600284_2021_浦东建设_浦东建设2021年年度报告_2022-03-21.pdf

2021 年年度报告 1/227 公司代码：600284 公司简称：浦东建设 上海浦东建设股份有限公司上海浦东建设股份有限公司 20212021 年年度报告年年度报告 2021 年年度报告 2/227 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确、准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人杨明杨明、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人邱畅邱畅及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）奚凯燕奚凯燕声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司2021年度利润分配预案为：拟以2021年12月31日总股本97,025.60万股为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币1.95元（含税），共分配红利人民币189,199,920.00元（含税）。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实际承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、十、重大风险提示重大风险提示 报告期内，公司不存在重大风险事项。公司已在本报告中详细描述可能面对的风险及应对措施，敬请查阅本报告第三节管理层讨论与分析中“可能面对的风险”内容。十一、十一、其他其他 适用 不适用 2021 年年度报告 3/227 目录目录 第一节第一节 释义释义 .4 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 .5 5 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1010 第四节第四节 公司治理公司治理 .3434 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任 .5050 第六节第六节 重要事项重要事项 .5252 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 .7272 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况 .7878 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况 .7979 第十节第十节 财务报告财务报告 .8383 备查文件目录 载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人员签名并盖章的会计报表 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件 报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿 2021 年年度报告 4/227 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 本公司/公司/浦东建设 指 上海浦东建设股份有限公司 浦建集团 指 上海市浦东新区建设（集团）有限公司 浦东路桥公司/浦东路桥 指 上海浦东路桥（集团）有限公司 沥青材料公司/沥青材料 指 上海浦东路桥沥青材料有限公司 浦发财务公司 指 上海浦东发展集团财务有限责任公司 浦兴投资 指 上海浦兴投资发展有限公司 无锡普惠 指 无锡普惠投资发展有限公司 浦川投资 指 上海浦川投资发展有限公司 德勤投资 指 上海德勤投资发展有限公司 保理公司 指 上海浦东建设商业保理有限公司 海盐浦诚 指 海盐浦诚投资发展有限公司 PPP 指 政府和社会资本合作模式，是指政府为增强公共产品和服务供给能力、提高供给效率，通过特许经营、购买服务、股权合作等方式，与社会资本建立的利益共享、风险分担及长期合作关系 BT 指 建设-移交（Build-Transfer）董事会 指 上海浦东建设股份有限公司董事会 监事会 指 上海浦东建设股份有限公司监事会 股东大会 指 上海浦东建设股份有限公司股东大会 公司章程 指 上海浦东建设股份有限公司章程 元 指 人民币元 2021 年年度报告 5/227 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 上海浦东建设股份有限公司 公司的中文简称 浦东建设 公司的外文名称 SHANGHAI PUDONG CONSTRUCTION