0.06 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）液压油缸 5,186,813,534.95 2,893,920,220.10 44.21 15.34 20.96 减少2.59 个百分点 2021 年年度报告 14/179 液压泵阀 3,235,641,447.87 1,553,609,259.01 51.98 38.37 39.20 减少0.29 个百分点 液压系统 196,301,166.18 107,617,955.31 45.18 25.07 26.26 减少0.52 个百分点 配件及铸件 676,704,797.24 652,795,504.63 3.53-19.96-17.67 减少2.69 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）国内销售 8,060,710,962.19 4,445,548,590.95 44.85 16.61 16.27 增加0.16 个百分点 国外销售 1,234,749,984.05 762,394,348.10 38.26 33.39 35.34 减少0.89 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明 1、受原材料成本上升影响，各个产品毛利均有小幅下滑。2、配件及铸件收入下滑主要原因是售后用配件销量下滑所致。3、液压油缸含挖掘机专用油缸和重型装备用非标准油缸，液压泵阀含挖掘机用主控泵阀、工业泵阀、液压马达等液压元件，配件及铸件等含油缸配件、泵阀配件、铸件等。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 单位 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）挖 掘 机 专用油缸 万只 85.19 85.53 4.72 18.34 21.13-6.73 重 型 装 备用 非 标 油缸 万只 16.91 16.84 1.58 45.36 36.23 4.67 挖 掘 机 用高 压 柱 塞泵 万只 24.17 13.88 11.35 70.32 1.63 960.89 挖 掘 机 用多路阀 万只 21.21 11.68 10.45 98.63 13.33 1,035.70 挖 掘 机 用马达 万只 8.56 5.14 3.86 (3).(3).重大采购合同、重大销售合同的履行情况重大采购合同、重大销售合同的履行情况 适用 不适用 2021 年年度报告 15/179 (4).(4).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 机 械 装备制造 原材料 3,513,278,306.68 67.46 2,861,485,276.65 65.23 22.78 原材料涨价及产量上升致原材料消耗增加 机 械 装备制造 直 接 人工 505,170,465.09 9.70 456,241,589.29 10.40 10.72 人员增加及薪资调整人工成本增加 机 械 装备制造 制 造 费用 1,189,494,167.28 22.84 1,068,921,315.52 24.37 11.28 产量上升致制造费用增加 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 液 压 油缸 原材料 1,830,427,932.46 66.42 1,406,995,100.59 62.90 30.09 原材料涨价及产量上升致原材料消耗增加 液 压 油缸 直 接 人工 289,427,016.07 10.50 269,112,682.95 12.03 7.55 人员增加及薪资调整人工成本增加 液 压 油缸 制 造 费用 636,030,617.98 23.08 560,681,818.05 25.07 13.44 产量上升致制造费用增加 液 压 泵阀 原材料 1,490,050,470.30 72.89 1,071,844,678.10 78.15 39.02 原材料涨价及产量上升致原材料消耗增加 液 压 泵阀 直 接 人工 183,922,920.93 9.00 73,418,901.96 5.35 150.51 人员增加及薪资调整人工成本增加 液 压 泵阀 制 造 费用 370,406,066.32 18.12 226,265,045.75 16.50 63.70 产量上升致制造费用增加 液 压 系统 原材料 161,723,029.67 91.15 85,067,501.37 88.00 90.11 原材料涨价及产量上升致原材料消耗增加 液 压 系直 接 人6,294,955.26 3.55 3,797,230.89 3.93 65.78 人员增加及薪资调整人2021 年年度报告 16/179 统 工 工成本增加 液 压 系统 制 造 费用 9,412,460.12 5.30 7,806,930.22 8.07 20.57 产量上升致制造费用增加 铸件 原材料 457,538,063.03 53.05 326,974,064.26 55.66 39.93 原材料涨价及产量上升致原材料消耗增加 铸件 直 接 人工 86,849,013.90 10.07 66,873,430.41 11.38 29.87 人员增加及薪资调整人工成本增加 铸件 制 造 费用 318,109,229.54 36.88 193,584,860.51 32.96 64.33 产量上升致制造费用增加 2021 年年度报告 17/179 (5).(5).报告期报告期主要子公司股权变动导致合并范围变化主要子公司股权变动导致合并范围变化 适用 不适用 (6).(6).公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 (7).(7).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 A.A.公司主要销售客户情况公司主要销售客户情况 前五名客户销售额 56.02 亿元，占年度销售总额 60.17%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0 亿元，占年度销售总额 0%。报告期内向单个客