Co.,LTD 公司的外文名称缩写 PD CONSTRUCTION 公司的法定代表人 杨明 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 朱音 陈栋 联系地址 上海市浦东新区川桥路 701 弄 3 号（A幢）上海市浦东新区川桥路 701 弄 3 号（A幢）电话 021-58206677 021-58206677 传真 021-68765759 021-68765759 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 中国（上海）自由贸易试验区川桥路701弄3号7楼 公司注册地址的历史变更情况 变更日期：2018-12-10 变更前地址：浦东新区佳林路1028号 变更后地址：中国(上海)自由贸易试验区川桥路701弄3号7楼 公司办公地址 上海市浦东新区川桥路701弄3号（A幢）公司办公地址的邮政编码 201206 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 中国证券报、上海证券报、证券时报 公司披露年度报告的证券交易所网址 公司年度报告备置地点 上海市浦东新区川桥路701弄3号（A幢）9楼董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 浦东建设 600284 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 天职国际会计师事务所(特殊普通合伙)办公地址 浦东新区世纪大道 88 号金茂大厦 13 楼 签字会计师姓名 王兴华、李玮俊 公司聘请的会计师事务所名称 不适用 2021 年年度报告 6/227 （境外）办公地址 不适用 签字会计师姓名 不适用 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 不适用 办公地址 不适用 签字的保荐代表人姓名 不适用 持续督导的期间 不适用 报告期内履行持续督导职责的财务顾问 名称 不适用 办公地址 不适用 签字的财务顾问主办人姓名 不适用 持续督导的期间 不适用 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 营业收入 11,394,786,071.90 8,376,485,796.62 36.03 6,219,610,574.93 归属于上市公司股东的净利润 534,846,148.65 444,613,479.90 20.29 408,299,777.09 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 431,533,206.32 383,529,368.74 12.52 354,561,431.66 经营活动产生的现金流量净额 902,351,584.85-735,630,702.75 不适用 1,203,086,183.74 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增减（%）2019年末 归属于上市公司股东的净资产 6,812,118,584.13 6,430,404,244.88 5.94 6,126,096,022.44 总资产 21,545,858,745.81 16,683,451,785.23 29.15 14,484,707,880.46 期末总股本 970,256,000.00 970,256,000.00 970,256,000.00 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%)2019年 基本每股收益（元股）0.5512 0.4582 20.29 0.4208 稀释每股收益（元股）0.5512 0.4582 20.29 0.4208 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.4448 0.3953 12.52 0.3654 加权平均净资产收益率（%）8.09 7.09 增加1.00个百分点 6.84 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）6.53 6.12 增加0.41个百分点 5.94 2021 年年度报告 7/227 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况股东的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司属于上市公司股东的净资产差异情况股东的净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2021 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 2,862,456,718.92 1,629,642,276.13 2,787,962,942.31 4,114,724,134.54 归属于上市公司股东的净利润 120,173,271.66 94,383,824.99 110,548,733.18 209,740,318.82 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 104,636,331.30 72,047,014.63 90,762,777.43 164,087,082.96 经营活动产生的现金流量净额-693,638,710.63-458,237,364.45 206,181,181.25 1,848,046,478.68 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2021 年金额 附注（如适用）2020 年金额 2019 年金额 非流动资产处置损益-337,478.99 七、73、74 和75 491,082.15-803,070.55 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 12,902,057.80 七、67 和 74 16,299,107.47 15,765,442.98 2021 年年度报告 8/227 非经常性损益项目 2021 年金额 附注（如适用）2020 年金额 2019 年金额 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 65,672,714.45 七、68 62,471,289.33 56,886,640.30 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 40,506,635.63 七、68 和 70 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营-1,934,416.23 七、74 和 75-495,757.01 1,444,215.88 2021 年年度报告 9/227 非经常性损益项目 2021 年金额 附注（如适用）2020 年金额 2019 年金额 业外收入和支出 其他符合非经常性损益定义的损益项目 减：所得税影响额 13,213,134.94 15,212,253.75 16,584,844.04 少数股东权益影响额（税后）283,435.39 2,469,357.03 2,970,039.14 合计 103,312,942.33 61,084,111.16 53,738,345.43 将 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 结构性存款 961,000,000.00 2,000,000,000.00 1,039,000,000.00 34,262,745.09 货币市场基金 1,678,783,632.23 878,724,937.50-800,058,694.73 30,818,188.53 固收类基金 1,002,339,717.81 1,002,339,717.81 5,101,517.81 债券逆回购 20,934.35 信托产品 5,030,136.99 上海张江燧锋创新股权投资基金合伙企业（有限合伙）125,000,000.00 376,165,973.40 251,165,973.40 26,165,973.40 上海浦东科技创新投资基金合伙企业（有限合伙）160,000,000.00 244,779,853.91 84,779,853.91 4,779,853.91 上海通汇汽车零部件配送中心有限公司 21,253,745.77 21,597,033.64 343,287.87 3,253,745.77 合计 2,946,037,378.00 4,523,607,516.26 1,577,570,138.26 109,433,095.85 十二、十二、其他其他 适用 不适用 本公司第七届董事会第二十四次会议、2021 年第一次临时股东大会审议通过关于拟变更公司名称及修改的议案，同意变更公司名称及修改公司章程。拟将中文名称由“上海浦东路桥建设股份有限公司”变更为“上海浦东建设股份有限公司”，将英文名称由“Shanghai Pudong Road&Bridge Construction Co.,Ltd.”变更为“Shanghai 2021 年年度报告 10/227 Pudong Construction Co.,Ltd.”。2021 年 3 月，公司已完成名称变更登记及修订后的公司章程备案等有关事项办理，并取得了上海市市场监督管理局核发的营业执照。第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2021 年，公司正式更名为“上海浦东建设股份有限公司”，并向打造科技型全产业链基础设施投资建设运营商的发展目标不断迈进。公司通过培育“科技”、“金融”两翼，不断加强与主业发展互动，推创新、促发展，实现了主业升级新突破；以现代化公司治理为方向，建制度、优流程，完成管理措施系统化改造，提升公司响应能力。一年来，公司改革与经营各项工作稳步推进，较好地完成了年度目标。受益于国家稳增长措施以及上海浦东新区打造社会主义现代化建设引领区的良好外部环境，报告期内，公司认真抓好市场开拓工作，实现年度工程施工合同金额的新突破，全年新签合同额超 140 亿。市政基础设施工程方面，新增重大项目包括沪南公路（闸航公路G1503 公路）改建工程 1 标、杨高南路（龙阳路立交高科西路）改建工程等；房屋建设工程方面的重大项目有惠南镇东南社区 07-01 地块征收安置房项目、川沙华夏社区单元 A01街坊（A01-02b)征收安置房项目等。在工程资质方面，公司获得了公用管道安装（GBI）许可证、防水防腐保温工程专业承包二级等企业资质。报告期内，公司以“精品开发、服务一流”目标，进一步加强园区开发运营能力储备。树立“甲方思维”，拉动项目开发与工程施工融合发展，邹平路商办项目“Top 芯联”的建设进展较为顺利。项目租售与招商方面，公司完成重点产业招商指南及招商政策汇编，加快扩充招商渠道。依托德勤园项目，公司通过软硬件升级、信息集成等手段建设全生命周期智慧园区运营管理平台，提升园区功能服务与管理效能，提高入园客户满意度。在存量房产项目方面，公司报告期内持有的位于中融大厦、德勤园等地的物业项目，在年内均完成租赁客户的锁定工作。无锡惠山智慧停车场项目、海盐 PPP 项目等的运营管理也在稳步推进中。报告期内，公司以“头部项目部”创建活动为抓手，保障各项重大工程有序进展。以学习先进、对标先进的目标，公司创立“骐骥驰骋”三支头部项目部，选派优秀骨干到行业先进单位学习锻炼，提高在超高、超大、超复杂项目建设管理方面的能力。围绕在建的市、区 40 余项重大工程项目，公司精心编制施工计划，加强与相关方的协调沟通，保障了各项目的顺利推进。新区海滨资源再利用中心 1 标完成锅炉区、炉后平台等交安工作，实现点火试运行；济阳路（卢浦大桥闵行区界）快速化改建工程 1 标、常熟第二生活垃圾焚烧发电厂扩建等竣工验收。2021 年年度报告 11/227 报告期内，公司继续丰富金融工具储备，进一步发挥金融、投资等手段在公司业务发展中的促进作用。发行 21 浦建 01 公司债，募集资金 9 亿元，成功注册 2021 年第一期 PPN（双创债），获批注册额度 5 亿元，审议通过商业房地产抵押贷款支持证券计划（CMBS），启动相关注册申报程序，直接融资渠道不断拓宽；商业保理公司完成工商注册并展业经营，累计实现项目放款 1.85 亿元；公司作为基石投资人，年内对浦东科创母基金、张江燧锋基金按期缴资 3.05 亿元。优化公司资金统一管理，保证资金的流动性的同时，有效实现资金收益、期限配置效率提升。报告期内，公司继续顺应建筑行业发展的新趋势，强化产学研衔接，加大科技研发投入与智慧工地、智能建造的应用探索力度。以邹平路园区、杨高南路改建工程等项目为试点，初步达到智慧工地的“一网统管、只做一次”的集约管理目标；继续推动 BIM 技术在各重大工程的深度应用，并充分发挥在项目一线应用获取的技术优势，探索其向企业管理层面的延伸。报告期内，公司获 7 项发明专利、33 项实用新型专利授权。报告期内，公司按照战略目标与组织能力配称的要求，将科学规范管理的基础进一步夯实。在总体战略定位的引领下，围绕一体两翼发展要求，从各业务条线编制具体的发展指标体系。强化内部控制管理，对现行管理制度全面盘点优化，并落实到流程管控，形成业务制度化、制度流程化、流程信息化的标准化管理路径。改革考核与薪酬体系，形成能级工资、任务工资、效益工资的多层次薪酬体系，激发干事创业热情。报告期内，公司获得多项荣誉与表彰。龙东大道（罗山路-G1501）改建工程 1 标（总包）实现国家级荣誉突破，为公司首次获得中国钢结构金奖；滴水湖 80 米景观带工程三阶段景观桥梁工程（A 桥、B 桥、E 桥）荣获上海品质工程和上海市金钢奖；沪南公路（康花路-上南路）、龙东大道（罗山路-G1501）改建工程荣获上海市金钢奖特等奖；临港奉贤园区 D0107地块多层标准厂房、新区有机质固废处理厂扩建工程等 5 个项目荣获上海市建设工程金属结构“金钢奖”（市优质工程）。“浦慧通”工程智能化管理辅助系统获得 2021“张江杯”浦东新区大数据创新应用竞赛二等奖；新型城市绿道功能性沥青铺装关键技术研究及应用荣获上海市交通工程学会 2021 年度科学技术奖二等奖；常熟市第二生活垃圾焚烧发电厂扩建项目获上海市第三届 BIM 技术应用创新大赛提名奖；子公司浦东路桥参与 2021“浦东杯”BIM 技术应用创新劳动竞赛暨全国 BIM 菁英邀请赛，荣获全国市政项目赛一等奖、全国市政职业组二等奖等个人建模赛及项目综合应用赛等共计 5 个奖项。二、二、报告期内报告期内公司所处行业情况公司所处行业情况 2021 年，是全球新冠大疫情的第二年，病毒不断变异下，全球经济复苏存在重大不确定性。就国内而言，政府坚持稳中求进工作总基调，精准实施各项调控政策，国民经济持续恢复发展，经济增长势头向好，构建新发展格局迈出新步伐。据国家统计局数据，2021 年2021 年年度报告 12/227 国内生产总值实现 1,143,670 亿元，按不变价格计算，比上年增长 8.1%，两年平均增长 5.1%,实现了“十四五”良好开局。2021 年 112 月份，全国固定资产投资（不含农户）544,547 亿元，比上年增长 4.9%；比 2019 年 112 月份增长 8.0%，两大分项中：基础设施投资（不含电力、热力、燃气及水生产和供应业）比上年增长 0.4%；房地产开发投资完成 147,602 亿元，比上年增长 4.4%。数据表明，在新冠疫情冲击下，固定资产投资受到影响，虽然 2021 年较 2020 年有所恢复，但累计完成额同比增速连续两年在 5%以下；基建投资和房地产开发投资增速低于固定资产投资平均水平，公司所处的园区开发与基础设施投资等领域整体景气度受影响较明显。在 2021 年 12 月召开的中央经济工作会议，指出当前我国经济发展面临“需求收缩、供给冲击、预期转弱”三重压力，2022 年经济工作要稳字当头，各地区各部门要担负起稳定宏观经济的责任，各方面要积极推出有利于经济稳定的政策，政策发力适当靠前。针对财政支出表述积极，保证财政支出强度，加快支出进度，并适度超前开展基础设施投资，预期2022 年基础设施投资有望提升。同时，房地产投资在“房住不炒”基调下，监管政策预期将边际改善，重点推进保障性住房建设，支持商品房市场更好满足购房者的合理住房需求，促进房地产业健康发展和良性循环。2022 年，稳增长为调控主题下，公司所处建筑行业景气度预期将整体提升。三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况 公司自成立以来，主要业务在保持稳定发展的基础上，利用多年积累的项目管理技术和品牌优势，积极向产业链上下游延伸，不断拓展新的业务领域；从传统的施工企业逐步转变为市政基础设施“投资建设商”，并积极向“科技型全产业链基础设施投资建设运营商”战略转型，盈利结构也从单一的施工利润转变为投资利润、施工利润等多样化的利润结构模式。公司目前主要业务为基础设施项目投资、建筑工程施工、园区开发、沥青砼及相关产品生产销售、环保业务。1、基础设施项目投资业务 由于传统建筑施工业务利润率较低等原因，为不断提升公司盈利水平，多年来，公司大力发展基础设施项目投资业务，积极施行项目投资业务拉动传统施工业务的经营策略，利润结构逐步由单一的以施工业务利润为主向投资收益和施工收益并举转变。公司运作的基础设施投资项目目前主要集中于长三角等经济发达地区，合作的各级地方政府均具有较为雄厚的财政实力，保证了公司投资项目收益来源的持续稳健。2、建筑工程施工业务 建筑工程施工业务是公司营业收入的主要组成部分。公司全资子公司浦东路桥拥有市政公用工程施工总承包一级、公路路面工程专业承包一级、公路工程施工总承包二级、水利水电工程施工总承包二级、建筑装修装饰工程专业承包二级、建筑工程施工总承包三级、河湖整治工程专业承包三级、环保工程专业承包三级等多项专业资质。公司全资子公司浦建集团2021 年年度报告 13/227 拥有建筑工程施工总承包一级、市政公用工程施工总承包一级、地基基础工程专业承包一级、建筑装饰装修工程专业承包一级、桥梁工程专业承包一级、综合养护一级资质、河湖整治工程专业承包二级等多项专业资质。同时，公司沥青路面摊铺施工技术能力在业界具有较高的知名度，承建的工程项目曾多次获得“中国市政金杯示范工程奖”、“国家优质工程奖”等奖项。丰富的专业资质资源和领先的施工技术能力为公司承接各类工程项目提供了坚实有力的基础，并拓宽了公司开展工程施工业务的渠道。3、园区开发业务 公司实现了向商业办公地产和产业园区开发、运营领域延伸。在园区开发与运营方面，公司通过施工主业优势和业务资源，着力提高项目开发水平，在产业园区中打造产业生态，做好产业服务，并通过参与投资科创基金，打通“基金+基地”的产业园区运营模式，获得资产运营和产业投资的双重收益。4、沥青砼及相关产品生产销售业务 公司全资沥青材料提供高质量的路面产品，主要从事沥青砼及相关产品的生产和销售业务，构建了完备的“自主研发技术沥青生产沥青销售”的路用沥青产业链，具有上海市路基材料行业资质审查领导小组办公室核准的沥青混合料生产一级资质，技术处于业界领先水平。5、环保业务 公司环保业务的经营主体为公司下属公司上海寰保渣业处置有限公司，主要从事生活垃圾焚烧产生的飞灰等废弃物的运输业务。四、四、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1、基础设施投融资、施工管理一体化的商业运作模式 公司自 2002 年承接首个基础设施投融资建设项目以来，项目遍及上海、江苏、浙江、安徽等省市。在投资方面，公司立足上海浦东新区，面向长三角经济发达地区，大力投资快速路、骨干路等城市路网以及高等级公路的建设，累计投资规模超过人民币 300 亿元；在工程建设方面公司较好地完成了包括上海浦东新区、无锡、常州、诸暨等长三角地区快速路、骨干路、高架立交等城市路网、高等级公路、停车场、垃圾焚烧厂、保障房等一系列重大公共基础设施项目的建设。大量的实践经验使公司形成了较为成熟的基础设施投融资、施工管理一体化的项目运作模式，同时也为公司开展基础设施全生命周期服务提供了有利条件。2、具有自主知识产权、国内领先的路面施工技术 公司在道路施工方面技术实力强劲，在全国同行业企业中率先建立了工程技术研究所，引进先进设备和高素质人才，跟踪国际路面技术发展动态，在沥青路面再生、排水性沥青路2021 年年度报告 14/227 面、彩色沥青路面等新型路面材料和技术方面具有国内同行业先进水平。公司一贯重视应用型科研能力的提升，公司持有的技术将适应未来城市基础设施建设市场绿色化、高端化发展要求，是公司未来长远发展的核心竞争力之一。3、稳健的融资策略、持续的融资能力 公司积极实践多渠道融资模式，在银行、证券、保险三大融资体系均成功实现融资，具有良好的信用评级和融资能力。公司通过引进保险资金债权投资计划，发行公司债、资产支持票据、短期融资券、中期票据等多种金融工具，打造了稳固的全方位融资体系。此外，公司还通过平衡优化直接融资和间接融资关系、研究尝试创新融资方式等途径，力求在降低融资风险、节约融资成本的同时，助力实现公司综合实力和股东价值的提升。五、五、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 2021 年度，公司完成合并营业收入为 1,139,478.61 万元，较上年同期 837,648.58 万元增加 301,830.03 万元，同比增长 36.03%；实现利润总额 55,832.68 万元，较上年同期52,297.40 万元增加 3,535.28 万元，同比增加 6.76%；实现归属于上市公司股东的净利润53,484.61 万元，较上年同期 44,461.35 万元增加 9,023.26 万元，同比增加 20.29%。本期业绩增长的主要原因是本期主营业务施工工程项目实现的工作量多于上年同期以及本期金融资产公允价值变动收益增加。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 11,394,786,071.90 8,376,485,796.62 36.03 营业成本 10,518,603,199.95 7,614,976,132.74 38.13 管理费用 149,323,801.56 124,155,556.60 20.27 财务费用-2,641,995.38-5,507,306.62 不适用 研发费用 385,562,398.63 277,893,759.54 38.74 经营活动产生的现金流量净额 902,351,584.85-735,630,702.75 不适用 投资活动产生的现金流量净额-1,856,589,268.97-761,113,676.77 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 463,399,995.34 446,635,907.02 3.75 所得税费用 20,328,304.24 67,342,557.67-69.81 营业收入变动原因说明：本期完成营业收入 1,139,478.61 万元，较上年同期增加301,830.03 万元，增加 36.03%。其中：施工工程项目营业收入 1,123,717.54 万元，较上年同期增加 302,101.08 万元，增加 36.77%；沥青砼及相关产品销售收入 11,120.73 万元，较上年同期减少 3,297.36 万元，减少 22.87%。本期营业收入较上年同期增加主要系本期在建项目实现的工作量多于上年同期。2021 年年度报告 15/227 营业成本变动原因说明：本期发生营业成本 1,051,860.32 万元，较上年同期增加290,362.71 万元，增加 38.13%。其中：施工工程项目营业成本 1,037,154.04 万元，较上年同期增加 291,032.16 万元，增加 39.01%；沥青砼及相关产品销售成本 10,129.52 万元，较上年同期减少 2,164.46 万元，减少 17.61%。销售费用变动原因说明：不适用。管理费用变动原因说明：本期管理费用较上年同期增加 2,516.82 万元，增加 20.27%，主要系本期业务规模增长人员增加后职工薪酬及中介费等费用增加。财务费用变动原因说明：本期财务费用较上年同期增加 286.53 万元，主要系本期利息支出较上年同期增加 763.06 万元；本期利息收入较上年同期增加 532.55 万元。研发费用变动原因说明：本期研发费用较上年同期增加 10,766.86 万元，增加 38.74%，主要系下属子公司对深基坑智慧围护体系关键技术研究、PC 安装关键技术研究、PC 装配式梁柱节点与建筑外墙防水密封性能研究、保障房项目工业化、标准化研究与应用等加大了研发投入。经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：经营活动产生的现金流量净额 90,235.16万元，较上年同期增加 163,798.23 万元，主要系本期销售商品、提供劳务收到的现金较上年同期增加 308,033.06 万元，收到其他与经营活动有关的现金较上年同期减少 31,128.42万元，购买商品、接受劳务支付的现金较上年同期增加 63,148.68 万元，支付其他与经营活动有关的现金较上年同期增加 38,086.39 万元。投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：投资活动产生的现金流量净额-185,658.93 万元，较上年同期减少 109,547.56 万元，主要系本期收回投资收到的现金较上年同期增加 126,920.10 万元，投资支付现金较上年同期增加 244,564.80 万元。筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：筹资活动产生的现金流量净额 46,340.00万元，较上年同期增加 1,676.41 万元，主要系本期取得借款收到的现金较上年同期增加1,855.00 万元，偿还债务支付的现金比上年同期减少 16,200.00 万元，分配股利、利润或偿付利息支付的现金较上年同期增加 15,025.97 万元，支付其他与筹资活动有关的现金比上年同期增加 1,352.62 万元。所得税费用变动原因说明：本期所得税较上年同期减少 4,701.43 万元，主要系本期所得税税率较高的子公司主营业务收入较上年同期下降。本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 适用 不适用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 2021 年年度报告 16/227 (1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区、分销售模式情况、分地区、分销售模式情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）施工工程项目 11,237,175,378.79 10,371,540,355.76 7.70 36.77 39.01 减少 1.49 个百分点 沥青砼及相关产品销售 111,207,296.73 101,295,160.14 8.91-22.87-17.61 减少 5.82 个百分点 环保业务 5,321,979.37 4,684,438.86 11.98-14.30-0.14 减少 12.48 个百分点 合计 11,353,704,654.89 10,477,519,954.76 7.72 35.70 38.06 减少 1.58 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明 施工工程项目营业收入较上年同期增加 36.77%，营业成本较上年同期增加 39.01%，主要系本期在建项目实现的工作量多于上年同期；施工工程项目毛利率较上年同期减少 1.49个百分点，主要系本期确认 BT 项目管理收入较上年减少 22,022.61 万元；剔除 BT 项目管理收入后，本期施工工程项目的毛利率为 7.52%，较上年同期增加 1.09 个百分点。沥青砼及相关产品销售营业收入较上年同期减少 22.87%，营业成本较上年同期减少17.61%；沥青砼及相关产品销售毛利率较上年同期减少 5.82 个百分点，导致本期毛利率下降的主要原因系本期原材料采购价格上涨。环保业务营业收入较上年同期减少 14.30%，营业成本较上年同期减少 0.14%；毛利率较上年同期减少 12.48 个百分点，主要系本年同期业务量较上年同期下降，营业收入下降；上年同期因疫情享受国家优惠政策，本年同期政策恢复正常且部分原材料采购价格上涨。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 (3).(3).重大采购合同、重大销售合同的履行情况重大采购合同、重大销售合同的履行情况 适用 不适用 (4).(4).成本分析表成本分析表 单位：元 币种：人民币 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 施工工程项目 分包成本、材料费、劳务费 10,371,540,355.76 98.60 7,461,218,752.